Содержание 

Введение….…………………………………………………...…………………..3

1   Теоретические основы финансового положения предприятия…....…..6

1.1 Сущность финансового положения и задачи его анализа………………….6

1.2 Методы анализа финансового положения предприятия…………………...8 

2    Оценка финансового положения предприятия ТОО «Джет-7»……...12

2.1   Характеристика деятельности предприятия ТОО «Джет-7»………….....12

2.2   Анализ состава и структуры актива и пассива баланса……………….....13

2.3  Расчет финансовых коэффициентов ТОО «Джет-7»…………...………..18 

3    Пути совершенствования финансовой стратегии и механизм     финансовой стабилизации ТОО «Джет-7»…………………….……….27

1.    Бизнес-план ТОО «Джет-7»……………………………………………….27

Заключение……………………………………………………….….………….31 

Список  использованных источников……………………………..….……...34 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     Введение

   В Республике Казахстан в условиях рыночной экономики тема финансового  положения предприятия очень  актуальна. Значение данной темы возрастает по мере развития рыночных отношений, так как каждого собственника волнует проблемы качества и конкурентоспособности продукции, величины затрат и прибыли, финансовой устойчивости и платежеспособности.

   Для того чтобы дать общую оценку эффективности  производства, необходимо проанализировать работу предприятия. Для этого необходимо подробно рассмотреть и изучить систему показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия. После этого можно будет сделать вывод: насколько эффективно предприятие использовало свои резервы, получило предприятие доход, или понесло убыток.

   В рыночных условиях залогом выживаемости и основой стабильности положения  хозяйствующего субъекта является его  финансовая устойчивость. Достижение финансовой устойчивости возможно на основе повышения эффективности  производства. Повышение эффективности  производства достигается на основе эффективного использования всех видов ресурсов и снижения затрат.

   Анализ  финансово-хозяйственной деятельности необходим предприятию для оценки финансового состояния организаций, с которыми оно вступает в экономические  отношения и расчеты. Поэтому значение методики оценки финансового состояния предприятия резко возрастает.

   В современных условиях, когда предприятия  ограничены в возможностях расширения ресурсного потенциала, оценка финансового  состояния предприятия, а также  анализ внутренних возможностей и ресурсов должен стать отправной точкой планирования деятельности предприятия.

   В данной курсовой работе будет представлено на рассмотрение и изучение предприятие ТОО «Джет-7». Это энергоснабжающая организация, основной целью которой является (как и у всех коммерческих предприятий) максимизация прибыли. ТОО «Джет-7» оказывает услуги населению и юридическим лицам по предоставлению хозпитьевой и технической воды, а также отведение сточных вод. Существуют собственные потребители тепловой и электрической энергии, которую в свою очередь ТОО «Джет-7» производит самостоятельно.

   На  примере данных предприятия ТОО  «Джет-7» за отчетный период в данной курсовой работе я проанализирую систему показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия. Необходимо дать комплексную оценку деятельности организации, выявить возможные факторы, влияющие на ускоренное развитие деятельности предприятия. Для этого необходимо провести углубленный анализ финансовой деятельности предприятия ТОО «Джет-7», который включает в себя: анализ структуры активов и пассивов баланса, анализ финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия. Каждый из анализов включает в себя систему показателей, позволяющих сделать вывод: какие результаты достигло предприятие за период осуществления своей деятельности, эффективно ли предприятие использовало свои ресурсы? Получило ли предприятие ожидаемую прибыль? Выполняет ли предприятие свои обязательства перед бюджетом и организациями, осуществляющими поставки товаров или оказываемые услуги.

   Цель  данной курсовой работы: подробно исследовать значение финансовой деятельности предприятия и с помощью анализа дать оценку финансового состояния предприятия ТОО «Джет-7».

   Задачи  данной курсовой работы: изучить всевозможные факторы, влияющие на результаты деятельности предприятия ТОО «Джет-7». Предложить комплекс мероприятий по достижению наилучших финансовых результатов и  повышению эффективности производства.

   Объектом  изучения является финансово-хозяйственная  деятельность предприятия ТОО «Джет-7».

   Предметом курсовой работы является анализ активов и пассивов баланса, финансовые коэффициенты, а также методы улучшения финансового положения предприятия. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

         1     Теоретические основы финансового положения предприятия

         1.1 Сущность финансового положения и задачи его анализа 

    Развитие  рыночных отношений поставило хозяйствующие  субъекты различных организационно-правовых форм собственности в такие жесткие  экономические условия, которые  объективно обусловливают проведение ими сбалансированной заинтересованной политики по поддержанию и укреплению финансового состояния, его платежеспособности и финансовой устойчивости. Оценка финансового состояния является частью финансового анализа.

    В условиях рыночных отношений исключительно велика роль анализа финансового положения предприятия. Это связано с тем, что предприятия приобретают самостоятельность и несут полную ответственность за результаты своей производственно-предпринимательской деятельности перед собственниками, работниками, коммерческими партнерами и другими контрагентами.

   В конечном счете, финансовое положение  предприятия должно свидетельствовать  о надежности, устойчивости и перспективности  предприятия в условиях конкурентной рыночной экономики.

   Надежность означает бесперебойность работы предприятия и его способность погашать платежные обязательства.

    Финансовое  положение представляет собой отражение  финансовой устойчивости предприятия на определенный момент и обеспеченности его финансовыми ресурсами для бесперебойного осуществления хозяйственной деятельности и своевременного погашения своих долговых обязательств.

  Устойчивость предприятия, прежде всего, зависит от состава и структуры выпускаемой продукции и оказываемых услуг в неразрывной связи с издержками производства. Причем важно соотношение между постоянными и переменными издержками.

   Важным  фактором финансовой устойчивости предприятия, тесно связанным с видами производимой продукции и технологией производства, является оптимальный состав и структура активов, а также правильный выбор стратегии управления ими. Искусство управления текущими активами состоит в том, чтобы держать на счетах предприятия лишь минимально необходимую сумму ликвидных средств, которая нужна для текущей оперативной деятельности.

   Значительным  внутренним фактором финансовой устойчивости являются состав и структура финансовых ресурсов, правильный выбор стратегии и тактики управления ими. Чем больше у предприятия собственных финансовых ресурсов, прежде всего чистого дохода, тем спокойнее оно может себя чувствовать.

   Обобщая вышесказанное, можно выделить следующие  внутренние факторы, влияющие на финансовую устойчивость предприятия:

-отраслевая принадлежность предприятия;

-структура  выпускаемой продукции (работ,  услуг), ее доля в общем                                 платежеспособном спросе;

• размер оплаченного уставного капитала;
• величина издержек, их динамика по сравнению с денежными доходами;
• состояние имущества и финансовых ресурсов, включая запасы и резервы, их состав и структуру;
• эффективность управления предприятием.

    Основная  цель анализа финансового состояния  заключается в том, чтобы на основе объективной оценки использования  финансовых ресурсов выявить внутрихозяйственные  резервы укрепления финансового  положения и повышения платежеспособности.

    Цель  анализа финансового состояния  определяет задачи анализа финансового  состояния.

   Основными задачами анализа финансового положения  предприятия, работающего в условиях рыночной экономики, являются:

• общая оценка финансового положения и его изменения за отчетный период;
• изучение соответствия между активами и источниками их формирования, рациональности их размещения и эффективности использования;
• определение величины оборотного капитала, ее прироста (уменьшения) и соотношения с текущими обязательствами;
• соблюдение финансово-расчетной и кредитной дисциплины;
• изучение структуры активов предприятия и его обязательств;
• расчет оборачиваемости текущих активов, в том числе дебиторской задолженности и запасов;
• определение ликвидности баланса, абсолютных и относительных показателей финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия;
• оценка доходности предприятия;
• исчисление относительных показателей доходности предприятия и факторов, воздействующих на изменение их уровня;
• определение деловой активности предприятия;
• долгосрочное и краткосрочное прогнозирование устойчивости финансового                 положения предприятия, т.е. разработка его финансовой стратегии.

       1.2   Методы анализа финансового положения предприятия 

   Формирование рыночных отношений потребовало разделения единого комплексного анализа хозяйственной деятельности на внутренний (управленческий) и внешний (финансовый анализ). Каждый из этих видов анализа имеет свое основное информационное обеспечение.

   Существуют  два типа отчетности: финансовая отчетность, публикуемая в специальных справочниках, финансовых газетах и бюллетенях для ознакомления акционеров, широкой общественности, банков, страховых компаний и правительственных органов с положением дел на предприятии, с его финансовым положением и результатами хозяйственной деятельности за отчетный период. И второй тип отчетности - управленческая, закрытая для посторонних лиц, строго засекреченная отчетность, содержащая сведения о нормативах себестоимости отдельных видов продукции, выпускаемой предприятием, о продукции, не нашедшей сбыта вследствие затоваривания или низкого качества и т.п. Среда внутренней отчетности имеются столь важные виды отчетов, характеризующие результаты работы отдельных подразделений, как отчеты о затратах по центрам ответственности и местам возникновения. Внутренний анализ проводится на базе управленческой отчетности, а внешний анализ - на базе финансовой отчетности. В настоящее время, в период перехода к рынку, необходимы новые подходы к оценке финансового положения предприятия.

    Практика  финансового анализа уже выработала основные правила чтения финансовой отчетности. Можно выделить среди них шесть основных методов:

      1) горизонтальный анализ;

     2) вертикальный анализ;

     3) трендовый анализ;

      4) сравнительный анализ;

     5) факторный анализ;

     6) метод финансовых коэффициентов.

    Горизонтальный (временной) анализ - сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом. Он позволяет определить абсолютные и относительные отклонения различных статей бухгалтерской отчетности по сравнению с предшествующим периодом.

    Вертикальный (структурный) анализ - определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом. Он позволяет выявить удельный вес отдельных статей к итоговому показателю в целом по балансу или по его разделам. Например, удельный вес долгосрочных и текущих активов в общей стоимости имущества предприятия, т.е. в валюте баланса и т.д.

   Горизонтальный  и вертикальный анализы дополняют  друг друга. Поэтому нередко строят таблицы, характеризующие как структуру отчетной бухгалтерской формы, так и динамику отдельных ее показателей.

   Трендовый анализ базируется на расчете относительных отклонений - показателей за ряд лет от уровня базисного года, для которого все показатели принимаются за 100%. Иными словами, трендовый анализ представляет собой сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т.е. основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируются возможные значения показателей в будущем, а следовательно, ведется перспективный, прогнозный анализ.

  Метод финансовых коэффициентов наиболее распространенный прием финансового анализа в условиях рыночной экономики - использование различных финансовых коэффициентов.

   Коэффициенты  являются относительными величинами, при исчислении которых одну из величин принимают за единицу, а другую выражают как отношение к единице. Расчет финансовых коэффициентов основан на существовании определенных взаимосвязей между отдельными статьями баланса. Они являются исходной базой для последующего факторного анализа финансового положения предприятия и выражают математические взаимоотношения между двумя величинами, анализ которых позволяет исследователю выявить скрытые явления. От правильности истолкования их зависит полезность анализа соответствующих коэффициентов для принятия решений. Эго самый трудный аспект анализа отношений, так как он требует знания внутренних и внешних факторов их формирования, например, общеэкономических условий в отрасли, политики руководства предприятия и др. Интерпретировать отношения надо с большой осторожностью, так как одни и те же факторы могут влиять и на числитель, и на знаменатель. Фактический уровень отношений сравнивается с прошлым, с теоретически обоснованным, с отраслевым. Интерпретация отношений должна быть ориентирована на перспективу.

  Наиболее  распространенными и изучаемыми являются следующие показатели: ликвидности, финансовой устойчивости, доходности и деловой активности.

    Сравнительный (пространственный) анализ - это и внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, и межхозяйственный анализ показателей данной фирмы в сравнении с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми к средними общеэкономическими данными.

    Факторный анализ - это анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стохастических приемов исследования. Причем факторный анализ может быть как прямым (собственно анализ), т.е. раздробление результативного показателя на составные части, так и обратным (синтез), когда его отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель.

   Наряду  с вышеназванными методами, при анализе  финансового положения используются традиционные приемы экономического анализа (элиминирование, балансовые увязки и др.), экономической и математической статистики (группировки, средние и относительные величины, графический и индексный методы, корреляция, регрессия и др.). 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

        2      Оценка финансового положения предприятия ТОО «Джет-7»

        2.1  Характеристика деятельности предприятия ТОО «Джет-7» 

     ТОО «Джет-7» организовано двумя молодыми предпринимателями – финансистами для работы над высокоэффективными проектами в реальном секторе экономики Казахстана. Товарищество было зарегистрировано 29 июля 2003 года в Департаменте юстиции г.Астана  за №14247-1901-ТОО, а затем перерегистрировано в Департаменте юстиции Акмолинской области 18 октября 2004 года за №7048-1902-ТОО в г.Кокшетау для работы на энергетическом рынке.

     Среди учредителей: 50% доли принадлежит одному физическому лицу, 50% доли – другому  физическому лицу. Уставный фонд в размере 87200 тенге сформирован из собственных средств учредителей.

     ТОО «Джет-7» является частным предприятием, которое по договору купли-продажи активов  от 7 июля 2004 года приобрело у Компании «Subton Limited» через аффилиированное лицо – ЗАО «КазСабтон» имущественный энергетический комплекс, включающий ТЭЦ и управление энергоснабжения. Также ЗАО «КазСабтон» передало ТОО «Джет-7» дебиторскую задолженность потребителей на сумму 451052 тыс.тенге, в том числе населения на сумму 420988 тыс.тенге и остатки товарно-материальных ценностей по состоянию на 27 сентября 2004 года на сумму 149221 тыс.тенге.

     Главные генерирующие мощности – это Степногорская  ТеплоЭлектроЦентраль. Станция с поперечными связями имеет 6 паровых энергетических котлов и 5 водогрейных, то есть 11 котлов и 5 турбогенераторов.

     Основные  направления деятельности компании – это:

• производство и транспортировка электрической и тепловой энергии;
• очистка и транспортировка технической и питьевой воды;
• услуги по приему и очистке стоков.

     Компания  за время работы в энергетике, не имеет кредитной истории, покупка  и необходимые стартовые вложения осуществлены за счет учредителей (собственников) компании.

     На  товарном рынке Степногорского региона  ТОО «Джет-7» признан субъектом естественных монополий, включенным в республиканский раздел государственного регистра субъектов естественных монополий по видам деятельности: производство тепловой энергии станциями с комбинированным типом производства, передача и распределение электрической и тепловой энергии, услуги водохозяйственной и канализационной систем.

     Вся производственная деятельность ТОО  «Джет-7» осуществляется двумя структурными подразделениями:

• Степногорская ТЭЦ – производство тепловой и электрической энергии.
• Управление энергоснабжения – передача и распределение электрической и тепловой энергии.

              2.2   Анализ состава и структуры актива и пассива баланса 

         Бухгалтерский  баланс  служит  индикатором  для  оценки  финансового  состояния  ТОО.  Для  общей  оценки  финансового состояния составляется  уплотнённый  баланс,  в  котором  объединяют  в  группы  однородные  статьи.  При  этом  сокращается  число  статей  баланса,  что  повышает  его  наглядность  и  позволяет  проводить  сравнение  с  показателями  предыдущих  отчётных  периодов.  

Таблица 1 - Анализ структуры и состава активов ТОО «Джет-7» за период 2008-2009 гг.

\                                                                                                                (тыс. тенге)

              По данным таблицы - 1 можно проследить, что на начало 2008года у предприятия ТОО «Джет-7» не было основных фондов, и вообще не было входящих остатков по балансу. Все оборудование было приобретено в течение 2009 года – был куплен комплекс от ЗАО «КазСабтон». Далее было куплено большое количество компьютерной техники и комплектующих. Общая стоимость основных средств составила 414987 тыс. тенге, в течение года на оборудование был начислен износ равный 4283 тыс. тенге. В 2008 году стоимость основных средств увеличилась до 532477 тыс. тенге, соответственно увеличились амортизационные отчисления до 22668 тыс.тенге. В 2009 году появились нематериальные активы на сумму 5957 тыс.тенге, а износ составил 575 тыс.тенге. в состав нематериальных активов входит: программа «1:С Бухгалтерия» для ведения бухгалтерского учета, программа «ИС Финансы» для ведения оперативного учета дебиторской и кредиторской задолженности, также программы для ведения текущего и капитального ремонта и другие. За период 2009 года на балансе предприятия появилось незавершенное строительство на сумму 77308 тыс.тенге– это объекты, в которые вкладываются денежные средства на ремонт и реставрацию, которые после завершения ремонтных работ будут выведены из состава незавершенного строительства и поставлены на учет в основные средства. 

     В 2008 году стоимость материалов на производство продукции составила 222499 тыс. тенге, а в 2008 году 267673 тыс. тенге. Главным сырьем для производства продукции на предприятии ТОО «Джет-7» является каменный уголь, он занимает около 80% всей стоимости материалов, также значительный удельный вес в составе материалов занимают: химические реагенты для очистки воды, мазут, бензин, масла технические, а также покупка материалов для ремонтных работ трубопровода.

     За  период анализируемых лет имеется  тенденция к увеличению дебиторской задолженности. Так в 2008 года она составила 643680 тыс. тенге, в том числе: счета к получению 642880 тыс. тенге, расходы будущих периодов 134 тыс. тенге. В 2009 году общая дебиторская задолженность составила 651176 тыс. тенге, в том числе: счета к получению 622745 тыс. тенге, расходы будущих периодов 156 тыс. тенге, авансы полученные 12449 тыс. тенге. Такой рост дебиторской задолженности связан с принятием на баланс от ЗАО «КазСабтон» задолженности потребителей, в том числе населения, а также накопление собственной дебиторской задолженности, в основном населения, за потребленные, но не оплаченные в течение 30 дней услуги.

     Денежные  средства в течение 2008 года составили 10963 тыс. тенге, а в 2009 году 9209 тыс. тенге.

     В  итоге за 2008 год сумма активов составила 1287846 тыс. тенге, а в 2009 году сумма активов увеличилась до 1443249 тыс. тенге.

     Наряду  с анализом структуры активов  для оценки финансового состояния  необходим анализ структуры пассивов, то есть источников средств, вложенных  в имущество. Важно понимать, куда вкладываются собственные и заемные средства – в основные фонды и другие внеоборотные активы или в мобильные оборотные средства. С финансовой точки зрения повышение уровня мобильности имущества благоприятно для предприятия. Каждое предприятие, в зависимости от вида деятельности, специфических особенностей, технического уровня и социального развития, совершенствует технику, осуществляет капитальное строительство, то есть вкладывает средства во внеоборотные активы. Если в результате вложений повышается общая эффективность деятельности предприятия, значит, они целесообразны.

     Сведения  о капитале предприятия находятся  в пассиве бухгалтерского баланса. 

Таблица 2 - Анализ статей пассива баланса ТОО «Джет-7» за период 2008-2009 гг.

                                                                                                                   (тыс. тенге)