Финансовые ресурсы предприятия. 2

Федеральное агентство по образованию

ГОУ СПО «Западно-Сибирский государственный колледж»

Специальность 080110 экономика и  бухгалтерский учет

Курсовая работа

тема: «Финансовые ресурсы предприятия»

по дисциплине «Экономика организации»

Студентка курс II группа ЭК-101

Лессер Е.С.

Преподаватель: Базанова Л.П.

Тюмень,2011

Содержание

Введение 3

1. Финансовые ресурсы предприятия, их состав и структура 5

1.1. Понятие финансовых ресурсов организации 5

1.2. Источники финансовых ресурсов предприятия 7

1.3   Понятие денежных средств и денежных фондов, их отличие от финансовых ресурсов 9

2. Анализ финансовой деятельности ООО «Престиж» 12

2.1 Краткая характеристика деятельности организации 12

2.2 Динамика основных финансовых показателей организации и краткий анализ финансово-хозяйственной деятельности 13

2.3 Выявление хозяйственной стратегии ООО «Престиж» 17

Заключение 20

Список использованной литературы: 22

Введение

Рыночная  экономика, при всем разнообразии ее моделей, известных мировой практике, характеризуется тем, что представляет собой социально ориентированное  хозяйство, дополняемое государственным  регулированием. Огромную роль как в самой структуре рыночных отношений, так и в механизме их регулирования со стороны государства играют финансы. Они — неотъемлемая часть рыночных отношений и одновременно важный инструмент реализации государственной политики.

В структуре  финансовых взаимосвязей народного  хозяйства финансы предприятий  занимают исходное, определяющее положение, так как обслуживают основное звено общественного производства, где создаются материальные и  нематериальные блага и формируется  преобладающая масса финансовых ресурсов страны.

Наиболее  важна роль финансов в кругообороте основных производственных фондов; формировании и использовании оборотных средств  и в общих чертах затронуть  наиболее уязвимую тему о распределении  прибыли.

В рыночных условиях финансовая система исключает  практику централизорованного изъятия средств предприятий, помимо расчетов с государственным бюджетом и внебюджетными фондами. А также изменена кредитная система, в рамках которой теперь возможность получения предприятием кредита обусловлено степенью его финансовой устойчивости.

Финансовая  стабильность предприятия становится вопросом его выживания, поскольку  банкротство предприятия в условиях рынка выступает вероятным результатом  хозяйственной деятельности наряду с другими возможностями. В современных условиях возрастает роль и значение анализа финансового состояния,  как для предприятия, так и для его разнообразных партнеров, собственников, для финансовых органов.

Цель  исследования: изучить финансовые ресурсы  на предприятии ООО «Престиж»  и проанализировать финансовую деятельность предприятия в условиях рыночной экономики. В соответствии с поставленной целью необходимо решить следующие задачи:

• изучить экономическую и законодательную литературу по имеющейся проблеме;
• раскрыть сущность финансовых ресурсов предприятия;
• дать оценку финансовой деятельности предприятия (на примере ООО «Престиж»).

Объектом  исследования является финансовая документация ООО «Престиж».

Исходя  из имеющихся задач, структура курсовой работы имеет теоретическую и  практическую части, две главы и шесть пунктов.

1. Финансовые  ресурсы предприятия, их состав и  структура

1. Понятие финансовых ресурсов организации

Финансовые  ресурсы организаций - денежные доходы и поступления, находящиеся в  распоряжении субъекта хозяйствования и предназначенные для выполнения финансовых обязательств, для осуществления  затрат по расширению производства и  экономическому стимулированию работающих.

Формирование  финансовых ресурсов осуществляется за счет собственных и приравненных к ним средств, за счет мобилизации  ресурсов на финансовом рынке, за счет поступления денежных средств от финансово-банковской системы в  порядке перераспределения.

Основным  источником финансовых ресурсов выступает  стоимость реализованной продукции (оказанных услуг), различные части  которой в процессе распределения  выручки принимают форму денежных доходов и накоплений. Финансовые ресурсы формируются за счет прибыли (от основной и других видов деятельности) и амортизационных отчислений. Наряду с ними источниками финансовых ресурсов выступают:

• выручка от реализации выбывшего имущества;
• устойчивые пассивы;
• различные целевые поступления (например, плата за содержание детей в детских садах);
• мобилизация внутренних ресурсов в строительстве.

Процессы  приватизации государственной собственности  привели к тому, что появился еще  один источник финансовых ресурсов - паевые и иные взносы трудовых коллективов.

Кроме того, значительные финансовые ресурсы могут  быть мобилизованы на финансовом рынке. Формами их мобилизации являются продажа акций, облигаций и других видов ценных бумаг, выпускаемых  данным предприятием.

Внутренние  источники финансовых ресурсов: доходы, поступления и накопления ; прибыль от основной деятельности, вспомогательных работ, финансовых операций, строительно-монтажных работ, реализации основных фондов; внереализационные доходы, амортизационные отчисления, выручка от реализации, устойчивые пассивы, мобилизация внутренних ресурсов в строительстве, целевые взнос, резервный фонд, паевые и иные взносы трудового коллектива.

Внешние источники финансовых ресурсов: средства, мобилизуемые на финансовом рынке, поступления  в порядке перераспределении: кредиты и займы; средства от продажи ценных бумаг; финансовые ресурсы, формируемые на паевых (долевых) началах; дивиденды, проценты от ценных бумаг других эмитентов; страховые возмещения по наступившим случаям реализация страховых полисов, залоговых свидетельств; финансовые ресурсы, поступающие от союзов, ассоциаций и отраслевых структур; бюджетные ассигнования, субсидии.

Использование финансовых ресурсов осуществляется предприятием по многим направлениям, главными из которых  являются:

1.Платежи  органам финансово-банковской системы,  налоговые платежи в бюджет, уплата  процентов банкам за пользование  кредитами, погашение взятых ранее  ссуд, страховые платежи.

2.Инвестирование  собственных средств и капитальных  затрат, которое связано с расширением  производства, его техническим обновлением,  переходом на новые прогрессивные  технологии.

3.Инвестирование  финансовых ресурсов в ценные  бумаги, приобретаемые на рынке  акции, облигации других фирм, государственные займы и т.д.

4.Направление  финансовых ресурсов на образование  денежных фондов поощрительного  и социального характера.

5.Использование  финансовых ресурсов на благотворительные  цели, спонсорство.

Таким образом, финансовые ресурсы используются предприятием в процессе производственной и инвестиционной деятельности. Они находятся в  постоянном движении и пребывают в денежной форме лишь в виде остатков средств на расчетном счете в коммерческом банке и в кассе предприятия.

Предприятие, заботясь о своей финансовой устойчивости и стабильном месте в рыночном хозяйстве, распределяет свои финансовые ресурсы по видам деятельности и  во времени. Углубление этих процессов  приводит к усложнению финансовой работы, использованию в практике специальных  финансовых инструментов.

Первоначальное  формирование финансовых ресурсов происходит в момент учреждения предприятия, когда  образуется уставный фонд.

Его источниками  в зависимости от организационно-правовых форм хозяйствования выступают: акционерный  капитал, паевые взносы членов кооперативов, отраслевые финансовые ресурсы (при  сохранении отраслевых структур), долгосрочный кредит, бюджетные средства.

Величина  уставного фонда показывает размер тех денежных средств — основных и оборотных, — которые инвестированы  в процесс производства.

2. Источники финансовых ресурсов предприятия

Основным  источником финансовых ресурсов на действующих  предприятиях выступает стоимость  реализованной продукции (оказанных  услуг), различные части которой  в процессе распределения выручки  принимают форму денежных доходов  и накоплений.

Финансовые  ресурсы формируются главным  образом за счет прибыли (от основной и других видов деятельности) и  амортизационных отчислений. Наряду с ними источниками финансовых ресурсов выступают: выручка от реализации выбывшего  имущества, устойчивые пассивы, различные  целевые поступления (плата за содержание детей в дошкольных учреждениях).

Процессы  приватизации государственной собственности  привели к тому, что появился и  играет важную роль еще один источник финансовых ресурсов — паевые и  иные взносы членов трудового коллектива.

До перехода на рыночные условия хозяйствования значительные финансовые ресурсы предприятия получали на основе внутриотраслевого перераспределения денежных средств и бюджетного финансирования.

Однако  принципы рыночного хозяйствования, внедрение коммерческих начал в  деятельность предприятий потребовали  принципиально иных подходов к формированию финансовых ресурсов. Ориентация на инициативу и предприимчивость, полная материальная ответственность обусловили два  важнейших изменения в области  финансовых взаимосвязей предприятий  с другими структурами: во-первых, развитие страховых операций, и, во-вторых, существенное сокращение сферы безвозмездно получаемых ассигнований.

В этой связи  при переходе на рыночные основы хозяйствования в составе финансовых ресурсов, формируемых  в порядке перераспределения, все  большую роль постепенно играют выплаты  страхового возмещения, поступающие  от страховых компаний, и все меньшую  — бюджетные и отраслевые финансовые источники.

Предприятия могут получать финансовые ресурсы: от ассоциаций и концернов, в которые  они входят, — лишь в том случае, если это предусмотрено механизмом использования соответствующих  денежных фондов; от вышестоящих организаций  — при сохранении отраслевых структур; от органов государственного управления — в виде бюджетных субсидий на строго ограниченный перечень затрат. Зато в условиях функционирования рынка ценных бумаг появляются такие виды финансовых ресурсов, как дивиденды и проценты по ценным бумагам других эмитентов, а также прибыль от проведения финансовых операций.

Значительные  финансовые ресурсы, особенно по вновь  создаваемым и реконструируемым предприятиям, могут быть мобилизованы на финансовом рынке. Формами их мобилизации  являются продажа акций, облигаций  и других видов ценных бумаг, выпускаемых  данным предприятием, кредитные инвестиции.

С переходом  на рыночные основы хозяйствования необычайно возрастает не только роль руководителей  предприятий, членов правлений акционерных  компаний, но и финансовых служб, игравших второстепенную роль в условиях административно-командных методов управления. Изыскание финансовых источников развития предприятия, направлений наиболее эффективного инвестирования финансовых ресурсов, операции с ценными бумагами и другие вопросы финансового менеджмента становятся основными для финансовых служб предприятий в условиях рыночной экономики.

Суть  финансового менеджмента заключается  в такой организации управления финансами со стороны соответствующих  служб, которая позволяет привлекать дополнительные финансовые ресурсы  на самых выгодных условиях, инвестировать  их с наибольшим эффектом, осуществлять прибыльные операции на финансовом рынке, покупая и перепродавая ценные бумаги. Достижение успеха в области финансового  менеджмента во многом зависит от такого поведения работников финансовых служб, при котором главными становятся инициатива, поиск нетрадиционных решений, масштабность операций и оправданный  риск, деловая хватка.

Мобилизуя денежные средства других собственников  на покрытие затрат своего предприятия, работники финансовой службы прежде всего должны иметь ясное представление  о целях инвестирования ресурсов и уже в соответствии с ними давать рекомендации о формах привлечения  средств. Для покрытия краткосрочной  и среднесрочной потребности  в средствах целесообразно использовать ссуды кредитных учреждений.

1.3 Понятие денежных средств и денежных фондов, их отличие от финансовых ресурсов

На практике ошибочно воспринимаются как единые следующие понятия: денежные средства, финансовые ресурсы и денежные фонды.

Денежные  средства - это более широкое понятие, чем финансовые ресурсы, составляющие только часть денежных средств, находящихся в обороте предприятия. Финансовые ресурсы - это денежное выражение вновь созданной стоимости.

Денежные  фонды - это лишь часть финансовых ресурсов, наиболее стабильная и формируемая в виде фондов целевого использования.

Различие  между денежными средствами и  финансовыми ресурсами наглядно видно на примере выручки предприятия  от реализации продукции. Общая сумма  выручки представляет собой величину денежных средств, поступивших на счет предприятия в банке. Из этой суммы денежных средств значительную часть составляют оборотные средства, авансированные в процессе производства на оплату сырья, материалов, топлива, электроэнергии, и только остаточная часть, представляющая собой чистую выручку в виде валового дохода, является источником финансовых ресурсов.

Ускорение темпов развития экономики, повышение  экономической эффективности производства, оздоровление государственного бюджета  и финансов предприятий во многом зависят от рационального использования  источников формирования финансовых ресурсов как на уровне предприятий, так и на уровне государства, что составляет одну из важнейших задач в области правильной организации управления финансами.

По источникам образования финансовые ресурсы  подразделяются на собственные и привлеченные. На уровне предприятия к первым относятся валовой доход, амортизация, к привлеченным - паевые и иные взносы членов коллектива, средства, мобилизуемые на финансовом и кредитном рынке.

Большое значение имеет структура источников формирования финансовых ресурсов, и  в первую очередь удельный вес  собственных. Большой удельный вес  привлеченных средств утяжеляет  финансовую деятельность предприятия  дополнительными затратами на уплату высоких процентов по кредитам коммерческих банков, дивидендов по акциям и облигациям и осложняет ликвидность баланса  предприятия. Поэтому финансист  фирмы всегда должен тщательно просчитывать целесообразность или нецелесообразность использования привлеченных финансовых ресурсов в каждом конкретном случае.

Размер  и структура финансовых ресурсов во многом зависят от объема производства и его эффективности. Постоянный рост производства и повышение его  эффективности являются основой  увеличения финансовых ресурсов как на общегосударственном уровне, так и на уровне предприятий. В свою очередь, от величины финансовых ресурсов, инвестируемых в сферу производства, зависят рост объема производства и степень его эффективности.

Наличие финансовых ресурсов в необходимых  размерах и эффективное их использование  во многом предопределяют финансовое благополучие предприятия (фирмы), финансовую устойчивость, платежеспособность и  ликвидность баланса. Потребный  размер этих ресурсов и эффективность  их использования в текущем периоде  и на перспективу определяются в  процессе финансового планирования.

2. Анализ финансовой деятельности ООО «Престиж»

2.1 Краткая характеристика деятельности организации

Общество  с ограниченной ответственностью «Престиж» занимается мелкооптовой и розничной продажей винно-водочной и другой продукции. Местонахождение предприятия – г. Тюмень

Деятельность  предприятия регулируется Конституцией РФ, ФЗ РФ «Об обществах с ограниченной ответственностью», уставом предприятия, а также другими нормативными документами и законодательными актами. Предприятие является самостоятельным  хозяйственным объектом с правами  и обязанностями юридического лица.

Предприятие действует на принципах полного  хозяйственного расчета, самофинансирования и самоокупаемости, обеспечивает социальное развитие и стимулирование работников за счет накопленных средств, несет  полную ответственность за результаты собственной хозяйственной деятельности и выполнение возложенных на себя обязательств перед поставщиками и  потребителями, бюджетом, банками, а  также перед трудовым коллективом  согласно действующего законодательства.

Целью создания ООО «Престиж» является осуществление финансово-хозяйственной деятельности, направленной на получение прибыли.

Для достижения своих целей ООО «Престиж» выполняет следующую деятельность:

- осуществляет  любые виды сделок и операций  как в России, так и в Украине и Белоруссии: сделки купли-продажи, мены, подряда, займа, перевозок, поручений, хранения, комиссии и другие;

- осуществляет  поиск потенциальных партнеров  среди объединений, предприятий  и организаций, находящихся на  территории Российской Федерации, а также фирм, находящихся за ее пределами для налаживания прямых контактов между ними;

- производить  все виды страхования своих  имущественных и неимущественных  интересов в страховых обществах.

Уставный  капитал ООО «Престиж» сформирован за счет вкладов учредителей и составляет 600 000 руб.

ООО «Престиж» самостоятельно осуществляет планирование хозяйственной деятельности, исходя из реального потребительского спроса в пределах видов деятельности.

Управление  предприятием ООО «Престиж» осуществляется в соответствии с его Уставом. Предприятие является юридическим лицом, пользуется правами и выполняет обязанности, связанные с его деятельностью.

2.2 Динамика основных финансовых показателей организации и краткий анализ финансово-хозяйственной деятельности

Для выявления  динамики изменения балансовых показателей  приведем сравнительный аналитический баланс.

Анализ  динамики баланса позволяет сделать  вывод о его устойчивой структуре. По итогам отчетного периода валюта баланса выросла на 14%. Увеличилось  количество и удельный вес внеоборотных и оборотных активов, снизилась  доля дебиторской задолженности  и НДС. Однако снизилась и доля денежных средств в общей валюте баланса, но при этом выросла доля финансовых вложений, что позволяет  судить о том, что исследуемое  предприятие формирует инвестиционную программу. Доля собственных средств  в пассиве баланса также возросла, снизились краткосрочные займы  и кредиторская задолженность. В  общем можно охарактеризовать динамику баланса как положительную.

Данные  для расчета финансовых коэффициентов  сведем в таблицу 1.1.

Таблица 1.1

Выручка от продаж товаров предприятия возросла на 17%, при этом прирост себестоимости  составил всего 13%, что позволило  значительно повысить валовую прибыль  ООО «Престиж». Можно сделать вывод об эффективности маркетинговой и финансовой стратегии предприятия.

Анализ  ликвидности представим в таблице 1.2.:

Коэффициенты  ликвидности организации.

Таблица 1.2

Можно заметить, что все коэффициенты ликвидности  предприятия в отчетном и базовом  периоде соответствуют нормативным  с отклонениями в положительную  сторону, наблюдается положительная  динамика. Это говорит о высокой  степени платежеспособности предприятия  при расчетах с дебиторами и кредиторами, а также об обеспеченности предприятия  оборотными средствами для погашения  текущих задолженностей. В ближайшее  время в случае продолжения выбранной  управлением предприятия финансовой и маркетинговой стратегии банкротство  ООО «Престиж» не грозит.

Анализ  финансовой устойчивости предприятия  также сведем в таблицу 1.3.:

Расчет  коэффициентов финансовой устойчивости

Таблица 1.3

По результатам  таблицы видно, что финансовое состояние  данного предприятия не зависит  от внешних заемных источников средств, маневренность собственного капитала предприятия высокая, это говорит  о том, что предприятие не всегда способно пополнять оборотные средства за счет собственных источников. Коэффициент  обеспеченности материальных оборотных  средств выше нормы как в начале отчетного периода, так и в  конце. Доля собственных оборотных  средств в общей сумме оборотных  активов практически соответствует  нормативу. По всем показателям можно  оценить финансовое состояние организации  как устойчивое.

Для оценки эффективности финансово-хозяйственной  деятельности организации могут  быть использованы различные показатели рентабельности, которые условно  можно объединить в следующие  группы:

1. Показатели рентабельности капитала;
2. Показатели рентабельности производства;
3. Показатели рентабельности продаж;
4. Показатели рентабельности, рассчитанные на основе потоков денежных средств.

По результатам  анализа рентабельности предприятия  видно, что динамика рентабельности положительная, все коэффициенты соответствуют  норме и растут.

2.3 Выявление  хозяйственной стратегии ООО  «Престиж»

Анализ  потребителей.

Рынок алкогольной  продукции и безалкогольных напитков – один из самых быстрорастущих в России. Это обеспечивается постоянным спросом, а также высоким ассортиментом  предоставляемой продукции.

На следующей  диаграмме представлена динамика изменения  объема продаж (процент от общей  доли рынка) алкогольной и безалкогольной продукции за 2006-2010 год:

Сегментация рынка алкогольной продукции  ООО «Престиж» представлена в следующем виде:

1. 54% - люди со средним достатком, рабочие и служащие, с доходом до 10000 рублей в месяц на члена семьи
2. 22% - «малоимущие» (рабочие и служащие) с доходом до 5000 рублей в месяц на члена семьи
3. 5% - «наиболее обеспеченные», в основном руководители с доходом от 30000 рублей
4. 9 % - бизнесмены – от 50000 рублей
5. 10% - студенты

Рассмотрим рыночную характеристику сегментов рынка, которая представлена в таблице 1.6.