Ссудный капитал и кредит. 5

Вариант 3. 

     1.  Сущность и значение государственного бюджета. Бюджетный дефицит и методы его финансирования. 
 

      Любое государство создает систему формирования и использования денежных  фондов, необходимых для реализации своих функций. У государства, выступающего в лице соответствующих органов власти,  постоянно возникают многообразные финансовые отношения с различными по характеру деятельности организациями, предприятиями, учреждениями и населениям. Эти финансовые отношения называются бюджетными.

      Бюджетные отношения материализуются  в бюджетном фонде страны. Величина этого фонда зависит от уровня развития экономики, методов хозяйствования, решаемых обществом экономических и социальных задач.

      Совокупность бюджетных отношений  по формированию и использованию бюджетного фонда страны составляет понятие государственного бюджета. По экономической сущности государственный бюджет - это денежные отношения, возникающие у государства между юридическими и физическими лицами по поводу перераспределения национального дохода в связи с образованием и использованием бюджетного фонда, предназначенного для удовлетворения наиболее важных общественных потребностей.

      Государственный бюджет объединяет  главные доходы и расходы государства. Бюджет – это единство основных финансовых категорий ( налогов, государственного кредита, государственных расходов) в их действии, т.е. через бюджет осуществляются постоянная мобилизация и использования финансовых ресурсов.

      Государственный бюджет как экономическая  категория является частью финансов, характеризуется чертами, присущими финансам в целом. Одновременно эта категория имеет ряд особенностей:

- бюджетные  отношения являются особой формой  экономических перераспределительных  отношений,  связанных с обособлением  части национального дохода в руках государства с целью использования её на удовлетворении  потребностей всего общества:

- с помощью государственного бюджета осуществляется перераспределение ресурсов, сконцентрированных в централизованном денежном фонде страны, между отраслями народного хозяйства, сферами общественной деятельности. Субъектами (территориями) страны, социальными слоями населения;

- посредством  государственного бюджета осуществляются не только перераспределительные процессы, но и проводится большинство мероприятий по государственному регулированию экономики.

      Государственный бюджет является  самым действенным в инструментом  финансовой политике государства,  в нем отражаются все экономические и социальные процессы в обществе.

      Сущность государственного бюджета, как и любой другой экономической категории, проявляется в его функциях. Как самостоятельная экономическая категория и как составная часть более общей  экономической категории (финансы), государственный бюджет выполняет распределительную (перераспределительную) и контрольные функции.

     Распределительная функция бюджета  проявляется через формирование  и использование централизованных  фондов денежных средств.

      Перераспределение национального  дохода через бюджет имеет  две взаимосвязанные, протекающие одновременно и непрерывно стадии:  1) образования доходов бюджета; 2) использования бюджетных средств (расходы бюджета).

     Благодаря контрольной функции государственного бюджета становится возможным определить, насколько своевременно и в полном объёме поступают финансовые ресурсы в распоряжение государства, как фактически складываются пропорции в распределении  бюджетных средств, насколько правильно и эффективно они используются.

      Практическое использование бюджетных  отношений для реализации возложенных на государство функций позволяет говорить о трёх возможных состояниях бюджетного фонда – дефицитом, профицитном и сбалансированном. Они отражают различные соотношения доходной и расходной части бюджета. Когда расходы бюджета превышают его доходы, образуется отрицательное бюджетное сальдо, или дефицит бюджета.

      Дефицит бюджета – категория  денежного хозяйства, которая  выражает объективные экономические  отношения, возникающие между  участниками воспроизводственного  процесса при использовании государствам денежных средств сверх имеющихся бюджетных доходов. Конкретные причины отставания темпов роста бюджетных доходов по сравнению с увеличением бюджетных расходов могут быть различными, в частности:

- кризисные  явления в экономике;

- неспособность правительства держать под контролем финансовую ситуацию в стране;

- чрезвычайные  обстоятельства (войны, крупные стихийные бедствия);

- милитаризация  экономике в мирное время;

- осуществление  крупных централизованных вложений  в развитие производства и изменения его структуры;

- чрезмерное увеличение темпов роста социальных расходов по сравнению с темпами роста валового внутреннего продукта.

      Для покрытия бюджетного дефицита  известны два способа: денежная  эмиссия и внутренние и внешние  заимствования.

      Первый способ опасен существенным  развитием инфляционных процессов,  ростом цен на товары и услуги, снижением жизненного уровня  населения, обострением социальной  напряженности. По этой причины государство для разрешения проблемы бюджетного дефицита использует второй способ, т.е. прибегает к внутренним и внешним заимствованием.

      На сокращение дефицита бюджета косвенное влияние оказывает активизация инвестиционной деятельности, особенно привлечение иностранных инвестиций, так как с их помощи решаются задачи экономического и финансового характера:

- сокращаются  бюджетные расходы на финансирование  капитальных вложений;

- расширяется  база для производства товаров  и услуг;

- появляются  новые налогоплательщики;

- улучшается  состояние платёжного баланса;

      Согласно бюджетному кодексу  за каждым уровнем бюджетной системы законодательно закреплены свои источники финансирования дефицита бюджета.

      Источниками финансирования дефицита  федерального бюджета являются:

- внутренние  источники: кредиты, полученные РФ от кредитных организаций в валюте РФ; государственные займы, осуществлённые путём выпуска ценных бумаг от имени России; бюджетные ссуды , полученные от бюджетов других уровней бюджетной системы РФ;

- внешние источники:  государственные займы, осуществлённые в иностранной валюте путём выпуска ценных бумаг от имени РФ; кредиты правительств иностранных государств, банков и фирм, международных финансовых организаций, предоставлённые в иностранной валюте.

      Источниками финансирования дефицита бюджета субъектов Федерации могут быть внутренние источники следующих формах:

- государственные  займы, осуществлённые путём выпуска  путём ценных бумаг от имени  субъектов РФ;

- бюджетные  ссуды, полученные от бюджетов других уровней бюджетной системы РФ;

- кредиты полученные  от кредитных организаций.

      Источниками финансирования дефицита  местного бюджета могут быть  внутренние источники: муниципальные  займы, осуществляемые путём выпуска  ценных бумаг от имени муниципального  образования; кредиты, полученные от кредитных организаций; бюджетные ссуды, полученные из бюджетов других уровней бюджетной системы. 
 
 
 
 
 
 

2. Ссудный капитал  и кредит. Основные  формы кредита  и его классификация.

     Кредит – это система экономических отношений, в процессе которых происходит движения ссудного капитала.

     Ссудный капитал – это совокупность  денежных средств, предоставляемое  во временное пользование и  за плату. Специфика ссудного  капитала характеризует взаимоотношения  между кредитором и заёмщиком.  Его основные черты: это собственность, владелец которой продаёт право на её временное использование (а не сам капитал); это своеобразный товар, потребительная стоимость которого определяется способность обеспечивать прибыль заёмщику; при этом часть прибыли используется в качестве оплаты кредитору; в момент передачи обычно находится в денежной форме.

     Источники образования ссудного  капитала:

- свободные  денежные средства государства,  юридических и физических лиц, находящиеся на депозитах в кредитных учреждениях. Они приносят своим владельцам фиксированный доход;

- средства, временно  высвобождаются в процессе кругооборота  промышленного и торгового капитала  по причинам несовпадения времени  реализации произведённой продукции  со сроками фактического осуществления  затрат на приобретение материалов, выдачу заработной платы и т.д.;

-формирования  амортизационного фонда; наличия  нераспределенного остатка прибыли.

      Все эти средства аккумулируются на расчётных счетах предприятий в обслуживающих их кредитных учреждениях. Этими средствами банки могут пользоваться бесплатно, без получения согласия владельцев денежных средств.

      Ссудный капитал – это товар.  Существует рынок, где он обращается. Этот рынок называется рынком  ссудных капиталов, где объектом  сделки является денежный капитал, предоставляемый в кредит, и формируется спрос и предложения на этот капитал.

      Особенность рынка ссудных капиталов  заключается в том, что это  однородный рынок, так как товар  имеет только денежную форму. Различаются условия сделок по суммам и срокам предоставления кредита.

      Роль кредита – расширения  рамок денежного обращения. В  рыночной экономике кредит выполняет  несколько функций.

1. Перераспределительная функция, посредствам которой происходит аккумуляция денежных ресурсов в одних сферах деятельности и направления в другие.
2. Экономия издержек обращения и обслуживания товарооборота. Широкое распространение получили ссуды на восполнение временного недостатка собственных оборотных средств и обеспечивающие оборачиваемости капитала. А следовательно и экономию издержек обращения.
3. ускорение концентрации капитала. Происходит перераспределение капитала в приоритетные отрасли.
4. ускорение НТП. Большинство научных центров не могут существовать без кредитных ресурсов. При внедрении научных разработок эффект может быть получен через несколько лет и на этот период привлекаются среднесрочные и долгосрочные ссуды банка.

      Формы кредита тесно связаны  с его структурой и сущностью.  Формы кредита в зависимости  от его стоимости таковы:

      товарная форма – кредитования осуществляется товарами; продажа товаров в рассрочку, прокат вещей, лизинг оборудования часто сопровождаются денежной формой кредита;

      денежная форма – появилась с возникновением денежной формы стоимости, наиболее распространена;  

      смешанная форма (  товарно-денежная) – кредит предоставляется в форме товара, а возвращается в денежной форме или наоборот.

      В зависимости от субъектов  кредитования различают следующие  формы кредита.

     1. банковский кредит – форма  кредитных отношений в экономике, когда одним субъектом кредитной сделки выступает специализированное  финансово-кредитное учреждение, имеющее лицензию от ЦБ РФ.

      2.межбанковский кредит – кредиторам  и заёмщиком являются кредитные  учреждения.

      3.гражданский кредит (личный) – кредитной сделке в качестве субъектов участвуют отдельные граждане, кредитный договор в этом случае обычно не заключается, а чаще используется долговая расписка.

      4.комерчиский кредит ( хозяйственный)  – кредит, предоставляемый предприятиями  и другими хозяйствующими субъектами друг другу для целей ускорения реализации товаров.

      5.государственный кредит – эта  форма кредита объединяет два  понятия:

- государство-кредитор, т.е. государство осуществляет  функции кредитора;

- государство-заёмщик,  т.е. в процессе размещения государственных займов при осуществлении операций на рынке государственных краткосрочных ценных бумаг;

      6.международный кредит – совокупность  кредитных отношений, действующих  на международном уровне, с дополнительной  правовой и экономической защитой. Обязательна принадлежность одного из участников кредитной сделки к другой стране;

      7.ростовщический кредит – происходит  путём выдачи кредитов физическими  лицами или хозяйствующими субъектами, которые не имеют лицензии  ЦБ РФ.

3. задача.

      Определить потребность в собственных оборотных средствах по предприятию на квартал.   

      Прогнозируемый объём поступления товаров на квартал, тыс.руб.527800

       Предполагаемый уровень транспортных  расходов, % 3,5

        Установленные нормативы:

- товарных запасов                              30 дней;

- денежных средств                             1,5 дней;

- прочих активов                                  2475 тыс.руб.;

Собственными  средствами покрывается 60 % потребности в  оборотных средствах, вложенных в товарные запасы. 

           1.сумма транспортных расходов 

             527800 * 3,5%

            ------------------------ = 18473 тыс.руб.

                    100

      2. среднедневной товарооборот по себестоимости 

            527800+18473

           ------------------- = 6069,7 тыс.руб.

                      90 

           3. сумма товарных запасов 

            6069,7 * 30 = 182091 тыс.руб. 

     4. среднедневная сумма денежных средств 

            527800 * 1,5

          ----------------- =8796,7 тыс.руб.

                    90 

5. общая потребность  в оборотных средствах

6069,7 +  8796,7 + 2475 = 17341,4 тыс.руб. 

6. сумма потребности, которая покрывается за счёт собственных  средств

182091 * 60%

------------------ +8796,7+2475 = 120526,3 тыс.руб.

       100% 

4. задача.

      АО «Перспектива» застраховало своё имущество сроком на 1 год с ответственностью за кражу со взломом на сумму 10000 тыс.руб. Ставка страхового тарифа 0,3% от страховой суммы. По договору страхования предусмотрена безусловная франшиза в размере 50 тыс.руб., при которой предоставляется скидка к тарифу 4%. В результате действий злоумышленников фактический ущерб АО составил 1000 тыс.руб.

      Рассчитать размер страхового платежа и величину страхового возмещения.    

                                                                        1000 * 0,3%

1. страх. Сумма (размер платежа) = ---------------- = 30 тыс.руб.

                                                                      100 

2.величина  страх возмещения (СВ) СВ = страх сумма по договору * сумму фактич. ущерба 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

                                          Литература 
 

1. Лупей Н.А. Финансы. Учебное пособие. – М.: Издательский Ком «Деловая литература», 2004г.
2. Перекрёстова П.В. Финансы и кредит. Учеб. Пособие для студ. сред. проф. учеб. Заведений  - М.:Издательский центр «Академия», 2003г.