Страховой рынок

Содержание.

 

Введение ……………………………………………………………………  2

1.Страховой рынок.

1.1 Страховой рынок и  его особенности………………………………….  3

1.2 Текущее состояние и  перспективы развития

 страхового рынка Казахстана  ……………………………………………  5

2. Кредитные товарищества, финансовые

компании и ломбарды. …………………………………………………….  8

Практическая часть  ………………………………………………………..  11

Заключение  ………………………………………………………………...  18

Список используемой литературы ………………………………………..   19

 

 

 

Введение

 

Необходимым условием нормального  развития государства является обеспечение  безопасности общества в условиях рыночных отношений. С развитием рыночных отношений государство перестает  нести ответственность за возмещение ущерба хозяйствующих субъектов  и граждан в случае неблагоприятных  событий, стихийных бедствий и катастроф. Инструментом, способным возмещать  возникающие убытки и потери в  процессе рыночных отношений является страхование.

Страхование это один из методов управления рисками, направленный на защиту имущественных интересов  юридических и физических лиц, обеспечивающий стабильность развития и безопасность предпринимательства. Страхование, способствуя  перераспределению рисков, позволяет  повышать эффективность экономики. Отсюда политика развития национальной системы страхования является одной  из стратегических задач в области  создания инфраструктуры рынка.

Проблема государственного регулирования страхового рынка  является одной из самых актуальных в теории и практике современного отечественного страхования. Важность ее исследования связана с тем, эта  система до сих пор окончательно не сформировалась: изменяется состояние  самого страхового рынка, идет постоянное совершенствование нормативной  базы страхования, претерпевает изменения  деятельность государственных регулирующих органов.

 

1.Страховой рынок.

1.1 Страховой рынок и  его особенности.

 

Страхование возникло и развивалось  как осознанная объективная потребность  человека и общества в защите от случайных опасностей. Потребность  в страховой защите носит всеобщий характер, она охватывает все фазы общественного воспроизводства, все  звенья социально-экономической системы  общества, всех хозяйствующих субъектов  и все население. Страховой рынок  не только способствует развитию общественного  воспроизводства, но и активно воздействует через страховой фонд на финансовые потоки в народном хозяйстве.

Страховой рынок – это  система экономических отношений, где объектом купли-продажи выступает  страховая услуга, формируются спрос  и предложение на нее. Объективная  основа развития страхового рынка –  необходимость обеспечения нормального воспроизводственного процесса путем оказания денежной помощи пострадавшим хозяйствам и гражданам в случае непредвиденных неблагоприятных обстоятельств.

Место страхового рынка в  финансовой системе обусловлено  двумя обстоятельствами. С одной  стороны, существует объективная потребность  в страховой защите, что и приводит к образованию страхового рынка  в социально-экономической системе  общества. С другой — денежная форма  обеспечения страховой защиты связывает  этот рынок с общим финансовым рынком.

Объективная потребность  в страховании предопределяет непосредственную связь страхового рынка с финансами  предприятий, населения, банковской системой, государственным бюджетом и другими  финансовыми институтами, в рамках которых реализуются страховые  отношения. В таких отношениях соответствующие  финансовые институты выступают  как страхователи и потребители  страховых продуктов. Специфические  отношения складываются между страховым  рынком и государственным бюджетом и государственными внебюджетными  фондами, что связано с организацией обязательного страхования.

Устойчивые финансовые отношения  имеет страховой рынок с рынком ценных бумаг, банковской системой, валютным рынком, государственными и региональными  финансами, где страховые организации  размещают страховые резервы  и другие инвестиционные ресурсы.

Функционирование страхового рынка происходит в рамках финансовой системы, как на партнерской основе, так и в условиях конкуренции. Это касается конкурентной борьбы между  различными финансовыми институтами  за свободные денежные средства населения  и хозяйствующих субъектов. Если страховой рынок, например, предлагает страховые продукты по страхованию  жизни, то банки — депозиты, фондовый рынок — ценные бумаги и т.д.

В узком смысле страховой  рынок можно представить как экономическое пространство, или систему, управляемую соотношением спроса покупателей на страховые услуги и предложением продавцов страховой защиты. В широком смысле страховой рынок — это сфера денежных отношений, где объектом купли-продажи выступает страховая защита, формируются спрос и предложение на нее.

Страховой рынок представляет собой сложную развивающуюся  интерированную систему, к звеньям  которой относятся страховые  организации, страхователи, страховые  продукты, страховые посредники, профессиональные оценщики страховых рисков и убытков, объединения страховщиков, объединения  страхователей и система его  государственного регулирования.

Страховой рынок можно  рассматривать также как совокупность страховых организаций (страховщиков), которые принимают участие в оказании страховых услуг.

Функционирующий страховой  рынок представляет собой сложную  систему, включающую различные структурные  звенья. Одним из звеньев страхового рынка являются страховые компании. Именно в страховой компании осуществляется процесс формирования и использования страхового фонда с целью обеспечения страховой защиты общества. 
Страховая компания – исторически определенная общественная форма функционирования страхового фонда, представляет собой обособленную структуру, осуществляющую заключение договоров страхования. Структуру страхового рынка можно рассматривать в институциональном и территориальном аспектах.

В институциональном аспекте  она представлена акционерными, корпоративными, взаимными и государственными страховыми компаниями. В территориальном аспекте можно выделить местный (региональный) страховой рынок, национальный (внутренний) и мировой (внешний) страховые рынки.

Страховое покрытие, как  товар имеет определенные особенности, так заключение договора страхования, предусматривающего уплату страхового платежа, не сопровождается одновременно движением материальной формы стоимости. Оно лишь означает право страхователя на получение денежной помощи в случае наступления страхового события. Купля-продажа страховой услуги оформляется заключением договора страхования, в подтверждение чего страхователю выдается страховой полис.

Перечень видов страхования, которым может воспользоваться страхователь, представляет собой ассортимент страхового рынка. Помимо видов страхования, предлагаемых для широкого использования, в отдельных случаях могут разрабатываться индивидуальные условия страхования для конкретного объекта или страхователя.

Положение на страховом рынке  определяется действием множества  факторов, важнейшим из которых являются рисковая ситуация, денежные доходы страхователей, страховой тариф, предложение страховых  услуг. Условия реализации страховой  услуги, складывающиеся в конкретном регионе в данное время, называется конъюнктурой страхового рынка.

Конъюнктура характеризует в первую очередь степень сбалансированности спроса и предложения страховых услуг и в зависимости от этого может быть благоприятной или неблагоприятной как для страховщика, так и для страхователя.

Вопросы определения конъюнктуры  страхового рынка, изучения рынка с  целью выявления страховых потребностей решаются с помощью страхового маркетинга. 
 Страховой маркетинг принципиально не отличается от маркетинговой деятельности в других отраслях народного хозяйства, поскольку применяется в условиях единого рынка. Основной принцип маркетинга заключается в следующем подходе к рынку: с одной стороны, это тщательное и всестороннее его изучение (потребностей и спроса, адресности предлагаемых услуг), а с другой – активное воздействие на рынок и существующий спрос, на формирование потребностей и покупательских предпочтений. Основными задачами страхового маркетинга являются изучение объективно существующих страховых потребностей, формирование спроса путем разъяснительной и рекламной деятельности, а также разработка соответствующих этим потребностям видов страхования.

 

 

1.2 Текущее состояние и  перспективы развития страхового  рынка Казахстана

 

Основой формирования страхового рынка является необходимость осуществления  воспроизводственного процесса, обеспечения  его непрерывности и стабильности путем предоставления денежной компенсации  пострадавшим экономическим субъектам  и гражданам при неблагоприятных  обстоятельств в их жизнедеятельности.

Страховой рынок – это  особая социально-экономическая среда, определенная сфера денежных отношений, где объектом купли-продажи выступает  страховая защита, формируется предложение  и спрос на нее.

Страховой рынок можно  рассматривать также:

- как форму организации денежных отношений по формированию и распределению страхового фонда для обеспечения страховой защиты общества;

- как совокупность страховых организаций (страховщиков), которые принимают участие в оказании соответствующих страховых услуг.

Потребительские свойства данных продуктов весьма специфичны и отличны  от других продуктов финансового  рынка. Их специфика происходит из сущности страхования. В соответствии с Законом  РК «О страховой деятельности» от 18 декабря 2000 г., № 126-II ЗРК под страховой деятельностью следует понимать деятельность по защите имущественных интересов граждан, предприятий, учреждений и организаций при наступлении определенных событий (страховых случаев) за счет денежных фондов, формируемых из уплачиваемых ими страховых взносов (страховых премий). Угроза интересам субъектов страхового рынка существует всегда, но не носит обязательного характера. Эта угроза реальна, но вероятностна по своей сути. Реальна для всего общества, а для каждого индивида вероятностна. Поэтому всегда существует выбор и расчет: покупать (продавать) или не покупать (не продавать) тот или иной страховой продукт. Очевидно, что для реализации данного выбора страховой продукт должен всегда присутствовать на финансовом рынке. Данное присутствие и формирует страхование как составную часть финансовых отношений.

Страховой рынок Казахстана  (по состоянию на 1 апреля 2011 года) представлен  38 страховыми организация (в том числе:7 – по страхованию жизни), 14 страховыми брокерами и 77 актуариями.

В отличие от других секторов отечественного рынка финансовых услуг, где сохраняется сложная ситуация, на рынке страхования все последние  годы наблюдались устойчивые темпы  роста основных показателей, за исключением  объема собираемых страховых премий. Рост премий возобновился в 2010 году, в  результате чего основные показатели рынка в абсолютных цифрах по итогам прошлого года существенно превысили  параметры докризисного периода.

По данным Комитета по регулированию  и надзору финансового рынка  Национального банка (КФН), количество страховых организаций за минувший год сократилось с 40 до 38. На начало этого года лицензии на осуществление  деятельности по страхованию жизни  имеют 7 страховых организаций, по обязательному  страхованию ГПО владельцев автотранспортных средств - 26 организаций.  Также на рынке страховых услуг осуществляют деятельность 14 страховых брокеров и 84 актуария.

Совокупные активы страховых (перестраховочных) организаций  увеличились на 13,0% - до 387,7 млрд. тенге. Суммарный собственный капитал (по балансу) вырос на 10,8% и составил 231,2 млрд. тенге. Сумма страховых резервов возросла на 11,3%  - до 127,9 млрд. тенге. Рост капитала позволил существенно сократить долю страховых премий, переданных на перестрахование нерезидентам. Из общей суммы премий на перестрахование было передано 64,8 млрд. тенге. В том числе нерезидентам - 28,8% от объема страховых премий, в то время как на аналогичную дату предыдущего года эта цифра составляла 37,9%.

Рост рынка сопровождался масштабным увеличением объема страховых выплат, составивших 43,1 млрд. тенге. Это выше показателя предыдущего года на 71,0%. Из общей суммы наибольший объем пришелся на выплаты по добровольному личному страхованию - 22,9 млрд. тенге (увеличение на 76,1%). Выплаты по добровольному имущественному страхованию выросли в 2,9 раза и составили 8,5 млрд. тенге, по обязательному страхованию - на 25,8% - до 11,7 млрд. тенге

Таким образом, в результате возобновившегося роста премий в  последние два года основные показатели отечественного рынка страхования  не только достигли, но значительно  превысили параметры предкризисного 2007 года. За четыре года объем собираемых премий увеличился более чем на 19%, размер собственного капитала - на 83,1%, совокупных активов страховых организаций - на 73,4%, страховых резервов - почти  в полтора раза (на 48%).

Доля страховых премий к ВВП в Казахстане по-прежнему остается в разы ниже не только показателя развитых  стран (7 -10%),  стран Центральной и Восточной Европы (порядка 3%), но и России, и Украины. Страховые премии на душу населения в Казахстане в прошлом году составили порядка 10,5 тысяч тенге, или 70 долларов, что также в десятки раз ниже среднего показателя развитых стран, где премии на душу населения измеряются в интервале 2000 - 4000 долларов.

Указанные показатели свидетельствуют  о том, что страховой рынок  Казахстана еще далек от должного уровня развития. Возможности страховых  организаций постепенно растут, но остаются пока весьма ограниченными. Поэтому  отечественным компаниям недоступны крупные проекты в страховании. Им не по силам, скажем, страховать депозиты банков или в полной мере способствовать развитию пенсионного обеспечения  за счет пенсионных накоплений на основе договоров пенсионного аннуитета. Не стали страховые организации  значимыми институциональными инвесторами, поскольку их совокупные активы все  еще несопоставимы не только с  размером активов банковской системы, но и накопительных пенсионных фондов.

Перечень услуг большинства  страховых организаций остается ограниченным. Их возможности не отвечают растущим потребностям экономики и  финансового рынка. Преодолеть отставание можно только за счет резкого увеличения спектра услуг и опережающего роста показателей рынка. Одной  из причин догоняющего развития страхового рынка называются невысокие доходы большей части населения Казахстана. Но дело, очевидно, не только в этом. К примеру, при сопоставимом уровне доходов расходы населения на страхование в России и Украине  выше, чем в Казахстане. Эти различия дают основание утверждать, что на неадекватном развитии рынка страхования жизни сказываются и субъективные факторы.

Это и небольшое количество компаний по страхованию жизни, и  отсутствие опыта, и невысокая капитализация, и, как следствие, небольшой спектр предлагаемых ими услуг. В частности, почти отсутствует такой популярный вид страхования жизни, как накопительный, который мог бы стать реальной альтернативой банковским депозитам. Этому в определенной мере  препятствует  несовершенство законодательных актов,  менталитет населения,  недостаточный уровень популяризации этого вида страхования самими страховщиками.

В результате принятые ранее  программы развития страхового рынка  остаются нереализованными. Так, достижение отношения премий к ВВП уровня 2% предполагалось еще в 2006 году, однако за последние пять лет значение этого  показателя не только не выросло, а  снизилось почти в два раза. Для ликвидации допущенного отставания,  кардинального изменения ситуации на рынке  и повышения функциональных возможностей страховых организаций потребуется много лет, в течение которых страховой рынок должен расти темпами, значительно опережающими динамику номинального ВВП.

Чтобы добиться постепенного повышения функциональных возможностей рынка, страховым организациям необходимо повышать уровень капитализации, расширять  перечень услуг, добиваться дальнейшего  снижения объема страховых премий, передаваемых на перестрахование нерезидентам. Насколько страховые организации  готовы к более полному освоению рынка, покажет будущее. Но без поддержания  высоких темпов роста нельзя рассчитывать, что даже в обозримом будущем  страховой рынок Казахстана станет эффективным механизмом защиты интересов  государства, граждан и хозяйствующих  субъектов от финансовых, социальных и иных рисков.

 

 

2. Кредитные товарищества, финансовые компании и ломбарды.

 

Кредитное товарищество - вид кооперативного учреждения мелкого кредита. Высшим органом кредитного товарищества являлось общее собрание товарищей кредитного товарищества, а с 1904 года также собрание уполномоченных. Его ведению подлежало рассмотрение и утверждение всех правил по операциям товарищества, а также сметы и годовых отчетов; назначение процентов по ссудам, вкладам и займам; разрешение жалоб на правление и наблюдательный совет. Правление вело все дела товарищества. К его обязанностям относилось: составление правил деятельности товарищества, разрешение и выдача ссуд, прием и возврат вкладов. Члены правления выбирались на общем собрании товарищей закрытым голосованием. Наблюдательный совет следил за тем, чтобы исполнялся устав товарищества, правила и постановления общего собрания. Наблюдательный совет следил за сохранностью капитала и имущества товарищества. Для этого совет проверял не реже одного раза в месяц наличные деньги, процентные бумаги и другое имущество и сверял их с бухгалтерскими реестрами. На наблюдательном совете лежала проверка годового отчета и представление его общему собранию со своим заключением. Члены наблюдательного совета избирались на общем собрание товарищей закрытым голосованием.

Кредитные товарищества осуществляли два вида операций - операции со своими членами и операции с любыми лицами. Кредитные товарищества могли выдавать ссуды только своим членам. Операции по привлечению вкладов могли  осуществляться с любыми лицами. Основная операцией товарищества была выдача ссуд. Ссуды выдавались только членам кредитного товарищества либо по личному  доверию, либо по поручительству, либо под залог. Кредит каждому члену  товарищества может быть назначен не выше определённой при учреждении товарищества суммы. Назначение, изменение или  закрытие кредитов возлагалось общим  собранием на правление или совет, либо на оба этих органа управления. Выдавая ссуду, правление товарищества справлялось у заемщика, на что  она ему нужна, и давало деньги только на полезное дело. Товарищество для выдачи ссуд берет деньги из основного капитала, который каждое кредитное товарищество должно иметь  в размере не менее суммы, установленной  в уставе товарищества при его  учреждении. Основной капитал формировало кредитное товарищество за счёт ссуд государства или предприятий и частных лиц. Для расширения дела кредитное товарищество принимало вклады и привлекало займы. Общее собрание устанавливало подробные правила по вкладам, определяло наименьший и наибольший их размер; ограничивало их общую сумму, назначало по ним сроки выплаты и процент.

Финансовые компании — особый тип кредитно-финансовых учреждений, которые действуют в сфере потребительского кредита. Их организационными формами могут быть акционерная и кооперативная.

Финансовые компании представлены двумя видами: по финансированию продаж в рассрочку и личного финансирования. Первые занимаются продажей в кредит товаров длительного пользования (автомобили, телевизоры, холодильники и т.п.), предоставлением ссуд мелким предпринимателям, финансированием  розничных торговцев. Вторые, как  правило, выдают ссуды в основном потребителям, а иногда финансируют  продажи только одного предпринимателя  или одной компаний. Компании обоих  видов предоставляют ссуды от года до трех лет.

Пассивные операции компании осуществляют главным образом за счет выпуска собственных ценных бумаг, а также краткосрочных  кредитов у коммерческих сберегательных банков. Основой активных операций являются выдача потребительских кредитов, а также вложения в государственные  ценные бумаги. На потребительские  кредиты приходится до 90% активных операций.

Финансовые компании служат важным инструментом проталкивания  товаров длительного пользования  на рынки для крупных промышленных корпораций, в особенности в условиях низкого спроса и ухудшения экономической  конъюнктуры. Особое место занимает продажа автомобилей, поскольку  большая их часть на Западе приобретается  в кредит. Многие автомобильные корпорации западных стран создают дочерние или зависимые финансовые компании с целью ускорения реализации своей продукции. Так, ведущая автомобильная  корпорация США «Дженерал моторе»  имеет дочернюю финансовую компанию «Дженерал моторе аксентанс корпорейшн». Многие американские, европейские и  японские автомобильные компании имеют  аналогичные подразделения. Своеобразие  деятельности компании состоит в  том, что она взимает довольно высокий процент за кредит — от 10 до 30% в различные периоды колебания  конъюнктуры.

Потребитель, или заемщик, в случае невозможности возврата потребительской ссуды лишается своего имущества, которое переходит  в собственность финансовой компании.

Ломбард — специализированная коммерческая организация, основными видами деятельности которой являются предоставление краткосрочных займов под залог движимого имущества граждан и хранение вещей.[1] В зависимости от специализации, в ломбардах принимают драгоценный металл, бытовые вещи, автотранспорт. Оценка стоимости вещей производится по соглашению сторон. Владельцу имущества при заключении договора залога и квитанции хранения (не все ломбарды используют услугу хранения) выдается требуемая сумма.

Ломбард насчитывает определённые проценты на предоставленную в кредит сумму. В зависимости от ломбарда, в процентную ставку может входить  сумма пользования ссудой, хранения и страхования, хотя согласно закону страхование заложенного имущества  производится за счет ломбарда и выгодоприобретателем остается залогодатель. Важно учитывать, что действующим ломбардам разрешено  брать проценты только за пользование  ссудой/кредитом, за хранение проценты брать запрещено, что в целом  обходится ломбардами путем включения  данной услуги в стоимость процентов  за кредит. Но согласно закону «О ломбардах», хранение является отдельной услугой  и насчитывается отдельно. Практика хранения имущества (без получения  займа, а только хранение) широко используется в Европе и странах Северной Америки, в Казахстане особо не прижилась, так как эта услуга попадает под  НДС.

В ломбардах нередко применяется  практика досрочного взимания процентов, когда при выдаче ссуды с клиента  сразу же удерживаются возможные  проценты, которые он должен будет  заплатить к концу срока залога.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Практическая часть.

 

Задание 3.2.4.

Охарактеризуйте колеблемость валютных торгов по представленным данным:

Таблица 1 – Исходные данные

Дата

Курс евро,

в тенге

Объем продаж,

в штуках

01.11

165,12

1120

02.11

166,42

2212

05.11

166,53

1746

06.11

166,78

2256

07.11

166,89

1771

11.11

166,71

711

12.11

166,93

1959

13.11

167,01

2468

14.11

167,05

2152

15.11

167,12

1236

16.11

167,16

1248

19.11

167,22

3557

20.11

167,16

1309

21.11

167,05

3054

22.11

166,82

4160

23.11

166,80

4213

26.11

166,80

2555

27.11

166,42

7647

28.11

166,16

8539

29.11

166,03

6104

30.11

165,99

10971

03.12

165,30

10480

04.12

165,32

6002

05.12

165,30

13280

06.12

165,12

14600

07.12

165,78

13100

10.12

166,02

17419

11.12

166,16

12938

12.12

166,23

8640

15.12

166,35

25707

16.12

166,42

7841

17.12

167,08

14711

18.12

167,15

16089

19.12

167,25

11924

20.12

167,36

10723

21.12

167,41

13456

24.12

167,43

15872

25.12

167,45

11254

26.12

167,48

10230

27.12

167,43

12564

28.12

167,45

10257


 

Характеристику подекадной колеблемости валютных торгов  дают индексы сезонности, рассчитанные за каждую декаду:

 

 

где  - индекс сезонности;

                 - средний уровень признака по декадам;

                  - средний уровень признака за весь анализируемый период.

Необходимо рассчитать средний  курс валюты и средний объем продаж по декадам, результаты оформить в таблице 2:

Средний курс валюты за ноябрь:

I - Декада:

 

y = =

=   166,46

II - декада

y = = = 

  167,08

 

III – декада

y = =

 

 

 

 

 

Декабрь:

 

I – декада

y =

 

 

 

 

 

II - декада

y = =

 

 

 

 166,74

 

 

III – декада

y = =

 

 

 

 

 

Таблица 2 – Результаты средних  курсов валюты и среднего объема продаж по декадам

Декада

Ср. курс валюты

Ср. объем продаж

ноябрь

декабрь

ноябрь

декабрь

1

166,46

165,52

1821

  

2

167,08

166,74

1830

  

3

166,35

167,44

5905

  

 

Средний курс валюты определяется по формуле средней арифметической взвешенной:

 

 

где У1 – курс валюты за каждый день в декаде;

                - объем продаж в каждый соответствующий день торгов в декаде.

Ноябрь:

 

 

 

Декабрь:

 

 

 

 

Средний объем продаж определяется по формуле средней арифметической простой:

                                     
где - объём продаж в каждый день торгов в течение декады

                 - число дней торгов данной валютой.

Ноябрь:

 

 

 

Декабрь:

 

 

 

 

Далее рассчитываем средний  курс и средний объем продаж по одноименным декадам, и общие  средние уровни за весь период.

Средний объем продаж за одноименную декаду рассчитывается по формуле средней арифметической простой:

 

         

где уmj – средний курс евро в декаде j ( j = 1……n);

                m – номер месяца;

                n – число анализируемых месяцев.

 

 

 

 

 

Общий средний объем продаж за весь период равен:

 

1 декада:                        

 

2 декада:

 
 
 3 декада:

 

Результаты представлены в таблице 3:

Таблица 3 – Результаты

Декада

Средний объем продаж за декаду

Индекс сезонности

1

7150,59

0,89

2

7700,89

0,97

3

9088,78

1,14

Общий средний уровень

7980,06

1


Средний курс валюты за одноименную  декаду рассчитывается по формуле средней  арифметической простой:

 

где уmj – средний курс евро в декаде j ( j = 1……n);

                m – номер месяца;

                n – число анализируемых месяцев.

 

 

 

Общий средний курс за весь период равен:

 

1 декада:                        

 

2 декада:

 

 3 декада:

 

 

Результаты представлены в таблице 4:

Таблица 4 - Результаты

Декада

Средний курс за декаду

Индекс сезонности

1

165,99

0,99

2

166,91

1,002

3

166,90

1,002

Общий средний уровень

166,6

1


 

Задача 3.3.2

По нижеприведённым данным о кредитных вложениях Казахстанских  банков рассчитайте:

1)Средний уровень каждого  ряда;

2) Среднегодовой темп  роста вложений всего и в  том числе по видам.

 Данные о кредитных  вложениях приведены в таблице  5:

Таблица 5 – данные о кредитных  вложениях

Статьи вложений

01.01.02

01.04.02

01.07.02

01.10.02

01.01.03

Кредитные вложения

1216,5

1331,9

1360,5

1532,2

1397,5

в т.ч.

краткосрочные

1194,7

1268,4

1324,3

1493,0

1359,1

долгосрочные

21,8

63,5

36,3

39,2

38,4


 

Средний уровень ряда определяем по формуле средней хронологической  простой (т.к. ряд динамики моментный):

;

 

Средний уровень ряда кредитных  вложений

 

Ук.в = 1382,9

 

Средний уровень ряда краткосрочных  вложений

 

Ук.р.ср = 1340,65

 

Долгосрочных вложений

 

Удолгср = = 42,275

 

Среднегодовой темп роста  вложений определяем по формуле:

 

                                                            ;                                                  

где n – количество моментов времени в рассматриваемом периоде.

 краткосрочные  вложения

 краткосрочные  вложения

 

Тр.кр =3,5% ;  Ткраткосроч = 3,3%;  Тр долгоср =15,7%