Оценка финансового состояния сельскохозяйственного предприятия и направление его укрепления на примере СПК (сельскохозяйственного прои

Оценка финансового  состояния сельскохозяйственного предприятия и направление его укрепления на примере СПК (сельскохозяйственного производственного кооператива)

Содержание

Введение…………………………………………………………………………..3

1.  Теоретические основы анализа  финансового состояния предприятия  и основные направления его  оценки………………………………………………5

1.1 Понятие финансового состояния  сельскохозяйственного предприятия…5

1.2 Методы  и приемы анализа  финансового состояния……………………...9

2. Оценка и анализ финансового  состояния предприятия СХПК «Спутник»........................................................................................................16

2.1. Краткая характеристика  хозяйства………………………………………...16

2.2. Анализ использования  основных и оборотных средств  на предприятии СХПК «Спутник»………………………………………………………………..21

2.3 Оценка финансового  состояния предприятия……………………………24

2.4 Оценка коэффициентов финансовой устойчивости предприятия……….29

3. Система мероприятий,  направленных на повышение финансовой  эффективности предприятия……………………………………………………33

Заключение ………………………………………………………………………38

Список используемой литературы…………………………………………….41

Введение

Переход к рыночной экономике  требует от субъектов хозяйственной  деятельности агропромышленного комплекса  повышения эффективности производства на основе внедрения достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством, преодоления  бесхозяйственности, активизации предпринимательства, инициативы и т.д.

Развитие сельскохозяйственной кооперации, стало одним из первоочередных направлений  стабилизации и совершенствования  аграрного производства. Для ее реализации в стране создано довольно солидное правовое обеспечение, которое закреплено в федеральных законах. На их основе идет активная организация сельскохозяйственных производственных кооперативов, главным  образом за счет преобразования в  кооперативы предприятий других организационно-правовых форм. СХПК становятся преобладающими в числе новых форм хозяйствования на селе. Формируется, хотя и более медленными темпами, система потребительских кооперативов. Однако, воздействие процесса кооперации на экономическое состояние сельского хозяйства и АПК в целом еще не значительное. Поэтому разработка государственной политики в области сельскохозяйственной кооперации, включающей совершенствование организационно-правовой основы деятельности сельскохозяйственных производственных кооперативов, экономического механизма их функционирования, обоснование концептуальных основ вертикальной производственной кооперации, определение ее места в системе интеграционных процессов, меры государственной поддержки, будет способствовать качественной направленности ее развития. Вышеизложенные обстоятельства свидетельствуют о высокой актуальности темы данной работы.

Целью данной работы является оценка финансового состояния предприятия  и направление ее укрепления на примере  сельскохозяйственного производственного  кооператива.

Задачи:

1. Раскрыть теоретические  основы понятия финансового состояния  предприятия.

2. Описать наиболее распространённые  методы оценки финансового состояния  предприятия.

3. Провести оценку показателей,  характеризующих финансовое состояние  предприятия

3. Выявить направление  повышения прибыльности  и рентабельности  предприятия.

Теоретической основой данной работы стали труды отечественных  ученых-экономистов проф. В.Я.Горфинкеля, В.В. Ковалева, Е.В. Стояновой и др. Информационной базой работы послужили  разработки отечественных и зарубежных ученых в области финансов предприятия. Также при выполнении работы использовались нормативно-правовые акты РФ, учебники и учебные пособия по финансам организации, финансовому менеджменту, экономическому анализу, монографии и  научные статьи в периодических  изданиях, а также данные, полученные в ходе самостоятельно проведенных  экономических исследований.

1. Теоретические основы анализа финансового состояния предприятия и основные направления его оценки

1.1 Понятие финансового состояния сельскохозяйственного предприятия

С углублением рыночных реформ в сельском хозяйстве значительное число ранее высокоприбыльных сельхозпредприятий превратилось в низкорентабельные убыточные хозяйства. Произошло резкое сокращение объемов производства сельскохозяйственной продукции, снизилась производственная и экономическая эффективность деятельности сельскохозяйственных предприятий.

Кризисные тенденции в  сельском хозяйстве связаны с сокращением финансирования из госбюджета, диспаритетом цен на потребляемые ресурсы, физическим и моральным износом оборудования, нехваткой и низким качеством кормов, неконкурентоспособностью продукции на фоне дешевой импортной, низкой платежеспособностью основной части населения.

В новых условиях хозяйствования, при которых рыночные отношения  определяют конкурентоспособность  продукции, когда заработали такие  экономические категории, как цена, качество производимой продукции, ассортимент, а взаимоотношения предприятий  и организаций строятся на коммерческой основе, - возникает необходимость  в изучении финансового состояния  не только своего предприятия, но и  конкурентов на рынке сельскохозяйственных продуктов [5, с.78-80].

Финансовое состояние  предприятия представляет собой  совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование  финансовых ресурсов. Цель анализа  финансового состояния предприятия  состоит в выявлении способов и направлении повышения его  финансового благополучия.

В экономической практике существуют различные варианты анализа  финансового состояния предприятия. Как правило, используют два вида оценки: платежеспособности и финансовой устойчивости.

Платежеспособность предполагает достаточность ликвидных активов  для погашения в любой момент всех краткосрочных обязательств перед  кредиторами. Превышение ликвидных  активов над обязательствами  данного вида означает финансовую устойчивость.

Для измерения платежеспособности рассчитывают три коэффициента: коэффициент  ликвидности, промежуточный коэффициент  покрытия, общий коэффициент покрытия.

Финансовая устойчивость предприятия определяется с помощью  ряда коэффициентов: обеспеченности оборотных  активов собственными источниками, автономии предприятия, финансовой устойчивости, реальной стоимости имущества, маневренности собственных средств, финансовой зависимости.

Официально в практику оценки финансового состояния предприятия  введены три коэффициента: текущей  ликвидности, обеспеченности собственными средствами, восстановления (утраты) платежеспособности.

Для оценки экономической эффективности  сельскохозяйственных предприятий  можно предложить систему показателей, которая применяется  как в  целях оценки эффективности, так  и для формирования интегрального  показателя оценки.

Для балльной оценки принимаются следующие показатели финансового состоянию.

Текущий коэффициент, отражающий текущую платежеспособность предприятия. Практика показывает, что он наиболее полно отражает платежеспособность и не зависит от особенностей группировки текущих активов по степени ликвидности, а характер этой группировки весьма важен для оценки платежеспособности.

Соотношение срочной и спокойной  краткосрочной задолженности, которое, на наш взгляд, объективно отражает финансовую устойчивость предприятия в современных условиях развития и функционирования сельскохозяйственных предприятий. К срочной задолженности необходимо относить задолженность сельскохозяйственных предприятий в бюджеты всех уровней.

Относительный запас финансовой прочности, характеризующий эффективность хозяйственной деятельности, хозяйственный риск. Показатель отражает в относительном виде удаленность фактической выручки от реализации от порога рентабельности. Практика диктует предельное значение эффективности деятельности: эффективной считается деятельность при показателе, близком к 30 %.

Коэффициент реагирования затрат, отражающий экономичность деятельности предприятия, то есть степень эффективности использования ресурсов. Коэффициент определяется соотношением темпов прироста себестоимости и объема реализации. Показатель имеет реальные критерии: при коэффициенте меньшем, чем 1, – прогрессивная тенденция, при большем – регрессивная.

Соотношение темпов изменения выручки  и совокупного капитала (нетто), характеризующее  деловую активность предприятия.

Доля отчислений от чистой прибыли  в федеральный бюджет. Показатель отражает интерес государства в деятельности сельскохозяйственного предприятия и характеризует взаимоотношения предприятия и государства. Критерием оценки этого показателя является норматив Минимущества.

Среднегодовой индекс сезонности доходов   (доходов от реализации, внереализационных и прочих доходов). Данный показатель весьма важен для формирования финансовой политики сельскохозяйственного предприятия, так как он отражает его усилия по диверсификации деятельности. Индекс сезонности рассчитывается путем деления месячного уровня дохода на среднемесячный доход за год. В качестве критерия для балльной оценки можно задавать коридор сезонной волны, разброс индексов сезонности.

Ряд показателей  для оценки выстраивается следующим образом: относительный запас финансовой прочности, соотношение срочной и спокойной краткосрочной задолженности, текущий коэффициент, соотношение темпов роста выручки и совокупного капитала, коэффициент реагирования затрат, доля отчислений от чистой прибыли в федеральный бюджет, среднегодовой индекс сезонности доходов [10, с.164].

С учетом объективных реалий улучшением финансового состояния  с предприятий может быть достигнуто за счет обеспечения условий сначала  простого, а в дальнейшем расширенного воспроизводства основных видов  сельхозпродукции. Для этого необходимо:

- снять груз кредиторской  задолженности с сельскохозяйственных предприятий;

- радикально сократить  диспаритет цен, прежде всего  внутри АПК; 

- изыскать возможности  существенного увеличения кредитных  ресурсов сельскохозяйственных товаропроизводителей, в том числе в форме долгосрочного кредита, достаточного для восстановления прежде всего машинно-тракторного парка и других элементов активной части основных средств.

В системе мер по финансовому  оздоровлению сельхозпроизводства важная роль должна принадлежать развитию арендных отношений. Так, аренда земли позволит несколько улучшить финансовую обеспеченность арендодателей и увеличить производственный потенциал арендаторов.

В современных условиях правильное определение реального финансового  состояния предприятия имеет  большое значение не только для самого предприятия, его акционеров, но и  для возможных инвесторов.

Систематический контроль финансового  состояния предприятия позволяет  оперативно выявлять негативные стороны  в работе предприятия и своевременно принимать действенные меры по выходу из сложившейся ситуации. Оценка финансового  состояния предприятия не только дает возможность судить о его  положении на данный момент, но и  служит основой, необходимой предпосылкой в выработке стратегических решений, определяющих перспективы развития предприятия. Значение прогнозного  анализа финансового состояния  и в том, что он позволяет заблаговременно  оценить финансовую ситуацию с позиции  ее соответствия стратегии развития предприятия с учетом изменения  внутренних и внешних условий  его функционирования. Поэтому анализу  финансового состояния на предприятии  должно уделяться самое пристальное  внимание.

1.2. Методы  и  приемы анализа финансового состояния

Под методом финансового  анализа понимается способ подхода  к изучению хозяйственных процессов  в их становлении и развитии.

К характерным особенностям метода относятся: использование системы  показателей, выявление и изменение  взаимосвязи между ними.

В процессе финансового анализа  применяется ряд специальных  способов и приемов.

Способы применения финансового  анализа можно условно подразделить на две группы: традиционные и математические.

К первой группе относятся: использование абсолютных, относительных  и средних величин; прием сравнения, сводки и группировки, прием цепных подстановок.

Прием сравнения заключается  в составлении финансовых показателей  отчетного периода с их плановыми  значениями и с показателями предшествующего  периода.

Прием сводки и группировки  заключается в объединении информационных материалов в аналитические таблицы.

Прием цепных подстановок  применяется для расчетов величины влияния факторов в общем комплексе  их воздействия на уровень совокупного  финансового показателя. Сущность приёмов  ценных подстановок состоит в  том, что, последовательно заменяя  каждый отчётный показатель базисным, все остальные показатели рассматриваются  при этом как неизменные. Такая  замена позволяет определить степень  влияния каждого фактора на совокупный финансовый показатель.

Основные методы анализа  финансовой отчётности: горизонтальный анализ, вертикальный анализ, трендовый, метод финансовых коэффициентов, сравнительный  анализ, факторный анализ.

Горизонтальный (временный) анализ – сравнение каждой позиции  с предыдущим периодом.

Вертикальный (структурный) анализ – определение структуры  итоговых финансовых показателей с  выявлением влияния каждой позиции  отчётности на результат в целом.

Трендовый анализ – сравнение  каждой позиции отчётности с рядом  предшествующих периодов и определение  тренда. С помощью тренда формируются  возможные значения показателей  в будущем, а, следовательно, ведется  перспективный анализ.

Анализ относительных  показателей (коэффициентов) - расчет отношений  между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязи показателей.

Сравнительный анализ - это  и внутрихозяйственный анализ сводных  показателей подразделений, цехов, дочерних фирм и т. п., и межхозяйственный анализ предприятия в сравнении  с данными  конкурентов, со среднеотраслевыми  и средними общеэкономическими данными.

Факторный анализ - анализ влияния  отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных  и стохастических приёмов исследования.

Факторный анализ может быть как прямым, так и обратным, т. е. синтез - соединение отдельных элементов  в общий результативный показатель.

Многие математические методы: корреляционный анализ, регрессионный  анализ, и др., вошли в круг  аналитических разработок значительно  позже. Методы экономической кибернетики  и оптимального программирования, экономические  методы, методы исследования операций и теории принятия решения, безусловно, могут найти непосредственное применение в рамках финансового анализа.

Все вышеперечисленные методы анализа относятся к формализованным  методам анализа. Однако существуют и неформализованные методы: экспертных оценок, сценариев, психологические, морфологические  и т. п., они основаны на описании аналитических процедур на логическом уровне [8, с.78].

В настоящее время практически  невозможно обособить приемы и методы какой-либо науки как присущие исключительно  ей. Так и в финансовом анализе  применяются различные методы и  приёмы, ранее не используемые в  нем. Основная цель анализа финансового  состояния — это не только оценка текущего состояние предприятия, но и отслеживание тех или иных тенденций в изменении основных финансовых показателей, выявление слабых позиций, проведение целенаправленной работы на улучшение этих показателей.

При  исследовании применяются  основные статистические методы: группировок, средних и относительных величин, графический, индексный, а также  метод сопоставления.

Главная цель анализа финансового  состояния — проследить динамику и структуру изменений финансового  состояния предприятия посредством  оценки изменения основных финансовых показателей.

При этом используются следующие  методы статистического исследования:

• построение динамических рядов, как фактических показателей, так и в сопоставимых (относительных) показателях;
• расчет показателей динамических рядов;
• построение трендовых и регрессионных моделей;
• расчет индексов.

 Главенствующее место  при анализе финансового состояния  занимает:

1) изучение структуры  того или иного показателя;

2) характеристика динамики  показателя;

3) оценка и исследование  факторов, влияющих на изменения  основных показателей, их состав  и динамику изменения.

В последнее время, в связи  с повсеместным внедрением вычислительной техники процесс  анализа финансового  положения коммерческого предприятия  значительно упростился. Любой грамотный  экономист  использует стандартные электронные таблицы и в состоянии написать программы расчета финансовых показателей и тем самым избавить себя от монотонной расчетной части и сосредоточится непосредственно на анализе и прогнозе.

Здесь следует отметить, что успех анализа и прогноза в значительной степени зависит  от полноты и достоверности информации.

Методика анализа финансового  состояния предназначена для  обеспечения управления финансовым состоянием предприятия и оценки финансовой устойчивости его деловых  партнеров в условиях рыночной экономики. Она включает элементы, общие как  для внешнего, так и внутреннего  анализа.

Методика включает следующие  блоки анализа: общая оценка финансового  состояния и его изменения  за отчетный период; анализ финансовой устойчивости предприятия; анализ ликвидности  баланса, анализ деловой активности и платежеспособности предприятия. Оценка финансового состояния и его изменения за отчетный период по сравнительному аналитическому балансу, а также анализ показателей финансовой устойчивости составляют исходный пункт, из которого должен логически развиваться заключительный блок анализа финансового состояния. Анализ ликвидности баланса должен оценивать текущую платежеспособность и давать заключение о возможности сохранения финансового равновесия и платежеспособности в будущем. Сравнительный аналитический баланс и показатели финансовой устойчивости отражают сущность финансового состояния. Ликвидность баланса характеризует внешние проявления финансового состояния, которые обусловлены его сущностью. Углубление анализа на основе данных учета приводит к задачам, относящимся преимущественно к внутреннему анализу. Так, исследование факторов финансовой устойчивости вызывает необходимость внутреннего анализа запасов и затрат, а уточнение оценки ликвидности баланса производится с помощью внутреннего анализа состояния дебиторской и кредиторской задолженности.

В ходе анализа для характеристики различных аспектов финансового состояния применяются как абсолютные показатели, так и финансовые коэффициенты, представляющие собой относительные показатели финансового состояния. Последние рассчитываются в виде отношений абсолютных показателей финансового состояния или их линейных комбинаций.

Коэффициенты  распределения применяются в тех случаях, когда требуется определить, какую часть тот или иной абсолютный показатель финансового состояния составляет от итога включающей его группы абсолютных показателей. Коэффициенты распределения и их изменения за отчетный период, как будет показано ниже, играют большую роль в ходе предварительного ознакомления с финансовым состоянием по сравнительному аналитическому балансу-нетто.

Коэффициенты  координации используются для выражения отношений разных по существу абсолютных показателей финансового состояния или их линейных комбинаций, имеющих различный экономический смысл.

Анализ финансовых коэффициентов  заключается в сравнении их значении с базисными величинами, а также  в изучении их динамики за отчетный период и за ряд лет. В качестве базисных величин используются усредненные по временному ряду значения показателей данного предприятия, относящиеся к прошлым благоприятным с точки зрения финансового состояния периодам, среднеотраслевые значения показателей, значения показателей, рассчитанные по данным отчетности наиболее удачливого конкурента. Кроме того, в качестве базы сравнения могут служить теоретически обоснованные или полученные в результате экспертных опросов величины, характеризующие оптимальные или критические с точки зрения устойчивости финансового состояния значения относительных показателей. Такие величины фактически выполняют роль нормативов для финансовых коэффициентов, хотя методики их расчета в зависимости, например, от отрасли производства пока не создано, поскольку в настоящее время не устоялся и поэтому лишен полноценной системной упорядоченности набор относительных показателей, применяемых для анализа финансового состояния предприятия. Зачастую предлагается избыточное количество показателей. Для точной и полной характеристики финансового состояния предприятия и тенденций его изменения достаточно сравнительно небольшого количества финансовых коэффициентов. Важно лишь, чтобы каждый из этих показателей отражал наиболее существенные стороны финансового состояния.

Практика финансового  анализа уже выработала основные правила чтения (методику анализа) финансовых отчетов. Среди них можно выделить 6 основных методов:

• горизонтальный (временной) анализ - сравнение каждой  позиции отчетности с предыдущим периодом;
• вертикальный (структурный) анализ - определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом;
• трендовый анализ - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов  и определение тренда, т.е основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируют возможные значения  показателей в будущем, а следовательно, ведется перспективный прогнозный анализ;
• анализ относительных показателей (коэффициентов) - расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей;
• сравнительный (пространственный) анализ - это как внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними хозяйственными данными;
• факторный анализ - анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель  с помощью детерминированных или стохастических  приемов исследования. Причем факторный анализ может быть как прямым (собственно анализ), когда дробят на составные части, так и обратным (синтез), когда его отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель.

2. Оценка и анализ финансового состояния предприятия СХПК «Спутник»

2.1. Краткая характеристика хозяйства

Производственным кооперативом (артелью) признается добровольное объединение  граждан на основе членства для совместной производственной или иной хозяйственной  деятельности (производство, переработка, сбыт промышленной, сельскохозяйственной и иной продукции, выполнение работ, торговля, бытовое обслуживание, оказание других услуг), основанной на их личном трудовом и ином участии и объединении  его членами (участниками) имущественных  паевых взносов. Законом и учредительными документами производственного  кооператива может быть предусмотрено  участие в его деятельности юридических  лиц. Производственный кооператив является коммерческой организацией. Члены производственного  кооператива несут по обязательствам кооператива субсидиарную ответственность  в размерах и в порядке, предусмотренных  законом о производственных кооперативах и уставом кооператива. Правовое положение производственных кооперативов и права и обязанности их членов определяются в соответствии с ГК РФ законами о производственных кооперативах.

Федеральный закон от 8 мая 1996 г. N 41-ФЗ "О производственных кооперативах", основываясь на положениях ст. ст. 107 - 112 ГК РФ, подробно регулирует общие правила о производственных кооперативах, порядок их образования, права и обязанности членов, имущество кооператива и правила организации управления в нем, трудовые отношения в кооперативе, учет и отчетность, порядок реорганизации и ликвидации кооператива и другие существенные отношения.

Сельскохозяйственный производственный кооператив «Спутник» находится в Калачеевском районе Воронежской области.

Калачеевский район расположен на юго-востоке Воронежской области  и по своей площади (2132 кв. км) является одним из наиболее крупных. Район  граничит на востоке с Волгоградской  и Ростовской областями.

Транспортно-географическое положение района нельзя назвать  выгодным. Районный центр является тупиковой станцией железнодорожной  ветки Таловая-Калач, соединяющей  район с соседними районными  и областными центрами. От города Калача на север, юг и запад в радиальном направлении расходятся автодороги муниципального значения, соединяющие  его с Воробьевкой, Петропавловкой и Павловском (автомагистраль Москва-Воронеж-Ростов). Район расположен на Калачской возвышенности. Максимальная высота водоразделов в  пределах района составляет 222 м над уровнем моря. Среднее относительное превышение водоразделов над днищами долин составляет 50-80 м, что свидетельствует о глубоком эрозионном расчленении. Густота овражно-балочной сети составляет 1.2 км на один кв.м.

Район характеризуется уровнем  почвенного плодородия ниже среднеобластного. Совокупный почвенный балл для зерновых культур составляет 77,6, для сахарной свеклы и кукурузы  - 76,6, для подсолнечника  – 77,8. значительны площади черноземов типичных, в долинах рек встречаются  аллювиальные дерновые и луговые  почвы. Доля смытых земель в пашне  составляет 33.8 процента, в сельскохозяйственных угодьях - 35.7 процента. На территории района имеются значительные площади солонцеватых и засоленных почв. Их доля в пашне  составляет 9.5 процента, в сельскохозяйственных угодьях - 13.5 процента. Полезные ископаемые в районе представлены глинами и  легкоплавкими суглинками для производства кирпича, а также карбонатными породами для производства строительной извести. По территории района протекает река Толучеевка с притоками (река Подгорная  и река Манина). Район имеет среднеобластной  агроклиматический потенциал, для  которого характерна продолжительность  периодов со средней суточной температурой воздуха выше +5°С - 189-196 дней, сумма  температур воздуха за период с температурой выше +10°С равна 2600-2800°С, сумма осадков  за этот период - 230-270 мм, продолжительность безморозного периода - 227-233 дня.

Среднее значение абсолютных максимумов температуры достигает +36° и минимумов -30°С. 

Калачеевский район образован  в 1928 году, территория современного Калачеевского  района входила в пределы Богучарского уезда Воронежской  губернии. На территории района расположены старинные  села и слободы: Подгорная, Манино, Новая  Криуша, Новомеловатка, Семеновка, Хрещатое и другие. Административный центр  района - город Калач, расстояние от него до ближайшей железнодорожной  станции - 3 км, до областного центра - 294 км. Средняя плотность населения 30,9 человек на кв.км, что соответствует 10 месту в области.

Рассмотрим показатели социально-экономического состояния СХПК «Спутник» в следующей  таблице:

Таблица 1

Основные социально-экономические  показатели деятельности СХПК «Спутник»