Финансы коммерческих организаций и предприятий

МОСКОВСКИЙ  ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНЕВЕРСИТЕТ ТЕХНОЛОГИИ И УПРАВЛЕНИИ            

Кафедра финансы и кредит                       
 
 

РЕФЕРАТ

По дисциплине: «финансы»

На тему: «Финансы коммерческих организаций и предприятий» 
 
 
 
 
 
 
 

Выполнила: Студентка 1 курса ф-та ЭБ (ил вечернего ф-та)

Специальность 0605 бухгалтерский учет, анализ и  аудит

Пустовалова Наталья Ивановна

Руководитель:   
 
 
 
 
 
 
 

Москва 2011

Содержание 

Введение …………………………………………………………………………3

  1. Сущность и необходимость финансов и их роль в общественном воспроизводстве ……………………………………………………………...6-15
    1. Сущность и функции финансов коммерческих организаций и предприятий …..…………………………………………………………………6.
    2. Принципы организации финансов коммерческих организаций и предприятий …………………………………………………………………….10
    3. Факторы, влияющие на организацию финансов предприятия ……..12
    4. Финансовые ресурсы коммерческих организаций …………………..15
  2. Прибыль и рентабельность коммерческих предприятий ……….18

Заключение  ……………………………………………………………………..21

Список  литературы ……………………………………………………………22 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Введение

   В условиях рыночной экономики основными  инструментами регулирования экономических  процессов становятся стоимостные  категории, среди которых важное место занимают финансы. Последние  активно используются в качестве инструмента регулирований экономики, как на уровне государства, так и на уровне субъектов, функционирующих в разных сферах и отраслях экономики. При этом состояние финансов отражается на их деятельности. Именно устойчивость финансов, их наличие и стабильность характеризуют благосостояние государства, субъектов предпринимательской деятельности граждан.

   Финансы выражают собой часть денежных отношений, возникающих по поводу распределения  стоимости валового национального  продукта путем формирования и использования  финансовых ресурсов для удовлетворения общественных потребностей.

   Поскольку финансовые отношения всегда связаны  с формированием денежных доходов  и накоплений, принимающих особые формы финансовых ресурсов, то последние  выступают материально-вещественным воплощением финансов как экономической категории.

   Финансы коммерческих организаций и предприятий  являются основным звеном финансовой системы, охватывают процессы создания, распределения и использования  валового внутреннего продукта в  стоимостном выражении. Они функционируют  в сфере материального производства, где в основном создаются совокупный общественный продукт и национальный доход.

   Финансовые  условия хозяйствования претерпели существенные изменения, которые выразились в либерализации экономики, изменении  форм собственности, проведении широкомасштабной приватизации, изменение условий государственного регулирования, введении системы налогообложения коммерческих организаций и предприятий.

   Все это привело к повышению роли распределительных отношений. Конечной целью предпринимательской деятельности стало извлечение прибыли при сохранении собственного капитала.

   В ходе предпринимательской деятельности коммерческих организаций и предприятий  возникают определенные финансовые отношения, связанные с организацией производства и реализации продукции, оказанием услуг и выполнением работ, формированием собственных финансовых ресурсов и привлечением внешних источников финансирования, их распределением и использованием.

   В сфере хозяйствования, именно благодаря  финансам, являющимися инструментом стоимостного распределения валового внутреннего продукта, обеспечивается удовлетворение постоянно меняющихся воспроизводственных потребностей. Без финансов невозможно обеспечить кругооборот производственных фондов на расширенной основе, регулировать отраслевые и территориальные пропорции в экономике, стимулировать развитие производства.

   Материальной  основой финансовых отношений являются деньги. Финансовые отношения - часть  денежных отношений, возникают лишь при реальном движении денежных средств, сопровождаются формированием и использованием собственного капитала, централизованных и децентрализованных фондов денежных средств.

   Цель  данной работы состоит в исследовании особенностей формирования финансов коммерческих организаций и предприятий.

   Задачи  данной работы состоят в:

   - рассмотрении сущность и функции  финансов коммерческих организаций  и предприятий;

   - исследовании основных принципов  финансов коммерческих организаций;

   - определить факторы, влияющие  на организацию финансов предприятия.

   Предметом исследования данной работы являются финансы коммерческих предприятий.

   Информационную  базу исследования составляют внутренняя и внешняя отчетность предприятий  и организаций. В целях практического  изучения проблемы были использованы данные бухгалтерского баланса и  отчета о прибылях и убытках. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    1. Сущность и необходимость финансов и их роль в общественном воспроизводстве
    1. Сущность и функции финансов коммерческих организаций и предприятий

    Финансы  коммерческих  предприятий  и  организаций  —  это  финансовые   или денежные отношения, возникающие в ходе  предпринимательской  деятельности  в процессе  формирования  собственного  капитала,  целевых   фондов   денежных средств, их распределения и использования.

    По  своему экономическому содержанию всю  совокупность  финансовых  отношений можно сгруппировать по следующим направлениям:

    1)  между  учредителями  в  момент  создания   предприятия   —   связаны   с формированием   собственного   капитала   и   в   его   составе    уставного  (акционерного,  складочного)  капитала.   Конкретные   способы   образования уставного капитала зависят от организационно-правовой формы  хозяйствования. В  свою  очередь  уставный  капитал   является   первоначальным   источником формирования производственных фондов, приобретения нематериальных активов;

    2)  между  предприятиями  и   организациями  —  связаны   с  производством   и реализацией   продукции,  возникновением  вновь   созданной   стоимости.   Это  финансовые отношения между   поставщиком  и  покупателем   сырья,  материалов, готовой продукции и т.п.,  отношения со  строительными организациями при осуществлении инвестиционной  деятельности,  с транспортными организациями при перевозке грузов, с предприятиями связи, таможней, иностранными  фирмами и т.п.  Эти отношения являются  основными,  поскольку от  их  эффективной организации во многом зависит конечный  финансовый  результат коммерческой деятельности;

    3) между предприятиями и его  подразделениями (филиалами,  цехами,  отделами, бригадами)  —   по   поводу   финансирования   расходов,   распределения   и использования прибыли, оборотных средств. Эта  группа  отношений  влияет  на организацию и ритмичность производства; 

    4) между предприятием и его работниками  — при распределении и  использовании  доходов,  выпуске  и  размещении  акций  и  облигаций  предприятия,  выплате процентов  по  облигациям  и  дивидендов  по  акциям,  взыскании  штрафов  и компенсаций  за  причиненный  материальный  ущерб,   удержании   налогов   с физических лиц. От организации этой группы отношений  зависит  эффективность использования трудовых ресурсов; 

    5)  между  предприятием  и  вышестоящей   организацией,   внутри   финансово-промышленных  групп,  внутри  холдинга,  с   союзами  и  ассоциациями,  членом которых   является   предприятие.   Финансовые   отношения   возникают   при формировании,  распределении  и   использовании   централизованных   целевых денежных фондов и  резервов,  финансировании  целевых  отраслевых  программ, проведении  маркетинговых  исследований,   научно-исследовательских   работ, проведении выставок, оказании финансовой помощи  на  возвратной  основе  для осуществления инвестиционных проектов и пополнения  оборотных  средств.  Эта группа    отношений    связана,    как    правило,    с     внутриотраслевым перераспределением денежных средств и направлена  на  поддержку  и  развитие предприятий;

    6) между коммерческими организациями  и предприятиями — связаны  с эмиссией  и размещением   ценных  бумаг,  взаимным  кредитованием,  долевым  участием   в создании  совместных  предприятий.  От  организации  этих  отношений  зависит возможность    привлечения    дополнительных    источников    финансирования предпринимательской деятельности;

    7) между предприятиями  и   финансовой  системой  государства   —  при  уплате налогов  и осуществлении других платежей в бюджет, формировании  внебюджетных фондов,  предоставлении  налоговых  льгот,  применении   штрафных   санкций, финансировании из бюджета;

    8) между предприятиями и банковской  системой — в процессе хранения  денег  в коммерческих  банках,  получения и погашения ссуд,  уплаты  процентов за банковский кредит, покупки и продажи валюты,  оказания  других  банковских услуг;

    9) между  предприятиями  и   страховыми  компаниями  и   организациями  —  при страховании   имущества,  отдельных  категорий  работников,  коммерческих   и предпринимательских рисков;

    10) между предприятиями и инвестиционными институтами  —  в  ходе  размещения инвестиций, приватизации и др.

    Каждая  из перечисленных групп  отношений  имеет  свои  особенности  и  сферу применения. Однако все они носят двусторонний  характер  и их  материальной основой является  движение  денежных  средств.  Движением денежных  средств сопровождается формирование собственного и в его составе уставного капитала предприятия,  начинается  и  завершается  кругооборот  средств предприятия, формирование и использование денежных фондов и резервов.

    Функции финансов  коммерческих  предприятий  и  организаций  те  же,  что  и общегосударственных  финансов,  —  распределительная  и   контрольная.   Обе функции тесно взаимосвязаны.

    1.   Посредством распределительной   функции    происходят    формирование первоначального   капитала,  образующегося  за  счет   вкладов   учредителей,  авансирование  его  в   производство,  воспроизводство   капитала,   создание основных  пропорций  при  распределении  доходов  и   финансовых ресурсов, обеспечивающих оптимальное сочетание      интересов отдельных товаропроизводителей, хозяйствующих  субъектов  и  государства  в  целом.  С распределительной функцией финансов  связано  формирование денежных фондов коммерческих  предприятий  и   организаций  посредством распределения и перераспределения поступающих доходов. К ним  относятся:  уставный  капитал или уставный фонд, резервный  фонд,  добавочный  капитал,  фонд  накопления, фонд потребления, валютный фонд и др. Распределительные отношения затрагивают интересы как общества в целом,  так и отдельных хозяйствующих субъектов, их работников, акционеров, кредитных и страховых институтов.  Поэтому первостепенная  задача  —  их   оптимальная организация.  Выполнению  этой  задачи  способствует   контрольная   функция финансов. При  нарушении  нормального  кругооборота  средств,  увеличении  затрат   на производство продукции, выполнение работ, оказание  услуг  снижаются  доходы хозяйствующего  субъекта  и  общества  в  целом,   что   свидетельствует   о недостатках   в   производственном   процессе,   недостаточном   воздействии распределительных   отношений   на   эффективность   производства.    Анализ финансовых показателей позволяет оценить итоги хозяйственной деятельности  и при необходимости применить меры финансового воздействия с  целью  улучшения финансовых результатов.

    2. Объективная основа контрольной   функции  —  стоимостной   учет  затрат  на производство и реализацию продукции,  выполнение  работ  и  оказание  услуг, процесс   формирования   доходов   и   денежных    фондов.    Финансы    как распределительные   отношения   обеспечивают   источниками    финансирования воспроизводственный  процесс  (распределительная  функция)   и   тем   самым связывают воедино  все  фазы  воспроизводственного  процесса:  производство, обмен, потребление. Однако распределить и использовать доходов  больше,  чем создано в процессе  производства  продукции,  выполнения работ и оказания услуг и получено  после их  реализации,  невозможно.  Размер   получаемых хозяйствующим субъектом доходов определяет  возможности его дальнейшего развития. От  эффективности производства,  снижения  затрат,  рационального использования    финансовых    ресурсов    зависят     конкурентоспособность предприятия, его финансовая устойчивость.  
 

    1. Принципы  организации финансов коммерческих организаций  и предприятий

    Финансовые  отношения коммерческих организаций  и предприятий строятся на определенных принципах, связанных с основами хозяйственной деятельности: хозяйственная самостоятельность, самофинансирование, материальная заинтересованность, обеспечение финансовыми резервами.

    Принцип хозяйственной самостоятельности  не может быть реализован без самостоятельности в области финансов. Хозяйствующие субъекты независимо от формы собственности самостоятельно определяют сферу экономической деятельности, источники финансирования, направления вложения денежных средств с целью извлечения прибыли. Однако о полной хозяйственной самостоятельности говорить нельзя, так как государство регламентирует отдельные стороны их деятельности. Законодательство устанавливает взаимоотношения коммерческих организаций и предприятий с бюджетами разных уровней.

    Реализация принципы самофинансирования – одно из основных условий предпринимательской деятельности, которое обеспечивает конкурентоспособность хозяйствующего субъекта. Самофинансирование означает полную самоокупаемость затрат на производство и реализацию продукции, выполнение работ и оказание услуг, инвестирование в развитие производства за счет собственных денежных средств и при необходимости банковских и коммерческих кредитов.

    Принцип материальной заинтересованности –  объективная необходимость этого  принципы обеспечивается основной целью предпринимательской деятельности – извлечение прибыли.

    На  уровне отдельных работников предприятия  реализация этого принципа может  быть обеспечена высоким уровнем  оплаты труда. Для предприятия этот принцип может быть реализован в  результате проведения государством оптимальной налоговой политики, созданием экономических условий для развития производства. Интересы государства могут быть соблюдены рентабельной деятельностью предприятий, ростом производства и соблюдением налоговой дисциплины.

    Принцип материальной ответственности означает наличие определенной системы ответственности  за ведение и результаты финансово-хозяйственной  деятельности. Предприятия, нарушающие договорные обязательства, расчетную  дисциплину, сроки возврата полученных кредитов, налоговое законодательство и т.п., уплачивают пени, штрафы, неустойки. Этот принцип реализован в настоящее время наиболее полно.

      Принцип обеспечения финансовыми резервами  диктуется условиями предпринимательской  деятельности, сопряженной с определенными рисками не возврата вложенных в бизнес средств. В условиях рыночных отношений последствия риска ложатся на предпринимателя, который добровольно и самостоятельно на свой страх и риск реализует разработанную им программу.

    Реализацией этого принципа является формирование финансовых резервов и других аналогичных фондов, способных укрепить финансовое положение предприятия в критические моменты хозяйствования. Финансовые резервы могут формироваться предприятиями всех организационно-правовых форм собственности из чистой прибыли, после уплаты из неё налога и других обязательных платежей в бюджет.

    Все принципы организации финансов предприятий  находятся в постоянном развитии и для их реализации в каждой конкретной экономической ситуации применяются  свои формы и методы, соответствующие состоянию производительных сил и производственных отношений в обществе. 
 
 

    1. Факторы, влияющие на организацию финансов предприятия
 

 На организацию  финансов предприятия оказывает  влияние два фактора: организационно-правовая форма хозяйствования и отраслевые технико-экономические особенности.    

      Организационно-правовая форма хозяйствования определяется Гражданским кодексом РК, в соответствии с которым юридическим лицом  признается организация, которая имеет  в собственности, хозяйственном ведении или оперативном управлении обособленное имущество и отвечает по своим обязательствам этим имуществом. Оно вправе от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком  в суде. Юридическое лицо должно иметь самостоятельный баланс или смету. Юридическими  лицами могут быть организации:

    -                     преследующие получение прибыли в качестве основной цели своей деятельности – коммерческие организации;

    -                     не имеющие получение прибыли в качестве такой цели и не распределяющие прибыль между участниками – некоммерческие организации.    

      Коммерческие  организации создаются в форме  хозяйственных товариществ и  обществ, производственных кооперативов, государственных предприятий.    

      Финансовые  отношения возникают уже на стадии формирования уставного капитала хозяйствующего субъекта, который с экономической  точки зрения представляет собой  имущество хозяйствующего субъекта на дату его создания. Юридическое лицо подлежит государственной регистрации и считается созданным с момента его регистрации.     

      Организационно-правовая форма хозяйствования определяет содержание финансовых отношений в процессе формирования уставного капитала. Формирование имущества  коммерческих организаций основано на принципах корпоративности. Имущество государственных предприятий формируется на базе государственных средств.     

      Участники полного товарищества создают уставной капитал за счет вкладов участников, и по существу уставной капитал полного товарищества является складочным капиталом. К моменту регистрации полного товарищества его участники должны внести не менее половины своего вклада в складочный капитал. Остальная часть должна быть внесена участниками в оговоренные в учредительном  договоре сроки. При невыполнении этого правила, участник обязан уплатить товариществу 10% годовых, с суммы невнесенной части вклада и возместить понесенные убытки. Участник полного товарищества имеет право с согласия остальных участников передать свою долю в складочном капитале или ее часть другому участнику товарищества или третьему лицу.    

      В учредительном договоре товарищества на вере оговариваются условия о  величине и составе складочного  капитала, а также размер и порядок  изменения долей каждого из полных товарищей в складочном капитале, состав, сроки внесения вкладов и ответственность за нарушение обязательств. Порядок формирования уставного капитала аналогичен порядку его формирования в полном товариществе. Управление деятельностью товарищества на вере осуществляется только полными товарищами. Участники-вкладчики не принимают участия в предпринимательской деятельности и являются в сущности инвесторами.    

      Уставной  капитал общества с ограниченной ответственностью формируется также  за счет вкладов его участников. Минимальный размер уставного капитала в соответствии с законодательством установлен в размере 100 минимальных расчетных показателей на день регистрации общества и должен быть оплачен не менее чем на половину. Оставшаяся часть должна быть оплачена в течении первого года деятельности общества. При нарушении данного порядка общество должно либо уменьшить свои  уставной капитал и зарегистрировать это уменьшение в установленном порядке, либо прекратить свою деятельность путем ликвидации. Участник общества вправе продать свою долю в уставном капитале одному или нескольким участникам общества либо третьему лицу, если это оговорено в уставе. Аналогично формируется уставный капитал общества с дополнительной ответственностью.

      Акционерные общества образуют уставный (акционерный) капитал исходя из номинальной стоимости акций общества. Минимальный размер уставного капитала открытого акционерного общества установлен в размере 500000 минимальных расчетных показателей на день регистрации общества. Уставный капитал формируется путем размещения простых и привилегированных акций.

      В таких сферах предпринимательской  деятельности, как производство и  сбыт промышленной и сельскохозяйственной продукции, торговля, бытовое обслуживание и др., предпочтительной формой предпринимательской деятельности является производственный кооператив. Имущество ПК состоит из паевых взносов его членов в соответствии с уставом кооператива. ПК может создавать неделимые фонды за счет определенной части имущества, если это оговорено в уставе.  К моменту регистрации ПК каждый его член обязан внести не менее 10 % своего паевого взноса, а оставшуюся часть- в течении года с момента регистрации.    

      Прибыль коммерческих организаций, остающаяся после ее распределения в общем  установленном порядке, распределяется между участниками на принципах корпоративности. 
 
 
 
 
 

    1. Финансовые  ресурсы коммерческих организаций

    Для осуществления своей деятельности коммерческие организации располагают  наряду с материальными и людскими ресурсами, также денежными средствами, обеспечивающими покрытие различных потребностей. Денежные средства поступают в их распоряжение по различным каналам и в процессе вовлечения их в оборот трансформируются в финансовые ресурсы.

    Финансовые  ресурсы коммерческих организаций  – это денежные доходы и поступления, находящиеся в их распоряжении и предназначенные для обеспечения потребностей, связанные с их функционированием: выполнение финансовых обязательств перед контрагентами, осуществление расходов по уставной (основной) деятельности, включая затраты по расширенному производству, экономическому стимулированию работающих, социальным вопросам.

    Формирование  финансовых ресурсов коммерческих организаций  может осуществляться по трем каналам:

- за  счет собственных и приравненных  к ним средств;

-мобилизация ресурсов на финансовом рынке;

поступление денежных средств от финансовой системы  в порядке перераспределения.

     Первоначальное  формирование финансовых ресурсов происходит в момент учреждения предприятия, когда  образуется уставный капитал (фонд). Источники формирования уставного капитала зависят от организационно-правовой формы хозяйствования: акционерное общество, кооператив, государственное предприятие, товарищество и т.д.

    В этой связи различают следующие  источники уставного капитала коммерческих организаций: акционерный капитал, паевые взносы членов кооперативов, отраслевые финансовые ресурсы, долгосрочный кредит, бюджетные средства.

    Величина  уставного фонда показывает размер тех денежных средств – основных и оборотных, которые инвестированы  в процесс производства или осуществления иной уставной деятельности коммерческой организации. При этом минимальный размер уставного фонда, особенности его образования и использования, правовой режим имущества, ограничение предпринимательской деятельности отдельных видов коммерческих организаций, учреждаемых в форме хозяйственных товариществ, банков, страховых обществ, совместных предприятий регулируется Гражданским кодексом и другими специальными законодательными актами. Вкладом в уставный фонд хозяйственного товарищества могут быть деньги, ценные бумаги, вещи, имущественные права, в том числе интеллектуальная собственность.

    Основным  источником финансовых ресурсов на действующих  коммерческих предприятиях выступает  стоимость реализованной продукции, оказанной услуги. В процессе распределения выручки различные части стоимости реализованной продукции принимают форму денежных накоплений.

    Финансовые  ресурсы формируются главным  образом за счет прибыли. Кроме того, источниками финансовых ресурсов выступают: выручка от реализации выбывшего имущества, устойчивые пассивы, различные целевые поступления, мобилизация внутренних ресурсов в строительстве, средства от сдачи имущества в аренду и др.

Коммерческое  предприятие, образованное в форме  кооператива в качестве источника  финансовых ресурсов имеет паевые и иные взносы членов трудового коллектива.

    Значительные  финансовые ресурсы могут мобилизоваться на финансовом рынке. Формами их мобилизации  являются продажа акций, облигаций  и других видов ценных бумаг, а  также кредитные инвестиции.

Осуществление деятельности в условиях рынка сопряжено  с различными видами рисков: предпринимательские  риски, валютные риски, коммерческие риски  т.д. В этой связи коммерческие организации  все в большей мере прибегают  к страхованию своей деятельности. Это обусловливает выплату им страхового возмещения.

    Таким образом, в составе финансовых ресурсов вес большую роль играют средства, мобилизуемые на финансовом рынке и  выплаты страхового возмещения, поступающие  от страховых компаний.

Использование финансовых ресурсов осуществляется коммерческими организациями по многим направлениям:

- платежи  органам финансовой и банковской  системы;