Оценка финансово-экономического состояния предприятия

Содержание

Введение

Актуальность темы. Оценка финансового состояния требует постоянного контроля со стороны менеджмента организации, т.к. финансовое состояние формирует финансовую устойчивость и деловую активность предприятия. Таким образом актуальность темы не вызывает сомнения. Исходя из актуальности темы, объектом настоящей курсовой работы является финансовое состояние ООО «ЗУКМ», а предметом – финансовые процессы, формирующие финансовые результаты его деятельности.

Оценка финансового  состояния предприятия позволяет  ответить на вопрос: насколько правильно предприятие управляло финансовыми ресурсами в течение периода, предшествующего этой дате. Важно, чтобы состояние финансовых ресурсов соответствовало требованиям рынка и отвечало потребностям развития предприятия, поскольку недостаточная финансовая устойчивость может привести к неплатежеспособности предприятия и отсутствию у него средств для развития производства, а избыточная - препятствовать развитию, отягощая затраты предприятия излишними запасами и резервами.

Сущность оценки финансового состояния заключается оценке эффективности формирования, распределения и использования финансовых ресурсов.

Цель данной работы - произвести оценку финансово-экономического состояния предприятия.

Методологической и  теоретической основой контрольной работы являлись труды ведущих российских ученых в области финансово-экономического анализа таких как Шеремета А.Д., Сайфеулина Р.С., Ковалева В.В. и Стояновой Е.С.

1. Общая характеристика предприятия

Общество с ограниченной ответственностью «Завод углеродных и композиционных материалов» (далее - ООО «ЗУКМ») зарегистрировано 09 ноября 2006 г.

ООО «ЗУКМ» внесено в  Единый государственный реестр юридических  лиц 09 ноября 2006 г. за основным государственным регистрационным номером 1067450027248, свидетельство: серия 74 № 004627580 выдано ИФНС № 7450 по Металлургическому району г. Челябинска Челябинской области.

Юридический адрес: 454038, РФ, Челябинская область, г. Челябинск, ул. Челябинский электродный завод,

Почтовый адрес: 454038, РФ, Челябинская область, г. Челябинск, ул. Челябинский электродный завод,

Основными видами деятельности ООО «ЗУКМ»являются:

1. Производство и реализация углеродных волокнистых материалов, изделий из них, попутных продуктов;
2. Проведение научно-исследовательских и проектно-конструкторских работ;
3. Эксплуатация объектов газового хозяйства и др.

ООО «ЗУКМ» не имеет филиалов и представительств.

ООО «ЗУКМ» производит: углекомпозиты, карбоволокниты, теплоизоляционные  углеродные материалы.

ООО «Завод углеродных и композиционных материалов» (ООО «ЗУКМ») создано как самостоятельное предприятие 9 ноября 2006 года путем выделения из состава ОАО «Челябинский электродный завод» (в настоящее время ОАО «ЭПМ-ЧЭЗ») комплекса по производству углеродных волокон (Carbon Fibre) и углерод-углеродных композиционных материалов (УУКМ). Этот комплекс поэтапно вводился в эксплуатацию в период с 1982 по 1994 год и является первым в СССР серийным производством по выпуску высокомодульных углеродных волокон и УУКМ на их основе. За годы, прошедшие с момента пуска производства в эксплуатацию, был детально отработан высокотехнологичный, многопередельный процесс производства углеродных волокон, УУКМ произошло становление сплоченного коллектива высококвалифицированных ИТР и рабочих, освоены новые марки самых современных углеродных волокон и углекомпозитов.

Углеродные волокна  и композиционные материалы на их основе (карбоволокниты carbon fibre, углекомпозиты, углеродопласты) , представляют собой наиболее прогрессивные конструкционные материалы XXI века. Обладание современными технологиями серийного производства этих материалов и степень их применения в промышленности являются критерием развитости научно-промышленного потенциала любого государства, служит гарантом успешного суверенного развития.

Основной целью ООО  «ЗУКМ» является становление предприятия как одного из основных центров развития современного производства и технологии углеродных волокон и композиционных материалов на их основе в РФ.

Завод углеродных и композиционных материалов также предлагает графиты конструкционного назначения, carbon fibre и карбоволокниты.

ООО «ЗУКМ» в связи с ростом объемов производства оптимизирует численность работников. Так например за период 2010 – 2012 гг. численность персонала выросла на 8,33%, а производительность труда выросла на 38,64%, кроме того выручка выросла на 50,19%. С одной стороны такое соотношение кажется великолепным, однако говорить об эффективности работы трудового коллектива нельзя не соотнеся темпы роста заработной платы с темпами роста производительности труда.

Итак, рост заработной платы за 2 года составил 15,22%, в то время как выручка выросла на 50,19%, а производительность на 38,64%.

Расчет производительности труда и оценка динамики данного  показателя представлены в таблице 1.

Таблица 1

Расчет показателя производительности труда

Анализ производительности труда и ее влияние на объемы продукции  показаны в таблице 2.

Таблица 2

Анализ производительности труда

Стоимость реализованной продукции увеличилась в отчетном периоде по сравнению с базовым периодом на  154 591 тыс.руб. за счет увеличения численности рабочих на 20 человек и роста производительности труда. Необходимо рассчитать влияние на изменение объема продукции за счет увеличения численности рабочих и производительности труда одного работника.

Методом абсолютных разниц  рассчитаем влияние вышеуказанных  показателей на объем продукции:

1. Влияние изменения  численности рабочих на объем  продукции составляет 25 668 тыс.руб.

2. Влияние изменения  производительности труда одного  работника на объем продукции составляет 128 923 тыс.руб.

3. Совокупное влияние  2-х факторов

25 668  + 128 923 = 154 591 тыс.руб.

За счет  увеличения численности рабочих на 20 человек объем товарной продукции увеличился на 25 668 тыс.руб., за счет увеличения производительности труда на 496 тыс.руб. объем товарной продукции увеличился на 128 923 тыс.руб. В результате влияния 2-х факторов  объем товарной продукции увеличился на 154 591 тыс.руб. Увеличение численности рабочих – это экстенсивный фактор, увеличение производительности труда – это интенсивный фактор. Значительное влияние на увеличение объема  товарной продукции повлияла производительность труда.

2. Оценка финансовых результатов

Основным видом хозяйственной  деятельности Общества являются переработка  сырья и производство вкладыша которые  составляют 90 % выручки от продажи продукции (товаров, работ, услуг). Общество осуществляет другие виды деятельности, которые не являются существенными.

По данным годовой  бухгалтерской отчетности организации  проанализируем динамику и состав доходов, расходов и финансовых результатов  организации. Укажем возможные причины, повлиявшие на прирост (снижение) анализируемых  показателей (табл. 3, 4).

Таблица 3

Показатели состава и динамики доходов и расходов

Итак, как видим из таблицы 3 чистая прибыль за период выросла на 71,7 млн.руб. Отметим, что основным фактором повлиявшим на данный рост послужил рост прибыли от продаж и рост прочих доходов.

Отметим, что выручка  от продаж выросла на 50%, в то время как себестоимость услуг выросла только на 38%. Рост продаж обусловлен ростом коммерческих расходов на 18% и ростом управленческих расходов на 37%, т.е. увеличение статей затрат был необходим и экономически целесообразен.

Таблица 4

Состав, структура и  динамика расходов по обычным видам  деятельности

Итак, отметим рост рентабельности продаж и рентабельности расходов по основным видам деятельности, в следствие роста расходов меньшими темпами, чем рост доходов. Данный факт подтверждает снижение расходов на 1 руб. выручки от продаж, в 2012 году на 1 рубль выручки приходится                 60 копеек расходов. Отметим, что структура расходов существенно не изменилась.

На основании выше проведенного анализа можно сделать вывод, что деятельность ООО «ЗУКМ» за период 2010 – 2012 гг. имеет положительную динамику роста всех основных показателей. Что свидетельствует о правильно принятой стратегии предприятия, которая была направлена на динамичное расширение производственных мощностей, выход на новые рынки сбыта продукции. Дальнейшее развитие предприятия, в первую очередь зависит от макроэкономических факторов, а так же от обновления материально-технической базы, что позволит увеличить объем производства и продаж, улучшить качество и своевременно выводить на рынок новые виды продукции.

3. Анализ прибыли  от продаж

Для того, чтобы определить какие  именно факторы оказали положительное влияние на прибыль от продаж проведем факторный анализ, т.е. проанализируем методом абсолютных разниц влияние отдельных факторов на изменение прибыли от продаж (табл.5).

Таблица 5

Анализ прибыли от продаж, тыс.руб.

Из табл.5. видно, что наибольшее влияние на рост прибыли от продаж оказал рост рентабельности продаж (64,83% в общем изменении или                           70 111 тыс.руб.), в то время как рост продаж вызвал прирост прибыли только на 38 млн.руб.

Влияние объема продаж:

Влияние уровня рентабельности продаж:

Превышение влияния  интенсивного фактора позволяет  судить о том, что предприятие  не только развивает свою деятельность по экстенсивному пути (расширение производства), но и происходит интенсификация производства (сокращение затрат, новые  технологии, НТП).

4. Анализ  рентабельности производственных  фондов

Проведем анализ в  динамике основных показателей работы предприятия и дадим оценку типу развития экономики организации.

Таблица 6

Сводная оценка типа развития экономики предприятия

Для расчета данной таблицы 6 нам понадобились формулы:

Материалоотдача  = Стоимость реализованной продукции / Материальные затраты

К оборачиваемости оборотных  средств = Стоимость реализованной  продукции /   стоимость   оборотных  средств  

Для расчета коэффициента интенсификации воспользуемся следующей  формулой:

К интенсификации  = ⁴Ö I Пт * IФО* IМО*IКоб , 

если  К интенсификации > интенсивный путь развития экономики предприятия

если  К интенсификации < экстенсивный путь развития экономики предприятия

Для расчета индекса  производительности труда  используем следующую формулу:

Пт = Пт 2012 / Пт 2010

Индексы фондоотдачи, материалоотдачи  и коэффициента  оборачиваемости  оборотных средств рассчитываются аналогичным путем.

I Пт = 1,39, I ФО = 1,54, I МО = 1,32,  I Коб = 1,66

К интенсификации = 1,47 > 0, следовательно тип развития экономики предприятия на данном этапе интенсивный.

Проведем анализ рентабельности производственных фондов предприятия.

Таблица 7

Анализ рентабельности производственных фондов предприятия

Для оценки уровня эффективности  работы предприятия получаемый результат (валовый доход, прибыль) сопоставляется с затратами или используемыми  ресурсами. Соизмерение прибыли  с затратами означает рентабельность или норму рентабельности. Доходность деятельности предприятия характеризуется не только абсолютными показателями, но и относительными. Относительные показатели – это и есть рентабельность. 

1. Рентабельность продаж = Валовая прибыль от продаж / Стоимость реализованной продукции  *100%

Рентабельность продукции показывает, сколько рублей прибыли приходится на каждый  рубль выручки.

2. Рентабельность производственных  фондов = (Валовая прибыль от продаж /Среднегод. стоимость ОФ + Среднегод. стоимость матер. оборотных средств) *100%

Показывает эффективность  использования предприятием основных и оборотных фондов

Предприятие считается  рентабельным, если оно в результате реализации продукции возмещает свои издержки и получает прибыль.

Для расчета влияния факторов нужно рассчитать показатель  фондоемкости по след.формуле:

Фондоёмкость  = 1/ Фондоотдача

Таблица 8

Расчет влияния факторов на рентабельность производства (способ цепных подстановок)

Рассмотрим влияние  факторов на уровень рентабельности:

1. Влияние фондоемкости = 1/((1 / (Рент.продаж баз.периода/ФЕ1) + 1 / (Рент.продаж баз.периода/МЕ0)) - 1/((1 / (Рент.продаж баз.периода/ФЕ0) + 1/ (Рент.продаж баз.периода/МЕ0)) = + 14,48 п.п.

2. Влияние рентабельности  продаж = 1/((1/(Рент.продаж отч. периода/ФЕ1) + 1 / (Рент.продаж отч.периода / МЕ0)) - 1/((1 / (Рент.продаж баз.периода/ФЕ1) + 1/ (Рент.продаж баз.периода/МЕ0)) = + 4,73 п.п.

3. Влияние материалоемкости = 1/((1 / (Рент.продаж отч.периода/ФЕ1) + 1 / (Рент.продаж отч.периода/МЕ1)) - 1/((1 / (Рент.продаж отч.периода/ФЕ1) + 1/ (Рент.продаж отч.периода/МЕ0)) = + 0,55 п.п.

5. Анализ состава и динамики имущества предприятия

Для оценки структуры  баланса и имущественного положения  предприятия сгруппируем статьи баланса в отдельные группы по признаку ликвидности (статьи актива), и срочности обязательств (статьи пассива). Проведём по этим статьям горизонтальный и вертикальный анализ (табл.9.). Выявим основные тенденции в динамике статей актива.

Структура активов за период 2010 - 2012 гг. имеет следующий вид.

Таблица 9

Оценка динамики имущества  за период 2010 – 2012 гг.