Сущность и функции финансов предприятия. 2
Содержание
Введение…………………………………………………………
Глава 1. Экономическое
содержание финансов
предприятия…………………………………………..…
1.1 Сущность, признаки, цели
финансов предприятия…………….....
1.2. Категории финансовых
отношений…………………………...........
Глава 2. Функции,
принципы финансов предприятия..……………………………………………
2.1. Функции финансов предприятий………………………………......8
2.2. Принципы организации финансов
Глава 3. Финансовые
ресурсы предприятия…………………………………………………
3.1 Источники формирования финансовых ресурсов предприятия…15
3.2 Структура собственного капитала предприятия………………….17
3.3 Состав заемного капитала…………………………………………...19
3.4 Распределение и использование прибыли…………..……………………....20
Заключение……………………………………………………
Список использованной литературы………………………......……….
Введение
Рыночная экономика, при всем разнообразии ее моделей, известных мировой практике, характеризуется тем, что представляет собой социально ориентированное хозяйство, дополняемое государственным регулированием. Огромную роль, как в самой структуре рыночных отношений, так и в механизме их регулирования со стороны государства играют финансы. Они - неотъемлемая часть рыночных отношений и одновременно важный инструмент реализации государственной политики. Задачами данной курсовой работы является исследование финансовых ресурсов предприятия, а также определение роли финансов предприятия.
Как мне кажется, наиболее значимыми вопросами являются вопросы о роли финансов в кругообороте основных производственных фондов; формировании и использовании оборотных средств; и, наконец, самый уязвимый вопрос – это вопрос о распределении прибыли. Финансы коммерческих организаций и предприятий, являясь основным звеном финансовой системы, охватывают процессы создания, распределения и использования ВВП в стоимостном выражении. Они функционируют в сфере материального производства, где в основном создаются совокупный общественный продукт и национальный доход.
Финансовые отношения - часть денежных отношений. Они возникают лишь при реальном движении денежных средств и сопровождаются формированием и использованием собственного капитала, централизованных и децентрализованных фондов денежных средств.
В условиях рыночной экономики важнейшим элементом финансовой системы государства являются финансы предприятий, специфика которых состоит в том, что они обслуживают процесс первоначального распределения стоимости валового внутреннего продукта.
Цель работы – исследовать сущность и функции финансов предприятия. Важная роль отводится финансовой службе предприятия. С ее помощью финансово обосновываются планы и управленческие решения, осуществляются контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, его подразделений и работников.
Глава 1. Экономическое содержание финансов предприятия
1.1Сущность, признаки, цели финансов предприятия
Финансы – это экономические
отношения, осуществляемые посредством
оборота денег, т.е. денежных отношений.
Предприятие является самостоятельно
хозяйствующим субъектом,
Главной целью финансов предприятия является формирование необходимого объема финансовых ресурсов для их дальнейшего использования в процессе хозяйственной деятельности предприятия и обеспечение эффективности развития всех стадий его производственной и коммерческой деятельности
Одним из главных признаков финансов является их денежная форма выражения и отражения финансовых отношений реальным движением денежных средств. Финансы незаменимы потому, что позволяют приспособить пропорции производства к нуждам потребления, обеспечивая в сфере хозяйствования удовлетворение постоянно меняющихся воспроизводственных потребностей. Это происходит с помощью формирования денежных фондов целевого назначения. Развитие общественных потребностей приводит к изменению состава и структуры денежных (финансовых) фондов, создаваемых в распоряжении субъектов хозяйствования.
1.2. Категории финансовых отношений
Под формами проявления финансов понимается содержание финансовых отношений, возникающих между различными субъектами хозяйственной деятельности.
Финансовыми отношениями являются не все денежные отношения, а только те, которые составляют именно содержание финансов предприятий. Финансовые отношения, определяющие содержание категории финансов предприятий, возникают:
- между предприятием и его учредителями в момент формирования уставного капитала по поводу его эффективного использования, выплаты дивидендов и процентов;
- между предприятиями и организациями в процессе производства и реализации продукции;
- между предприятием и бюджетом по всем видам платежей в бюджет;
- между предприятием и финансовой системой государства при финансировании из бюджета и внебюджетных фондов, в случаях, предусмотренных действующим законодательством;
- между предприятием и его работниками, возникающие в процессе образования и распределения денежных доходов предприятия;
- между предприятием и банком при уплате процентов за кредиты, оказании других банковских услуг;
- в процессе инвестирования средств в акции и облигации других предприятий, получения по ним дивидендов и процентов.
Финансовые отношения с другими предприятиями и организациями включают отношения с поставщиками, покупателями, строительно-монтажными и транспортными организациями, почтой и телеграфом, внешнеторговыми и другими организациями, таможней, предприятиями, организациями и фирмами иностранных государств. Это – самая большая по объему денежных платежей группа. Отношения предприятий друг с другом связаны с реализацией готовой продукции и приобретением материальных ценностей для хозяйственной деятельности. Организация этих отношений оказывает самое непосредственное влияние на конечные результаты производственной деятельности.
Финансовые отношения внутри предприятия охватывают отношения между филиалами, цехами, отделами, бригадами и т.д. отношения с рабочими и служащими. Отношения между подразделениями предприятия связаны с оплатой работ и услуг, распределением прибыли, оборотных средств и др. Отношения с финансово-кредитной системой многообразны. Прежде всего, это отношения с бюджетами различных уровней и внебюджетными фондами, связанные с перечислением налогов и отчислений. Отношения со страховым звеном финансовой системы состоят из перечислений средств на социальное и медицинское страхование, а также страхование имущества предприятия. Финансовые отношения с банками строятся как в части безналичных расчетов, так и при получении и погашения краткосрочных и долгосрочных кредитов.
Кредит является источником формирования оборотных средств, расширения производства, способствует устранению временных финансовых трудностей предприятия.
Денежные фонды предприятия в
Глава 2. Функции, принципы и ресурсы финансов предприятия, их организация управления и формирования фондов
2.1. Функции финансов предприятий
Сущность финансов проявляется в их функциях, под которыми понимают “работу”, выполняемую финансами. В соответствии с этим можно выделить несколько функций финансов: распределительную,контрольную, регулирующую, стимулирующую.
Функции финансово-коммерческих предприятий и организаций те же, что и общегосударственных финансов. К основным относят - распределительную и контрольную. Однако многие экономисты выделяют также регулирующую и стимулирующую функции финансов. Все функции тесно взаимосвязаны.
Посредством распределительной функции происходит формирование первоначального капитала, образующегося за счет вкладов учредителей, авансирование его в производство, воспроизводство капитала, создание основных пропорций при распределении доходов и финансовых ресурсов, обеспечивающих оптимальное сочетание интересов отдельных товаропроизводителей, хозяйствующих субъектов и государства в целом. С распределительной функцией финансов связано формирование денежных фондов коммерческих предприятий и организаций посредством распределения и перераспределения поступающих доходов. К ним относятся: уставный капитал или уставный фонд, резервный фонд, добавочный капитал, фонд накопления, фонд потребления, валютный фонд и др.
Распределительные отношения затрагивают интересы как общества в целом, так и отдельных хозяйствующих субъектов, их работников, акционеров, кредитных и страховых институтов. Поэтому первостепенная задача — их оптимальная организация. Выполнению этой задачи способствует контрольная функция финансов.
При нарушении нормального кругооборота средств, увеличении затрат на производство продукции, выполнение работ, оказание услуг снижаются доходы хозяйствующего субъекта и общества в целом, что свидетельствует о недостатках в производственном процессе, недостаточном воздействии распределительных отношений на эффективность работы. Анализ финансовых показателей позволяет оценить итоги хозяйственной деятельности и при необходимости применить меры финансового воздействия с целью улучшения результатов.
Объективная основа контрольной функции - стоимостной учет затрат
на производство и реализацию продукции,
выполнение работ и оказание услуг, процесс
формирования доходов и денежных фондов. Финансы как распределительные отношения
обеспечивают источниками финансирования воспроизводстве
Регулирующая функция финансов определяется характеристикой финансов как отношений, санкционированных государством. Посредством финансов и их механизмов регулируются основные макроэкономические пропорции экономики: уровень цен, объем валового национального продукта, процентные ставки и прочее. Именно финансы стимулируют расширенное воспроизводство и определяют целесообразную деятельность по созданию централизованных и децентрализованных денежных средств, используемых на производственные и социальные нужды общества. Проще говоря, регулирующая функция состоит из классификации и систематизации действующих потребностей и возможностей общества и государства.
Стимулирующая функция финансов состоит в том, что государство с помощью целой системы финансовых рычагов может оказать воздействие на развитие предприятий или отраслей в целом в нужном обществу направлении. Имея такой финансовый рычаг, как распределение денежных доходов, государство может эффективно стимулировать или сдерживать развитие любого экономического процесса. Также к рычагам воздействия на экономические процессы можно отнести: бюджет, цены и тарифы, налоги, экспортно-импортные пошлины.
Финансовый контроль за деятельностью хозяйствующего субъекта осуществляют:
- непосредственно хозяйствующий субъект путем всестороннего анализа финансовых показателей, оперативного контроля за ходом выполнения финансовых планов, своевременным поступлением выручки от реализации продукции (работ, услуг), обязательств перед поставщиками товарно-материальных ценностей, заказчиками и потребителями продукции, государством, банками и другими контрагентами;
-акционеры и владельцы контрольного пакета акций путем контроля за эффективным вложением денежных средств, получением прибыли и выплатой дивидендов;
- налоговые органы, которые следят за своевременностью и полнотой уплаты налогов и других обязательных платежей в бюджет;
- контрольно-ревизионная служба Министерства финансов РФ, контролирующая финансово-хозяйственную деятельность предприятий и организаций, использующих бюджетные средства;
- коммерческие банки при выдаче и возврате ссуд, оказании других банковских услуг;
- независимые аудиторские фирмы при проведении аудиторских проверок.
Положительный финансовый результат хозяйственной деятельности коммерческих организаций и предприятий свидетельствует об эффективности применяемых форм и методов управления финансовыми ресурсами, и, наоборот, отрицательный результат или отсутствие его - о недостатках в управлении финансовыми ресурсами, организации производства и возможности банкротства предприятия.
2.2 Принципы организации финансов предприятий
Основой организации финансов предприятий всех форм собственности является наличие финансовых ресурсов в размерах, необходимых для осуществления организуемой хозяйственной и коммерческой деятельности собственника.
Формирование денежных средств предприятия производит в момент его организации путем создания уставного капитала, состоящего из основных и оборотных средств. Источниками формирования уставного капитала могут является вложения паев, долей, выпуск и последующая продажа акций, бюджетные средства и т.д.
Принципы организации финансов предприятий должны обеспечивать принятие эффективных стратегических и тактических финансовых решений. На их основе разрабатывается финансовая политика предприятия, т.е. формирование собственного и заемного капитала, вложений в активы, способов увеличения имущества и объемов продаж, формирования и использования прибыли, оптимизации денежных потоков.
Современная организация финансов предприятия строится на соблюдении следующих принципов:
- принцип хозяйственной самостоятельности;
- принцип самоокупаемости;
- принцип самофинансирования;
- принцип материальной ответственности;
- принцип заинтересованности в результатах деятельности;
- принцип плановости.
Принцип хозяйственной самостоятельности предполагает, что независимо от организационно0правовой формы хозяйствования предприятие самостоятельно определяет свою экономическую деятельность, направление вложений денежных средств в целях извлечения прибыли.
Предприятия самостоятельно осуществляют планирование своей деятельности, определяют объемы производства, номенклатуру выпускаемой продукции, направления вложения денежных средств в целях извлечения прибыли, самостоятельно устанавливают цены реализуемой продукции, определяют размер и структуру активов и пассивов и др.
Между тем в условиях рыночной экономики значительная часть финансовых отношений предприятий регулируется государством. Это величина и порядок формирования уставного и резервного капитала для предприятий различных организационно-правовых форм, порядок размещения и выкупа акций, приватизация, ликвидация, банкротство, некоторые нормативы формирования и распределения финансовых ресурсов, варианты учетной политики и др.
Принцип самоокупаемости предполагает, что средства, обеспечивающие функционирование предприятия, должны окупиться, т.е. покрыть понесенные затраты и обеспечить доход, соответствующий минимальному уровню рентабельности.
Принцип самофинансирования означает полную окупаемость затрат на производство и реализацию продукции, а также осуществление воспроизводства основных фондов и оборотных средств.
Принцип материальной ответственности означает наличие определенной системы ответственности предприятия за ведение и результаты хозяйственной деятельности. Финансовые методы реализации этого принципа различны для отдельных предприятий, их руководителей и работников в зависимости от организационно-правовой формы. Сами же формы организации материальной ответственности могут быть различными, но основными являются индивидуальная и коллективная.
Индивидуальная материальная ответственность предполагает заключение договора конкретного материально ответственного лица с руководства предприятия, согласного которому это лицо несет ответственность за любую недостачу ценностей.
Перечень материально ответственных лиц определяется самим предприятием.
Коллективная материальная ответственность предполагает ответственность не конкретного лица, а коллектива. Так, предприятие несет материальную ответственность в форме уплаты пеней, штрафов, неустоек за нарушение договоров на поставку продукции, нарушение расчетной дисциплины, несвоевременную уплату платежей в бюджет и взносов в государственные внебюджетные фонды, нарушение кредитных договоров и др.
Принцип заинтересованности в результатах деятельности (финансового стимулирования) реализуется через установление мер поощрения и наказания с целью повышения эффективности работы как предприятия в целом, так и его подразделений, отдельных работников.
Само предприятие, его работники, государство, акционеры заинтересованы в получении прибыли. Для этого работники должны быть обеспечены достойной оплатой труда за счет фонда оплаты труда и части прибыли, направляемой на потребление в виде премий, вознаграждений по итогам работы за год, вознаграждений за выслугу лет, материальной помощи и других стимулирующих выплат, а акционеры получать дивиденды, держатели облигаций -проценты.
Глава 3. Финансовые ресурсы предприятия
3.1 Источники формирования финансовых ресурсов предприятия
Финансовые ресурсы трансформируются
в деловой оборот организации через соответствующие
источники. Источниками собственных средств
могут служить эмиссия акций, реализация
ненужного и выбывающего имущества, основных
фондов, чистая прибыль и амортизация,
источниками заемных средств -банковские
кредиты.
Финансирование представляет собой процесс,
включающий выявление альтернативных
источников финансирования, выбор конкретных
источников, организацию получения и расходования
денежных или материальных ресурсов в
зависимости от вида источников финансирования.
Источники финансирования образуют три
основные группы: использованные, доступные,
потенциальные. Первые - это совокупность
таких источников финансирования потребностей
организации, которые уже используются
для формирования их капитала. Доступные
источники – это источники, потенциально
реальные для использования. «Набор» таких источников шире используемых.
Потенциальные источники - это те, которые
теоретически могут быть использованы
для функционирования коммерческих организаций
в условиях совершенных финансово-кредитных
и правовых отношений.
На уровне отдельной организации использованными источниками являются уставный капитал, добавочный капитал, нераспределенная прибыль прошлых лет, накопленный амортизационный фонд, выручка от реализации текущего периода. К потенциальным источникам относятся (помимо использованных и доступных) еще и средства, которые возможно мобилизовать на финансовом рынке, исходя из возможностей хозяйствующего субъекта (его организационно-правовой формы, существующей структуры капитала, наличия кредитной истории, уровня кредитоспособности и т.п.).Принципиально все источники финансовых ресурсов предприятия можно представить в виде следующей последовательности:
- собственные финансовые ресурсы и внутрихозяйственные резервы,
- заемные финансовые средства,
- привлеченные финансовые средства.
Собственные и привлеченные источники финансирования образуют собственный капитал предприятия.Суммы, привлеченные по этим источникам извне, как правило, не подлежат возврату. Инвесторы участвуют в доходах от реализации инвестиций на правах долевой собственности. Заемные источники финансирования образуют заемный капитал предприятия.
3.2 Структура собственного капитала предприятия
Предприятие – эта форма
деятельности, целью которой является
увеличение стоимости вложенного имущества
в интересах собственников этого имущества.
Стоимость имущества, инвестированного
собственником в предприятие, формирует
собственный капитал этого предприятия.
Имущественное состояние предприятия
в момент его создания выглядит так: активы
= собственный капитал. Прежде всего, предприятие
ориентируется на использование внутренних источ
- уставный капитал
- добавочный капитал
- нераспределенную прибыль
Организация уставного капитала, его эффективное использование, управление им – одна из главных и важнейших задач финансовой службы предприятия. Уставный капитал – основной источник собственных средств предприятия. Он представляет собой сумму средств, предоставленных собственниками для обеспечения уставной деятельности предприятия. Сумма уставного капитала акционерного общества отражает сумму выпущенных им акций, а государственного и муниципального предприятия – величину уставного капитала. Уставный капитал изначально создается как основа стартового капитала, необходимого для учреждения коммерческой организации. Его величина объявляется при регистрации предприятия. Увеличить (уменьшить) уставный капитал можно за счет выпуска в обращение дополнительных акций (или изъятия из обращения какого-то их количества), а также путем увеличения (уменьшения) номинала старых акций. Формирование уставного капитала может сопровождаться образованием дополнительного источника средств – премии на акции.
Этот источник образуется в случае, когда в ходе первичной эмиссии акции продаются по цене выше номинала. К добавочному капиталу относятся:
- результаты переоценки
- безвозмездно полученные
- эмиссионный доход
- ассигнования из бюджета на финансирование капитальных вложений;
- средства на пополнение
Прибыль служит основным источником средств динамично развивающегося предприятия. В балансе она присутствует в явном виде как «нераспределенная прибыль отчетного года» и «нераспределенная прибыль прошлых лет», а также завуалировано – в виде созданных за счет прибыли фондов и резервов Нераспределенная прибыль-это прибыль, полученная в определенном периоде и не направленная в процессе ее распределения на потребление собственниками и персоналом. Эта часть прибыли предназначена для капитализации, т.е. для реинвестирования в производство. По своему экономическому содержанию она является одной из форм резерва собственных финансовых ресурсов предприятия, обеспечивающих его производственное развитие в предстоящем периоде. Прибыль выступает также основным источником формирования резервного капитала.
3.3Состав заемного
капитала
Для покрытия потребности
в основных и оборотных фондах в ряде случаев
для предприятия становится необходимым
привлечение заемного капитала. Такая
потребность может возникнуть по независящим
от предприятия причинам. Ими могут быть
необязательность партнеров, чрезвычайные
обстоятельства, реконструкция и техническое
перевооружение производства, отсутствие
достаточного стартового капитала, наличие
сезонности в производстве, заготовках,
переработке, снабжении и сбыте продукции
и другие причины. Таким образом заемные
финансовые средства - это привлекаемые для финансирования
развития предприятия на возвратной основе
денежные средства и другое имущество.
Основными видами заемного капитала являются:
банковский кредит, финансовый лизинг,
товарный (коммерческий) кредит.,эмиссия.,облигации.
Максимально выгодными являются долгосрочные
займы и кредиты. Долгосрочные источники
являются полноценным инвестиционным
ресурсом, который может быть вложен в
масштабные проекты, способные окупить
затраты к моменту погашения задолженности.
В финансовой практике они называются
долгосрочным заемным капиталом или долгосрочными
пассивами.
Заемный капитал бывает:
- краткосрочный;
- долгосрочный.
Как правило, заемный капитал
сроком до одного года относится к краткосрочному, а больше года – к долгосрочному.
3.4 Распределение и использование прибыли.
Прибыль является источником финансирования разных по экономическому содержанию потребностей. Главное требование сводится к тому, чтобы в системе распределения прибыли органически сочетались интересы субъектов хозяйствования, общества в целом и конкретных работников. Реализация этого требования обуславливает основные принципы распределения прибыли, которые заключаются в следующем:
- первоочередное выполнение финансовых обязательств перед обществом в целом (в лице государства);
- максимальное обеспечение за счет прибыли потребностей расширенного воспроизводства;
- использование прибыли на материальное стимулирование работающих;
- направление прибыли на социально-культурные нужды.
Налог - обязательный взнос плательщиком денежных средств в бюджетную систему в определенных законом размерах и в установленные сроки. Российские предприятия уплачивают разные виды налогов, причем один из них -за счет валового дохода, другие - непосредственно из прибыли. Существует установленная законодательством очередность платежей: сначала из доходов уплачиваются косвенные налоги (НДС, акцизы); затем - все имущественные налоги (на имущество предприятия, земельный, транспортный и др.) и пошлины и, наконец, - остальные налоги, главным среди которых является налог на прибыль.
Налог на прибыль уплачивается предприятиями по единой
ставке, которая не варьируется ни в зависимости
от организационно-правовой нормы, ни
в зависимости от того, под чьей юрисдикцией
находится субъект хозяйствования. Исключение
составляет прибыль (доход), полученная предприятием от специфических
видов деятельности, по которым налог
взимается отдельно от общего финансового результата. После уплаты
налога на прибыль и других обязательных платежей, поступающих
в бюджетные и внебюджетные фонды, отраслевая прибыль остается в полном распоряжении предприятия
и используется им самостоятельно. Вмешательство
государства и его органов в процесс дальнейшего
распределения прибыли, происходящий за пределами уплачиваемых
налогов, не допускается. Прибыль направляе