Количественная теория денег

Содержание

 

Введение. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .…..2

1. Теории денег и их  эволюция . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .........3

1.1 Металлистическая теория денег . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . …..3

1.2 Номиналистическая теория  денег.. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .…..4

1.3 Количественная теория  денег. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . ……6

2. История современной  количественной теории денег. . . . . . . . . . . ..9

2.1 Этапы развития количественной  теории денег. . . . . . . . . . . . . . . …9

2.2 Две разновидности количественной теории денег. ………… . . . . ..11

Заключение. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .….15

Список литературы . . . . . . . . . . . . . . . . ………… . . . . . . . . . . . . . . . . ...16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение 

 

Никто не станет отрицать, что  деньги играют в нашей жизни далеко не последнюю роль. Именно поэтому  так важно представлять себе, какими законами определено денежное обращение, как можно его регулировать и  какое это воздействие может  оказать на экономическую ситуацию. Чтобы хорошо ориентироваться в  современной ситуации нужно знать  историю развития представлений  о деньгах, развитие денежной теории. Связь  денег с производством  замечена давно. Деньги являются важным элементом любой экономической  системы, содействующих функционированию экономики. В зависимости,  прежде всего от оценки роли денег и денежной системы в развитии экономики существуют различные теории денег. Эти теории возникают, получают подтверждение, и какое-то время продолжают господствовать. Однако некоторые из них, напротив, не получают распространения, поскольку практика не подтверждает, а то и просто опровергает их.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Теории денег и их эволюция.

 

Различают три основные теории денег – металлистическую, номиналистическую и количественную. Эти три теории  ещё называют «буржуазные теории денег», так как они выражают взгляды буржуазных экономистов на сущность денег, их функции и законы денежного обращения и заключают в себе основные требования капиталистов к денежной и валютной политике. Эти теории денег модифицировались с развитием капитализма.

 

1. Металлистическая теория денег.

 

Данная теория возникла в  Англии в период первоначального  накопления капитала в ХVI-ХVII вв. Одним из основателей металлистической теории был У. Стаффорд (1554-1612).Свои взгляды он отразил в памфлете "Краткое изложение некоторых обычных жалоб наших соотечественников". Сторонниками этого направления в Англии были также Т. Мэн (1571-1641 гг.) и Д. Норс (1641-1691 гг.). Во Франции аналогичные идеи развивал А. Монкретьен (1575-1621 гг.), в Италии - Ф. Галиани (1728-1787 гг.). Историческая обстановка, в которой возникла металлическая теория денег, характеризовалась появлением мануфактур, ростом торгового капитала и захватом европейскими государствами природных богатств заморских стран. Жажда накоплений у зарождавшейся буржуазии толкала экономистов на изучение источников богатства. Они искали эти источники в торговле, в активном торговом балансе, который, по их мнению, обеспечивал приток золота и серебра.

Таким образом, для ранней металлической теории денег было характерно отождествление богатства  общества с драгоценными металлами, которым приписывалось монопольное  выполнение всех функций денег. Сторонники этой теории не видели необходимости  и закономерности замены полноценных денег бумажными, этому позднее они выступали против бумажных денег, не разменных на металл.

 Несостоятельность этой  теории заключалось в следующем:

 - ранние металлисты не понимали, что деньги - историческая категория, что они возникли из товарного обращения на определённом этапе развития человеческого общества.

- основное их представление  о богатстве общества как о  накоплении благородных металлов  было ограниченным и отсюда  ошибочен их взгляд, что источник  богатства лежит в торговле. Ранний  металлизм отражал интересы прежде всего торговой буржуазии.

Французские экономисты А. Тулемон, Ж.Рюэфф, отстаивая золотой стандарт в международном обороте, повышение цены на золото, выступали против долларового засилья. Эта теория, получившая название неометаллизма, подкрепляла политическую акцию французского правительства, превратившего большую часть своих долларовых авуаров в золото.

 

1.2 Номиналистическая теория  денег.

 

Номинализм появился в  ХVI-ХVIII вв., когда денежное обращение было наводнено неполноценными монетами. Именно неполноценные монеты, а не бумажные деньги лежали в основе теории раннего номинализма.

Первыми представителями  этой теории были англичане Дж. Беркли (1685-1753) и Дж. Стюарт (1712-1780). В основе их теории лежали два следующих положения.

Во-первых, деньги создаются  государством, и, во-вторых, стоимость денег определяется их номиналом. Представители этой теории денег утверждали, что деньги — это только условный знак, не имеющий ничего общего с товарами; важно только наименование денежной единицы, металлическое же содержание не имеет никакого значения. Номиналисты концентрировали внимание на анализе функций денег — как средства обращения и средства платежа, в которых возможна замена металлических денег бумажными.

Основной ошибкой представителей номинализма является положение  о том, что стоимость денег  определяется государством. Тем самым  они отрицают трудовую теорию стоимости  и товарную природу денег.

Дальнейшее развитие этой теории приходится на конец XIX - начало XX в. Наиболее известным представителем номинализма был немецкий экономист Г. Кнапп (1842-1926). По его мнению, деньги имеют покупательную способность, которую придает им государство. Г. Кнапп основывал свою теорию не на полноценных монетах, а на бумажных деньгах. Эволюция платёжных средств, по его мысли, ведёт к замене их простейших форм в виде металлических денег более совершенной формой — бумажными деньгами.

При анализе денежной массы  он учитывал лишь государственные казначейские билеты (бумажные деньги) и разменные  монеты, исключая из нее кредитные деньги (векселя, банкноты, чеки).

Главная ошибка номиналистов состояла также в том, что, оторвав  бумажные деньги от золота и от стоимости  товара, они наделяли их "стоимостью", "покупательной силой" путем  акта государственного законодательства.

Новейший номинализм периода  общего кризиса капитализма характеризуется  тем, что отрицание золота и защита бумажных денег связываются с  задачами государственно-монополистического вмешательства в экономику.  Факт появления номинализма связан с  расхождением функций денег.

Как средства обращения и  как меры ценности. Возрождение же возможно связано с переходом  к бумажно-денежному обращению, которое во многом (но не во всём) определяет положения номинализма.

Исходя из бумажно – денежного обращения, номиналисты заключают, что деньги по своей природе – не имеющая стоимости идеальная абстрактная количественная (счетная) величина, которая является, однако, в косвенной форме измерителем ценности товаров.

Номиналисты не признают ценности как качества, ценность товара есть нечто относительное – ценность товара трактуется как субъективное отношение человека к конкретному товару.

Теория номинализма является  –  кредитно-денежной  теорией.

В ходе мирового экономического кризиса 1929-1933 гг. наблюдалось возрождение  номинализма. Это было связано с  необходимостью окончательного отход  от золотого монометаллизма для провозглашения бумажно-денежного обращения. Для обоснования государствено-монополистического регулирования экономики с помощью денег выдвигаются аргументы, почерпнутые из критики номиналистами металлической концепции, они стали искать определение стоимости денег не в декретах государства, а в сфере рыночных отношений и путём субъективной оценки их "полезности", покупательной способности. В результате ведущие позиции в теориях денег заняла количественная теория.

 

1.3 Количественная теория  денег. 

 

Количественная теория денег  возникла в ХVI-ХVIII вв. как реакция на концепцию меркантилистов, утверждавших, что чем больше золота в стране, тем она богаче.

Количественная денежная теория  – это теория сейчас в  какой-то мере общепризнанна, но мы не будем обращаться сразу к современному варианту,

а сначала разберемся  в её истоках и развитии.

Количественная теория – это, прежде всего, теория спроса на деньги. Это не теория производства, или денежного дохода, или уровня цен. Всякое положение, касающееся этих переменных, требует объединения количественной теории со специальными условиями, налагаемыми на предложение денег и другие переменные.

Основоположником количественной теории денег был французский  экономист Ж. Боден (1530-1596), который пытался раскрыть причины революции цен, связав их рост с притоком благородных металлов в Европу. В ХVI-ХVIII вв. добыча золота и серебра в мире примерно в 16 раз превысила запас благородных металлов, который имелся в Европе в 1500 г.

Дальнейшее развитие эта  теория получила в трудах англичан Д. Юма (1711-1776) и Дж. Милля (1773-1836), а также француза Ш. Монтескье (1689-1755). По мнению Юма, цены товаров и стоимость денег определяются соотношением между количеством обращающихся денег и товаров, т.е. цена товаров всегда пропорциональна количеству де нег. В действительности же новые открытия золота и серебра привели к снижению их стоимости, так как они стали воплощать меньшее количество общественного труда. Именно этим объясняется увеличение суммы цен товаров и расширение потребностей обращения в деньгах.

Основы современной количественной теории денег были заложены американским экономистом и математиком И. Фишером (1867-1947). И.Фишер отрицал трудовую стоимость и исходил из "покупательной силы денег". Он выделял шесть факторов, от которых зависит эта "покупательная сила денег":

1) количество наличных  денег в обращении;

2) скорость обращения  денег;

3) средневзвешенный уровень  цен;

4) количество товаров;

5) сумма банковских депозитов;

6) скорость депозитно-чекового  обращения.

Современная количественная теория денег, изучая макроэкономические модели и общие соотношения между  массой товаров и уровнем цен, утверждает, что в основе изменения  уровня цен лежит главным образом динамика номинальной денежной массы. Она выдвигает соответствующие практические рекомендации по стабилизации экономики с помощью контроля над денежной массой.

Таким образом, основные положения  количественной теории денег сводятся к следующему: покупательная способность  денег, как и цены товаров, устанавливается  на рынке; в обращении находятся  все выпущенные деньги; покупательная  способность денег обратно пропорциональна  количеству денег, а уровень цен  прямо пропорционален количеству денег.

Количественная теория видит  в деньгах только средство обращения, утверждая, что в процессе обращения  в результате столкновения денежной и товарной масс якобы устанавливаются  цены и определяется стоимость денег. Другая ошибка количественной теории состоит в представлении, что  вся денежная масса находится  в обращении. На самом деле существует объективный экономический закон, определяющий необходимое количество денег в обращении в соответствии с законом стоимости. При наличии  полноценных денег в обращение  вступает не любое количество денег, а лишь такое, какое в данный период необходимо для обращения с учётом отсрочки платежей, безналичных расчётов и скорости обращения денежных единиц.

Таким образом, основные положения  количественной теории денег сводятся к следующему:

- покупательная способность  денег, как и цены товаров,  устанавливается на рынке;

- в обращении находятся  все выпущенные деньги;

- покупательная способность  денег обратно пропорциональна  количеству денег, а уровень  цен прямо пропорционален количеству  денег.

Количественная теория видит  в деньгах только средство обращения, утверждая, что в процессе обращения  в результате столкновения денежной и товарной масс устанавливаются  цены, и определяется стоимость денег.

 

 

 

2. История современной  количественной теории денег.

 

2.1 Этапы развития количественной теории денег.

 

Первый этап начинается с  самого зарождения количественной теории денег и связан с именами таких  экономистов как Д. Юм, Д. Локк, Д. Ло. Особенности первого этапа, прежде всего, связаны с установлением пропорциональной связи между денежной массой и уровнем цен - Локк, Петти; исследование воздействия увеличения денежной массы на реальную экономику - Ло, Кантильон, Юм и другие.

Д. Ло считал в отличие от Локка, что влияние изменения денежной массы сильнее влияет на уровень торговли (производства), чем на уровень цен - концепция “деньги стимулируют торговлю”. Основной механизм воздействия на торговлю Д. Ло видел в следующем: увеличение предложения денег понизит процентную ставку, следовательно, повысится прибыльность инвестиций, а это означает увеличение выпуска и увеличение занятости; незначительный рост цен, возникший в результате новой волны потребительского спроса (новые получатели дохода), мотивирует производителей вновь нарастить выпуск. Чтобы выполнялась эта схема, нужна высокая эластичность предложения и мобильность ресурсов, что не является обязательным в реальном мире. Видно, что концепция Ло противоречит классической формулировке количественной теории денег, но совместима с ней при определённых условиях. Ло подчёркивал необходимость постепенного увеличения предложения денег, чтобы не затронуть уровня цен и заработной платы. Таким образом, его доктрина “деньги стимулируют торговлю”, предполагающая как бы перманентно неравновесное состояние может быть отнесена к “переходным периодам”. Юм признавал возможность временного положительного влияния “ползучей инфляции” на реальную экономику.

В 20-х годах XVIII в. Кантильон первым заметил, что воздействие роста денежной массы, зависит от способа “впрыскивания” денег в экономику. Его также интересовал сам процесс повышения цен, он писал, что увеличение производства на отечественных рудниках сначала воздействует на доходы в этой отрасли, затем на расходы на потребительские товары, далее на цены продуктов питания, вызывая рост доходов фермеров и падение реальной заработной платы, что приводит к повышательному давлению на денежный уровень заработной платы и последующим циклам увеличения расходов и растущих цен. Кроме этого, Кантильон выдвигает тезис о не нейтральности изменения денежной массы в краткосрочном периоде, т.е. изменение денежной массы неодинаково воздействует на цены в различных отраслях, изменяются относительные цены. Это явление было рассмотрено также и Юмом и поэтому приобрело название эффекта Кантильона-Юма.

2 этап. Этот этап связан  с именами таких экономистов  как Рикардо, Милль, Сэй. Они несколько упростили количественную теорию, сделав её более строгой. Количественная теория трактовалось в большей мере как закон пропорциональности между денежной массой и уровнем цен. Объём производства и скорость денежного обращения рассматривались независимыми от монетарных факторов - отвержение концепции “ползучей инфляции”. Но наряду с упрощением денежной теории нельзя не рассказать об её эволюции в это время, в связи с этим уместно осветить вопрос о тождестве и равенстве Сея.

Первоначальная формулировка денежной теории Локка - заявляет о  постоянстве отношения М/Р, это фактически соответствует тождеству Сэя, а именно MV=PT:. Это тождество означает, что обмен осуществляется по бартерному принципу, деньги только вуаль; изменения в уровне цен всегда обусловлены изменением денежной массы; деньги выполняют только две функции - средство обращения и мера стоимости. Но представители классической школы (Д. Рикардо, Д. Стюарт Миль и другие) понимали, что это неверно. Они имели представление о циклах деловой активности, об эффекте Кантильона-Юма. Следовательно, классики осознавали бессмысленность, что совокупный спрос всегда равен совокупному предложению независимо от уровня цен и что отклонения от полной занятости не могут иметь места. Скорее, они развивали мысль, что экономика совершенной конкуренции всегда тяготеет к полной занятости. Применительно к денежной теории - в условиях совершенной конкуренции экономика стремится к состоянию, когда выполняется равенство MV=PT. Это и есть равенство Сэя, согласно которому избыточное предложение товаров или избыточный спрос на деньги имеют тенденцию к саморегулированию.

Таким образом, количественная теория денег вышла за рамки сферы  обращения, т.е. равенство Сэя учитывает взаимодействие и взаимовлияние денежного и товарного рынков (влияние реальных факторов на уровень цен).

Третий этап - это неоклассический  период развития количественной денежной теории. Основной вклад на этом этапе  сделали Фишер, Викселль, Кейнс, Фридмен и другие.

Особое внимание на этом этапе уделяется краткосрочным  периодам, нестабильности скорости денежного  обращения, а не пропорциональности количества денег и цен в долгосрочном периоде, как это было раньше. Это  означает, что во многом основным предметом  изучения стали “переходные периоды”, в течение которых меняются и Т, и V. Также в это время на первый план выходит проблема стабилизации уровня цен с помощью монетарных инструментов.

 

2.3. Две разновидности количественной теории денег

 

Современная количественная теория, базирующаяся на бумажно-денежном обращении, берет свое начало в работах таких экономистов, как англичанин А. Маршалл, американец И. Фишер, шведы Г. Кассель и Б. Хансен, а также развивается в кембриджской версии англичанина А. Пигу и монетаристами чикагской школы М. Фридмена.

С первой половины ХХ века господствуют две разновидности количественной теории:

- «трансакционный вариант» И. Фишера и монетаристов во главе с М. Фридменом;

- концепция «кассовых  остатков» английской кембриджской  школы во главе с А. Пигу, а после второй мировой войны – Д. Патинкиным.

Американский буржуазный экономист, статистик и математик  И. Фишер (1867 – 1947 гг.) отрицал трудовую стоимость и исходил из покупательной  силы денег. Пытаясь математически  обосновать количественную теорию денег, Фишер выделил 4 фактора, от которых  зависит покупательная сила денег:

М – количество наличных денег в обращении;

V – скорость обращения  денег;

Р – средневзвешенный уровень цен;

Q – количество товаров;

Впоследствии в показатель М была включена и масса денег  в чековом обращении (М1), а в показатель V - скорость оборота денег в чековом обращении (V1). Таким образом, покупательная сила денег зависела уже от шести факторов.

Полагая, что сумма денег, уплаченных за товары, равна количеству товаров, умноженному на уровень  товарных цен, Фишер вывел «уравнение обмена»:

MV = PQ

Из функциональной зависимости  уравнения, имеющего одинаковое значение для левой и правой частей, Фишер  делает односторонний вывод о  том, что цены товаров Р прямо пропорциональны количеству денег в обращении (скорость их обращения у Фишера принята за величину постоянную) и обратно пропорциональны количеству товаров (эта величина у Фишера почти постоянная).

Сущность количественной теории денег Фишер определяет таким  образом, что деньги, затраченные  на блага, должны равняться количеству этих благ, умноженному на их цены, следовательно, что уровень цен должен повышаться или падать в зависимости от изменения количества денег, если в то же время не будет происходить изменений в скорости их обращения или в количестве обмениваемых благ.

Ошибки Фишера состоят  в том, что он выводит цены из столкновения товаров и денег в сфере  обращения, игнорируя процессы, протекающие  в материальном производстве, без  чего нельзя понять связь ценообразования  со стоимостью товаров.

Основателями концепции  «кассовых остатков» являются английские экономисты А. Маршалл, А. Пигу, и Д. Робертсон. Наиболее полно она разработана в трудах А. Пигу и Д.Патинкина. В "трансакционном варианте" И. Фишера деньги выступают только в функциях как средство обращения и средства платежа. Пигу добавил еще одну функцию накопления и придал ей особое значение. Однако оба варианта количественной теории денег игнорируют функцию денег как меры стоимости, их роль как всеобщего стоимостного эквивалента. Количественная теория денег Фишера исходила из анализа предложения денег. Кембриджская школа во главу исследования поставила спрос на деньги, который она рассматривает наравне со спросом на товары и услуги. Если для Фишера определяющим является нахождение денег в обращении, то для кембриджской школы главное заключается в том, что на деньги есть особый спрос, и они остаются как раз вне обращения у отдельных лиц и предприятий в виде "кассовых остатков". В отличие от Фишера, анализировавшего глобальные величины всего общественного капитала и общий уровень цен, Пигу акцентировал внимание на индивидуальных капиталах и поведении их владельцев, на "относительных" ценах, а не на «абсолютном» их уровне. Его интересуют мотивы, заставляющие отдельных субъектов держать у себя определенный запас денег.

К «кассовым остаткам»  Пигу относит наличные деньги и остатки на текущих счетах. Таким образом, Пигу определяет количество денег как сумму кассовой наличности населения и предприятий. По мнению Пигу, нельзя установить общее количество денег, но каждый человек в состоянии решать, какую часть своего дохода он хочет иметь в денежной форме. Если все люди захотят держать меньшую, чем прежде, часть дохода в денежной форме, то они будут расходовать деньги, в результате чего товарные цены повысятся. Напротив, если все предпочтут перевести большую часть дохода в денежную форму, то в результате накопления денег расходы уменьшатся, а спрос на товары и цены понизится. Хотя подход Пигу к анализу денег отличается от подхода Фишера, по существу, он не вышел за рамки количественной теории, так как устанавливает прямую связь между деньгами и ценами.

Таким образом, кембриджский вариант количественной теории денег  страдает теми же пороками, что и  ее разновидность, выдвинутая Фишером.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение

 

Количественная теория денег  возникла в XVI – XVIII веках. Непосредственной причиной генезиса количественной теории денег была «революция цен», совершившаяся  в Европе в XVI – XVII веках в результате ввоза дешевого южноамериканского  золота и серебра, что вызвало  быстрый рост цен товаров.

Сущность количественной теории денег заключается в том, что деньги, затраченные на блага, должны равняться количеству этих благ, умноженному на их цены, и, следовательно, что уровень цен должен повышаться или падать в зависимости от изменения количества денег, если в то же время не будет происходить изменений в скорости их обращения или в количестве обмениваемых благ.

Основные положения количественной теории денег сводятся к следующему: покупательная способность денег, как и цены товаров, устанавливается  на рынке; в обращении находятся  все выпущенные деньги; покупательная  способность денег обратно пропорциональна  количеству денег, а уровень цен  прямо пропорционален количеству денег.

Суть количественной теории отражена в уравнении обмена И. Фишера, которое увязывает воедино количество наличных денег в обращении, скорость обращения денег, средневзвешенный уровень цен и количество товаров.

Существует множество  различных аргументов, свидетельствующих  о сложности определения величины отдельных показателей, включенных в уравнение обмена, а также  об ограниченном значении взаимосвязи  и взаимозависимости между ними.

Все эти аргументы позволяют  сделать вывод о том, что применение количественной теории денег в современных  условиях развития экономики весьма затруднительно.

 

Список литературы

 

1. Большой экономический словарь / Под ред. А. Н. Азрилияна. – М.: Институт новой экономики, 1999.

2. Борисов Е.Ф. Экономическая теория. – М.: Юрайт-Издат, 2004.

3. Базылев Н. И., Гурко С. П., Базылева М. Н. Экономическая теория. – М.: ИНФРА-М, 2003.

4. Добрынин А. И., Журавлева Г. П. Общая экономическая теория. СПб: Питер, 2000.

5. Экономическая теория / Под ред. А. И. Добрынина, Л. С. Тарасевича. – СПб: Питер, 2003.

6. Макконнелл К. Р., Брю С. Л. Экономикс: принципы, проблемы и политика. – М.: ИНФРА-М, 2001.

7. Курс экономики / Под ред. Б. А. Райзберга. – М.: ИНФРА-М, 2001.

8. Экономика / Под ред. А. С. Булатова. – М.: Юрист, 2000.

9. Курс экономической  теории / Под ред. М. Н. Чепурина, Е. А. Киселевой. – М.: АСА, 2002.

10. Сажина М. А., Чибриков Г. Г., Экономическая теория. – М.: НОРМА, 2002.