Финансовые ресурсы предприятия. 5

Содержание: 

Введение  ………………………………………………………………………….……. с.3

1. Особенности формирования и использования финансовых ресурсов     предприятия в условиях рынка ……………………………………………….……… с.3
2. Мобилизация финансовых ресурсов и их использование …………………... с.6
3. Оборотные активы предприятия ……………………………………………… с.9
4. Финансирование воспроизводства основных фондов …………….………... с.13
5. Роль и экономическое содержание прибыли ……………………….……….. с.16

Заключение  …………………………………………………………………………… с.18

Список  литературы …………………………………………………………………  с.18

Приложение  №1 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

       Введение. 

       Основным  звеном экономики в рыночных условиях хозяйствования являются предприятия, которые выступают в роли хозяйствующих субъектов. Они для осуществления хозяйственной деятельности, получения продукции, доходов и накоплений используют определенные виды ресурсов: материальные, трудовые, финансовые, а также денежные средства.

       Наличие в достаточном объеме финансовых ресурсов, их эффективное использование, предопределяют хорошее финансовое положение предприятия платежеспособность, финансовую устойчивость, ликвидность. В этой связи важнейшей задачей предприятий является изыскание резервов увеличения собственных финансовых ресурсов и наиболее эффективное их использование в целях повышения эффективности работы предприятия в целом. Поэтому тема моей работы весьма актуальна для всех предприятий в любое время.

       Целью данной работы является изучение теоретических  вопросов по финансовым ресурсам, а  именно формирование, состав и характеристика финансовых ресурсов, их мобилизацию  и использование, изучить, что из себя представляют оборотные активы предприятия и финансирование воспроизводства  основных фондов, выяснить роль и экономическое  содержание прибыли. 

1. Особенности формирования и использования финансовых ресурсов     предприятия в условиях рынка

       Финансовые  ресурсы предприятия — это  денежные  доходы  и  поступления, находящиеся в распоряжении субъекта  хозяйствования  и  предназначенные  для выполнения финансовых обязательств,  осуществлению  затрат  по  расширенному воспроизводству и  экономическому  стимулированию  работающих. 

       Формирование  финансовых ресурсов производится в процессе создания предприятий и реализации их финансовых отношений при осуществлении хозяйственно-финансовой деятельности.

       При создании предприятий источники формирования финансовых ресурсов зависят от формы собственности, на основе которой создается предприятие. Так, при создании государственных предприятий финансовые ресурсы формируются за счет бюджета, средств вышестоящих органов управления, средств других аналогичных предприятий при их реорганизации и др. При создании коллективных предприятий они формируются за счет паевых (долевых) взносов учредителей, добровольных взносов юридических и физических лиц и т.д. Все эти взносы (средства) представляют собой уставный (первоначальный) капитал и аккумулируются в уставном фонде созданного предприятия.

       Следовательно, уставный капитал - это зафиксированная в учредительных документах общая стоимость активов, которые являются взносами собственников в капитал предприятия. Уставный капитал является основной частью собственного капитала и основным источником собственных финансовых ресурсов предприятия. За счет его денежных средств формируются основные фонды и оборотные активы предприятий. В процессе дальнейшей работы финансовые ресурсы предприятий могут пополняться за счет дополнительно создаваемых собственных источников, привлеченных и заемных средств. При этом в состав дополнительно формируемых собственных финансовых ресурсов (собственного капитала) включают: резервный капитал, дополнительный вложенный капитал, прочий дополнительный капитал, нераспределенную прибыль, целевое финансирование и др.

       Резервный капитал - это сумма резервов, созданных за счет нераспределенной прибыли предприятия в соответствии с действующим законодательством или учредительными документами.

       Дополнительный  вложенный капитал - сумма превышения стоимости реализации выпущенных акционерным обществом акций над их номинальной стоимостью.

       Прочий  дополнительный капитал - сумма дооценки необоротных активов; стоимость  активов, полученных бесплатно предприятием от других юридических или физических лиц, и прочие виды дополнительного капитала.

       Нераспределенная  прибыль - сумма прибыли, оставшаяся на предприятии и реинвестированная в его хозяйственную деятельность.

       Целевое финансирование - сумма целевых поступлений, полученных из бюджета.

       Таким образом, уставный капитал и дополнительно  формируемые в процессе работы предприятия  собственные источники финансирования (финансовых ресурсов) образуют его  собственный капитал.

       Кроме собственного капитала, финансовые ресурсы  предприятий формируются за счет привлеченных и заемных источников.

       В состав привлеченных финансовых ресурсов включают кредиторскую задолженность за товары, работы, услуги, а также все виды текущих обязательств предприятия по расчетам:

• сумма авансов, полученных от юридических и физических лиц в счет последующих поставок продукции, выполнения работ, предоставления услуг;
• сумма задолженности предприятия по всем видам платежей в бюджет, включая налоги, удерживаемые из доходов работников;
• задолженность по взносам во внебюджетные фонды (в фонд социального страхования, в Пенсионный фонд, Фонд по страхованию имущества предприятия и индивидуальному страхованию его работников);
• задолженность предприятия по выплате дивидендов его учредителям;
• сумма векселей, которые выдало предприятие поставщикам, подрядчикам в счет обеспечения поставок продукции, выполнения работ, оказания услуг и т.д.

       В состав заемных финансовых ресурсов входят долгосрочные и краткосрочные кредиты банков, а также другие долгосрочные финансовые обязательства, связанные с привлечением заемных средств (кроме кредитов банков), на которые начисляются проценты.

       Собственный, заемный и привлеченный капитал, который формирует, с одной стороны, финансовые ресурсы предприятия  и принимает участие в финансировании их активов, с другой стороны, он представляет собой обязательства (долгосрочные и краткосрочные) перед конкретными собственниками - государством, юридическими и физическими лицами.

       Состав  финансовых ресурсов, их объемы зависят  от вида и размера предприятия, рода его деятельности, объема производства. При этом объем финансовых ресурсов тесно связан с объемом производства, эффективной работой предприятия. Чем больше объем производства и выше эффективность работы предприятия, тем больше величина собственных финансовых ресурсов, и наоборот.

       Наличие в достаточном объеме финансовых ресурсов, их эффективное использование, предопределяют хорошее финансовое положение предприятия платежеспособность, финансовую устойчивость, ликвидность. В этой связи важнейшей задачей предприятий является изыскание резервов увеличения собственных финансовых ресурсов и наиболее эффективное их использование в целях повышения эффективности работы предприятия в целом.^[1] 

2. Мобилизация финансовых ресурсов и их использование

       Эффективность работы каждого предприятия во многом зависит от полной и своевременной  мобилизации финансовых ресурсов и правильного их использования для обеспечения нормального процесса производства и расширения производственных фондов. В этой связи для каждого предприятия важное значение имеет правильная организация финансовой работы

       Финансовая  работа представляет собой систему экономических мероприятий по определению финансовых ресурсов в объемах, необходимых для обеспечения выполнения планов экономического и социального развития предприятий, осуществления контроля за их целевым и эффективным использованием.

       Основными задачами финансовой работы являются:

• мобилизация финансовых ресурсов в размере, необходимом для обеспечения нормального процесса производства и расширения производственных фондов в объемах, установленных планами,
• изыскание путей увеличения прибыли и повышения рентабельности производства,

___________________________________________

^[1] Экономика предприятия: Учеб. Пособие. (П.А. Орлов и др.); Под общей редакцией П.А. Орлова. – Харьков: Изд. ХГЭУ, 2008. – 123с.

• своевременное выполнение обязательств перед различными звеньями финансово кредитной системы: перед бюджетом - по внесению установленных налогов и платежей, перед централизованными внебюджетными фондами - по оплате установленных платежей, перед банками - по возврату кредитов и уплаты процентов за них,
• своевременное выполнение обязательств перед поставщиками - по оплате товарно-материальных ценностей, перед работниками - по оплате их труда,
• контроль за сохранностью, использованием оборотных активов и ускорением их оборачиваемости,
• контроль за рациональным и целевым использованием финансовых ресурсов.

       Финансовая  работа состоит из:

• финансового планирования и прогнозирования,
• оперативной финансовой работы,
• анализа и контроля за финансовой деятельностью предприятий Финансовое планирование, являясь одной из важнейших функций управления предприятием, предусматривает составление финансовых пла-нов (включая кредитные и кассовые) и других финансово-экономических расчетов по определению затрат и источников покрытия по различным сферам деятельности предприятия.

       Назначение  финансового планирования и прогнозирования  состоит в определении потребностей предприятий в финансовых ресурсах в размерах, необходимых для выполнения плана экономического и социального развития, а также изыскании резервов увеличения доходности и повышения рентабельности предприятия.

       Финансовое  планирование (работа) в предприятиях, практически, выражается в определении размера выручки от реализации продукции, от предоставления услуг на сторону и конечных результатов деятельности предприятия, в распределении полученных доходов по соответствующим каналам, в установлении потребности в оборотных активах, капитальных вложениях, капитальном ремонте и источниках их покрытия, в составлении финансового плана (баланса доходов и расходов). Кроме того, к финансовой работе относятся: составление смет по содержанию детских дошкольных учреждений, объектов жилищно-коммунального хозяйства, разработка и доведение до производственных подразделений и различных служб предприятия лимитов затрат, норм расхода материалов и ценностей, разработка и осуществление различных мероприятий, направленных на увеличение денежных доходов и накоплений, а также на повышение эффективности производства.^[2]

       Оперативная финансовая работа состоит из комплекса мероприятий по мобилизации финансовых ресурсов, необходимых для осуществления бесперебойного процесса производства и реализации продукции, расчетов и своевременного выполнения финансовых обязательств перед бюджетом, централизованными фондами, поставщиками, работниками предприятия и т.д. Конкретно текущая финансовая работа выражается в своевременности оформления продаваемой продукции и взимании платы за нее с покупателей, взимании просроченной дебиторской задолженности, получении средств в порядке возмещения за погибшее имущество, кредитов банка, а также в перечислении платежей в бюджет, органам страхования, в погашении ссуд банка и процентов по ним, в осуществлении расчетов с поставщиками, в получении средств на оплату труда и другие хозяйственные расходы.

       Финансовый  контроль за деятельностью предприятий  выражается в проверке выполнения финансовых, кредитных и кассовых планов, целевого использования средств, платежеспособности предприятия. Осуществляется он путем проверки своевременности и правильности проведения финансово-кредитных операций, анализа месячных, квартальных, годовых балансов и отчетов.

       Финансовый  контроль за деятельностью предприятий  в течение года имеет своей  целью проверку своевременности и полноты поступления средств, правильности их расходования в соответствии с планом и финансовыми обязательствами, вскрыть нарушения, выявить резервы увеличения финансовых ресурсов.

___________________________________________

^[2] Экономика предприятия: Учеб. Пособие. (П.А. Орлов и др.); Под общей редакцией П.А. Орлова. – Харьков: Изд. ХГЭУ, 2008. – 135с. 

       Осуществляя контроль и анализ финансовой деятельности предприятий за год, устанавливают степень выполнения финансового плана по прибыли, по отдельным видам доходов и расходов денежных средств, эффективность использования оборотных активов, платежеспособность предприятия, ликвидность его баланса, а также финансовую устойчивость работы

       Результаты  контроля и анализа, как правило, используются руководителями предприятий для принятия мер по улучшению финансовой работы в следующем периоде.

       Выполняется финансовая работа на предприятиях работниками финансового отдела, а где его нет - работниками бухгалтерии.

       Ответственность за организацию финансовой работы на предприятии несет начальник  финансового отдела (службы) или  главный бухгалтер (где нет финансовых отделов).

       Распорядителем  финансовых ресурсов, денежных средств  и товарно-материальных ценностей, принадлежащих предприятию, является его руководитель, имеющий право первой подписи на всех денежных и расчетно-платежных документах.

3. Оборотные активы предприятия.

       Оборотные активы - это стоимость, авансированная в кругооборот производственных оборотных фондов и фондов обращения для обеспечения непрерывности процесса производства и обращения.

       Оборотные активы включают как материальные, так и денежные ресурсы. В организации оборотных активов следует различать их состав и структуру.

       Под составом оборотных активов понимают совокупность их элементов (статей). Структура же оборотных активов - это соотношение между отдельными их элементами в их общем объеме.

       По   своей   сущности   оборотные   средства   —   не   финансовая,   а общеэкокномическая категория; в связи с этим величина находящихся в  обороте предприятия денежных средств не может быть отнесена к  финансовым  ресурсам. Тем  не  менее  именно  финансовые  отношения   образуют   исходную   основу существования фонда оборотных средств,  а  финансовые  ресурсы  —  базу  для первоначального  формирования  и   последующего   изменения   его   размера.

       Финансовые  отношения в сфере функционирования оборотных средств возникают  в трех случаях:

           —  в ходе образования уставного  фонда предприятия;

           —  в  процессе  использования   финансовых   ресурсов   на   увеличение

       собственных оборотных средств;

           — при инвестировании излишка  оборотных средств в ценные  бумаги.

       В различных отраслях народного хозяйства состав и структура оборотных активов различны и зависят от типа отрасли, состава затрат, вида выпускаемой продукции, особенностей материально-технического снабжения и т.д. В производственной сфере, а также в торговле наибольший удельный вес в оборотных активах занимают запасы.

       Запасы - это активы, которые находятся  в процессе производства в целях  получения продукта и дальнейшей его продажи.

       Состав  и структура оборотных активов  не являются раз и навсегда постоянной величиной. Они изменяются как по годам, так и в течение года в зависимости от изменения характера  производственной деятельности предприятия, особенностей формирования запасов  и затрат. ^[3]

       Оборотные активы, являясь основным элементом материальной основы процесса производства, оказывают определяющее влияние на его ход. Если производство обеспечено в достаточном количестве необходимыми элементами оборотных активов - оно работает, как правило, эффективно. Эффективно в данном случае используются и сами оборотные активы.

       Установление  на предприятиях необходимого состава  и структуры оборотных активов, определение потребности в них и источников их формирования, а также контроль за сохранностью и эффективностью их использования называется организацией оборотных активов. 
 

___________________________________________

^[3] Филимоненков А.С. Финансы предприятия/ Учебное пособие. – К.: Ника-центр, Эльга, 2006. – 89с. 

       Организация оборотных активов должна основываться на следующих принципах:

• создание минимального объема оборотных активов, обеспечивающего непрерывность процесса производства и обращения, а также эффективное их использование;
• рациональное размещение имеющихся оборотных активов по сферам производственного процесса внутри предприятия;
• формирование и пополнение оборотных активов за счет собственных и заемных источников в зависимости от объемов производства;
• образование финансовых резервов;
• контроль за сохранностью и эффективным использованием оборотных активов.

       Оборотные активы можно классифицировать по следующим признакам:

• в зависимости от их участия в кругообороте активов;
• в зависимости от методов планирования и регулирования;
• в зависимости от источников формирования.

       В зависимости от участия в кругообороте оборотные активы подразделяются на активы в сфере производства и в сфере обращения. Установление оптимального соотношения оборотных активов, находящихся в этих сферах, способствует более эффективному их использованию. В то же время, чем больше удельный вес оборотных активов в сфере производства и меньше в сфере обращения, тем эффективнее они используются. Следовательно, важным направлением повышения эффективности использования оборотных активов на предприятиях является совершенствование распределения их по стадиям кругооборота, снижение удельного веса фондов обращения.^[4]

       В зависимости от методов планирования и регулирования оборотные активы подразделяются на нормируемые и ненормируемые (см. схему прил.1).

___________________________________________

^[4] Горфинкель В.Я., Куприкова Е.М. Экономика предприятия. – М.: Юнити, 2007. – 204с. 

       Нормируемые оборотные активы - это те, по которым  исчисляется норматив К ним относятся  производственные запасы, готовая продукция, незавершенное производство, расходы  будущих периодов... Исчисление нормативов (минимальной потребности) по этим видам оборотных активов дает возможность обеспечить нормальный процесс производства и их эффективное использование.

       Ненормируемые оборотные активы - это такие, по которым норматив не исчисляется. К  ним относятся денежные средства в кассе и на счетах в банках, кредиторская задолженность.

       В зависимости от источников формирования оборотные активы подразделяются на собственные, заемные и привлеченные

       Собственные средства - это средства предприятий, которыми они покрывают минимальные  размеры оборотных активов (запасов  и затрат), требующихся для обеспечения  нормального, бесперебойного процесса производства и реализации продукции  Они постоянно находятся на предприятии и срок пользования ими не устанавливается

       Заемные средства - это средства, получаемые предприятиями в виде банковских кредитов для создания сезонных запасов материальных ценностей и покрытия затрат производства Они выдаются предприятиям на определенный срок, по истечении которого должны быть возвращены банку.

       Привлеченные  средства - это средства, не принадлежащие предприятию, однако в силу действующей системы расчетов постоянно находящиеся в его обороте.

       Порядок формирования источников образования  оборотных активов на предприятиях зависит от формы собственности, которая лежит в основе функционирования предприятия, специфики в организационном построении предприятия и других факторов.

       Источники формирования собственных оборотных активов на государственных предприятиях при их организации определяются вышестоящей организацией. Ими являются, как правило, средства бюджета, средства других однотипных предприятий централизованные средства вышестоящих органов правления. На предприятиях, основанных на коллективной форме собственности, на момент их организации оборотные активы формируются за счет денежных и материальных взносов учредителей безвозмездных взносов других предприятий и граждан. В ходе дальнейшей работы предприятий пополнение их оборотных активов может осуществляться за счет собственных финансовых ресурсов (прибыли), привлеченных, заемных и других источников (дополнительных взносов учредителей, дотаций из бюджетов, благотворительных взносов юридических и физических лиц).

       Собственные источники, направленные на образование  оборотных активов на предприятиях, зачисляются в уставный фонд (уставный капитал). Фактическое наличие собственных и привлеченных к ним источников формирования оборотных активов определяется по балансу годового отчета предприятия как разница между итогом первого раздела пассива баланса и итогом первого раздела актива баланса.