Финансовый анализ предприятия. 38

Содержание

Введение

1 Теоретические  основы анализа формирования  финансовых результатов

2 Организационно-экономическая  характеристика СПК (колхоз) имени  Ленина

3 Анализ  финансовых результатов деятельности  организации

3.1 Анализ  динамики и состава доходов  и расходов

3.2 Анализ  динамики прибыли и показателей  рентабельности

3.3 Факторный  анализ прибыли

Выводы  и предложения

Список  использованной литературы

Введение

Прибыль для отдельного хозяйствующего субъекта является источником его развития и  процветания. Поэтому деятельность любого предприятия направлена на получение  положительного финансового результата. Способность к получению прибыли  является одним из критериев оценки эффективности функционирования предприятия. Выступая в системе оценочных  показателей, прибыль становится постоянным объектом текущего и стратегического  управления предпринимательской деятельностью.

В то же время, прибыль хозяйствующих субъектов  является постоянным источником формирования государственных финансовых ресурсов в части использования одного из основных рычагов финансового  воздействия государства - системы  налогообложения прибыли.

Понятие прибыли рассматривается с позиций  ее составляющих - доходов и расходов, которые представляют основные элементы финансовой отчетности, базовые категории  бухгалтерского учета. При условиях административной системы хозяйствования это понятие отсутствовало, так  как многие факты хозяйственной  практики предопределялись заранее  и поддавались жесткой регламентации. Рыночная экономика обусловила необходимость  определения доходов и расходов как важнейших факторов, влияющих на достоверность отражения в  учете и отчетности финансовых результатов, достижение которых является главной  целью собственников предприятий. Чистая прибыль или чистый убыток - это есть финансовый результат  деятельности организации, который  слагается из прибыли или убытка от продаж; сальдо прочих доходов и  расходов. В настоящий период появилась  необходимость предоставления достоверной  информации о финансовых результатах  деятельности экономических субъектов.

Основным  требованием для принятия экономически обоснованного управленческого  решения является наличие адекватной и точной информации. Для удовлетворения разнообразных информационных потребностей руководства на предприятии создается  управленческая система, состоящая  из взаимосвязанных подсистем, основной из которых является бухгалтерская, так как непосредственной функцией учета является предоставление пользователям  качественной информации о деятельности хозяйствующих субъектов для  принятия соответствующих управленческих решений.

В этих условиях проблемы учета и анализа финансовых результатов деятельности предприятий  являются особенно актуальными.

Все это  послужило причиной выбора данной темы дипломной работы, целью которой  является изучение порядка организации  учёта и анализа финансовых результатов  в СПК (колхоз) имени Ленина.

Объектом  исследования является учёт и анализ финансовых результатов СПК (колхоз) имени Ленина. Предметом исследования – структура доходов и расходов колхоза, факторы, оказывающие влияние на финансовый результат.

Для достижения поставленной цели были поставлены и  решены следующие задачи:

- определена  экономическая сущность учета  и анализа финансовых результатов;

- дана  организационно-экономическая характеристика  СПК (колхоз) имени Ленина;

- рассмотрен  учет финансовых результатов  в колхозе;

- проведен  анализ финансовых результатов  в организации.

В ходе исследования использовались общенаучные, специальные  приемы и процедуры учета. Положения  аргументированы результатами исследований и наблюдений, полученными с помощью  сравнения коэффициентов, балансовым, аналитическим, табличным и др. методами.

Информационной  базой послужили данные годовой  бухгалтерской отчетности СПК (колхоз) имени Ленина.

1 Теоретические основы анализа  формирования финансовых результатов

С точки  зрения новой экономической науки - российского финансового менеджмента - стоимость товара выявляется не только на стадии производства и распределения, но и на стадии реализации (обмена) и  потребления. При этом стоимость  товара включает в себя стоимость  прошлого овеществленного труда  и стоимость вновь созданного прибавочного продукта (живого труда) [8, c.37].

Вновь созданная  стоимость распадается на две  части: заработную плату работников, которая с точки зрения предпринимателя  является частью издержек производства, и маржинальный доход, который образуется только в результате реализации продукции, что означает общественное признание  ее полезности.

Маржинальный  доход предприятия определяется как разность между стоимостью произведенной  продукции, которая принимает форму  выручки от реализации, и стоимостью потребленных факторов производства (материальных, трудовых и финансовых), которые  в совокупности образуют переменные затраты предприятия. Переменные (или  пропорциональные) затраты возрастают, либо уменьшаются пропорционально  объему производства.

В отличие  от переменных затрат, постоянные (или  фиксированные) затраты не связаны  непосредственно с технологической  стороной процесса производства и поэтому  не следуют за динамикой объема производства [35, c.40].

Себестоимость продукции (работ, услуг) представляет собой стоимостную оценку потребленных в процессе производства материальных, трудовых и других ресурсов. Себестоимость  может определяться как сумма  переменных и постоянных затрат предприятия.

Таблица 1 - Условия принятия к учету доходов и расходов

Финансовый  результат от продажи продукции (работ, услуг) является основным показателем, характеризующим уровень эффективности производства, и определяется путем сопоставления себестоимости продукции (работ, услуг) и выручки от ее продажи (без налога на добавленную стоимость). В условиях рыночной экономики финансовый результат может определяться как разность между маржинальным доходом и постоянными затратами.

Финансовый  результат хозяйственной деятельности предприятия может принимать  положительное или отрицательное  значение и, как правило, выступает  в форме прибыли (убытков). В частном  случае, когда себестоимость равна  выручке от реализации, финансовый результат равен нулю [17, c 29].

Экономическая сущность прибыли заключается  в следующем:

- характеризует финансовый результат  деятельности предприятия, который  зависит от уровня себестоимости,  качества и количества выпускаемой  продукции, производительности труда,  степени использования производственных  фондов, организации управления, материально-технического  снабжения, а также насколько  продукция удовлетворяет потребности  потребителя, т.е. имеет ли она  спрос;

- является основой экономического  развития предприятия. Прибыль  выступает как один из основных  источников расширенного воспроизводства.  Таким образом, прибыль – часть  чистого дохода, который непосредственно  получают предприятия после реализации  продукции как вознаграждение  за вложенный капитал и риск  предпринимательской деятельности [14, c.41-42].

Как финансовый результат деятельности предприятия, прибыль характеризуется  многоаспектной ролью и многообразием  форм, в которой она выступает. Виды прибыли могут быть систематизированы  по определенным признакам.

По источникам формирования выделяют прибыль от продажи продукции, работ, услуг и прибыль от прочей реализации. Прибыль от продажи продукции, работ, услуг является основным видом прибыли  на предприятии, непосредственно связанным  с отраслевой спецификой деятельности предприятия. Прибыль от прочей реализации представляет доход от продажи неиспользуемых основных фондов, нематериальных активов, а также доход от участия в  совместных предприятиях, доходы от акций, облигаций и других ценных бумаг, штрафы, пени и неустойки полученные и т.п.

По видам деятельности выделяют прибыль от операционной, инвестиционной и финансовой деятельности. Операционная прибыль является результатом производственно–сбытовой или основной для данного предприятия  деятельности. Результат инвестиционной деятельности частично отражается в  виде доходов от участия в совместной деятельности, от владения ценными  бумагами и депозитными вкладами, частично – в прибыли от реализации имущества. Кроме этого, результаты инвестиций отражаются на операционной прибыли, когда инвестиции превращаются в реальные активы по расширению, обновлению и модернизации производства. Под  прибылью от финансовой деятельности понимается косвенный эффект от привлечения  капитала из внешних источников на условиях более выгодных, чем среднерыночные условия. Кроме того, в процессе финансовой деятельности может быть получена и  прямая прибыль на вложенный собственный  капитал путем использования  эффекта финансового левериджа.

По составу включаемых элементов  различают маржинальную (валовую) прибыль, прибыль до налогообложения, чистую прибыль. Маржинальная прибыль – это разница между выручкой и прямыми производственными затратами по реализованной продукции. Прибыль до налогообложения характеризует общий финансовый результат предприятия. Прибыль до налогообложения представляет собой сумму финансового результата от обычной деятельности и прочих доходов и расходов. Чистая прибыль – это сумма прибыли, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты налога на прибыль.

По характеру использования  чистая прибыль подразделяется на капитализированную и потребляемую. Капитализированная прибыль, часть чистой прибыли, направляемая на финансирование прироста активов  предприятия. Потребляемая прибыль  – та, которая расходуется на выплату дивидендов акционерам и  учредителям предприятия.

По характеру налогообложения  различают налогооблагаемую и не облагаемую налогом. Такое деление  прибыли играет важную роль в формировании налоговой политики, так как позволяет  оценивать альтернативные хозяйственные  операции с позиции их эффекта. Состав прибыли, не подлежащий налогообложению, регулируется налоговым законодательством.

По характеру инфляционной очистки  прибыли различают номинальную  и реальную прибыль, скорректированную  на темп инфляции в отчетном периоде.

По рассматриваемому периоду формирования выделяют прибыль отчетного года, прибыль предыдущего года и планируемая  прибыль.

Приведенный перечень классификационных  признаков не отражает всего многообразия видов прибыли, используемых в научной  терминологии и практике работы предприятия [24, c.65].

Функционирование  предприятия независимо от видов  деятельности и форм собственности  в условиях рынка определяется его способностью приносить достаточный доход или прибыль.

Прибыль — это конечный финансовый результат деятельности предприятия, характеризующий абсолютную эффективность его работы. В условиях рыночной экономики прибыль выступает важнейшим фактором стимулирования производственной и предпринимательской деятельности предприятия и создает финансовую основу для ее расширения, удовлетворения социальных и материальных потребностей трудового коллектива.

Текущий налог на прибыль становится одним  из основных источников формирования доходов бюджета. За счет прибыли погашаются долговые обязательства предприятия перед банком и инвесторами. Следовательно, прибыль становится важнейшим обобщающим показателем в системе оценочных показателей эффективности производственной, коммерческой и финансовой деятельности предприятия. Сумма прибыли, получаемая предприятием, обусловлена объемом продаж продукции, ее качеством и конкурентоспособностью на внутреннем и внешнем рынках, ассортиментом, уровнем затрат и инфляционными процессами, которыми неизбежно сопровождаются рыночные отношения.

Убыток  – это превышение затрат на производство и сбыт продукции над выручкой от ее реализации, потери материальных и денежных ресурсов предприятия в результате хозяйственной деятельности. Отражаются на дебете счета «Прибыли и убытки», списываются за счет общих финансовых результатов организации [38, c 23].

Система показателей финансовых результатов  включает в себя не только абсолютные, но и относительные показатели эффективности хозяйствования. К ним относятся показатели рентабельности. Рассчитываются и анализируются рентабельность продукции, активов, капитала. Чем выше уровень этих показателей рентабельности, тем выше эффективность хозяйствования предприятий как самостоятельных товаропроизводителей.

Отсюда  основными задачами анализа финансовых результатов деятельности предприятия являются:

— оценка динамики абсолютных и относительных  показателей финансовых результатов (прибыли и рентабельности);

— определение  направленности и размера влияния  отдельных факторов на динамику прибыли и уровень рентабельности;

— оценка эффективности бизнеса;

— определение оптимальной величины прибыли (предельный анализ).

Обобщенная  информация о финансовых результатах  представлена в бухгалтерской отчетности:

— форма  № 1 «Бухгалтерский баланс»;

— форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках».

В современных  условиях прибыль, отражаемая в бухгалтерской отчетности отечественных предприятий, оказывается неоправданно завышенной. Это связано с тем, что в условиях инфляции оценка активов предприятия, показываемых в балансе, не отражает их реальной стоимости: основные средства, материальные и товарные запасы искусственно занижаются по сравнению с их действительной стоимостью. Занижение стоимости активов баланса приводит к занижению соответствующих расходов, в том числе амортизации, а, следовательно, к искажению себестоимости реализованной продукции и прибыли. В результате этого у предприятия в виде налога изымается часть необходимого продукта и тем самым нарушается нормальный процесс воспроизводства. Кроме того, финансовые результаты предприятия зависят от избранной финансовой политики, обеспечивающей возможности маневра в части распределения затрат между готовой продукцией и незавершенным производством, списания расходов будущих периодов, создания оценочных резервов. При сопоставлении финансовых результатов за несколько смежных периодов следует учитывать изменение методологии учета, составления отчетности и принятую на предприятии учетную политику. К вопросам учетной политики, определяющей величину финансового результата деятельности предприятия, относятся:

— выбор  метода начисления амортизации основных средств и нематериальных активов;

— выбор метода оценки материалов при их отпуске в производство;

— выбор порядка отнесения на себестоимость продукции отдельных видов расходов (создание резервов);

— определение состава косвенных (накладных) расходов и метода их распределения [23, c 189].

Методологической  основой анализа финансовых результатов в условиях рыночных отношений является принятая для всех предприятий независимо от организационно-правовой формы и формы собственности модель их формирования и использования.

Приступая к анализу финансовых результатов, следует различать прибыль (убыток) от основной деятельности: продажи  товара, продукции, работ, услуг; прочие доходы и расходы: проценты к получению (к уплате), доходы от участия в  других организациях; прибыль (убыток) до налогообложения и чистую прибыль (убыток) отчетного периода.

Прибыль (убыток) от основной деятельности включает в себя прибыль (убыток) от продажи  товаров, продукции, работ, услуг и  определяется как разность между выручкой от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей) и себестоимостью проданных товаров, продукции, работ, услуг, коммерческих и управленческих расходов.

Прочие  доходы и расходы включают проценты к получению (к уплате), прочие операционные доходы (расходы), финансовые результаты от внереализационных операций.

Прибыль (убыток) до налогообложения представляет алгебраическую сумму прибыли (убытка) от продажи товаров, продукции, работ, услуг и прочих доходов и расходов.

Чистая  прибыль (убыток) определяется как разность между суммой прибыли (убыток) до налогообложения, уменьшенной на сумму текущего налога на прибыль [13, c 32].

Показатели рентабельности характеризуют  эффективность работы предприятия  в целом. Они более полно, чем  прибыль, характеризуют окончательные  результаты хозяйствования, потому что  их величина показывает соотношение  эффекта с наличными или потребленными  ресурсами.

Рентабельность продаж рассчитывается как отношение прибыли от реализации продукции или чистой прибыли  к сумме полученной выручки. Этот показатель определяется как в целом  по предприятию, так и по отдельным видам продукции.

                             Р_пр  = П_пр / В_пр * 100                                               (1)

                             Р_пр = ЧП / В_пр * 100                                                (2)

где Р_пр - рентабельность продаж в целом по предприятию, рассчитанная по прибыли от продаж, процентов;

      П_пр - прибыль от продаж, тыс.руб.;

      В_пр - выручка от продаж, тыс.руб.;

      Р_пр — рентабельность продаж в целом по предприятию, рассчитанная по чистой прибыли, процентов;

      ЧП — чистая  прибыль, тыс.руб.

При использовании формулы (1) рассчитывается рентабельность продаж как отношение прибыли от продаж, представляющей собой разницу между выручкой от продаж и суммой затрат, которые относятся к реализованной продукции, включая коммерческие и управленческие расходы, к величине выручки от продаж. Рентабельность продаж, выраженная в процентах, отражает уровень прибыльности продаж, или процент прибыли, содержащийся в выручке от продаж. Если результат формулы (1) выразить не в процентах, а в копейках, то он покажет, сколько копеек прибыли от продаж получено с каждого рубля выручки от реализации продукции (выручки от продаж).

Расчет рентабельности продаж по чистой прибыли с сохранением в знаменателе показателя «выручка от продаж», как в формуле (1), по нашему мнению, правомерен для тех предприятий, в текущей деятельности которых прочая деятельность незначительна. Соответственно чистая прибыль практически отличается от прибыли от продаж только по результатам ее налогообложения. В этом случае рентабельность отразит величину процентов (или копеек в одном рубле) прибыли после налогообложения, содержащуюся в выручке от продаж.

Если же предприятие имеет достаточно развитую прочую деятельность, то чистая прибыль является результатом не только выручки от продаж, но и доходов от прочей деятельности.

В свою очередь, чистая прибыль —  это сумма прибыли от продаж, прибыли от прочих видов деятельности за вычетом налога на прибыль.

Для расчета уровня рентабельности реализации (оборота) за предыдущий период (год), по плану и фактически за отчетный период (год), изучения влияния различных факторов на изменение уровня рентабельности используются следующие источники информации: финансовый план, формы № 1 и № 2 бухгалтерской отчетности предприятия, учетные регистры [38, c 28].

2 Организационно – экономическая  характеристика

СПК  (колхоз) имени Ленина

Полное  название - СПК (колхоз) имени Ленина Саракташского района Оренбургской области. Сельскохозяйственный кооператив (колхоз) имени Ленина учрежден по решению собрания уполномоченных 9 апреля 2005 года в соответствии с Федеральным Законом Российской Федерации «О сельскохозяйственной кооперации». Основные виды деятельности, осуществляемые агрофирмой, растениеводство и выращивание КРС.

Территория  СПК расположена в западной части  степной почвенно-климатической  зоны, которая характеризуется типичным континентальным климатом с холодной зимой и резким переходом к  жаркому лету.

Средняя многолетняя годовая температура  воздуха в районе составляет +2,2⁰, средняя температура самого холодного месяца января –15,7⁰, а самого жаркого июля +19,3⁰.

Минимальная температура января в отдельные  годы доходит до –45⁰, максимальная температура июля до +37⁰. Такое большое колебание температуры в течение года (годовая амплитуда температуры 82⁰), указывает на резкую континентальность климата. 

Зимние  осадки являются источником дополнительных запасов влаги в почве. Длительность залегания устойчивого снежного покрова 146 дней с 16 ноября до 2 апреля, наибольшая высота снежного покрова 50 см., средняя 34-40 см., запас воды в  снеге при этом 172 мм.

Для района расположение СПК характерны часто  дующие ветры южного и юго-западного  направления зимой, северного и  северо-восточного летом. Часты летом  и южные ветры.