Оценка экономического потенциала предприятия

     Введение

     В рыночной экономике конкурентоспособность предприятия зависит от величины экономического потенциала предприятия (ЭПП). Построение эффективных, адаптированных к конкретно историческим условиям развития производственных отношений механизмов управления предприятиями невозможно без всестороннего, комплексного и системного исследования такой категории, как экономический потенциал предприятия, его структурных элементов и характера взаимодействия между ними. В этом отношении оценка ЭПП становится не абстрактной самоцелью, а выполняет важнейшую прогнозную функцию и позволяет определить «разрыв» между плановой и фактической траекторией развития, как отдельного предприятия, так и экономики государства в целом. Парадокс настоящего времени состоит в том, что проблема экономического потенциала анализируется недостаточно, экономическая оценка его почти не применяется в управлении.

     Новизна и недостаточная проработанность отдельных проблем позволяет говорить о трудностях в определении основных направлений их решения¹. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     Глава 1. Экономический потенциал предприятия: понятия, структура

     Под экономическим потенциалом сложной системы следует понимать совокупную возможность системы, возникающую в процессе хозяйственной деятельности на основе эффективного использования имеющихся в распоряжении системы материальных и нематериальных ресурсов при достижении целей системы.

     Оценка  экономического потенциала предприятия  позволяет выявить более сильные  и слабые стороны предприятия  и сформировать предпосылки для  выбора стратегии. Экономический потенциал  предприятия является и фундаментом, и отчасти предметом стратегии, который определяет границы выбора конкурентных преимуществ и является неотъемлемой частью устойчивого конкурентного  преимущества².

     При анализе и оценке экономического потенциала предприятия следует определиться с направлением исследования. Возможны различные подходы³:

• Ресурсный подход (в этом случае оценка экономического потенциала сводится к определению стоимости доступных ресурсов.)
• Результативный подход (при котором экономический потенциал — это способность хозяйствующего субъекта осваивать и перерабатывать имеющиеся у него ресурсы для удовлетворения  общественных потребностей.)

     Результативный  подход предполагает наилучшее и наиболее эффективное использование ресурсов. Выполнение данного условия позволяет утверждать, что показатель «экономический потенциал» действительно будет отражать потенциальные возможности системы, а не характеристику ее состояния в текущий момент.

     Для детальной оценки экономического потенциала предприятия его необходимо структурировать. В состав экономического потенциала входят: имущественный, производственный и финансово инвестиционный потенциалы.

     Имущественный потенциал - это денежная оценка, позволяющая делать суждения об оптимальности, возможности и целесообразности вложения финансовых ресурсов в активы предприятия.

     Производственный  потенциал -  это совокупность производственных мощностей предприятия, включающая основные фонды, материальные запасы, топливно-энергетическое обеспечение. Производственный потенциал по значению и составу уже, чем имущественный потенциал, и является его частью.

       Можно рассчитать абсолютный показатель производственного потенциала:

ПП = Основные средства + Сырье, материалы + Незавершенное  производство. 

     Центральной характеристикой экономического потенциала организации является финансово-инвестиционный потенциал. Он представляет собой способность предприятия создавать, привлекать и использовать фонды денежных средств в целях обеспечения непрерывности деятельности, а также развития и совершенствования форм, методов и моделей хозяйствования. Важность данной категории в процессе оценки экономического потенциала предприятия объясняется, во-первых, тем, что она отражает воспроизводственный аспект функционирования экономического субъекта, т.е. способность организации генерировать необходимый объем финансовых ресурсов для продолжения и развития своей деятельности. Во-вторых, финансовые индикаторы позволяют определить способность организации участвовать в хозяйственном обороте без ущерба для прочих ее членов, обеспечив достаточный уровень платежеспособности и оборачиваемости вложенного капитала⁴. 

     Глава 2. Качественная оценка экономического потенциала предприятия

     Оценка  экономического потенциала может быть использована в качестве интегрального  показателя, описывающего состояние развития системы. При этом необходимо выявлять и систематизировать максимально возможное количество факторов, воздействующих на ресурсы предприятия. Для таких целей можно использовать графический метод анализа причинно- следственных связей — схему Исикавы, иногда называемую «рыбий скелет» (приложение 1 ).

     Направление и наклон стрелок не несут смысловой нагрузки. Каждая из стрелок, нанесенная на схему, в зависимости от ее положения представляет собой либо причину, либо следствие: предыдущая стрелка по отношению к последующей всегда выступает как причина, а последующая - как следствие. Каждую группу ресурсов исследуемого предприятия на схеме Исикавы детализируем, учитывая ряд средних и мелких факторов- «костей» (приложение 2). Такая схема позволяет графически проиллюстрировать сложные взаимосвязи между изучаемой характеристикой (экономическим потенциалом) и всевозможными факторами, оказывающими на нее влияние. С помощью схемы Исикавы можно не только определить состав и взаимозависимость факторов, влияющих на экономический потенциал предприятия, но и выявить их относительную значимость.

     С помощью схемы Исикавы любое  предприятие из максимального числа  факторов может выбрать только те, которые будут играть важнейшую  роль в данный момент времени в  конкретной ситуации. Применяемый метод можно усовершенствовать, создав предварительно «идеальный» для данного хозяйствующего субъекта вариант схемы. Возможен иной порядок изображения причинно-следственных связей, более точная и конкретная формулировка факторов (например, в числовом, временном форматах). В качестве «идеального» принимается состояние предприятия в определенном периоде, характеризующемся высокими показателями развития, либо состояние развития эффективно функционирующего конкурента, либо оптимальное состояние, признаваемое таковым на государственном или региональном уровне и зафиксированное в статистической отчетности. Сравнение «идеальной» схемы Исикавы и схемы, отражающей фактический экономический потенциал предприятия, позволяет выявить проблемы в эффективном создании, привлечении и использовании ресурсов. Решением проблемы, т.е. разницы между существующим и желаемым состоянием системы, должно стать то, что заполнит промежуток между этими состояниями.

     Итак, схема Исикавы позволяет получить качественную оценку экономического потенциала, выявить наиболее значимые в сложившихся условиях факторы⁵. 

     Глава 3. Количественные оценки экономического потенциала предприятия

     Величина  ЭПП определяет уровень конкурентоспособности предприятия на целевом рынке. Механизм использования ЭПП можно рассматривать как производную механизма взаимодействия отдельных компонентов. В своем реальном проявлении механизм использования ЭПП определяет рыночный потенциал предприятия. Рыночный потенциал – это степень проявления ЭПП на целевом рынке. Величина рыночного потенциала существенно зависит от факторов внешней экономической среды: емкости рынка, степени его насыщения, спроса, требований посредников, возможностей конкурентов, а также от маркетинговой политики предприятия. Для оценки ЭПП в рыночных условиях используется обобщающий показатель – рыночная стоимость предприятия.

     Существует три подхода к определению рыночной стоимости предприятия: доходный, рыночный (сравнительный), затратный (имущественный).

     Суть  доходного подхода основана на постулате о том, что потенциальный инвестор не заплатит за данный объект сумму, большую, чем текущая стоимость будущих доходов от этого объекта. Считается также, что собственник также не продаст свой бизнес по цене ниже текущей стоимости прогнозируемых будущих доходов. Поэтому стороны придут к соглашению о рыночной цене, равной текущей стоимости будущих доходов.

     Сущность  доходного подхода заключается в том, что рыночная стоимость ЭПП представляет собой сумму продисконтированных денежных потоков прогнозного периода предприятия. Такой подход к оценке считается наиболее приемлемым с точки зрения инвестиционных мотивов: инвестор, вкладывающий денежные средства в действующее предприятие, покупает не набор активов, состоящий из зданий, сооружений, машин, оборудования, нематериальных ценностей и т. д., а поток будущих доходов, который позволит ему окупить вложенные средства, получить прибыль и повысить свое благосостояние. С этой точки зрения все предприятия, к каким бы отраслям экономики они не принадлежали, производят один вид товарной продукции – деньги. Доходный подход нельзя применить для вновь созданных предприятий и предприятий, не генерирующих доходов.

     Затратный (имущественный) подход базируется на постулате, что потенциальный собственник-пользователь не согласится потратить на формирование и реализацию собственных внутренних или внешних возможностей больше, чем стоимость ожидаемого финансово-имущественного результата. Суть затратного подхода состоит в том, что рыночная стоимость экономического потенциала предприятия представляет собой сумму всех затрат, понесенных собственником на создание и функционирование экономического потенциала предприятия за все время его существования, проиндексированных на темп инфляции. Затратный подход не учитывает в цене риски собственников. В этом его недостаток.

     Сравнительный подход базируется на информации о недавних рыночных договорах с аналогичными объектами и использование их в качестве базы определения стоимости экономического потенциала предприятия. По рыночному подходу стоимость экономического потенциала предприятия определяется по информации о ценах продажи аналогичных предприятий, скорректированных поправочными коэффициентами. На основе анализа практики продаж бизнеса в той или иной отрасли можно вывести определенную зависимость между рыночной стоимостью предприятия и некоторыми показателями его работы⁶.  
 

     Для повышения эффективности рыночного  саморегулирования развития организации и ее устойчивого экономического развития в стратегической перспективе необходима разработка новой технологии анализа деятельности организации на основе оценки ее экономического потенциала.  
 
 
 
 
 
 
 
 

Обоснование необходимости и формулировка цели разработки технологии анализа деятельности организации на основе оценки ее экономического потенциала

Конкретизация структуры экономического потенциала

Построение блок-схемы задач анализа  экономического потенциала организации

Оценка рыночного потенциала организации  на основе SWOT-анализа

Комплексный анализ ориентации развития экономического потенциала

Формулировка приоритетных направлений  и определение резервов развития структуры элементов экономического потенциала

Рис. 1. Этапы  разработки технологии анализа деятельности организации на основе оценки ее экономического потенциала

     Целью предлагаемой технологии (первый этап) является создание комплексного методического инструмента, позволяющего выявлять имеющиеся у организации, но не используемые в настоящее время внутренние возможности и резервы для повышения эффективности рыночного саморегулирования, определять потенциальные угрозы, препятствующие этому процессу (саморегулированию) на основе оценки наличного экономического потенциала и конкретизировать направления его стратегического устойчивого развития.

     Реализация  этой цели в первую очередь требует  конкретизации структуры экономического потенциала (второй этап) без проведения которой невозможно определить направления стратегического развития экономического потенциала и его отдельных структурных элементов (приложение 3).

     Структура экономического потенциала определяет состав задач анализа экономического потенциала организации. Эти задачи объединены в блок-схему (третий этап), показывающую последовательность их реализации в процессе анализа и взаимосвязь задач между собой (рис.2.).

Рис.2. Задачи анализа экономического потенциала организации 

     Базовым блоком задач анализа деятельности организации в данном случае выступают задачи анализа инвестиций в развитие экономического потенциала, без которых невозможно обеспечить устойчивость роста рыночных позиций организации.

     Объем и структура инвестиций будут  определять направления стратегического развития производства, зависящего от будущей потребности в ресурсах. В целом реализация задач анализа инвестиций в развитие экономического потенциала и анализа стратегического развития производства позволит определить стратегическую потребность организации в ресурсах (то есть экономически объективно оценить ее стратегический воспроизводственный потенциал), а с учетом реализации задач стратегического анализа рыночного потенциала - сформировать информационную основу для анализа стратегического экономического потенциала организации.

     Такая последовательность задач анализа показывает взаимосвязь темпов развития экономического потенциала организации от повышения эффективности использования факторов внутренней среды деятельности, внутренних резервов организации (в части воспроизводственного потенциала) и ее экономического состояния в стратегической перспективе, на основе оценки которого следует определять будущий рыночный потенциал организации. 

     Для проведения оценки рыночного потенциала организации, с учетом стратегической направленности анализа используется метод SWOT-анализа (четвертый этап).  Большая часть данных, необходимых для анализа стратегического рыночного потенциала организации (спрос, цены, объем продаж товаров, степень конкуренции, конъюнктура рынка и тд.), формируются внешней средой деятельности и поэтому являются неопределенными с точки зрения их количественных и качественных изменений.

     Задачей этого анализа является выявление проблемных полей стратегической деятельности организации по сравнению с конкурентами, а также возможностей и угроз внешней среды. 

     SWOT-анализ позволяет давать оценку рынка в целом и положения на нем организации посредством исследования пяти параметров:

• эффективности реализуемой стратегии;
• сильных и слабых сторон;
• возможностей и угроз;
• конкурентоспособности по ценам и затратам;
• устойчивости занимаемых позиций по сравнению с конкурентами;
• стратегическим проблемам развития организации в рыночной среде.

     Использование SWOT-анализа для оценки рыночного потенциала организации позволит структурировать информацию  как о самой организации, так и о рынке, объективно оценить текущее рыночное положение организации и определить достижимые перспективы развития ее рыночного потенциала на основе разработки конкретных маркетинговых мероприятий, направленных на повышение стратегической конкурентоспособности организации.

     Результаты  анализа оценки рыночного потенциала на основе SWOT- анализа позволяют сформировать информационную базу для анализа ориентации развития (экстенсивного или интенсивного) экономического потенциала (пятый этап).

     «В чистом виде» экстенсивно или интенсивно развивающихся организаций на практике не бывает, каждая организация в той или иной мере сочетает оба пути развития.

     В конечном виде технология анализа деятельности организации на основе оценки ее экономического потенциала должна создать информационную основу для формулировки приоритетных направлений и определения резервов развития структурных элементов экономического потенциала, что является завершающим этапом технологии.

     Сбалансированность темпов развития структурных элементов экономического потенциала  должна являться основным условием полной его реализации, так как отставание развития какого-либо из видов потенциала будет выступать сдерживающим фактором для развития других его видов.

     Рыночный  потенциал организации определяет ее стратегическую конкурентоспособность, в значительной степени формируемую ориентирами развития воспроизводственного потенциала. При этом закладываемые в прогнозы развития организации темпы и пропорции воспроизводства оказывают непосредственное воздействие на технико-технологические возможности удовлетворения организацией конечного спроса потребителей на производимую продукцию. Однако такие возможности, возникающие благодаря интенсификации воспроизводственных процессов, являются необходимым, но не достаточным условием укрепления и расширения рыночного потенциала организации.

  Анализ деятельности организации должен обеспечить трансформацию технологических возможностей в конкурентные преимущества организации, что может быть достигнуто посредством реализации комплекса маркетинговых мероприятий, в частности, связанных с более глубоким изучением динамики спроса и предложения на аналогические реализуемым товарам товары - субституты (заменители), движением цен. Это позволит проводить экономическое обоснование сегментирования рынка и позиционирования не только товаров, но и самой организации на этом рынке.

     При этом особое внимание следует уделять такому направлению анализа как изменение объема реализации продукции, в частности, за счет изменения объема производства и изменения выпуска готовой продукции.

     Резервы роста рыночного потенциала будут в большей мере связаны не с изменением выпуска на рынок готовой продукции (что, безусловно, приведет к увеличению рыночной доли организации, но кратковременному), а с изменениями объема производства продукции. Резервы роста рыночного потенциала непосредственно обусловливаются изменением количества действующих на рынке конкурирующих субъектов и темпами их развития, которые должны выступать самостоятельным направлением анализа.

     Особое  внимание при поиске резервов роста  воспроизводственного потенциала следует уделять таким его составляющим, как информационный и интеллектуальный потенциалы. В частности, резервы их роста будут обусловливаться степенью использования организацией новых информационных систем (управления технологическими процессами, управления организационно-технологическими процессами, организационного управления, интегрированных информационных систем, корпоративных информационных систем, информационных систем научных исследований, обучающих информационных систем и т.д.) и технологий управления (видеотехнологий, мультимедиатехнологий, нейрокомпьютерных технологий, объектно-ориентированных технологий, технологий управления знаниями, интернет-технологий и др.).

     Тем самым, использование резервов роста экономического потенциала, выявленных в процессе анализа ее деятельности в условиях динамичности рыночной среды является существенным фактором эффективности саморегулирования развития организации.

     Обобщая вышеизложенное, можно сказать, что рассмотренная технология анализа деятельности организации на основе оценки ее экономического потенциала призвана создать информационную основу для выбора стратегических направлений развития организации, что требует экономического обоснования возможности их практической реализации⁷. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Приложение 1.

Схема Исикавы  для анализа факторов, воздействующих на экономический потенциал предприятия 

     Приложение 2.

     Факторы, воздействующие на экономический потенциал  предприятия

     Продолжение  табл.