Финансовый план организации

Федеральное агентство по образованию

Казанский государственный технический университет  им.  А.Н.Туполева

Волжский  филиал   
 
 

УДК 330 
 

КУРСОВАЯ  РАБОТА

по дисциплине: «Управление финансовой деятельностью»

на тему: « Финансовый план организации » 
 
 

                                                           Выполнил: студент гр. 25501 Г.А.Пенькова

                                                           Проверил:  А.А.Свирина 
 
 
 
 

Волжск 2011

Содержание

Введение……………………………………………………………………….3

1. Финансовое планирование на предприятии…………………………..4
1. Финансовый план предприятия………………………………………..4
2. Финансовый план как составная часть бизнес-плана………………...6
2. Финансовый план организации на примере

ООО "Предприятие  Россия"…………………………………………………...10

2.1 Методика расчётов показателей финансового плана…………………….10

Заключение……………………………………………………………………...20

Список литературы……………………………………………………………..22

Введение

     В условиях рынка нереально добиться стабильного успеха в бизнесе, если не планировать эффективно его развитие, не аккумулировать постоянно информацию о собственных перспективах и  возможностях, о состоянии целевых  рынков, положении на них конкурентов  и т.д.

     Необходимо  точно представлять свои потребности  на перспективу не только в материальных, трудовых, интеллектуальных, но и в  финансовых ресурсах, что особенно существенно в рыночной экономике. Важно предусмотреть и источники  их получения, уметь выявлять эффективность  использования ресурсов в процессе работы предприятия. Отсюда обеспечение  его хозяйственной деятельности, осуществляемое на основе плана. Обширный опыт зарубежных и российских предприятий  доказывает, что недооценка планирования предпринимательской деятельности в условиях рынка, его игнорирование  или некомпетентное осуществление  приводят к огромным экономическим  потерям и в конечном счете к банкротству.

     Планирование  имеет особую значимость для обеспечения  ресурсами расширенного кругооборота производственных фондов достижения высокой  результативности бизнеса, создания условий, обеспечивающих платежеспособность и  финансовую устойчивость предприятия.

     Главная цель, которую преследует предприятие  достижение максимума прибыли при  минимуме затрат. План фирмы способствует решению этой задачи, определяя наиболее выгодные источники финансирования и рациональные направления расходования средств, обеспечивая устойчивое положение предприятия на рынке. 
 
 
 
 

1. Финансовое  планирование на предприятии
1. Финансовый план предприятия

     Финансовое  планирование - это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств для обеспечения развития предприятия. Финансовое планирование осуществляется посредством составления финансовых планов разного содержания и назначения в зависимости от задач и объектов планирования.

     Цель  финансового планирования - повышение эффективного использования долгосрочных и краткосрочных денежных ресурсов. В процессе планирования разрабатываются мероприятия по повышению доходности капитала, стабильности фирмы, минимизации рисков и так далее.

     Качество  принимаемых решений в области  финансов целиком зависит от финансового  планирования.

     Для того, чтобы планирование было качественным и комплексным, следует руководствоваться следующими принципами:

     1. непрерывностью планирования;

     2. научностью;

     3. нацеленностью планов на рациональное использование всех ресурсов предприятия, на достижение максимальной прибыли;

     4. взаимной увязкой и координацией.

     Задачами  финансового планирования являются:

     1. обеспечение нормального воспроизводственного  процесса необходимыми источниками  финансирования

     2. соблюдение интересов акционеров, инвесторов

     3. гарантии выполнения обязательств  перед бюджетом, внебюджетными фондами,  банками и другими кредиторами.

     4. Выявление и мобилизация резервов  в целях эффективного использования  прибыли и других доходов

     5. Контроль за финансовым состоянием, платежеспособностью и кредитоспособностью предприятия

     В настоящее время форма финансового  плана состоит из двух основных разделов. Финансовый план (баланс доходов и  расходов) можно рассматривать как  задание по отдельным показателям, где обеспечивается их увязка по всем направлениям.

     К финансовым ресурсам относятся прибыль  и доходы от всех видов предпринимательской  деятельности, амортизационный фонд на восстановление основных фондов. По рейтингу использования к финансовым ресурсам приравниваются долгосрочные ссуды банка, прочие доходы и поступления.

     В процессе планирования главное внимание уделяется гарантиям выполнения обязательств перед бюджетом и банками, выявлению резервов и использованию  ресурсов в целях эффективного использования  прибыли и других доходов.

     Финансовый  менеджер при планировании финансовых показателей руководствуется отчетностью, содержащей информацию о средствах  предприятия, их источниках и движении. От этого зависит степень достоверности  плана развития, полноты и комплексности.

     Финансовый план обеспечивает взаимосвязь финансовых показателей и их использование на развитие предпринимательской деятельности, прирост оборотных средств, создание необходимых фондов денежных средств целенаправленного использования.

     Финансовое  планирование отражает всю совокупность денежных доходов, которые используются в финансово-хозяйственной деятельности и обеспечивают движение экономического, социального и потребительского эффектов, разработка плана по доходам и расходам выступает заключительным этапом текущего финансового планирования. Финансовое планирование позволяет совершенно и в полном объеме исполнять денежные обязательства и платежи, обеспечивать надлежащий оборот потоков финансовых ресурсов и обеспечивать стратегическое развитие предприятия в планируемом периоде. 

2. Финансовый  план как составная часть бизнес-плана

     В финансовом плане все изложенное в предыдущих разделах бизнес-плана  находит количественную оценку, позволяющую  оценить выгодность разрабатываемого бизнес-плана в конкретных категориях эффективности.

     Финансовый  план, как никакой другой раздел бизнес-плана, важен не только для  потенциальных инвесторов, но и для  внутреннего использования, поэтому  к его составлению следует  относиться с особой тщательностью, регулярно и периодически контролируя  изменения в деятельности фирмы  и внося корректировки в расчеты. Разработка финансовых аспектов требует  особых знаний, прежде всего в области  финансового менеджмента, бухгалтерского учета и анализа. Поэтому. если предприятие настолько мало, что у нее нет финансовой службы, для подготовки данного раздела приглашается специалисты из консалтинговых фирм, специализирующихся на бухгалтерском учете и аудите.

     В зарубежной практике сложились достаточно строгие формализованные требования к подготовке финансового плана, которые включают определенный набор  финансовых плановых и отчетных документов и расчет безубыточности деятельности предприятия. Российская система бухгалтерского учета и анализа отличается от систем, принятых в большинстве зарубежных стран, но начавшийся в России переход  на международную систему учета  должен упростить взаимопонимание  в сфере предпринимательства, включая  подготовку бизнес-планов. Многие российские банки уже полностью перешли  на новую систему, другие - на подходе  к ней.

     Если  бизнес-план разрабатывается для  расширения деятельности уже функционирующего предприятия, то начинать данный раздел рекомендуется с анализа реального финансового состояния организации. Цель такого анализа - предоставление объективной информации об уровне сбалансированности структурных элементов активов, капитала и обязательств организации и уровне эффективности их использования. Информационная база для анализа финансового состояния организации - бухгалтерская отчетность. Существует большое количество методов проведения анализа, которые подробно рассмотрены в специальной литературе. Так, при изучении бухгалтерского баланса целесообразно использовать методы горизонтального и вертикального анализа.

     Горизонтальный заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные показатели дополнительными относительными темпами роста (снижения). Как правило, берутся базисные темпы роста за ряд лет (смежных периодов). Это позволяет анализировать не только изменение отдельных показателей, но и прогнозировать их значения, что важно для характеристики финансового состояния организации. Горизонтальный анализ позволяет выявить тенденции изменения отдельных статей или их групп, входящих в состав бухгалтерской отчетности. Так, динамика стоимости имущества организации дает дополнительную к величине финансовых результатов информацию о мощи организации. Однако важно заметить, ценность горизонтального анализа существенно снижается в условиях инфляции.

     Вариант горизонтального анализа - анализ тенденций  развития (трендовый анализ), при  котором каждая позиция отчетности сравнивается с рядом предыдущих периодов и определяется тренд, то есть основная тенденция динамики показателя, очищенная от случайных влияний  и индивидуальных особенностей периодов. Этот анализ имеет перспективный  прогнозный характер.

     Большим значением для оценки финансового  состояния обладает и вертикальный (структурный) анализ актива и пассива  баланса. Такой анализ дает представление  баланса в виде относительных  показателей. Цель вертикального анализа заключается в расчете удельного веса отдельных статей в итоге баланса и оценке его изменений. с помощью вертикального анализа можно проводить межхозяйственные сравнения организаций. К тому же относительные показатели сглаживают негативное влияние инфляционных процессов.

     Широко  используемый способ оценки финансового  состояния организации - расчет и  оценка специальных финансовых коэффициентов. Они представляют собой систему  финансовых показателей, характеризующих  соотношение между отдельными статьями бухгалтерской отчетности, соотношение основных результатов финансовой деятельности организации. Использование финансовых коэффициентов повышает полезность информации и дает возможность сравнивать полученные результаты с установленными нормативами, с данными за прошлый период, с соответствующими показателями организаций - конкурентов, а также со среднеотраслевыми данными, избегая влияние инфляции.

     К финансовым показателям предприятия  относятся:

     - коэффициенты ликвидности (текущей,  абсолютной и др.);

     - коэффициенты устойчивости (коэффициент  обеспеченности собственными оборотными  средствами; отношение общей и  текущей задолженности к итогу  баланса и остаточной стоимости  основных средств);

     - коэффициенты деловой активности (показатели скорости оборачиваемости  всех активов предприятия и  отдельных их частей - готовой  продукции, дебиторской задолженности  и др.);

     - коэффициенты прибыльности (различные  модификации рентабельности продукции  и активов).

     Анализ  коэффициентов - эффективный подход к анализу финансового состояния  организации, однако ему присущи  следующие недостатки:

     - коэффициенты воспроизводят существовавшие  ранее условия, поскольку основаны  на фактических данных, а потому  отражают характеристики прошлых  событий. Использование альтернативных  методов учета может повлиять на значения коэффициентов (разные методы оценки запасов, способы начисления амортизации и так далее);

     - изменения учетных оценок и  методов могут повлиять на  коэффициенты в том году, в  котором они произошли;

     - виды деятельности могут быть  разными, и ее порой сложно  отнести к конкретной отрасли  экономики, что усложняет процесс  сравнения с другими организациями;

     - коэффициенты обычно рассчитывают  по фактическим данным, что не  отражает влияния колебаний цен  и текущих рыночных условий.

     К числу плановых и отчетных форм, которые целесообразно разработать  и представить в бизнес-плане, относятся:

     - оперативные планы (отчеты) за  каждый период по каждому товару  и рынку;

     - планы (отчеты) о доходах и расходах  по производству товаров(услуг), которые показывают, получает ли предприятие прибыль или терпит убытки от продажи каждого вида товаров;

     - план (отчет) о движении денежных  средств, показывающий поступление и расходование денег в процессе производственной деятельности;

     - балансовый отчет, подводящий  итог деятельности фирмы за  определенный период времени.

     Важный  элемент финансового плана - прибыльность каждого вида продукции. Основные инструменты  оценки продукции - это “точка безубыточности”  и “порог рентабельности”.

     Анализ  безубыточности - это простой и  эффективный способ моделирования  ситуации с определенными допущениями.

     Недостатки ''условности'' разделения затрат многократно  перекрываются аналитическими преимуществами, которые дает анализ безубыточности. 

2. Финансовый  план организации на примере ООО "Предприятие Россия"
1. Методика расчётов показателей финансового плана

     Методика  составления финансового плана:

     Амортизационные отчисления рассчитываются исходя из норм амортизации и среднегодовой балансовой стоимости основных фондов. Среднегодовая стоимость основных фондов определяется по формуле 

     Где С – среднегодовая стоимость основных фондов;

     Сн – стоимость основных фондов на начало планового года по балансу;

     Св – стоимость основных фондов, вводимых в плановом году;

     М – число месяцев функционирования основных фондов;

     Сл – стоимость основных фондом выбывающих в плановом году;

     М1 – число месяцев функционирования основных фондов, выбывающих в плановом году.

     Если  точно не известно, в каком месяце приобретаются (ликвидируются) основные фонды, то число месяцев их функционирования определяют как среднее по кварталам:

     1 квартал М = (12 – М1) = 10,5 месяца

     2 квартал М = (12 – М1) = 7,5 месяца

     3 квартал М = (12 – М1) = 4,5 месяца

     4 квартал М = (12 – М1) = 1,5 месяца.

     Хозяйствующий субъект планирует в 1 квартале металлорежущий станок с ручным управлением класса точности Н балансовой стоимостью 138,3 млн. руб. и установить новый станок стоимостью 174,3 млн. руб. Среднегодовая стоимость вводимых основных фондов составит:

      = 152,5 млн. руб.

     Среднегодовая стоимость выбывающих основных фондов:

     Имеем :

     стоимость основных фондов по данной группе на начало года

     Норма амортизационных отчислений по технологическому оборудованию 15%. Сумма амортизационных  отчислений по данной группе основных фондов:

     Аналогичным способом находим, что общая сумма  амортизационных отчислений на год  составит 4200 млн. руб., а на квартал 1050 млн. руб. .

     Плановая  сумма отчислений в ремонтный  фонд рассчитывается по установленному в данном хозяйствующем субъекте нормативу отчислений 2,0% от среднегодовой  стоимости основных фондов. Имеем:

     в год 

     на  один квартал 

     Прибыль от реализации продукции определяется как разница между плановой суммой выручки ( без учёта налога на добавленную стоимость и акцизов) и плановой суммой себестоимости продукции.

     Прибыль от реализации составляет 3100 млн. руб. (18647 – 3487 – 12060). Других видов плановой прибыли в этом квартале у хозяйствующего субъекта нет.

     При составлении финансового плана  важным моментом является расчёт потребности  в оборотных средствах. Потребность  в оборотных средствах рассматриваемого хозяйствующего субъекта определяется для средств, вложенных в производственные запасы (сырьё и материалы), незавершённое  производство, в готовую продукцию, товары для фирменного магазина, денежные средства в кассе и в пути, прочие активы (малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, тара под товаром и порожняя, расходы будущих периодов). Потребность  в оборотных средствах по сырью  и материалам определяется путём  умножения однодневного им расхода  на норму в днях, которая, как и  все другие нормы, устанавливается  хозяйствующим субъектом самостоятельно.

     Потребность в оборотных средствах по сырью  и вспомогательным материалам (производственные запасы) составляет 3080 тыс. руб. (110 * 28). Потребность в оборотных средствах  по незавершённому производству определяется умножением одновременного выпуска  продукции по себестоимости на норму  незавершённого производства в днях.

     Потребность в оборотных средствах по незавершённому производству составляет 402 млн. руб. (134*3). По готовой продукции потребность  в оборотных средствах определяется умножением однодневного выпуска продукции  по себестоимости на норму оборотных  средств по годовой продукции. При  норме 2 дня потребность средств  по готовой продукции составляет 268 млн. руб. (134*2). Потребность в оборотных  средствах по запасам товаров  определяется умножением однодневного оборота этих товаров по покупным ценам на норму запаса их в днях.

     Имеем:

     Потребность в оборотных средствах по запасам  товаров составляет 41 млн. руб. (20,5*2). В кассе и в пути потребность  в денежных средствах определяется умножением однодневного товарооборота по продажным (т.е. розничным) ценам на норму запаса денежных средств в днях.

     Потребность в денежных средствах составляет 25 млн. руб. (25 * 1,0). По прочим материальным ценностям потребность в оборотных  средствах определяется методом  прямого счёта или расчетно-аналитическим  методом.

     Для рассматриваемого хозяйствующего субъекта имеем: малоценные и быстроизнашивающиеся предметы – 1200 млн. руб.; тара – 8 млн. руб.; расходы будущих периодов – 10 млн. руб. Нормативы в этом случае по выше приведенным видам оборотных  средств принимаются в размере их потребности.

     Общая потребность в оборотных средствах, или общий норматив по ним, на конец  планового квартала составляет 5034 млн. руб. (3080+420+268+41+25+1200+8+10).

     Величина  оборотных средств по приведённым  выше элементам средств на начало планового квартала (т.е. на конец  отчётного года) по данным табл. 22 = 3831 млн. руб.(2280+995+300+5+200+27+4+4+16).

     Необходимый прирост оборотных средств 1203 млн. руб. (5034-3831).

     Кредиторская  задолженность, постоянно находящаяся  в распоряжении хозяйствующего субъекта, участвует в обороте вместе с  его собственными средствами. В процессе образования и расходования данной кредиторской задолженности её сумма  меняется: в одни периоды уменьшается, в другие – возрастает. Однако всегда имеется определённый её остаток, что  позволяет эту задолженность  приравнивать в собственным средствам хозяйствующего субъекта и назвать её устойчивыми пассивами. К устойчивым пассивам относятся преходящая задолженность по заработной плате, начисления на заработную плату, резерв предстоящих платежей, расходов и др. В рассматриваемом хозяйствующем субъекте имеются только задолженность по заработной плате и начисления на неё. Величина минимальной задолженности рабочим и служащим по заработной плате определяется по формуле 

     где Зм – минимальная задолженность по заработной плате, руб.;

     Ф – плановый фонд оплаты труда на квартал, руб.;

     Д – количество дней с начала месяца до дня выдачи заработной платы. 

     Плановый  фонд оплаты труда на квартал устанавливается  в 5700 млн. руб. Заработная плата выплачивается  работникам 4-го числа каждого месяца, т. е. Д = 3.

     Начисления  на заработную плату определяются по действующим нормативам ( страховым тарифам взносов) в процентах к заработной плате. Эти тарифы взносов следующие: в фонд социального страхования – 5,4%, в пенсионный фонд – 28, в фонд занятости населения 1,5%, на обязательное медицинское страхование – 3,6, транспортный налог – 1%, итого – 40%.

     Сумма начислений – 76 млн. руб.

     Общая сумма кредиторской задолженности, постоянно находящейся в распоряжении хозяйствующего субъекта, на конец  планового квартала – 266 млн. руб. (190 + 76). В финансовый план включается не общая величина этой задолженности, а её изменение (прирост или уменьшение) за плановый период.

     Кредиторская  задолженность, постоянно находящаяся  в распоряжении хозяйствующего субъекта, на начало планового квартала по данным таблицы 21 составляла 190 млн. руб. (140 + 50). 

     Таблица 2 (млн. руб.)