Управление дебиторской и кредиторской задолженностью организации (на примере ООО «Рос-Таргет»)

Выпускная квалификационная работа на тему:

 

«Управление дебиторской и кредиторской задолженностью организации (на примере  ООО «Рос-Таргет»)»

 

 

СОДЕРЖАНИЕ

 

ВВЕДЕНИЕ

 

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ  АНАЛИЗА И УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ  И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ

 

1.1 Понятие и классификация дебиторской  и кредиторской задолженности

 

1.2 Характеристика ключевых подходов  и методов управления дебиторской  и кредиторской задолженностью

 

1.3 Влияние дебиторской и кредиторской  задолженности на финансовую  устойчивость организации

 

Глава 2. Управление дебиторской и  кредиторской задолженностью в ООО  «Рос-Таргет» 

 

2.1 Общая характеристика ООО  «Рос-Таргет» 

 

2.2 Анализ и оценка управления  движения дебиторской и кредиторской  задолженности в организации

 

2.3 Анализ существующей кредитной политики в ООО «Рос-Таргет»

 

Глава 3. Рекомендации по совершенствованию  управления дебиторской и кредиторской задолженностью в ООО

 

«Рос-Таргет» 

 

3.1 Мероприятия по совершенствованию  кредитной политики в ООО

 

«Рос-Таргет» 

 

3.2 Осуществление контроля за дебиторской и кредиторской задолженностью в организации

 

Заключение

 

Список литературы

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

 

 

 

Дебиторская и кредиторская задолженность  являются неизбежным следствием существующей в настоящее время системы  денежных расчетов между организациями, при которой всегда имеется разрыв времени платежа с моментом перехода права собственности на товар, между предъявлением платежных документов к оплате и временем их фактической оплаты.

 

Наличие постоянной дебиторской и  кредиторской задолженности стали атрибутом хозяйственных отношений в условиях рынка, и в этом нет ничего плохого, при условии, если соблюдена мера, если взаимные долги оправданы и сбалансированы, если ими разумно управляют.

 

От того, насколько правильно  выбрана кредитная политика, как ведется работа с дебиторами и кредиторами, зависит в конечном итоге финансовое положение и перспективы развития организации. В связи с этим большое значение приобретает анализ и управление дебиторской и кредиторской задолженности.

 

В основе финансовой деятельности коммерческих организаций лежит постоянный кругооборот денежных средств, авансированных, для производства и сбыта продукции. В каждом хозяйственном цикле эти средства должны возобновляться, то есть с прибылью возвращаться организации. Дебиторская задолженность является одним из основных источников формирования финансовых потоков платежей. Кредиторская задолженность как долговое обязательство организации всегда содержит суммы потенциальных выплат, нуждающихся в бухгалтерском наблюдении и контроле. От состояния расчетов с дебиторами и кредиторами во многом зависит платежеспособность организации, ее финансовое положение и инвестиционная привлекательность.

 

Для организации очень важно  не допустить необоснованного увеличения дебиторов и суммы их долгов, избегать дебиторской задолженности с высокой степенью риска, вовремя выставлять платежные счета, следить за сроками их оплаты и своевременно принимать меры по истребованию просроченной задолженности. В то же время нужно очень внимательно относиться к расчетам с кредиторами, своевременно возвращать им долги, иначе организация может потерять доверие своих поставщиков, банков и других кредиторов, будет иметь штрафные санкции по расчетам с контрагентами, что говорит об актуальности поднятой нами темы.

 

Целью выпускной квалификационной работы является систематизация знаний по изучению методической базы управления дебиторской и кредиторской задолженностью на примере ООО «Рос-Таргет», а так же разработка мероприятий по совершенствованию управления обязательствами организации.

 

Для достижения поставленной цели в  данной работе необходимо решить ряд  задач:

 

-  изучить сущность дебиторской  и кредиторской задолженности  в организации;

 

-  рассмотреть ключевые подходы  и методы по управлению дебиторской  и кредиторской задолженностью;

 

-  рассмотреть систему расчетов  организации ООО «Рос-Таргет»  с дебиторами и кредиторами;

 

-  рассмотреть систему управления  дебиторской и кредиторской задолженности  в исследуемой организации;

 

-  выработать рекомендации по  совершенствованию управления дебиторской и кредиторской задолженностью.

 

Объектом исследования является процесс  управления дебиторской и кредиторской задолженностью в организации ООО  «Рос-Таргет» за период с 2005 по 2007 год.

 

Информационной базой выпускной  квалификационной работы являются Указы Президента РФ, Законы РФ, постановления Правительства РФ, разъяснения Министерства Финансов РФ, а также регистры синтетического и аналитического учета, бухгалтерская, статистическая и налоговая отчетность, труды современных экономистов.

 

 

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ  АНАЛИЗА И УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ  И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ

 

1.1 Понятие и классификация дебиторской  и кредиторской задолженности

 

Под дебиторской задолженностью понимаются обязательства клиентов (дебиторов) перед организацией по выплате денег за предоставление товаров или услуг [22, с. 29].

Дебиторская задолженность представляет собой задолженность отдельных  хозяйствующих субъектов, физических лиц, органов и организаций (одним  словом контрагентов) перед торговой организацией (предприятием общественного питания) по обязательствам, возникающим:

 

1)  по оплате отгруженных организацией  товаров, выполненных работ, оказанных  услуг;

 

2)  по отработке (возврату) полученных  от организации авансов;

 

3)  по расчетам дочерних и  зависимых обществ, филиалов, представительств, отделений и других обособленных подразделений;

 

4)  прочим сделкам и обязательствам.

 

Дебиторская задолженность организации  признается в бухгалтерском учете  при одновременном соблюдении следующих  условий:

 

1)  организация имеет право на получение денежных средств (прочих активов), вытекающее из конкретного договора или подтвержденное иным соответствующим образом;

 

2)  сумма выручки может быть  определена;

 

3)  имеется уверенность в том,  что в результате конкретной  операции произойдет увеличение экономических выгод организации (такая уверенность имеется в случае, если организация получила в оплату актив либо отсутствует неопределенность в отношении получения актива);

 

4)  право собственности (владения, пользования и распоряжения) на продукцию (товар) перешло от организации к покупателю или работа принята заказчиком (услуга оказана);

 

5)  расходы, которые произведены  или будут произведены в связи  с этой операцией, могут быть  определены.

Дебиторская задолженность может  быть допустимой, обусловленной действующей системой расчетов, и недопустимой, свидетельствующей о недостатках в финансово-хозяйственной деятельности. Дебиторская задолженность в соответствии, как с международными, так и с российскими стандартами бухгалтерского учета определяется как суммы, причитающиеся компании от покупателей (дебиторов) [13, с. 194].

Дебиторская задолженность возникает  в случае, если услуга (или товар) проданы, а денежные средства не получены. Как правило, покупателем не предоставляется  какого-либо письменного подтверждения задолженности за исключением подписи о приемке товара на товаросопроводительном документе. Авторы В.Б. Ивашкевич и И.М. Семенова в своей работе «Учет и анализ дебиторской задолженности» определяют дебиторскую задолженность как сумму долгов, причитающихся организации от юридических или физических лиц в результате хозяйственных операций между ними, или, иными словами, отвлечения средств из оборота организации и использования их другими организациями или физическими лицами [16, с. 98].

В зарубежной литературе по управлению финансами организаций, в частности, по вопросу определения сущности дебиторской задолженности авторы более единодушны в своих мнениях. Так, например, авторы Кермит Ларсон и  Пол Миллер в своей книге «Принципы расчетов» определяют дебиторскую задолженность как сумму долгов покупателей за приобретенные товары, работы или услуги [21, c. 320]. Практически такое же определение дебиторской задолженности приводят Рэй Гаррисон и Эрик Норин в своей книге «Управление финансами» и ряд других авторов [26, с. 210].

Таким образом, несмотря на множество  различных формулировок определения  понятия дебиторской задолженности  авторы приводят довольно похожие определения  данного понятия. Однако, определение  дебиторской задолженности только лишь как суммы долгов в пользу организации, на наш взгляд, является неполным и должно быть расширено. Очевидно, что если определять понятие дебиторской задолженности как сумму долгов в пользу предприятия, то вся концепция управления дебиторской задолженностью будет сводиться к ее минимизации, так как в большинстве случаев организации стремятся получить оплату за реализованную продукцию в полном объеме. На это указывает В.В. Ковалев в книге «Финансовый анализ: методы и процедуры» [20, с. 78]. Однако дебиторская задолженность является также и неполученной выручкой организации за реализованную продукцию. В этом случае меняется и сам подход к определению понятия дебиторской задолженности. Понятие «выручка от продаж» включает суммы денежных средств, поступивших в счет оплаты продукции, товаров, выполненных работ, оказанных услуг и дебиторской задолженности. Таким образом, базой для определения выручки от продаж является только факт отгрузки (продажи).

 

Дебиторская задолженность по предоставлению за плату во временное пользование (временное владение и пользование) активов организации, по правам, возникающих из патентов на изобретения, промышленные образцы и другие виды интеллектуальной собственности, и от участия в уставных капиталах других организаций отражается в учете при одновременном соблюдении условий [15, с. 35].

 

Величина дебиторской задолженности  организации определяется исходя из цены, установленной договором между  организацией и покупателем (заказчиком) или пользователем ее активов (с  учетом всех последующих скидок и накидок).

 

Если цена не предусмотрена договором  и не может быть установлена исходя из условий договора, то для определения  величины дебиторской задолженности  принимается цена, по которой в  сравнимых обстоятельствах обычно организация определяет выручку в отношении аналогичной продукции (товаров, работ, услуг) либо предоставления во временное пользование (временное владение и пользование) аналогичных активов.

 

Когда одна организация продает  товары другой, это вовсе не означает, что товары будут оплачены немедленно. Неоплаченные счета за поставленную продукцию (или счета к получению) и составляют большую часть дебиторской задолженности. Задачами финансового менеджера по управлению дебиторской задолженностью являются: определение степени риска неплатежеспособности покупателей, расчет прогнозного значения резерва по сомнительным долгам, а также представление рекомендаций по работе с фактически или потенциально неплатежеспособными покупателями [11, с. 23].

 

К текущим обязательствам относится  краткосрочная кредиторская задолженность. Под кредиторской задолженностью понимается задолженность данной организации другим организациям и физическим лицам – кредиторам (платежи за приобретенную продукцию, потребленные услуги, задолженность по платежам в бюджеты всех уровней и пр.). Так, кредиторская задолженность может возникнуть, если материалы в организацию поступают раньше, чем она их оплатила. В состав кредиторской задолженности также включается задолженность своему трудовому коллективу по оплате труда, задолженность перед органами социального и медицинского страхования (возникает вследствие того, что начисление налогов и платежей происходит раньше, чем осуществляются соответствующие платежи) банковские ссуды и неоплаченные счета других организаций и пр. [23, c. 10].

 

В условиях рыночной экономики основным источником ссуд являются коммерческие банки. Как правило, банки требуют  документального подтверждения  обеспеченности запрашиваемых кредитов товарно-материальными ценностями заемщика. Альтернативный вариант заключается в продаже организацией части своей дебиторской задолженности финансовому учреждению с предоставлением ему возможности получать деньги по долговому обязательству. Следовательно, одни организации могут решать свои проблемы краткосрочного финансирования путем залога имеющихся у них текущих активов, другие - за счет частичной их продажи.

 

Кредиторская задолженность представляет собой задолженность организации  по выполнению взятых на себя обязательств, или обязательств, исполнение которых  предусмотрено действующим законодательством (гражданским, налоговым, трудовым и т.д.) [13, с. 25].

 

Кредиторы - это юридические и  физические лица, перед которыми организации  имеют определенную задолженность. Сумма этой задолженности называется кредиторской. Кредиторская задолженность может возникать вследствие существующей системы расчетов между организациями, когда долг одной организации другой возвращается по истечении определенного периода после возникновения задолженности, в случаях, когда организации сначала отражают в учете возникновение задолженности, а потом, по истечении определенного времени, погашают эту задолженность вследствие отсутствия у организации денежных средств для расчета [11, c. 24].

 

Образование кредиторской задолженности  организации признается при одновременном соблюдении следующих условий:

 

-  образование задолженности  производится в соответствии  с конкретным договором, требованием  законодательства и нормативных  актов, обычаями делового оборота;

 

-  величина задолженности может  быть определена;

 

-  имеется уверенность в том,  что в результате конкретной  операции произойдет уменьшение  экономических выгод организации  (такая уверенность имеется в  случае, когда организация передала  актив либо отсутствует неопределенность  в отношении передачи актива).

 

Кредиторская задолженность признается в том отчетном периоде, в котором  она в соответствии с вышеизложенным порядком должна была быть признана, независимо от времени фактической выплаты  денежных средств и иной формы  осуществления организацией своих  обязательств [18, с. 21].

 

В составе кредиторской задолженности  выделяется задолженность организации:

 

1)  перед поставщиками и подрядчиками;

 

2)  по векселям к уплате;

 

3)  перед дочерними и зависимыми  обществами;

 

4)  перед персоналом организации;

 

5)  перед государственными внебюджетными фондами;

 

6)  перед бюджетом;

 

7)  по авансам полученным;

 

8)  перед прочими кредиторами.

 

Величина кредиторской задолженности  определяется исходя из цены и условий, установленных договором между  организацией и поставщиком (подрядчиком) или иным контрагентом с учетом дальнейших скидок (накидок).

 

Если цена не предусмотрена в  договоре и не может быть установлена  исходя из условий договора, то для  определения величины кредиторской задолженности принимается цена, по которой в сравнимых обстоятельствах обычно организация определяет расходы в отношении аналогичных материально-производственных запасов и иных ценностей, работ, услуг либо предоставления во временное пользование (временное владение и пользование) аналогичных активов [23, c. 10].

 

По договорам и сделкам, по которым  расчеты осуществляются в суммах, эквивалентных суммам, выраженным в  иностранной валюте или условных денежных единицах, величина кредиторской задолженности определяется с учетом суммовой разницы. Положительная суммовая разница увеличивает размер кредиторской задолженности, отрицательная - уменьшает ее.

 

В отличие от суммовой разницы, курсовая разница, как уже отмечалось при  оценке дебиторской задолженности, возникающая по погашению кредиторской задолженности относится на финансовые результаты организации.

 

Величина кредиторской задолженности  по договорам мены, определяется стоимостью товаров (ценностей), переданных или  подлежащих передаче организацией. В  свою очередь стоимость товаров (ценностей), переданных или подлежащих передаче организацией, устанавливается исходя из цены, по которой в сравнимых обстоятельствах обычно организация определяет стоимость аналогичных товаров (ценностей).

 

При невозможности установить стоимость  товаров (ценностей), переданных или подлежащих передаче организацией, кредиторская задолженность по договорам мены определяется стоимостью продукции (товаров), полученной организацией (стоимость такой продукции устанавливается исходя из цены, по которой в сравнимых обстоятельствах приобретается аналогичная продукция (товары)).

 

Следует учитывать, что невозврат  кредиторской задолженности влечет за собой применение по отношению  к организации определенных имущественных  санкций, в частности, взыскание  неустойки, предусмотренной договором; штрафов, установленных законом; процентов за пользование чужими денежными средствами вследствие уклонения от их возврата. Кроме того, кредиторы могут взыскать с организации и убытки, причиненные им несвоевременным возвратом или невозвратом долгов, при этом по общему правилу убытки возмещаются в части, не покрытой неустойкой или процентами, взыскиваемыми за пользование чужими денежными средствами [31, c. 207].

 

Признанные самой организацией или присужденные судебным органом  санкции увеличивают размер кредиторской задолженности организации перед кредиторами по факту составления или поступления соответствующего документа (получения акта судебного органа, подписания акта сверки, подписания письменного согласия и т.п.).

 

Кредиторская задолженность списывается  с баланса организации:

 

-  по факту исполнения организацией  своих обязательств;

 

-  при взыскании задолженности  кредиторами;

 

-  при списании сумм задолженности  с баланса как невостребованных.

 

Взыскание кредиторской задолженности  с организации осуществляется во внесудебном или судебном порядке.

 

Таким образом, суммы кредиторской задолженности в случае их невостребования  кредитором подлежат учету в течение  срока исковой давности, равного  трем годам, после чего задолженность  подлежит списанию с отнесением сумм на финансовые результаты.

 

Во всех случаях следует учитывать  правила течения, приостановления  и перерыва течения срока исковой  давности [10, с. 25].

 

1.2 Характеристика ключевых подходов  и методов управления дебиторской  и кредиторской задолженностью

 

Дебиторская и кредиторская задолженность являются естественными составляющими бухгалтерского баланса организации. Они возникают в результате несовпадения даты появления обязательств с датой платежей по ним. На финансовое состояние организации оказывают влияние как размеры балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности, так и период оборачиваемости каждой из них [25, c. 124].

 

Выручка от продаж является единственным средством для погашения всех видов кредиторской задолженности. Поступление денежных средств от продаж определяет возможности организации по погашению долгов кредиторам. Как правило, большая часть дебиторской задолженности формируется как долги покупателей. Установление с покупателями таких договорных отношений, которые обеспечивают своевременное и достаточное поступление средств для осуществления платежей кредиторам — главная задача управления движением дебиторской задолженности.

 

Управление движением кредиторской задолженности — это установление таких договорных взаимоотношений  с поставщиками, которые ставят сроки и размеры платежей организации последним в зависимость от поступления денежных средств от покупателей.

 

Следовательно, практически речь идет об одновременном управлении движением  как дебиторской, так и кредиторской задолженности. Практическое осуществление такого управления предполагает наличие информации о реальном состоянии дебиторской и кредиторской задолженности и их оборачиваемости. Речь идет об оценке движения дебиторской и кредиторской задолженности в данном периоде. Поэтому в качестве исходных данных для такой оценки должны быть приняты долги, относящиеся именно к этому периоду. Иными словами, из балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности надо исключать долгосрочную и просроченную, т. е. те элементы долгов, превращение которых в денежные средства относятся к другим временным периодам. Оставшаяся после этого часть дебиторской и кредиторской задолженности есть основа для оценки периодичности поступления долгов покупателей, достаточного погашения кредиторской задолженности, а также балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности на конец периода при условии их оборачиваемости в соответствии с договорными условиями или установленным порядком расчетов.

 

В конечном счете, все это позволяет  ответить на вопрос, обеспечивают ли договорные условия расчетов с покупателями и поставщиками потребность организации в денежных средствах и достаточный его уровень.

 

Управление дебиторской задолженностью непосредственно влияет на прибыльность компании и определяет дисконтную и кредитную политику для малоэффективных покупателей, пути ускорения востребования долгов и уменьшение безнадежных долгов, а также выбор условий продажи, обеспечивающих гарантированное поступление денежных средств [19, c. 25].

 

К приемам управления дебиторской задолженностью относятся: учет заказов, оформление счетов и установление характера дебиторской задолженности. Среди подлежащих рассмотрению моментов есть некоторые, требующие особого внимания, например необходимость поиска путей сокращения среднего промежутка времени между завершением операции по продаже товара и выпиской счета-фактуры покупателю. Также должны оцениваться возможные издержки, связанные с дебиторской задолженностью, т. е. упущенная выгода от не использования средств, вместо их инвестирования.

 

Управление дебиторской задолженностью связано с двумя видами резервов времени - на выписку счета-фактуры  и отправку почтой. Время на выписку  счета - это количество дней от отправки товара покупателю и до высылки счета. Очевидно, что компании следует отправлять счета одновременно с товаром. Время почтовой доставки - между подготовкой счета-фактуры и получением его покупателем. Время почтового прохождения документов может быть сокращено за счет децентрализации выписки счета-фактуры и почтовой отправки (используя службу срочных почтовых отправлений для крупных счетов-фактур с вручением в предусмотренные сроки либо предоставляя скидки за авансовые платежи) [24, с. 11].

 

Ключевым моментом в управлении дебиторской задолженностью является определение сроков кредита (предоставляемого покупателям) которые оказывают влияние на объемы продаж и получение денег. Например, предоставление более продолжительных сроков кредита, вероятно, увеличит объем продаж. Сроки кредита имеют прямое отношение к затратам и доходу, связанным с дебиторской задолженностью. Если сроки кредита жесткие, у компании будет меньше инвестированных денежных средств в дебиторскую задолженность и потерь от безнадежных долгов, но это может привести к снижению объемов продаж, уменьшению прибылей и негативной реакции покупателей.

 

С другой стороны, если сроки кредита  неконкретные, компания может добиться увеличения объемов продаж и большего дохода, но и рискует увеличить  долю безнадежных долгов и большими затратами, связанными с тем, что  малоэффективные покупатели затягивают оплату. Сроки дебиторской задолженности следует либерализовать, когда вы хотите избавиться от избыточных товарно-материальных запасов или устаревшей продукции либо если вы работаете в отрасли промышленности, товары которой предназначены для сезонных продаж. Если товар является скоропортящимся, необходимо использовать краткосрочную дебиторскую задолженность и по возможности практиковать оплату при поставке [27, c. 145].

 

При оценке платежеспособности потенциального покупателя следует учитывать честность покупателя, финансовую устойчивость и имущественное обеспечение. Кредитную надежность покупателя можно оценить количественными методами анализа регресса, который рассматривает изменение зависимой переменной, имеющей место при изменении независимой (информативной) переменной. Этот метод особенно полезен, когда вам требуется оценить большое количество некрупных покупателей. Следует тщательно оценивать возможные потери по безнадежным долгам, если ваша компания продает товары многим покупателям и длительное время не меняет свою кредитную политику.

 

Продление кредита влечет за собой  дополнительные расходы: административные расходы деятельности кредитного отдела, компьютерной службы, а также комиссионные, выплачиваемые специальным агентствам, определяющим кредитоспособность заемщиков или качество ценных бумаг.

 

Достаточно полезна информация, полученная от кредитных бюро розничной  торговли и профессиональных кредитных  справочных служб.

 

Оценка реального состояния  дебиторской задолженности, т. е. оценка вероятности безнадежных долгов - один из важнейших вопросов управления оборотным капиталом. Эта оценка ведется отдельно по группам дебиторской задолженности с различными сроками возникновения. Финансовый менеджер может при этом использовать накопленную в организации статистику, а также прибегнуть к услугам экспертов-консультантов.

 

Как уже было сказано, одним из важных моментов в управлении оборотным  капиталом является определение  разумного соотношения между  дебиторской и кредиторской задолженностями. При этом необходимо проводить оценку не только своих собственных условий кредитования покупателей, но и условий кредита поставщиков сырья и материалов, с точки зрения уменьшения затрат или увеличения дополнительного дохода, получаемого организацией при использовании скидок.

 

Таким образом, система скидок способствует защите организации от инфляционных убытков и относительно дешевому пополнению оборотного капитала в денежной или натуральной форме.

 

Таким образом, для того чтобы определить, следует ли покупателю предоставлять скидку за авансовые выплаты остатков на счетах, финансовому менеджеру следует сравнить доход от денежных средств, получаемых в результате ускоренных платежей, с суммой скидки.

 

Для того чтобы решить, следует  ли компании давать кредит малоэффективным покупателям, надо сравнить доход от дополнительных продаж с дополнительными издержками, связанными с дебиторской задолженностью. Если у компании есть резервные производственные мощности, дополнительный доход является маржинальной прибылью с новых продаж, так как постоянные затраты в этом случае не меняются. Дополнительные расходы по дебиторской задолженности объясняются возможным увеличением безнадежных долгов и вложением денежных средств в дебиторскую задолженность на более продолжительный период времени. Управление дебиторской задолженностью основано на двух подходах:

 

1)  сравнении дополнительной  прибыли, связанной со схемой  спонтанного финансирования, с затратами  и потерями, возникающими при  изменении политики реализации  продукции;

 

2) сравнении и оптимизации величины и сроков дебиторской и кредиторской задолженностей по уровню кредитоспособности, времени отсрочки платежа, стратегии скидок, доходам и расходам по инкассации.