Понятие и сущность коммерческого кредита. 2
МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ
УО «БЕЛОРУССКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ»
Кафедра денежного обращения, кредита и фондового рынка
КУРСОВАЯ РАБОТА
по дисциплине: Деньги, кредит, банки
на тему: Понятие и сущность коммерческого кредита
Студент
ФФБД, 2-курс, ДФК-1
Руководитель
Г.Н.Кравцова
профессор
МИНСК 2012
РЕФЕРАТ
Курсовая работа: 32 с., 2 рис., 37 источников.
КОММЕРЧЕСКИЙ КРЕДИТ, КРЕДИТОР, ЗАЕМЩИК, ИНДОССАМЕНТ, ВЕКСЕЛЬ, КРЕДИТ, КРЕДИТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ.
Объект исследования -система кредитных отношений между предприятиями в процессе их хозяйственной деятельности в Беларуси.
Предмет исследования -совокупность теоретических и практических основ использования коммерческого кредита во внутрихозяйственном и внешнеторговом обороте предприятий.
Цель работы: раскрытие понятия и роли коммерческого кредита и вексельного обращения в Республике Беларусь, а также обоснование необходимости его дальнейшего развития.
Методы исследования:описания, систематизации, классификации, аналитический метод, обобщение, метод сочетания логического и исторического, метод сбора фактов.
Исследования и разработки: проведен анализ сильных и слабых сторон коммерческого кредита и вексельного обращения, в результате которого выделены основные проблемы и особенности коммерческого кредита.
Автор работы подтверждает,
что приведенный в курсовой работе
расчётно-аналитический
________________
(подпись студента)
СОДЕРЖАНИЕ
Введение ...……………………………………………………………………. …….4
1 Теоретические основы коммерческого кредита…………………………………6
1.1 Сущность коммерческого
кредита…………...………..………………………..
1.2 Значение коммерческого кредита...…………………………………………...
2 Вексель как инструмент коммерческого кредита…………………………….. 13
2.1 Понятие, виды и функции векселя……………………………………………13
3Особенности коммерческого
кредита на современном этапе
и перспективы развития в
Заключение …………...............
Список использованных источников
..............................
ВВЕДЕНИЕ
Современная кредитная система - совокупность самых разнообразных кредитно-финансовых институтов, действующих на рынке ссудных капиталов и осуществляющих аккумуляцию и мобилизацию доходов.
На сегодняшний день использование коммерческого кредита обусловлено следующими причинами: ограниченная платежеспособность мелких и средних организаций; рост стоимости товаров (работ, услуг); условия кредитных договоров, затрудняющих получение банковских ссуд.
А так как коммерческий кредит предоставляется под долговое обязательство (вексель), он способствует ускорению реализации товаров и увеличению скорости оборота капитала, а значит и обращению денежных средств.
В современных условиях важным
становится теоретическое осмысление
условий функционирования коммерческого
кредита в отечественной
В тоже время дальнейший экономический рост способствует расширению практики использования субъектами хозяйствования коммерческого кредита, обеспечивающего укрепление расчетно-платежной дисциплины.
В связи с этим тема коммерческий кредит в Беларуси является важной на сегодняшний день.Все вышеизложенное определяет актуальность выбранной темы.
Целью курсовой работы является рассмотрение понятия и роли коммерческого кредита и вексельного обращения в Республике Беларусь,а также обоснование необходимости его дальнейшего развития.
Исходя из цели исследования, в работе поставлены следующие задачи:
• Рассмотрение понятия и видов коммерческого кредита;
• Способов предоставления коммерческого кредита;
• Рассмотрение понятия векселя, его видов и функций;
• Выявить проблемы коммерческого кредита и в Республике Беларусь.
Объектом исследования является система экономических отношений между кредитором и заемщиком по поводу возвратного движения ссужаемой стоимости, т.е.система кредитных отношений между предприятиями в процессе их хозяйственной деятельности в Беларуси.
Предметом исследования выступают совокупность теоретических и практических основ использования коммерческого кредита во внутрихозяйственном и внешнеторговом обороте предприятий.
При написании курсовой работы мной были использованы следующие методы научного исследования:
1) описания;
2) систематизации;
3) классификации;
4) аналитический метод;
5) обобщение;
6) метод сочетания логического и исторического;
7) метод сбора фактов.
Теоретическую основу исследования составили работы отечественных и зарубежных ученых,посвященные анализу кредита как экономической категории и анализу коммерческого кредита, а именноГ.И. Кравцовой, О. И. Лаврушина,И.В. Пещанской, а также Гражданский Кодекс Республики Беларусь.
В этих работах анализируются
исторические аспекты становления
и развития коммерческого кредита,
вопросы его сущности, функций, роли
и места в системе кредитных
отношений; экономические и
1 Теоретические основы коммерческого кредита
1.1Сущность коммерческого кредита
С функционированием денежной
системы тесно связан вопрос о
кредите и кредитной системе.
Трудно представить себе современное
общество без кредитных отношений,
кредита. На их долю приходится решение
многих важных задач современного хозяйственного
устройства, увеличения темпов роста
экономики, повышение уровня жизни
народа, его благосостояния. Ни одно
крупное строительство, посевная кампания,
международные поставки и т.д. не
обходятся без кредитования участников
этих экономических связей. По тому,
как развиты кредитные
Кредит выступает опорой современной экономики, неотъемлемым элементом экономического развития. Его используют как крупные предприятия и объединения, так и малые производственные, сельскохозяйственные и торговые структуры; как государства, правительства, так и отдельные граждане.
Кредиторы, владеющие свободными ресурсами, только благодаря их передаче заемщику имеют возможность получить от него дополнительные денежные средства. Кредит, предоставляемый в денежной форме, представляет собой новые платежные средства.
При всей очевидности той пользы, которую приносит кредит, его воздействие на народное хозяйство оценивается неоднозначно. Зачастую одними специалистами считается, что кредит возникает от бедности, он нехватки имущества и ресурсов, имеющихся в распоряжении субъектов хозяйства. Кредит, по мнению других специалистов, разрушает экономику, поскольку за него надо платить, что подрывает финансовое положение заемщика, приводит к его банкротству.[2, с. 98]
Коммерческий кредит, предоставляемый предприятиям, получает все большее распространение в современной коммерческой и финансово-хозяйственной практике. Гражданский Кодекс Республики Беларусь (статья 770) предусматривает возможность предоставления коммерческого кредита, под которым понимается предоставление отсрочки либо рассрочки оплаты, аванс либо предварительная оплата по контракту. Данный законодательный акт дает возможность поставить товар с отсрочкой оплаты и получить, помимо цены товара, определенную договором сумму процентов. Применение коммерческого кредита требует наличия у продавца достаточного резервного капитала на случай замедления поступлений от должников.[3]
Коммерческий кредит — товарная форма кредита, возникающая при отсрочке платежа; долговое обязательство, оформленное векселем. [4, c.683]
Коммерческий кредит предоставляется
хозяйствующими субъектами друг другу
в товарной форме путем отсрочки
платежа. Он обусловлен несовпадением
сроков производства и сбыта товаров
и дает возможность предпринимателям-
1) тот факт, что движение
коммерческого кредита
2) ограниченность резервного фонда предприятия-кредитора;
3) коммерческий кредит
не может быть использован,
например, для выплаты заработной
платы, потому что
Кредит как экономическая
категория представляет собой определенный
вид общественных отношений, связанных
с движением стоимости на условиях
возвратности. При кредитной сделке
не осуществляется эквивалентный товарно-денежный
обмен, а происходит передача стоимости
во временное пользование с
Говоря о том, что представляет сущность кредита, необходимо рассмотреть его структуру, ведь кредит состоит из элементов, находящихся в тесном взаимодействии. Прежде всего, ими являются субъекты кредитных отношений – кредитор и заемщик. Кредитор – это сторона, предоставляющая ссуду. «На ранних стадиях развития товарного производства кредиторами были ростовщики. При дальнейшем развитии товарного производства денежные кредиты стали предоставлять банки. При передаче в ссуду товаров (в виде отсрочки платежа) кредиторами являются товаропроизводители». [6, c. 187] Кредитор всегда является собственником ссужаемых средств, за передачу которых во временное пользование он получает ссудный процент.
Заемщик - сторона, получающая кредит и принимающая на себяобязательство возвратить в установленный срок ссуженную стоимость и уплатить процент за время пользования ссудой. В период господства ростовщического кредита заемщиками были мелкие крестьяне, мастера-ремесленники либо знать, крупные земельные собственники. С образованием банков происходит концентрация заемщиков, для которых он выступает «коллективным кредитором». В рамках кредитных отношений один и тот же экономический субъект может одновременно выступать и как кредитор, и как заемщик. В тех случаях, когда предприятие получает в банке ссуду, банк выступает кредитором, а предприятие — заемщиком. Если предприятие хранит деньги в банке, то кредитором выступает предприятие, а заемщиком — банк. Действуя как посредник, банк во всех случаях выступает от своего имени и принимает на себя все связанные с этим риски. В условиях широко развитой банковской системы кредитные отношения могут осуществляться и без участия банков.[7, c. 339]
Существует экономическая
зависимость заемщика от кредитора.
Она возникает из объективной
необходимости кредита для
Помимо кредиторов и заемщиков элементом структуры кредитных отношений является объект передачи – то, что передается от кредитора к заемщику и совершает обратный путь от заемщика к кредитору. Объектом передачи выступает ссуженная стоимость как особая часть стоимости. Прежде всего, она представляет собой своеобразную нереализованную стоимость.[8]
Она обладает особыми чертами, характеризующими её как объект именно кредитных отношений:
• Движение ссуженной стоимости носит возвратный характер, то есть от кредитора к заемщику, а затем от заемщика к кредитору. Использовав ссуду в своем воспроизводственном процессе, заемщик должен вернуть кредитору стоимость, равноценную полученной в кредит.
• Важной чертой ссуженной стоимости является её авансирующий характер. Ведь целью получения ссуды является не только покрытие временного недостатка собственных средств заемщика, но и получения дохода в результате использования ссуженной стоимости.
• Ссуженная стоимость временно прекращает движение у кредитора и продолжает его в хозяйстве заемщика.
• Использование ссуженной стоимости позволяет обеспечивать непрерывность производства и на этой основе ускорять воспроизводственный процесс.
Для оформления коммерческого кредита используется вексель - долговое обязательство покупателя перед поставщиком. В векселе указываются сумма долга, процент за кредит, срок и условия погашения векселя. Он используется не только для получения средств, причитающихся кредитору, но и как орудие платежа. Обращение векселей расширяет возможности предоставления коммерческого кредита, поскольку он может переходить из рук в руки. При этом на векселе делается передаточная надпись — индоссамент. Чем больше индоссаментов на векселе, тем шире круг его обращения и тем больше гарантий его оплаты.[7, с. 343]
Коммерческий кредит носит взаимный характер и зависит от платежеспособности сторон.[9, c.48]
Коммерческий кредит принципиально
отличается от остальных форм кредита
рядом специфических свойств
и качеств, которые дают нам представление
о характерных признаках
Коммерческий кредит независимо от своей формы предоставляется главным образом на короткие сроки, в то время как, например, банковский кредит зачастую носит долгосрочный характер. [10, c.201]
При наличии развитой кредитной системы коммерческий кредит переплетается с банковским, так как кредитор, имея вексель — обязательство заемщика, может его учесть в банке и получить под него банковский кредит. Но и в этом случае суть коммерческого кредита не меняется.
Банковский кредит — основная форма кредита в рыночной экономике. Это такой кредит, при котором владельцы свободных денежных средств предоставляют их в ссуду заемщикам через посредство банков.По своей сути банковский кредит представляет собой сложную систему многосторонних отношений между банками, экономикой, государством и населением. [11, c.1]
Банковский кредит всегда выступает в денежной форме, и объектом кредитования выступает денежный капитал.
Объектом коммерческого
кредита является товарный капитал.
Коммерческий кредит предоставляется
промышленными и торговыми
Различается и динамика этих форм кредита. Движение коммерческого кредита идет параллельно движению промышленного капитала – наблюдается прямая связь, то есть «с ростом промышленного производства и товарооборота увеличиваются как предложение коммерческого кредита, так и спрос на него». [12, c.168] При банковском кредите рост предложения ссудных капиталов или спрос на него не всегда сопровождается ростом или расширением производства.
Целью коммерческого кредита
является ускорение реализации товаров
и получение прибыли. Размеры
этого кредита ограничены величиной
резервных капиталов
Итак, коммерческий кредит -
это исходная форма кредита. Определим
его как кредитную сделку между
двумя предприятиями. В качестве
кредитора выступает
Международный коммерческий кредит представляет собой кредитные отношения между субъектами внешнеторговых отношений.
Другими словами, существуют фирменные (коммерческие) кредиты, которые предоставляются фирмой-экспортером одной страны импортеру другой в виде отсрочки платежа от 2 до 7 лет.Они оформляются векселем или предоставляются по открытому счету. Фирменные кредиты имеют как положительные, так и отрицательные стороны. К первым из них относится независимость от государственного регулирования, возможность согласования стоимости прямо по контракту между контрагентами. Недостатки этого кредита: ограничение сроков и размеров кредитования и связанность покупателя с определенным продавцом.[13]
Он может выступать в форме как экспортных, так и импортных кредитов. Экспортный кредит подразумевает кредитование импортера экспортером; импортный – предоставляется импортером в форме отсрочки поставки товара, т.е. путем внесения предварительных платежей за еще не поставленный товар.
Фирма-экспортер одной страны предоставляет отсрочку платежей за проданные товары или услуги импортеру из другой страны. Этот кредит выдается на условиях открытого счета или оформляется коммерческим переводным векселем, акцептованным импортером, его банком либо по договоренности участников внешнеторговой сделки – первоклассным банком. При необходимости фирма – поставщик (векселедержатель) может учесть вексель в банке или получить под его залог кредит. [14, с. 278]
В ходе работы стало понятно, что экспортные кредиты, носящие краткосрочный характер, используются в основном при поставках сырья, а средне – и долгосрочный – при поставках машин и оборудования.
1.2 Значение коммерческого кредита
Кредитование в международной внешнеторговой практике является одним из инструментов стимулирования экспортеров. В то же время оно успешно используется с целью ускорения внешнеторговых сделок и облегчения сбыта, прежде всего, крупных объемов экспортной продукции, в условиях острой конкуренции на мировых рынках.
Энциклопедия банковского дела и финансов Чарльза Дж. Вулфела термин «кредит» (credit) связывает прежде всего именно с товарным коммерческим кредитованием: «Кредит означает способность покупать с обещанием заплатить или способность получить право на товары в настоящее время, а оплатить их в будущем. Таким образом, кредит означает фактическую передачу и поставку товара в обмен на обещание расплатиться в будущем».[15, с. 689]
В то же время несколькими страницами ниже Ч.Дж. Вулфел дает и отдельное определение коммерческого кредита (commercialcredit) в двух его значениях: во-первых, как кредит, предоставляемый друг другу производителями, оптовиками и посредниками и розничными торговцами, во-вторых, как сделка, в которой используется кредит в товарной форме. [15, с. 693]
Аналогично коммерческий кредит определен, например, Толковом юридическом словаре бизнесмена: «коммерческий кредит предоставляется одними промышленными и торговыми компаниями.[16, с. 174]
Коммерческий кредит является одним из инструментов рыночной экономики, который необходимо всесторонне использовать. Использование коммерческого кредита в современных условиях является естественным результатом развития товарно-денежных отношений, различных форм собственности, отказа от сложившейся монопольной практики банковского кредитования. [5, с.246] Но при реализации данного инструмента нужно всегда помнить, что такая форма кредита имеет как достоинства, так и недостатки.
Роль кредита характеризуется результатами его применения для экономики, государства и населения, а также особенностями методов, с помощью которых эти результаты достигаются. [10, с.210]
Коммерческий кредит способствует
перераспределению капиталов
Цель привлечения
Для привлекающих коммерческий кредит предприятий он имеет ряд преимуществ по сравнению с другими источниками формирования заемного капитала:
• Позволяет преодолевать проблему кассового разрыва, то есть проблему временной недостаточности денежных средств, которая заключается в несовпадении во времени положительного и отрицательного денежных потоков предприятия;
• Коммерческий кредит является более дешевой формой финансирования части оборотных активов – производственных запасов, товарно-материальных ценностей по сравнению с банковским денежным кредитом, как правило, стоимость коммерческого кредита значительно ниже банковского денежного кредита. Это обусловлено тем, что стоимость привлечения краткосрочного банковского кредита не должна превышать стоимость привлечения краткосрочного кредита с адекватным периодом времени предоставления, иначе более выгодным окажется привлечение банковского кредита для расчета с поставщиком;
• Сглаживает сезонную потребность в привлечении заемных средств, так как большая часть этой потребности связана с сезонными особенностями формирования запасов сырья, снижая тем самым потребность в денежных средствах, используемых для формирования оборотных активов. [17, c. 16]
Коммерческий кредит наряду с несомненными достоинствами имеет и определенные недостатки:
• Ограничен размерами резервного капитала кредита. Продажа с рассрочкой платежа возможна при наличии у предпринимателя излишка капитала;
• Зависит от условия его обратного притока. При спаде производства ссуды не возвращаются и цепочка кредитных связей нарушается, а его размеры сокращаются;
• Имеет только определенное направление, т.е. предоставляется одним предприятием другому, связанному с первым технологической цепочкой. В обратном направлении коммерческий кредит невозможен.[18]
Предоставление коммерческого кредита может привести к изменениям темпов инфляции, так как замедляется скорость обращения денежной единицы в результате отсрочки платежа.
С развитием интеграции экономики Республики Беларусь с мировой экономической системой возрастает роль кредита во внешнеэкономическом обороте. Кредит создает благоприятные условия для расширения международных экономических связей, позволяет осуществлять импорт товаров при пассивном торговом балансе, способствует увеличению экспорта товаров, является фактором развития международного разделения труда
2 Вексель как инструмент коммерческого кредита
2.1 Понятие, виды и функции векселя
В настоящее время Республика Беларусь находится на стадии формирования современных методов и подходов к регулированию экономики. При этом становятся востребованными многие классические инструменты коммерческого и банковского обращения, одним из которых является вексель. [19]
В связи с развитием коммерческих связей возникает способ расчетов на условиях отсрочки платежа с использованием векселей. Вексель имеет сложную экономическую природу. С одной стороны это абстрактное ничем не обусловленное денежное обязательство, выраженное в письменной, строго установленной законодательством форме. С другой стороны, вексель – это средство платежа. Им можно рассчитаться за товар или услугу, а в кризисной экономике в странах СНГ есть примеры использования векселей в расчетах с бюджетом. Вексель может использоваться как инструмент для инкассирования долгов. Наконец, вексель – это ценная бумага, приносящая его владельцу доход.
В современной экономике вексель – один из важнейших документов при оформлении кредитно расчетных отношений. Вексельное обращение основывается на способности векселя заменять деньги в их функциях средства обращения и платежа. Такая замена осуществляется посредством кредита.
Вексельные сделки
строятся на доверии продавцов
товаров, работ, услуг, денег
к своим покупателям, так как
последние в момент сделки
предоставляют продавцам
[20, с. 89]
Другими словами, предметом вексельного обязательства могут быть только деньги.
Вексель - это разновидность долгового обязательства, составленного в строго определенной форме и дающего бесспорное право требовать уплаты обозначенной в векселе суммы по истечении срока, на который он выписан.
