Оценка финансовых результатов деятельности ОАО Газпром

Старооскольский технологический институт (филиал)

 Федерального  государственного образовательного  учреждения высшего 

профессионального образования

 «Национальный  исследовательский технологический  университет «МИСиС» 
 
 

Кафедра экономики и менеджмента 
 
 
 
 

КУРСОВАЯ  РАБОТА

по дисциплине: «Экономика предприятия»

на тему: «Оценка финансовых результатов  деятельности ОАО Газпром» 
 
 

                                      Автор работы:  Колесникова Оксана Борисовна

                                                  Группа:  ЭА-08-1д

     № зачетной книжки  080047

                                           Специальность:  Бухгалтерский учет, анализ и аудит

                                   Руководитель работы: Ченцова Елена Павловна

                                      Курсовая работа защищена                        оценка

                  Члены комиссии: ________________ 
 
 
 

Старый  Оскол

2010 год

     содержание 

    Введение 

    Финансовый  результат деятельности предприятия  характеризуется суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль отражает финансовый результат  от хозяйственной деятельности, полученный предприятием за отчетный период (в  случае превышения доходов над расходами). Рентабельность характеризует эффективность использования имеющихся на предприятии ресурсов. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие и тем устойчивее его финансовое состояние. Увеличение прибыли является источником для самостоятельного финансирования, расширения производства, реализации программ социального и научно-технического развития. За счет прибыли выполняется часть обязательств предприятия перед бюджетом, банками и другими предприятиями и организациями. Именно поэтому анализ финансовых результатов и поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности являются основными из задач в любой сфере бизнеса.

    Целью написания данной курсовой работы является рассмотрение теоретических основ формирования финансовых результатов деятельности и проведение сравнительного анализа финансовых результатов.

    Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

1. Раскрыть экономическую сущность прибыли и рентабельности.
2. Рассмотреть источники получения прибыли на предприятии.
3. Изучить основные показатели, используемые для анализа финансовых результатов деятельности.
4. Рассмотреть организационно-экономическую характеристику ОАО «Газпром».
5. Провести анализ:

    — состава, структуры и динамики балансовой прибыли;

    — прибыли от реализации по факторам;

    — показателей рентабельности;

6. Предложить эффективные пути по увеличению прибыли и рентабельности.

    Объектом  исследования данной курсовой работы является ОАО «Газпром».

    Предметом исследования — финансовые результаты деятельности.

    В процессе оценки финансовых результатов деятельности могут быть использованы следующие методы:

1. Метод сравнения;
2. Метод средних, абсолютных и относительных величин;
3. Балансовый метод;
4. Метод долевого участия;
5. Табличный метод.

    Основными источниками для анализа финансовых результатов деятельности могут послужить:

1. Формы отчетности:

— «Бухгалтерский баланс» (Ф№-1);

— «Отчет о прибылях и убытках» (Ф№-2);

2. Учебная литература.
3. Методические пособия.
4. Данные Internet.

1 Теоретические основы  анализа финансовых  результатов деятельности предприятия 
 

    1.1 Экономическая сущность прибыли и рентабельности, функции прибыли,

        источники получения прибыли на предприятии. 

    1.1.1 Доход предприятия, его сущность и значение 

    Прибыль как экономическая категория  отражает чистый доход, созданный в  сфере материального производства в процессе предпринимательской  деятельности. Результатом соединения факторов производства (труда, капитала, природных ресурсов) и полезной производительной деятельности хозяйствующих субъектов является готовая продукция, которая становится товаром при условии ее реализации потребителю.

    На  стадии продажи выявляется стоимость  товара, включающая стоимость прошлого овеществленного труда и живого труда. Стоимость живого труда отражает вновь созданную стоимость и распадается на две части:

1. Первая представляет собой заработную плату работников, участвующих в производстве продукции. Для предпринимателя она представляет часть издержек по производству продукции.
2. Вторая часть вновь созданной стоимости отражает чистый доход, который реализуется только в результате продажи продукции.

    На  уровне предприятия в условиях товарно-денежных отношений чистый доход принимает  форму прибыли. Установив цену на продукцию, предприятия-товаропроизводители  реализуют ее потребителю, получая  при этом денежную выручку, что не означает получения прибыли. Для  выявления финансового результата необходимо сопоставить выручку с затратами на производство и реализацию, которые принимают форму себестоимости продукции. Когда выручка превышает себестоимость, финансовый результат свидетельствует о получении прибыли. Предприниматель всегда ставит своей целью прибыль, но не всегда ее получает. Если выручка равна себестоимости, то удалось лишь возместить затраты на производство и реализацию продукции. При реализации без убытков, отсутствует и прибыль как источник производственного, научно-технического и социального развития. При затратах, превышающих выручку, предприятие получает убытки — отрицательный финансовый результат, что ставит его в достаточно сложное финансовое положение, не исключающее и банкротство. 

    1.1.2 Функции прибыли     

    Прибыль как важнейшая категория рыночных отношений выполняет определенные функции:

    1. Характеризует экономический эффект, полученный в результате деятельности предприятия. Но все аспекты деятельности предприятия с помощью прибыли оценить невозможно. Такого универсального показателя и не может быть. Именно поэтому при анализе производственно-хозяйственной и финансовой деятельности предприятия используется система показателей.

    Значение  прибыли состоит в том, что  она отражает конечный финансовый результат. Вместе с тем на величину прибыли, ее динамику воздействуют факторы, как зависящие (уровень цен на реализуемую продукцию, заработная плата, уровень хозяйствования, компетентность руководства, конкурентоспособность продукции, организация производства и труда, его производительность, состояние и эффективность производственного и финансового планирования), так и не зависящие (конъюнктура рынка, уровень цен на потребляемые материально-сырьевые топливно-энергетические ресурсы, нормы амортизационных отчислений) от усилий предприятия.

    Перечисленные факторы влияют на прибыль не прямо, а через объем реализуемой продукции и себестоимость, поэтому для выяснения конечного финансового результата необходимо сопоставить стоимость объема реализуемой продукции и стоимость затрат и ресурсов, используемых в производстве.

    2. Прибыль обладает стимулирующей функцией. Ее содержание состоит в том, что она одновременно является финансовым результатом и основным элементом финансовых ресурсов предприятия. Реальное обеспечение принципа самофинансирования характеризуется полученной прибылью. Доля чистой прибыли, оставшейся в распоряжении предприятия после уплаты налогов и других обязательных платежей, должна быть достаточной для финансирования расширения производственной деятельности, научно-технического и социального развития предприятия, материального поощрения работников.

    3. Прибыль является одним из источников формирования бюджетов разных уровней. Она поступает в бюджеты в виде налогов и наряду с другими доходными поступлениями, использующихся для финансирования удовлетворения совместных общественных потребностей, обеспечение выполнения государством своих функций, государственных, инвестиционных, производственных, научно-технических и социальных программ.

    В условиях рыночной экономики значение прибыли огромно. Стремление к ее получению ориентирует товаропроизводителей на увеличение объема производства продукции, нужной потребителю, снижение затрат на производство. При развитой конкуренции этим достигается не только цель предпринимательства, но и удовлетворение общественных потребностей. Для предпринимателя прибыль является сигналом, указывающим, где можно добиться наибольшего прироста стоимости, создает стимул для инвестирования в эти сферы. Свою роль играют и убытки. Они высвечивают ошибки и просчеты в направлении средств, организации производства и сбыта продукции.

    Экономическая нестабильность, монопольное положение  товаропроизводителей искажают формирование прибыли как чистого дохода, приводят к стремлению получения доходов главным образом в результате повышения цен. Устранению инфляционного наполнения прибыли способствуют финансовое оздоровление экономики, развитие рыночных механизмов ценообразования, оптимальная система налогов. Эти задачи должно выполнять государство в ходе осуществления экономических реформ.

    1.1.3 Источники получения прибыли  на предприятии  

    В условиях рыночных отношений, как свидетельствует  мировая практика, имеются три  основные источника получения прибыли.

    Первый  источник образуется за счет монопольного положения предприятия по выпуску  той или иной продукции или (и) уникальности продукта. Поддержание этого источника на относительно высоком уровне предполагает постоянное обновление продукта. Здесь следует учитывать такие противодействующие силы, как антимонопольная политика государства и растущая конкуренция со стороны других предприятий.

    Второй  источник связан непосредственно с  производственной и предпринимательской деятельностью. Практически он касается всех предприятий. Эффективность его использования зависит от знания конъюнктуры рынка и умения адаптировать развитие производства под эту постоянно меняющуюся конъюнктуру. Здесь все сводится к проведению соответствующего маркетинга. Величина прибыли в данном случае зависит:

    — во-первых, от правильности выбора производственной направленности предприятия по выпуску продукции (выбор продуктов, пользующихся стабильным и высоким спросом);

    — во-вторых, от создания конкурентоспособных условий продажи своих товаров и оказания услуг (цена, сроки поставки, обслуживание покупателей, послепродажное обслуживание и т.д.);

    — в-третьих, от объемов производства (чем больше объем производства, тем больше масса прибыли);

    — в-четвертых, от структуры снижения издержек производства.

    Третий  источник проистекает из инновационной  деятельности предприятия. Его использование  предполагает постоянное обновление выпускаемой  продукции, обеспечение ее конкурентоспособности, рост объемов реализации и увеличение массы прибыли.

    1.1.4 Рентабельность работы предприятия 

    В условиях рыночных отношений, характеризующихся  своей динамичностью, приходится постоянно принимать неординарные решения, связанные  с учетом финансового положения предприятия.

    Для оценки уровня эффективности работы предприятия получаемый результат (валовой доход, прибыль) сопоставляется с затратами или используемыми ресурсами. Соизмерение прибыли с затратами означает рентабельность, или, точнее норму рентабельности.

    В экономическом анализе рассматриваются  показатели рентабельности, указанные в таблице 1. 

Таблица 1 — Основные показатели рентабельности

    1.2 Система показателей, используемых  для анализа финансовых 

           результатов деятельности

    В процессе анализа используются следующие  показатели:

    — маржинальная прибыль — разность между нетто-выручкой и прямыми  производственными затратами по реализованной продукции;

    — прибыль от реализации продукции, товаров, услуг — разность между суммой маржинальной прибылью и постоянными расходами отчетного периода;

    — балансовая (валовая) прибыль — финансовые результаты от реализации продукции, работ  и услуг, доходы и расходы от финансовой, инвестиционной деятельности, внереализационные  доходы и расходы;

    — налогооблагаемая прибыль — разность между балансовой прибылью и суммой прибыли, облагаемой налогом на доход (по ценным бумагам и от долевого участия в совместных предприятиях), а также суммы льгот по налогу на прибыль в соответствии с налоговым законодательством;

    — чистая (нераспределенная) прибыль  — прибыль, которая остается в  распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений;

    — капитализированная (реинвестированная) прибыль — часть распределенной прибыли, направляемая на финансирование прироста активов, то есть фонд накопления;

    — потребляемая прибыль — часть  прибыли, расходуемая на выплату  дивидендов, персоналу предприятия или на социальные программы;

    — полная себестоимость — отражает все затраты на производство и  реализацию продукции, слагается из производственной себестоимости и внепроизводственных расходов (расходы на тару и упаковку, транспортировку продукции, прочие расходы);

    — рентабельность — относительный  показатель, характеризующий степень  эффективности использования имеющихся  у предприятия ресурсов;

    — собственный капитал — капитал, который на протяжении всего времени  существования предприятия принадлежит  ему как юридическому лицу;

    — долгосрочные обязательства — обязательства  предприятия, срок погашения по которым превышает 12 месяцев;

    — прочие доходы (расходы) — доходы (расходы), полученные предприятием по прочим операциям, связанным с текущей финансовой и инвестиционной деятельностью;

    — совокупные активы — представляют собой сумму внеоборотных и оборотных активов; оборотные активы — часть средств производства, которые единожды участвуют в производственном процессе и свою стоимость сразу и полностью переносят на произведенную продукцию;     

    — внеоборотные активы — к ним относят: основные средства, нематериальные активы, незавершенные капитальные вложения, стоимость оборудования, требующего монтажа и предназначенного для установки. 
 

    1.3 Информационная база анализа финансовых результатов 

    Основными источниками информации для анализа  финансовых результатов деятельности служат данные аналитического бухгалтерского учета по счетам реализации, а также форма №1 «Бухгалтерский баланс» (прил. А, В), форма №2 «Отчет о прибылях и убытках» (прил. Б, Г), форма №3 «Отчет о движении капитала» квартальной отчетности, соответствующие таблицы бизнес-плана предприятия. 

    1.3.1 Бухгалтерский баланс 

    Бухгалтерский баланс должен характеризовать финансовое состояние (положение) организации по состоянию на отчетную дату.

    В бухгалтерском балансе активы и  обязательства должны представляться с подразделением в зависимости  от срока обращения (погашения) на краткосрочные и долгосрочные. Активы и обязательства представляются как краткосрочные, если срок обращения (погашения) по ним не более 12 месяцев после отчетной даты или продолжительности операционного цикла (если он превышает 12 месяцев). Все остальные активы и обязательства показывают как долгосрочные.

    Бухгалтерский баланс должен содержать следующие  числовые показатели:

1. Внеоборотные активы:

1) нематериальные  активы;

2) основные средства;

3) доходные вложения в материальные ценности;

4) финансовые  вложения;

2. Оборотные активы:

1) запасы;

2) НДС  по приобретенным ценностям;

3) дебиторская  задолженность;

4) финансовые  вложения;

5) денежные  средства;

3. Каптал и резервы:

1) уставный капитал;

2) добавочный  каптал;

3) резервный  капитал;

4) нераспределенная  прибыль (непокрытый убыток);

4. Долгосрочные обязательства:

1) заемные средства;

2) прочие  обязательства;

5. Краткосрочные обязательства:

1) заемные средства;

2) кредиторская  задолженность;

3) доходы  будущих периодов;

4) резервы  предстоящих расходов и платежей.

    При составлении бухгалтерского баланса  организация обязана придерживаться принятых ею его содержания и формы последовательно от одного отчетного периода к другому.  Изменение принятых содержания и формы бухгалтерского баланса и пояснений к нему допускается в исключительных случаях, например, при изменении вида деятельности. Организацией должно быть обеспечено подтверждение каждого такого изменения. Существенное изменение должно быть раскрыто в пояснениях к бухгалтерскому балансу вместе с указанием причин, вызвавших это изменение.

    Показатели  по отдельным видам активов, обязательств, доходов и расходов и хозяйственных  операций могут приводиться в  бухгалтерском балансе общей  суммой с раскрытием в пояснениях к бухгалтерскому балансу, если каждый из этих показателей в отдельности не существенен для оценки заинтересованными пользователями финансового положения организации или финансовых результатов ее деятельности. 

    1.3.2 Отчет о прибылях и убытках  

      Отчет о прибылях и убытках  характеризует финансовые результаты  деятельности организации за отчетный период.

    В отчете о прибылях и убытках доходы и расходы показывают с подразделением на обычные и чрезвычайные.

    Отчет о прибылях и убытках должен содержать  следующие числовые показатели:

    — выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг за вычетом НДС, акцизов  и других обязательных платежей (нетто-выручка);

    — себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг (кроме коммерческих и управленческих расходов);

    — валовая прибыль;

    — коммерческие расходы (расходы на продажу);

    — управленческие расходы;

    — прибыль / убыток от продаж;

    — проценты к получению;

    — проценты к уплате;

    — доходы от участия в других организациях;

    — прочие доходы;

    — прочие расходы;

    — прибыль / убыток от обычной деятельности;

    — чрезвычайные доходы;

    — чрезвычайные расходы;

    — чистая прибыль (нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)). 
 
 
 
 

    1.3.3 Бизнес-план  

    Бизнес-план — это документ, описывающий все  основные аспекты коммерческого мероприятия, анализирующий проблемы, с которыми может столкнуться фирма, и способы их решения.

    Бизнес-план позволяет:

    — всесторонне обосновать тот или иной проект или мероприятие;

    — разработать стратегию и тактику поведения для достижения цели;

    — определить финансовые результаты от реализации проекта или мероприятия.

      Бизнес-план — это не только  внутрифирменный документ, но и  внешний. Он может сыграть важную  роль для получения кредита  и иностранных инвестиций. Получить иностранные инвестиции без наличия бизнес-плана практически невозможно.

    Информация  о конечных финансовых результатах  хозяйственной деятельности предприятия отражается в финансовом плане, который как бы обобщает все разделы бизнес-плана и представляет их в стоимостном выражении (прогноз объемов реализации, баланс денежных расходов и поступлений, таблица доходов и затрат, баланс активов и пассивов предприятия, график достижения безубыточности).