Ирина Эланс

Автор который поможет с любыми образовательными и учебными заданиями

Финансовое планирование и прогнозирование в корпоративных структурах

АВТОНОМНАЯ НЕКОМЕРЧЕСКАЯ ОРГАНИЗАЦИЯ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

ЦЕНТРОСОЮЗА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

«РОССИЙСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ КООПЕРАЦИИ»

КУРСОВАЯ РАБОТА

по дисциплине: Корпоративные финансы

на тему:№16

Финансовое планирование и прогнозирование в корпоративных структурах

Выполнила: студентка Бондарь Т.А.

Направление: Экономика

Профиль: Мировая экономика

Группа ЭК(МЭ)1-О/Б/МЫТ 11

Научный руководитель: доцент Абрамова К.В.

Номер зачётной книжки: 11265-11

Москва 2013

План

Введение

1. Теоретические основы планирования и прогнозирования в корпоративных структурах

1.1.Сущность финансового планирования и прогнозирования в корпоративных структурах

1.2. Виды и методы финансового планирования в организации

2. Анализ финансового планирования на ООО « Чебаркульский краностроительный завод »

2.1. Организационно-экономическая характеристика организации

2.2. Анализ финансового состояния ООО « Чебаркульский краностроительный завод »

3. Пути улучшения финансового планирования и прогнозирования в организации

Заключение

Введение

Финансы предприятий и организаций — это финансовые или денежные отношения, возникающие в ходе предпринимательской деятельности в процессе формирования собственного капитала, целевых фондов денежных средств, их распределения и использования, финансы функционируют в сфере материального производства, где в основном создаются совокупный общественный продукт и национальный доход.

В современных условиях рыночных отношений возникает объективная необходимость финансового планирования. Планирование помогает предотвращать ошибочные действия в области финансов, а также уменьшает число неиспользованных возможностей.

Тема курсовой работы является очень актуальной для сегодняшнего дня. Надежная финансовая система является стержнем в развитии и успешного функционирования рыночной экономики и необходимой предпосылкой роста и стабильности экономики в целом.

Цель данной работы - рассмотреть понятие планирования, организацию планирования, методы и принципы планирования, а также виды финансовых планов на предприятиях.

Для достижения цели были поставлены и решены следующие задачи: выявить сущность и основные методы финансового планирования, охарактеризовать финансовое состояние предприятия, разработать мероприятия по улучшению финансового планирования на предприятии;

Объектом исследования данной курсовой работы является Общество с ограниченной ответственностью "Чебаркульский краностроительный завод" – уникальное предприятие по производству стреловых кранов на гусеничном ходу.

1. Теоретические основы планирования и прогнозирования в корпоративных структурах.

1.1.Сущность финансового планирования и прогнозирования в корпоративных структурах.

Обоснование финансовых показателей, намечаемых финансовых операций, как и результативность многих хозяйственных решений, достигается в процессе финансового планирования и прогнозирования.

Финансовый план является неотъемлемой частью бизнес планирования предприятия. Он призван обобщить материалы, изложенные в описательной части планирования для того чтобы представить их в стоимостном выражении.

Финансовое планирование предприятия - это планирование всех его доходов и направлений расходования денежных средств для обеспечения развития предприятия. Финансовое планирование осуществляется посредством составления финансовых планов разного содержания и назначения в зависимости от задач и объектов планирования. Исходя из этого, финансовые планы можно разделить на перспективные, текущие и оперативные планы.1

Значение финансового плана на предприятиях заключается в том, что он:

-содержит ориентиры, в соответствии с которыми предприятие будет действовать;

-дает возможность определить жизнеспособность проекта в условиях конкуренции;

-служит важным инструментом получения финансовой поддержки от внешних инвесторов

Бюджет является инструментом, как для планирования, так и для контроля. В самом начале периода действия бюджет представляет собой план или норматив; в конце периода действия он служит средством контроля.

Функциям планирования может придаваться разное значение в зависимости от вида и величины предприятия.

Разработка предприятиями финансовых планов занимает важное место в системе мер по стабилизации их финансового состояния. Основные понятия, связанные с финансовым планированием.

1. Финансовый план – обобщенный плановый документ, отражающий поступление и расходование денежных средств предприятия на текущий (до одного года) и долгосрочный (свыше одного года) период. Он включает в себя составление операционных и текущих бюджетов, а также прогнозы финансовых ресурсов на два-три года. В России он обычно составляется в форме баланса доходов и расходов (на квартал, год, пятилетие).

2. Бюджет предприятия – оперативный финансовый план, составленный, как правило, на период до одного года, отражающий расходы и поступления средств по текущей, инвестиционной и финансовой деятельности предприятия. В практике управления финансами фирмы используются два основных вида бюджетов – оперативный (текущий) и капитальный.

3. Бюджетирование – процесс разработки конкретных бюджетов в соответствии с целями оперативного планирования (например, платежный баланс на последующий месяц).

Значение внутреннего финансового планирования заключается в следующем:

- намеченные стратегические цели предприятия преломляются в форме финансово-экономических показателей: объем продаж, себестоимость проданных товаров, прибыль, инвестиции, денежные потоки;

- устанавливаются стандарты для поступления финансовой информации в форме финансовых планов и отчетов об их исполнении;

- определяются приемлемые границы финансовых ресурсов, необходимых для реализации оперативных и долгосрочных планов предприятия;

- оперативные финансовые планы (на месяц, квартал) предоставляют полезную информацию для разработки и корректировки финансовой стратегии предприятия.

Ключевой целью финансового планирования является определение возможных объемов финансовых ресурсов, капитала и резервов на основе прогнозирования величины денежных потоков, формируемых за счет собственных, заемных и привлеченных с фондового рынка источников.

Прогнозирование — разработка прогнозов, это специальное научное исследование конкретных перспектив развития каких либо явлений. Оно, как одна из форм конкретизации предвидения, находится во взаимосвязи с планированием, программированием, проектированием, управлением.

Прогнозирование имеет комплексный характер. Экономический прогноз охватывает проблемы развития производительных сил и производственных отношений, одновременно с этим прогнозируются и другие составляющие этого явления и процесса.2

1.2. Виды и методы финансового планирования в организации

Финансовое планирование на предприятии охватывает четыре основных его вида: текущее, краткосрочное, долгосрочное, стратегическое.

Текущее финансовое планирование заключается в разработке конкретных видов текущих финансовых планов, которые дают возможность предприятию определить на предстоящий год все источники финансового развития, сформировать структуру его доходов и затрат, обеспечить его постоянную платежеспособность, а также определить структуру активов и капитала предприятия на конец планируемого периода. Текущий финансовый план составляется на период, равный одному году с разбивкой по кварталам. Финансовый план состоит из 4 разделов, в которых отражены:

• доходы и поступления финансовых средств;

• расходы и отчисления на собственные нужды предприятия;

• взаимоотношения с государственным бюджетом как по платежам в бюджет, так и по ассигнованиям из бюджета.

Задачей краткосрочного финансового планирования является обеспечение финансирования деятельности компании и эффективное использование временно свободных денежных средств. Для обеспечения непрерывного развития предприятию требуется капитал, то есть деньги, вложенные в здания, машины и оборудование, в покупку и хранение запасов, счета дебиторов и другие активы. Когда долгосрочное финансирование не покрывает всех потребностей в капитале, компании необходимо прибегать к краткосрочному финансированию для мобилизации недостающих средств. Когда долгосрочные финансовые ресурсы, полученные компанией, выше, чем ее накопившаяся потребность в капитале, тогда у компании возникает избыток денежных средств, который она может использовать для краткосрочного инвестирования.

Долгосрочные планы описывают не только то, что корпорация ставит целью достичь, но и каким образом. Финансовый прогноз на этом этапе является необходимым элементом финансового плана. Основное внимание в долгосрочных финансовых планах уделяется обоснованию выбора инвестиционных проектов, планированию инвестиционных затрат по годам, выбору источников привлечения дополнительного внешнего капитала и программ обеспечения этого источника.

Стратегическое финансовое планирование определяет финансовую деятельность компаний и их предприятий, образование и использование доходов, размер потребностей в финансовых ресурсах и источников их финансирования на длительную перспективу. Стратегическое финансовое планирование представляет собой адаптивный процесс, в результате которого происходят ежегодные корректировки решений, оформленных в виде планов, пересмотр системы мер по выполнению этих планов на основе непрерывного контроля и оценки происходящих изменений в деятельности предприятия.3

Стратегическое финансовое планирование правомерно трактовать как систему всего многообразия видов финансовой деятельности на предприятии. Оно обобщает долгосрочное, среднесрочное, годовое, оперативное, функциональное планирования.

В последние годы наибольшее распространение на практике получили три метода финансового планирования: метод процента от реализации; расчетно-аналитический метод; бюджетное планирование.

Сущность метода процента от реализации заключается в решении двуединой задачи: На основе запланированного роста объема продаж на предстоящий хозяйственный год, выраженного в процентах, определить будущие расходы, активы и обязательства в виде процента от продаж. И на основе полученных финансовых параметров составить сбалансированные форматы прогнозной информации: прогнозного отчета о прибылях и убытках (плана доходов и расходов); прогнозного баланса; прогнозного отчета о движении денежных средств; сметы наличности (календарного плана).

Главное достоинство этого метода - простота и ясность. Основные недостатки планирования методом процента от продаж:

- сомнительное предположение, что предприятие постоянно работает на полную мощность, все связанные ресурсы сбалансированы, а для роста объема продаж нужны лишь капитальные вложения;

- при наличии у предприятия недогруженных активов использование данного метода вызовет усиление степени недозагрузки, что может привести к серьезным искажениям в конечных параметрах всего финансового плана.

Однако при всех перечисленных недостатках этот метод популярен не только потому, что он прост, но и потому, что для использования других методов финансового планирования предприятия порой, и не располагает достаточным количеством данных.

Расчетно-аналитический метод финансового планирования на базе матричного баланса всегда вызывал наибольший интерес у российских специалистов. Алгоритм финансового планирования данным методом предполагает:

- подбор источников финансирования в прогнозном матричном балансе с одновременным их отражением в прогнозе денежного потока (в ходе этой операции выявляется необходимая структура и объем источников финансирования, которая в дальнейшем подлежит оптимизации);

- подбор недостающих источников финансирования и обоснование их содержания в ходе формирования третьего раздела прогноза денежного потока, предназначенного для завершения окончательной балансировки всех параметров финансового плана, (поэтому прогнозный баланс выполняется до завершения прогноза денежного потока). Обратная последовательность в алгоритме планирования нарушает общую логику финансового планирования;

- оценку эффективности спланированного сценария с помощью финансовых коэффициентов и оформление сводной аналитической записки.

Расчетно-аналитический метод финансового планирования опирается на следующие исходные бюджеты и допущения:

- бизнес-план развития предприятия на ближайшие несколько лет вперед, построенный по стандартной схеме;

- бюджет инвестиций на предстоящий год;

- кредитный план на предстоящий год (по существу это расчет доступного объема заемного капитала);

- операционные бюджеты и сметы;

- нормативный цикл денежного оборота предприятия.

С методической точки зрения наибольшую сложность вызывает построение прогнозного баланса. Его назначение и методология построения опирается на два финансовых постулата:

- ликвидность как фактор финансового равновесия баланса предприятия;

- ликвидность как функция времени и риска.

В отличие от первого метода, как видим, этот метод более требователен к объему, содержанию, структуре информации, используемой для планирования.

Метод бюджетного планирования, получивший широкое распространение в западной практике, обеспечивает приемлемую точность финансовых прогнозов, оснащен огромным количеством методической литературы и набором прикладных программ, что во многом облегчает его практическое применение.4 Несмотря на глубокую проработку метода бюджетного планирования, он до сих пор недооценивается в российских компаниях. Суть бюджетного планирования заключается в построении прогнозных форм финансовой отчетности на основе тщательно выверенных предпосылок формирования каждого элемента активов, пассивов, доходов и затрат.

Конечная цель метода бюджетного планирования - выявление потребностей предприятия в финансировании на момент, отраженный в прогнозном балансе, определением величины дисбаланса между активами и пассивами прогнозного баланса, вызванного отражением в нем всего спектра финансовых решений на предстоящий год.

2. Анализ финансового планирования на ООО « Чебаркульский краностроительный завод ».

2.1. Организационно-экономическая характеристика организации

Чебаркульский краностроительный завод — предприятие по производству стреловых кранов на гусеничном ходу. Находится в Челябинской области, г. Чебаркуль. Принадлежит ООО «УралКрАЗ».

Датой образования завода является 1943 год, когда в г. Чебаркуль начал работать «Крановый завод № 1». Коллектив завода в период расцвета составлял 1200 человек.

В 1990-х завод был приватизирован, поменялся ни один собственник. Мало кто вкладывал деньги в развитие производства, поэтому предприятие оказалось на грани банкротства. В 2008 году, собственник завода, ООО «УралКрАЗ, провел реконструкцию, стоимостью 100 миллионов рублей.

После банкротства полностью восстановлены заводские мощности. В частности: построен новый газопровод, в результате восстановлено газоснабжение. Введена в эксплуатацию новая котельная с двумя котлами. Налажено водоснабжение. Проведена реконструкция сталеплавильной дуговой печи. Запущен весь комплекс литейного производства на заводе. Приведены в действие все участки машиностроительного производства.

Структура предприятия :

Общество с ограниченной ответственностью "Чебаркульский краностроительный завод" единственный в России производитель гусеничных монтажных кранов грузоподъемностью 25 т, с раздвижным гусеничным ходом. Предметом другой деятельности завода является: изготовление запасных частей ко всем кранам марки МКГ; производство капитально-восстановительного ремонта и реконструкция кранов типа МКГ; изготовление запчастей к кранам РДК; производство монтажных блоков грузоподъемностью 10 т; 32 т; 50т; производство стального, чугунного и цветного литья.

Изготовление запасных частей ко всем кранам марки МКГ; производство капитально-восстановительного ремонта и реконструкция кранов типа МКГ; изготовление запчастей к кранам РДК; производство монтажных блоков грузоподъемностью 10 т; 32 т; 50т; производство стального, чугунного и цветного литья.

Географическая сфера деятельности ООО «Чебаркульский краностроительный завод» - страны СНГ и страны дальнего зарубежья.

Конкурентоспособности продукции ООО «Чебаркульский краностроительный завод» способствуют значительный опыт, предприимчивость, творческая инициатива работников предприятия и его руководства. Результаты работы предприятия позволяют говорить об устойчивой тенденции развития, соответствующей изменяющимся требованиям рынка.

На сайте организации представлены технические регламенты, сертификаты и номенклатура производимой продукции, давайте рассмотрим их:

Основная номенклатура продукции

- краны мостовые электрические двухбалочные опорные г/п до 50,0 т (общепромышленного и пожаробезопасного исполнения);

- краны мостовые электрические однобалочные подвесные и опорные г/п от 1,0 т до 16,0 т (общепромышленного и пожаробезопасного исполнения);

- краны мостовые ручные одно-двухбалочные подвесные и опорные г/п от 1,0 т до 10,0 т (общепромышленного и пожаробезопасного исполнения);

- краны козловые до 50,0 т;

- краны специальные, в т.ч. взрывобезопасного исполнения;

- краны консольные с ручным и механическим приводом;

- тали электрические г/п от 0,5 т до 16,0 т;

- лебедки;

- траверсы, крановые эстакады, подкрановые пути.

На предприятии действуют сертификаты соответствия, выдаваемого по результатам сертификации, которые помогают потребителям в оптимальном выборе продукции, являясь гарантией ее доброкачественности, облегчает экспорт и импорт, повышает конкурентоспособность производителя. ООО "Чебаркульский краностроительный завод" тесно взаимодействует с Федеральной службой по экологическому, технологическому и атомному надзору (РОСТЕХНАДЗОР), а также с другими органами сертификации.

Сертификат соответствия:

Заявитель - Общество с ограниченной ответственностью ООО «Чебаркульский краностроительный завод».

Адрес - 456440, Российская Федерация, Челябинская область, Чебаркуль г., Суворова улица, 17

ОГРН 1057310006379. Телефон 8(35168)-3-81-81

Изготовитель - Общество с ограниченной ответственностью ООО «Чебаркульский краностроительный завод».

Адрес - 456440, Российская Федерация, Челябинская область, Чебаркуль г., Суворова улица, 17

ОГРН 1057310006379. Телефон 8(35168)-3-81-81

Орган по сертификации – Общество с ограниченной ответственностью Чебаркульский центр сертификации. ул.Маяковсого 38, г.Чебаркуль,Россия, 456440. ОГРН 1047301030182

Подтверждает, что продукция краны мостовые электрические однобалочные мостовые и опорные соответствуют требованиям технического регламента о безопасности машин и оборудования

Срок действия сертификата соответствия с 05.03.2011 по 05.03.2006

Технический регламент о безопасности подъемно-транспортного оборудования на ООО «Чебаркульский краностроительный завод»:

Действие настоящего технического регламента распространяется на подъемно-транспортное оборудование и процессы, связанные с проектированием, изготовлением, эксплуатацией и утилизацией подъемно-транспортного оборудования, в том числе зарубежного производства поступающее и эксплуатирующиеся на территории Российской Федерации.

Общие требования безопасности ПТО на стадиях жизненного цикла.

Требования к металлическим конструкциям ПТО: металлические конструкции ПТО должны исключать возможность разрушения, потери устойчивости, развития и накопления остаточных деформаций, превышающих установленные значения, что должно подтверждаться расчетами и испытаниями с учетом групп классификации и ответственности во всех рабочих и нерабочих состояниях; элементы металлических конструкций ПТО должны быть предохранены от коррозии; у коробчатых и трубчатых металлических конструкций ПТО, работающих на открытом воздухе и имеющих закрытые полости, должны быть предусмотрены меры против скопления в них влаги, например, дренажные отверстия;на чертежах металлических конструкций ПТО должны быть указаны места нанесения клейм сварных швов и иных необходимых обозначений.

Требования О мерах по обеспечению безопасной эксплуатации тележек грузовых кранов башенных КБМ-401П, КБМ-401ПА. Для обеспечения безопасной эксплуатации тележек грузовых кранов башенных КБМ-401П и КБМ-401ПА необходимо провести проверку состояния и ремонт крепления катков. На смонтированном кране проверку и ремонт проводить с площадок тележки грузовой.

Меры безопасности при выполнении работ.

Провести инструктаж по технике безопасности с записью в журнале.

Оградить место проведения работ с предупреждающей надписью «ПРОХОД ЗАПРЕЩЁН!». Назначить приказом по предприятию инженерно-технического работника, ответственного за безопасность и проведение проверки и ремонта.

Исключить нахождение в опасной зоне людей, не участвующих в проведении работ. ВНИМАНИЕ! До начала выполнения работ необходимо выполнить следующее:

- установить стрелу в горизонтальное положение;

- развернуть кран вдоль кранового пути;

- механизмы поворота должны быть заторможены;

- затянуть рельсовые захваты на тележках ходовых;

Таким образом продукция ООО «Чебаркульский краностроительный завод имеет все необходимые сертификаты и разрешения, а так же регламенты.

2.2 Планирование финансовых показателей деятельности предприятия

Финансовое состояние характеризируется системой показателей, отражающих состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования финансировать свою деятельность на фиксированный момент времени.

Главная цель финансовой деятельности сводится к одной стратегической задаче – к увеличению активов предприятия. Для этого оно должно постоянно поддерживать платёжеспособность и рентабельность, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса.

Для составления финансового плана имеем документы: Бухгалтерский баланс за 2007г, приложение к бухгалтерскому балансу за период с 1 января по 31 декабря 2007 года, отчёт о прибылях и убытках за период с 1 января по 31 декабря 2007 года; Отчёт об изменениях капитала за период с 1 января по 31 декабря 2007 года;

Предоставленных данных недостаточно для составления баланса доходов и расходов, так как некоторые из них организация не разглашает в связи с коммерческой тайной. Поэтому необходимые данные для составления баланса доходов и расходов будут скорректированы.

При составлении финансового плана необходимо:

Исчислить и распределить амортизационные отчисления. Сумма амортизационных отчислений определяется исходя из среднегодовой стоимости амортизируемых основных фондов в планируемом периоде и средневзвешенной нормы амортизационных отчислений, приведённых в исходных данных.

Рассчитать смету затрат на производство продукции. При определении производственной себестоимости товарной продукции нужно обратить внимание на особенности учёта изменения остатков незавершённого производства и остатков расходов будущих периодов при их увеличении или сокращении.

Определить объём реализуемых услуг и прибыли . Остатки готовой продукции на складах на конец года рассчитываются исходя из норм запаса в днях и данных сметы затрат на производство на четвёртый квартал. При расчёте прибыли (убытка) планируемого года необходимо исходить из определения, что в её состав входит прибыль от реализации услуг и прочих доходов за минусом прочих расходов. В свою очередь прочие доходы и прочие расходы подразделяются на операционные и внереализационные доходы и расходы.

Выручка от реализации выбывшего имущества отражается как операционные доходы. Расходы по реализации выбывшего имущества – как операционные расходы.

По строкам «Внереализационные доходы» и «Внереализационные расходы» учитываются внереализационные доходы и внереализационные расходы. Потребность в оборотных средствах по статьям «Производственные запасы», «Незавершённое производство», «Готовая продукция» определяется исходя из нормы запаса в днях и однодневного (планового) оборота по соответствующим статьям затрат на производство на четвёртый квартал. При этом величина однодневного (планового) оборота по производственным запасам исчисляется исходя из величины материальных затрат, незавершённому производству из себестоимости валовой продукции, а по готовой продукции – исходя из производственной себестоимости товарной продукции, используя данные сметы затрат на производство продукции. Величину остатков по счетам «Расходы будущих периодов» и «Незавершённое производство» на конец периода будут исчисляться на основе данных сметы.

Высвобождение средств из оборота (мобилизация) показывается как снижение потребности в оборотных средствах по строке «Прирост собственных оборотных средств» и как дополнительный источник прибыли по строке «Прибыль».

Разделы баланса доходов и расходов предприятия заполняются на основе имеющихся данных и произведённых расчётов. Все расчёты будут производиться с точностью до целых чисел.

В процессе анализа финансового состояния большое внимание уделяется составу и размещению активов предприятия.

Таблица 1.Анализ состава и размещения активов предприятия