Совершенствование управления дебиторской и кредиторской задолженностью в ИП Казначеев А.А

ОГЛАВЛЕНИЕ

ВВЕДЕНИЕ 3

Глава 1. Теоретические основы управления дебиторской и кредиторской задолженностью 6

1.1. Понятие и состав дебиторской и кредиторской задолженности 6

1.2. Характеристика ключевых подходов и методов управления дебиторской и кредиторской задолженностью 14

1.3. Влияние дебиторской и кредиторской задолженности на финансовую устойчивость предприятия 26

Глава 2.  Управление дебиторской и кредиторской задолженностью в ИП Казначеев А.А. 33

2.1. Характеристика деятельности ИП Казначеев А.А. 33

2.2. Анализ управления дебиторской задолженностью предприятия 44

2.3. Анализ управления кредиторской задолженностью предприятия 50

3. Совершенствование управления дебиторской и кредиторской задолженностью в ИП Казначеев А.А. 54

3.1. Пути снижения дебиторской и кредиторской задолженности 54

3.2. Совершенствование контроля и управления дебиторской и кредиторской задолженностью 60

Список использованных источников и литературы 77

ПРИЛОЖЕНИЯ

ВВЕДЕНИЕ

Анализ  и управление дебиторской и кредиторской задолженностью имеют большое значение для деятельности предприятий, функционирующих в условиях рынка, так как позволяет поддерживать требуемый уровни ликвидности и платежеспособности. Управление дебиторской и кредиторской задолженностью необходимо как при формировании имиджа надежного заемщика, так и с точки зрения обеспечения эффективной текущей деятельности предприятия.

Для предприятия  очень важно не допустить необоснованного  увеличения дебиторов и суммы  их долгов, избегать дебиторской задолженности  с высокой степенью риска, вовремя  выставлять платежные счета, следить  за сроками их оплаты и своевременно принимать меры по истребованию просроченной задолженности. В то же время нужно  очень внимательно относиться к  расчетам с кредиторами, своевременно возвращать им долги, иначе предприятие  может потерять доверие своих  поставщиков, банков и других кредиторов, будет иметь штрафные санкции  по расчетам с контрагентами, что  говорит об актуальности поднятой нами темы.

Эффективная работа с покупателями – один из главных аспектов «коммерческой гибкости». Поэтому все чаще предприятия отгружают товары или оказывают услуги на условиях отсрочки платежа. При таком подходе к работе с партнерами доля дебиторской задолженности в составе оборотных активов предприятия постоянно растет. Компания, которая имеет возможность предоставлять клиентам более значительные товарные кредиты, резко повышает свою конкурентную привлекательность, увеличивает количество партнеров и объемы продаж.

Однако  у каждой медали есть оборотная сторона: все больше денежных средств оказываются  «замороженными» в виде дебиторской задолженности и не участвуют в коммерческом обороте. Такая тенденция подталкивает современных финансистов обращать больше внимания на вопросы управления дебиторской задолженностью.

Организация расчетов между поставщиками и покупателями оказывает непосредственное влияние на ускорение оборачиваемости оборотных средств и своевременное поступление денежных средств и, следовательно, на платежеспособность.

Дебиторская и кредиторская задолженность –  неизбежное следствие существующей в настоящее время системы  денежных расчетов между организациями, при которой всегда имеется разрыв времени платежа с момента  перехода права собственности на товар. К сожалению, задержка платежа в иных случаях может привести к свёртыванию инвестиционных программ, необходимости брать в долг и даже к банкротству.

Поэтому значение внутреннего контроля за движением кредиторской и дебиторской задолженностями трудно переоценить: при его помощи обеспечивается защита имущества, качество учета и достоверность отчетности, выявление и мобилизация имеющихся резервов в сфере финансов и предпринимательской деятельности хозяйствующего субъекта

Актуальность  изучения темы дипломной работы связана с тем, что современные организации действуют в динамичной и сложной рыночной среде, соответственно требуется адекватный механизм управления различными хозяйственными процессами. Поиск эффективных путей для финансирования, своевременное выявление размеров дебиторской и кредиторской задолженности, а также определение тенденций развития финансовой политики являются важными направлениями для рациональной экономической деятельности организаций.

Целью данного  исследования является выявление особенностей управления, а также  совершенствование управления кредиторской и дебиторской задолженности на примере ИП Казначеев А.А.

Для достижения поставленной цели необходимо решить ряд задач:

• изучить теоретические основы управления дебиторской и кредиторской задолженностью;
• проанализировать управление дебиторской и кредиторской задолженностью в ИП Казначеев А.А.;
• предложить пути повышения эффективности управления дебиторской и кредиторской задолженностью в ИП Казначеев А.А..

Объектом  исследования в данной работе является финансово-хозяйственная деятельность предприятия. Объектом наблюдения  - ИП Казначеев А.А.

Предметом исследования в  работе является дебиторская  и кредиторская задолженности.

Теоретической и методологической основой исследования послужили диалектический метод  познания и системный подход. При  выполнении работы были использованы общенаучные и специальные методы исследований. Из общенаучных применялись методы научной абстракции, анализа и синтеза, исторического и логического познания. Отдельные проблемы изучались с помощью специальных методов экономических исследований: монографического, расчетно-конструктивного, экономико-статистического и других.

В процессе работы были использованы нормативно-правовые акты Российской Федерации, учебники, книги, монография и статьи ведущих  отечественных и зарубежных ученых-экономистов.

Глава 1. Теоретические основы управления дебиторской и кредиторской задолженностью

1. Понятие и состав дебиторской и кредиторской задолженности

Важной  задачей финансового менеджмента является эффективное управление дебиторской и кредиторской задолженностями, направленное на оптимизацию общего их размера и обеспечение своевременной инкассации долга.

В большинстве  организаций состояние расчетной дисциплины характеризуется динамикой и структурой дебиторской и кредиторской задолженности.

Дебиторская задолженность - это затраты на производство неоплаченного вовремя товара или  услуг, которые фирма оплачивает либо за счет собственных, либо за счет заемных средств. В зависимости  от направленности деятельности некоторые  предприятия работают преимущественно  за наличный расчет, а некоторые  предоставляют свои услуги определенной части покупателей в зависимости  от уровня установившихся отношений  в кредит. Кредит может быть необходимым  условием существования предприятия, особенно если его предоставляют  конкуренты¹.

 Если  величина неплатежа превысит  финансовые и кредитные возможности  предприятия, то оно будет не  в состоянии оплачивать счета  поставщиков и станет банкротом.  Ликвидность дебиторской задолженности  определяется скоростью и сроками  ее оборачиваемости. Качество  дебиторской задолженности определяется степенью соответствия сроков задолженности условиям платежа.

 Уровень  дебиторской задолженности определяется  многими факторами: видом продукции  (услуг), емкостью рынка, степенью  насыщенности рынка данной продукцией (услугами), принятой на предприятии системой расчетов и др.

 Если  предприятие имеет значительный  удельный вес дебиторской задолженности  в составе текущих активов,  то важнейшей задачей является  эффективное управление этой  задолженностью.

 Информационной  базой для анализа дебиторской  задолженности является официальная  финансовая отчетность: бухгалтерский  отчет (раздел «Оборотные активы»), форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому  балансу» (раздел 2 «Дебиторская и  кредиторская задолженность» и  справки к нему). Для более детального  анализа качества дебиторской  задолженности пользуются данными  журналов-ордеров или ведомостей  учета расчета с покупателями  и заказчиками, подотчетными лицами  и т. д.

Большое значение при исследовании дебиторской  задолженности имеет анализ ее качества. Особое внимание качеству дебиторской  задолженности уделяют инвесторы. При анализе финансово-экономического состояния предприятия и оценке его возможности в перспективе  отвечать по своим обязательствам часто  встает вопрос, какая часть дебиторской  задолженности ликвидная, а какая  нет. Исследуя изменение структуры дебиторской задолженности с течением времени с учетом сроков оплаты, предусматриваемых типовыми договорами предприятия, можно сделать дополнительные выводы об изменении качества дебиторской задолженности.

 Несмотря  на то, что кредит часто является  необходимым условием нормальной  деятельности, обусловливающим эффективность  и конкурентоспособность предприятия,  отрицательные результаты неэффективного  управления дебиторской задолженностью  могут проявиться в задержке  притока денежных средств в кассу и на счета предприятия, в нарушении сроков оплаты обязательств и расчетов по долгам.

 Одним  из первостепенных направлений  в этой работе является контроль  над просроченными счетами покупателей  и заказчиков. Данные о состоянии  дебиторской задолженности приводятся  в бухгалтерском балансе, в форме бухгалтерской отчетности № 5. Задача финансового менеджера - постоянное отслеживание информации о том, какие из долгов просрочены, на какой срок и кто является должниками по ним, накопление и анализ данных о тенденциях в осуществлении оплаты в разрезе укрупненной номенклатуры продукции (услуг) и групп потребителей. Уже наличие этих сведений способствует принятию решений, направленных на сокращение периода оборачиваемости средств в расчетах².

Исходя  из принятой политики сбыта продукции/услуг  предприятия, устанавливается нормативный  срок дебиторской задолженности, т.е. количество дней, в течение которых дебиторы обязаны погасить свою задолженность. Нормативный срок включает как стандартное число дней предоставления товарного кредита, фигурирующее в договорной документации, так и дополнительное число дней, которые предприятие готово еще «подождать» до осуществления расчета по сделке.

Сокращение  сроков оборачиваемости в динамике рассматривается как положительная  тенденция. С другой стороны, увеличение периода оборачиваемости дебиторской  задолженности может свидетельствовать  об ухудшении условий оплаты услуг  по договорам, финансовых затруднений  у потребителей, снижения эффективности  деятельности самого предприятия.

 Осуществление  ряда несложных и эффективных  мер по совершенствованию работы  с дебиторами позволяет улучшить  результаты деятельности предприятия,  в том числе состояние платежеспособности  и ликвидности активов. Эти  меры касаются, прежде всего, совершенствования  учета и контроля операций  с дебиторами, создания информационной  базы по финансовому положению  партнеров.

Содержание  дебиторской задолженности сводится к  следующему:

• Это  один из видов оборотных активов  предприятия;

• неполученная часть выручки от продаж предприятия;

• отдельный  вид обязательств, возникающий из договора, а также вследствие причинения вреда и иных оснований.

Дебиторская задолженность подразделяется:

• на текущую, срок погашения которой не наступил;

• просроченную, срок погашения которой наступил;

• реальную к получению, т. е. задолженность, обеспеченную залогом, банковской гарантией, поручительством;

• сомнительную — задолженность, которая не погашена в сроки установленные договором, и не обеспечена соответствующими гарантиями (п. 70 Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации, утвержденного приказом Минфина России от 29.07.98 № 34н).

 Кредиторская  задолженность отражает стоимостную  оценку финансовых обязательств предприятия перед различными субъектами экономических отношений. Текущее благополучие предприятия в значительной мере зависит от того, насколько своевременно оно отвечает по своим финансовым обязательствам. Кредиторская задолженность, как правило, составляет заметную долю текущих активов, и сокращение сроков оборачиваемости кредиторской задолженности положительно отражается на динамике показателей платежеспособности и ликвидности предприятия.

 Как  известно, деятельность любого предприятия  связана с приобретением материалов, продукции, потреблением разного  рода услуг. Если расчеты за  продукцию или оказанные услуги  производятся на условиях последующей  оплаты, можно говорить о получении  предприятием кредита от своих  поставщиков и подрядчиков. В  свою очередь само предприятие  также выступает кредитором своих  покупателей и заказчиков, а также  поставщиков в части выданных  им авансов под предстоящую  поставку продукции. Поэтому от  того, насколько сроки предоставленного  предприятию кредита соответствуют  общим условиям его производственной  и финансовой деятельности (например, сроку погашения дебиторской  задолженности), зависит финансовое благополучие предприятия. Сравнением продолжительности периодов оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности в динамике устанавливаются тенденции во взаиморасчетах с дебиторами и кредиторами гостиничного предприятия.

 Кредиторская  задолженность отражает стоимостную  оценку финансовых обязательств предприятия перед различными субъектами экономических отношений. Кредиторская задолженность входит в состав его краткосрочных пассивов и должна быть погашена в срок, не превышающий 12 месяцев после отчетной даты (в противном случае задолженность учитывается по статье «Прочие долгосрочные пассивы»). В составе кредиторской задолженности выделяются обязательства:

• перед поставщиками и заказчиками за поставленные материальные ценности, выполненные работы и оказанные услуги;
• по векселям, выданным поставщикам, заказчикам и прочим кредиторам в обеспечение поставок их продукции;
• перед работниками по оплате труда (начисленная, но не выплаченная заработная плата);
• перед социальными фондами по выплатам на государственное социальное страхование, в пенсионный фонд, в фонды медицинского страхования и занятости;
• перед бюджетом по всем видам платежей;
• перед сторонними организациями и физическими лицами по авансам, полученным в соответствии с договорами и контрактами³.

 Многообразие  субъектов взаимоотношений предприятия  по расчетам по кредиторской  задолженности, с учетом различного  механизма их правового регулирования  и организационных схем осуществления,  свидетельствует о сложности  проблемы эффективного управления  этой задолженностью. Действительно,  текущее финансовое благополучие  предприятия в значительной мере зависит от того, насколько своевременно оно отвечает по своим финансовым обязательствам.

 Важность  анализа и управления кредиторской  задолженностью обусловлена еще  и тем, что, составляя значительную  долю текущих пассивов предприятия,  ее изменения заметно сказываются  на динамике показателей его  платежеспособности и ликвидности.

 Анализ  кредиторской задолженности предприятия  проводится на основе использования  его финансовой отчетности: бухгалтерского  баланса и формы № 5. Для  того чтобы соотнести динамику  величины кредиторской задолженности  с изменениями масштабов деятельности  предприятия, при расчете ряда  коэффициентов оборачиваемости  кредиторской задолженности используются  показатели финансовых результатов  (форма № 2).

Увеличение  скорости оборачиваемости средств в расчетах и сокращение сроков оборачиваемости в динамике рассматривается как положительная тенденция. Показатели оборачиваемости целесообразно сравнивать с нормативными показателями. Обычно приходится рассматривать и анализировать динамику показателей оборачиваемости собственного предприятия, либо сравнивать их с уровнем, достигнутым успешно действующими предприятиями аналогичного профиля, функционирующими на тех же условиях.

 Эти  показатели являются базовыми  при исследовании кредиторской  задолженности. Широкое их практическое  использование обусловлено еще  и тем, что их можно рассчитать  на основе даже очень агрегированной  финансовой информации. Например, они  могут быть найдены по данным  периодически публикуемых в открытой  печати отчетов о результатах  деятельности акционерных обществ.

 При  наличии более детальной информации, например, стандартных форм бухгалтерской  отчетности, может быть рассчитан  ряд коэффициентов, дающих более  точное представление о закономерностях  динамики кредиторской задолженности.

 Следует  отметить, что набор аналогичных  формул может быть расширен. В  качестве общего правила при  этом можно дать следующую  рекомендацию. Для того чтобы  коэффициент оборачиваемости кредиторской  задолженности имел смысл и  был бы полезен при анализе  финансово-хозяйственной деятельности  предприятий, необходимо по мере  возможности объем финансовых  обязательств по исследуемой  компоненте кредиторской задолженности  соотносить с объемом затрат, соответствующих ей по своему  составу.

 Качество  кредиторской задолженности характеризуется  показателями, отражающими своевременность  осуществления расчетов по обязательствам. Представление об этом дает, например, показатель доли просроченной  кредиторской задолженности в общем ее объеме. Данные для расчета таких показателей приводятся в разделе 2 «Дебиторская и кредиторская задолженность» Приложения к бухгалтерскому балансу (форма № 5), причем в этом разделе приводятся данные о движении соответствующих показателей кредиторской задолженности.

 При  анализе финансового состояния  предприятия большое значение  имеет сравнение показателей  дебиторской и кредиторской задолженности.  При этом важно сравнивать  не только их объемы в абсолютном  выражении, что осуществляется  при определении коэффициентов  ликвидности, но и продолжительность  периодов оборачиваемости. Если  период оборачиваемости дебиторской  задолженности заметно превышает  аналогичный показатель по кредиторской  задолженности, то это чревато  возникновением затруднений в  осуществлении текущих платежей.

Рассмотрим  подробнее коэффициенты, при помощи которых проводится анализ дебиторской и кредиторской задолженностей организации.

1) Для  оценки используют коэффициент  оборачиваемости средств в расчетах (обороты), значение которого определяется по формуле⁴:

                                                                                                     (1)

где ВД –  выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг (без НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей), руб.

ДЗср – средняя величина дебиторской задолженности, руб.

2) Показатель, который характеризует длительность погашения дебиторской задолженности (в днях), это оборачиваемость средств в расчетах, он рассчитывается по формуле⁵:

                                                                                                  (2)

где Кос  – коэффициент оборачиваемости  средств в расчетах, обороты;

360 –  количество дней в году.

3) Оборачиваемость  кредиторской задолженности можно  рассчитать по формуле:

                                          Окз                                                           (3)

где КЗср – средняя кредиторская задолженность, руб.;

ВД –  выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг (без НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей), руб.

4) Соотношение  кредиторской и дебиторской задолженности показывает, сколько на 1 рубль дебиторской задолженности приходится кредиторской задолженности⁶:

                                          Скк                                                           (4)

Дебиторская и кредиторская задолженность участвуют  в расчете чистых активов организации и целого ряда показателей финансового анализа. Дебиторская задолженность является одной из разновидностей активов организации, который может быть реализован, передан, обменен на имущество, продукцию, результаты выполнения работ или оказания услуг. В зависимости от размера дебиторской задолженности, наиболее вероятных сроков ее погашения, а также от того, какова вероятность непогашения задолженности, можно сделать вывод о состоянии оборотных средств организации и тенденциях ее развития.

2. Характеристика ключевых подходов и методов управления дебиторской и кредиторской задолженностью

Управление  движением кредиторской задолженности  — это установление таких договорных взаимоотношений с поставщиками, которые ставят сроки и размеры  платежей организации последним  в зависимость от поступления  денежных средств от покупателей.

В основу управления дебиторской задолженностью положены два подхода:

- сравнение  дополнительной прибыли с затратами  и потерями, возникающими при  изменении политики расчетов  за реализованную продукцию;

- сравнение  и оптимизация размеров и сроков  погашения дебиторской и кредиторской  задолженностей.

При первом подходе учитывается, что с увеличением  дебиторской задолженности связаны  не только дополнительные расходы по финансированию этого увеличения и  потери из-за увеличения безнадежных  долгов, но и увеличение объема реализации продукции из-за смягчения условий  расчетов с потребителями и получение  дополнительной прибыли.

Поэтому прежде чем принимать решение  о том, продавать продукцию с  отсрочкой платежей или нет, необходимо сравнить затраты, связанные с появлением дополнительной дебиторской задолженности, с приростом прибыли в результате увеличения выручки от реализации. Если прирост прибыли больше, следует увеличить кредит покупателям.

Второй  подход к управлению дебиторской  задолженностью заключается в максимальном использовании возможностей сокращения финансового цикла за счет привлечения для финансирования дебиторской задолженности средств в расчетах с кредиторами за товары, работы, услуги. Для этого составляют баланс дебиторской и кредиторской задолженности и осуществляют контроль за сбалансированностью дебиторской задолженности за товары, работы, услуги с кредиторской задолженностью за сырье и материалы. Финансовые менеджеры стараются так организовать расчеты с покупателями и поставщиками, чтобы уменьшить разность между средним периодом погашения дебиторской задолженности и средним периодом погашения кредиторской задолженности (за счет увеличения последнего). При этом надо учитывать возможные потери для организации, отказавшейся от скидок, которые предоставляют поставщики при более быстрой оплате счетов.

Существуют  следующие способы управления средствами в расчетах с дебиторами:

- не предоставлять  отсрочку платежа без предварительной проверки финансового состояния покупателя;

- получить  от покупателя договор о залоге  имущества на сумму отсроченного платежа;

- продать  счета дебиторов факторинговой компании или факторинговому отделу банка;

- застраховать  средства в расчетах от убытков  по безнадежным долгам;

- постоянно  контролировать счета дебиторов;

- оценивать  реальное состояние дебиторской  задолженности (выявлять сомнительные долги, оценивать вероятность появления суммы безнадежных долгов);

- контролировать  соотношение дебиторской и кредиторской задолженностей;

- разработать  систему договоров с покупателями  с гибкими условиями сроков и форм оплаты (предварительная оплата, обычно со скидкой; частичная предварительная оплата в сочетании с продажей в кредит; передача на реализацию – сохранение права собственности предприятия на свою продукцию, пока не будет получена оплата за нее; выставление промежуточного счета – эффективно при долгосрочных контрактах, обеспечивает регулярное поступление денег по мере выполнения отдельных этапов договора; получение банковской гарантии на возмещение банком соответствующей суммы в случае невыполнения дебитором своих обязательств; применение гибких цен, которые согласуются с индексом инфляции и фактическим сроком оплаты товаров);

- установить  премиальную систему оплаты труда  для персонала отдела сбыта в зависимости от эффективности мероприятий по увеличению продаж и получению платежей за отгруженную продукцию.

Политика  управления дебиторской задолженностью представляет собой часть общей политики управления оборотными активами и маркетинговой политики организаций, направленной на расширение объема реализации продукции и заключающейся в оптимизации общего размера этой задолженности и обеспечении своевременной ее инкассации.

Формирование  политики управления дебиторской задолженностью организаций осуществляется по следующим основным этапам:

1. Анализ  дебиторской задолженности предприятия  в предшествующем периоде. Основной задачей этого анализа является оценка уровня и состава дебиторской задолженности организации, а также эффективности инвестированных в нее финансовых средств. Анализ дебиторской задолженности по расчетам с покупателями проводится в разрезе товарного (коммерческого) и потребительского кредита. На первом этапе анализа оценивается уровень дебиторской задолженности организации и его динамика в предшествующем периоде. Оценка этого уровня осуществляется на основе определения коэффициента отвлечения оборотных активов в дебиторскую задолженность. На втором этапе анализа определяются средний период инкассации дебиторской задолженности и количество ее оборотов в рассматриваемом периоде. Средний период инкассации дебиторской задолженности характеризует ее роль в фактической продолжительности финансового и общего операционного цикла организации.

На третьем  этапе анализа оценивается состав дебиторской задолженности организации по отдельным ее «возрастным группам», т.е. по предусмотренным срокам ее инкассации. На четвертом этапе анализа подробно рассматривается состав просроченной дебиторской задолженности, выделяются сомнительная и безнадежная задолженность.