Политика внеобототных активов
Введение 2
1. Классификация
и структура внеоборотных
1.1.Экономическая
сущность и классификация
1.2.
управление обновлением в
2. Анализ
учета внеоборотных активов
2.1.
Краткая характеристика
2.2. Учет нематериальных активов 14
2.3. Учет основных средств. 15
2.4.
Учет капитального
2.5. Анализ состояния активов ТОО «Трансавтосус». 17
Заключение 21
Список используемой литературы. 24
Приложение 1 25
Приложение 2 25
Приложение 3 25
Приложение 4 26
Приложение 5 26
В необоротные активы являются тем инструментом, который дает возможность предприятию вести бизнес, совершая многократные обороты оборотных активов. К в необоротным активам относятся основные средства (здания, сооружения, оборудование и т. п.), нематериальные активы (программное обеспечение, зарегистрированные товарные знаки, права на использование изобретений и т. п.), долгосрочные финансовые вложения и др. Основные средства и нематериальные активы нуждаются в периодической модернизации и замене. Выпуск новой продукции, освоение новых рынков, расширение деятельности компании требуют вложения средств во в необоротные активы. Конечно, если создается совершенно новое направление деятельности или даже происходит выделение нового направления во вновь создаваемую дочернюю компанию, инвестиции необходимо делать не только во в необоротные, но и в оборотные активы нового предприятия. Тем не менее, для предприятия, осуществляющего вложения в уставный капитал дочерней компании, эти инвестиции являются долгосрочными финансовыми вложениями, то есть в необоротными активами. У компании всегда есть несколько путей развития. Учитывая известный тезис о том, что мы живем в мире ограниченных ресурсов, компания должна осуществлять непростой выбор между возможными направлениями вложения средств. Для принятия решений в области управления в необоротными активами используются методы экономического анализа. Как правило, в большинстве российских производственных предприятий существенная часть имущества принадлежит к в необоротным активам, а подавляющую часть в необоротных активов составляют основные средства. Основные средства (часто называемые в экономической литературе и на практике основными фондами) являются одним из важнейших факторов любого производства. Их состояние и эффективное использование прямо влияет на конечные результаты хозяйственной деятельности предприятий.
Формирование рыночных отношений
предполагает конкурентную борьбу между
различными производителями, победить
в которой смогут те из них, кто
наиболее эффективно использует все
виды имеющихся ресурсов. Более полное
и рациональное использование основных
фондов и производственных мощностей
предприятия способствует улучшению всех
его технико-экономических показателей:
росту производительности труда, повышению
фондоотдачи, увеличению выпуска продукции,
снижению ее себестоимости, экономии капитальных
вложений. И в этом случае для повышения
эффективности выбора и осуществления
управленческого решения необходимо применение
экономического анализа. Задачами анализа
состояния и эффективности использования
основных производственных фондов являются:
установление обеспеченности предприятия
и его структурных подразделений основными
фондами – соответствия величины, состава
и технического уровня фондов потребности
в них; выяснение выполнения плана их роста,
обновления и выбытия; изучение технического
состояния основных средств и особенно
наиболее активной их части – машин и
оборудования; определение степени использования
основных фондов и факторов, на нее повлиявших;
установление полноты применения парка
оборудования и его комплектности; выяснение
эффективности использования оборудования
во времени и по мощности; определение
влияния использования основных фондов
на объем продукции; выявление резервов
роста фондоотдачи, увеличения объема
продукции и прибыли за счет улучшения
использования основных фондов. Безусловно,
чтобы происходила нормальное функционирование
предприятия, необходимо наличие определенных
средств и источников. Основные производственные
фонды, состоящие из зданий, сооружений,
машин, оборудования и других средств
труда, которые участвуют в процессе производства,
являются самой главной основой деятельности
фирмы. Без их наличия вряд ли могло что
- либо осуществиться. Имея ясное представление о каждом элементе
основных фондов в производственном процессе,
об их физическом и моральном износе, о
факторах, которые влияют на использование
основных фондов, можно выявить методы,
при помощи которых повышается эффективность
использования основных фондов и производственных
мощностей предприятия, обеспечивающая
снижение издержек производства и, конечно,
рост производительноститруда.
Предмет исследования работы – в необоротные активы МУП “Управление автомобильного транспорта”.
Цель курсовой работы – разработка
рекомендаций по эффективному использованию
в необоротных активов. Данная цель определяет
следующую задачу работы, это разработка
инвестиционной стратегии в части формирования
в необоротных активов МУП “Управление
автомобильного транспорта”.
В первой главе рассматривается экономическая сущность и классификация активов, управление обновлением в необоротных активов.
Во второй главе рассматривается анализ состояния активов, анализ основных средств и анализ эффективности использования основных средств МУП “Управление автомобильного транспорта”.
В третьей главе разрабатывается инвестиционная стратегия в части формирования в необоротных активов, а именно, виды банковских кредитов, расчет потоков расходов при привлечении банковского кредита.
В основу анализа положена методика Бланка И. А. и Левкович А. О..
1. Классификация и структура внеоборотных активов. Политика управления внеоборотными активами.
1.1.Экономическая
сущность и классификация
В необоротные активы. Они характеризуют совокупность имущественных ценностей предприятия, многократно участвующих в процессе хозяйственной деятельности и переносящих на продукцию использованную стоимость частями. В практике учета к ним относят имущественные ценности (активы) всех видов со сроком использования более одного года и стоимостью свыше 15 необлагаемых налогом минимумов доходов граждан.
В состав в необоротных активов предприятия входят следующие их виды:
- основные средства;
- нематериальные активы;
- незавершенные капитальные
- оборудование, предназначенное к монтажу;
- долгосрочные финансовые
- другие виды в необоротных активов.
В необоротные активы характеризуются следующими положительными особенностями:[1]
а) они практически не подвержены потерям от инфляции, а следовательно лучше защищены от нее;
б) им присущ меньший коммерческий риск потерь в процессе операционной деятельности предприятия; они практически защищены от недобросовестных действий партнеров по операционным коммерческим сделкам;
в) эти активы способны генерировать стабильную прибыль, обеспечивая выпуск различных видов продукции в соответствии с конъюнктурой товарного рынка;
г) они способствуют предотвращению (или существенному снижению) потерь запасов товарно-материальных ценностей предприятия в процессе их хранения;
д) им присущи большие резервы существенного расширения объема операционной деятельности в период подъема конъюнктуры товарного рынка.
Вместе с тем, в необоротные активы в процессе операционного использования имеют ряд недостатков:
а) они подвержены моральному износу (особенно активная часть производственных основных средств и нематериальные операционные активы), в связи с чем, даже будучи временно выведенными из эксплуатации, эти виды активов теряют свою стоимость;
б) эти активы тяжело поддаются оперативному управлению, так как слабо изменчивы в структуре в коротком периоде; в результате этого любой временный спад конъюнктуры товарного рынка приводит к снижению уровня полезного их использования, если предприятие не переключается на выпуск других видов продукции;
в) в подавляющей части они относятся к группе слабо ликвидных активов и не могут служить средством обеспечения потока платежей, обслуживающего операционную деятельность предприятия.
Разнообразие видов и
1. По функциональным видам
- Основные средства
- Нематериальные активы
- Незавершенные капитальные
- Оборудование, предназначенное к монтажу
- Долгосрочные финансовые
- Другие виды в необоротных активов
2. По характеру обслуживания отдельных видов деятельности предприятия
- В необоротные активы, обслуживающие операционную деятельность (операционные в необоротные активы)
- В необоротные активы, обслуживающие инвестиционную деятельность (инвестиций в необоротные активы)
- В необоротные активы, удовлетворяющие социальные потребности персонала (непроизводственные в необоротные активы)
3. По характеру владения
- Собственные в необоротные активы
- Арендуемые в необоротные активы
4. По формам залогового
- Движимые в необоротные активы
- Недвижимые в необоротные активы
1. По функциональным видам в необоротные активы в современной практике финансового учета и управления подразделяются следующим образом:
а) Основные средства. Они характеризуют совокупность материальных активов предприятия в форме средств труда, которые многократно участвуют в производственном процессе и переносят на продукцию свою стоимость частями. В практике учета к ним относят средства труда всех видов со сроком использования свыше одного года и стоимостью более 15 необлагаемых налогом минимумов доходов граждан.
б) Нематериальные активы. Они характеризуют в необоротные активы предприятия, не имеющие вещественной (материальной) формы, обеспечивающие осуществление всех основных видов его хозяйственной деятельности.
в) Незавершенные капитальные вложения. Они характеризуют объем фактически произведенных затрат на строительство и монтаж отдельных объектов основных средств с начала этого строительства до его завершения.
г) Оборудование, предназначенное к монтажу. Оно характеризует те виды оборудования, приобретенного предприятием, которые предназначены к установке в зданиях и сооружениях путем их монтажа (сборки, прикрепления к фундаментам или опорам и т.д.), а также контрольно-измерительную аппаратуру и другие приборы, монтируемые в составе оборудования.
д) Долгосрочные финансовые Вложения. Они характеризуют все приобретенные предприятием финансовые инструменты инвестирования со сроком их использования более одного года вне зависимости от размера их стоимости.
2. По характеру обслуживания отдельных видов деятельности предприятия выделяют следующие группы в необоротных активов:
а) в необоротные активы, обслуживающие операционную деятельность (операционные в необоротные активы). Они характеризуют группу долгосрочных активов предприятия (основных средств, нематериальных активов), непосредственно используемых в процессе осуществления его производственно-коммерческой деятельности. Эта группа активов играет ведущую роль в общем составе в необоротных активов предприятия.
б) В необоротные активы, обслуживающие инвестиционную деятельность (инвестиционные в необоротные активы) Они характеризуют группу долгосрочных активов предприятия, сформированную в процессе осуществления им реального и финансового инвестирования (незавершенные капитальные вложения, оборудование предназначенное к монтажу, долгосрочные финансовые вложения).
в) В необоротные активы, удовлетворяющие социальные потребности персонала (непроизводственные в необоротные активы). Они характеризуют группу объектов социально-бытового назначения, сформированных для обслуживания работников данного предприятия и находящихся в его владении (спортивные сооружения, оздоровительные комплексы, дошкольные детские учреждения и т.п.).
3. По характеру владения в необоротные активы предприятия подразделяются на такие группы:
а) собственные в необоротные активы. К ним относятся долгосрочные активы предприятия, принадлежащие ему на правах собственности и владения, отражаемые в составе его баланса.
б) арендуемые в необоротные активы. Они характеризуют группу активов, используемых предприятием на правах пользования в соответствии с договором аренды (лизинга), заключенным с их собственником.
4. По формам залогового обеспечения кредита и особенностям страхования выделяют следующие группы в необоротных активов:
а) движимые в необоротные активы. Они характеризуют группу долгосрочных имущественных ценностей предприятия, которые в процессе залога (заклада) могут быть изъяты из его владения в целях обеспечения кредита (машины и оборудование, транспортные средства, долгосрочные фондовые инструменты и т.п.).
б) недвижимые в необоротные активы. К ним относится группа долгосрочных имущественных ценностей предприятия, которые не могут быть изъяты из его владения в процессе залога, обеспечивающего кредит (земельные участки, здания, сооружения, передаточные устройства и т.п.).
В соответствии с этой классификацией дифференцируются формы и методы финансового управления в необоротными активами предприятия в процессе осуществления различных финансовых операций.
В данном разделе будут рассмотрены принципы и методы управления операционными в необоротными активами предприятия, представляющими наиболее существенную их часть в составе его совокупных в необоротных активов (особенности управления инвестиционными в необоротными активами рассматриваются в специальном разделе).
рисунок 1. характер движения операционных в необоротных активов в процессе их кругооборота.
особенности управления операционными в необоротными активами в значительной мере определяются спецификой цикла их стоимостного кругооборота. Характер этого кругооборота можно проследить по данным рисунка 1.
1.2. управление обновлением в необоротных активов.
В системе формирования и реализации политики управления операционными в необоротными активами предприятия одной из наиболее важных функций финансового менеджмента является обеспечение своевременного и эффективного их обновления, финансовое управление обновлением в необоротных активов подчинено общим целям политики управления этими активами, конкретизируя управленческие решения в этой области. последовательность разработки и принятия управленческих решений по обеспечению обновления операционных в необоротных активов предприятия характеризуется следующими основными этапами:[2]
1. формирование необходимого
уровня интенсивности
функциональные свойства отдельных видов в необоротных активов, утерянные в связи с физическим износом, в определенной степени подлежат восстановлению путем их ремонта. если же относительная утеря этих свойств (проявляющаяся в неспособности выпускать продукцию с той же производительностью или современного уровня качества) связана с моральным износом, то по экономическим критериям соответствующие виды в необоротных активов требуют замены более современными их аналогами.
скорость утраты в необоротными активами своих первоначальных функциональных свойств под воздействием физического и морального износа, а соответственно и уровень интенсивности их обновления, во многом определяются индивидуальными условиями их использования в процессе операционной деятельности предприятия. в соответствии с этими условиями индивидуализируются (в определенных пределах) и нормы амортизации различных видов операционных в необоротных активов. эта индивидуализация норм амортизации, определяющая уровень интенсивности обновления отдельных групп операционных в необоротных активов, характеризует амортизационную политику предприятия.
Амортизационная политика предприятия представляет собой составную часть общей политики управления операционными в необоротными активами, заключающуюся в индивидуализации уровня интенсивности их обновления в соответствии со спецификой их эксплуатации в процессе операционной деятельности.
Амортизационная политика предприятия в значительной степени отражает амортизационную политику государства на различных этапах его экономического развития. она базируется на установленных государством принципах, методах и нормах амортизационных отчислений. вместе с тем, каждое предприятие имеет возможность индивидуализировать свою амортизационную политику, учитывая конкретные факторы, определяющие ее параметры.
В процессе формирования амортизационной политики предприятия, определяющей уровень интенсивности обновления отдельных групп операционных в необоротных активов, учитываются следующие основные факторы:
- объем используемых собственных производственных основных средств и нематериальных активов. Воздействие амортизационной политики предприятия на интенсивность обновления операционных в необоротных активов и на конечные финансовые результаты его деятельности возрастает пропорционально увеличению объема собственных основных средств и нематериальных активов;
- методы отражения в учете реальной стоимости используемых основных средств и нематериальных активов. осуществляемая переоценка этих видов операционных активов предприятия носит в современных условиях периодический характер и не в полной мере отражает рост цен на них. в связи с этим, амортизационные отчисления не характеризуют в полной мере фактический износ этих активов и утрачивают свое реновационное значение. занижение размера реального износа операционных в необоротных активов приводит не только к уменьшению скорости их обновления, но и к формированию излишней фиктивной суммы прибыли предприятия, а соответственно изъятию у него дополнительных финансовых средств в виде уплачиваемого налога на прибыль;
- реальный срок использования предприятием амортизируемых активов. установленный в процессе разработки норм амортизации средний срок использования отдельных видов основных средств носит обезличенный характер и должен конкретизироваться на каждом предприятии с учетом особенностей их использования в операционной деятельности. это относится и к используемым в операционном процессе отдельным видам нематериальных активов, срок службы которых предприятие устанавливает самостоятельно (но не более 10 лет);
- разрешенные законодательством методы амортизации. Зарубежный опыт свидетельствует о большом количестве разрешенных к использованию методов амортизации в необоротных активов, что позволяет предприятиям формировать альтернативные варианты амортизационной политики в широком диапазоне. наше законодательство существенно ограничивает используемые методы амортизации;
- состав и структура используемых основных средств. методы амортизации, разрешенные к использованию в нашей стране, дифференцируются в разрезе движимой и недвижимой (активной и пассивной) частей производственных основных средств. эту же дифференциацию определяют и установленные нормы амортизационных отчислений;
- темпы инфляции. в условиях высокой инфляции постоянно занижаются база начисления амортизации, а соответственно и размеры амортизационных отчислений. кроме того, инфляция оказывает негативное воздействие на реальную стоимость накопленных средств амортизационного фонда, что отрицательно сказывается на финансовых возможностях увеличения скорости обновления операционных в необоротных активов;
- инвестиционная активность предприятия. выбор методов амортизации в значительной мере определяется уровнем текущей потребности в инвестиционных ресурсах, готовностью предприятия к реализации отдельных инвестиционных проектов, обеспечивающих обновление операционных в необоротных активов.
Учет перечисленных факторов позволяет предприятию выбрать соответствующие методы амортизации отдельных групп операционных в необоротных активов, в наибольшей степени отражающие специфику их использования в операционном процессе.
в современной отечественной практике различают два основных метода амортизации в необоротных активов:
- метод прямолинейной (линейной) амортизации. этот метод основан на прямолинейно-пропорциональном способе начисления износа амортизируемых активов (основных средств, нематериальных активов), при котором норма амортизации для каждого года определяется по следующей формуле:
на = 100 пи; (1.1.)
где на — годовая норма амортизации, в %;
пи — предполагаемый (или нормативно установленный) период использования (службы) актива в годах.
в современной практике финансового менеджмента в нашей стране этот метод амортизации является основным.
- ускоренная амортизация. этот метод позволяет сокращать период амортизации активов за счет использования повышенных норм амортизации. действующим законодательством ускоренная амортизация разрешена только по активной части производственных основных средств (машин, механизмов, оборудования, используемых в производственном процессе). решение об использовании метода ускоренной амортизации активной части производственных основных средств предприятие принимает самостоятельно.
следует отметить, что в реальной практике метод ускоренной амортизации может быть использован и в процессе списания стоимости нематериальных активов. такая возможность определяется тем, что срок полезного использования этих активов (а соответственно и размер норм амортизации) предприятие устанавливает самостоятельно.
использование метода ускоренной амортизации дает несомненный эффект и должно получить широкое распространение при формировании амортизационной политики предприятия.
во-первых, использование этого метода начисления амортизации способствует ускорению инновационного процесса на предприятии, так как позволяет быстрее обновлять парк машин и механизмов, различных видов нематериальных активов.
во-вторых, использование этого метода позволяет существенно ускорять процесс формирования собственных финансовых ресурсов за счет внутренних источников, т.е. способствует росту возвратного чистого денежного потока в предстоящих периодах.
в-третьих, ускоренная амортизация позволяет снизить сумму налога на прибыль, уплачиваемую предприятием, так как сокращает размер балансовой прибыли (т.е. в определенной мере уменьшает ту фиктивную часть прибыли, которая часто формируется из-за заниженной оценки стоимости основных средств).
в-четвертых, ускоренная амортизация активов является одним из эффективных способов противодействия негативному влиянию инфляции на реальную стоимость накапливаемого амортизационного фонда.
Среди методов начисления амортизации, применяемых в зарубежной практике, следует отметить такие:
- метод „снижающегося остатка" (обычно „удвоенного снижающегося остатка"). этот метод основан на использовании норм амортизации (или удвоенных норм амортизации) по отношению не к первоначальной, а к остаточной стоимости активов;
- метод „суммы лет". этот метод основан на максимизации норм амортизационных отчислений в первый год использования активов с последующим их снижением и минимизацией в последний год;
- метод „единиц производства" этот метод амортизации основан на расчете суммы износа отдельных видов основных фондов в расчете на единицу продукции и его умножении на объем выпуска продукции в отдельных периодах. в этом случае амортизационные отчисления из категории постоянных издержек переходят в категорию издержек переменных ;
- метод „линейной дигрессивной амортизации" этот метод основан на продлении общего периода амортизации. при этом методе сумма амортизационных отчислений ежегодно уменьшается на постоянную величину, называемую „разностью".
с учетом избранного метода
амортизации предприятие
2. Определение необходимого объема обновления операционных в необоротных активов в предстоящем периоде. обновление операционных в необоротных активов предприятия может осуществляться на простой или расширенной основе, отражая процесс простого или расширенного их воспроизводства.
простое воспроизводство операционных в необоротных активов осуществляется по мере физического и морального их износа в пределах суммы накопленной амортизации (средств амортизационного фонда). необходимый объем обновления операционных в необоротных активов в процессе простого их воспроизводства определяется по следующей формуле
овапрос = свф + сву ; (1.2.)
где овапрос— необходимый объем обновления операционных в необоротных активов предприятия в процессе простого их воспроизводства;
