Стратегия развития инвестиционного потенциала на примере Свердловской области

Министерство образования и науки Российской Федерации 
Государственное образовательное учреждение высшего профессионального образования 
«Южно-Уральский государственный университет» 
Факультет «Экономика и управление» 
Кафедра «Экономическая теория и мировая экономика» 

Курсовая  работа по курсу инвестиций на тему:

Стратегия развития инвестиционного потенциала на примере Свердловской области 
 

                                                                Руководитель

                                                                       Никифорова М.В.

                                                                   декабрь  2011г. 

                                                                Автор работы

                                                                                  Студент группы ЭиУ-472

                                                                    Д.В.Тихомирова 

                                                                 декабрь 2011г. 

                                                                     Работа защищена 

                                                                                       с оценкой (прописью, цифрой)

                                                                            _________________                                                                                                         

                                                                                           декабрь 2011г. 
 
 
 
 

Челябинск 2011 
 

АННОТАЦИЯ  

                Тихомирова  Д.В. Стратегия развития инвестиционного потенциала на примере Свердловской области – Челябинск: ЮУрГУ, ЭиУ-472, 37 с., 2 ил., библиогр. список – 9 наим. 

     Объектом  исследования данной курсовой работы выступает Свердловская область. Предметом – инвестиционная стратегия региона, ее цели, задачи и приоритетные направления развития.

     Цель  работы состоит в изучении основ формирования инвестиционной стратегии, а также ее стратегии развития на примере Свердловской области.

     В данной курсовой работе в первой главе  рассматриваются вопросы, связанные  с сущностью и видами инвестиционных стратегий, структурой и методическими подходами к оценке эффективности реализации инвестиционных стратегий. Во второй главе  курсовой работы предлагается на рассмотрение причины инвестирования в Свердловскую область, инвестиционная привлекательность Свердловской области, приоритетные инвестиционные проекты Свердловской области. 
 
 

 

ОГЛАВЛЕНИЕ

ВВЕДЕНИЕ ………………………………………………………………………….…4

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ  ОСНОВЫ ФОРМИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ СТРАТЕГИИ  РЕГИОНА……………………………………5

1.1. Сущность и виды инвестиционной стратегии региона……………………….…5

1.2. Структура инвестиционных стратегий региона………………………………..11

1.3. Методические подходы к оценке эффективности реализации инвестиционной стратегии……………………………………………………………………………....16

ГЛАВА 2. СТРАТЕГИЯ РАЗВИТИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ПОТЕНЦИАЛА СВЕРДЛОВСКОЙ ОБЛАСТИ……………………………………………………….21

2.1. Причины инвестирования в Свердловскую область…………………………...21

2.2. Инвестиционная  привлекательность Свердловской  области………………….27

2.3. Приоритетные инвестиционные проекты Свердловской области…………….30

ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………………..36

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК………………………………………………..37

 

ВВЕДЕНИЕ

     Для всех регионов на данный момент является актуальным вопрос разработки инвестиционной стратегии на основе факторов, оказывающих  влияние на социальное и экономическое  развитие.

     Объектом  исследования данной курсовой работы выступает Свердловская область. Предметом – инвестиционная стратегия региона, ее цели, задачи и приоритетные направления развития.

     Целью настоящей работы является рассмотрение региональной инвестиционной стратегии  на примере Свердловской области, Определение целей и задач стратегии, приоритетных направлений развития этого региона.

     Для раскрытия этой темы нужно рассмотреть  следующие разделы:

  • обозначить понятие инвестиционной стратегии, сущность и виды;
  • ознакомиться с методикой оценки привлекательности того или иного региона;
  • выявить причины инвестирования в Свердловскую область;
  • рассмотреть инвестиционную привлекательность Свердловской области;
  • обозначить приоритетные инвестиционные проекты Свердловской области.
 

 

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ  ОСНОВЫ ФОРМИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ СТРАТЕГИИ  РЕГИОНА

1.1. Сущность и виды инвестиционной стратегии региона

     Инвестиционная  стратегия представляет собой систему  долгосрочных целей инвестиционной деятельности организации, определяемых общими задачами ее развития и инвестиционной идеологией, а также выбор наиболее эффективных путей их достижения.

     Инвестиционную  стратегию можно представить  как генеральное направление (программу, план) инвестиционной деятельности организации, следование которому в долгосрочной перспективе должно привести к достижению инвестиционных целей и получению  ожидаемого инвестиционного эффекта. Инвестиционная стратегия определяет приоритеты направлений и форм инвестиционной деятельности организации, характер формирования инвестиционных ресурсов и последовательность этапов реализаций долгосрочных инвестиционных целей, обеспечивающих предусмотренное  общее развитие организации.

     Процесс разработки инвестиционной стратегии  является важнейшей составной частью общей системы стратегического  выбора предприятия, основными элементами которого являются миссия, общие стратегические цели развития, система функциональных стратегий в разрезе отдельных  видов деятельности, способы формирования и распределения ресурсов.

     Исходя  из этого, важное значение в разработке инвестиционной стратегии имеет инвестиционный анализ - процесс исследования инвестиционной позиции и основных результатов инвестиционной деятельности предприятия с целью выявления резервов повышения его рыночной стоимости и обеспечения эффективного развития. Цели инвестиционного анализа:

  • оценка потребности, возможности, целесообразности, доходности и безопасности инвестиций;
  • определение направлений инвестиционного развития компании;
  • разработка  условий и базовых ориентиров инвестиционной политики;
  • оперативное выявление факторов, отклонения результатов  инвестирования от плановых показателей;
  • обоснование оптимальных инвестиционных решений, укрепляющих конкурентные преимущества и согласующихся с ее тактическими и стратегическими целями.

     Актуальность  разработки инвестиционной стратегии  организации определяется рядом  условий.

     Важнейшим из таких условий является интенсивность  изменений факторов внешней инвестиционной среды. Высокая динамика основных макроэкономических показателей, связанных с инвестиционной активностью организаций, темпы  научно-технологического прогресса, частые колебания конъюнктуры инвестиционного  рынка, непостоянство государственной  инвестиционной политики и форм регулирования  инвестиционной деятельности не позволяют  эффективно управлять инвестициями предприятия на основе лишь ранее  накопленного опыта и традиционных методов финансового менеджмента. В этих условиях отсутствие разработанной  инвестиционной стратегии, адаптированной к возможным изменениям факторов внешней инвестиционной среды, может  привести к тому, что инвестиционные решения отдельных структурных  подразделений организации будут  носить разнонаправленный характер, приводить к возникновению противоречий и снижению эффективности инвестиционной деятельности в целом.

     Одним из условий, определяющих актуальность разработки инвестиционной стратегии  организации, является ее предстоящий этап жизненного цикла. Каждой из стадий жизненного цикла организации присущи характерные ей уровень инвестиционной активности, направления и формы инвестиционной деятельности, особенности формирования инвестиционных ресурсов.

     Разрабатываемая инвестиционная стратегия позволяет  заблаговременно адаптировать инвестиционную деятельность организации к предстоящим  кардинальным изменениям возможностей ее экономического развития.

     Еще одним существенным условием, определяющим актуальность разработки инвестиционной стратегии, является кардинальное изменение  целей операционной деятельности организации, связанное с открывающимися новыми коммерческими возможностями. Реализация таких целей требует изменения  производственного ассортимента, внедрения  новых производственных технологий, освоения новых рынков сбыта продукции  и т.п. В этих условиях существенное возрастание инвестиционной активности организации и диверсификация форм его инвестиционной деятельности должны носить прогнозируемый характер, обеспечиваемый разработкой четко сформулированной инвестиционной стратегии.

     Разработка  инвестиционной стратегии предприятия  основана на современной концепции "стратегического менеджмента", активно внедряемой с начала 70-х годов в корпорациях США и большинства стран Западной Европы. Концепция стратегического менеджмента отражает четкое стратегическое позиционирование организации (включая и инвестиционную ее позицию), представленное в системе принципов и целей его функционирования, механизме взаимодействия субъекта и объекта управления, характере взаимоотношений между элементами хозяйственной и организационной структуры и формах адаптации к изменяющимся условиям внешней среды.

     Роль  ИС:

     Разработанная ИС обеспечивает механизм реализации долгосрочных общих и инвестиционных целей экономического и социального развития предприятия в целом и его структурных единиц.

     Она позволяет реально оценить инвестиционные возможности предприятия, обеспечить максимальное использование его внутреннего инвестиционного потенциала и возможность активного маневрирования инвестиционными ресурсами.

     Она обеспечивает возможность быстрой  реализации новых перспективных инвестиционных возможностей, возникающих в процессе изменения факторов внешней инвестиционной среды.

     Разработка  ИС учитывает возможные вариации развития неконтролируемых предприятием факторов внешней инвестиционной средыи свести к минимуму их негативные последствия для предприятия.

     Она отражает сравнительные (конкурентные) преимущества предприятия в инвестиционной деятельности.

     Наличие инвестиционной стратегии обеспечивает четкую взаимосвязь стратегического, текущего и оперативного управления инвестиционной деятельностью предприятия.

     Она обеспечивает реализацию соответствующего менталитета инвестиционного поведения в наиболее важных стратегических решениях инвестора (предприятия, частного лица).

     В системе инвестиционной стратегии  формируется значение основных критериев  выбора реальных инвестиционных проектов и финансовых инструментов инвестирования как для предприятия, так и  для инвестиционных фондов, частных  лиц.

     ИС  является одой из предпосылок стратегических изменений общей организационной структуры управления и организационной культуры предприятия.

     Структура любой стратегии, независимо от субъекта хозяйствования включает в себя:

  1. долговременные цели, определяющие деятельность субъекта экономики на перспективу;
  2. технологии, с помощью которых реализуется достижение стратегических целей;
  3. ресурсы, которые будут использованные для достижения целей;
  4. система управления, обеспечивающая достижение целей.

     В зависимости от целей инвестирования, характера экономической ситуации и множества других факторов можно  выявить большое число разнообразных  стратегий.  Некоторые из используемых в современной литературе классификаций:

  1. По характеру изменений скорости и направлений реализации различают:
        1. Стратегия ограниченного роста, которая не предполагает резких изменений в субъекте хозяйствования и наиболее применима для успешных субъектов;
        2. Стратегия роста предполагает резкие изменения в субъекте хозяйствования;
        3. Стратегия сокращения направлена на изменение деятельности субъекта хозяйствования, его ликвидацию и перевод на новые рынки;
        4. Стратегия сочетания предполагает использование всех перечисленных вариантов на различных этапах деятельности хозяйствующего субъекта.
  2. Стратегии субъектов хозяйствования, занятых в сфере бизнеса с точки зрения их победы в конкурентной борьбе:
        1. Стратегия прямой конкуренции предполагает жестокую конкуренцию за рынки сбыта продукции и оказания услуг;
        2. Стратегия конкурентных товаров-заменителей используется в смежных сферах бизнеса, где товар-заменитель позволит отвоевать определенную долю рынка;
        3. Стратегия конкурентных поставок, конкуренция ведется на рынках поставки сырья, материалов и т. д.
  3. Стратегии, связанные с диверсификацией деятельности:
        1. Стратегия внедрения в новые отрасли предполагает создание новых компаний, совместных предприятий, приобретение существующего бизнеса в этой отрасли;
        2. Стратегия производственной диверсификации определяет стратегическое соответствие смежных отраслей, производств;
        3. Стратегия не производственной диверсификации предполагает проникновение в любые отрасли и бизнесы, общие финансовые выгоды, при этом взаимосвязь и соответствие стратегий является вторичным;
        4. Стратегии исключения и ликвидации возникают тогда, когда бизнес теряет свою привлекательность и наиболее рациональным решением является его продажа;
        5. Стратегия многонациональной диверсификации предполагает перевод части бизнеса на другие национальные рынки с использованием родственных технологий.
  4. По способу реакции на изменения внешних и внутренних условий функционирования организации:
        1. Наступательная стратегия предполагает активность организации в конкурентной борьбе с применением различных способов и приемов;
        2. Оборонительная стратегия используется, чтобы укрепить ранее достигнутые позиции и удержать их.

 

1.2. Структура  инвестиционных стратегий региона

     Под региональной инвестиционной стратегией понимают совокупность организационных  и экономических мер по привлечению  инвестиций с целью возрождения  экономики регионов, ликвидации структурных  деформаций, формирования благоприятной  рыночной среды с учётом интеграции региона в единое экономическое  пространство. Представляет собой относительно обособленную сферу экономико-правовой и организационно-управленческой деятельности, но осуществляется с учётом общегосударственной  инвестиционной политики. Ответственность  за реализацию несёт исполнительная власть субъекта Федерации. Участниками  реализации инвестиционной политики регионов наряду с государственными структурами  являются банки, финансовые компании, финансово-промышленные группы, страховые  и инвестиционные фонды. Способствует укреплению экономики России, выравниванию уровня жизни населения, сохранению целостности государства.

     Переход страны к устойчивому развитию невозможен без обеспечения устойчивого  развития всех её регионов. В настоящее  время нельзя представить поступательного  развития региона без чётко определённой, осмысленной и адаптированной к  региональным условиям стратегии.

     Инвестиционная  стратегия является одним из ключевых элементов формирования инвестиционной политики региона.

     На  первом этапе, используя результаты экономического анализа и оценки развития экономики региона, необходимо провести выбор типа базовой стратегии  структурных преобразований и инвестиционной политики, которым будет соответствовать  определённая инвестиционная политика в регионе.

     На  втором этапе формирования инвестиционной политики определяются ключевые задачи, составляющие сущность её построения. Они заключаются в:

  1. разработке концепции развития хозяйства региона, на основе которой станет возможным вывить и обосновать круг приоритетных объектов для инвестирования в регионе.
  2. формировании основных направлений инвестиционной политики, в частности, поиск, формирование и концентрацию средств, включая полученные из различных источников финансирования.

     Инвестиционная  стратегия региона содержит следующие  составляющие:

  • стратегию развития региона на перспективу, в основе которой закладывается система приоритетов развития и структурной политики;
  • основные направления инвестиционной политики региона, выступающие в качестве условий, обеспечивающих реализацию концепции. На их основе разрабатываются предложения по активизации инвестиционной деятельности в регионе (создание благоприятного инвестиционного климата, формирование механизмов для роста объёмов финансирования, подготовка экономики региона к эффективному использованию инвестиций, направление инвестиций на реализацию концепции развития экономики региона).

     Одним из важнейших этапов инвестиционной стратегии является обеспечение  эффективной отдачи от вложенных  средств. Эффективность инвестиционных проектов в случае, если инвестиционная деятельность связана с инновациями в различных сферах экономики; в проведении НИОКР с целью создания научного задела в различных отраслях науки и техники, в разработке новых технологий и их внедрении, в развитии сферы услуг и поддержании высокого уровня качества жизни населения.

Инвестиционная  стратегия региона, в конечном счёте, должна обеспечивать экономическую  и социальную эффективность, экологическую  безопасность, развитие поддерживающей инфраструктуры региона.

Разработки  стратегии региона состоит из трех основных задач:

  1. Формулирование стратегий развития ведущих предприятий региона (стратегических экономических субъектов).
  2. Анализ существующего состояния и разработка рекомендаций по совершенствованию бизнес - климата.
  3. Анализ состояния и разработка рекомендаций по повышению эффективности деятельности администрации региона.

Данный  подход имеет следующие преимущества:

  • Создание предпосылок для экономического роста через инициирование реальных и целенаправленных изменений в стратегических экономических субъектах (СЭС) региона.
  • Разработка не декларативного документа, а стратегии, наполненной реальным содержанием
  • Сбалансированность и реалистичность региональной стратегии, посредством учета результатов стратегического планирования региональных СЭС.
  • Повышение шансов на успешную реализацию стратегии посредством вовлечения широкой общественности и бизнес - сообщества в процесс стратегического планирования региона через общее видение будущего.
  • Использование более совершенных методов анализа бизнес -климата и разработки рекомендаций по его совершенствованию, базирующихся на экономической теории кластеров.
  • Создание ключевых индикаторов, которые позволят осуществлять мониторинг процесса реализации стратегии.
  • Проведение изменений, направленных на повышение эффективности административного управления, а, следовательно, повышение вероятности успеха реализации стратегии.

Стратегическая  платформа включает пирамиду из трех базовых элементов:

  • конкурентоспособные стратегические экономические субъекты (ключевые предприятия региона - СЭС),
  • привлекательный бизнес-климат;
  • эффективную администрацию, обеспечивающие конкурентоспособность региона и рост благосостояния населения.

Пирамида, базируется на региональном капитале (ресурсах). Цель стратегии - повышение благосостояния населения и обеспечение прироста регионального капитала. В процессе разработки стратегии анализируется состояние области в данный момент времени (текущая региональная стратегическая платформа) и формулируется видение будущего состояния (определяется будущая платформа). Анализируются стратегические разрывы в трех областях: стратегические экономические субъекты (ключевые предприятия региона), состояние бизнес – климата и эффективность администрации.

Каждый  российский регион имеет не более 20 - 30 крупнейших предприятий, которые  могут быть отнесены к стратегическим экономическим субъектам (СЭС), отбор  которых производится на основе следующих критериев:

  • существующий или потенциальный объем продаж;
  • количество и потенциал создания рабочих мест;
  • потребление ресурсов региона;
  • влияние на вспомогательные или связанные отрасли;
  • поддержка социальной инфраструктуры.

В процессе анализа производится оценка текущего состояния бизнес - климата, который включает:

  • Анализ наличия и качества специализированных факторов (ресурсов).
  • Анализ наличия и эффективности предприятий вспомогательных и смежных отраслей.
  • Анализ инвестиционного климата и текущей политики администрации региона.
  • Анализ состояния и качества спроса.
  • Определение региональных кластеров, анализ причин их возникновения и факторов, влияющих на развитие.

По результатам  анализа бизнес - климата определяется видение будущего бизнес - климата, а также разрабатываются рекомендации по его совершенствованию. Повышение эффективности региональной администрации включает следующие задачи:

  1. Анализ существующих целевых групп потребителей администрации области (предприятия, Федеральное правительство, округ, население, др.).
  2. Анализ целей, а также задач и функций администрации по отношению к целевым группам потребителей.
  3. Анализ организационной структуры и ключевых бизнес-процессов администрации области.
  4. Разработка рекомендаций по уточнению целевых групп потребителей, определению целей и задач, а также изменениям организационной структуры и ключевых бизнес-процессов.

Важнейшей задачей является создание системы  сквозных и сбалансированных показателей  эффективности деятельности конкретных чиновников администрации (персональных критериев успеха), которая будет  скоординирована со стратегией развития региона. В процессе реализации стратегии, по мере повышения конкурентоспособности, происходит изменение стратегической позиции региона. Разработанные  показатели эффективности используются для мониторинга и оценки эффективности  происходящих изменений. 
 

 

1.3. Методические  подходы к оценке эффективности  реализации инвестиционной стратегии

     В современной отечественной экономической  науке выделяются три наиболее характерных  подхода к оценке инвестиционной привлекательности региона.

  1. Суженный подход базируется на оценке динамики валового регионального продукта, объёмов производства, развития инвестиционных и региональных рынков, в т.ч. фондового. Этот метод является упрощённым, но универсальным. Однако его справедливо критикуют за игнорирование объективных связей фактора инвестиций с другими (например, ресурсными) факторами региона.
  2. Факторный подход основывается на наборе следующих основных факторов:

1. факторы  и ресурсы, характеризующий экономический  потенциал региона. Под таким  потенциалом понимается совокупная  способность экономики региона,  его предприятий, хозяйств, осуществлять  производственно-экономическую деятельность, выпускать продукцию, товары, пользующиеся  спросом на внутреннем и мировом  рынках, удовлетворять запросы населения  региона, общественные потребности.

2. зрелость  рыночной среды в регионе как  фактор инвестиционной привлекательности.  Показатели:

  • развитость конкурентной среды предпринимательства, о чём могут свидетельствовать наличие (отсутствие) в регионе эффективной поддержки предпринимательства, доступность кредитных ресурсов и т.д.;
  • воздействие приватизации на инвестиционную активность региона (использование выручки от продажи приватизационных объектов для целей инвестирования);
  • развитость в регионе всех форм инфраструктуры;
  • степень инфляции и её влияние на инвестиционную деятельность.