Содержание 
 
 

        Введение

       Современные рыночные отношения в нашей стране характеризуются усилением конкурентной борьбы, технологическими изменениями, компьютеризацией обработки экономической информации, непрерывными нововведениями в налоговом законодательстве, изменяющимися процентными ставками и курсами валют на фоне продолжающейся инфляции. В условиях рыночных отношений повышается ответственность и самостоятельность предприятий в выработке и принятии управленческих решений по обеспечению эффективности их деятельности. Эффективность производственной, инвестиционной и финансовой деятельности предприятия выражается в достигнутых финансовых результатах.

       Сама  прибыль и ее относительный показатель – рентабельность, являются важнейшими показателями конкурентоспособности торгового предприятия. Прибыль, с одной стороны, зависит от качества работы коллектива, а с другой – является источником производственного и социального развития предприятия. Следовательно, его работники заинтересованы в эффективном использовании ресурсов и росте прибыли. Вместе с тем, прибыль служит важнейшим источником формирования государственного бюджета. Кроме того, прибыль является источником выплаты дивидендов по акциям и долям собственникам предприятия (акционерам, участникам).

     Деятельность  торговых организаций является объективно необходимой в связи со сложностью современной распределительной  системы, обеспечивающей потребителей благами. Становление денежной системы позволило объективно формироваться посреднику между потребителем и производителем, обеспечивающих, с одной стороны, потребителю широкий выбор благ различный производителей, с другой стороны, множество посредников обеспечивает производителю стабильный сбыт продукции. Посредник в современном обществе имеет в зависимости от специфики рынка разные наименования, но в силу специфики деятельности субъекта исследования − Общество с Ограниченной Ответственность «Ткани» (далее ООО «Ткани) − занимающееся оптово-розничной торговлей тканями и швейной фурнитурой − рассматривается торговая деятельность, имеющая все современные черты большинства предприятий и характерную специфику, что обуславливаем актуальность исследования вопросов прибыли и рентабельности предприятия.

     Целью выполнения работы является анализ прибыли и разработка пути ее повышения на примере ООО «Ткани».

     Исходя  из цели, представляется необходимым решить следующие задачи:

• охарактеризовать теоретические и методические аспекты финансовых результатов деятельности предприятия;
• провести анализ финансовых результатов деятельности предприятия ООО «Ткани»;
• предложить основные направления повышения финансовых результатов деятельности предприятия ООО «Ткани».

     Объектом  исследования являются финансовые показатели деятельности торговой организации.

     Теоретической основой исследования являются учебные  пособия Абрютиной М.С., Гиляровской Л.Т., Ефимовой О.В., Савицкой Г.В., Селезневой Н.Н., Шеремета А.Д., Сайфулина Р.С., Ковалева В.В., . и др. экономистов. 
 
 

1 Теоретические и методические аспекты анализа финансовых      результатов деятельности предприятия

1.1 Экономическая сущность  финансовых результатов  деятельности предприятия и задачи их анализа

       Показатели  финансовых результатов характеризуют  эффективность хозяйствования предприятия. Важнейшими среди них являются показатели прибыли, которая в условиях рыночной экономики составляет основу экономического развития предприятия. Рост прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решение проблем социальных и материальных потребностей трудовых коллективов. За счет прибыли выполняется также часть обязательств предприятия перед бюджетом, банками и другими предприятиями и организациями. Показатели прибыли становятся важнейшими для оценки производственной и финансовой деятельности предприятий. Они характеризуют степень его деловой активности и финансового благополучия.

       Таким образом, главной целью предприятия  является максимизация прибыли от производственно-хозяйственной  деятельности. В условиях рыночной экономики прибыль является:

       — одним из важнейших источников накопления и пополнения доходной части государственного и местных бюджетов;

• основой принятия инвестиционных решений и инновационной деятельности предприятия;
• источником удовлетворения материальных интересов членов трудового коллектива и собственника предприятия.

       Особенностью  прибыли в условиях рынка является не накопление ее в денежной форме, а расходование на инвестиции и инновации. Возвращаясь через них, она обеспечивает тем самым экономический рост предприятия и повышение его конкурентоспособности.

       Поддержание необходимого уровня прибыльности —  объективная закономерность нормального функционирования организации в рыночной экономике. Систематический недостаток прибыли, и ее неудовлетворительная динамика свидетельствуют о неэффективности и рискованности бизнеса — одна из главных внутренних причин банкротства.

       Отечественная практика анализа величины прибыли  выделила следующие ее виды (рисунок 1.1):

• прибыль (доход) от основной деятельности;
• прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной деятельности;
• доход от инвестиционной деятельности;
• балансовый доход (балансовая прибыль);
• чистая прибыль;
• прибыль, находящаяся в полном распоряжении организации.

       Рисунок 1.1 - Классификация прибыли [1]. 

       Прибыль (доход) от основной деятельности соответствует  прибыли от продаж продукции, работ, услуг, отражает финансовый результат  деятельности, ради которой создана организация.

       Прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной деятельности показывает сальдо между доходами и расходам по операциям, не связанным с реализацией продукции, работ и услуг организации (с учетом процентов за пользование кредитами).

       Доход от инвестиционной деятельности –  это составная часть прибыли от финансово-хозяйственной деятельности, представляющая собой сумму доходов организации от финансовых вложений в паи, акции других организаций, облигации и другие ценные бумаги.

       Балансовый  доход (балансовая прибыль) характеризует  суммарный доход, полученный организацией от производственной и финансовой деятельности.

       Прибыль, находящаяся в полном распоряжении организации, - это часть прибыли, остающаяся после завершения всех распределительных  операций (представляет собой чистую прибыль, уменьшенная на сумму начисленных  дивидендов по акциям) [2].

       Прибыль выполняет три основные функции:

1. оценочную, то есть отражает общие результаты деятельности каждой организации;
2. распределительную, то есть выступает в качестве орудия распределения прибавочного продукта между организацией и государством, между организацией и его работниками;
3. связанную с процессом экономического стимулирования организации и его работников.

       Результативность  деятельности организации за ряд  лет характеризует относительный  показатель рентабельности (прибыльности), который может быть исчислен и проанализирован в динамике [3].

       Анализ  рентабельности и финансовых показателей  имеет существенное значение для  определения стратегии развития организации, критериев повышения эффективности деятельности и окупаемости вложений в активы. Он проводится на основании данных, указанных в Отчете о прибылях и убытках. Для оценки результатов деятельности организации в целом, а также анализа сильных и слабых сторон необходимо синтезировать показатели, причем таким образом, чтобы выявить причинно-следственные связи, влияющие на финансовое положение и его компоненты. Одним из синтетических показателей экономической деятельности организации является показатель рентабельности активов, показывающий, сколько прибыли получает организация в расчете на один рубль имущества. Рентабельность активов может повышаться при неизменной рентабельности продаж и росте объема реализации, опережающем увеличение стоимости активов [3].

       С точки зрения экономического анализа  наличие прибыли в балансе  организации менее важно, чем наличие достаточной суммы денежных средств для осуществления текущей деятельности и погашения обязательств перед кредиторами. Этот показатель имеет иное экономическое содержание, чем платежеспособность, и отличается подходами к его оценке. Прибыльность означает жизнеспособность организации в долгосрочной перспективе [3].

       Задача  повышения финансовых результатов  деятельности является жизненно важной для хозяйствующего субъекта. Анализ показателей финансовых результатов позволяет выявить возможности улучшения финансового положения и по результатам расчётов принять экономически обоснованные решения. В процессе анализа решаются следующие задачи:

• изучение данных о формировании финансового результата и использовании прибыли;
• исследование динамики показателей прибыли и рентабельности предприятия;
• выявление и измерение влияния основных факторов, воздействующих на финансовый результат;
• выявление резервов и их использование для повышения прибыли и рентабельности предприятия.

       Основными источниками информации анализа финансовых результатов являются данные бухгалтерского учёта и бухгалтерской (финансовой) отчётности. Из форм бухгалтерской отчётности используют:

       1. Бухгалтерский баланс, форма № 1, где отражаются нераспределённая прибыль или непокрытый убыток отчётного и прошлого периодов (раздел III пассива).

       2. Отчёт о прибылях и убытках, форма № 2, является главным источником информации о формировании и использовании прибыли. В нём показаны статьи, формирующие финансовый результат от всех видов деятельности. В этой форме отчётности приводятся: выручка (нетто) от продажи товаров без НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей, исключаемых из выручки (стр. 010), покупная стоимость (себестоимость) товаров (стр. 020), издержки обращения (стр. 030 «Коммерческие расходы», стр. 040 «Управленческие расходы»). В разделе II данного отчёта отражают прочие доходы и расходы, а также сумму налога на прибыль. В этом отчёте также приводится валовой доход, отражаемый по строке 029 «Валовая прибыль»; прибыль (убыток) от продаж (стр. 050); и чистая прибыль (убыток) отчётного периода (стр. 160)..

       3. Годовой отчёт об изменениях капитала, форма № 3, отражает информацию о нераспределённой прибыли прошлых лет, изменениях в собственном капитале за текущий период, резервах предстоящих расходов, оценочных резервах.

       4. В отчёте о движении денежных средств, форма № 4, содержатся данные о поступлениях и расходовании денежных средств в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности.

       5. Приложение к годовому бухгалтерскому балансу, форма № 5 содержит информацию о расходах по обычным видам деятельности по элементам затрат.

       1.2 Порядок расчета показателей финансовых результатов

       В современной экономической литературе есть несколько определений финансового результата организации, схожих по своему смыслу. Рассмотрим некоторые из них:

• финансовый результат — выраженный в денежной форме экономический итог хозяйственной деятельности организации [4].
• финансовый результат — обобщающий показатель анализа и оценки эффективности (неэффективности) деятельности хозяйствующего субъекта на определенных стадиях (этапах) его формирования [5].

       В плане счетов открывается сопоставляющий синтетический сч. 99 «Прибыли и убытки», предназначенный для выявления конечного финансового результата деятельности любой коммерческой организации. Целью их деятельности является извлечение прибыли для ее капитализации, развития бизнеса, обогащения собственников, акционеров и работников.

       Прибыль формируется в процессе хозяйственной  деятельности организации, это находит отражение в бухгалтерском учете и отчетности.

       Форма и порядок составления отчета о прибылях и убытках (форма № 2) утверждена приказом Минфина от 22 июля 2003 г. № 67н. В этом документе  отражаются доходы и расходы по данным бухгалтерского учета. Он ведется согласно нормам ПБУ 9/99 "Доходы организации" и ПБУ 10/99 "Расходы организации", которые утверждены приказами Минфина от 6 мая 1999 г. № 32н и № 33н соответственно [6, 7].

       Также в этом отчете отражают суммы отложенных налоговых активов, отложенных налоговых обязательств и начисленного налога на прибыль. Такие данные рассчитываются исходя из ПБУ 18/02 "Учет расчетов по налогу на прибыль", которое утверждено приказом Минфина от 19 ноября 2002 г. № 114н. Согласно пункту 2 этого же Положения, оно может не применяться субъектами малого предпринимательства [6, 7].

       Доходом фирмы от обычных видов деятельности является выручка от продажи товаров (работ, услуг). Сумма доходов отражается по кредиту субсчета 90-1 "Выручка". В форме № 2 необходимо показать выручку-нетто, т. е. за минусом НДС, акцизов и экспортных пошлин.

       Особенность заполнения данного раздела заключается  в том, что необходимо учитывать критерий существенности. Ведь основная деятельность определяется по уставу фирмы, но он не всегда позволяет четко разграничить виды деятельности. Правило существенности предполагает следующее. Если полученный по какой-то деятельности доход составляет не менее 5 процентов общего объема выручки, то его можно отнести к основному. Если меньше 5 процентов - к прочему доходу.

       К расходам по обычным видам деятельности относятся затраты, связанные как с изготовлением товаров (работ, услуг), так и с их реализацией (п. 5 ПБУ 10/99). Такие расходы отражаются по дебету субсчета 90-2 "Себестоимость продаж" в корреспонденции со счетами учета затрат (20, 23, 26, 44 и др.).

       В бухгалтерском учете используют метод начисления для признания доходов и расходов. Выручка отражается по моменту перехода права собственности на товары (работы, услуги). Что касается расходов, то они признаются в том отчетном периоде, в котором они фактически произведены, независимо от времени их оплаты.

       Размер  валовой прибыли определяется как  разница между суммой выручки-нетто и себестоимостью проданных товаров (работ, услуг). Если результат оказался отрицательным, получается не прибыль, а убыток. В этом случае сумма по строке "Валовая прибыль" пишется в круглых скобках без знака "минус".

       Отдельно  в отчете указываются коммерческие и управленческие расходы. Коммерческие учитываются по дебету счета 44 "Расходы на продажу". Для производственных фирм это расходы, связанные со сбытом продукции (транспортные расходы, стоимость погрузочно-разгрузочных работ, охранных услуг, затраты на тару и упаковку, рекламные расходы и т. д.). Для торговых организаций - издержки обращения.

       К управленческим расходам относятся  затраты, которые учитываются на счете 26 "Общехозяйственные расходы". Они включают оплату труда административного персонала, оплату аудиторских и консультационных услуг, представительские расходы, затраты на подготовку и переподготовку кадров и т. д. Суммы коммерческих и управленческих расходов показываются в отчете в круглых скобках.

       Далее необходимо вычесть из суммы валовой  прибыли (убытка) коммерческие и управленческие расходы. Полученный результат будет равен дебетовому обороту по субсчету 90-9 "Прибыль/убыток от продаж" в корреспонденции со счетом 99 "Прибыли и убытки". Его отражают по строке "Прибыль (убыток) от продаж". А если получился убыток, то его сумма указывается в круглых скобках.

       К прочим относятся полученные и выданные проценты, дивиденды, прочие доходы и расходы. Они отражаются на счете 91 "Прочие доходы и расходы".

       По  строке "Проценты к получению" указывают проценты по облигациям, депозитам, за пользование денежными средствами, которые находятся на банковских счетах организации, а так же за предоставление денежных средств (другого имущества) по договору займа.

       Строка  "Проценты к уплате" предназначена для отражения процентов, которые фирма платит за временное пользование денежными средствами (займами, кредитами). Здесь не указываются проценты по кредитам и займам, которые взяты для покупки имущества. Они включаются в себестоимость купленного имущества, и увеличивают ее, если расходы произведены до принятия имущества к учету (п. 8 ПБУ 6/01 и п. 6 ПБУ 5/01).

       По  строке "Доходы от участия в других организациях" нужно указать поступления от участия в уставных капиталах других фирм. Это могут быть полученные дивиденды или прибыль от участия в совместной деятельности.

       Прочие  доходы получают от сдачи в аренду имущества, от продажи основных средств и другого имущества, а также от источников, перечисленных в ПБУ 9/99 "Доходы организации". А связанные с получением таких доходов затраты будут считаться прочими расходами. Кроме того, к этой группе расходов также относятся оплата услуг банков, налог на имущество, налог на рекламу и т. д. (п. 11 ПБУ 10/99).

       Состав  прочих доходов является открытым. Как правило, к таким также доходам относят:

• штрафы, пени, неустойки, которые вы получили от партнеров за нарушение ими условий договора;
• безвозмездно полученное имущество;
• прибыль прошлых лет, выявленная в отчетном году;
• положительные курсовые разницы (кроме курсовых разниц, относящихся ко вкладам в уставный капитал) и т. д.

       Согласно  ПБУ 10/99 "Расходы организации", прочими расходами являются признанные:

• штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договора;
• убытки прошлых лет, выявленные в отчетном году;
• суммы уценки активов;
• отрицательные курсовые разницы и т. д.

       В некоторых случаях прочие доходы можно показывать в отчете о прибылях и убытках за вычетом расходов, которые относятся к ним. Так можно поступать, когда доходы и связанные с ними расходы возникают в результате одной и той же (аналогичной) деятельности. При этом деятельность не должна быть существенной для характеристики финансового положения фирмы (п. 18.2 ПБУ 9/99).

       Финансовый  результат определяется так:

       Прибыль (убыток) до налогообложения = Прибыль (убыток) от продаж + Проценты к получению - Проценты к уплате + Доходы от участия в других организациях + Прочие доходы - Прочие расходы. Далее в отчет следует внести сумму отложенных налоговых активов (ОНА), которая образовалась за текущий год. ОНА может появиться, если в бухгалтерском учете признаются расходы раньше, чем в налоговом, а доходы, наоборот, - позже. Такие ситуации возникают, например, если сумма начисленной амортизации в бухучете больше, чем в налоговом. Величина ОНА рассчитывается следующим образом:

       Сумма ОНА прибавляется к величине прибыли  до налогообложения. Отложенные налоговые обязательства (ОНО) появляются в обратной ситуации, то есть когда в бухгалтерском учете расходы признаются позже, чем в налоговом, а доходы - раньше. Его расчет осуществляется в следующем порядке:

       Сумма обязательств вычитается при расчете  чистой прибыли, поэтому в расчете ее нужно написать в круглых скобках.

       Сумма текущего налога на прибыль - это сальдо субсчета "Расчеты по налогу на прибыль" счета 68. Если все проводки по ПБУ 18/02 "Учет расчетов по налогу на прибыль" сделаны правильно, то кредитовое сальдо этого субсчета будет равно начисленному налогу на прибыль.

       Затем определяют чистую прибыль (убыток) отчетного периода. Она рассчитывается по формуле:

       Чистая  прибыль (убыток) = Прибыль (убыток) до налогообложения + Отложенные налоговые активы - Отложенные налоговые обязательства - Текущий налог на прибыль.

       Полученный результат должен совпасть с сальдо счета 99 "Прибыли и убытки".

1.3 Методика  анализа финансовых результатов  деятельности предприятия

      В анализе прибыли используются следующие показатели: балансовая прибыль, прибыль от реализации продукции (работ, услуг), проценты к получению, проценты к уплате, доходы от участия в других организациях, прочие расходы, прочие доходы, налог на прибыль.

       В процессе анализа определяется состав балансовой прибыли, ее структура, динамика и выполнение плана за анализируемый период. При изучении динамики и выполнения плана балансовой прибыли применяют метод сравнения: сравнение показателей отчетного периода с предшествующим в первом случае и сравнение фактических показателей отчетного периода с плановыми.

       При изучении динамики показателей следует учитывать инфляционные процессы. Сопоставимость показателей обеспечивается путем перерасчета на индекс цен. Индекс роста цен определяется по формуле:

,      (1.1)

       где  К_i - выпуск продукции в анализируемом периоде в натуральных единицах измерения;

       Ц_i - цена единицы продукции в анализируемом периоде;

       Ц_о - цена единицы продукции в базисном периоде.

       На  изменение балансовой прибыли оказывают  влияние многие факторы. Количественно  можно измерить факторы первого, второго и третьего порядков.

       К факторам первого порядка относятся изменения: прибыль от реализации продукции (товаров, работ, услуг); коммерческие расходы; управленческие расходы; проценты к получению (уплате); доходы от участия в других организациях; прочие доходы (расходы); отложенные налоговые активы и обязательства; текущий налог на прибыль; экономические санкции.

       В свою очередь прибыль от реализации продукции (товаров, работ, услуг) зависит от следующих факторов: объема реализованной продукции; структуры реализованной продукции; полной себестоимости реализованной продукции; цен на реализованную продукцию. Эти факторы относятся к факторам второго порядка балансовой прибыли.

       Более детально и наглядно факторы трех уровней представлены на рисунке 1.2.