Характеристика финансовых результатов

СОДЕРЖАНИЕ

Введение 3

1. Характеристика финансовых  результатов и их роль в  оценке 

хозяйственной деятельности предприятия        5

2. Формирование финансовых  результатов и оценка эффективности

их использования          13

2.1. Модель формирования и распределения финансовых

результатов предприятия         13

2.2. Определение прибыли, ее состав и структура     16

2.3. Распределение прибыли и оценка эффективности ее использования 22

3. Расчет прибыли, остающейся  в распоряжении предприятия и 

возможные направления ее использования      25

Заключение           35

Список литературы          37

ВВЕДЕНИЕ

Рыночная экономика  определяет конкретные требования к  системе управления предприятиями. Необходимо более быстрое реагирование на изменение хозяйственной ситуации с целью поддержания устойчивого финансового состояния и постоянного совершенствования производства в соответствии с изменением рынка.

Предприятие самостоятельно планирует (на основе договоров, заключенных  с потребителями и поставщиками материальных ресурсов) свою деятельность и определяет перспективы развития, исходя из спроса на производимую продукцию и необходимость обеспечения производственного и социального развития.

Самостоятельно планируемым  показателем в числе других стала  прибыль. В условиях рыночной экономики основа экономического развития - прибыль, важнейший показатель эффективности работы предприятия, источники его жизнедеятельности. Однако, нельзя полагать, что планирование и формирование прибыли осталось исключительно в сфере интересов только предприятия. Не в меньшей мере в этом заинтересованы государство (бюджет), коммерческие банки, инвестиционные структуры, акционеры и другие держатели ценных бумаг[2].

Основой рыночного механизма  являются экономические показатели, необходимые для планирования и объективной оценки производственно-хозяйственной деятельности предприятия, образования и использования специальных фондов, соизмерения затрат и результатов на отдельных стадиях воспроизводственного процесса. В условиях перехода к рыночной экономике главную роль в системе экономических показателей играет прибыль.

Получение прибыли играет большую роль в стимулировании развития производства. Но в силу определенных обстоятельств или упущений в  работе (невыполнение договорных обязательств, незнание нормативных документов, регулирующих финансовую деятельность предприятия) предприятие может понести убытки.

Прибыль - это обобщающий показатель, наличие которого свидетельствует  об эффективности производства, о  благополучном финансовом состоянии. Финансовое состояние предприятий - это характеристика его конкурентоспособности (т.е. платежеспособности, кредитоспособности), использования финансовых ресурсов и капитала, выполнения обязательств перед государством: и другими организациями.

Рост прибыли создает  финансовую основу для осуществления расширенного воспроизводства предприятия и удовлетворения социальных и материальных потребностей учредителей и работников.

Анализ финансовых результатов  деятельности предприятия - важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия. Однако одного умения реально оценивать финансовое состояние недостаточно для успешного функционирования предприятия и достижения им поставленной цели. Конкурентоспособность предприятию может обеспечить только правильное управление движением финансовых ресурсов и капитала, находящихся на распоряжении.

Объектом исследования является предприятие ООО "Старт".

Предмет работы - финансовые результаты предприятия.

Цель данной работы - исследование финансовых результатов деятельности предприятия.

Задачи работы:

1) произвести характеристику финансовых результатов и их роль в оценке хозяйственной деятельности предприятия;

2) изучить формирование финансовых результатов и оценку эффективности их использования;

3) сделать расчет прибыли, остающейся в распоряжении предприятия и возможные направления ее использования.

1. ХАРАКТЕРИСТИКА ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ  И ИХ РОЛЬ В ОЦЕНКЕ ХОЗЯЙСТВЕННОЙ  ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

Основной целью финансового  анализа финансовых результатов является получение небольшого числа ключевых (наиболее информативных), параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом аналитика может интересовать как текущее финансовое состояние предприятия, так и его проекция на ближайшую или более отдаленную перспективу, т.е. ожидаемые параметры финансового состояния.

Цели анализа достигаются  в результате решения определенного  взаимосвязанного набора аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения анализа.

Основным фактором, в  конечном счете, является объем и  качество исходной информации. При этом надо иметь в виду, что периодическая бухгалтерская или финансовая отчетность предприятия - это лишь “сырая информация”, подготовленная в ходе выполнения на предприятии учетных процедур [7].

Чтобы принимать решения  по управлению в области производства, сбыта, финансов, инвестиций и нововведений руководству нужна постоянная деловая осведомленность по соответствующим вопросам, которая является результатом отбора, анализа, оценки и концентрации исходных данных исходя из целей анализа и управления.

Анализ финансового  состояния включает следующие блоки  анализа:

Общая оценка финансового  состояния и его изменения  за отчетный период:

- Расчет и анализ  показателей прибыли

- Расчет и анализ  показателей рентабельности

Анализ финансовой устойчивости предприятия

Анализ ликвидности  баланса, а так же анализ деловой  активности платежности.

Оценка финансового  состояния и его изменения  за отчетный период по сравнительному аналитическому балансу, а так же анализ показателей финансовой устойчивости составляют исходный пункт, из которого логичнее разбивается анализ финансового состояния.

Анализ ликвидности  баланса оценивает тянущую платежеспособность и дает заключение о возможности  сохранения финансового равновесия и платежеспособности в будущем.

Сравнительный аналитический баланс и показатели финансовой устойчивости отражают сущность финансового состояния, а ликвидность баланса, характеризует внешнее проявление финансового состояния.

Углубление анализа  на основе данных отчета приводит к  задачам, относящимся преимущественно к внутреннему анализу. Так исследование факторов внутренней устойчивости вызывает необходимость внутреннего анализа запасов и затрат, а уточнение оценки ликвидности баланса производится с помощью внутреннего анализа платежеспособности и ликвидности.

Для характеристики различных  аспектов финансового состояния  применяются как абсолютные, так  и относительные показатели (финансовые коэффициенты). Относительные коэффициенты ( k ) подразделяются на k распределения и k координации [4].

Коэффициенты распределения применяются в тех случаях, когда требуется определить какую часть абсолютный показатель финансового состояния составляет от итога группы абсолютных показателей

Коэффициенты координации  используются для выражения отношения  различных по существу абсолютных показателей финансового состояния или их линейных комбинаций, имеющих различный экономический смысл.

Анализ финансовых k заключается  в сравнении их значений с базисными  величинами, а так же в изучении их динамики за отчетный период и ряд  лет.

Различные стороны производств  бытовой снабженческой и финансовой деятельности предприятия получают законченную оценку в системе  показателей финансовых результатов. Обобщено, наиболее важные показатели финансовых результатов делят предприятие  представленные в форме №2 годовой и квартальной бухгалтерской отчетности. К ним относятся: прибыль (убыток) от реализации продукции (работ, услуги), прибыль (убыток) от прочей реализации, доходы и расходы от внереализационных операций, балансовая прибыль, налогооблагаемая прибыль и др. [15]

Показатели финансовых результатов характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия. Важнейшими из них являются показатели прибыли, которые в условиях рыночной экономики составляют основу экономического развития предприятия, характеризуют степень его деловой активности и финансового благополучия.

По прибыли определяется уровень отдачи авансированных средств  и доходность вложений в активы конкретного  предприятия.

Конечный финансовый результат деятельности предприятия - это балансовая прибыль или убыток, которая представляет собой алгебраическую сумму результата от реализации продукции (работ, услуг), результаты от прочей реализации, сальдо доходов и расходов от в нереализационных операций.

Рб=Р р ± Р пр ± Р вн,

где  Рб - балансовая прибыль или убыток.

               Рр – результат (прибыль или убыток) от реализации продукции (работ, услуг).

Рпр - результат от прочей реализации.

Рвн – результат (доходы  и расходы) от внереализационных  операций.

Результат от реализации продукции (работ, услуг) определяется следующим расчетом:

РР=ВР- SР- РНДС – РА,

где ВР- выручка от реализации продукции.

      SР- затраты на производство продукции.

      РНДС- налог на добавленную стоимость.

      РА – акцизы и экспортные пошлины [5].

Исходным моментом в  расчете показателей прибыли  является оборот предприятия по реализации продукции.

Выручка от реализации продукции (работ, услуг) характеризуют завершение производственного цикла предприятия, возврат авансированных на производство средств предприятия денежную форму и начало нового витка в обороте всех средств. Изменение в реализации продукции показывают наиболее чувствительное влияние на финансовые результаты деятельности предприятия, поэтому финансовый отдел должен организовать ежедневный оперативный контроль за процессом отгрузки и реализации.

Теоретической базой  экономического анализа финансовых результатов деятельности предприятия  является принятая для всех предприятий  независимо от формы собственности, единая модель хозяйственного механизма предприятия, основанная на налогообложении прибыли в условиях рыночных отношений, которая является моделью формирования и распределения финансовых результатов. Она отражает присущее всем предприятиям целей деятельности, единство показателей фактических результатов, единство процессов формирования и распределения прибыли, единство системы налогообложения [6].

Модель хозяйствования в условиях рыночной экономики содержит ряд расчетов:

1) Определение прибыли  от реализации продукции (работ, услуг) и иных материальных ценностей (прочая реализация).

Прибыль от реализации продукции без  НДС и анализов к затратам на производство и реализацию, включается в себестоимость.

П = В – Затр.

В себестоимость продукции при  определении прибыли включают:

- материальные затраты с учетом затрат связанных с использованием сырья;

- амортизационные отчисления на полное восстановление основного фонда;

- оплата труда за производственные результаты в пределах нормирования (включая премии всем категориям);

- отчисления на государственное, социальное страхование;

- обязательное страхование имущества;

- платежи по кредитам банков в пределах ставки, установленной законодательной; кроме процентов по просроченным и отсроченным ссудам, полученным на восстановление оборотных средств, на приобретение основных средств и не материальных активов;

- расходы по всем видам ремонта;

- другие затраты на производство и реализацию [9].

В себестоимость не включается выплаты  в денежных и материальных формах, которые производятся за счет прибыли  остающейся в распоряжении предприятия и специальных источников. Выплаты не связанные с оплатой труда. Прибыль от реализации основных фондов и иных материальных ценностей определяется как разница между продажной (рыночной) ценой имущества и первоначальной или остаточной стоимости имущества.

2) определение балансовой (валовой) прибыли.

Балансовая (валовая) прибыль представляет собой прибыль:

ПБ=ПР+ПП+ПВН,

где  ПБ – балансовая прибыль (убыток);

       ПР – прибыль (или убыток) от реализации продукции (работ, услуг);

       ПП – то же от прочей реализации;

       ПВН – доходы и расходы по внереализационным операциям.

В состав доходов (расходов) от внереализованных операций включают:

- доход, полученный от долевого участия в совместном предприятии;

- суммы полученные в виде экономичных санкций и возмещения убытков:

- другие доходы и расходы не связанные с производством и реализации продукции. При этом, платежи внесенные в бюджет в виде санкций производятся за счет прибыли, остающейся в распоряжении предприятия и не включаются в состав расходов от внереализованных операций [12].

Ключевым вопросом анализа  является формирования показателя общей  балансовой прибыли.

Прогрессивным фактором влияния на формирование прибыли  является:

- снижение себестоимости продукции;

- рост объема реализации продукции

- повышение качества;

- улучшение ассортимента продукции

- снижение цен и тарифов;

- нарушение установленных стандартов и т.д.

3) Определение величины  облагаемой налогом балансовой  прибыли. Для исчисления облагаемой  прибыли балансовая прибыль корректируется:

- на сумму доходов, полученных по акциям, облигациям и другим ценным бумагам, принадлежащих предприятию.

- На сумму дохода, полученного от долевого участия в других предприятиях (кроме доходов полученных за пределами РФ) [10].

4) Определение величины налога на прибыль.

Сумма налога определяется исходя из величины облагаемой прибыли  с учетом предоставленных льгот  ставки налога на прибыль.

 Налоги на прибыль  от других видов доходов и  прибылей:

- Дивиденды и проценты по денежным бумагам принадлежащим предприятию;

- Доходы от долевого участия на территории России;

- Доходы от аренды;

- Прибыль от проведения концертов и другие взимаются с источника этих доходов.

Подробно порядок исчисления и уплаты налога на прибыль определяется инструкциями государственной налоговой службы РФ.

В соответствии с законом  РФ “О налоге на прибыль предприятий и организаций” для отдельных видов плательщика устанавливаются льготы по налогообложению. Полная информация о размере уплаченного и начисленного налога представляется в разделе 2 отчета предприятия о финансовых результатах.

5) Определение и распределение  чистой прибыли, остающейся в  распоряжении предприятия.

Чистая прибыль предприятия  определяется как разница между  облагаемой налогом прибылью и величиной  налога с учетом льгот.

Р чист. = Р бал. – Н  с уч. Льгот

Направления использования  прибыли определяется предприятием самостоятельно. После определения  прибыли и налога идет процесс  анализа основных показателей.

Различные стороны производственной/сбытовой, снабженческой и финансовой деятельности предприятия получают законченную денежную оценку в системе показателей финансовых результатов. Обобщённо наиболее важные показатели финансовых результатов деятельности предприятия представлены в форме №2 «Отчёт о финансовых результатах и их использовании» [13].

К ним относятся:

• прибыль (убыток) от реализации продукции;

• прибыль (убыток) от прочей реализации;

• доходы и расходы  от внереализационных операций;

• балансовая прибыль;

• налогооблагаемая прибыль;

• чистая прибыль и др.

Показатели финансовых результатов характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия. Важнейшими среди них являются показатели прибыли, которая в условиях перехода к рыночной экономике составляет основу экономического развития, предприятия. Рост прибыли создаёт финансовую базу для самофинансирования, расширенного производства, решение проблем социальных и материальных потребности трудового коллектива. За счёт прибыли выполняются также часть обязательств предприятия перед бюджетом, банками и другими предприятиями и организациями [14].

Таким образом, показатели прибыли становятся важнейшими для  оценки производственной и финансовой деятельности предприятия. Они характеризуют  степень его деловой активности и финансового благополучия.

Конечный финансовый результат деятельности предприятия - это балансовая прибыль или убыток, который представляет собой сумму  результата от реализации продукции (работ, услуг); результата от прочей реализации; сальдо доходов и расходов от внереализационных операций.

2. ФОРМИРОВАНИЕ ФИНАНСОВЫХ  РЕЗУЛЬТАТОВ И ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ  ИХ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ

2.1. Модель формирования  и распределения финансовых результатов  предприятия

Объективно присущие финансам распределительная и контрольная  функции реализуются государственными органами и предприятиями посредством создания, регулирования и использования финансовой модели.

Модель формирования и распределения финансовых результатов можно условно разделить на две части: модель формирования финансовых результатов и модель распределения финансовых результатов (рис.1). Такой подход существенно облегчает задачу более подробного изучения и анализа рассматриваемого вопроса. Рассмотрим модель формирования и распределения финансовых результатов на примере деятельности ООО "Старт ".

Основным видом деятельности ООО "Старт" является производство и реализация продукции деревообработки: пиломатериалов (вагона, доска обрезная и необрезная и др.), а также изделий из дерева (оконные рамы, двери, дверные блоки, плинтуса, наличники и др.).

Целью деятельности ООО "Старт" является производство данной продукции и удовлетворение существующего спроса на нее на рынке и, соответственно, получение прибыли в процессе этой деятельности.

ООО "Старт" выпускает широкий ассортимент продукции деревообработки, содержащий более двадцати наименований. В 2009 году цены на производимую продукцию ООО " Старт " значительно выросли по сравнению с предыдущим годом, с чем и вызван рост финансовых показателей

Рис. 1. Модель хозяйственного механизма предприятия, основанная на формировании прибыли

Таблица 1.

Основные показатели финансово-хозяйственной деятельности ООО "Старт" за 2009 г., тыс. руб.

Прибыль предприятия формируется в процессе его производственной деятельности, являясь ее конечным результатом. В условиях конкуренции трудовой коллектив заинтересован в росте прибыли, так как она является источником роста производства, и, следовательно, и роста благосостояния работников предприятия. Однако таким источником служит не вся валовая прибыль, полученная в результате хозяйственной деятельности предприятия, а лишь часть ее, оставшаяся после уплаты налогов и платежей в бюджет, называемая чистой прибылью. Она используется для формирования фондов накопления и потребления и резервного фонда.

Фонд потребления –  это денежные средства, образуемые из чистой прибыли и направляемые на удовлетворение материальных потребностей работников предприятия, финансирования объектов непроизводственной сферы, на выплаты компенсационного характера. Если большая часть прибыли будет направлены в фонд потребления, то в итоге, это приведет к снижению объема производства и качества произведенной продукции, сокращению рабочих мест и прибыли предприятия и, следовательно, к банкротству. Если же большая часть будет направлена в фонд накопления, то не будет материальной заинтересованности у работников предприятия[8].

Назначение, размеры, принципы и источники образования фондов в ООО "Старт", также порядок направления использования средств определяется соответствующими положениями, утвержденными Советом директоров.

2.2. Определение прибыли,  ее состав и структура

Рассмотрим структуру  балансовой прибыли ООО "Старт" за 2009 год, проследим ее динамику, сравнивая с показателями предшествующего года, а также оценим выполнение плана по балансовой прибыли.

Как показывают данные, приведенные  в таблице 2., план по балансовой прибыли  перевыполнен на 10,21% ((815,56-740)*100)/740.

Таблица 2

Анализ состава, динамики и выполнения плана балансовой прибыли

ООО "Старт"

Продолжение табл.2

По сравнению с предшествующим годом темп прироста балансовой прибыли  составил 391,66 % ((815,56-165,88)*100)/165,88, однако значительное влияние здесь оказали инфляционные процессы, т.к. в сопоставимых ценах (в ценах базового - 2008 года) темп прироста составил 173,09% ((453-165,88)*100)/165,88. Столь значительный прирост является положительной тенденцией.

Наибольшую долю в структуре балансовой прибыли занимает прибыль от реализации товарной продукции - 96,29%. Удельный вес внереализационных результатов составил лишь 3,71 % балансовой прибыли. Это является отражением того, что предприятие занимается только основным видом деятельности - производством и реализацией продукции деревообработки и не имеет долевого участия в других предприятиях, не имеет ценных бумаг, не является арендодателем основных фондов и т.п.

Основную часть прибыли  предприятие ООО "Старт" получает за счет реализации товарной продукции. План по сумме прибыли от реализации товарной продукции за 2009 г. перевыполнен на 45,32 тыс. руб.

(785,32-740), или на 6,12 % (45,32*100)/740. По сравнению с предшествующим годом сумма прибыли возросла на 628,12 тыс. руб. (785,32-157,2), или на 399,57% (628,12 *100)/157,2.

Прибыль от реализации товарной продукции зависит от четырех факторов первого порядка: объема реализации продукции; ее структуры; себестоимости и уровня средне реализационных цен. Эти же факторы являются факторами второго порядка по отношению к балансовой прибыли.

Индекс цен на продукцию в 2008 году составил 1,8. Имело место увеличение себестоимости условной единицы продукции в 1,7 раза. Факторный анализ, показывающий за счет каких факторов и на сколько изменилась сумма прибыли в 2009 г. по сравнению с 2008 г. представляет несомненный интерес.

Исходные данные, необходимые для расчета влияния этих факторов на сумму прибыли, разместили в таблице 3.

Таблица 3.

Исходные данные для  факторного анализа прибыли от реализации товарной продукции, тыс. руб.