ВВЕДЕНИЕ

     Финансовые резервы - это особым образом организованная часть денежных средств, находящаяся в обороте предприятия и предназначенная для специальных потребностей, покрытия непредвиденных расходов, разрывов между оборотом капитала в натурально-вещественной форме и его финансовым сопровождением.

     В форме финансовых резервов денежные средства могут находиться в одном  случае - если они временно свободны от обслуживания основного оборота. Определить степень свободы денежных средств от выполнения этой функции можно с помощью методов нормирования. Поддержание на уровне норматива объема задействованных оборотных средств является определяющим для расчета свободных денежных средств.

     Таким образом, два фактора - расчет норматива  оборотных средств и определение  объема свободных денежных средств - являются критерием оценки финансового менеджмента предприятия: минимально задействованный в хозяйственном обороте объем финансовых ресурсов и максимально большой объем свободных денежных средств характеризуют эффективность системы управления финансовыми потоками на предприятии.

     Предприятие работает и должно работать в условиях жесткого ограничения используемых в основном хозяйственном обороте  финансовых ресурсов. И в периоды  расцвета, и в периоды кризиса  так должно быть всегда. Отход от этого принципа означает, что свободные денежные средства оседают на различных этапах оборота капитала в виде чрезмерных (сверхнормативных) производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции, средств в расчетах (дебиторской задолженности). При наличии достаточных финансовых ресурсов эти отклонения незаметны, однако стоит возникнуть даже незначительной критической ситуации и оказывается, что для ее преодоления у предприятия нет свободных средств - все они обслуживают оборот. При излишних финансовых средствах наступает "ожирение" капитала, он не способен быстро реагировать на отрицательное воздействие внешней и внутренней среды.

     В обычных условиях деятельности у  предприятия всегда есть свободные  денежные средства. Процесс их накопления есть процесс объективный, не связанный с чьей-то волей. Это перманентная, постоянная и регулярная особенность капитала, которая объясняется следующими факторами.

     Имеется в виду цель "работы" капитала: при определенном размере он стремится  обеспечить максимально большую прибыль.

     При простом воспроизводственном цикле, когда следующий оборот по условиям и величине равен предыдущему, разница  в виде прибыли есть не что иное, как свободные денежные средства. Если их не изъять из оборота по окончании  первого цикла, во втором цикле они становятся излишними и оседают в натурально-вещественной форме на различных стадиях движения капитала в виде сверхнормативных оборотных средств.

     Свободные денежные средства появляются из-за особенностей кругооборота основного капитала. Он по своей натурально-вещественной форме не меняется длительное время. Однако его стоимость из месяца в месяц уменьшается на величину амортизационных отчислений. Амортизационные отчисления как элемент цены регулярно, по мере продажи продукции, возвращаются предприятию в денежной форме. К средствам в обороте эта часть денежных средств не имеет отношения и, следовательно, является свободными денежными средствами предприятия.

     Причина появления свободных денежных средств - особенности функционирования оборотного капитала, в первую очередь основной его части - нормируемых оборотных средств. Объемы производства и продаж постоянно колеблются, то увеличиваясь, то уменьшаясь. Это связано и с субъективными, и с объективными факторами, влияющими на систему управления предприятием, например при производстве и продажах товаров сезонного пользования. В случае уменьшения объемов производства и продаж величина задействованных в обороте финансовых средств должна быть уменьшена, и сумма этого уменьшения становится временно свободными денежными средствами.

     Свободные денежные средства появляются у предприятия  в силу принятых в экономической  системе общества расчетов.

     Уставный   капитал    представляет  собой   сумму   вкладов   участников,

выделяемую  для  обеспечения  уставной  деятельности  общества.  Это  важный показатель деятельности предприятия, так как показывает что у предприятия есть соответствующие  гарантии.  Это   очень   важно   для   кредиторов,   дающих инвестиции,  а  также  для  партнеров,  работников   и   других   участников деятельности общества.  В  настоящее  время  многие  крупнейшие  фирмы  мира публикуют свою финансовую отчетность ( в том числе и о движении  капитала)  в печати,  в  информационных  технологиях, в  интернете.  Движение  уставного капитала  отличается  своей  слабой  маневренностью  и  редким   изменением, поэтому и учет уставного капитала не очень объемный,  но  несмотря  на  это, учет очень важен, так как с учета уставного капитала и расчетов  с учредителями начинается работа предприятия. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1 Фонды и резервы, их значение в хозяйственной деятельности организаций 
 

     Финансовые  резервы как свободные денежные средства на ОАО «Машпищепрод» использоваться на различные производственные и непроизводственные цели. Выделим наиболее значимые цели.

     1. Пополнение оборотных средств,  связанное с изменением конъюнктуры  рынка. Рост спроса на продукцию  предприятия ведет к росту  ее производства и требует  соответствующего увеличения норматива  оборотных средств. Этого же  требует и рост цен. Величина нормируемых оборотных средств при воздействии обоих указанных факторов пропорционально увеличивается. Источником пополнения этих средств выступает финансовый резерв, образовавшийся в предшествующем периоде, когда снижался объем производства и продаж. При недостаточности резерва оборотных средств задействуются средства других источников.

     2. Защита своих рынков сбыта  и расширение рынков сбыта  в других регионах с использованием  различных методов конкуренции.

     3. Страхование своих коммерческих  рисков без использования в случае отрицательного результата средств из оборота.

     4. Направление части финансовых  резервов на вложения в спонсорскую,  меценатскую и благотворительную  деятельность. Эта деятельность  не только социально значима,  она и прямо, и косвенно работает на имидж предприятия, что в итоге отражается на доверии к ней и к производимой ею продукции. Конечный результат - растут объем продаж и прибыль.

     Существуют  и другие запланированные и случайные  события, когда требуется немедленное  финансирование. Чтобы не отвлекать для этого финансовые ресурсы основного оборота, пользуются средствами накопленных финансовых резервов. Таким образом, финансовые резервы выступают своего рода стабилизаторами финансового состояния предприятия, что и обеспечивает высокий уровень финансовой устойчивости бизнеса при отрицательном влиянии внешних и внутренних факторов.

     Источники финансовых резервов предприятия, методика их определения, расчеты объема и  периодов накопления и использования, планирование и контроль - важнейшие инструменты управления этой частью финансовых ресурсов предприятия. К основным источникам финансовых резервов предприятия относятся следующие.

     Основное  назначение фонда амортизационных  отчислений - финансирование капитальных  вложений в пределах простого воспроизводства - на капитальное строительство и приобретение основных средств, их реконструкцию и реновацию. Нормы амортизации устанавливает государство и с их помощью оно влияет на инвестиционную политику хозяйствующих субъектов. Амортизационные отчисления включаются как элемент в себестоимость произведенной продукции. Они не зависят от результатов работы предприятия, базой их расчета являются нормы амортизации и первоначальная (восстановительная) стоимость основных средств. Это исключительный источник финансовых средств, который не только не подлежит налогообложению, но и способствует уменьшению налогооблагаемой базы по налогу на прибыль и налогу на имущество.

     Амортизационные отчисления производятся ежемесячно и  при стабильных продажах также стабильно  в составе стоимости продукции возвращаются предприятию в денежной форме.

     Резерв - понятие, часто употребляемое в  научных экономических изданиях и в практической деятельности хозяйствующих  субъектов. Этот термин несет значительную смысловую нагрузку. Каждый автор научной работы и статьи, а также разработчик практических рекомендаций пытается раскрыть смысл слова «резервы» в соответствии со специфической своей отрасли знаний, в процессе реализации прикладных задач рыночной системы хозяйствования. В настоящее время пока еще остаются дискуссионными многие положения определения резервов. В первую очередь само понятие резервов трактуется по-разному. Существование различий в понятиях резервов во многих случаях приводит к заблуждению в оценке их экономического смысла, так как резервы рассматриваются с различных точек зрения, с разных позиций: с позиции государства; региона; отдельной отрасли; организации. Понятие резервов, таким образом, раскрывается с разных сторон, ибо каждый автор вкладывает свой смысл в него, исходя из специфики предмета и объекта исследования, т. е. говорит о своем, а не об общем понимании смысла этого слова.

     Слово «резерв» происходит от французского «reserve», что в переводе на русский  язык означает «запас», или от латинского «reservo» — «сберегаю, сохраняю». Так, в Большой Советской энциклопедии: резерв — это запас чего-либо на случай надобности; источник, откуда черпаются необходимые новые ресурсы.

     Большой бухгалтерский словарь дает наиболее емкое определение резерва, указывая, что это запас чего-либо на случай надобности; обособленная часть активов, которая концентрируется в резервных «(страховых) фондах — как централизованных, так и децентрализованных - и предназначается для покрытия непредвиденных потребностей, расходов для подстраховки рисков».

     Следует отметить, что понятие «резервы», применяемое в экономической  специальной литературе и практике, обычно используется в двояком смысле. Во-первых, резервами считаются запасы ресурсов, которые необходимы для  бесперебойной работы организации. Они создаются целенаправленно на случай дополнительной потребности в них. Резервы могут быть выражены и в конкретных материально-вещественных элементах процесса производства, принимая форму резервных (страховых) запасов сырья, материалов, топлива и полуфабрикатов, резервного неустановленного оборудования, свободных производственных площадей и мощностей. Эти резервы вовлекаются в производство при нарушении графиков поставок средств и предметов труда, изменении ассортимента выпускаемой продукции, сверхнормативном расходе сырья, материалов и топлива. В масштабах единого народнохозяйственного комплекса создаются общегосударственные резервы средств производства и ведется подготовка трудовых резервов, т. е. молодых рабочих и дипломированных специалистов, научных кадров. В процессе анализа хозяйственной деятельности организаций резервы исследуются с точки зрения соответствия их размеров реальной потребности. Это имеет важное значение для расчета обоснованных норм резервных запасов, их ограничения размерами, действительно необходимыми для обеспечения непрерывности производства.

     Во-вторых, в широком смысле этого слова  резервами считаются неиспользованные возможности повышения эффективности  производства. Выявление резервов в  таком понимании и определение  реальных путей и сроков их мобилизации является одной из главных задач экономического анализа деятельности всех хозяйственных звеньев. Такого понятия «резервы» придерживаются многие авторы. Из этого следует, что резервы как запасы и как возможности повышения эффективности производства — разные понятия. Характеристику резервов давали и многие экономисты-бухгалтеры, касаясь разных аспектов этой проблемы и вкладывая в понятие «резерв» иной смысл, а именно — особый объект учета. Приведем ряд их определений. Так, Я. В. Соколов считает, что «резервы есть накопления для покрытия ожидаемых и строго определенных расходов предприятия»; Ю. А. Бабаев полагает, что «резервы создаются для уточнения оценки отдельных статей бухгалтерского учета и покрытия предстоящих расходов и платежей». И. Бетге утверждает, что «резервы — это пассивные статьи для отражения определенных обязанностей организации, которые точно не установлены по величине или содержанию на отчетную дату, а лежащие в их основе расходы должны (или могут) быть отнесены к периоду возникновения этих обязанностей.

     Таким образом, резерв представляет собой  скрытый, неявный расход. Но именно расход, потому что резервные средства нельзя использовать на другие цели, а  скрытый — по той причине, что  денежные средства при этом не расходуются  немедленно, а временно остаются в распоряжении организации и используются только в экстремальных случаях (при форс-мажорных обстоятельствах) для ее самофинансирования и пополнения кассовой наличности (в этом различие между затратами и расходами). Однако резерв используется также для покрытия реальных и отраженных в бухгалтерском учете затрат, которые тем не менее можно назвать неявными, потому что они связаны не столько с возникновением прямых издержек, сколько с сокращением актива организации. Все виды резервов должны строго регламентироваться (порядок образования и использования на предусмотренные цели).

     Следовательно, из вышесказанного можно сделать  общий вывод, что резервы предприятия  представляют собой расходы предприятия, равные величине отчислений в связи  с образованием в соответствии с правилами бухгалтерского учета резервов. 

2. Нормативно-правовое регулирование формирования и учета фондов и резервов

      Организации, осуществляющие хозяйственную деятельность с целью извлечения прибыли, формируют  уставный фонд. Он является тем имуществом, которое необходимо организации для начала его деятельности.

      Размер  уставного фонда организаций, создаваемых  на территории Республики Беларусь, определяется уставом организации и учредительным  договором. Его сумма не должна быть меньше минимального размера, установленного Положением « О государственной регистрации и ликвидации (прекращении деятельности) субъектов хозяйствования», утвержденным Декретом Президента Республики Беларусь №1 от 16 января 2009 года (с последующими дополнениями и уточнениями). Декрет Президента Республики Беларусь от 16 марта 1999 г. № 11 «Об упорядочении государственной регистрации и ликвидации (прекращения деятельности) субъектов хозяйствования» (Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь, 1999 г., № 23, 1/191) признан утратившим свою силу.

      Контроль  за проведением государственной  регистрации и ликвидации (прекращения  деятельности) субъектов хозяйствования возлагается на Министерство юстиции.

    Деятельность  субъектов хозяйствования, государственная регистрация которых осуществлена на основании заведомо ложных сведений, представлен-ных в регистрирующие органы, является незаконной и запрещается, а их государственная регистрация признается недействительной по решению хозяй-ственного суда. Доходы, полученные от такой деятельности, взыскиваются в местные бюджеты в судебном порядке.

      Имущество, вносимое в виде неденежного вклада в уставный фонд, подлежит экспертизе достоверности его оценки. Порядок проведения оценки стоимости имущества регулируется следующими документами:

      1.Положением об оценке стоимости объектов гражданских прав в Республике Беларусь, утвержденным Указом Президента Республики Беларусь от 13.10.2006 № 615(с изменениями и дополнениями в Указ Президента Республики Беларусь от 6 августа 2010 года № 410 );

      2.Постановлением Совета Министров Республики Беларусь от 07.05.2007 № 562 «О методах оценки стоимости объектов гражданских прав при осуществлении с ними определенных видов сделок и (или) иных юридически значимых действий».

      В бухгалтерском учете передача основных средств в уставный фонд другой организации отражается в соответствии с Инструкцией об отражении в бухгалтерском учете хозяйственных операций с основными средствами, утвержденной постановлением Минфина Республики Беларусь от 20.12.2001 № 127.

      Денежные  средства или имущество, полученные организацией от участников (акционеров) в качестве взносов в ее уставный фонд, в размерах, предусмотренных  уставом (учредительным договором), не учитываются при определении  этой организацией валовой прибыли (пункт 1 статьи 136 Налогового Кодекса Республики Беларусь).

     Помимо  уставного фонда в состав собственных  средств организации включается резервный фонд.

     Резервный фонд включает ту часть собственных  средств организации, которая предназначена  для покрытия непредвиденных потерь (убытков), а также для выплаты доходов инвесторам, когда на эти цели не хватает прибыли. По существу, это страховой фонд, формируемый в соответствии с законодательством и учредительными документами организации. 
Информация о состоянии и движении резервного фонда организации отражается на счете 82 "Резервный фонд".

     Предприятия, созданные в форме акционерных  обществ, зачисляют в этот фонд эмиссионный  доход, то есть величину разницы между  продажной и номинальной стоимостью акций, полученной при реализации их по цене, превышающей номинальную стоимость.

     В соответствии с пунктом 4 статьи 4 Закона Республики Беларусь от 12.03.1992 № 1512-XII "О ценных бумагах и фондовых биржах" подписка на акции либо их продажа первому владельцу, то есть первичное размещение акций акционерным обществом, по цене ниже номинальной не допускается. Временными едиными стандартными правилами заключения и оформления операций с ценными бумагами, ведения учета и отчетности по этим операциям, утвержденными Государственной инспекцией Республики Беларусь по ценными бумагам 29.07.1993 № 07/608, установлено, что в том случае, когда акции реализуются эмитентом по цене, превышающей их номинальную стоимость, разница между продажной и номинальной стоимостью учитывается обособленно как эмиссионный доход и отражается записью:

Д-т 75 "Расчеты  с учредителями" — К-т 82 "Резервный  фонд" (субсчет "Эмиссионный доход").

     Зачисление  эмиссионного дохода в резервный  фонд осуществляется с временного счета  в банке после регистрации  общества и отражается проводкой: 
Д-т 51, 52 — К-т 75 "Расчеты с учредителями".

     Эмиссионный доход подлежит использованию только для покрытия разницы при реализации акций акционерным обществом  в процессе вторичного обращения (купли-продажи) по стоимости ниже номинальной. 
Таким образом, эмиссионный доход уменьшается в случаях, когда акционерное общество после завершения первичного размещения акций по решению органов управления обществом выкупает у инвесторов часть акций и затем продает их новым или уже имеющим его акции инвесторам по стоимости ниже номинальной.

     Д-т 75 — К-т 55 "Денежные документы", субсчет "Собственные акции, выкупленные  у акционеров"

     — на номинальную стоимость акций, передаваемых новому владельцу; 
Д-т 50, 51, 52 — К-т 75 — отражены денежные средства, поступившие от продажи акций новому владельцу;

Д-т 83 (субсчет "Эмиссионный доход") — К-т 75 — отражена разница между ценой реализации и номинальной стоимостью акций.

     В соответствии со статьёй 88 Инвестиционного кодекса Республики Беларусь уставный фонд коммерческой организации с иностранными инвестициями должен быть объявлен в долларах США, а в случае создания коммерческой организации с иностранными инвестициями в форме акционерного общества или с использованием имущества Республики Беларусь — также и в денежных единицах Республики Беларусь.

     Для пересчета вкладов используется официальный курс соответствующей  валюты, установленный Национальным банком Республики Беларусь на день подписания договора о создании коммерческой организации с иностранными инвестициями и (или) утверждения устава.

     В случае, когда учредитель (участник) коммерческой организации с иностранными инвестициями вносит вклад в уставный фонд этой организации в денежных единицах Республики Беларусь либо в  иностранной валюте, он обязан учитывать  разницу между официальными курсами пересчета денежных единиц Республики Беларусь и иностранной валюты в доллары США, установленными Национальным банком Республики Беларусь на день подписания договора о создании коммерческой организации с иностранными инвестициями и (или) утверждения ее устава и на день фактического внесения вклада. 
           В случае принятия решения об увеличении размера уставного фонда либо решения о регистрации действующего юридического лица в качестве коммерческой организации с иностранными инвестициями учредитель (участник) этой организации обязан при внесении вкладов в денежной форме учитывать уже разницу между официальными курсами пересчета валют, установленными Национальным банком Республики Беларусь на день принятия такого решения и на день фактического внесения вклада.

     Возникшая в результате пересчета суммовая разница зачисляется в резервный  фонд коммерческой организации с  иностранными инвестициями. 
В бухгалтерском учете операции по формированию уставного фонда организациями с иностранными инвестициями отражаются следующим образом: 
Д-т 75 — К-т 80— на величину объявленного уставного фонда (величину увеличения его размера) при намерении внесения в него вкладов участниками организации с иностранными инвестициями в денежных единицах Республики Беларусь либо иностранной валюте в пересчете на доллары США по курсу валюты, установленному Национальным банком Республики Беларусь на день подписания договора о создании коммерческой организации с иностранными инвестициями и (или) утверждения ее устава (принятия решения об увеличении уставного фонда);

Д-т 75 —  К-т 82 — пересчет дебиторской задолженности по вкладам в уставный фонд исходя из официального курса Национальным банка РБ на дату составления отчетности и на дату поступления денежных средств. 
Порядком заполнения форм годовой бухгалтерской отчетности, утвержденным приказом Министерства финансов Республики Беларусь от 20.01.2000 № 23*, с изменениями и дополнениями, установлено, что источники собственных средств, в том числе и остатки средств резервов (резервных фондов), образованных организацией в соответствии с законодательством Республики Беларусь либо учредительными уставными документами, могут служить источниками формирования уставного капитала при государственной перерегистрации организации. Таким образом, для этих целей могут использоваться и остатки резервного фонда, образованного при формировании уставного фонда в иностранной валюте. Других направлений его использования законодательством не установлено.

     После государственной регистрации соответствующих изменений, внесенных в учредительные документы на сумму увеличения уставного  фонда в бухгалтерском учете производится запись:  
Д-т 75, субсчет "Расчеты по вкладам в уставный фонд", — К-т 80, 
а также Д-т 82 — К-т 75 — на сумму остатка резервного фонда, направляемую на увеличение уставного фонда.

     Статьей 76 Трудового кодекса Республики Беларусь установлено, что для обеспечения выплаты причитающейся работникам заработной платы, а также предусмотренных законодательством, коллективным и трудовым договорами гарантийных и компенсационных выплат в случае экономической несостоятельности (банкротства) нанимателя, ликвидации организации, прекращения деятельности индивидуального предпринимателя и в других предусмотренных законодательством случаях наниматели обязаны создавать резервный фонд заработной платы. Размер, основания, порядок создания и использования этого фонда определены Положением о резервном фонде заработной платы, утвержденным постановлением Совета Министров Республики Беларусь от 28.04.2000 № 605*. Источником создания фонда является прибыль, остающаяся в распоряжении организации, индивидуального предпринимателя после уплаты налогов и других обязательных платежей в бюджет, отчисления в фонд производятся от прибыли отчетного года. В текущем году при наличии прибыли в резервный фонд могут производиться авансовые отчисления.

     Резервный фонд устанавливается в размере  до 25% годового фонда заработной платы. Конкретный его размер, основания, порядок  создания и использования определяются в коллективных договорах (соглашениях). 
Средства указанного резервного фонда используются на цели, предусмотренные статьёй 76 Трудового кодекса Республики Беларусь. На иные цели они могут использоваться только с согласия работников организации в лице их представительного органа. При этом рекомендуется на основании коллективного договора (соглашения) устанавливать порядок и срок восстановления резервного фонда. В бухгалтерском учете образование указанного резервного фонда отражается записью:

Д-т 84 —  К-т 82, а его использование отражается проводкой:

Д-т 82 —  К-т 70. Кроме указанных резервных фондов, создаваемых в соответствии с законодательством, организации могут создавать за счет прибыли, остающейся в их распоряжении, и другие резервные фонды, предусмотрев это в учредительных документах или в приказе по учетной политике. Эти фонды могут использоваться на выплату доходов участникам акционерного общества, в том числе и по привилегированным акциям, при отсутствии или недостаточности прибыли отчетного года; на покрытие балансового убытка организации и другие цели. В бухгалтерском учете использование средств резервного фонда отражается записями: 
Д-т 82 — К-т 75 — на сумму средств, направляемых на выплату доходов участникам при отсутствии или недостаточности прибыли отчетного года; 
Д-т 82 — К-т 84 — на сумму средств, направленных на покрытие балансового убытка предприятия.

     Порядок образования резервного (страхового) фонда предприятий с иностранными инвестициями имеет некоторые особенности. Налоговое законодательство предоставляет  таким предприятиям право для целей налогообложения исключать из балансовой прибыли отчисления в резервный фонд. В соответствии с пунктом 9 статьи 5 Закона Республики Беларусь "О налогах на доходы и прибыль" балансовая прибыль предприятий с иностранными инвестициями уменьшается на сумму отчислений в резервный (страховой) фонд в размерах, установленных в учредительных документах, но не более 25% фактически сформированного уставного фонда. При этом следует иметь в виду, что на величину прибыли организации за отчетный период отчисления в резервный фонд не влияют и отражаются в бухгалтерском учете записью:  
Д-т 84 — К-т 82. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

          3 Учет уставного фонда 
 

     Уставный  фонд организации — это сумма  средств, вложенных в ее имущество  собственниками (государством, акционерами, другими отечественными и зарубежными учредителями, участниками).

     Уставный  фонд является тем имуществом, которое  необходимо коммерческой организации  для начала ее деятельности, служит для определения долей участия, так как позволяет установить процентное соотношение между участниками, и рассматривается как один из важных факторов гарантии кредиторам. Величина уставного фонда определяется по договоренности между учредителями, фиксируется в учредительных документах и регистрируется государственными органами. При создании акционерного общества размер уставного фонда определяется суммой подписки на акции по их номинальной стоимости. Минимальная величина уставного фонда субъектов хозяйствования различных организационно-правовых форм и сроки его формирования устанавливаются государственными органами управления республики.