Факторные модели в статистическом изучении эффективности использования оборотных средств

Содержание

Введение

Актуальность темы исследования. Важнейшим элементом деятельности хозяйствующего субъекта являются оборотные активы, выполняющие функции обеспечения непрерывности производственно-финансовой деятельности, ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости. Именно оборотные активы представляют собой часть средств производства, необходимую для обеспечения ритмичности производства, конкурентоспособности хозяйствующего субъекта, получения прибыли, укрепления финансового состояния или достижения другого положительного результата, выражающегося в создании благ и удовлетворении потребностей общества.

Большое значение в деятельности организации  отводится политике управления оборотными активами, поскольку она позволяет  повысить показатели эффективности их использования, ускорить оборачиваемость и обеспечить инвестиционную привлекательность организации. Величина и динамика оборотных активов отражает результативность проведения вышеуказанной политики. В связи с переходом к новым условиям хозяйствования, возникновением более сложных бизнес-структур (в частности, холдингового типа) особенно остро проявляется необходимость в исследовании проблем анализа оборотных активов и разработке эффективной политики управления ими.

Происходящие процессы реформирования отечественной системы бухгалтерского учета в соответствии с переходом к МСФО формируют потребность развития новых методических подходов к раскрытию информации об оборотных активах, их аналитическому исследованию и контролю. Эти виды активов чаще всего выводятся из оборота вследствие преднамеренного банкротства хозяйствующего субъекта. Все это позволяет сделать вывод о значимости исследования проблем учетно-аналитического обеспечения операций с оборотными активами, необходимости совершенствования механизма их внутрихозяйственного анализа и контроля.

Цель курсовой работы – рассмотреть факторные модели в статистическом изучении эффективности использования оборотных средств.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

1. Изучить предмет, методологию и показателей статистики эффективности использования оборотных;
2. В усвоение общих практических навыков статистического анализа решить соответствующие расчетные задачи;
3. Провести факторный анализ эффективности использования оборотных активов на конкретном предприятии.

Таким образом, предметом исследования настоящей курсовой работы являются статистические методы анализа эффективности использования оборотных средств; объектом исследования являются оборотные средства.

 В работе используются следующие методы исследования: средние величины; индексный метод, ряды динамики, метод группировки и др.

Работа состоит из теоретической, расчетной и аналитической частей. В теоретической части рассмотрены  предмет, задачи и источники статистики оборотных средств, а также основные понятия и показатели этого раздела статистики. В расчетной части выявляется взаимосвязь между материалоотдачей и объемом реализованной продукции. В аналитической части работы будет проведен факторный рентабельности оборотных активов на примере Филиал ОАО «Инмарко»  г.Барнаула.

Для автоматизированного статистического  анализа данных используется пакет  прикладных программ обработки электронных таблиц MS Excel в среде Windows.

1. Теоретическое изучение факторных моделей в статистическом изучении эффективности использования оборотных средств

1.1. Оборотные средства как объект статистического изучения

Оборотный капитал –  производственные запасы (сырье, материалы, топлива, запчасти, инструменты) со сроком службы менее года; хозяйственные товары; посадочные материалы; корма и животные на откорме; молодняк скота и др.; незавершенное производство; готовая продукция и товары для перепродажи, а также материальные резервы.

Структура оборотного капитала показана на рис.1.1. [1, c. 65].

Рис.1.1.  Структура оборотного капитала

Оборотные средства –  вложения финансовых ресурсов в объекты, использование которых осуществляется в рамках одного воспроизводственного цикла либо в течение относительно короткого времени (как правило, не более года).

Оборотные средства представляют собой оборотные активы организации. Оборотные активы организации состоят из запасов, дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложений и денежных средств. Кроме того, есть прочие оборотные активы.

Особенностью оборотных средств  является то, что в условиях нормальной хозяйственной деятельности они  не расходуются, а авансируются в  различные виды текущих затрат предприятия, возвращаясь после завершения каждого  оборота к своей исходной величине.

Оборотные средства называют также текущими активами и учитывают  в бухгалтерских балансах.

Изменение остатков оборотного капитала в целом и по его отдельным  составляющим (элементам) происходит вследствие того, что имеющиеся в начале производственного цикла запасы непрерывно потребляются в процессе производства, а их возобновление, необходимое для обеспечения непрерывности производственного процесса, происходит за счет финансовых ресурсов, образующихся в результате реализации продукции. В этом и состоит смысл понятия цикла оборота оборотного капитала, в начале которого потребление из уже имеющегося запаса, а в конце — возмещение (возобновление запаса), оплачиваемое из выручки от реализации. Схематически сказанное иллюстрирует рис. 1.2. [1, c. 67].

МЗ     →     МП     →     ПР     →     ВР ,

где МЗ – запас материалов;

МП – потребление материалов в производстве;

ПР – процесс производства;

ВР – выручка от реализации.

Рис. 1.2. Цикл оборота оборотного капитала

В обобщенном виде движение денежных средств и операционный цикл предприятия показаны на рис. 1.3 .

Рис. 1.3. Движение денежных средств и операционный цикл

Комплексный статистический анализ оборотных активов предполагает исследование структуры финансовых вложений и структуры затрат на их приобретение. Особое внимание следует обратить на изменение запасов сырья и материалов, незавершенного производства, готовой продукции. Если запасы растут медленнее, чем объём реализации, то это свидетельствует о повышении эффективности использования оборотных средств (их меньшей величине на рубль реализации).

Наличие оборотного капитала (оборотных средств), имеющегося в  распоряжении предприятия, может быть рассчитано как по состоянию на определенную дату (обычно отчетной датой является последний день соответствующего квартала), так и в среднем за истекший период. Такие показатели могут быть рассчитаны, как по всему оборотному капиталу предприятия в целом, так и по отдельным составляющим элементам или группам.

Наличие оборотных фондов по состоянию  на отчетную дату определяется непосредственно по данным бухгалтерского баланса или более детально – по данным синтетического и аналитического учета [6, c. 47].

Средний остаток оборотных средств  за период вычисляется:

1) как средняя арифметическая  простая  из значений остатков на начало (О_Н) и конец периода (О_К):

2) как средняя для  моментного ряда динамики (если  известны значения остатков на  равноотстоящие даты в течение  периода, например на начало  каждого квартала):

,

где n – количество моментов.

3) Если средний остаток  оборотных средств необходимо  вычислить за период по данным  о наличии на неравноотстоящие  даты, то можно использовать формулу  средней взвешенной, весом будет  являться период времени между  смежными моментами:

На практике нередки  случаи, когда расчет среднего остатка  оборотных средств необходимо проводить  по данным отчетности за периоды времени разной продолжительности. Например, расчет налогооблагаемой базы при определении суммы налога ведется за I кв., полугодие, девять месяцев и за год в целом [9, c. 143].

Среднегодовой объем  оборотного капитала применяется при  изучении материалоемкости, рентабельности производства, оборачиваемости и  др.

Состав оборотного капитала характеризуется на основе группировок его элементов по:

• натурально-вещественному составу;
• источникам финансирования (за счет собственных или заемных (привлеченных) средств);
• месту нахождения (на предприятии, в пути и т.п.);
• отраслям экономики;
• секторам экономики;
• территориям (регионам) и т.д.

Относительный показатель структуры (удельный вес) элемента рассчитывается [9, c.145]:

,

где - отдельный элемент оборотного капитала;

      - общий объем оборотного капитала.

1.2. Статистическое изучение использования оборотных средств

Использование оборотных  средств в целом характеризуется  несколькими показателями: коэффициентом  оборачиваемости и коэффициентом  закрепления оборотных средств, длительностью одного оборота в днях.

Число оборотов оборотных средств  за период (коэффициент оборачиваемости) рассчитывается как отношение выручки от реализации продукции за период к среднему остатку оборотных средств [11, c. 108]:

,

где В – выручка  от реализации продукции за период,

- средний остаток оборотных средств,  находящихся в распоряжении предприятия  за данный период.

Коэффициент оборачиваемости  характеризует скорость обращения  оборотных средств. Он показывает, сколько раз стоимость оборотных средств, равная их среднему остатку, оборачивалась и возвращалась в денежной форме в течение данного периода времени. По экономическому содержанию коэффициент оборачиваемости близок к показателю фондоотдачи, является прямым показателей эффективности использования оборотных средств.

Показатель, обратный к коэффициенту оборачиваемости, называется коэффициент закрепления оборотных средств [11, c. 110]:

Он показывает, сколько  оборотных средств приходится в  данном периоде на каждый рубль реализованной  продукции, т.е. характеризует потребность в оборотном капитале на 1 рубль выручки от реализации. По экономическому содержанию аналогичен показателю фондоёмкости продукции.

Особенность этих рассмотренных  показателей - зависимость их величин  от размера избранного периода. Так, за квартал число оборотов  всегда будет больше, чем за месяц, а коэффициент закрепления по величине меньше, чем за месяц. Это создаёт неудобства при сравнении отмеченных показателей за периоды различной продолжительности.

Средняя продолжительность одного оборота в днях (время одного оборота оборотных средств) является обратным показателем скорости обращения и эффективности использования оборотных средств. Показывает, сколько дней занимает один полный оборот оборотных средств. Рассчитывается как отношение числа календарных дней в периоде к коэффициенту оборачиваемости:

,

где Д- число дней в  периоде (для упрощения расчетов считают в месяце 30 дней, в квартале –90, в году 360);

- среднедневная реализация  продукции, или среднесуточный оборот капитала за период.

Поскольку этот показатель, в отличие от коэффициента оборачиваемости, не зависит от длины периода, для  которого вычисляется, его удобно использовать для сравнения скорости обращения  оборотных средств за периоды различной продолжительности.

Скорость обращения  оборотных средств характеризует  эффективность их использования. Повышение  эффективности использования оборотных  средств приводит к уменьшению потребности  в оборотных средствах в производстве. Из формулы для расчета коэффициента закрепления получаем двухфакторную модель среднего остатка оборотных средств за период [11, c. 112]:

,

которая показывает, что  средний остаток оборотных средств  за период зависит от объема реализации продукции за период и от потребности в оборотных средствах на 1 рубль выручки.

Улучшение эффективности  использования оборотных средств  ведёт  к снижению коэффициента закрепления. С помощью данной модели можно  подсчитать сумму высвобожденных из оборота средств в результате ускорения оборачиваемости:

,

где - индекс выручки;

- индекс коэффициента закрепления.

Если оборачиваемость  средств в отчетном периоде замедлена, т.е. , то в итоге получается сумма средств, дополнительно вовлеченных в оборот, что значительно ухудшает финансовое состояние предприятия.

Сумму высвобожденных из оборота средств  можно рассчитать и на основе другой формулы – длительности одного оборота в днях. Из этой формулы также получаем двухфакторную мультипликативную модель для среднего остатка оборотных средств за период:

откуда рассчитываем абсолютный факторный  прирост среднего остатка оборотных  средств за счет изменения времени обращения:

Сумма высвобожденных из оборота (дополнительно вовлеченных  в оборот) средств, , показывает снижение (увеличение) потребности в оборотных средствах для производства продукции в отчетном периоде за счет повышения (понижения) эффективности использования оборотных средств [11, c. 113].

Оборотные средства предприятия  состоят из нескольких элементов, причём каждый из элементов может оборачиваться  по-разному. Экономический смысл оборота по каждой группе оборотных средств– это переход данных оборотных средств в другую форму. Для производственных запасов это будет переход из формы запасов в форму незавершённого производства; для незавершённого производства это будет переход в форму готовых изделий и реализуемых полуфабрикатов; для расходов будущих периодов - включение их в затраты на производство данного отчётного периода; для готовой продукции, находящейся на складе - переход в форму отгруженной продукции.