Комплексный экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности ОАО "ИКАР"

Содержание

Введение                                                                                                                      3

1. Краткая характеристика организации                                                               5
2. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации                      9
1. Анализ обобщающих показателей деятельности организации                       9
2. Анализ финансового состояния организации                                                   11
3. Анализ объема производства и продаж продукции (товаров, работ и услуг)31
4. Анализ состояния и эффективности использования производственных ресурсов организации                                                                                               35
5. Анализ затрат организации                                                                                42
6. Анализ финансовых результатов деятельности организации                        46
7. Анализ деловой и рыночной активности организации                                    52
8. Анализ движения денежных средств организации                                          55
9. Оценка финансовой стратегии организации                                                     58

2.10 Аналитическая оценка вероятности банкротства                                           59

Заключение                                                                                                                 62

Список использованных источников                                                                      63 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

       Введение  

       Развитие  рыночных отношений требует осуществления  новой финансовой политики, усиления и воздействия на ускорение социально-экономического развития России, рост эффективности производства и укрепления финансов государства. Важная роль в обеспечении всесторонней интенсификации производства и повышения его эффективности принадлежит прибыли. Получение ее является обязательным  условием функционирования предприятия.

       Являясь источником производственного и  социального развития, прибыль занимает ведущее место в обеспечении самофинансирования предприятий и объединений, возможности которых во многом определяются тем, насколько доходы превышают расходы.

       Прибыль – объективная экономическая  категория товарно-денежных отношений. Формирование регулируемого рынка товаров сопровождается повышением роли прибыли в системе показателей экономической характеристики деятельности предприятий. К тому же прибыль – реальная база налогообложения и, как правило, источник уплаты налогов.

       Прибыль занимает одно из центральных мест в общей системе стоимостных инструментов и рычагов управления экономикой. Это выражается в том, что финансы, кредит, цены, себестоимость и другие рычаги прямо или косвенно связаны с прибылью.

       Совершенствование финансовых отношений предполагает вовлечение в хозяйственный оборот свободных финансовых ресурсов предприятий, населения и повышение эффективности их использования.

       Таким образом, прибыль является составным  элементом рыночных отношений. Она  играет важную роль в формировании доходов бюджета и создании рынков средств производства, предметов народного потребления и др.

       Целью данной работы является экономический анализ ОАО «Икар».

       В результате выше поставленной цели решаются следующие задачи:

       1. Краткая характеристика ОАО «Икар»;

       2 .Анализ финансового состояния предприятия;

       3. Анализ объема производства и продажи продукции;

       4.  Анализ затрат предприятия;

       5. Анализ производственных ресурсов предприятия;

       6. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия;

       7. Анализ деловой и рыночной активности;

          8. Анализ движения денежных средств предприятия;

       9. Оценка финансовой стратегии;

       10. Аналитическая оценка вероятности банкротства.  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

      1 Краткая характеристика организации 

      Постановлением  № 3810 от 13.09.1949г. Совета министров СССР, подписан И.В. Сталиным, установлено: министерству машиностроения и приборостроения построить в Армавире, Пензе и Кургане, заводы по выпуску трубопроводной арматуры.

      В июле 1953г. строящееся предприятие приступило к освоения продукции, а 28 декабря 1954г. завод выпустил первую чугунную задвижку. С этого момента идет летоисчисление.

      По  итогам первой девятой пятилетки  в 1976г. завод награжден орденом «Знак Почёта».

      В эти годы завод выпускал: чугунную, паросиловую, аммиачную арматуру, нержавеющие вентили, затворы дисковые.

      Продукция поставлялась более 4000 заказчикам и  в 25 стран мира, использовались во всех отраслях народного хозяйства.

      В целях более эффективного использования  производственных мощностей завода: Курганского арматурного и Курганского химического машиностроения, увеличения выпуска химического оборудования и промышленной арматуры, ускорению разработки и освоения новых видов продукции приказом Минхимнефтемаша № 138 от 08.07.1977г. в Кургане создано Курганское производственное объединение арматурного и химического машиностроения «Курганармхиммаш».

      Объединение двух коллективов стало событием исторической важности. Начало функционировать  новое, более мощное промышленное предприятие. В нашей области не было предприятия  работающего с такой большой номенклатурой выпускаемых изделии, около 500 наименований.

      15 ноября 1989г. ПО «Курганармхиммаш»  разъединилось.

      27 марта 1992г. Курганским областным  комитетом по управлению государственным  имуществом (Постановлением №175) учреждено  Акционерное общество открытого типа «Икар» Курганский арматурный завод.

      10 марта 1993 г. на основании Устава  акционерного общества Курганский  арматурный завод переименован  в Курганский завод трубопроводной  арматуры.

      В настоящее время ОАО «Икар» участвует  в производстве и реализации промышленной запорной и регулирующей трубопроводной арматуры из чугуна и стали. Завод является одним из крупнейших в России производителей трубопроводной арматуры, продукцию которого можно встретить в 40 странах мира.

       Продукция завода сертифицирована по спецификации Американского нефтяного института.

       Это дает заводу большие перспективы. И, прежде всего то, что продукция  стала конкурентоспособной при  продаже, как на российском, так и  на зарубежном рынках нефтегазового  оборудования.

       Место нахождения- г.Курган, ул. Химмашевская, 18.

       Уставной  капитал общества составляет 105426000 рублей, он разделен на 845700 обыкновенных акций номинальной стоимостью 100 рублей каждая и 208560 привилегированных  акций типа А номинальной стоимостью 100 рублей каждая акция.

       ОАО «ИКАР» Курганский завод трубопроводной арматуры специализируется на выпуске  арматуры, применяемой на технологических  линиях добычи, транспортировки и  переработки нефти, газа, на энергетических объектах, в холодильных установках, на трубопроводах для воды, пара, в коммунальном хозяйстве и предприятиях угольной промышленности.

       Трубопроводная  арматура эксплуатируется на предприятиях нефтегазового комплекса: «ЛУКОЙЛ», «Юкос», ТНК, «Сургутнефтегаз», «Сибнефть» и Газпром, ОАО «Роснефть», «Транснефть».

       Рассмотрим  ситуацию, сложившуюся вокруг рынка  трубопроводной арматуры по состоянию  на конец 2006 начало 2007гг. Показатели, характеризующие  отрасль, в которой преимущественно  функционирует ОАО «Икар» приведены  на рисунке 1.

 Рисунок 1- Показатели отрасли производящей арматуру.

      Из  рисунка 1 видно, что отрасль не монополизирована, растущая. Для участия в ней  необходим большой опыт в производстве арматуры и, выжить здесь могут лишь организации с широкими рынками  сбыта.

       Для удовлетворения потребности в 2006 году был значительно увеличен выпуск стальных задвижек 30с41нж Ду50, Ду80, Ду100, Ду 150, Ру63, Ру160 в умеренном и холодном исполнении. Также в связи с имеющимся ростом потребления запорной арматуры в сфере энергетики был увеличен выпуск и объем продаж чугунной и паросиловой группы. В то же время снизился объем продаж по задвижкам типа ЗКС Ду15-40 из-за высокой конкуренции на рынке.

       В 2006 году по отношению к 2005 году была увеличена реализация трубопроводной арматуры в Нефтедобычу на 40%, Транснефть на 60%, Газпром-22%, предприятиям машиностроения увеличение реализации составило 40%.

      Для расширения номенклатуры выпускаемой  продукции и удовлетворения потребностей покупателей освоены задвижки из нержавеющей и сероводородной стали  Ду50, Ду80, Ду100, Ду150, Ду300, Ду350.

      Руководство и ведущие специалисты предприятия  постоянно совершенствуют свой профессиональный уровень, используя рекомендации крупнейших консалтинговых фирм мира (Arthur D. Little Inc. и Bain & Company Inc.), что обеспечивает стабильную работу предприятия в современных условиях. Совершенствуя организацию в целом, делаются попытки по созданию достойных условий труда для персонала организации, стимулирующих рост профессионализма.

      Организационная структура предприятия ОАО «ИКАР» Курганского завода трубопроводной арматуры - является линейно- функциональной, с преобладанием черт характерных для централизованной организации, то есть организацией, в которой руководство высшего звена оставляет за собой большую часть полномочий, необходимых для принятия важнейших управленческих решений. Во главе ОАО «ИКАР» стоит Совет директоров, в состав которого входят семь человек. Руководство текущей деятельностью общества осуществляется генеральным директором, которого назначает Совет директоров ОАО «ИКАР». В подчинении генерального директора находятся заместитель генерального директора по производству, главный инженер, заместитель генерального директора по внешним связям, заместитель генерального директора по стратегиям продаж, начальник социального управления, помощник генерального директора по сохранению и управлению собственностью. В подчинении генерального директора по внешним связям находятся: бюро рекламы, отделы договоров, отдел сбыта и бюро анализа. Завод имеет в наличии здание заводоуправления, множество производственных цехов, каждый из которых оснащен необходимой техникой и оборудованием. Все отделы заводоуправления снабжены компьютерами с новейшими программами. На балансе предприятия находятся заводская столовая, торговый центр. 
 

      2 Анализ финансово – хозяйственной деятельности организации 

      2.1 Анализ обобщающих показателей  деятельности организации

Таблица 1 – Обобщающие показатели финансово-хозяйственной деятельности

                     организации

      Объемы  валовой и товарной продукции 2005 году уменьшились по сравнению с 2004 годом, изменение объема вышеуказанной  продукции произошло из-за отсутствия необходимых средств и ресурсов, однако в 2006 году снова объемы продукции возросли, этому послужило  новые  источники средств, повысилась производительность труда. Выручка от продаж изменялась в такой же последовательности. Среднегодовая стоимость активов,  среднегодовая стоимость чистых активов и среднегодовая стоимость собственного капитала в 2005 году по сравнению с 2004 годом возросла. Наряду с повышением среднегодовой стоимости на предприятии в 2006г. увеличилось количество работников. Рост числа численности персонала был связан с открытием новых цехов, и увеличением выпуска продукции. Следовательно, также  произошло повышение затрат с 2004 г. по 2006 г., затраты на 1 рубль товарной продукции повысились с 86 коп. в 2004 году до 160 коп. в 2006 г. 

       2.2 Анализ финансового состояния организации

      Под финансовым состоянием понимается способность  организации финансировать свою деятельность. Оно характеризуется  обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования, целесообразным их размещением и эффективным использованием, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платеже- и кредитоспособностью, финансовой устойчивостью.

      Главная цель анализа финансового состояния- своевременно выявлять и устранять  недостатки в финансовой деятельности, находить резервы финансового состояния организации.

      Актив баланса содержит сведения о размещении капитала, имеющегося в распоряжении предприятия, т.е. о вложении его  в конкретное имущество и материальные ценности, о расходах предприятия на производство и: реализацию продукции и об остатках свободной денежной наличности. Каждому виду размещенного капитала соответствует отдельная статья баланса.

      Выручка за 2005 год составила 68%(с учетом инфляции) к уровню 2004 года, себестоимость  составляет 95% от выручки. Это немедленно отразилось на рентабельности бизнеса, прибыли предприятия (она просто исчезла). Как следствие, в 2005 году убыток в 21 млн. р.

      Актив: значительный рост внеоборотных активов  связан, прежде всего, с тем, что часть проектов 2005 года были завершены в 2006; значительным (на 30%) падением выручки, что привело к корректировке планов производства и уменьшению части оборотных средств. Статья баланса - незавершенное производство - одна из немногих статей баланса имеющая в этом году значительный рост. Это можно объяснить тем, что руководство предприятия в сложных условиях оптимизирует налоговые платежи. Тенденция к уменьшению доли основных средств нарушена.

      Пассив: доля собственного капитала упала до уровня 2002 года. Долгосрочные обязательства были частично погашены. Произошло переоформление части долгосрочных кредитов в краткосрочные. Доля краткосрочных обязательств растет за счет значительного увеличения заемных средств. Стоит обратить внимание на значительное уменьшение задолженности перед персоналом. Предприятие в таких сложных условиях находит средства рассчитаться со своими работниками. 

Таблица 2 -  Состав и динамика стоимости имущества  организации

Таблица 3 - Динамика структуры имущества организации

       Из  таблицы 2 видно, что сумма активов  в 2006 году повысилась по сравнению с 2003 годом. Это произошло в основном за счет повышения внеоборотных активов  на 9,621 % в 2004 и на 10,238 % в 2006, как видно  из таблицы в 2005 году размер внеоборотных активов имел тенденцию к уменьшению на -13,146 %. Величина   оборотных активов на протяжении 2003 – 2006 гг. имела тенденцию к увеличению  в 2004г на 5,811 %, в 2006 году на 12,347 %.

      Оборотные активы в основном представлены запасами и дебиторской задолженностью. Удельный вес денежных средств и НДС в общей сумме активов незначителен.

      Изменение структуры предприятия в пользу увеличения доли оборотных активов  свидетельствует о расширении деятельности предприятия, поиск новых покупателей, увеличения численности персонала для роста производительности.  

Таблица 4 - Показатели динамики внеоборотных активов  организации

       Изменение суммы внеоборотных активов происходит в виде увеличения в 2004 и 2006  году на 20217 тыс.р. и 20483 тыс.р., уменьшению в 2005 г. на 30283  тыс.р.,  При анализе динамики внеоборотных активов предприятия можно отметить следующее. Повысилось незавершенное строительство на 14555 тыс.р. в 2004 и на 4375 тыс.р. в 2006 году , в 2005 произошло снижение незавершенного строительства, причина этого уменьшение выделенных средств. По такой же схеме отмечается изменение основных средств в 2004 и 2006 году основные средства увеличились на 3554 тыс.р. и  4388 тыс.р. в 2004 и 2006 гг. соответственно, на 3960 тыс.р. они уменьшились. Долгосрочные вложения увеличились в 2004 г. – 2098 тыс.р., в 2005 –уменьшились на 21000 тыс.р., в 2006 г. -11678 тыс.р. (их доля в указанные года составила +10,378%,+69,345%, и +57,013%).  

Таблица 5 - Показатели динамики оборотных активов организации