Ирина Эланс

Автор который поможет с любыми образовательными и учебными заданиями

Планирование и распределение прибыли. 7

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ

РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

ВСЕРОССИЙСКИЙ ЗАОЧНЫЙ

ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ

Кафедра финансового менеджмента

КУРСОВАЯ РАБОТА

по дисциплине «ФИНАНСЫ ОРГАНИЗАЦИЙ»

на тему «ПЛАНИРОВАНИЕ И РАСПРЕДЕЛЕНИЕ ПРИБЫЛИ»

(тема 2, вариант 2.1.)

Исполнитель:

Глазова Ю.А.

Курс IV

Специальность ФиК

Группа

№ зачетной книжки 09ФФД60590

Руководитель:

Кузнецова А.А.

Калуга – 2011

СОДЕРЖАНИЕ

Введение…………………………………………………………………………...3

Глава 1. Прибыль и ее роль в рыночной экономике………………………........5

1.1. Классификация прибыли…………………………………………………….5

1.2. Роль прибыли в экономике…………………………………………………..7

1.3. Государственное влияние на стимулирующую функцию прибыли………9

Глава 2.Методы планирования прибыли……………………………………....11

2.1. Метод прямого счета………………………………………………………..11

2.2.Аналитический метод……………………………………………………….13

2.3. Метод на основе эффекта операционного рычага………………………...16

Глава 3. Распределение и использование прибыли на предприятии…………18

3.1. Основные принципы распределения прибыли……………………………18

3.2. Направления использования прибыли…………………………… .……...19

Расчетная часть…………………………………………………………………..26

Заключение……………………………………………………………………….46

Список литературы………………………………………………………………48

Приложение №1………………………………………………………………….50

ВВЕДЕНИЕ

Рассматриваемая в данной работе тема о Планировании и Распределении прибыли интересна и актуальна, поскольку последняя является конечным результатом деятельности почти каждого предприятия. Именно по величине прибыли кредиторы судят о возможностях предприятия по возврату заемных средств, инвесторы – о целесообразности инвестиций в предприятие, поставщики – о его платежеспособности.

В нынешних экономических условиях международного финансового кризиса крайне важно успеть перестроиться на новые темпы и условия работы производства: сократить издержки, пересмотреть политику реализации товаров, запланировать уменьшение прибыли предприятия. Грамотное планирование и умелое распределение полученной прибыли позволит остаться на плаву и пережить с малыми потерями тяжелую ситуацию на рынке.

Сущность прибыли, как важнейшей категории рыночных отношений, проявляется в ее функциях:

как показатель, характеризующий финансовые результаты хозяйственной деятельности. Значение прибыли состоит в том, что она отражает конечный финансовый результат деятельности предприятия за определенный период;
стимулирующая функция, проявляющуюся в процессе ее распределения и использования. Содержание этой функции состоит в том, что прибыль одновременно является финансовым результатом и основным элементом финансовых ресурсов предприятия;
как основной источник формирования доходной части бюджетов разных уровней. Налог на прибыль является важнейшим источником пополнения средств бюджета.

Стремление к получению прибыли ориентирует предпринимателей на увеличение объема производства продукции, нужной потребителю, снижение затрат на производство. При развитой конкуренции этим достигается не только цель предпринимательства, но и удовлетворение общественных потребностей. Для хозяйствующего субъекта прибыль является сигналом, указывающим на то, где можно добиться наибольшего прироста стоимости, создает стимул для инвестирования в эти сферы.

ПРИБЫЛЬ И ЕЕ РОЛЬ В РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКЕ

КЛАССИФИКАЦИЯ ПРИБЫЛИ

Прибыль в экономике — превышение доходов от продажи товаров и услуг над затратами на производство и продажу этих товаров и услуг. В качестве результата для оценки функционирования предприятия лучше всего подходит прибыль, получение которой является главной целью любого субъекта хозяйствования в условиях рыночной экономики. [1,с.93]

Для этой задачи могут быть использованы различные показатели прибыли, которые можно классифицировать следующим образом.

По видам хозяйственной деятельности различают: прибыль от основной (операционной) деятельности, которая включает прибыль от реализации продукции и прочие операционные доходы и расходы; прибыль от инвестиционной деятельности; прибыль от финансовой деятельности.
По составу включаемых элементов различают: маржинальную (валовую) прибыль; прибыль от реализации продукции; общий финансовый результат отчетного периода до выплаты процентов и налогов (брутто-прибыль); прибыль до налогообложения; чистую прибыль.

Маржинальная прибыль — это разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными затратами по реализованной продукции.

Прибыль от реализации продукции — это разность между маржинальной прибылью и постоянными затратами предприятия.

Брутто-прибыль включает финансовые результаты (до выплаты процентов и налогов) от операционной, финансовой и инвестиционной деятельности, внереализационные и чрезвычайные доходы и расходы. Характеризует общий финансовый результат, заработанный предприятием для всех заинтересованных сторон (государства, кредиторов, собственников, наемного персонала). [2,с.80]

Прибыль до налогообложения — это результат после выплаты процентов кредиторам.

Чистая прибыль — это та сумма прибыли, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений.

В зависимости от характера деятельности предприятия выделяют прибыль от обычной (традиционной) деятельности и прибыль от чрезвычайных ситуаций, необычных для данного предприятия, которую надо выделять из общей прибыли для правильной оценки работы предприятия.
По характеру налогообложения различают налогооблагаемую прибыль и не облагаемую налогом (льготируемую) прибыль в соответствии с налоговым законодательством, которое периодически пересматривается.
По степени учета инфляционного фактора различают номинальную прибыль и реальную прибыль, скорректированную на темп инфляции в отчетном периоде.
По экономическому содержанию прибыль делится на бухгалтерскую и экономическую. Бухгалтерская прибыль, определяется как разность между доходами и текущими явными затратами, отраженными в системе бухгалтерских счетов. Экономическая прибыль отличается от бухгалтерской тем, что при расчете ее величины учитывают не только явные затраты, но и неявные, не отражаемые в бухгалтерском учете (например, затраты на содержание основных средств, принадлежащих владельцу фирмы).
По характеру использования чистая прибыль подразделяется на капитализированную (нераспределенную) и потребляемую. Капитализированная прибыль — это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов предприятия. Потребляемая прибыль — та ее часть, которая расходуется на выплату дивидендов акционерам предприятия. [3,с.104]

Роль прибыли заключается в том, чтобы определять наиболее выгодные и перспективные области экономики и направлять на это имеющиеся в распоряжении предпринимателей ресурсы. [4, с.112]

Прибыли должно быть столько, чтобы ее хватило не только на покрытие заработной платы, ренты и процентов, но так же для получения доходов.

РОЛЬ ПРИБЫЛИ В ЭКОНОМИКЕ

Следует отметить, что преобладающее значение среди субъектов рыночной экономики принадлежит различным формам частнопредпринимательской деятельности. Эффективность последней выявляется прежде всего в получаемой прибыли. Поэтому получение и увеличение прибыли, или, как это принято обозначать, ее максимизация, является основным стимулом для предприятий в рыночной экономике. Прибыль служит и решающим стимулом деятельности, и основой ее продолжения и сохранения, особенно в стимулировании и обеспечении необходимыми финансовыми ресурсами инвестиционной активности. Подобную роль прибыль играет не только в своем абсолютном выражении (в виде массы прибыли, т.е. определенной стоимостной величины), но и в относительном выражении. Во втором случае особо важен и в теоретическом, и в практическом отношении показатель нормы прибыли (выраженное в процентах отношение массы прибыли к величине капитала). [5, с.177]

Роль прибыли можно правильно определить исходя из ее значимости в процессах ценообразования крупных компаний, в которых сочетаются элементы регулирования и конкуренции. В качестве базы цены выбираются прямые издержки на единицу продукции. К ним в виде процентной надбавки добавляются косвенные, или накладные, расходы, отнесенные в соответствии с тем или иным принципом на различные виды продукции, произведенные компанией. Наконец, к полученной сумме прямых и косвенных издержек на единицу продукции добавляется в виде процентной накидки та часть прибыли, которая приходится на единицу продукции. Полученная величина рассматривается в качестве цены, построенной по принципу полных затрат.

Надбавка к издержкам на прибыль устанавливается с учетом нормы прибыли, которую руководство компании считает необходимой для дальнейшего развития компании. В результате цена устанавливается компанией прежде всего с целью получения определенной, заранее запланированной нормы прибыли.

Величина целевой нормы прибыли определяется руководством крупной компании исходя из комплекса факторов, связанных с положением на ее отраслевом рынке и с динамическим развитием данной компании. Прежде всего учитываются емкость рынка на ее продукцию, опасность в случае чрезмерно высокой нормы прибыли привлечь в отрасль новых конкурентов, необходимость финансирования будущих капиталовложений и расходов на научно-исследовательские цели, возможность обращения за финансовыми средствами к кредитным учреждениям или на рынок ценных бумаг, а также объем необходимых дивидендных платежей акционерам компании, государственные налоги на прибыль и др. [6,с.97]

Ценообразование для получения целевой нормы прибыли типично для большинства крупных компаний, особенно в условиях благоприятной конъюнктуры. Однако запланированная величина целевой нормы прибыли и реальная величина ее нормы - понятия разные. В реальных условиях рынка та или иная крупная компания может столкнуться с такими рыночными силами, которые могут повести к значительным отклонениям ее реальной нормы прибыли от целевой. [7, с.329]

Степень этого отклонения свидетельствует о прочности согласования рыночной и ценовой политики ведущих компаний и соответственно о степени регулирования цены, которая доступна крупным компаниям отрасли. Поэтому прибыль и особенно стремление к сохранению целевой запланированной ее нормы является важным фактором инфляции, часто стимулируя крупные компании, особенно в условиях давления издержек, к повышению цен своей продукции.

ГОСУДАРСТВЕННОЕ ВЛИЯНИЕ НА СТИМУЛИРУЮЩУЮ ФУНКЦИЮ ПРИБЫЛИ

Так же большую роль в проявлении производственно-стимулирующей функции прибыли, ее максимизации играет и государство. С точки зрения непосредственного воздействия государства на процесс максимизации прибыли особо можно выделить такие меры государственного регулирования рыночных структур, как антимонопольное законодательство и поддержка малого бизнеса. [8,с.53]

Во всех развитых странах существует антимонопольное законодательство. Суть этих законов одна - поддержка в рамках олигополий конкуренции и ограничение монопольных сил (чаще всего запрет или ограничение формирования картельных соглашений, в том числе и тайных, направленных прежде всего на взаимодействие или прямое согласование ценовой и другой, связанной с ней рыночной политики компаний).

Одновременно с этим во многих странах используется меры государственной поддержки и регулирования малого предпринимательства в целом, благоприятные условия предоставления кредитов, налоговые льготы, особенно мелкому рисковому капиталу, другие формы государственной поддержки вплоть до предоставления малому бизнесу весомой доли в государственных контрактах и др.

Следовательно, производственно-стимулирующая функция прибыли в форме ее максимизации в современной развитой рыночной экономике проявляется в рамках комплекса условий (включая и ограничения), формируемых и самой рыночной средой олигополий (прежде всего функционированием в их рамках конкуренции), и экономическим регулированием государства.

Поэтому обычный средний размер нормы прибыли (до вычета налогов) в реальном секторе производства составляет 10-15%, реже - 20%. Превышение указанной величины означает явное увеличение в норме прибыли чрезмерного выигрыша компаний либо от очень благоприятной конъюнктуры, либо от реализации их хотя бы частичной монопольной власти над рынком, либо от того и другого. Более низкая норма прибыли обычно связана с неблагоприятной экономической конъюнктурой или ошибками в коммерческой политике фирм.

Примерно треть общей массы прибыли акционерных компаний изымается в виде различных налогов на прибыль. Оставшаяся после вычета налогов прибыль акционерных компаний распадается на две части: прибыль, распределяемая на дивиденды, нераспределенная прибыль, остающаяся в распоряжении компаний. Распределение прибыли акционерных компаний (после вычета налогов) на эти две части в странах с развитой рыночной экономикой происходит примерно поровну.

Прибыль, и прежде всего прибыль акционерных компаний, составляющих основную, если не преобладающую часть производства в ведущих отраслях стран с развитой рыночной экономикой, обеспечивает значительную долю финансовых и инвестиционных нужд этих компаний (включая и привлечение через систему дивидендов огромных финансовых средств для пополнения акционерного капитала). Именно здесь прибыль выступает в качестве решающего стимула и основы частнопредпринимательской деятельности в рыночной экономике.

Соответственно через рост всей рыночной экономики обеспечивается формирование и других доходов, в том числе и крупнейшего из них - заработной платы.

МЕТОДЫ ПЛАНИРОВАНИЯ ПРИБЫЛИ

Важнейшая роль прибыли, усиливающаяся с развитием предпринимательства, определяет необходимость ее правильного исчисления. От того, насколько достоверно определена плановая прибыль, будет зависеть успешная финансово-хозяйственная деятельность фирмы.
Расчет плановой прибыли должен быть экономически обоснованным, что позволит осуществлять своевременное и полное финансирование инвестиций, прирост собственных оборотных средств, соответствующие выплаты рабочим и служащим, а также своевременные расчеты с бюджетом, банками и поставщиками. Следовательно, правильное планирование прибыли на предприятиях имеет ключевое значение не только для предпринимателей, но и для экономики в целом.
Прибыль планируется раздельно по видам, а именно:

прибыль от продажи продукции и товаров;
прибыль от реализации прочей продукции и услуг нетоварного характера;
прибыль от реализации основных средств;
прибыль от реализации другого имущества и имущественных прав;
прибыль от оплаты выполненных работ и оказанных услуг и т.д.;
прибыль (убыток) от прочих операций.

Основными методами планирования прибыли являются:

метод прямого счета;
аналитический метод;
метод на основе эффекта операционного рычага. [9, с.60]

МЕТОД ПРЯМОГО СЧЕТА

Данный метод наиболее распространен на предприятиях в современных условиях хозяйствования. Он применяется, как правило, при небольшом ассортименте выпускаемой продукции. Сущность его в том, что прибыль исчисляется как разница между выручкой от реализации продукции в соответствующих ценах за вычетом НДС и акцизов и полной ее себестоимостью.

Расчету прибыли предшествует определение выпуска сравнимой и несравнимой товарной продукции в плановом году по полной себестоимости и в ценах, а также остатков готовой продукции на складе и товаров отгруженных на начало и конец планового года.
Расчет плановой прибыли (П) ведется по формуле:

П = (О × Ц) - (О × С),

где О — объем выпуска продукции в планируемом периоде в натуральном выражении;

Ц — цена на единицу продукции (за вычетом НДС и акцизов);

С — полная себестоимость единицы продукции.

Прибыль по товарному выпуску (П_тп) планируется на основе сметы затрат на производство и реализацию продукции, в которой определяется себестоимость товарного выпуска планируемого периода:

П_тп = Ц_тп - С_тп,

где Ц_тп — стоимость товарного выпуска планируемого периода в действующих ценах реализации (без НДС, акцизов, торговых и сбытовых скидок);

С_тп — полная себестоимость товарной продукции планируемого периода.

Следует отличать плановый размер прибыли в расчете на товарный выпуск от прибыли, планируемой на объем реализуемой продукции. Прибыль на реализуемую продукцию (П_рп) в общем виде рассчитывается по формуле:

П_рп = В_рп - С_рп,

где В_рп — планируемая выручка от реализации продукции в действующих ценах (без НДС, акцизов, торговых и сбытовых скидок);

С_рп — полная себестоимость реализуемой в предстоящем периоде продукции.

Более детально прибыль от объема реализуемой продукции в плановом периоде определяется по формуле:

П_рп = П_он + П_тп - П_ок,

где П_он — сумма прибыли остатков нереализованной продукции на начало планового периода;

П_тп — прибыль от объема выпуска товарной продукции в плановом периоде;

П_ок — прибыль от остатков нереализованной продукции в конце планового периода.

Данная методика расчета применима для укрупненного прямого метода планирования прибыли, когда легко определить объем реализуемой продукции в ценах и по себестоимости.

Расчет прибыли методом прямого счета прост и доступен. Однако он не позволяет выявить влияние отдельных факторов на плановую прибыль и при большой номенклатуре выпускаемой продукции очень трудоемок.

АНАЛИТИЧЕСКИЙ МЕТОД

Аналитический метод планирования прибыли применяется при большом ассортименте выпускаемой продукции, а также как дополнение к прямому методу в целях его проверки и контроля. Преимущество этого метода состоит в том, что он позволяет определить влияние отдельных факторов на плановую прибыль. При аналитическом методе прибыль определяется не по каждому виду выпускаемой в предстоящем году продукции, а по всей сравнимой продукции в целом. Исчисление прибыли аналитическим методом состоит из трех последовательных этапов:

определение базовой рентабельности как частного от деления ожидаемой прибыли за отчетный год на полную себестоимость сравнимой товарной продукции за тот же период;
исчисление объема товарной продукции в плановом периоде по себестоимости отчетного года и определение прибыли на товарную продукцию, исходя из базовой рентабельности;
учет влияния на плановую прибыль различных факторов: снижения (повышения) себестоимости сравнимой продукции, повышения качества ее и сортности, изменения ассортимента, цен и т.д.

При этом методе прибыль по несравнимой продукции определяется отдельно.

План по прибыли на следующий год разрабатывается в конце отчетного периода. Поэтому для определения базовой рентабельности используются отчетные данные за истекшее время (обычно за девять месяцев) и ожидаемое выполнение плана на оставшийся до конца года период (за четвертый квартал).
Прибыль в отчетном периоде принимается в соответствии с уровнем цен, действовавших к концу года. Поэтому если в течение истекшего года имели место изменения цен или ставок налога на добавленную стоимость и акцизов, повлиявшие на сумму прибыли, то они учитываются при определении ожидаемой прибыли за весь отчетный период, независимо от времени изменений. Если, например, цены были повышены с 1 октября отчетного года, то это повышение следует распространить на весь период и до 1 октября, так как иначе уровень рентабельности отчетного года не сможет служить базовым для планового.

На основе найденного таким образом уровня базовой рентабельности и планируемого объема товарной продукции по себестоимости отчетного года исчисляется прибыль планового года с учетом влияния одного фактора — изменения объема сравнимой товарной продукции.
Поскольку плановый уровень рентабельности отличается от базового в результате изменения себестоимости, цен, ассортимента, сортности, то на следующем этапе планирования определяется влияние этих факторов на плановую прибыль. Для окончательного расчета плановой прибыли от реализации продукции учитывается прибыль по остаткам готовой продукции и товаров отгруженных на начало и конец планового года.
На размер плановой прибыли влияет также изменение цен в плановом периоде. Если цены снижаются или увеличиваются, то предполагаемый процент снижения или увеличения следует исчислять от объема соответствующей продукции. Полученная сумма от снижения или увеличения цен повлияет на уменьшение или увеличение планируемой прибыли. [10,с.205]

При прямом методе плановая прибыль определяется как общая сумма без выявления конкретных причин, влияющих на ее величину, а при аналитическом методе выявляются факторы, положительно и отрицательно влияющие на прибыль.
Кроме прибыли от реализации товарной продукции в составе валовой прибыли учитывается прибыль от реализации прочей продукции и услуг нетоварного характера, прибыль от реализации основных фондов и другого имущества, а также внереализационные доходы (расходы),
Прибыль от прочей реализации (продукции и услуг подсобного хозяйства, автохозяйств, услуг непромышленного характера — для капитального строительства, капитального ремонта и т.д.) планируется методом прямого счета. Результат от прочей реализации может быть как положительным, так и отрицательным.

Прибыль (убытки) от традиционных статей внереализационных доходов и расходов (штрафы, пени, неустойки и др.) определяется, как правило, на основе опыта прошлых лет. Что касается таких статей, как доходы от долевого участия в деятельности других предприятий, от сдачи имущества в аренду, дивиденды, проценты по акциям, облигациям и другим ценным бумагам, принадлежащим предприятию, то они планируются в зависимости от прогнозов в развитии предпринимательской деятельности данного хозяйствующего субъекта.

После расчета прибыли (убытков) по остальным видам деятельности, а также прочих доходов и расходов и с учетом прибыли от реализации товарной продукции определяется валовая (общая) прибыль предприятия.[11,с.229]

МЕТОД НА ОСНОВЕ ЭФФЕКТА ОПЕРАЦИОННОГО РЫЧАГА

Этот метод планирования базируется на принципе разделения затрат на постоянные и переменные. С помощью этих данных рассчитывается материальная прибыль. Для коммерческих предприятий очень важно определить порог окупаемости затрат, после которого они начнут получать прибыль. Для этого следует установить точку безубыточности. Она позволяет определять объем и стоимость продаж при которых коммерческое предприятие способно покрыть все свои расходы не получая прибыли и без убытка.

Метод разделяет затраты на условно-постоянные, и условно-переменные, и рассчитывает маржинальную прибыль. Последнюю так же называют "валовая прибыль", "маржинальный доход", "предельный доход". Из выручки от реализации продукции вычитают условно-переменные затраты и получается маржинальная прибыль. Далее из маржинальной прибыли вычитаются условно-постоянные затраты и определяется финансовый результат - прибыль или убыток.

Точкой безубыточности является такой объем выручки при котором предприятие не получаем ни прибыли, ни убытка.

Маржинальная прибыль / Прибыль = Сила воздействия операционного рычага

Рис. № 1.

Точка безубыточности

Прямые 1-3 показывают зависимость переменных и постоянных затрат, а также выручки от объема производства. Точка критического объема производства показывает объем производства, при котором выручка от реализации равна ее полной себестоимости. После определения точки безубыточности планирование прибыли строится на основе эффекта операционного (производственного) рычага, то есть того запаса финансовой прочности, при котором предприятие может позволить себе снизить объем реализации, не приводя к убыточности.