Сущность, назначение и методы финансового планирования на предприятии

ВВЕДЕНИЕ

Выбранная тема является актуальной, поскольку предприятие не возьмется за какое-либо мероприятие без финансового планирования и это уже, как закономерность управления. Ведь основное назначение и сущность финансового планирования – разработка и осуществление финансовых планов, обеспечивающих грамотное управление финансами предприятия.

Развитие рыночных отношений в стране обусловило повышение роли финансов предприятия. Состояние финансовых ресурсов предприятия становится фактором, определяющим финансовые результаты его деятельности. Финансовый план – это важнейшая часть бизнес-плана, в которой обобщены  и представлены в стоимостном выражении все разделы бизнес-плана. Управлять – значит предвидеть. Финансовое планирование, как одна из функций управления позволяет предусмотреть все необходимые действия, предвидеть максимум неожиданностей, которые могут возникнуть в процессе деятельности предприятия, и предложить пути минимизирования негативных последствий.

Главная цель финансового планирования – определение возможных объемов финансовых ресурсов, капитала и резервов на основе планирования финансовых показателей, целесообразных направлений их расходования в плановом периоде. Между тем в зависимости от этапа жизненного цикла организации, от ее финансового состояния, от ее стратегических установок и других факторов целями финансового планирования могут быть максимизация продаж, максимизация прибыли, максимизация собственности владельцев компании.1

Цель данной работы – совершенствование процесса финансового планирования.

Для достижения поставленной цели необходимо решить такие задачи:

- раскрыть теоретические и методологические основы финансового планирования в составе бизнес-плана;

- провести анализ финансовых показателей с целью оценки эффективного финансового планирования;

- определить пути совершенствования процесса финансового планирования.

Объект исследования - финансовая деятельность промышленного

предприятия ОАО «Новотроицкий цементный завод» за период 2012-2013 года.

Предмет исследования – финансовое планирование в составе бизнес-плана.

Практическая значимость курсовой работы заключается в исследовании методики финансового планирования в составе бизнес-плана с использованием анализа финансовых показателей, а так же выработке путей по совершенствованию финансового планирования.

Курсовая работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений.

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФИНАНСОВОГО ПЛАНИРОВАНИЯ В СОСТАВЕ БИЗНЕС-ПЛАНА

1. Сущность, назначение и методы финансового планирования на предприятии.

Финансовое планирование представляет собой процесс разработки системы финансовых планов и плановых (нормативных) показателей по обеспечению организации и ее развития необходимыми финансовыми ресурсами и повышению эффективности ее финансовой деятельности в будущем периоде.

Финансовый план должен быть направлен на обеспечение финансовыми ресурсами предпринимательского плана хозяйствующего субъекта. Он оказывает большое влияние на экономику предприятия. Это обусловлено рядом обстоятельств. Во-первых, в финансовых планах происходит соизмерение намечаемых затрат для осуществления деятельности с реальными возможностями и в результате корректировки достигается материально-финансовая сбалансированность.

Во-вторых, статьи финансового плана связаны со всеми экономическими показателями работы предприятия и увязаны с основными разделами предпринимательского плана: производством продукции и услуг, научно-технического развития, совершенствованием производства и управления, повышением эффективности производства, капитального строительства, материально-технического обеспечения, труда и персонала, прибыли и рентабельности, экономического стимулирования и т.п. Таким образом финансовое планирование оказывает воздействие на все стороны деятельности хозяйствующего субъекта посредством выбора объектов финансирования, направление финансовых средств и способствует рациональному использованию трудовых, материальных и денежных ресурсов.

Основными задачами финансового планирования являются следующие:

- обеспечение необходимыми финансовыми ресурсами производственной, инвестиционной и финансовой деятельности;

- определение путей эффективного вложения капитала, оценка степени рационального его использования;

- выявление внутрихозяйственных резервов увеличения прибыли за счет экономного использования денежных средств;

- установление рациональных финансовых отношений с бюджетом, банками и контрагентами;

- соблюдение интересов акционеров и других инвесторов;

- контроль за финансовым состоянием, платежеспособностью и кредитоспособностью предприятия.

Научность финансового планирования отражает состояние развития финансовой науки и требует совершенствования методов разработки финансовых планов. На этой основе возможно неуклонное повышение качества финансовых планов и их роли в эффективном управлении финансами организаций. Более полный учет реальных экономических условий, объективных законов рыночной экономики, силы их воздействия в конкретных ситуациях ведет к появлению новых схем и моделей финансового планирования, позволяющих более полно учесть специфику финансов различных отраслей экономики и даже отдельных хозяйствующих субъектов.

Целевая направленность финансового планирования – один из основных принципов организации управления финансами. В соответствии с ним необходимо, прежде всего, четко сформулировать миссию организации и определить те стратегические цели, в решении которых большое значение отводится финансовым планам. Целевая направленность не остается неизменной: она меняется на каждом этапе жизненного цикла организации.

Системный характер планирования состоит в том, что финансовое планирование представляет собой совокупность взаимосвязанных элементов (финансовые планы или бюджеты всех структурных подразделений хозяйствующего субъекта), которые направлены на достижение стратегической цели организации.

Координация финансовых планов заключается в том, что финансовые планы всех структурных подразделений взаимосвязаны и взаимозависимы.

Непрерывность и гибкость процесса финансового планирования – это важнейшая предпосылка эффективного управления финансами, состоит в систематической разработке и корректировке всех планов организации (план продаж – план производства – план закупок).

Соответствие источников финансирования цели их привлечения. Инструмент должен соответствовать цели. Например, для модернизации основных фондов целесообразно привлекать долгосрочные источники финансирования, для покупки дополнительных оборотных средств – краткосрочные.

Обеспечение ликвидности и финансовой устойчивости организации при финансовом планировании ее деятельности. Например, сумма оборотных средств организации должна всегда превышать сумму его краткосрочной задолженности.2

В практике финансового планирования применяются следующие методы: экономического анализа, нормативный, коэффициентный, балансовый, оптимизации плановых решений, экономико-математического моделирования.

Метод экономического анализа позволяет определить основные закономерности, тенденции в движении натуральных и стоимостных показателей, внутренние резервы предприятия. Данный метод планирования применяется в тех случаях, когда отсутствуют финансово-экономические нормативы, а взаимосвязь между показателями может быть установлена не прямым способом, а косвенно на основе изучения их динамики за ряд периодов (месяц, лет).

Содержание нормативного метода планирования финансовых показателей заключается в том, что на основе заранее установленных норм и нормативов определяется потребность предприятия в финансовых ресурсах и источниках их образования. К таким нормативам относятся ставки налогов и сборов, нормы амортизационных отчислений и др. В финансовом планировании применяется целая система норм и нормативов: федеральные, региональные, местные, отраслевые, нормативы самого предприятия.

Коэффициентный метод основывается на коэффициентах, базирующихся на достижениях прошлого периода, несколько уточненных, с помощью которых рассчитываются предполагаемые доходы и затраты, платежи в бюджет и внебюджетные фонды. Однако такой порядок имеет ряд существенных недостатков.

Использование балансового метода для определения будущей потребности предприятия в финансовых средствах основывается на балансовой увязке поступления средств и их расходования на определенную дату в перспективе.

Финансовые ресурсы должны быть сбалансированы между собой на наиболее рациональной основе, т.е. путем выбора эффективных методов формирования фондов денежных средств, распределения и использования полученного дохода. Для финансового планирования особенно важно, какими путями достигнута сбалансированность планов и какие при этом использовались источники финансовых ресурсов.

Балансовый метод применяется при планировании поступлений и выплат из денежных фондов предприятия, при составлении плана доходов и расходов, планового баланса, платежного календаря.

Метод оптимизации плановых решений – его использование сводится к составлению нескольких вариантов плановых расчетов с целью выбора оптимального. При этом могут применяться различные критерии выбора, в качестве которых могут выступать: минимальная величина средневзвешенной стоимости капитала; максимальная величина чистой приведенной стоимости; максимальный уровень рентабельности собственного капитала; максимальный уровень рентабельности активов и др.

Методы экономико-математического моделирования позволяют количественно выразить взаимосвязь между финансовыми показателями и факторами, влияющими на их величину. Данная зависимость выражается через экономико-математическую модель, которая представляет собой точное математическое описание экономических процессов с помощью математических символов и приемов (уравнений, неравенств, графиков, таблиц).3

1.2. Разработка финансового плана в составе

бизнес-плана

Финансовые планы не только тесно связаны с бизнес-планами организации, но и составляют важнейший его элемент. В мировой практике комплексным документом, отражающим основные цели и содержание стратегического планирования развития организации и обеспечивающим максимальную эффективность принимаемых решений, является бизнес-план. При формировании бизнес-плана первостепенную роль играет сам процесс его разработки, в ходе которого решаются вопросы управления, финансирования, маркетинга, распределения обязанностей и многие другие, происходит регулярная корректировка решений, оформленных в виде плановых показателей, осуществляется пересмотр системы мер по выполнению плана на основе непрерывного контроля и оценки происходящих изменений в деятельности организации.

Цель разработки бизнес-плана состоит в планировании производственно-экономической деятельности организации на краткосрочную и долгосрочную перспективу с учетом потребности рынка и возможности получения необходимых финансовых ресурсов.

Бизнес-планирование в организации должно быть постоянным процессом. Предприятия должны ясно представлять себе потребность на перспективу в финансовых, материальных, трудовых и интеллектуальных ресурсах, источники их получения, а также уметь четко рассчитывать эффективность использования ресурсов в процессе работы.

Состав и структура бизнес-плана зависят от целей и задач, поставленных перед ним. Оптимальная структура бизнес-плана, наиболее широко используемая в РФ, следующая:

- резюме (представление бизнес-плана);

- план маркетинга;

- план производства;

- организационный план;

- план страхования;

- правовое обоснование;

- план управления инвестициями;

- финансовый план.

Финансовый план – это заключительная часть бизнес-плана, который разрабатывается в виде прогнозных финансовых документов, обобщающие материалы всех предыдущих разделов бизнес-плана в стоимостном выражении. Финансовый план включает:

- прогноз объема реализации продукции;

- план доходов и расходов;

- направления использования чистой прибыли;

- план по налогам;

- прогноз движения денежных средств;

- прогноз бухгалтерского баланса предприятия.

Стратегическое финансовое планирование определяет важнейшие показатели, пропорции и темпы расширенного воспроизводства, эта главная форма реализации целей предприятия.

Необходимость стратегического планирования любого хозяйствующего субъекта состоит в таком выборе целей организации, при котором достигается увеличение стоимости предприятия, максимизируется прибыль и оптимизируется его финансовая структура.

Разработка финансовой стратегии представляет собой особую область финансового планирования, так как будучи составной частью общей стратегии экономического развития, оно должна быть согласована с целями и направлениями, сформулированными общей стратегией. В свою очередь, финансовая стратегия оказывает влияние на общую стратегию предприятия. Изменение ситуации на финансовом рынке влечет за собой корректировку финансовой, а затем и общей стратегии развития хозяйствующего субъекта.

При разработке финансовой стратегии важно определить период ее реализации, который зависит от ряда факторов:

- динамики макроэкономических процессов;

- тенденции развития отечественного финансового рынка (с учетом зависимости от мировых финансовых рынков);

- отраслевой принадлежности предприятия и специфики его производственной деятельности.

Текущее финансовое планирование (бюджетирование) является составной частью перспективного финансового плана и представляет собой конкретизацию его показателей. Бюджетирование – это процесс составления, принятия бюджета предприятия и последующий контроль за его исполнением.

Бюджетирование как управленческая технология включает три составные части:

- технологию бюджетирования – виды и форму бюджетов, целевые показатели, порядок консолидации бюджетов в сводный бюджет предприятия;

- организацию процесса бюджетирования, предусматривающую формирование финансовой структуры организации, бюджетного регламента, этапов бюджетного процесса, графика документооборота, системы внутренних нормативных документов;

- использование информационных технологий, позволяющих не только разработать различные сценарии будущего финансового состояния организации, но и осуществлять оперативный сбор, обработку и консолидацию фактических данных, необходимых для бюджетного контроля.

Операционный бюджет содержит бюджеты: продаж, производственный, прямых затрат на материалы, прямых затрат на оплату труда, общепроизводственных расходов, производственных запасов, коммерческих расходов, управленческих расходов, отчет о движении денежных средств.

Финансовый бюджет включает бюджеты: инвестиционный (капитальных вложений), бюджет движения денежных средств (кассовый), прогноз баланса (балансовый отчет).

После составления плана  доходов и расходов и плана поступления денежных поступлений и выплат на основе их показателей можно приступить к составлению баланса активов и пассивов предприятия. Он составляется один раз в год. Разность счетов активов и пассивов позволяет определить величину собственного капитала фирмы. Баланс строится по следующей схеме:

Активы: текущие активы (денежная наличность, счета к получению,  запасы готовой продукции, сырья, материалов, ценные бумаги и др.); фиксированные активы (оборудование, амортизация и др.).

Пассивы и собственный капитал предприятия: долгосрочные обязательства; краткосрочные обязательства (счета к оплате, текущие обязательства по долгосрочным займам); итоги пассивов; собственный капитал предприятия (активы-пассивы); итого пассивов и собственного капитала предприятия.

План по источникам и использованию средств должен показать источники получения средств и их использования, изменения активов предприятия за определенный период. План дает возможность определить взаимосвязь между источниками средств и оборотным капиталом предприятия. Предприниматели, акционеры и инвесторы могут точнее определить финансовое положение предприятия, оценить эффективность принятой финансовой политики и результаты хозяйственной деятельности.

Объем производства, обеспечивающий безубыточность продукции, рассчитывается на основе данных, прогнозируемых в соответствующих разделах бизнес-плана. Если намечается производство не одного, а нескольких видов продукции (услуг), то совокупный объем производства, обеспечивающий безубыточность, можно рассчитывать по различным формулам. Первая из них маржинальная прибыль, она рассчитывается по формуле(1):

                                Мп = Вр. – У пер.расх.4                                            (1)

где

Мп – прибыль маржинальная;

У пер.расх. – условно- переменные расходы;

Вр - выручка от продажи продукции, товаров, работ, услуг.

Вторая формула позволяет узнать коэффициент маржинальной прибыли. Формула (2):

                                   К м.п. =  Мп /  Вр                                             (2)

где

К м.п.   – коэффициент маржинальной прибыли.

Третья формула позволяет узнать объем производства продукции. Формула (3):

                                    П  = З пост.  /  К м.п.                                        (3)

где

П - объем производства продукции;

З пост. - сумма постоянных затрат.

Таким образом, финансовый план является заключительным разделом бизнес-плана. Он посвящен планированию финансового обеспечения деятельности общества в целях наиболее эффективного использования имеющихся финансовых ресурсов. Финансовые план разрабатывается в виде прогнозных финансовых документов (обобщающие материалы всех предыдущих разделов бизнес-плана в стоимостном выражении).

2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ПРЕДПРИЯТИЯ В СООТВЕТСТВИИ С ФИНАНСОВЫМ ПЛАНОМ ОАО «НОВОТРОИЦКИЙ ЦЕМЕНТНЫЙ ЗАВОД» ЗА 2012-2013 ГОДА

1. Краткая характеристика предприятия

Открытое акционерное общество «Новотроицкий цементный завод». Был основан 21 октября 1954 года. 12 ноября 1992 года в результате приватизации Государственное предприятие «Новотроицкий цементный завод» стало акционерным обществом открытого типа.

Адрес: 462353, Россия, Оренбургская обл., г. Новотроицк, ул. Заводская, д.3.

Согласно свидетельству о государственной регистрации ОАО «Новотроицкий цементный завод» осуществляет следующие основные виды деятельности:

- производство цемента и других вяжущих веществ, стройматериалов;

- разработка месторождений полезных ископаемых открытым способом;

- коммерческо-посредническая внешнеэкономическая деятельность и иные виды деятельности, не противоречащие законодательству Российской Федерации.

Предприятие является крупным производителем цемента в Оренбургской области. Продукция завода поставляется по всей центральной части России. Цемент, производимый на НЦЗ, отличается повышенной прочностью на изгиб, высокой деформативной способностью, плотностью и морозостойкостью, малой усадкой, большой прочностью на удар, малой истираемостью.

В настоящее время завод выпускает 12 видов цемента, которые применяются для изготовления бетонов и железобетонных конструкций, для изоляции пластов в нефтяных и газовых скважинах, для бетонных покрытий автомобильных дорог и аэродромов, железобетонных труб и 2 вида минерального порошка, применяемого для асфальтобетонных покрытий и асфальтобетонных смесей.

Годовая регламентная мощность завода 1 297 тыс. тон цемента в год (при производстве низкомарочного цемента). Производство цемента на заводе организовано по мокрому способу, позволяющему регулировать минералогический состав цемента путем ввода в сырьевую смесь корректирующих добавок.

В своем составе цементный завод имеет комплекс основных и вспомогательных цехов.

Основные цеха цементного завода специализируются по технологическому признаку, т.е. выполняют отдельные части общего технологического процесса (добыча, подготовка сырья, обжиг, помол, упаковка и отгрузка). Они связаны в единую поточную систему, разделенную на параллельно работающие технологические линии.

В качестве сырья в ОАО ''Новотроицкий цементный завод'' используется глина, добываемая собственными силами и средствами из карьера цементных глин, расположенного вблизи от территории промышленной базы предприятия, известняк - из Аккермановского рудника (ЮУГПК, г. Новотроицк) и ОАО «Гайский ГОК» (г. Гай), гипс - из Кумертау (респ. Башкортостан), по специально построенной подвесной дороге ВКД (воздушно-канатная дорога) в ОАО ''НЦЗ'' поступает доменный шлак с ОАО “Уральская сталь”.

В современных условиях, когда повышается самостоятельность предприятий и организаций в принятии реализации управленческих решений, а так же степень их экономической и юридической ответственности за результаты финансово-хозяйственной деятельности, возрастает и роль финансового анализа в жизни организаций (предприятий).5 Перед тем как провести анализ финансовых показателей предприятия рассмотрим отчет о финансовых результатах ОАО «Новотроицкий цементный завод». Отчет о финансовых результатах представлен в Приложении 1.

2. Анализ финансовых показателей с целью оценки эффективного финансового планирования

Анализ финансового состояния предприятия играет большую роль при оценке рыночной стоимости предприятия. Главная цель анализа – выявить преимущества либо недостатки в финансовой деятельности, влияющие на прогноз будущих результатов, и соответствующим образом скорректировать отчетность.

Финансовый анализ ОАО «Новотроицкий цементный завод» проведен на основании данных бухгалтерской и финансовой отчетности за 2013 и 2012 года и промежуточных бухгалтерских данных.

О финансовом положении предприятия свидетельствуют состав и структура ее активов (имущества), капитала и обязательств, изменения в размещении средств и источниках их формирования, приращение собственного и заемного капитала и изменение рентабельности активов за исследуемый период. Это позволит выявить причины отклонений и оценить перспективы развития финансового положения предприятия в будущем.

Плановые показатели ОАО «Новотроицкий цементный завод» за 2013 год представлены в таблице 1.

Таблица 1 – Выполнение плановых показателей ОАО «Новотроицкий цементный завод» за 2013 год

Продолжение таблицы 1

По данным таблицы 1 видно, что выручка от реализации продукции ОАО "Новотроицкий цементный завод" за 2013г. в сравнении с 2012 г. увеличилась на 425 204 тыс. руб. или на 32% и составила 1 742 669 тыс. руб. Себестоимость реализованной продукции, работ, услуг за 2013г., в сравнении с 2012 г. увеличилась на 178 300 тыс. руб. или на 20% и составила 1 067 482 тыс. руб. Удельный вес себестоимости в общем объеме выручки понизился с 67,5% до 61,3%. Сравнение темпов изменения абсолютных величин, выручки и себестоимости свидетельствует об увеличении эффективности основной деятельности ОАО "Новотроицкий цементный завод".

Валовая прибыль за 2013г. относительно 2012 г. увеличилась на 246 904 тыс. руб. или на 58% и составила 675 187 тыс. руб. Операционная прибыль за 2013г. относительно прошлого года, также увеличилась на 95 813 тыс. руб. или на 247% и составила 134 595 тыс. руб. Это свидетельствует о повышении результативности операционной деятельности предприятия. Балансовая прибыль за 2013г. в сравнении с 2012 г. увеличилась на 68 386 тыс. руб. или на 4 613% и составила 69 868 тыс. руб.

Чистая прибыль: за 2013г. предприятие получило прибыль в размере 54 244 тыс. руб. против 6 640 тыс. руб. убытка, полученного в 2012г. Повышение результатов деятельности предприятия по итогам 2013 г. относительно 2012 г. составило 60 884 тыс. руб. или 917%.

Получение положительной чистой прибыли говорит об увеличении у предприятия источника собственных средств, полученных в результате финансово-хозяйственной деятельности. В 2013г. в сегменте рынка цемента наблюдается сбалансированное количество предложений над спросом на продукцию цементных производств и это непосредственно сказалось на коммерческой деятельности ОАО «Новотроицкий цементный завод».

Финансовый анализ является существенным элементом финансового менеджмента и аудита. Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий применяют методы финансового анализа для принятия решений.

В целом, финансовое состояние предприятия можно охарактеризовать и проанализировать с помощью ряда показателей ликвидности, финансовой устойчивости, платежеспособности и рентабельности.

Проведем анализ показателей рентабельности ОАО «Новотроицкий цементный завод» за 2012-2013 года, данные представлены в таблице 2.

Таблица 2 - Динамика показателей рентабельности ОАО «Новотроицкий цементный завод» за 2012-2013 года