Тенденции финансово-хозяйственной деятельности ОАО «Ковровский механический завод»

Содержание

Введение……………………………………………………………………….…..3

1. Оценка качества информационной базы анализа и организационно-экономическая характеристика исследуемой организации………………….…6

2. Структурно-динамический анализ  баланса ………………………………...17

3. Анализ показателей ликвидности и финансовой устойчивости …………22

4. Расчет чистых активов  ……………………………………………..………..29

5. Анализ оборачиваемости оборотных  активов ……………….……………..32

6. Анализ денежных потоков ………………………………………………….35

7. Анализ состава, структуры, динамики  и эффективности использования основных фондов……………………………………………………………….38

Заключение……………………………………………………………………….40

Список использованной литературы…………………………………………...42

Приложения……………………………………………………………………..43

Введение

Финансовая отчетность – это единая система учетных данных об имуществе, обязательствах, а также результатах хозяйственной деятельности, составляемых на основе данных бухгалтерского учета по установленным нормам.

Практически во всех странах на законодательном уровне действует норма обязательности составления финансовой отчетности, чтобы обеспечить многочисленных пользователей нужной им информацией о том или ином субъекте рынка (организации).

Финансовая информация широко используется в оперативно-техническом, статистическом учете, для планирования, прогнозирования, выработки тактики и стратегии деятельности.

Потребности пользователей информации различны.

Наиболее важными для принятия решений по управлению активами и пассивами являются такие элементы финансовой отчетности как бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках.

Бухгалтерский баланс – важнейший источник информации о финансовом положении организации за отчетный период. Он позволяет определить состав и структуру имущества организации, мобильность и оборачиваемость оборотных средств, состояние и динамику дебиторской и кредиторской задолженности, конечный финансовый результат (прибыль или убыток).

Бухгалтерский баланс знакомит учредителей, менеджеров и других заинтересованных сторон, связанных с управлением имущества, с состоянием организации, показывает, чем владеет собственник, т.е. каков в количественном и качественном отношении запас материальных средств, как он используется и кто принимал участие в создании этого запаса.

Актуальность темы анализа финансовой отчетности, как базы для принятия решений по управлению активами и пассивами определяется тем, что финансовая отчетность является важнейшим источником, поставщиком фактической информации различным пользователям.

Использование финансового учета как целостной системы, позволяет предприятиям наиболее эффективно управлять хозяйственной деятельностью, удовлетворять запросы потребителей продукции, выполнять работы и оказывать услуги, оценить положение предприятия на рынке.

Цель контрольной работы – формирование теоретических знаний и закрепление практических навыков по анализу данных финансовой отчетности в целях формирования объективного мнения и достоверной оценки финансового положения организации, её платежеспособности и финансовой устойчивости.

В процессе выполнения контрольной работы будет проведен анализ финансовой отчетности на основании форм годового отчета предприятия за 2010-2012 гг., который включает в себя решение следующих заданий:

• провести счетную проверку показателей форм бухгалтерской отчетности, дать оценку состава, структуры и динамики статей бухгалтерского баланса;
• по данным бухгалтерского баланса рассчитать показатели ликвидности оборотных активов и финансовой устойчивости организации,  оценить их динамику;
• по данным формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках» охарактеризовать состав и структуру и динамику доходов и расходов организации
• по данным бухгалтерской отчетности оценить уровень и динамику рентабельности собственного капитала с учетом факторов, её определяющих;

При выполнении контрольной работы была использована следующая совокупность методов проведения анализа: горизонтальный и вертикальный анализ активов и пассивов; коэффициентный (расчет показателей ликвидности оборотных активов.

Основные данные для решения контрольной работы представлены в Приложении.

1. Приложение 1 «Форма № 1. Бухгалтерский баланс (на 31 декабря 2012 г.), тыс. руб.».
2. Приложение 2 «Форма № 2. Отчет о прибылях и убытках (за 2010-2012 гг.) тыс. руб.».
3. Приложение 3 «Форма № 3. Отчет об изменении капитала (за 2010-2012 г.) тыс. руб.». 
4. Приложение 4 «Форма № 4. Отчет о движении денежных средств (за 2010 – 2012 гг.) тыс. руб.» 
5. Приложение 5 «Форма № 5. Приложение к бухгалтерскому балансу (за 2010-2012 гг.) тыс. руб.» 

1. Оценка качества информационной  базы анализа и организационно-экономическая  характеристика исследуемой организации

Полное фирменное наименование Общества: открытое акционерное общество «Ковровский

механический завод».

Сокращенное фирменное наименование Общества: ОАО «КМЗ».

Место нахождения Общества: Российская Федерация, Владимирская область, город Ковров,

улица Социалистическая, 26.

Почтовый адрес Общества: улица Социалистическая, д.26, город Ковров, Владимирская

область, Российская Федерация,601909.

Контактные телефоны: (49232) 9-42-01, 3-27-31, факс (49232) 2-14-49.

Адрес электронной почты Общества: [email protected]

Адрес сайта Общества: www.kvmz.ru

Основные акционеры Общества:

Полное фирменное наименование: открытое акционерное общество «Инжиниринговый

центр «Русская газовая центрифуга»

Сокращенное фирменное наименование: ОАО «ИЦ «РГЦ»

Доля участия в уставном капитале эмитента: 48,3670% (от количества размещенных акций).

Полное фирменное наименование: открытое акционерное общество «ТВЭЛ»

Сокращенное фирменное наименование: ОАО «ТВЭЛ»

Доля участия в уставном капитале эмитента: 39,565% (от количества размещенных акций).

Основные виды деятельности Общества (код ОКВЭД):

- производство разных машин  специального назначения и их  составных частей (29.56.2);

- производство трубопроводной  арматуры (29.13);

- производство теплообменных устройств, промышленного холодильного оборудования и

оборудования для кондиционирования воздуха; производство оборудования для фильтрования

и очистки газов (29.23.1);

- передача пара и горячей  воды (тепловой энергии) (40.30.2);

- сбор и очистка воды (41.00.1);

- деятельность автомобильного  грузового специализированного транспорта (60.24.1);

- деятельность в области телефонной  связи (64.20.11);

- научные исследования и разработки  в области естественных и технических  наук (73.10);

- сдача в наем собственного  нежилого недвижимого имущества (70.20.2);

- аренда прочих машин и оборудования научного и промышленного значения (71.34.9).й отчет ОАО « КМЗ» за 2012год.

Размер уставного капитала: 202 370 000 рублей.

Уставный капитал Общества разделен на 809 480 штук обыкновенных акций номинальной

стоимостью 250 (Двести пятьдесят) рублей каждая. Все акции Общества являются именными и

выпущены в бездокументарной форме.

Привилегированные акции отсутствуют.

В отношении Общества используется специальное право «золотая акция» в соответствии с

Федеральным законом от 21 декабря 2001 года № 178-ФЗ.

Общество не имеет филиалов и представительств.

2.1.3.Сведения о дочерних  и зависимых Обществах

Полное фирменное наименование: общество с ограниченной ответственностью «КМЗ -

АВТО».

Сокращенное фирменное наименование: ООО «КМЗ - АВТО».

Место нахождение: Российская Федерация, Владимирская область, город Ковров, улица Социалистическая, 26.

Доля ОАО «КМЗ» в уставном капитале лица: 100 %.

Описание основного вида деятельности общества: оказание автотранспортных услуг.

Полное фирменное наименование: общество с ограниченной ответственностью «ЭЛЕМАШ МАГНИТ»

Сокращенное фирменное наименование: ООО «ЭЛЕМАШ МАГНИТ».

Место нахождение: Российская Федерация, Московская область, г. Электросталь, ул. Карла Маркса, д. 12.

Доля ОАО «КМЗ» в уставном капитале лица: 100%.

Описание основного вида деятельности общества: производство и реализация постоянных магнитов и магнитных систем на их основе.

Полное фирменное наименование: открытое акционерное общество «Русский промышленный дом «Радуга».

Сокращенное фирменное наименование: ОАО РПД «Радуга».

Место нахождение: Российская Федерация, Владимирская область, город Ковров, Социалистическая, 26.

Доля ОАО «КМЗ» в уставном капитале лица: 30,96%.

Описание основного вида деятельности общества: производство и реализация товаров народного потребления и другой продукции.

Общество не имеет филиалов и представительств.

Бизнес-модель Общества

ОАО «КМЗ» - одно из основных предприятий атомной отрасли страны, успешно решающее задачи комплектования сублиматно-разделительных мощностей и программы развития атомно-энергетической отрасли.

Профильной продукцией предприятия являются газовые центрифуги, предназначенные для получения изотопов урана, а также особо чистых веществ. Результатом работы каскада ГЦ является энергетический уран-235, который используется для производства ядерного топлива для АЭС различных типов или особо чистых веществ, используемых в медицине и технике.

Целевыми потребителями основной продукции ОАО «КМЗ» являются разделительные комбинаты атомной отрасли.

Рыночный спрос на продукцию предприятия формируется потребностями внутреннего рынка – предприятиями разделительно-сублиматного комплекса атомной отрасли. Решение об ежегодных объемах производства ГЦ ОАО «КМЗ» принимается на уровне ГК «Росатом», ОАО «ТВЭЛ».

Ключевые ресурсы ОАО «КМЗ»:

- технологии,

- оборудование,

- информация,

- кадровые ресурсы,

- каналы дистрибуции.

Процесс закупки ресурсов на предприятии (материалы и комплектующие, машины и оборудование и др.) осуществляется в соответствии с ЕОСЗ ГК «Росатом».

Основные бизнес-процессы ОАО «КМЗ»:

- производство продукции,

- технологическая подготовка и  сопровождение производства,

- закупки,

- менеджмент персонала,

- инфраструктура,

-производственная среда.

Основной задачей процесса «производство продукции» является серийный выпуск продукции в установленный планом срок, требуемого качества с оптимальными затратами.

Критериями результативности процесса являются:

- темп роста объема производства  товарной продукции;

- темп роста производительности  труда на одного рабочего-сдельщика;

- темп роста выполнения плана  по себестоимости;

- снижение потерь от внутреннего  брака в процессе производства  от объема производства.

Основной задачей процесса «технологическая подготовка и сопровождение производства» является обеспечение полной готовности предприятия к выпуску продукции заданного уровня качества при установленных сроках, объемах выпуска и затратах.

Критериями результативности процесса являются:

- эффективность выполнения стадий  технологической подготовки производства  в запланированный срок;

- качество внедряемых технологических  процессов по итогам контроля  технологической дисциплины.

Основной задачей процесса «закупки» является обеспечение производства необходимым сырьем, материалами и комплектующими изделиями, соответствующими установленным требованиям к закупке.

Критериями результативности процесса являются:

- качество закупаемой продукции;

- длительность простоев производства по причине отсутствия материалов.

Основной задачей процесса «инфраструктура» является создание и поддержание в работоспособном состоянии инфраструктуры, соответствующей установленным требованиям и необходимой для обеспечения результативного выпуска продукции.

Критериями результативности процесса являются:

- выполнения графика техобслуживания  и ремонта оборудования;

- выполнение графика проверки  оборудования на технологическую  точность;

- выполнение плана задач управления  информационных технологий и др.

Основной задачей процесса «производственная среда» является создание и поддержание в работоспособном состоянии производственной среды, соответствующей установленным требованиям и необходимой для обеспечения результативного выпуска продукции.

Критериями результативности процесса являются:

- объем экологических платежей  за загрязнение окружающей среды  за отчетный период;

- количество анализов, соответствующих  санитарным нормам за отчетный  период.

Основной задачей процесса «менеджмент персонала» является обеспечение в полном объеме квалифицированным и компетентным персоналом подразделений предприятия для осуществления деятельности.

Критериями результативности процесса являются:

- рост производительности труда  к соответствующему периоду прошлого  года;

- текучесть кадров;

- доля высококвалифицированных  рабочих;

- средний возраст промышленно-производственного  персонала;

- коэффициент в усвоения изученного  материала группы и др.

Все бизнес-процессы предприятия взаимосвязаны друг с другом в едином процессе достижения цели ОАО «КМЗ». В ходе производственного процесса на предприятии происходит движение материальных и финансовых потоков, обеспечивающих функционирование всех его бизнес-процессов.

Прибыль ОАО «КМЗ» формируется за счет:

- реализации основной (профильной) продукции – газовых центрифуг,

- реализации продукции общепромышленного  назначения,

-сдачи в аренду основных производственных  фондов, не участвующих в производственном процессе.

Формирование объема товарной продукции, выручки и цены по основной продукции предприятия определяется директивным уровнем этих параметров, задаваемых Топливной компанией.

По заданным (плановым) директивным уровням корректируются целевые индикаторы предприятия по периодам планирования. Позиционирование предприятия в производственной и управленческой структуре Топливной компании исключает самостоятельную маркетинговую деятельность предприятия по основной продукции.

Система корпоративного управления Общества (состав Совета директоров, Генеральный директор).

Повышение качества корпоративного управления и прозрачности деятельности рассматривается как одно из важнейших направлений реализации стратегии Общества, общая цель которой – повышение доходности бизнеса для акционера.

Приоритетными задачами данного направления являются:

Ø соблюдение российских и международных стандартов корпоративного управления;

Ø защита прав и интересов миноритарных акционеров;

Ø повышение эффективности работы органов управления;

Ø рост степени открытости для инвестиционного и отраслевого сообществ, деловых партнеров, работников и других заинтересованных сторон.

Структура управления ОАО «КМЗ»

Общее собрание акционеров является высшим органом управления Общества, к его компетенции отнесено принятие решений по наиболее важным вопросам. Ежегодно на годовом общем собрании акционеров ОАО «КМЗ» избирается Совет директоров, Ревизионная комиссия, утверждается:

аудитор Общества,

годовой отчет Общества,

 годовая бухгалтерская отчетность, в том числе отчет о прибылях и убытках (счетов прибылей и убытков) Общества,

принимается решение о распределение прибыли, в том числе выплата (объявление) дивидендов, и убытков Общества по результатам финансового года.

Совет директоров осуществляет общее руководство деятельностью Общества.

Количественный состав Совета директоров Общества – 9 (девять) членов; до 12 декабря 2012 года – 7 (семь) членов.

Совет директоров Общества принимает решения по существенным вопросам деятельности Общества, в том числе к его компетенции отнесено: определение приоритетных направлений деятельности Общества; рекомендации по распределению прибыли Общества, в том числе по размеру дивиденда по акциям Общества и порядку его выплаты, и убытков Общества; назначение Генерального директора и досрочное прекращение его полномочий; согласование условий трудового договора с ним; утверждение и изменение организационной структуры Общества в части введения и упразднения структурных подразделений Общества, а также должностей, находящихся в непосредственном подчинении Генерального директора; утверждение годовых планов и бюджетов деятельности Общества и отчетов о ходе их исполнения, принятие решения о корректировке утвержденных планов и бюджетов деятельности Общества; утверждение целевых значений ключевых показателей эффективности (КПЭ) Общества.

Принципы и критерии формирования Совета директоров определены в Положении «О Совете директоров ОАО «КМЗ», утвержденного общим собранием акционеров 15.10.2010г. (протокол № 28).

Акционеры, являющиеся владельцами в совокупности 2 и более процентов голосующих акций Общества на дату подачи заявки, не позднее 45 дней после окончания финансового года, вправе выдвинуть кандидатов в члены Совета директоров для избрания на годовом общем собрании акционеров.

В заявке на выдвижение кандидатов в Совет директоров указываются:

- фамилия, имя, отчество, дата рождения, данные документа, удостоверяющего личность (серия и (или) номер документа, дата и место его выдачи, орган, выдавший документ) кандидата, а в случае, если кандидат является акционером Общества, количество и категория принадлежащих ему акций;

- сведения об образовании, место  работы и должность кандидата, место жительства, контактный телефон (факс), а также должности, занимаемые в органах управления других юридических лиц за последние 5 лет;

- имя (наименование) акционера (акционеров), выдвигающих кандидата, количество и категория принадлежащих им акций, место нахождения, контактный телефон (факс).

Генеральный директор осуществляет руководство текущей деятельностью Общества, за исключением вопросов, отнесенных к компетенции Общего собрания акционеров и Совета директоров Общества.

Для оценки финансового состояния предприятия и перспектив его развития необходимо провести более тщательный анализ финансовой отчетности ОАО «КМЗ» за 2010-2012 гг.

Задание 1

Провести счетную проверку показателей форм  бухгалтерской отчетности с целью обеспечения их достоверности и охарактеризовать качественный уровень представленной отчетности. Провести взаимоувязку и установить соответствие аналогичных показателей, отраженных в разных формах отчетности.

Результаты проверки оформить в таблице 1.

    Таблица 1

Проведем счетную проверку показателей форм бухгалтерской отчетности с целью обеспечения их достоверности и охарактеризуем качественный уровень представленной отчетности. Проведем взаимоувязку и установим соответствие аналогичных показателей, отраженных в разных формах отчетности.

В результате проверки было установлено, что отчетность является достоверной и качественной. Проведя взаимоувязку, установили их соответствие аналогичным показателям, отражающихся в различных формах бухгалтерской отчетности:

- денежные средства формы Бухгалтерский баланс (ф.1) соответствуют сумме в форме Отчет о движении денежных средств (ф. 4);

- суммы уставного капитала формы Бухгалтерский баланс (ф.1) и формы Отчет об изменениях капитала (ф. 3) аналогично соответствуют;

Также соответствие наблюдается по показателям:

- добавочный капитал;

- нераспределенная прибыль (непокрытый  убыток);

В результате  оформления  таблицы №1, приведенной выше, была проведена взаимоувязка аналогичных показателей отраженных в разных формах отчетности. Тем самым установлено их соответствие, а, следовательно, достоверность предоставляемой бухгалтерской информации, что отвечает требованиям необходимым для проведения анализа и оценки финансового положения предприятия.

2. Структурно-динамический анализ  баланса

Задание 2

По данным бухгалтерского баланса проанализировать и оценить динамику состава и структуры активов и пассивов организации.

Данные об имущественном положении и источниках финансирования активов организации отразить в табл. 2

        Таблица 2

Горизонтальный и вертикальный анализ

активов и пассивов организации

Анализ активов по балансу показал, что:

1. Стоимость активов увеличилась за год с 2178443 тыс. руб. до 3638856 тыс. руб. Прирост составил 1460413 тыс. руб. (67%)
2. Прирост стоимости активов произошел как за счет внеоборотных активов так и за счет увеличения оборотных активов.
3. Таким образом, можно говорить, что ОАО «Ковровский механический завод» в анализируемом периоде увеличивал производственные мощности (ВА), что привело к увеличению оборотных средств (ОА).
4. Анализ внеоборотных активов показал, что практически весь прирост их стоимости обусловлен увеличением стоимости основных средств: 277641 тыс. руб. (136%)
5. Незавершенное строительство увеличилось на 267527 тыс. руб. и составило 141% (1045977 тыс. руб.)
6. По статье долгосрочные финансовые вложения, абсолютный прирост составил 90224 тыс. руб. При этом рост составил 1716%. Такая динамика показателей может свидетельствовать о том, что ОАО «Ковровский механический завод» в течение года размещает свободные финансовые ресурсы, которые исполняются на осуществление финансовых вложений. Изменение по остальным статьям несущественно. Снижение стоимости по нематериальным активам с 4066 тыс. руб. до 3704 тыс. руб. может рассматриваться как неблагоприятный фактор. В современных условиях необходим более детальный анализ снижения нематериальных активов.
7. Анализ оборотных активов показал, что в составе имеются не все статьи. Увеличение стоимости наблюдается по всем видам оборотных активов:

- «Дебиторская задолженность со сроком более 12 месяцев» 134858 тыс. руб. Динамику можно оценить как благоприятную при условии оценки темпов роста выручки. На данном предприятии рост выручки составил примерно 3%. В данном случае можно говорить, что снижается качество дебиторской задолженности или предприятие увеличило период отсрочки показателей поставщикам. Следствием будет замедление средств расчетов и возможно рост непогашенной кредиторской задолженности.

Запасы увеличились на 196208 тыс. руб.

Остатки денежных средств увеличились с 17083 тыс. руб. до 68393 тыс. руб. рост остатков денежных средств можно оценивать положительно. Однако такой резкий рост может свидетельствовать о недоработке в системе расчетов, особенно в конце года.

На основании анализа активов можно отметить:

Рост основных средств может рассматриваться как благоприятный фактор при условии повышения отдачи от исполнения основных средств, в противном случае данные инвестиции могут привести к иммобилизации (замедлении). Неблагоприятным является рост готовой продукции (остатков), так как это приводит к замедлению оборачиваемости средств, вложенных в производство, а также к снижению стоимости компании генерировать денежные средства.