Финансовый механизм управления организацией и его элементы

СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………………..1

1. Теоретические  основы финансового механизма  управления организацией

 1.1 Сущность  и виды финансовых методов  и рычагов……………………….3

 1.2  Функции  финансового механизма предприятия…………………………7

 1.3 Строение  финансового механизма………………………………………....8

2. Методические  основы финансового механизма  управления организацией

 2.1 Роль финансового механизма в функционировании финансовой системы…………………………………………………………………………..14

 2.2.Содержание финансового менеджмента и его  место в системе   управления организацией………………………………………………………15

3. Практическая  часть…………………………………………………………..25

ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………………32

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Введение

Предприятие –  это самостоятельный хозяйствующий  субъект, обладающий правами юридического лица, производящий продукцию, товары, услуги, выполняющий работы, занимающийся различными видами экономической деятельности, целью которой является обеспечение  общественных потребностей, извлечение прибыли и приращение капитала. Предприятие  — основа рыночной экономики и  ее главное, и самое массовое структурное  порождение.

Финансы предприятий  – это финансовые или денежные отношения, возникающие в процессе формирования основного и оборотного капитала, фондов денежных средств  предприятия и их использования. Финансы предприятий функционируют  в среде материального производства, где в основном создаются валовой  национальный продукт и национальный доход – источник финансовых ресурсов для других звеньев финансовой системы. Финансы предприятий играют важнейшую  роль не только в финансовой системе  предприятия, а так же в финансовой системе страны, в обеспечении  её эффективного экономического и социального  развития.

Управление финансами  предприятия осуществляется с помощью  финансового механизма.

Финансовый механизм предприятий – это система  управления финансами, совокупность форм и методов, с помощью которых  предприятие обеспечивает себя необходимыми денежными средствами, достигает  нормального уровня стабильности и  ликвидности, обеспечивает рентабельную работу, и получение максимальной прибыли.

Финансовый механизм предприятия - составная, центральная  часть хозяйственного механизма  предприятия, что объясняется ведущей  ролью финансов в сфере материального  производства.

Финансовый механизм предприятия строится в соответствии с требованиями объективных экономических  законов. Его основы устанавливаются  государством для решения тех  задач, которые стоят перед ним  на том или ином этапе развития. 

       1. Теоретические основы финансового механизма    управления организацией

1.1Сущьность и виды финансовых методов и рычагов

Финансовые  методы — способы воздействия  финансовых отношений на хозяйственный  процесс. Финансовый метод отвечает на вопрос: «Как воздействовать?». Действие финансового метода проявляется  в образовании и использовании  денежных фондов. Финансовый метод  можно определить как способ действия финансовых отношений на хозяйственный  процесс, которые действуют в двух направлениях: по линии управления движением финансовых ресурсов и по линии рыночных коммерческих отношений, связанных с соизмерением затрат и результатов, с материальным стимулированием и ответственностью за эффективным использованием денежных фондов.

    Рыночное  содержание в финансовые методы вкладывается не случайно. Это обусловлено тем, что функции финансов в сфере производства и обращения тесно связаны с коммерческим расчетом. Коммерческий расчет представляет собой соизмерение в денежной (стоимостной) форме затрат и результатов хозяйственной деятельности. Целью применения коммерческого расчета является получение максимальных доходов или прибыли при минимальных затратах капитала в условиях конкурентной борьбы. Реализация указанной цели требует соизмерения размеров вложенного (авансированного) в производственно-торговую деятельность капитала с финансовыми результатами этой деятельности. При этом необходимо рассчитать и сопоставить различные варианты вложения капитала по заранее принятому критерию выбора (максимум дохода или максимум прибыли на рубль капитала, минимум денежных расходов и финансовых потерь и др.).

    Действие  финансовых методов проявляется  в образовании и использовании денежных фондов. К финансовым методам относятся:

    • планирование;

    • систему расчетов;

    • прогнозирование;

    • аренду;

    • самофинансирование;

    • страхование;

    • инвестиционную программу;

    • залоговые операции;

    • кредитование;

    • траст;

    • выпуск ценных бумаг;

    • факторинг;

    • налогообложение;

    • лизинг;

    • трансферт.

    Финансовые  рычаги представляют собой прием  действия финансового метода, при  которых финансы воздействуют на экономику государства и прежде всего на его нижнее звено - предприятия. Финансовый рычаг отвечает на вопрос: «Чем воздействовать?».

    К финансовым рычагам относятся:

    • прибыль;

    • цена;

    • доход;

    • арендная плата;

    • амортизационные отчисления;

    • портфельные инвестиции;

    • дивиденды;

    • паевые взносы;

    • вклады в уставный капитал;

    • экономические фонды целевого назначения;

    • финансовые санкции;

    • процентные ставки по ссудам, депозитам, облигациям;

    • котировка валютного курса рубля;

    • дисконт.

    Леверидж (с англ. – рычаг) в приложении к финансовой сфере трактуется как определенный фактор, небольшое изменение которого может привести существенному изменению результирующих показателей. В финансовом менеджменте различают следующие виды:

    • финансовый;

    • операционный;

    • сопряженный.

    Финансовый  рычаг характеризует взаимосвязь  между изменением чистой прибыли  и изменением прибыли до выплаты % и налогов.

    Производственный (операционный) рычаг зависит от структуры издержек производства и, в частности, от соотношения условно-постоянных и условно-переменных затрат в структуре  себестоимости. Поэтому операционный рычаг характеризует взаимосвязь  структуры себестоимости, объема выпуска  и продаж и прибыли. Операционный рычаг показывает изменение прибыли  в зависимости от изменения объемов  продаж.

    Сопряженный рычаг оценивает совокупное влияние  операционного и финансового  рычагов. Здесь происходит мультипликация рисков предприятия.

 

1.2 Функции финансового  механизма предприятия.

Финансовый  механизм есть инструмент воздействия  финансов на хозяйственный процесс, под которым понимается совокупность производственной, инвестиционной и  финансовой деятельности хозяйствующего субъекта. Поэтому финансовый механизм выполняет те же функции, что и  финансы. Вместе с тем финансовому  механизму, как инструменту воздействия  финансов, присущи свои конкретные функции, а именно:

организация финансовых отношений;

управление  денежным потоком, движением финансовых ресурсов и соответствующей организацией финансовых отношений.

Содержание  первой функции финансового механизма  является создание им стройной системы  денежных отношений, учитывающей специфику  осуществления хозяйственного процесса в той или иной сфере предпринимательства  или некоммерческой деятельности.

Действие  второй функции финансового механизма  выражается через функционирование финансового менеджмента.

Финансовый  менеджмент – это система рационального  управления процессами финансирования хозяйственной деятельности предпринимательской  организации. В процессе функционирования финансовый менеджмент опирается на финансовый механизм. 
 
 
 

              1.3. СТРОЕНИЕ ФИНАНСОВОГО МЕХАНИЗМА

    Финансы выступают инструментом воздействия  на производственно-торговый процесс  хозяйствующего субъекта. Это воздействие  осуществляется финансовым механизмом.

    Финансовый  механизм – совокупность организационных  форм финансовых отношений, порядок  формирования и использования, централизованных и децентрализованных фондов денежных средств, методы финансового планирования формы управления финансами и  финансовой системой, финансовое законодательство. Структура финансового механизма достаточно сложная (рис.1). К ней относятся различные элементы, которые соответствуют разнообразию финансовых отношений.

       
 
 
 
 
 
 

             
 
 

Рис. 1 - Состав финансового механизма.

      Централизованные финансы - это экономические  денежные отношения, связанные с  формированием и использованием фондов денежных средств государства, сосредоточенных в государственной  бюджетной системе и правительственных  внебюджетных фондах.

    Децентрализованные  финансы - это денежные отношения, позволяющие  осуществлять кругооборот денежных фондов предприятия. Большое значение имеет выработка финансового механизма для выполнения финансовой политики. Учет условий в процессе проведения финансовой политики требует выявления соответствующих приемов и методов, необходимых для реализации поставленных задач связанных с социальным обеспечением, регулированием налогов, развитием научно-технического прогресса, решением проблем производственного процесса, обеспечение финансовыми ресурсами целевых программ, развитие хозяйства всех регионов. Реализация финансовой политики осуществляется с помощью финансового механизма Финансовый механизм включает в себя виды, формы и методы организации финансовых отношений и способы их количественного определения. Множество финансовых взаимосвязей предопределяет различные формы и методы организации.

    Государство на основе объективных законов определяет формы и методы распределения  стоимости валового национального  продукта национального дохода; определяет налоги, принципы и направления использования  финансовых ресурсов, амортизационную  политику; осуществляет планирование и прогнозирование, нормативно оформляя способы организации финансовых отношений. При этом важное значение имеет контроль.

    Финансовый  механизм делится на:

    – финансовый механизм организаций;

    – страховой механизм;

    – механизм функционирования государственных  органов;

    – кредитную политику.

    В каждом из разделов выделяют структурные  виды по звеньям финансовой системы.

    Территориальное деление:

    - финансовый механизм федерации;

    - финансовый механизм республики;

    - финансовый механизм местных  органов.

    По  воздействию на общественное производство:

    а) механизм мобилизации финансовых ресурсов;

    б) механизм предоставления финансовых ресурсов;

    в) механизм стимулирования общественного производства.

    Каждый  элемент является составной частью единого финансового механизма, но функционирующий самостоятельно. И все элементы требуют согласования. Все звенья различаются степенью сложности и развитием отдельных  элементов. Подразделение связано  со специфичностью методов распределения  и перераспределения стоимости  ВВП и части национального  богатства, что влияет на формы денежных накоплений, виды платежей в бюджет, направление и формы бюджетного финансирования, методы образования  финансовых резервов и т.д. Учитывая эти особенности, государство усиливает  или ослабляет воздействие разных частей на общественное производство и его конкретные сферы, инициирует ускорение соответствующих процессов, добиваясь желаемых результатов. Кроме  того, в структуре финансовый механизм выделяют функциональные звенья: мобилизацию  финансовых ресурсов; финансирование; стимулирование и др.

    Финансовый  механизм, приводящий в движение финансовые ресурсы, воздействует на общественное производство через финансовое обеспечение  и финансовое регулирование. При  этом чем выше уровень развития общества и его экономики, тем значительнее роль финансового регулирования. Финансовое обеспечение реализуется с помощью  самофинансирования, кредитования и  безвозвратного финансирования. Проблема практического использования этих форм заключается в установлении оптимального для данного этапа  развития общества соотношения между  ними. Построение финансового механизма  осуществляется в соответствии с  финансовой политикой и нормами  финансового права, отраженными  в финансовом законодательстве. Использование  юридических норм в финансовой сфере  деятельности дает возможность установить единые правила организации финансовых связей, защитить экономические интересы граждан, хозяйствующих субъектов, государства. Соблюдение правовых норм обеспечивает строгую финансовую дисциплину.

    В зависимости от степени регулирования  со стороны государства финансовый механизм подразделяется на директивный  и регулирующий. Директивный связан с отношениями, в которых непосредственно  участвует государство (налоги, государственный  кредит, бюджетный процесс и т.д.). Регулирующий определяет основные направления  функционирования финансовых отношений, а не затрагивающих напрямую интересы государства (организация внутрихозяйственной  деятельности на предприятиях).

    Финансовый  механизм держится на трех фундаментальных  блоках:

    1) Организация финансового механизма  - это система мер, направленных  на рациональное сочетание труда,  средств производства и технологии  в процессе управления финансами.

    К организационным процедурам относятся:

    • создание органов управления финансами;

    • построение структуры аппарата управления;

    • разработка методик, инструкций, норм, нормативов и т.п.

    Организация финансового механизма отражает также тесную взаимосвязь между  системой финансовых рычагов и финансовыми  ресурсами. Эта взаимосвязь выражается через координацию и регулирование. Координация означает согласованность  работ всех звеньев системы механизма, аппарата управления и специалистов. Регулирование означает воздействие  механизма на финансовые ресурсы, посредством  которого достигается состояние  устойчивости финансовой системы при  возникновении отклонений от заданных параметров. Регулирование охватывает текущие мероприятия по устранению возникших отклонений от установленных  норм и нормативов, от графиков, от плановых заданий. [6]

    2) Планирование представляет собой  процесс выработки плановых заданий  составления графика их выполнения, разработку финансовых планов  и программ, обеспечение их необходимыми  ресурсами и рабочей силой,  контроль за исполнением. Планирование - это прежде всего процесс  администрирования, т.е. оно носит  директивный характер.

    3) Стимулирование выражается в  использовании финансовых стимулов  для повышения эффективности  производственного и торгового  процессов.[5]

    К финансовым стимулам относятся цены, кредит, использование прибыли и  амортизации для самофинансирования, налоги, процентные ставки, дивиденды, премии, финансовые санкции и т.п.

    Итак, финансовый механизм составная часть  хозяйственного механизма, представленная совокупностью видов и форм организации  финансовых отношений, условий и  методов исчисления, применяемых  при формировании финансовых ресурсов, образовании и использовании  денежных фондов целевого назначения. Финансовый механизм используется для воздействия на экономику и социальную сферу, проведения единой финансовой политики государства, регионов, муниципальных образований, хозяйствующих субъектов. Влияние финансового механизма на экономику и социальную сферу осуществляется, с одной стороны, через структуру финансового механизма и нацеленность различных его частей на решение конкретных задач и достижение реального эффекта, с другой - через величину финансовых ресурсов, формируемых в распоряжении хозяйствующих субъектов и государства и направляемых (инвестируемых) на удовлетворение потребностей общества (государства, его территориальных структур, хозяйствующих субъектов, граждан).

    Структуру финансового механизма составляют пять взаимосвязанных элементов:

    - Финансовые методы - способы воздействия  финансовых отношений на хозяйственный  процесс (планирование; систему расчетов; прогнозирование; аренду; самофинансирование; страхование; инвестиционную программу;  залоговые операции; кредитование; траст; выпуск ценных бумаг;  факторинг; налогообложение; лизинг; трансферт).

    - Финансовые рычаги (прибыль; цена; доход; арендная плата; амортизационные  отчисления; дивиденды; финансовые  санкции; процентная ставка; дисконт).

    - Правовое обеспечение (правовые  акты; законы; указы; постановления  Правительства; приказы, распоряжения, письма Минфина и т.п.).

    - Нормативное обеспечение (инструкции, нормативы, нормы, тарифные ставки, методические указания и разъяснения и т.п.)

    - Информационное обеспечение (компьютерные  программы; бухгалтерская отчетность; статистическая отчетность; оперативная отчетность и пр.)

2.Совершенствование финансового механизма

2.1РОЛЬ  ФИНАНСОВОГО МЕХАНИЗМА В ФУНКЦИОНИРОВАНИИ  ФИНАНСОВОЙ СИСТЕМЫ

Государство устанавливает способы организации  финансовых отношений и фиксирует  эти способы в нормативных  актах и финансовым правом. Финансовый механизм и финансовая политика тесно  связаны с финансовым правом. Наличие  юридических норм позволяет установить единые требования во всей финансовой системе. Финансовое право является инструментом формирования и проведения финансовой политики и оказывает  влияние на экономическую политику.

    Можно схематически изобразить эти связи:

    1. Использование финансов через  познание возможностей этой категории.

    2. Правовое оформление финансовой  политики.

    3. Развитие и реализация приемов  и методов решения задач.

  1. Финансовое право осуществляет регламентацию финансовых отношений.

    Финансовый  механизм можно представить в  виде совокупности механизмов функционирования отдельных звеньев финансовой системы:

  1. функционирование бюджетного механизма;
  2. механизм функционирования финансов предприятий, учреждений и организаций;
  3. механизм функционирования внебюджетных фондов;
  4. механизм функционирования местных финансов;
  5. функционирование страхового механизма;
  6. механизм функционирования финансового рынка.

    2.2 СОДЕРЖАНИЕ ФИНАНСОВОГО МЕНЕДЖМЕНТА И ЕГО МЕСТО В СИСТЕМЕ УПРАВЛЕНИЯ ОРГАНИЗАЦИЕЙ  

    Финансовый  менеджмент – управление финансами  хозяйствующих субъектов, финансовые анализ, планирование, а также нахождение и распределение капитала. Он охватывает все основные сферы финансов и  распространяется на все сегменты финансового  рынка. Финансовый менеджмент – это  также и вид управленческой деятельности. Он представляет собой систему воздействия  субъекта финансового управления (финансового  менеджера) на его объект с целью  совершенствования последнего. Кроме  того, финансовый менеджмент является формой предпринимательства.

    Финансовый  менеджмент реализуется в присущих ему функциях и имеет выраженную специфику – управление денежными  потоками, поэтому его функции  предопределены задачами финансов предприятий.

    Планирование  финансов – это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств для обеспечения  развития предприятия. Функциям планирования может придаваться разное значение в зависимости от вида и величины предприятия.

    Прогнозирование – разработка на длительную перспективу  изменений финансового состояния  объекта в целом и различных  его частей. Прогнозирование может  осуществляться как на основе переноса прошлого в будущее с учётом экспертной оценки тенденции изменения, так и прямого предвидения изменений.

    Организационная функция обеспечивает системный  подход в организации денежных потоков  и фондов. Функция организаций  в финансовом менеджменте сводится к объединению людей, совместно  реализующих финансовую программу  на базе каких-то правил и процедур.

    Регулирование – воздействие на объект управления, посредствомкоторого достигается  состояние устойчивости финансовой системы в случае возникновения  отклонения от заданных параметров. Оно  охватывает текущие мероприятия  по устранению возникших отклонений от графиков, плановых заданий, установленных  норм и нормативов.

    Стимулирование  в финансовом менеджменте выражается в побуждении работников финансовой службы к заинтересованности в результатах  своего труда.

    Контрольная функция финансового менеджмента  отражает состояние кругооборота ресурсов, эффективность хозяйствования, обеспечивает контроль за управленческими решениями  в области финансов, предусматривая сбор необходимой информации, анализ факторов.

    Сущность  финансового менеджмента можно  определить как систему принципов  и методов разработки и реализации управленческих решений, связанных  с формированием, распределением и  использованием финансовых ресурсов предприятия  и организацией оборота его денежных.

    Финансовый  менеджмент – это саморегулирующаяся финансовая система на уровне коммерческой организации, которая взаимодействует  с внешней средой и ее функционирование направлено на достижение общих целей  управления предприятием. Финансовый менеджмент коммерческой организации  входит в состав финансового управления наряду с финансово-кредитным механизмом государства и управлением финансами в некоммерческих организациях.

    Эффективное управление финансовой деятельностью  предприятия обеспечивается реализацией  ряда принципов, основными из которых  являются следующие:

    Интегрированность с общей системой управления предприятием. В какой бы сфере деятельности предприятия не принималось управленческое решение, оно прямо или косвенно оказывает влияние на формирование денежных потоков и результаты финансовой деятельности.

    Комплексный характер формирования управленческих решений. Все управленческие решения  в области формирования, распределения  и использования финансовых ресурсов и организации денежного оборота  предприятия теснейшим образом  взаимосвязаны и оказывают прямое или косвенное воздействие на результаты его финансовой деятельности.