Финансовые отношения

СОДЕРЖАНИЕ 
 

       ВВЕДЕНИЕ                                                                                                                      4

1    Теоретические аспекты финансовых  отношений                                                 6

1.1 Сущность финансовых отношений                                                                          6

1.2 Классификация  финансовых отношений                                                                 7

2    Финансовые отношения предприятия  на примере ЗАО «ЧФМК»                       11

2.1 Общая  характеристика предприятия                                                                       11

2.2 Анализ  и оценка динамики прибыли  и рентабельности                                        14

3    Пути повышения эффективности платежеспособности на предприятии            25

  ЗАКЛЮЧЕНИЕ                                                                                                                33

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ  СПИСОК                                                                           35 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

ВВЕДЕНИЕ 

     Предпринимательство  - это хозяйственная деятельность, то есть деятельность, связанная с  производством и реализацией  продукции, выполнением работ, оказанием  услуг или же продажей товаров, необходимых потребителю. Она имеет регулярный характер и отличается, во-первых, свободой в выборе направлений и методов деятельности, самостоятельностью в принятии  решений (разумеется, в рамках закона и направленных  норм), во-вторых, ответственностью за  принимаемые решения и их использования. В-третьих, этот вид деятельности не исключает риска, убытков и банкротства. Наконец, предпринимательство четко ориентированно на получение прибыли, чем в условиях развитой конкуренции достигается и удовлетворение общественных потребностей.  Это важнейшая предпосылка и причина заинтересованности в результатах финансовой деятельности и финансовых отношений предприятия. Реализация этого принципа на деле зависит не только от предоставленной  предприятием самостоятельности и необходимости финансировать свои расходы без государственной поддержки, но и от той доли прибыли, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты налогов. Кроме того, необходимо создать такие финансовые отношения, в условиях которых выгодно производить товары, получать прибыль, снижать издержки.

     Поэтому, для принятия тех или иных решений  в управлении предприятием немаловажным становится проведение различных видов  финансового анализа. Анализ связан с повседневной финансовой деятельностью  предприятия, его партнеров, кредиторов и дебиторов.

     Для того чтобы рассмотреть  эффективность  финансовых отношений предприятия, необходимо проанализировать платежеспособность предприятия и его финансовое взаимоотношения с партнерами. Анализ и оценка финансовых показателей необходимо для повышения эффективности финансовых отношений с предприятиями. С их помощью руководители предприятием могут осуществлять контроль, планирование, улучшать и совершенствовать направления финансовых отношений.

     Объектом  исследования является предприятие ЗАО «ЧФМК». Основной задачей предприятия является производство и реализация деревообрабатывающей продукции.

       Предметом исследования является оценка финансовых отношений и пути повышения их эффективности.

     В данной работе использованы материалы бухгалтерской отчетности за 2005 и 2006 годы и различные методические источники. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1    Теоретические аспекты финансовых  отношений 

1.1 Сущность  финансовых отношений

Организация (предприятие) — это самостоятельный хозяйствующий субъект, обладающий правами юридического лица, производящий продукцию, товары, оказывающий услуги, выполняющий работы, занимающийся различными видами экономической деятельности, целью которой является обеспечение общественных потребностей, извлечение прибыли и приращение капитала.

Организация (предприятие) может осуществлять какой-либо из видов предпринимательской деятельности либо одновременно все виды.

В процессе предпринимательской деятельности у организаций и предприятий возникают хозяйственные связи со своими контрагентами: поставщиками и покупателями, партнерами по совместной деятельности, объединениями и ассоциациями, финансовой и кредитной системой и т.д., в результате которых возникают финансовые отношения, связанные с организацией производства и реализацией продукции, выполнением работ, оказанием услуг, формированием финансовых ресурсов, осуществлением инвестиционной деятельности. Материальной основой финансовых отношений являются деньги. Однако необходимое условие их возникновения — реальное движение денежных средств, обусловленное взаимными расчетами между хозяйствующими субъектами, в процессе которого создаются и используются централизованные и децентрализованные фонды денежных средств.

Как экономическая категория финансы организаций (предприятий) — это система финансовых или денежных, отношений, возникающих в процессе формирования основного и оборотного капиталов, фондов денежных средств организации (предприятия) и их использования. Они носят распределительный характер и оказывают непосредственное воздействие на воспроизводственный процесс.

Финансовые  отношения организаций (предприятий) в зависимости от экономического содержания можно сгруппировать по следующим направлениям:

1. Сущность  финансов организаций (предприятий):

-   возникающие между учредителями  в момент создания организации (предприятия) при формировании уставного (складочного, акционерного) капитала. В свою очередь уставный (складочный, акционерный) капитал служит первоначальным источником образования производственных фондов, приобретения нематериальных активов;

-   между отдельными организациями  (предприятиями), связанные с производством и реализацией продукции, возникновением вновь созданной стоимости.  

1.2 Классификация  финансовых отношений 

К ним  относятся финансовые отношения между поставщиком и покупателем сырья, материалов, готовой продукции и т.п., отношения со строительными организациями в период инвестиционной деятельности, с транспортными организациями при перевозке грузов, с предприятиями связи, таможней, иностранными фирмами и т.п.

Эти отношения  основные в хозяйственной деятельности, поскольку в сфере материального производства создаются валовой внутренний продукт и национальный доход. На них приходится наибольший объем платежей, от их эффективной организации во многом зависит финансовый результат деятельности предприятий;

- между  организациями (предприятиями) и  их подразделениями — филиалами, цехами, отделами, бригадами — в процессе финансирования расходов, распределения и перераспределения прибыли, оборотных средств. Эта группа отношений влияет на организацию и ритмичность производства;

-   между организациями (предприятиями)  и их работниками при распределении  и использовании доходов, выпуске и размещении акций и облигаций предприятия, выплате процентов по облигациям и дивидендов по акциям, взыскании штрафов и компенсаций за причиненный материальный ущерб, удержании налогов с физических лиц. Их организация влияет на эффективность использования трудовых ресурсов;

-  между  организациями (предприятиями) и  вышестоящими организациями, внутри финансово-промышленных групп, внутри холдинга, с союзами и ассоциациями, членом которых является организация (предприятие). Эти отношения возникают при формировании, распределении и использовании централизованных целевых денежных фондов и резервов на финансирование целевых отраслевых программ, проведение маркетинговых исследований, научно-исследовательских работ, организацию выставок, оказание финансовой помощи на возвратной основе для осуществления инвестиционных проектов и пополнения оборотных средств, при реорганизации. Эта группа отношений, как правило, связана с внутриотраслевым перераспределением денежных средств и направлена на поддержку и развитие организаций (предприятий);

-  между  организациями (предприятиями) и  финансовой системой государства при уплате налогов и других обязательных платежей в бюджеты разных уровней, формировании внебюджетных фондов, предоставлении налоговых льгот, применении штрафных санкций, получении ассигнований из бюджета. От организации этой группы отношений зависит финансовое состояние организаций (предприятий) и формирование доходной базы бюджетов разных уровней;

-   между организациями (предприятиями)  и банковской системой в процессе хранения денег в коммерческих банках, организации безналичных расчетов, получения и погашения ссуд, уплаты процентов за кредит, покупки и продажи валюты, оказания других банковских услуг. От организации этих отношений также зависит финансовое состояние предприятий;

-   между организациями (предприятиями)  и страховыми компаниями и организациями, возникающие при страховании имущества, отдельных категорий работников, коммерческих и предпринимательских рисков;

-   между организациями (предприятиями) и инвестиционными институтами в ходе размещения инвестиций, приватизации и другими хозяйствующими субъектами.

Каждая  из перечисленных групп имеет  свои особенности и сферу применения. Однако все они носят двусторонний характер и их материальную основу составляет движение денежных средств: им сопровождается формирование уставного капитала организации (предприятия), начинается и завершается кругооборот средств, формирование и использование денежных фондов различного назначения.

Наиболее полно сущность финансов проявляется в их функциях.

Среди экономистов нет единого мнения по поводу функций финансов организаций (предприятий). В экономической литературе в настоящее время наблюдается большой разброс в определении функций, как по их количеству, так и по содержанию. Наблюдается единство лишь по двум функциям: распределительной и контрольной. Во многих литературных источниках указаны такие функции: формирование капитала, доходов и денежных фондов; обеспечивающая функция; ресурсосберегающая и т.п. Очевидно, перечисленные функции по своему содержанию имеют одну природу и цель — обеспечение необходимыми источниками финансирования деятельности организации (предприятия). Большинство экономистов признают, что финансы предприятий выполняют три основные функции: формирования капитала и доходов организации (предприятия); распределительную; контрольную.

Все функции  тесно взаимодействуют между  собой. При выполнении финансами  первой функции происходит формирование первоначального капитала организации (предприятия), его приращение; привлечение денежных средств из различных источников в целях формирования необходимого для предпринимательской деятельности объема финансовых ресурсов.

Распределительная функция проявляется в распределении валового внутреннего продукта в стоимостном выражении, формировании фондов денежных средств, определении основных стоимостных пропорций в процессе распределения доходов и финансовых ресурсов, обеспечении оптимального сочетания интересов отдельных товаропроизводителей, предприятий и организаций и государства в целом.

Объективная основа контрольной функции — стоимостной учет затрат на производство и реализацию продукции, выполнение работ, оказание услуг, формирование доходов и денежных фондов предприятия и их использование. С помощью этой функции осуществляется контроль за формированием собственного капитала организации (предприятия), формированием и целевым использованием денежных фондов, за изменениями финансовых показателей.

В основе финансов лежат распределительные отношения, обеспечивающие источниками финансирования воспроизводственный процесс (распределительная функция) и тем самым связывающие воедино все фазы воспроизводственного процесса: производство, обмен и потребление. Однако размер получаемых организацией (предприятием) доходов определяет возможности его дальнейшего развития. Эффективное и рациональное ведение хозяйства предопределяет возможности его дальнейшего развития. И наоборот, нарушение бесперебойного кругооборота средств, рост затрат на производство и реализацию продукции, выполнение работ, оказание услуг снижают доходы организации (предприятия) и соответственно возможности его дальнейшего развития, конкурентоспособность и финансовую устойчивость. В этом случае контрольная функция финансов свидетельствует о недостаточном воздействии распределительных отношений на эффективность производства, о недостатках в управлении финансовыми ресурсами, организации производства. Игнорирование такого свидетельства может привести к банкротству предприятия.

Реализация  контрольной функции осуществляется с помощью финансовых показателей  деятельности предприятий, их оценки и  разработки необходимых мер для  повышения эффективности распределительных  отношений. 
 

2    Финансовые отношения предприятия  на примере ЗАО «ЧФМК» 

2.1 Общая  характеристика предприятия 

     Закрытое  акционерное общество «Череповецкий  фанерно-мебельный комбинат» (сокращенное  наименование - ЗАО «ЧФМК») создано  на основании решения собрания учредителей  от 25 июня 1992 года в соответствии с  действовавшими на тот момент Положением об акционерных обществах, утвержденным постановлением Совета Министров РСФСР от 25 декабря 1990 года № 601, Основами законодательства об аренде, Законом РСФСР от 24 декабря 1990 года «О собственности в РСФСР». Общество является юридическим лицом и свою деятельность организует на основании Устава и действующего законодательства Российской Федерации. Акционерами Общества являются его учредители, члены трудового коллектива ЗАО «ЧФМК», другие физические и юридические лица, получившие право собственности на акции в соответствии с действующим законодательством и Уставом.

     Уставный  капитал ЗАО «ЧФМК» составляет 550 тыс. руб. и разделен на 52831 штуки  обыкновенных именных и 2169 привилегированных  именных акций номинальной стоимостью 10 рублей каждая, которые размещены среди акционеров Общества. Более пяти процентов акций предприятия имеют ООО «Никольсклес» и ООО «Торговый Дом «ЧФМК».

     ЗАО «ЧФМК» создано без ограничения  срока деятельности и является правопреемником  арендного предприятия «Череповецкий фанерно-мебельный комбинат», к которому перешли все имущественные и неимущественные права и обязанности на основании договора аренды с правом выкупа от 21 декабря 1990 года. Акционерное общество образовано с целью удовлетворения материальных и духовных потребностей всех акционеров общества, получения прибыли и справедливого распределения ее среди акционеров.

     Согласно  Устава ЗАО «ЧФМК» основными видами деятельности  предприятия являются:

• производство и реализация фанеры клееной и изделий из нее, плиты плоского прессования, мебели, гнутоклееных деталей, товаров народного потребления, сельскохозяйственной продукции, тепловой энергии, оборудования, изделий металла и деревообработки;
• лесозаготовка и деревообработка;
• оптовая и розничная торговля, услуги по перевозке, транспортная экспедиция;
• строительство всех видов, ремонт, реконструкция, проектные работы, монтаж;
• проведение лечебно-профилактической деятельности и физкультурно-оздоровительной работы с населением;
• осуществление комплекса работ по охране природы и окружающей среды;

     Вся история ЗАО «ЧФМК»  – это  непрерывное движение и развитие. Производство и качество всех видов  продукции соответствуют мировым  стандартам и имеют устойчивую тенденцию  к постоянному возрастанию. ЧФМК входит в первую десятку предприятий лесного комплекса России по объемам выпускаемой продукции. В цехах не прекращается модернизация производства, замена технологического оборудования более современными его аналогами.

    ЗАО «ЧФМК» располагается на территории Вологодской области, в г. Череповце, ул. Проезжей, 4. Общая площадь комбината - 34,2 га.

    Исполнительный  орган ЗАО «ЧФМК» представлен  в лице генерального директора Короткова  Евгения Николаевича. Череповецкому  фанерно-мебельному комбинату характерна функциональная форма управления.

    Аудитором ЗАО «ЧФМК», осуществляющим проверку его финансово-хозяйственной деятельности, является Аудиторская компания «АЛКО» г. Санкт-Петербург, реестродержателем  Общества – профессиональный участник рынка ценных бумаг - ЗАО «Партнер»  г. Череповец.

В настоящее  время комбинат является одним из ведущих предприятий деревообрабатывающей отрасли России и входит в состав Российской промышленной компании «Рослеспром». Им выпускается более 40 видов продукции.

Темпы прироста основных объемных показателей  ЗАО «ЧФМК» за 2009 год в сравнении с их плановыми и фактическими показателями за 2008 год приведены в приложении 1.

Продукция комбината экспортируется во многие страны мира, а именно: США, Канаду, Швецию, Финляндию, Германию, Данию, Эстонию, Нидерланды, Египет. Объем экспортной продукции, а также ее ассортимент неуклонно растет из года в год и составляет 45,1% в общем валовом выпуске промышленной продукции. Так, в 2009 году комбинатом

поставлено  на экспорт 582,5 млн. руб. выпускаемой  продукции, что на 131,8 млн. руб. или 29,2% больше, чем в 2008 году.

По данным отдела кадров на комбинате всего  трудится 2166 человек, из них 979 мужчин и 1187 женщин. Средний возраст работников составляет 38,4 лет. Среднесписочная  численность промышленно-производственного  персонала - 1985 человек, среднемесячная заработная плата – 9649,6 рублей.

Таким образом, в 2009 году в работе ЗАО «ЧФМК» сохранилась позитивная динамика экономического развития. 
 

2.2 Анализ  и оценка динамики прибыли и рентабельности  ЗАО «ЧФМК» 
 
 

     Результативность и экономическую целесообразность деятельности предприятия рассмотрим на основе абсолютных и относительных показателей деятельности предприятия.

     Обобщенно наиболее важные показатели финансовых результатов деятельности предприятия  представлены в форме №2 «Отчет о прибылях и убытках» (см. приложение 2).

     Конечный  финансовый результат выражается величиной  прибыли или убытка. Прибыль является стандартом успешной работы предприятия. Рост прибыли создает финансовую базу для экономического развития предприятия.

     Прибыль предприятия до налогообложения  представляет собой сумму прибыли  от реализации товаров, продукции, работ, услуг, доходов от участия в других организациях , процентов к получению , прочих операционных доходов , и прочих внереализационных доходов  за вычетом процентов к уплате , прочих операционных расходов  и прочих внереализационных расходов.

     Оценка  и анализ изменения прибыли и  источников ее формирования за отчетный и предыдущий периоды произведем в табл.1. 
 
 

     Таблица 1 

     Анализ  состава и динамики прибыли ЗАО «ЧФМК»

     Абсолютная  сумма прибыли до налогообложения  увеличилась в отчетном году на 92263 тыс. руб., что составляет 67,4%. Прибыль  от реализации в отчетном году увеличилась  на 91776 тыс. руб., что составляет 58,6%. Чистая прибыль отчетного года увеличилась  на 60568 тыс. руб. или 58,8%. Таким образом, чистая прибыль растет быстрее, чем прибыль от продажи, но медленнее, чем прибыль до налогообложения.

     Прирост прибыли до налогообложения в  динамике обусловлен приростом прибыли  от продажи на 91776 тыс. руб., увеличением  доходов от участия в других организациях на 7552 тыс. руб., прочих операционных доходов на 5735 тыс. руб., а также сокращением процентов к уплате на 1439 тыс. руб. Негативные изменения в динамике финансовых результатов в отчетном году произошли по причине увеличения прочих операционных и внереализационных расходов на общую сумму 12818 тыс. руб.

     Из  данных табл. 2.10 следует, что по всем показателям, характеризующим финансовые результаты, произошли структурные  изменения.

     В отчетном году по сравнению с предыдущим периодом уменьшилась доля прибыли от продажи продукции, от процентов к получению, от прочих внереализационных доходов на 6%, 2,5% и 3,3% соответственно, а увеличилась от доходов от участия в других организациях и прочих операционных доходов на 3,1% и 1,4% соответственно. Доля чистой прибыли снизилась по сравнению к прошлому году на 3,8%. Положительной оценки заслуживает уменьшение доли прочих внереализационных расходов на 6% и процентов к уплате на 3,3%.

     Сальдо  прочих операционных доходов и расходов имеет отрицательное значение: в предыдущем периоде - 4325 тыс. руб., в отчетном периоде 8461 тыс. руб., доля их соответственно составила 3,2%  и 3,7% , то есть удельный вес отрицательного фактора повысился на 0,5%.

     Превышение  расходов от внереализационных операций над доходами составило в предыдущем году 11046 тыс. руб., в отчетном - 2323 тыс. руб., доля отрицательного сальдо соответственно снизилась с 8,1%  до 1%.

     Рассмотрим  влияние структурных изменений  на уровень налогооблагаемой прибыли, используя факторный анализ удельных показателей.

     Сумма налогооблагаемой прибыли сформирована в отчетном году за счет:

     - прибыли от продажи (108,3%);

     - внереализационных доходов (6,8%);

     - прочих операционных доходов  (4,1%);

     - доходов от участия в других  организациях (3,6%);

     - процентов к получению (0,4%).

     Суммарное влияние этих факторов на величину прибыли: (108,3+6,8+4,1+3,6+0,4) = +123,2%.

     Отрицательное влияние на размер прибыли оказали  прочие операционные расходы (7,8%), внереализационные  расходы (12,1%) и проценты к уплате (3,3%).

     Суммарное влияние отрицательных факторов на величину прибыли:      - 23,2%.

     Общее влияние положительных и отрицательных  факторов на величину прибыли:  100%.

     Таким образом, сумма положительных факторов (123,2%) превысила сумму отрицательных факторов (23,2%), что привело в конечном итоге к росту налогооблагаемой прибыли.

     В ходе анализа определим влияние  на прибыль ее составляющих. Основным источником формирования прибыли предприятия  является прибыль от реализации товаров, продукции, работ, услуг, анализируются динамика показателей и факторы, влияющие на ее изменение. Анализ прибыли от продаж, продукции, работ приведен в табл. 2. 
 
 
 
 
 
 
 

     Таблица 2

     Анализ  прибили от реализации продукции, работ  и услуг ЗАО «ЧФМК»