Ирина Эланс

Автор который поможет с любыми образовательными и учебными заданиями

Совершенствование платежной политики

Содержание

Введение 3

Глава 1. Теоретические методологические основы платежеспособности организации 5

1.1. Методика формирования отчета о движении денежных средств 5

1.2. Бухгалтерский баланс, его значение и использование в анализе 11

Глава 2. Анализ и оценка платежеспособности ООО «Фиант» 17

2.1. Организационно-экономическая характеристика предприятия ООО «Фиант» 17

2.2. Практика формирования отчета о движении денежных средств 24

2.3. Оценка ликвидности баланса и анализ платежеспособности ООО «Фиант» 29

Глава 3. Совершенствование платежной политики 32

3.1. Улучшение платежеспособности ООО «Фиант» 32

3.2. Совершенствование управления денежными средствами ООО «Фиант» 34

Заключение 40

Список использованных источников 42

Приложения 44

Введение

Показатели платежеспособности характеризуют критерии финансового состояния предприятия. Кредитоспособность - более емкое понятие, включающее в себя не только показатели платежеспособности, но определенный имидж предприятия в деловых кругах, его кредитную историю, его способность эффективно использовать заемные средства и прочее.

В силу вышесказанного, исследование технологии проведения анализа платежеспособности предприятия представляется важной проблемой, требующей изучения, а это означает, что тема исследования актуальна и требует дальнейшего рассмотрения.

Актуальность анализа платёжеспособности также обусловлена тем, что управление денежными активами предприятия является важной составной частью общей системы управления его финансовой деятельностью. Оно позволяет решать разнообразные задачи финансового менеджмента и подчинено его главной цели. Основной целью управления денежными активами является обеспечение финансового равновесия предприятия в процессе его развития путем балансирования объемов поступления и расходования денежных средств и их синхронизации во времени.

Анализ платежеспособности и ликвидности любого хозяйствующего субъекта является важнейшей характеристикой его деятельности и финансово-экономического благополучия, характеризует результат его текущего, инвестиционного и финансового развития, содержит необходимую информацию для инвестора, а также отражает способность предприятия отвечать по своим долгам и обязательствам и устанавливает размеры источников для дальнейшего развития.

Платежеспособность отражает способность предприятия платить по своим долгам и обязательствам в данный конкретный период времени.

На основе анализа определяются потенциальные возможности предприятия и тенденции для покрытия долга, разрабатываются мероприятия по избежанию банкротства.

Цель курсовой работы состоит в анализе платежеспособности предприятия для определения путей повышения эффективности управления денежными средствами.

Поставленная цель достигается путем решения следующих задач:

изучить теоретические методологические основы платежеспособности организации;

рассмотреть методику формирования отчета о движении денежных средств;

изучить бухгалтерский баланс, его значение и использование в анализе;

провести анализ и оценку платежеспособности ООО «Фиант»;

определить мероприятия по улучшению платежеспособности ООО «Фиант».

Объектом данного исследования является ООО «Фиант».

Предмет исследования – платёжеспособность предприятия.

Для решения вышеизложенных задач в работе были использованы следующие методы: сравнения, относительных и средних величин, табличного представления данных, группировки, наблюдения.

Информационной базой исследования послужили научные труды и монографии по экономическому и финансовому анализу, финансовому менеджменту российских авторов Ковалева В. В., Савицкой Г. В., Стояновой О. В., Бланка И. А., Любушина Н.П. и других, а также материалы периодической печати, а именно, таких журналов, как «Финансовый менеджмент», «Финансовый директор», «Финансы» и другие.

Для практической части исследования использовались документы бухгалтерского учета и отчетности предприятия – бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках, отчёт о движении денежных средств и другие документы.

Глава 1. Теоретические методологические основы платежеспособности организации

1.1. Методика формирования отчета о движении денежных средств

Информация о движении денежных средств предприятия полезна тем, что она предоставляет пользователям финансовой отчетности базу для оценки способности предприятия привлекать и использовать денежные средства и их эквиваленты.

Отчет о движении денежных средств, кроме того, содержит информацию, которая бывает полезна при оценке финансовой гибкости фирмы. Финансовая гибкость - это способность фирмы генерировать значительные суммы денежных средств с тем, чтобы своевременно реагировать на неожиданно возникающие потребности и возможности. Информация о движении денежных средств за прошлые периоды, особенно о движении денежных средств от основной деятельности, помогает оценить финансовую гибкость. Оценка способности фирмы пережить, например, неожиданное падение спроса может включать в себя анализ движения денежных средств от основной деятельности за прошлые периоды. Чем значительнее потоки денежных средств, тем выше окажется способность фирмы выдержать неблагоприятные изменения экономических условий.

Некоторые инвесторы и кредиторы считают отчет о движении денежных средств полезным при оценке «качества» доходов фирмы. Определение доходов при учете по методу начислений требует множества бухгалтерских проводок, связанных с начислением, отражением сумм, относящихся к будущим отчетным периодам, распределением и оценкой. Такие корректировки и процедуры делают процесс определения дохода более субъективным, чем хотелось бы некоторым пользователям финансовой отчетности. Такие пользователи полагаются на более объективную оценку эффективности, чем чистая прибыль, - на движение денежных средств от основной деятельности[12, c. 33].

Начиная с 2011 г. компании обязаны применять единые формы бухгалтерской отчетности, утвержденные Приказом Минфина России от 02.07.2010 N 66н, а отчет о движении денежных средств должны формировать в соответствии с нормативными предписаниями одноименного стандарта - ПБУ 23/2011 «Отчет о движении денежных средств». Некоммерческие организации представлять отчет о движении денежных средств не обязан. Нужно также отметить, что ПБУ 23/2011 разработано на основе МСФО (IAS) 7 «Отчеты о движении денежных средств».

Впервые в российской практике появился стандарт о том, как отражать денежные средства и их потоки в отчете о движении денежных средств. Стандарт в основном направлен на более детальное раскрытие принципов классификации денежных потоков, в нем даны более детальные пояснения и определения. Стандарт обязателен к применению, поскольку зарегистрирован в Минюсте России. Формально им следует руководствоваться при заполнении формы отчета о движении денежных средств, утвержденного приказом Минфина России от 2 июля 2010 г. № 66н «О формах бухгалтерской отчетности организаций».

Отчет, составленный в соответствии с ПБУ 23/2011, должен характеризовать движение не только денежных средств, но и денежных эквивалентов. Этот подход позаимствован из МСФО. При этом российский стандарт определяет денежные эквиваленты как высоколиквидные финансовые вложения, которые могут быть легко обращены в заранее известную сумму денежных средств и которые подвержены незначительному риску изменения стоимости.

Поток денежных средств в отчете распределяется по трем направлениям – от текущих, инвестиционных и финансовых операций.

Рассмотрим содержание Отчета о движении денежных средств (ДДС).

В разделе «Движение денежных средств по текущей деятельности» учитывается сумма денежных средств в рублях и иностранной валюте, поступивших и выбывших с начала года от операций, связанных с текущей деятельностью. В нижерасположенных строках приводится расшифровка движения денежных средств по направлениям поступления и выбытия.

Строка 4110 «Поступило денежных средств – всего» отражает общее поступление денежных средств по текущей деятельности (обороты по дебету 50,51,52,55).

В нижерасположенных строках приводится расшифровка таких поступлений:

по строке 4111 «От продажи продукции, товаров, работ и услуг» отражается выручка от продажи товаров, продукции, работ и услуг. Сюда вписывается оборот по дебету счетов учета денежных средств (50, 51, 52 и 55) в корреспонденции с кредитом счета 90. По этой же строке указываются авансы, полученные от покупателей (обороты по дебету счетов 50, 51, 52 и 55 в корреспонденции с кредитом счета 62 или 76). Суммы указываются за минусом НДС и акцизов;

по строке 4112 «Арендные платежи, лицензионные платежи, гонорары, комиссионные поступления» отражается сумма поступившей арендной платы, если организация признает сдачу имущества основным видом деятельности, а также лицензионные платежи, зачисленные гонорары и комиссионные поступления. По этой строке указываются обороты по дебету счетов 50, 51, 52 в корреспонденции с кредитом счетов 62,76;

в строку 4113 «Прочие поступления» записывают все прочие поступления, отраженные по дебету счетов учета денежных средств с кредита разных счетов, связанные с текущей деятельностью.

По строке «Направлено денежных средств - всего» вписываются суммы кредитовых оборотов по счетам учета денежных средств – 50,51,52,55 (суммы средств в рублях и иностранной валюте, перечисленные организацией с банковских счетов в безналичном порядке и выданные из кассы на цели, связанные с текущей деятельностью организации) в дебет разных счетов. Эти суммы указываются в отчете в круглых скобках.

В нижерасположенных строках приводится расшифровка данной строки по направлениям выплат:

по строке 4121 «На оплату товаров, работ, услуг» отражаются денежные средства, перечисленные поставщикам и подрядчикам в оплату приобретенных товаров, работ, услуг. Кроме того, по этой строке отображается остаток на конец года авансов, которые фирма перечислила поставщикам (подрядчикам) за отчетный период. В эту строку вписывается оборот по дебету счета 60,76 в корреспонденции с кредитом счетов по учету денежных (50, 51, 52 и 55) и подотчетных (71)средств;

по строке 4122 «На оплату труда» учитываются средства, выданные из кассы или перечисленные с расчетного счета на оплату труда. Кроме того, здесь отражаются деньги, выданные в качестве надбавок и доплат (за квалификационный разряд, выслугу лет и т.д.); премий и других выплат стимулирующего характера, предусмотренных системой оплаты труда; отпускных. В эту строку отчета вписываются дебетовые обороты счета 70 в корреспонденции с кредитом счетов 50, 51;

по строке 4123 «На выплату процентов по долговым обязательствам» учитываются средства, направленные на уплату процентов по ценным бумагам, процентов по кредитам и займам. В эту строку вписываются дебетовые обороты счетов 76, 66, 67 в корреспонденции с кредитом счетов 50, 51, 52;

по строке 4124 «На расчеты по налогам и сборам» отражаются расчеты с бюджетом и внебюджетными фондами, т.е. суммы всех налогов, сборов, штрафных санкций перечисленных со счетов учета денежных средств. В эту строку вписывают дебетовый оборот счетов 68,69 в корреспонденции с кредитом счета 51 [7, c. 112].

Показатель «Результат движения денежных средств от текущей деятельности» (строка 4100) отражает разницу между поступлением и выбытием денег по текущей деятельности. Чтобы найти эту величину нужно сложить показатель строки 4110 и вычесть показатель строки 4120.

В разделе «Движение денежных средств по инвестиционной деятельности» отражают данные о поступлении и расходовании наличных и безналичных средств по инвестиционной деятельности.

Инвестиционная деятельность связана с вложениями организации долгосрочного характера. Например, это может быть покупка или продажа недвижимости, оборудования, нематериальных активов. К инвестиционной деятельности относят и долгосрочные финансовые вложения организации (приобретение ценных бумаг, вложения в уставные капиталы других фирм и т.д.).

Строка 4210 «Поступило денежных средств – всего» отражает общее поступление денежных средств по инвестиционной деятельности (обороты по дебету 50,51,52,55).

Строка 4200 «Результат движения денежных средств от инвестиционной деятельности» находится расчетным путем как разница между притоком и оттоком денежных средств от инвестиционной деятельности (строка 4210 – строка 4220) [10, c. 56].

В разделе «Движение денежных средств по финансовой деятельности».

В этом разделе отражают данные о поступлении и расходовании наличных и безналичных средств по финансовой деятельности организации.

Финансовая деятельность – это краткосрочные (на срок не более 12 месяцев) вложения фирмы. Например, выпуск облигаций, векселей, других ценных бумаг и т.д.

По строке 4310 «Поступило денежных средств – всего» отражают все поступления денег, связанных с финансовой деятельностью (обороты по дебету счетов 50,51,52,55,57). В нижерасположенных строках приводят расшифровку таких поступлений:

по строке 4311 «Кредитов и займов» указывают денежные средства, поступившие на счета организации в виде кредитов и займов. Отражается дебетовый оборот по счетам 50, 51, 52 в корреспонденции с кредитом счетов 66, 67;

в строку 4312 вписывают суммы поступивших бюджетных ассигнований и иного целевого финансирования. Отражается дебетовый оборот по счетам 50, 51, 52 в корреспонденции с кредитом счета 86;

строка 4313 предназначена для отражения вкладов участников. Отражается дебетовый оборот по счетам 50, 51, 52 в корреспонденции с кредитом счета 75;

по строке 4314 записывают другие поступления по финансовой деятельности (например, эмиссионный доход от проданных акций – кредит счетов 75,83).

строка 4320 «Направлено денежных средств – всего» предназначена для отражения списанных денег на финансовую деятельность (обороты по кредиту счетов 50, 51, 52, 55, 57).

строка 4300 «Результат движения денежных средств от финансовой деятельности» заполняется по данным вышеприведенных строк и представляет собой разность между поступлением и расходованием денежных средств по финансовой деятельности (строка 4310- строка 4320).

Строка 4400 «Результат движения денежных средств за отчетный период». Для расчета показателя по этой строке нужно сложить величину чистых денежных средств от текущей, инвестиционной и финансовой деятельности (+(-) строка 4100 +(-) строка 4200 +(-) строка 4300).

При заполнении отчета о движении денежных средств организация учитывает в целях аналитичности итоговой информации помимо данных о движении денежных средств также их эквивалентов.

Строка 4450 Остаток денежных средств на начало отчетного года. По этой строке отражается сумма денежных средств, числящаяся на счетах организации по состоянию на 1 января (дебетовое сальдо по счетам 50 (кроме денежных документов), 51, 52, 55, 57).

Сальдо в иностранной валюте по счетам 50 и 52 необходимо пересчитать по курсу ЦБ РФ на 1 января. Эта строка заполняется по данным главной книги и баланса.

Строка 4500 Остаток денежных средств на конец отчетного периода.

По этой строке отражается остаток наличных денег в кассе, на расчетных, валютных счетах и иных счетах в банках. Показатель данной строки можно определить расчетным путем как остаток денежных средств на начало отчетного года плюс (минус) чистое увеличение (уменьшение) денежных средств и их эквивалентов. Кроме этого, данный показатель должен соответствовать остаткам по счетам учета денежных средств (50, 51, 52, 55), отраженным в главной книге на конец отчетного периода.

Строка 4490 «Величина влияния изменений курса иностранной валюты по отношению к рублю». Данную строку заполняют организации, занимающиеся внешнеэкономической деятельностью и имеющие валютные счета. Чтобы правильно заполнить эту строку необходимо пересчитать некоторые данные за прошлый год. По этой строке показываются расхождения величины валютных денежных средств по курсу ЦБ РФ на 31 декабря предыдущего года (графа 4) и на начало отчетного года отраженных по курсу ЦБ РФ на 31 декабря отчетного года в графе 3 (валюта на одну и ту же дату, но по разным курсам). Здесь также нужно отразить сумму курсовых разниц за год по валютным денежным средствам.

При сопоставлении итоговых данных с этой строкой будет ясно, какое влияние на итоговое увеличение или уменьшение денежных средств оказали курсовые разницы.

Итак, отчет о движении денежных средств отражает денежные потоки предприятия – поступление и расходование денежных средств, что делает его важным источником информации как для руководства организации, так и для внешних пользователей.

1.2. Бухгалтерский баланс, его значение и использование в анализе

Бухгалтерский баланс – это способ экономической группировки и обобщения информации об имуществе и обязательствах организации по составу и размещению и источникам их образования в денежной оценке на отчетную дату. Баланс дает качественную и количественную характеристику всех видов имущества предприятия и отражает источники его формирования.

Сущность бухгалтерского баланса проявляется в его назначении: баланс является частью метода бухгалтерского учета; бухгалтерский баланс - одна из форм периодической и годовой отчетности.

Строение баланса основывается на принципе двойственности, уравнение которого можно записать в следующем виде:

Актив = Обязательства + Собственный капитал

Активы – это экономические ресурсы контроль, над которыми организация получила в результате свершившихся фактов в хозяйственной деятельности и которые должны принести ей экономические выгоды в будущем.

Под экономическими ресурсами понимаются такие ресурсы, которые способны приносить в будущем прибыль организации. Это возможно при следующих условиях:

если это денежные средства или они могут быть обращены в деньги;

если они представлены имуществом, которое может быть продано;

если ожидается, что их можно использовать в будущем в хозяйственной деятельности.

Капитал – это вложение собственников и прибыль, накопленная за все время деятельности организации. Эти средства отражаются в балансе в обобщенном виде, без указаний на какие цели они были использованы. Размещение финансовых источников представлено различными статьями активов баланса.

Обязательства – это существенная на отчетную дату задолженность организации, которая образовалась вследствие ведения хозяйственной деятельности и расчеты по которой должны привести к оттоку активов.

По внешнему виду баланс представляет собой таблицу, состоящую из двух частей: в первой его части отражается имущество по составу и размещению (актив баланса). Во второй части отражаются источники формирования этого имущества (пассив баланса). Всегда соблюдается равенство сумм актива и пассива баланса: А=П.

Каждый элемент актива и пассива (вид средств или источников) называют статьей баланса. Статьи баланса, как в активе, так и в пассиве, объединены в группы и разделы. Объединение балансовых статей в группы и разделы осуществляется исходя из их экономического содержания.Итоги по балансовым статьям актива и пассива называются валютой баланса.

Структура российского баланса приведена на рисунке 1.

Рис. 1. Структура бухгалтерского баланса организации

Как видно из рисунка 1, баланс состоит из 5 разделов.

Для отражения состояния средств в балансе предусмотрены две графы: «На начало года» и «На конец отчетного периода». В графе называется состояние видов средств и их источников на дату составлениябаланса.

В действующей форме отчетности группировка балансовых статей актива позволяет выделить два раздела:

внеоборотные активы – это активы, полезные свойства, которых ожидается использовать в срок более года;

оборотные активы – это активы, которые используют в срок менее года.

Первый раздел объединяет группы долгосрочных активов: нематериальные активы, основные средства, незавершенное строительство и другие вложения во внеоборотные активы, долгосрочные финансовые вложения, прочие внеоборотные активы. Второй раздел состоит из текущих активов, которые сформированы в отдельные группы: запасы, дебиторская задолженность, денежные средства, краткосрочные финансовые вложения.

Информационной основой для составления баланса служат бухгалтерские счета. Бухгалтерский баланс, по сути, есть свод сальдо бухгалтерских счетов. В активе указывается сальдо активных счетов, а в пассиве сальдо пассивных. Сальдо активно-пассивных счетов отражается в балансе следующим образом: дебетовые - в активе, кредитовые - в пассиве.

В действующей форме отчетности группировка балансовых статей актива позволяет выделить два раздела:

внеоборотные активы – это активы, полезные свойства, которых ожидается использовать в срок более года;

оборотные активы – это активы, которые используют в срок менее года.

Вертикальные взаимосвязи статей актива баланса оказывают влияние на порядок расположения статей пассива баланса. Этому способствует горизонтальные взаимосвязи балансовых статей актива и пассива: статьи актива должны находиться напротив пассива, источниками, образования которых они выступают. Например, основные средства приобретаются за счет источников собственных средств или долгосрочных обязательств, а текущие обязательства используются в основном для пополнения текущих активов экономического субъекта.

На рисунке 3 представлены взаимосвязи между отдельными разделами бухгалтерского баланса. Равенство итогов обусловлено принципом двойственности: активов не должно быть больше, чем источников, за счет которых они образованы. Форма современного баланса построена по принципу баланса-нетто, в котором основные средства, нематериальные активы, финансовые вложения отражаются по остаточной величине, без указания данных по основным статьям.

Рис.3. Взаимосвязь отдельных разделов бухгалтерского баланса

Таким образом, вертикальные взаимосвязи балансовых статей предполагают последовательность: источники собственных средств, долгосрочные обязательства, краткосрочные обязательства. Это позволяет пассив представить в виде трех разделов: капитал и резервы; долгосрочные обязательства; краткосрочные обязательства.

Раздел III «Капитал и резервы» включает: уставный капитал, добавочный капитал, нераспределенную прибыль (непокрыты убыток), целевое финансирование и поступления.

Раздел IV «Долгосрочные обязательства» - долгосрочные кредиты и займы.

Раздел V «Краткосрочные обязательства» - краткосрочные кредиты и займы, кредиторскую задолженность: поставщикам и подрядчикам, персоналу организации, социальному страхованию и обеспечению, по налогам и сборам, по доходам учредителям, доходы будущих периодов, резервы по предстоящим расходам.

При составлении баланса должны соблюдаться определенные требования:

1. Не допускается зачет между статьями актива и пассива, статьями прибылей и убытков, кроме случаев, когда такой зачет предусмотрен соответствующими положениями по бухгалтерскому учету.

2. Амортизируемые виды имущества (нематериальные активы, основные средства, доходные вложения в материальные ценности) отражаются в балансе по остаточной стоимости.

3. Активы и обязательства делятся в зависимости от сроков их обращения (погашения) на долгосрочные и краткосрочные.

4. Если какой-либо показатель необходимо вычесть, то его отражают в круглых скобках.

5. При формировании оценочных резервов (под снижение стоимости материальных ценностей, под обесценение финансовых вложений, по сомнительным долгам) их суммы вычитаются из стоимости тех активов, в отношении которых были сформированы соответствующие резервы.

Таким образом, наличие сформированного отчета о движении денежных средств и бухгалтерского баланса позволяет провести анализ платёжеспособности предприятия и сделать выводы об эффективности управления денежными потоками фирмы.

Глава 2. Анализ и оценка платежеспособности ООО«Фиант»

2.1. Организационно-экономическая характеристика предприятия ООО «Фиант»

ООО «Фиант» было создано в 1998 году. Постепенно предприятие расширило свою деятельность. Предприятие зарекомендовало себя на целевом рынке производственно-сбытовых и посреднических услуг.

В числе выпускаемой продукции предприятия – мороженое, пельмени, блинчики, полуфабрикаты.

Ассортимент ООО«Фиант»на сегодняшний день достаточно широк, он составлен таким образом чтобы удовлетворить потребности покупателей не только в Липецкой, но и в соседних областях.

Основными рынками сбыта помимо мелкой розницы, являются такие ключевые сети как:

«Спар»;

«Копейка»;

«Пятерочка»;

«Пролетарский»;

«Подворье».

Общество с ограниченной ответственностью «Фиант» создано гражданами Российской Федерации и действует на основании Гражданского кодекса Российской Федерации, Федерального закона «Об обществах с ограниченной ответственностью», учредительного договора и Устава.

Общество имеет в собственности обособленное имущество и отвечает по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом, может от своего имени совершать сделки, приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, выступать истцом или ответчиком в суде, арбитражном суде.

ООО «Фиант» имеет самостоятельный баланс, расчетный счет, круглую печать, содержащую его полное фирменное наименование на русском языке и указание на его место нахождения. Общество вправе иметь штампы и бланки со своим фирменным наименованием, собственную эмблему, а также зарегистрированный в установленном порядке товарный знак и другие средства индивидуализации.

Реализация продукции, выполнение работ и предоставление услуг осуществляется обществом по ценам и тарифам, определяемым обществом самостоятельно, кроме случаев, предусмотренных законодательством.

Учетная политика, организация документооборота в обществе, в его филиалах и представительствах устанавливается приказом Директора. Общество самостоятельно устанавливает организационную форму бухгалтерской работы, определяет форму и методы бухгалтерского учета при соблюдении общих методологических принципов, разрабатывает систему внутрипроизводственного учета, отчетности и контроля.

Общество разрабатывает на предстоящий год учетную политику (методики) отражения отдельных хозяйственных операций и оценки имущества в пределах прав, предусмотренных Положением о бухгалтерском учете и отчетности. Изменение учетной политики по сравнению с предыдущим годом должно быть объяснено в годовой бухгалтерской отчетности.

Бухгалтерский учет и отчетность в организации ведутся в порядке, установленном законодательством РФ, а также в соответствии с решениями органов управления обществом.

Бухгалтерский учет ведется по журнально-ордерной форме счетоводства с применением типовых форм учетной документации и разработанных самостоятельно, с использованием автоматизированной формы ведения на основе бухгалтерской программы «1С:Предприятие 8».

Руководство предприятием осуществляется по утвержденной организационной схеме, которая представлена на рис.3, на предприятии создана линейная структура управления.