Система кредитования: сущность, элементы, современные тенденции развития
НОУ СПО
«Ижевский кооперативный техникум экономики, управления и права Удмуртпотребсоюза»
Курсовая работа.
По ПМ.02. «Осуществление кредитных операций»
Специальность 080110 «Банковское дело»
по теме:
«Система кредитования: сущность, элементы, современные тенденции развития.»
Выполнила: ________ Ларионова Я.С.
18.04.15
Проверила: ________ Шепелёва Э.Р
Ижевск, 2015г.
Содержание.
Введение.
- Теоретические основы функционирования системы кредитования.
- Понятие и структура кредитной системы РФ.
- Экономическая сущность и функции кредита.
- Классификация кредита.
- Элементы кредита.
- Особенности системы кредитования в России.
- Роль кредитов в экономическом развитии России.
- Характеристика отдельных видов кредитов в России.
- Проблемы и перспективы развития системы кредитования в России.
- Актуальные проблемы развития системы кредитования в России в условиях мирового финансового кризиса.
- Перспективы развития системы кредитования в России
Заключение.
Введение.
Актуальность исследования
проблем развития системы кредитования
в России сегодня очевидна.
В развитии любого государства
значительное место занимает кредитная
система, которая во многом определяет
развитие экономики, рост потенциальных
возможностей государства и рост благосостояния
его населения. Вместе с этим само государство
должно оказывать влияние на развитие
кредитной системы, на ее формирование,
деятельность и соответственно размещению
на территорию государств. Эффективность
кредитной системы во многом зависит не
только от ее структуры функции, но и размещения
банков по территории государства.
Кредитование населения в настоящее
время является наиболее активно развивающейся
банковской операцией и, одновременно,
важным условием повышения качества жизни
российских граждан.
Предоставление услуг физическим
лицам - это одно из наиболее перспективно
развивающихся направлений деятельности
современных банков в Российской Федерации.
Данное направление не ново для нашей
страны, но динамичное развитие оно получило
благодаря стабилизации экономической
ситуации в России, общему развитию банковской
системы, росту конкуренции между банками.
Предоставление услуг физическим лицам
расширяет перечень банковских услуг
и позволяет банкам привлекать дополнительных
клиентов и получать дополнительную прибыль.
Предоставление услуг физическим лицам
непосредственным образом связано с кредитной
политикой банка. Предоставление услуг
населению играет сегодня очень значительную
роль, поскольку стимулирует потребительский
спрос и, таким образом способствует развитию
экономики.
Развитие потребительского
кредитования наряду с ипотечным кредитованием
и кредитованием малого бизнеса является
одним из приоритетных направлений Стратегии
развития банковского сектора Российской
Федерации.
При этом сектор потребительского
кредитования в последнее время занимает
все более заметное место среди услуг,
предоставляемых банками населению.
Этими положениями и объясняется
актуальность темы работы.
Степень изученности проблемы.
Исследованию кредитных отношений и денежно-кредитной
системы посвящено множество научных
трудов. Среди них можно отметить Ю.В Агапова,
О.Н. Горбуновой, В.В. Геращенко, А.Г. Грязнова,
П.А. Короткова, О.И. Лаврушина, О.М Олейника,
Г, А.И. Полищук, А.Г. Саркисянца и др. В их
работах рассматриваются вопросы формирования
и развития кредитной системы, тенденции
совершенствования кредитной сферы деятельности
государства, оценки реформ кредитных
отношений в России.
Цель работы – раскрыть сущность
и проанализировать тенденции развития
системы кредитования в России.
Для достижения этой цели в ходе
работы необходимо решить ряд задач:
– определить сущность банковского
кредита;
– рассмотреть классификацию
банковского кредита;
– проанализировать тенденции
развития рынка банковского кредитования;
– выявить проблемы и определить
перспективы развития кредитования в
России в условиях мирового финансового
кризиса.
Объектом исследования являются
кредитные отношения.
Предметом исследования является
кредитная система РФ.
- Теоретические основы функционирования системы кредитования.
- Понятие и структура кредитной системы.
Кредит происходит от латинского "kreditum" (ссуда, долг). В то же время "kreditum" переводится как "верую", "доверяю". В широком смысле слова — и с юридической, и с экономической точек зрения — кредит — это сделка, договор между юридическими или физическими лицами о займе, или ссуде»1. Один из партнеров (ссудодатель, кредитор) предоставляет другому (ссудополучателю, заемщику) деньги (иногда имущество) на определенный срок с условием возврата эквивалентной стоимости, как правило, с оплатой этой услуги в виде процента. При кредите появляется договор займа, или ссуды (понятия займа и ссуды можно использовать как синонимы). В современных условиях все ссуды оформляются в виде денежного кредита, и кредитные отношения являются частью всех денежных отношений. Главное, что отличает денежную ссуду от всех других форм денежных отношений, — это возвратное движение стоимости. В кредите находят выражение производственные отношения, когда хозяйствующие субъекты, государство, организации или отдельные граждане передают друг другу стоимость на условиях возвратности во временное пользование. Под кредитными отношениями подразумеваются все денежные отношения, связанные с предоставлением и возвратом ссуд, организацией денежных расчетов, эмиссией наличных денежных знаков, кредитованием инвестиций, использованием государственного кредита, совершением страховых операций (частично) и т.д. Деньги выступают как средство платежа всюду, где присутствует кредит. Даже когда заемщик получает, например, семенную ссуду, она оформляется в форме денежного кредита. Следовательно, кредит — особая форма движения денег. Это категория рыночная. Рынок должен обслуживаться особым фондом денежных средств (назовем его ссудным фондом общества), которые могут предоставляться экономическим субъектом на условиях возвратности. Формой движения ссудного фонда и является кредит. Кредит обслуживает движение капитала и постоянное движение разутых общественных фондов. Благодаря кредиту в хозяйстве, производительно используются средства, высвобождаемые в ходе работы предприятий, в процессе выполнения государственного бюджета, а также сбережения отдельных граждан и ресурсы банков. Как появляются средства, которые можно использовать в качестве заемных ресурсов для удовлетворения нужд товаропроизводителей и государства? Свободные денежные средства образуются в процессе хозяйственной деятельности предприятий. Получив выручку от реализованной продукции, предприятие постепенно, частями тратит ее на покупку сырья, топлива, материалов, часть полученной прибыли оно тоже использует не сразу, а спустя некоторое время после ее поступления. В итоге образуются временно свободные денежные средства на счетах предприятий в банках. Временное высвобождение средств происходит также и в результате того, что стоимость основных фондов переносится на произведенные товары по частям и возвращается к предприятиям в денежной форме. Расходуются эти средства постепенно, в связи, с чем образуются свободные денежные ресурсы в виде неиспользованных амортизационных фондов. Заработная плата рабочим и служащим обычно выплачивается два раза в месяц, а поступление денег за проданную продукцию происходит чаще, что тоже обеспечивает на определенные сроки высвобождение денежных средств. Поступление денежных средств в бюджет и их расходование не всегда совпадают во времени, поэтому на какой-то период образуются свободные остатки денежных средств.
Банковский кредит - это действия по предоставлению банком денежных средств заемщику в размере и на условиях, предусмотренным кредитным договором, и обязанностью заемщика возвратить полученную денежную сумму и уплатить проценты на нее (четкое определение банковского кредита в гражданском кодексе не дано. В п.1 ст. 819 ГК РФ дано лишь понятие кредитного договора: по кредитному договору банк или иная кредитная организация (кредитор) обязуются предоставить денежные средства (кредит) заемщику в размере и на условиях, предусмотренных договором, а заемщик обязуется возвратить полученную денежную сумму и уплатить проценты на нее
Кредит состоит из элементов, находящихся в тесном взаимодействии друг с другом. Такими элементами являются прежде всего субъекты его отношений. В кредитной сделке субъекты отношений всегда выступают как кредитор и заемщик.
Становление кредитора и заемщика происходит прежде всего на базе товарного обращения. Процесс купли-продажи товаров не всегда приводит к немедленному получению продавцом их денежного эквивалента, покупатель не всегда имеет возможность сразу заплатить за товар, оплата производится только по истечении определенного срока. Так, продавец становится кредитором, покупатель - должником.
Товарное обращение не представляет собой единственную базу возникновения кредитора и заемщика. Кредитор и заемщик появляются во всех случаях, когда на одном полюсе (у одного субъекта) отсрочено получение эквивалента; на другом - его уплата.
Кредитор - сторона кредитных отношений, предоставляющая ссуду. Кредиторами могут стать субъекты, выдающие ссуду, т. е. реально предоставляющие нечто во временное пользование. Для этого чтобы выдать ссуду, кредитору необходимо располагать определенными средствами. Их источниками могут стать как собственные накопления, так и ресурсы, позаимствованные у других субъектов воспроизводственного процесса. В современном хозяйстве банк-кредитор может предоставить ссуду не только за счет своих собственных ресурсов, но и за счет привлеченных средств, хранящихся на его счетах, а также мобилизованных посредством размещения акций и облигаций.
С образованием банков происходит концентрация кредиторов. Мобилизуя свободные денежные ресурсы предприятий и населения, банкиры становятся коллективными кредиторами.
Заемщик — сторона кредитных отношений, получающая кредит и обязанная возвратить полученную ссуду. Исторически заемщиками были отдельные лица, испытывающие потребность в дополнительных ресурсах. С образованием банков происходит концентрация не только кредиторов, но и значительное расширение состава заемщиков. В современных условиях помимо банков заемщиками выступают предприятия, население и государство. Традиционно банки при этом становятся коллективными заемщиками, поскольку занимают не для себя, а для других.
Помимо кредиторов и заемщиков, элементом структуры кредитных отношений является объект передачи - то, что передается от кредитора к заемщику и что совершает свой обратный путь от заемщика к кредитору. Объектом передачи выступает ссуженная стоимость, как особая часть стоимости. Прежде всего она представляет собой своеобразную нереализованную стоимость.
Высвободившаяся стоимость, оседающая у одного из субъектов кредитных отношений, характеризует замедление ее движения, невозможность в данный момент вступить в новый хозяйственный цикл. Благодаря кредиту стоимость, временно остановившаяся в своем движении, продолжает путь, переходя к новому владельцу, у которого обозначилась потребность в ее использовании на нужды производства и обращения.
Рассмотренная структура кредита характеризует его целостность. Кредит - это не только кредитор (к примеру, банк), не только заемщик (предприятие) или ссуженная стоимость. Структура кредита как целого предполагает единство его элементов.
- Экономическая сущность и функции кредита.
При рассмотрении функций кредита следует учитывать отличие их от роли кредита. Если функция — есть проявление сущности, выражение общественного назначения кредита, то через роль раскрываются результаты его использования на основе выполняемых функций. Но несмотря на различие понятий функций и роли, они взаимосвязаны. Посредством использования функций кредита экономические субъекты и общество в целом добиваются эффективности производства, ускорения обращения и роста доходов. В силу этого выяснение функций кредита имеет большое практическое значение для обеспечения таких условий, при которых они проявлялись бы наиболее эффективно.
Сущность кредита выступает в его трех функциях:
1) распределения на возвратной основе денежных средств (распределительная функция);
2) создания кредитных средств
обращения и замещения
3) осуществления контроля за эффективностью деятельности экономических субъектов (контрольная функция).
Распределительная функция кредита обнаруживается как при аккумуляции средств, так и при их размещении, т.е. посредством кредита происходит распределение денежных средств на возвратной основе. Эта функция четко проявляется в процессе предоставления на время средств предприятиям и организациям (так же, как сбережений населения) для удовлетворения их потребностей в денежных ресурсах. Таким образом, хозяйства обеспечиваются необходимым оборотным капиталом и ресурсами для инвестиций. Важная функция кредита — создание кредитных средств обращения и замещения наличных денег (эмиссионная функция). Проявляется она в том, что в процессе кредитования создаются платежные средства, т.е. обороту предоставляются деньги как в наличной, так и в безналичной формах. Данная функция кредита обнаруживается и тогда, когда на основе замещения наличных денег происходят безналичные расчеты. Хотя функция кредита — категория объективная, существующая независимо от воли и желания людей, кредитная система может создавать условия, позволяющие полнее использовать кредит для достижения поставленных целей. С учетом этого банкам и заемщикам рекомендуется использовать различные виды ссуд. Выбор их — дело не только техническое. Выбирая конкретный вид кредита, заемщики учитывают экономическую целесообразность, выясняют, позволяет ли данная форма кредитования наиболее полно использовать ссуду для повышения доходности и развития их деятельности. Рассматривая функции кредита, уместно отметить, что на их основе в хозяйстве осуществляется контроль рублем. Именно на базе кредитных отношений строится наблюдение за деятельностью заемщиков и кредиторов, оцениваются кредитоспособность и платежеспособность хозяйствующих субъектов, контролируется соблюдение принципов кредитования. Это дало основание некоторым авторам говорить о присущей кредиту контрольной функции.
- Классификация кредита.
Банковский кредит одна из наиболее распространенных форм кредитных отношений в экономике, объектом которых выступает процесс передачи в ссуду денежных средств. Банковский кредит представляется, исключительно, кредитно-финансовыми организациями, имеющими лицензию на осуществление подобных операций от Центрального Банка. В роли заемщика выступают юридические лица, инструментом кредитных отношений является кредитный договор. Доход по этой форме кредита банк получает в виде ссудного процента или банковского процента.
Банковский кредит классифицируется по ряду признаков:
1. По срокам погашения:
Краткосрочные ссуды предоставляются на восполнение временного недостатка собственных оборотных средств заемщика. Срок до года. Ставка процента по этим ссудам, обратно пропорциональна сроку возврата кредита. Краткосрочный кредит обслуживает сферу обращения.
Среднесрочные ссуды, предоставляются на срок от одного года до трех лет на цели производства и коммерческого характера.
Долгосрочные ссуды используются в инвестиционных целях. Они обслуживают движение основных средств, отличаясь большими объемами передаваемых кредитных ресурсов. Применяются при кредитовании реконструкции, технического перевооружения, новом строительстве на предприятиях всех сфер деятельности. Особое развитие долгосрочные ссуды получили в капитальном строительстве, топливно-энергетическом комплексе. Средний срок погашения от 3 до 5 лет.
Онкольные ссуды, подлежащие возврату в фиксированный срок после получения официального уведомления от кредитора (срок погашения изначально не указан).
2. По способам погашения.
Ссуды, погашаемые единовременным взносом со стороны заемщика. Это традиционная форма возврата краткосрочных ссуд, является оптимальной, т.к. не требует использования механизма дифференцированного процента.
Ссуды, погашаемые в рассрочку в течение всего срока действия кредитного договора. Конкретные условия возврата определяются договором. Всегда используются при долгосрочных ссудах.
3. По способам взимания ссудного процента.
Ссуды, процент по которым выплачивается в момент ее общего погашения.
Ссуды, процент по которым выплачивается равномерными взносами заемщика в течение всего срока действия кредитного договора.
Ссуды, процент по которым удерживается банком в момент непосредственной выдачи заемщику ссуды.
4. По способам предоставления кредита.
Компенсационные кредиты, направляемые на расчетный счет заемщика для компенсации последнему его собственных затрат, в т.ч. авансового характера.
Платные кредиты. В этом случае кредиты поступают непосредственно на оплату расчетно-денежных документов, предъявленных заемщику для погашения.
5. По методам кредитования.
Разовые кредиты, предоставляемые в срок и на сумму, предусмотренные в договоре, заключенном сторонами.
Кредитная линия - это юридически оформленное обязательство банка перед заемщиком предоставить ему в течение определенного периода времени кредиты в пределах согласованного лимита.
Кредитные линии бывают:
возобновляемые - это твердое обязательство банка выдать ссуду клиенту, который испытывает временную нехватку оборотных средств. Заемщик, погасив часть кредита, может рассчитывать на получение новой ссуды в пределах установленного лимита и срока действия договора.
сезонная кредитная линия предоставляется банком, если у фирмы периодически возникают потребности в оборотных средствах, связанных с сезонной цикличностью или необходимостью образования запасов на складе.
Овердрафт - это краткосрочный кредит, который предоставляется путем списания средств по счету клиента, сверх остатка средств на счете. В результате этого, на счете клиента образуется дебетовое сальдо. Овердрафт - это отрицательный баланс на текущем счете клиента. Овердрафт может быть разрешенным, т.е. предварительно согласованным с банком и неразрешенным, когда клиент выписывает чек или платежный документ, не имея на это разрешение банка. Процент по овердрафту начисляется ежедневно на непогашенный остаток, и клиент платит только за фактически использованные им суммы
6. По видам процентных ставок.
Кредиты с фиксированной процентной ставкой, которая устанавливается на весь период кредитования и не подлежит пересмотру. В этом случае заемщик принимает на себя обязательство оплатить проценты по неизменной согласованной ставке за пользование кредитом вне зависимости от изменения коньюктуры на рынке процентных ставок. Фиксированные процентные ставки применяются при краткосрочном кредитовании.
Плавающие процентные ставки. Это ставки, которые постоянно изменяются в зависимости от ситуации, складывающейся на кредитном и финансовом рынке.
Ступенчатые. Эти процентные ставки периодически пересматриваются. Используются в период сильной инфляции.
7. По числу кредитов.
Кредиты, предоставленные одним банком.
Синдицированные кредиты, предоставленные двумя или более кредиторами, объединившимися в синдикат, одному заемщику.
Параллельные кредиты, в этом случае каждый банк проводит переговоры с клиентом отдельно, а затем, после согласования с заемщиком условий сделки, заключается общий договор.
8. Наличие обеспечения.
Доверительные ссуды, единственной формой обеспечения возврата которых является кредитный договор. Этот вид кредита не имеет конкретного обеспечения и поэтому предоставляется, как правило, первоклассным по кредитоспособности клиентам, с которыми банк имеет давние связи и не имеет претензий по оформлявшимся ранее кредитам.
Контокоррентный кредит. Контокоррентный кредит выдается при использовании контокоррентного счета, который открывается клиентам, с которыми банк имеет длительные доверительные отношения, предприятиям с исключительно высокой кредитной репутацией.
Договор залога. Залог имущества (движимого и недвижимого) означает, что кредитор залогодержатель вправе реализовать это имущество, если обеспеченное залогом обязательство не будет выполнено. Залог должен обеспечить не только возврат ссуды, но и уплату соответствующих процентов и неустоек по договору, предусмотренных в случае его невыполнения.
Договор поручительства. По этому договору поручитель обязывается перед кредитором другого лица (заемщика, должника) отвечать за исполнение последним своего обязательства. Заемщик и поручитель отвечают перед кредитором как солидарные должники.
Гарантия. Это особый вид договора поручительства для обеспечения обязательства между юридическими лицами. Гарантом может быть любое юридическое лицо, устойчивое в финансовом плане.
Страхование кредитных рисков. Предприятие - заемщик заключает со страховой компанией договор страхования, в котором предусматривается, что в случае непогашения кредита в установленный срок страховщик выплачивает банку, выдавшему кредит, возмещение в размере от 50 до 90 % не погашенной заемщиком суммы кредита, включая проценты за пользование кредитом.
9. Целевое назначение кредита.
Ссуды общего характера, используемые заемщиком по своему усмотрению для удовлетворения любых потребностей в финансовых ресурсах. В современных условиях имеют ограниченное применение в сфере краткосрочного кредитования, при средне- и долгосрочном кредитовании практически не используется.
Целевые ссуды, предполагающие необходимость для заемщика использовать выделенные банком ресурсы исключительно для решения задач, определенных условиями кредитного договора (например, расчета за приобретаемые товары, выплаты заработной платы персоналу, капитального развития и т. п.) Нарушение указанных обязательств, как уже отмечалось в настоящей главе, влечет за собою применение к заемщику установленных договором санкций в форме досрочного отзыва кредита или увеличения процентной ставки.
10. Категории потенциальных заемщиков.
Аграрные ссуды — одна из наиболее распространенных разновидностей кредитных операций, определивших появление специализированных кредитных организаций - агробанков. Характерной их особенностью является четко выраженный сезонных характер, обусловленный спецификой сельскохозяйственного производства. В настоящее время в России эти кредитные операция осуществляются в основном по линии государственного кредиты из-за крайне тяжелого финансового состояния большинства заемщиков — традиционных для плановой экономики аграрных структур, практически не адаптируемых к требованиям рыночной экономики.
Коммерческие ссуды, предоставляемые субъектам хозяйствования, функционирующим в сфере торговли и услуг. В основном они имеют срочный характер, удовлетворяя потребности в заемных ресурсах в части, не покрываемой коммерческим кредитом. Составляют основной объем кредитных операций российских банков.
Ссуды посредникам на фондовой бирже, предоставляемые банками брокерским, маклерским и дилерским фирмам, осуществляющим операции по купле-продаже ценных бумаг. Характерная особенность этих ссуд в зарубежной и российской практике — изначальная ориентированность на обслуживание не инвестиционных, а игровых (спекулятивных) операций на фондовом рынке.
Ипотечные ссуды владельцам недвижимости, предоставляемые как обычными, так и специализированными ипотечными банками. В современной зарубежной практике получили столь широкое распространение, что в некоторых источниках выделяются в качестве самостоятельной формы кредита. В отечественных условиях начали получать ограниченное распространение лишь с 1994 г., что связано с незавершенностью процесса приватизации и отсутствием законодательных актов, четко определяющих права собственности на основные виды недвижимости (прежде всего — на землю).
Межбанковские ссуды — одна из наиболее распространенных форм хозяйственного взаимодействия кредитных организаций. Текущая ставка по межбанковским кредитам является важнейшим фактором, определяющим учетную политику конкретного коммерческого банка по остальным видам выдаваемых им ссуд. Конкретная величина этой ставки прямо зависит от центрального банка, являющегося активным участником и прямым координатором рынка межбанковских кредитов.
- Элементы кредита.
При анализе сущности кредита
следует различать три элемента:
1) субъект,
2) объект,
3) ссудный процент.
Субъекты кредитных отношений. Это кредитор
и заемщик.
Кредитор предоставляет ссуду на время,
оставаясь собственником ссуженной стоимости.
Для выдачи ссуды кредитору необходимо
иметь определенные средства. Их источником
могут стать собственные накопления, а
также заемные средства, полученные от
других хозяйствующих субъектов.
В современных условиях банк-кредитор
предоставляет ссуду за счет собственного
капитала, привлеченных средств, хранящихся
на счетах его клиентов, а также мобилизованных
с помощью эмиссии ценных бумаг. При размещении
ссуженной стоимости кредитор контролирует
ее производительное использование, чтобы
кредит был получен и за него он имел доход.
Заемщик получает ссуду и обязуется ее
возвратить к обусловленному сроку. Заемщик
не является собственником ссуженного
капитала, он лишь временный его владелец.
Он использует ссуду в производстве или
обращении, чтобы извлечь доход, и возвращает
ссуду после ее участия в кругообороте
и получения дополнительной прибыли. Заемщик
платит за кредит ссудный процент, он должен
обладать определенным имущественным
обеспечением, гарантирующим возврат
кредита по требованию кредитора.
Взаимодействие кредитора и заемщика
выступает как единство противоположностей.
Как участники кредитной сделки они заинтересованы
друг в друге. В то же время кредитор и
заемщик имеют противоположные интересы:
кредитор заинтересован в получении более
высокого процента, а заемщик — в низком
проценте. Заемщик зависит от кредитора,
диктующего ему свою волю.
Объект кредитных отношений. Это ссуженная
стоимость, при капитализме — это ссудный
капитал.
Ссудный капитал — денежный капитал, обособившийся
от промышленного, имеющий особую форму
движения и обладающий определенной спецификой:
• это капитал — собственность, владелец
которой продает заемщику не сам капитал,
а лишь право на его временное владение;
• это своеобразный товар, потребительная
стоимость которого определяется способностью
приносить заемщику прибыль;
• имеет своеобразную форму отчуждения,
т.е. передача его заемщику и возврат кредитору
различен во времени;
• в отличие от промышленного и торгового
капитала ссудный капитал всегда выступает
в денежной форме.
С развитием кредитных отношений единственным
источником образования ссудного капитала
выступают временно свободные денежные
средства государства, юридических лиц
и населения, на добровольной основе передаваемые
финансовыми посредниками для последующей
капитализации и извлечения прибыли. Ныне
такие денежные средства концентрируются
на ( депозитных счетах в кредитных организациях
и обеспечивают их собственникам фиксированный
доход в форме процента по этим вкладам.
Стоимость ссудного капитала — это способность
к обмену между кредитором и заемщиком,
а потребительная стоимость — способность
производить прибыль, часть которой заемщик
отдает кредитору в виде ссудного процента.
Ссудный процент. Это своеобразная цена
ссуженной стоимости, передаваемой кредитором
заемщику во временное пользование с целью
ее производительного потребления. В отличие
от обычного товара, цена которого выражает
его стоимость в денежной форме, ссудный
процент представляет собой иррацио-нальную
форму цены, а не действительную цену,
поскольку она является условием использования
ссудного капитала для получения прибыли.
Эта прибыль, добытая заемщиком, подразделяется
на две части: одна присваивается заемщиком,
получившим ссуду, в виде предпринимательского
дохода, вторая передается кредитору в
виде ссудного процента.
Ссудный процент (цена кредита) есть часть
прибавочной стоимости, величина которого
зависит от себестоимости продукции, представляющей
затраты живого и овеществленного труда.
Деление прибыли на предпринимательский
доход и ссудный процент происходит на
рынке в конкурентной борьбе. При делении
прибыли возникают противоречия между
ссудными и функционирующими капиталистами:
ссудные заинтересованы в высоком уровне
процента и в низком предпринимательском
доходе, а другие — в обратном.
Цена кредита определяется спросом и предложением
на рынке ссудных капиталов и зависит
от следующих факторов:
• цикличности развития производства
(при спаде ссудный процент, как правило,
растет, а при подъеме снижается);
• инфляционного процесса;
• эффективности государственного кредитного
регулирования, осуществляемого через
центральный банк при кредитовании коммерческих
банков;
• динамики денежных накоплений физическими
и юридическими лицами;
• сезонного производства (в России, к
примеру, ставка ссудного процента традиционно
повышается ближе к осе
ни при необходимости кредитования сельского
хозяйства и завоза товаров Крайнему Северу);
• размеров государственного долга.
На рынке ссудных капиталов через механизм
конкуренции определяется норма ссудного
процента, которая представляет собой
отношение суммы годового дохода, полученного
на ссудный капитал, к общей сумме ссудного
капитала.
Норма процента зависит от спроса и предложения
на рынке ссудного капитала в каждый данный
момент, а также государственного регулирования.
Сущность кредита находит свое проявление
в элементах кредита, в основных принципах
кредита, в функциях и роли кредита.
- Особенности системы кредитования в России.
- Роль кредитов в экономическом развитии России.
Кредит, как один из инструментов, влияющий на развитие экономики страны, играет в ней важную роль. Общепринято, что под ролью кредита следует понимать объективный результат, к которому приводит развитие функций кредита в конкретной экономической системе.
Роль кредита в пере распределительной функции заключается в том, что с его помощью, прежде всего, удовлетворяется временная потребность одних хозяйствующих субъектов. Соответственно, роль кредита в пере распределительной функции выражается в обеспечении бесперебойности оборота средств предприятий и в заинтересованности хозяйствующих субъектов хранить свои средства на счетах в банках. Так же кредит играет важную роль в качестве толчка для начала хозяйственного оборота. Поэтому велика роль кредита и в инновационной деятельности.
Кредит играет важную роль в организации и регулировании денежного обращения. Это выражается в том, что эмиссия наличных денег в условиях рыночной экономики осуществляется с помощью кредита.
В функции замещения наличных денег кредитными операциями банков кредит играет важную роль в организации безналичных расчетов. Это обусловлено тем, что безналичные расчеты основаны на движении кредита и выполняются с помощью кредитных операций банков. Более того, без существования кредитных отношений между клиентом банка и банком, безналичные расчеты были бы просто невыполнимы.
Роль кредита в функции замещения наличных денег кредитными операциями банков заключается и в том, что кредит, ограничивая возможности использования наличных денег, тем самым позволяет экономизировать издержки обращения. Это обусловлено тем, что с ростом
- Характеристика отдельных видов кредитов в России.
Ипотека.
По оценкам экспертов в стране действует до двух десятков ипотечных моделей. В большинстве своем это связано с тем, что в регионах по-своему подходят к решению жилищной проблемы и развитию ипотечного кредитования. Поэтому появляются, так называемые ипотечные программы, в основе которых лежит бюджетное финансирование. Это, безусловно, сдерживает поступательное развитие "классической ипотеки". Текущее состояние очень точно охарактеризовал Виктор Плескачевский (председатель Комитета Госдумы РФ по строительству): "То, что существует на сегодняшний день, - это всего лишь макет. К сожалению, ипотека, которая "сидит" на бюджетной или на корпоративной игле составляет до 90% всей ипотеки по стране. Стоит только иглу выдернуть, и она вся рассыплется". Тем не менее, ипотечный бизнес постепенно набирает обороты, развиваясь в следующих направлениях.
В России специализированных кредитных организаций пока нет. Их заменяют организации-застройщики. В течение периода накопления все взносы клиента оформляются как долевое участие в строительстве конкретного здания и инвестируются в строительство. По его окончании клиент получает квартиру, выплачивая застройщику оставшуюся стоимость квартиры в течение оговоренного периода. В силу несовершенства законодательства, очень часто возникает конфликт интересов между риэлторами, застройщиками и пайщиками
Продажа жилья с использованием займа или по договору купли-продажи с рассрочкой платежа. Поскольку региональные модели ипотечного кредитования начали складываться до принятия основополагающих нормативных документов, к настоящему времени в России наблюдается многообразие форм жилищного финансирования, лишь немногие из которых основаны на механизме ипотечного кредитования. Большинство регионов ориентируются на собственные наработки, главным образом ориентированные на использовании бюджетных ресурсов. Этим тормозится процесс развития классического ипотечного кредитования и ограничивается возможность использования преимуществ внебюджетного финансирования, свойственных системе классического ипотечного кредитования. Наиболее популярные схемы, действующие в регионах:
· аренда жилья с последующим выкупом;
· создание фондов с использованием бюджетных средств, которые занимаются строительством и продажей в рассрочку;
· дотирование местными властями ипотечных агентств, тем самым значительно снижая процентную ставку, сдерживая возможности рефинансирования кредитов;
· ипотечные компании самостоятельно организуют строительство жилья для потенциальных заёмщиков, замыкая таким образом строительство и сбыт жилья посредством ипотечного жилищного кредитования.
Что касательно программ ипотечного кредитования, то их количество неуклонно растёт, сопровождаясь их постепенной переориентацией на рыночные условия кредитования и рефинансирование. Отдельно следует выделить программы ипотечного кредитования, финансируемые из внебюджетных источников и реализуемые на рыночных условиях. Поле деятельности рыночных операторов в основном ограничено территорией Москвы и Санкт-Петербурга, где сосредоточен основной спрос на "рыночные" ипотечные кредиты.
Выделяют две модели (схемы) ипотечного кредитования:
Двухуровневая ("американская модель") опирается на вторичный рынок закладных. Суть этой модели заключается в следующем. Банк выдает ипотечный кредит заемщику в обмен на обязательство в течение определенного срока ежемесячно переводить в банк фиксированную сумму. Это обязательство заемщика обеспечено залогом приобретаемого жилья. Банк продает кредит одному из агентств ипотечного кредитования, передавая при этом и обязательства по обеспечению. Агентства немедленно возмещают банку выплаченные заемщику средства и взамен просят переводить получаемые от него ежемесячные выплаты за вычетом прибыли (маржи) банка в агентство. Величину ежемесячных выплат, то есть ставку, по которой агентство обязуется покупать ипотечные кредиты, устанавливает само агентство на основании требований инвесторов к доходности соответствующих финансовых инструментов. Ипотечные агентства, купив некоторое количество ипотечных кредитов у коммерческих банков, собирают их в пулы и создают на основе каждого новую ценную бумагу, источником выплат по которой являются платежи заемщиков. Эти выплаты гарантированы не залогом недвижимости, а агентством как юридическим лицом. Агентства реализуют ипотечные ценные бумаги на фондовом рынке и затем также выступают посредниками, передавая инвестору, купившему ценную бумагу, выплаты агентству от банка за вычетом своей маржи. В США ставки по ипотечным ценным бумагам лишь незначительно выше ставок по государственным ценным бумагам, что объясняется уверенностью инвесторов в том, что в случае массового дефолта заемщиков государство окажет необходимую финансовую помощь ипотечным агентствам для погашения ими своих обязательств. Поддержка государства дает возможность рассматривать ценные бумаги ипотечных агентств как практически без рисковые и позволяет вкладывать в них средства самым консервативным инвесторам, таким как пенсионные фонды, обеспечивая переток в ипотечные кредиты самых дешевых на рынке ресурсов.