Финансовое планирование деятельности организации. 3

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ  И НАУКИ РФ

НВУЗ АНО «РЕГИОНАЛЬНЫЙ  ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ

Кафедра менеджмента

КУРСОВАЯ РАБОТА

по дисциплине: Финансовый менеджмент

на тему: Финансовое планирование деятельности организации

Екатеринбург

2010

СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………………..…3

1. ОСНАВНАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА ФИНАНСОВОГО

ПЛАНИРОВАНИ В ОРГАНИЗАЦИИ………………..………………………..4

1. Необходимость, содержание и задачи финансового

планирования……………………………………………………………………. 4

1.2.  Этапы и методы финансового планирования………………………….….8

2. КЛАССИФИКАЦИЯ ФИНАНСОВЫХ ПЛАНОВ………………………..13

2.1. Виды финансовых планов и их роль в управлении предприятием……………………………..…………………………………….13

2.2. Финансовый план в составе бизнес-плана ………………………………19

ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………..………..25

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ…………………………........27

ВВЕДЕНИЕ

Рациональное управление финансовыми ресурсами является важнейшим фактором конкурентоспособности  и выживания предприятия в  рыночной экономике. В условиях современной  российской действительности решение  проблемы определения наиболее эффективных  путей привлечения и использования  финансовых ресурсов осложняется недостаточностью опыта рыночных отношений в стране, нестабильной социально-политической обстановкой. Задача поиска и обоснования  ориентированных в будущее управленческих решений относительно формирования и использования финансовых ресурсов коммерческой организации решается в рамках специфического направления  человеческой деятельности и финансовой науки: финансового планирования. Финансовое планирование заключается в разработке, обосновании и контроле за реализацией  наиболее эффективных путей использования  всех форм имеющихся и привлекаемых финансовых средств для достижения целей организации.

Любое предприятие, независимо от его размеров, сталкивается с  необходимостью планирования своих  доходов и расходов. Планирование помогает предотвращать ошибочные  действия в области финансов, а  так же  уменьшает число неиспользованных возможностей. Очевидно, что финансовое планирование требует специальных  навыков.

Цель курсовой работы - изучение особенностей финансового планирования деятельности организации.

В соответствии с поставленной целью решаются следующие задачи:

1. Раскрыть основные понятия финансового планирования и его необходимость.
2. Изучить методы финансового планирования.
3. Рассмотреть виды финансовых планов.
4. Определить роль финансовых планов в управлении предприятием.

1. ОСНАВНАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА  ФИНАНСОВОГО ПЛАНИРОВАНИЯ

В ОРГАНИЗАЦИИ

1.1. Необходимость, содержание и задачи финансового планирования

В процессе финансового планирования, одного из функциональных элементов управления финансами, субъекты хозяйствования, органы государственной власти и местного самоуправления оценивают состав и структуру своих финансовых ресурсов, определяют возможность и способы увеличения их объема, направления наиболее эффективного использования. При этом задаются пропорции формирования, распределения и перераспределения финансовых ресурсов с целью достижения и поддержания сбалансированности, финансовой устойчивости экономики, получения доходов, прибыли, финансового обеспечения решаемых экономических и социальных задач. Таким образом реализуется воздействие органов управления на финансы, финансовые процессы, финансовую деятельность как на макро-, так и на микроэкономическом уровнях.

Необходимость финансового  планирования как особой сферы плановой деятельности обусловлена относительной самостоятельностью движения денежных средств по отношению к материально-вещественным элементам производства. Обособленность движения денежных средств и обратное воздействие через распределение на процесс воспроизводства обусловливают необходимость планомерного управления процессами формирования, распределения, перераспределения и использования финансовых ресурсов, которое и представляет собой содержание финансового планирования.

Его специфика состоит  в том, что объектом планирования выступает не производственная деятельность субъектов хозяйствования, органов государственной власти, органов местного самоуправления, а их финансовая деятельность, формирование и использование финансовых ресурсов. Соответственно субъектами финансового планирования являются органы государственной власти и местного самоуправления, коммерческие и некоммерческие организации.

В ходе планирования финансовых ресурсов и финансовой деятельности устанавливаются параметры финансовой системы, величина и источники финансовых ресурсов, направления их расходования, степень соответствия денежных доходов, накоплений и поступлений затратам, уровень дефицитности ресурсов. При этом информационной базой для финансового планирования являются прогнозы социально-экономического развития (страны, региона, муниципального образования), программы, бизнес-планы, бизнес-проекты. В то же время в процессе финансового планирования вносятся предложения по уточнению пропорций и темпов развития отраслей, территорий, организаций, их отдельных подразделений, принимаются меры к устранению выявляемых диспропорций.

В этой связи финансовое планирование можно рассматривать как осуществляемое субъектами власти и субъектами хозяйствования планомерное управление процессами создания, распределения, перераспределения и использования финансовых ресурсов. Оно направлено на достижение пропорционального и сбалансированного развития экономики, обеспечение устойчивых темпов экономического роста.

Следовательно, финансовое планирование создает условия для  реализации финансовой политики государства. Посредством финансового планирования намечаются пропорции распределения финансовых ресурсов и их планомерного использования на цели, обеспечивающие стабильность экономики, определяются соотношение между объемом и темпами роста ВВП и консолидированного бюджета страны, между объемом финансовых ресурсов, остающихся в распоряжении субъектов хозяйствования, и перераспределяемых средств. При помощи финансового планирования государство определяет потребность в финансовых ресурсах, необходимых для решения задач, предусматриваемых прогнозами социально-экономического развития страны, и устанавливает источники их покрытия; намечает количественные параметры формирования и использования бюджетов разных уровней, государственных внебюджетных фондов; создает предпосылки для обеспечения стабильности в масштабах государства (13; с. 97).

Можно сделать вывод, что финансовое планирование представляет собой совокупность мероприятий, проводимых органами государственной власти и местного самоуправления, коммерческими и некоммерческими организациями по планомерному формированию и использованию денежных доходов, накоплений, поступлений в соответствии с целями и задачами, поставленными в прогнозах социально-экономического развития, бизнес-планах, документах, определяющих финансовую политику.

Цель финансового планирования - обеспечение финансовыми ресурсами (по объему, направлениям использования, объектам, во времени) воспроизводственных процессов в соответствии с прогнозами социально-экономического развития, бизнес-планами и с учетом рыночной конъюнктуры, тенденций развития. Она реализуется на основе использования распределительной функции финансов, позволяющей устанавливать научно обоснованные пропорции при определении источников и планировании объемов финансовых ресурсов, направлений их использования. Данные пропорции находят выражение в конкретных финансовых показателях, объединяемых субъектами финансового планирования в единый документ - финансовый план. Необходимость расчета плановых финансовых показателей и составления финансовых планов связана с тем, что натуральные показатели не отражают экономической эффективности заданий бизнес-планов и социально-экономических прогнозов, не позволяют определить затраты на производство ВВП на всех уровнях хозяйственной деятельности, а также охарактеризовать все процессы производства, распределения и потребления. Решить эти задачи могут только показатели, полученные в процессе финансового планирования. Таким образом, его результатом являются составление и принятие финансовых планов, разработка и утверждение финансовых разделов целевых программ, бизнес-планов, бизнес-проектов.

Финансовый план — это документ, представляющий собой систему взаимоувязанных финансовых показателей, отражающих предполагаемый объем поступления и использования финансовых ресурсов на планируемый период.

Финансовые планы служат инструментом экономической проверки внутренней сбалансированности и взаимоувязки материально-вещественных, трудовых и стоимостных показателей различных планов и прогнозов, оценки их экономической эффективности. Сбалансированность источников и потребностей в финансовых ресурсах свидетельствует о принципиальной возможности достижения необходимой увязки производства и потребления в материально-вещественных и конкретно-адресных разделах прогнозов социально-экономического развития, производственных бизнес-планах.

Вместе с тем в условиях динамично развивающейся рыночной экономики в отдельные конкретные периоды на первый план могут выдвигаться постоянно меняющиеся задачи, решение которых может потребовать дополнительных средств. Поэтому в рамках финансового планирования обеспечивается не только общее соответствие финансовых ресурсов потребности в них, но и определяются конкретные направления их использования. Такой подход создает условия для усиления воздействия финансового механизма на темпы, пропорции социально-экономического развития страны, отдельных территорий, субъектов хозяйствования.

Задачи, решаемые в процессе финансового планирования, сложны и  многообразны, они обусловлены особенностями формирования и использования финансовых ресурсов. В этом процессе на всех уровнях должны обеспечиваться взаимная балансовая увязка доходов и расходов субъектов хозяйствования и субъектов власти, показателей производственных планов и прогнозов социально-экономического развития, соблюдение плановых пропорций между движением материальных и финансовых ресурсов.

К основным задачам финансового планирования можно отнести:

1. определение объема финансовых ресурсов по каждому источнику поступлений и общего объема финансовых ресурсов субъектов власти и субъектов хозяйствования;
2. определение объема и направлений использования финансовых  ресурсов, установление  приоритетов в расходовании средств;
3. обеспечение сбалансированности материальных и финансовых ресурсов, экономного и эффективного использования финансовых ресурсов;
4. создание условий для укрепления устойчивости организаций, а также бюджетов, формируемых органами государственной власти и местного самоуправления, бюджетов государственных внебюджетных фондов;
5. определение экономически обоснованного размера финансовых резервов, что позволяет предупреждать возникновение диспропорций при переходе от перспективного к текущему планированию, от прогнозов - к планам, а также маневрировать ресурсами.

Финансовое планирование направлено на достижение устойчивого экономического роста, поддержание сбалансированности, создание условий для эффективного управления финансами как на микро-, так и на макроэкономическом уровнях (13; с. 100).

1.2. Этапы и методы финансового планирования

Финансовое планирование охватывает ряд этапов:

1) анализ выполнения  финансового плана в предыдущих  и текущем плановых периодах;

2) расчет плановых  показателей;

3) составление  финансового плана как документа.

На первом этапе финансового планирования применяется метод экономического анализа. Он позволяет определить степень выполнения плановых показателей за истекший период путем сравнения их с фактическими данными. При этом упор делается на выявление резервов увеличения доходов, определение мероприятий по повышению эффективности использования финансовых ресурсов, расчете ожидаемого исполнения плана.

В рамках финансового планирования применяются следующие виды экономического анализа:

• горизонтальный анализ, в ходе которого сравниваются текущие показатели плана с показателями за прошлый период, а также плановые показатели с фактическими;
• вертикальный анализ, в результате которого определяются структура плана, доля отдельных показателей в итоговом показателе и их влияние на общие результаты;
• трендовый анализ, проводимый в целях выявления тенденций изменения динамики финансовых показателей путем сравнения плановых или отчетных показателей за ряд лет (на основе ретроспективного анализа можно прогнозировать финансовые показатели на будущее);
• факторный анализ, который заключается в выявлении влияния отдельных факторов на финансовые показатели.

На данном этапе финансового  планирования экономический анализ позволяет: выявить факторы и причины, оказавшие влияние на выполнение плановых заданий в предыдущих и текущем годах, а также резервы роста финансовых ресурсов; обосновать основные параметры финансового плана; определить недостатки в работе органов управления финансами в ходе составления и исполнения финансовых планов, подготовить предложения по их устранению.

На втором этапе финансового планирования осуществляется расчет плановых показателей - числовых величин, выражающих конкретные задания по формированию и использованию финансовых ресурсов. Делятся на утверждаемые, т.е. обязательные для всех, и расчетные, используемые для обоснования и увязки плановых заданий.

Расчет показателей базируется на определении условий хозяйствования в планируемом периоде и соответствующих финансовых задач; предполагает разработку нескольких вариантов показателей финансового плана и выбор оптимального варианта, корректировку финансовых показателей в увязке с показателями других планов и прогнозов.

Реальность показателей  финансовых планов во многом зависит от выбора методов финансового планирования, их сочетания с учетом специфики каждого. Использование в процессе финансового планирования одновременно нескольких методов объясняется многогранностью этого процесса, сложностью решаемых задач, зависимостью его от характера и способов разработки прогнозов социально-экономического развития, бизнес-планов.

В практике финансового планирования используются следующие методы расчета показателей финансовых планов:

• экстраполяции. Заключается в определении финансовых показателей на основе установления устойчивой динамики их развития. Расчет показателей плана производится на основе корректировки достигнутого в базовом периоде уровня показателей на относительно устойчивый темп их роста. Этот метод обычно используется как вспомогательное средство для первоначальных прикидок, так как имеет ряд недостатков: не ориентирует на выявление дополнительных резервов роста доходов; не способствует экономному использованию средств, так как планирование ведется от достигнутого уровня; не учитывает изменения отдельных факторов в планируемом году по сравнению с базовым для расчетов периодом;
• нормативный. Суть его состоит в том, что плановые показатели рассчитываются на основе установленных норм и финансово-бюджетных нормативов. Предполагает наличие прогрессивных норм и финансово-бюджетных нормативов, которые являются качественной основой для финансового планирования, предпосылкой для соблюдения режима экономии. Кроме того, нормы и нормативы служат необходимым условием для внедрения экономико-математических методов в финансовое планирование и прогнозирование. Так, например, в соответствии со ст. 78¹  БК РФ в бюджетах бюджетной системы Российской Федерации могут предусматриваться субсидии автономным учреждениям на возмещение нормативных затрат на оказание государственных (муниципальных) услуг (выполнение работ) в соответствии с государственным (муниципальным) заданием;
• индексный. Предполагает широкое использование системы разнообразных индексов при расчете плановых финансовых показателей. Его использование обусловлено развитием рыночных отношений, наличием инфляционных процессов. В настоящее время применяются индексы динамики экономических объектов (физических объемов), уровня жизни, роста цен и др. Из них наиболее важен один из индексов роста цен - индекс-дефлятор (коэффициент пересчета в неизменные цены);
• программно-целевой. Позволяет оценить и выбрать предпочтительные варианты производственного, социально-экономического развития в целевом, отраслевом и территориальном аспектах. Используется, как правило, органами государственной власти и местного самоуправления. В общем виде программно-целевое планирование можно определить как систему бюджетного планирования, связывающую произведенные расходы с ожидаемой отдачей от них, т.е. с их социальной и экономической эффективностью.

Основополагающим принципом программно-целевого планирования является принцип планирования от конечных целей к средствам, вплоть до программы конкретных работ, обеспечивающим достижение поставленных целей. Программно-целевой подход предполагает комплексное системное решение проблем путем выработки целей, формирования множества альтернативных стратегий их достижения и обоснованного выбора средств достижения целей. Результатом программно-целевого планирования является целевая программа.

В соответствии с Бюджетным  кодексом РФ выделяются:

• долгосрочные целевые программы (ст. 179 БК РФ), которые выступают средством решения прежде всего межотраслевых, межтерриториальных принципиально новых проблем; реализация этих программ предполагает привлечение средств не только из бюджета, но и из внебюджетных источников; утверждаются исполнительным органом власти (Правительством РФ, администрацией субъекта РФ или муниципального образования); могут разделяться на подпрограммы; формируются на период от трех до десяти лет;
• ведомственные целевые программы (ст. 179³ БК РФ); рассматриваются как средство решения внутриотраслевых проблем, формируются с целью реализации функций главных распорядителей бюджетных средств; утверждаются главным распорядителем бюджетных средств, финансируются только из бюджета; не могут разделяться на подпрограммы; формируются на период от одного до трех лет;
• федеральная адресная инвестиционная программа (ст. 179¹ БК РФ); представляет собой свод бюджетных инвестиций в объекты капитального строительства за счет средств федерального бюджета; утверждается как текстовая статья и приложение (одно публикуется, одно - секретное) к федеральному закону о федеральном бюджете на очередной финансовый год и плановый период.

Общими требованиями, предъявляемыми к целевым программам, являются:

• четкая формулировка цели программы в соответствии с приоритетами государственной политики, полномочиями и сферами ответственности исполнительных органов;
• описание поддающихся количественной оценке ожидаемых результатов реализации программы, включая как непосредственные результаты (предоставление услуг определенного качества и объема), так и конечные результаты (эффект от предоставленных услуг для их получателей);
• наличие системы показателей для измерения результатов реализации программы (индикаторов экономической и социальной эффективности) и целевых значений каждого из таких показателей, необходимых и достаточных для предварительной (на этапе подготовки), текущей (на этапе реализации) и завершающей (после завершения программы или ее этапа) оценки программы;
• обоснование потребностей в ресурсах для достижения цели и результатов программы, оценка внешних условий и рисков для реализации программы;
• определение системы управления реализацией программы, разграничение полномочий и ответственности различных единиц управления.

На третьем этапе финансового планирования составляется финансовый план как документ, обязательный для исполнения, который соответственно подлежит утверждению уполномоченным органом или должностным лицом.

На этом этапе используется балансовый метод, позволяющий увязать финансовые ресурсы субъектов планирования с потребностями в них, вытекающими из прогноза социально-экономического развития, бизнес-плана, уставных документов; расходы органов государственной власти и местного самоуправлении установить пропорции распределения средств по направлениям использования, получателям и т.п.; распределить по кварталам доходы и расходы. Его применение способствует обеспечению устойчивости субъектов хозяйствования, бюджетов, формируемых органами государственной власти и местного самоуправления.

Кроме того, в рамках третьего этапа финансового планирования в современных условиях широко применяется метод оптимизации плановых решений, сущность которого заключается в разработке нескольких вариантов финансового плана, из которых выбирается один, наиболее оптимальный. При этом могут применяться разные критерии выбора:

• на микроэкономическом уровне: минимум приведенных затрат; максимум приведенной прибыли; минимум времени на оборот капитала; максимум дохода (прибыли) на рубль вложенного капитала и т.п.;
• на макроэкономическом уровне: максимум доходов бюджета; минимум текущих расходов бюджета; минимум непроцентных расходов бюджета; максимальная эффективность расходов бюджета; максимальный социально-экономический эффект капитальных расходов бюджета и др. (13; с.110).

2. КЛАССИФИКАЦИЯ ФИНАНСОВЫХ ПЛАНОВ

2.1. Виды финансовых планов и их роль в управлении предприятием

Финансовое планирование - это процесс подготовки управленческого решения, основанный на обработке исходной информации, выборе и постановке целей и задач, определении путей их решения за счет сравнения альтернативных вариантов и принятия наиболее приемлемого из них.

Для внутренней системы организации  значение финансового планирования состоит в следующем:

• определении стратегических целей и задач, выраженных в системе конкретных финансовых показателей;
• установлении стандартов для финансовой информации;
• определении квот по издержкам, необходимым для реализации планов.

Для внешней среды, окружающей организацию, разработка финансовых планов состоит в установлении контактов с потребителями продукции (работ, услуг), инвесторами. От степени их доверия зависят стоимость активов, возможность эффективного ведения производственной и финансовой деятельности организации.

Организации самостоятельно планируют свою деятельность, оценивают  потребность в финансовых ресурсах и эффективность их использования, несут полную ответственность за полученные финансовые результаты. Для скоординированности работы всех структурных подразделений, контроля над бизнес-процессами, рациональностью использования ресурсов, мотивацией работников особое значение имеют финансовые планы.

Финансовые планы классифицируется по признакам. Первый признак — период охвата (долгосрочные, среднесрочные, краткосрочные). Долгосрочные финансовые планы охватывают длительные периоды - от 10 до 25 лет. Среднесрочные - конкретизируют основные ориентиры, заданные долгосрочным планом, и рассчитываются на более короткий период: от трех до пяти лет. Краткосрочные - обычно годичные планы, реже - двухгодичные, включают конкретные способы использования ресурсов, определенных в среднесрочных и долгосрочных планах. Краткосрочные планы детализируются поквартально и помесячно. Долгосрочные, среднесрочные и краткосрочные финансовые планы увязываются между собой.

Второй признак - масштабность поставленной цели. Выделяют стратегические, тактические и оперативные планы (Таблица 1). Стратегическое планирование - разработка стратегии финансовой деятельности на основе результатов финансового анализа состояния, прогноза изменений внешней и внутренней среды. Это процесс, состоящий из последовательных, взаимосвязанных этапов (Рис.1) и предполагающий использование следующих инструментов: тактика, политика руководства, правила, процедуры, мотивация деятельности персонала, бюджеты (7; с.296).

Рисунок 1. Процесс стратегического финансового планирования в организации

Тактика - это совокупность средств и приемов для реализации краткосрочных финансовых планов, вытекающих из долгосрочных. Годовые планы конкретизируются в квартальные, месячные, однодневные. Составление и реализация тактических планов - необходимое условие выполнения стратегического финансового плана.

Тактическое планирование определяет задачи финансовой деятельности на относительно близкую перспективу путем трансформации  стратегических показателей в показатели смет, кассовых планов с учетом ограничений. Задачи на планируемый период могут  быть сформулированы следующим образом:

1) увеличить количественные показатели (например, прибыль, рентабельность,  платежеспособность, финансовая устойчивость и др.);

2) повысить качественные показатели (совершенствование организационной структуры, корпоративной культуры, управления персоналом и т.д.).

На основе тактических  планов осуществляется оперативное финансовое планирование. Если стратегическое планирование базируется на вероятностной основе, то оперативное финансовое планирование учитывает внешние и внутренние факторы среды. Составление оперативных планов необходимо для реализации принятых управленческих решений, обеспечения стабильной работы всех структурных подразделений организации. Оперативное планирование - сложный процесс, опирающийся на человеческий потенциал.

Любая организация может  выявить инвестиционные возможности, определить оптимальную структуру капитала, разработать совершенную дивидендную политику, но не достичь успеха, потому что не было достаточно денежных средств для оплаты счетов. Оперативное финансовое планирование должно включать разработку, доведение до исполнителей операционных бюджетов, оперативных плановых финансовых заданий. Финансовая служба может эффективно управлять оборотным капиталом (денежными средствами, ликвидными ценными бумагами, дебиторской и кредиторской задолженностью) исходя из критерия выбора оптимального варианта в рамках утвержденного бюджета.

Использование платежного календаря в определении конкретной последовательности и сроков совершения всех расчетов позволяет своевременно перечислить платежи в бюджет, во внебюджетные фонды и обеспечить финансирование хозяйственных операций. Качественно составленные операционные бюджеты (сметы), прогноз баланса, прогноз отчета о прибылях и убытках, бюджет движения денежных средств позволяют повысить эффективность финансово-хозяйственной деятельности организации. Виды и цели финансового планирования отображены в Таблице 1.

Таблица 1

Виды и цели финансового  планирования организации