Ирина Эланс

Автор который поможет с любыми образовательными и учебными заданиями

Операции коммерческих банков. 5

В числе наиболее известных операций российские банки, помимо традиционного предоставления займов и вкладов, предлагают, так называемые, посреднические операции — лизинговые, трастовые,факторинговые операции, предоставление банковских гарантий и поручительств.

Лизинговые операции с учетом их организационных особенностей могут быть отнесены к посредническим. Под лизингом обычно понимают долгосрочную аренду машин и оборудования, купленных арендодателем для арендатора с целью их производственного использования, при сохранении права собственности на них за арендодателем на весь срок договора. В отличие от обычной аренды лизинг предполагает участие в данных отношениях не только арендодателя и арендатора, но и третьей стороны — изготовителя (поставщика) оборудования.

С экономической точки зрения лизинг имеет сходство с кредитом, предоставленным для покупки оборудования.

На рисунке лизинговая операция представлена в виде ряда последовательных действий.

К прямым участникам лизинговой сделки относятся: лизинговые фирмы или компании, производственные, торговые и транспортные предприятия, население и поставщики объектов сделки. Косвенными участниками лизинговой сделки являются коммерческие банки, кредитующие лизингодателя и выступающие гарантами сделок, другие компании и фирмы.

Лизинговые операции осуществляются в несколько этапов:

Этапы лизинговой операции

Этап 1 — потенциальный лизингодатель выбирает предмет лизинга. Предприятие обращается в банк или банк ищет потенциальных клиентов, как арендаторов, так и поставщиков оборудования.
Этап 2 — заключение договора лизинга. Сбор информации о потенциальном арендаторе, необходимой для оценки банком или третьей стороной его способности своевременно вносить плату за эксплуатацию арендуемого оборудования.
Этап 3 — договор о приобретении предмета лизинга. Подготовка проекта договора лизинга. Банк производит оценку совокупных затрат на приобретение оборудования или другого имущества, определяет продолжительность договора, регулярность взносов, рассчитывает величину платежей.
Этап 4 — передача оборудования или другого предмета, купленного лизингодателем лизингополучателю.
Этап 5 — лизингополучатель вносит соответствующую сумму лизингодателю.

Особенность лизинга заключается в том, что он выполняет задачи финансирования, избавляя пользователя от необходимости нести одноразовые крупные расходы на покупку оборудования.

Как показывает практика, лизинг — перспективное направление банковской деятельности, которое может стать мощным импульсом технического перевооружения производства, улучшения финансового состояния предприятий в условиях кризиса неплатежей, активизации инвестиционного процесса и структурной перестройки экономики России.
Следующий вид посреднических операций коммерческих банков — это трастовые операции, играющие значительную роль в банковском деле, а также в связях банков с промышленностью и другими сферами экономики.

Трастовые операции представляют собой доверительные услуги, которые оказывают коммерческие банки своим клиентам — юридическим и физическим лицам.
Под трастом также понимается определенное имущество, переданное банку под контроль и управление на определенных условиях. Доверителем является лицо, передающее трастовой компании или траст-отделу банка права осуществления определенных операций с его имуществом. В этом случае траст-отдел, выполняющий эти операции по поручению доверителя, выступает в роли доверенного лица.

Трастовые услуги формируют отношения, которые фиксируются в специальном договоре. Преимуществами банков в проведении трастовых операций является опыт, непрерывность деятельности, обязательность, специализация и коллегиальность принятия решений. Условия, на которых базируется трастовое соглашение между клиентом и банком, действуют либо в течении многих лет, либо в бессрочном порядке.

Заинтересованность клиента в передаче трастовой компании или банку отдельных функций по управлению его имуществом объясняется возможностями использования практического опыта и высокого профессионализма сотрудников организации-доверенного лица, специализирующегося на оказании такого рода услуг. Доверенное лицо стремится действовать с наибольшей выгодой для клиента, постоянно расширяя сферу деятельности доверителя.

В числе трастовых услуг наиболее распространенными являются:

ведение личных банковских счетов клиента (плата его счетов, получение причитающихся ему платежей и т.п.);
покупка и продажа ценных бумаг клиента с целью максимизации его дохода при «нормальной» степени риска;
подготовка налоговых деклараций клиентов по результатам года на основании записей их счета;
взимание доходов в пользу клиента (дивидендов, процентов и др.);
ведение реестра акционеров;
услуги депозитария.

Практика подсказала банкам, что некоторые операции, выполняемые ими в собственных интересах, могут быть предложены клиентам в качестве востребованных услуг. Один из наиболее ярких примеров — это услуги по управлению потоками наличности, заключающиеся в том, что банк принимает на себя обязанность инкассировать платежи и осуществлять выплаты по операциям фирмы; инвестировать избытки наличности в краткосрочные ценные бумаги и кредиты, пока эта наличность не понадобится клиенту.

При этом, если до сих пор банки специализировались преимущественно на управлении потоками наличности компаний, то в последнее время набирает силу тенденция распространения данной услуги на индивидуальных потребителей. В значительной мере это объясняется конкуренцией со стороны брокерских фирм и других финансовых организаций, которые предлагают потребителям особые брокерские счета в сочетании с широким спектром сопутствующих финансовых услуг.

Все трастовые операции, осуществляемые банками, связаны с ответственностью перед доверителем.

Развитие трастовых операций в России началось с созданием коммерческих банков. Однако оно тормозится из-за отсутствия законодательного обеспечения самого института доверительной собственности. Для полноценного развития траста необходимо наличие значительных объемов накопленных ценностей у физических лиц. К тому же в стране велико недоверие к коммерческим банкам, так как вся банковская система страны представляет собой не оформленную до конца структуру.

Обслуживание клиентов предусматривает оказание им факторинговых услуг, для проведения которых в банках создаются отделы или группы факторинга.
В факторинге участвуют три стороны: фактор-посредник, в роли которого выступает банк в лице своего факторингового подразделения; поставщик; покупатель.
Мировая практика определяет факторинг как ряд комиссионно-посреднических услуг, оказываемых фактором клиенту в процессе осуществления последним расчетов за товары и услуги и сочетающихся, как правило, с кредитованием его оборотного капитала.

Основная цель факторингового обслуживания — инкассирование дебиторской задолженности своих клиентов и получение причитающихся в их пользу платежей. Эта услуга может оказываться фактором клиенту как без финансирования, так и с финансированием.
В первом случае клиент коммерческого банка, отгрузив продукцию, предъявляет счета своему покупателю через банк, задача которого получить в пользу клиента платеж в сроки, согласно хозяйственному договору (обычно от 30 до 120 дней).

При инкассировании счетов с финансированием коммерческий банк покупает счета-фактуры у клиента на условиях немедленной оплаты 80 — 90 % стоимости отгрузки, т.е. авансирует оборотный капитал своего клиента (дисконтирование счетов-фактур). Резервные 10 — 20 % стоимости отгрузки клиенту не выплачиваются, а бронируются на отдельном счете на случай претензий в его адрес от покупателя по качеству продукции, ее цене и т. п. Получение такой услуги наиболее полно отвечает потребностям хозяйствующих субъектов, так как позволяет им посредством факторинга превратить продажу с отсрочкой платежа в продажу с немедленной оплатой и таким образом ускорить движение своего капитала.

Факторинг с финансированием может быть двух видов: открытый и закрытый.

Открытый факторинг — это форма факторинговой услуги, при которой плательщик уведомлен о том, что поставщик переуступает счета-фактуры коммерческому банку.

Закрытый факторинг служит скрытым источником средств для кредитования продаж поставщиков товаров, так как никто из контрагентов клиента не осведомлен о переуступке им счетов-фактур коммерческому банку. В этом случае плательщик ведет расчеты с самим поставщиком, который после получения платежа должен перечислить соответствующую его часть коммерческому банку для погашения кредита.

По соглашению сторон между поставщиком и коммерческим банком при факторинге с финансированием может предусматриваться право регресса, т. е. право возврата коммерческому банку неоплаченных покупателем счетов с требованием возмещения кредита коммерческому банку.

В современных условиях факторинг становится универсальной системой финансового обслуживания (конвенционный факторинг), когда за клиентом сохраняются практически только производственные функции. При такой форме факторинга клиент может существенно сократить собственный штат специалистов, что способствует снижению издержек производства и сбыта продукции, но при этом возникает риск полной зависимости клиента от коммерческого банка.

Основой построения взаимоотношений коммерческого банка с клиентом является договор. Рисковый характер факторинговых операций вынуждает банк до заключения договора с клиентом тщательно изучить его финансовое положение. В настоящее время факторинговый отдел может предоставлять следующие услуги:

приобретение у предприятий-поставщиков право на получение платежа по товарным операциям с определенного покупателя;
осуществление покупки у предприятий-поставщиков дебиторской задолженности по отгруженным товарам и услугам оказанным, не оплаченным в срок покупателями;
приобретение векселей у своих клиентов.

Сложившиеся в стране условия предоставления кредитов и постоянная потребность в них требуют надежного гарантирования выполнения финансовых обязательств хозяйствующих субъектов. Наиболее надежным и компетентным институтом, способным предоставить гарантию, является коммерческий банк. Закон РФ «О банках и банковской деятельности» разрешает банкам выдавать поручительства, гарантии и иные обязательства за третьих лиц, предусматривающие исполнение в денежной форме. В последние годы практика применения российскими коммерческими банками гарантий и поручительства как по операциям в сфере внешней торговли, так и внутри страны, в качестве обеспечения обязательств их клиентов, получила достаточно широкое развитие.

В условиях рынка различные организации прибегают к банковским гарантиям потому, что зачастую при заключении сделок и подписании контрактов не располагают достаточными и проверенными данными об экономическом положении своих контрагентов и, следовательно, не имеют уверенности в надлежащем исполнении взятых ими обязательств по контракту. Популярность гарантий объясняется также их высокой надежностью и быстротой реализации. С точки зрения банков предоставление гарантий выгодно тем, что в момент выдачи отсутствует необходимость отвлечения средств, как при предоставлении кредита. Гарантии и поручительства сопряжены с повышенным риском для банков — гарантов (поручителей), но закон предоставляет гаранту право потребовать от заемщика в порядке регресса возмещение уплаченных кредитору сумм. Это условие должно быть закреплено в соглашении гаранта с кредитором при предоставлении гарантии.

В силу сложившейся в РФ практики банки, как правило, выдают гарантии только при наличии надлежащего обеспечения со стороны заемщика. Для крупных, стабильных клиентов это может быть генеральное поручительство, дающее банку право без акцептного списания необходимых сумм со счетов заемщика в порядке регрессивного возмещения понесенных гарантом затрат.

Источник: Иода Е.В., Унанян И.Р. «Основы организации деятельности коммерческого банка»

Метки: Коммерческие банки, факторинг, Финансы

Кроме традиционных активных операций, таких, как кредитование юридических и физических лиц, прямое и портфельное инвестирование, кассовые и расчетные операции, коммерческие банки стали проводить посреднические операции. Интерес к ним со стороны банков и клиентов вызван следующим:

— данные операции строятся на основе уже предлагаемых ранее услуг, в результате чего процедура предоставления посреднических услуг к моменту их появления в банковской практике по большей части уже отработана;
— в некоторых ситуациях посреднические услуги удовлетворяют потребности клиентов банка более полно, чем традиционные операции. По мере развития посреднических услуг расширяется круг банковской клиентуры;
— как правило, посреднические услуги включают в себя несколько видов традиционных услуг, что способствует универсальности коммерческого банка и диверсификации банковских рисков;
— в связи с комплексным характером посреднических услуг расширяется возможности формирования доходности банковской деятельности в целом.

К числу посреднических услуг обычно относят лизинг, факторинг, трастовые операции и агентские услуги для клиентов. Рассмотрим их более подробно.

ЛИЗИНГ

Лизинг представляет собой форму финансирования инвестиций в основные фонды, при которой специализированная лизинговая компания (отдел банка) приобретает для лизингополучателя имущество и отдает ему в аренду на определенный срок.

На первый взгляд, между лизингом и арендой достаточно много общих черт, так как на основании договора одному лицу передается собственность другого лица в производительное использование. В то же время можно указать и на существенные различия этих понятий. Так, при аренде предметом сделки является временно свободное имущество арендодателя, которое прежде использовалось в его деятельности. Арендные отношения строятся между двумя участниками: собственником и пользователем. При лизинге по договору передается специально приобретенное для этой цели имущество (иногда по предварительному заказу арендатора), а в сделке могут принимать участие дополнительные лица: производитель или поставщик имущества, а также инвестор, предоставляющий свои финансовые средства, или коммерческий банк, кредитующий сделку.

С другой стороны, в некоторых чертах лизинг схож с банковским кредитованием, так как между основными участниками договора возникают кредитные отношения на принципах срочности, платности и возвратности. В частности, лизинг представляет собой вложение средств на возвратной основе, поскольку по договору пользователь имущества возмещает его собственнику амортизационные отчисления, которые адекватны возврату суммы кредита. Что касается срочности договора, то при любой форме лизинга она должна быть меньше нормативного срока эксплуатации имущества или примерно равна ему. В состав лизинговой платы, кроме амортизационных отчислений, входит ряд дополнительных элементов, в том числе процент за использование предоставленных собственником имущества ресурсов по сделке. Так реализуется принцип платности. С этой точки зрения лизинг можно рассматривать как специфическую форму кредитования, для которой характерны следующие особенности:

— в отличие от традиционного кредитования, имеет место не денежная, а вещная форма ссуды;
— объект обеспечения — лизинговое имущество — остается в собственности кредитора;
— сумма ссуды определяется на основе стоимости имущества (первоначальной или остаточной).

Именно схожесть лизинга с кредитованием вызывает интерес к нему со стороны коммерческих банков.

В настоящее время в российском законодательстве разработаны правовые основы лизинговых операций. Лизинг рассматривается как перспективная форма развития инвестиций в реальную экономику). Вопросы организации лизинга изложены в следующих нормативных актах: в Гражданском Кодексе РФ (часть II, статьи 665-670); Указе Президента РФ от 17 сентября 1994 г. № 1929 «О развитии финансового лизинга в инвестиционной деятельности», Постановлении Правительства РФ 1929 «О развитии лизинга в инвестиционной деятельности» (от 29 июня 1995 г. № 633), Постановлении Правительства РФ "Об утверждении Положения о лицензировании лизинговой деятельности в РФ" (от 26 февраля 1996 г. № 167) и в других правовых документах.

Объектом лизинга может быть любое движимое и недвижимое имущество из категории «Основные фонды», кроме имущества, запрещенного к свободному обращению на российском рынке. Чаще объектом лизинга являются машины, оборудование, транспортные средства, вычислительная техника и средства связи. В процессе обновления технической базы производства, модернизации основных фондов предприятий и организаций различных форм собственности лизинг выполняет ряд функций:

1. Лизинг как форма вложения средств в основные фонды. В этом качестве он дополняет традиционные формы финансирования инвестиций в производство. Пользователь через договор имеет возможность получить нужное ему имущество без единовременного вложения крупных собственных или заемных средств, что выгодно отличает лизинг от обыкновенной купли-продажи имущества.

2. Лизинг как один из прогрессивных методов материально-технического обеспечения производства дает возможность пользователю применять передовую технику в условиях ее быстрого морального старения. Это оказывается особенно эффективным, когда используются дорогостоящие машины и оборудование, имеющие наибольший риск морального старения (например, электронно-вычислительная техника, средства коммуникаций).

3. Удовлетворение сезонных потребностей в средствах производства или транспортировки продукции в таких отраслях экономики, как, например, сельское хозяйство, предприятия перерабатывающей промышленности. У пользователя имущества отпадает необходимость вкладывать крупные средства в приобретение техники, которая ему будет нужна лишь в определенные периоды.

Основными участниками лизинговых следок являются следующие лица: Лизингодатель — собственник лизингового имущества, передающий его в пользование на условиях соглашения. В мировой практике различают следующие типы лизингодателей (см. рис. 16.1).

Первый тип лизингодателей — коммерческий банк, его специализированное подразделение или иное финансово-кредитное учреждение. Они могут заниматься лизинговыми операциями, если эта сфера деятельности предусмотрена уставом.

Второй тип лизингодателей — лизинговая компания (фирма), которая представляет собой коммерческую организацию, создаваемую в форме акционерного общества или в других организационно-правовых формах, выполняющая в соответствии с учредительными документами и лицензиями функции лизингодателей. Учредителями лизинговых компаний (фирм) могут быть юридические лица и/или граждане.

Среди лизинговых фирм можно выделить:

— финансовые лизинговые компании, создаваемые для совершения лизинговых операций и финансирования конкретных сделок с пользователями;
— специализированные лизинговые компании, которые кроме финансирования приобретения имущества предлагают клиентам комплекс услуг по содержанию и ремонту оборудования, консультации по его использованию и др.;
— брокерская лизинговая компания, выполняющая функции посредника между участниками сделки. В этом случае основной лизингодатель имеет преимущественное право на получение лизинговых платежей. В договоре обычно указывается, что в случае банкротства посредника лизинговая плата будет поступать основному лизингодателю. Такая форма сделки называется «сублизинг».

Третий тип — подразделения любой фирмы, предприятия, которые имеют источники финансирования лизинговых операций и занимаются им в дополнение к основному виду деятельности. Часто подобные подразделения организуются крупными производителями оборудования для стимулирования сбыта продукции.

В качестве лизингополучателя может выступать любой гражданин, занимающийся предпринимательской деятельностью и зарегистрированный в качестве индивидуального предпринимателя, а не юридического лица. Однако в настоящее время в России практически не заключаются лизинговые соглашения с физическими лицами.

Лизингополучатель — юридическое лицо в любой организационно-правовой форме или гражданин, зарегистрированный в качестве индивидуального предпринимателя, получающие имущество по договору лизинга в производительное использование.

Поставщик лизингового имущества — предприятие-изготовитель машин и оборудования, продавец или другое юридическое лицо, а также гражданин, продающие лизинговое имущество.

В зависимости от экономических условий число участников лизинговой сделки может увеличиваться или уменьшаться. Лизинговой компании часто не хватает собственных средств для осуществления своей деятельности и приходится привлекать средства со стороны, в результате чего возникает лизинг с привлечением средств в виде долгосрочных займов на сумму до 80% стоимости сдаваемых в аренду средств производства. Кредиторами по привлекаемым средствам выступают крупные коммерческие и инвестиционные банки, располагающие значительными денежными ресурсами. Финансирование банками лизинговых операций осуществляется по следующим направлениям:

— кредитование под одну лизинговую операцию или целый пакет лизинговых договоров. Сумма кредита зависит от кредитоспособности лизингодателя, его отношений с банком. Наиболее благоприятно в этом плане развиваются отношения по кредитованию банком его дочерней компании в рамках финансово-промышленной группы;
— приобретение обязательств. Применяется при крупных сделках с участием надежных лизингополучателей. При этом банк покупает у лизингодателя обязательства его арендаторов без права на регресс (обратное требование) с учетом кредитоспособности лизингового проекта.

Обеспечением банковской ссуды в подобных ситуациях служат объекты лизинговой сделки и платежи по лизингу. В некоторых случаях в качестве дополнительных источников финансирования лизинговых сделок могут привлекаться бюджетные средства субъектов Российской Федерации и местных органов власти. Для того чтобы оборудование и другие объекты, принадлежащие органам власти, использовались более эффективно, возможно их включение в предмет лизинга. На решение этих задач направлено распоряжение премьера Правительства Москвы «Об изменении порядка передачи в лизинг оборудования (имущества), являющегося собственностью города Москвы» (от 6 февр. 1996 г. № 101), разработан также «Порядок возврата средств Правительства Москвы, использованных для приобретения оборудования (имущества), передаваемого в лизинг»» (от 6 февр. 1996 г. № 101-РП), и ряд других документов. Особенностью лизинга в данной ситуации является то, что объекты, приобретенные за счет бюджетных средств, остаются в собственности соответствующих органов власти, а не передаются лизинговой компании.

Состав участников лизинговой сделки сокращается, если лизингодателем является производитель машин, оборудования. В подобном случае лизинговыми операциями занимаются подразделения (дочерние фирмы) производителя в целях продвижения товаров на рынке.

В Указе Президента РФ от 17 сентября 1994 г. № 1929 говорится, что лизинговые компании могут создаваться в форме акционерных обществ, преимущественно открытого типа.

В Постановлении Правительства РФ № 167 от 26 февраля 1996 г. «Об утверждении Положения о лицензировании лизинговой деятельности в Российской Федерации» отмечается, что лицензия является официальным документом, разрешающим осуществление лизинговой деятельности в течение определенного срока, с соблюдением лицензионных условий и действующего законодательства. Лицензирование лизинга проводит Государственная регистрационная палата при Министерстве экономики РФ.

Для получения или продления лицензии лизинговая компания представляет следующие документы:

— заявление установленного образца о выдаче лицензии с указанием наименования и организационно-правовой формы лизинговой компании, ее юридического адреса, номера расчетного счета, наименования обслуживающего банка и срока действия лицензии (от 1 года до 5 лет);
— копии учредительных документов и свидетельства о государственной регистрации;
— справку органа Государственной налоговой службы РФ о постановке на учет;
— финансовые документы (об оплате установленного капитала лизинговой компании, ее баланс за предшествующий отчетный период и отчет о результатах финансовой деятельности);
— копию акта последней аудиторской проверки или проверки органом Государственной налоговой службы РФ;
— документ, подтверждающий оплату процедуры рассмотрения заявления (три установленные действующим законодательством на момент подачи заявления минимальные оплаты труда, а за выдачу лицензии взимаются платежи в размере 100 минимальных оплат труда).

Лицензия может быть аннулирована при нарушении условий ее действия, прекращении деятельности компании в качестве лизингодателя или при ее ликвидации. Установленный порядок лицензирования лизинговой деятельности компании в качестве лизингодателя не распространяется на кредитные организации, которым в соответствии с Федеральным законом «О банках и банковской деятельности в РФ» (статья 5, пункт 6 — Сделки) предоставлено право осуществления лизинговых операций.

В зависимости от потребностей лизингополучателя, характеристик лизингимущест-ва, системы льгот при налогообложении используются различные формы лизинга. Наиболее распространенными среди них являются финансовый и оперативный лизинг.

Финансовый лизинг представляет собой лизинг с полной окупаемостью и полной выплатой, при которой лизингодатель в течение срока договора практически возмещает стоимость предмета лизинга и получает прибыль от сделки. Финансовый лизинг имеет ряд особенностей, в частности:

— в нем участвует производитель или поставщик оборудования надлежащего качества, который в соответствии с договором может выполнять в установленные сроки и дополнительные функции: установка, наладка оборудования, его техническое обслуживание, текущий ремонт и др.;
— срок договора по финансовому лизингу примерно равен нормативному сроку службы имущества, в силу чего после окончания договора имущество может быть передано в собственность лизингополучателю или выкуплено им по остаточной стоимости;
— право выбора объекта лизинга и его поставщика обычно принадлежит лизингополучателю, который гарантирует последующее использование лизингового имущества только в предпринимательских целях;
— условием приобретения лизингового имущества является его передача в лизинг определенному лизингополучателю. С этой позиции при финансовом лизинге возможна закупка дорогостоящего или уникального оборудования, правда, в последнем случае риск лизингодателя соответственно возрастает;
— сумма амортизационных отчислений в составе лизинговых платежей за весь период договора должна отразить полную (или близкую к ней) стоимость лизингового имущества в ценах на момент заключения сделки или с учетом переоценки;
— риск случайной гибели, утраты, порчи лизингового оборудования несет лизингодатель. Однако договором может быть предусмотрено, что с момента поставки имущества к лизингополучателю данный риск переходит к нему, в том числе и риск по страхованию, включая страхование ответственности лизингополучателя перед лизингодателем.

В настоящее время российское законодательство и инструктивные материалы посвящены в основном финансовому лизингу, а вопросы организации оперативного лизинга остаются недостаточно проработанными.