Управление дебиторской задолженностью организации

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

НЕГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ

 

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

 

«ОМСКАЯ ГУМАНИТАРНАЯ АКАДЕМИЯ»

 

Кафедра экономики труда и управления персоналом

                       

 

                         

 

 

 

 

 

 

 

 

 

КУРСОВАЯ РАБОТА

по дисциплине:

 

«Бухгалтерский учет»

 

по теме:

Управление дебиторской задолженностью  организации.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

                                       Автор работы:

                                                                          Арутюнян Анжела Амбарцумовна.

      Специальность:Управление персоналом.

                                                                                            курс 4.

 

                                                                                            Научный руководитель: Епанчинцев В,Ю,

                                                                2014.

Содержание:

Введение...........................................................................................................3 стр.

Глава1.Понятие и сущность дебиторской задолженности..........................5 стр.

1.1.Понятие дебиторской задолженности  и роль оборотных активов........5 стр.

1.2.Сущность дебиторской задолженности……………………………….13 стр.

Глава2.Виды дебиторской  задолженности.................................................16 стр.

2.1.Виды и определяющие факторы дебиторской задолженности...........16 стр.

2.2.Источники  финансирования  дебиторской задолженности................18 стр.

2.3.Стратегия и тактика управления  дебиторской задолженности……....20 стр.

Глава3.Анализ  управления дебиторской  задолженности.........................24 стр.

3.1.Роль и задачи анализа в управлении дебиторской задолженности.....24 стр.

3.2.Методы  управления  дебиторской задолженности………...................25 стр.

3.3.Анализ дебиторской задолженности в ООО « Омский майонезный завод»………………………………………………………………..……….38 стр.

Заключение......................................................................................................45 стр.

Список использованной литературы.............................................................46 стр.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение:

Сегодняшнее динамичное развитие экономики во многих европейских странах определяет развитие и российской экономической политики. Любая, хорошо развитая организация во главе ставит вопрос о росте объемов продукции, о получении большей прибыли и развитии в целом, о выходе на международный  экономический уровень. Сегодняшний рынок требует максимального внимания и открытого капиталовложения. В конечном счете, рост объемов производства без рынка становится бессмысленной задачей.

Стимулирование рынка - важнейшая составляющая любой экономики. Ведущая роль в этом аспекте уделена такому понятию как дебиторская задолженность. Грамотное управление этим активом обеспечивает рост реализации продукции и делает его источником прибыли.

Поэтому целью данной работы является всесторонний анализ теоретических вопросов дебиторской задолженности.

Для достижения данной цели необходимо решить следующие задачи:

- дать понятие дебиторской задолженности, а также источникам их анализа  с теоретической точки зрения;

-охарактеризовать исследуемое  предприятие;

- проанализировать состав и  структуру дебиторской задолженности, а также ее оборачиваемости.

Возникновение дебиторской задолженности при системе безналичных расчетов является объективным процессом хозяйственной деятельности предприятия. Природа рынка не стабильна, поэтому не у всех есть возможность рассчитаться сразу. В такой ситуации предприятие может работать только с  теми контрагентами, которые оплачивают продукцию по факту, или по  схеме « деньги против товаров», либо реализовывать продукцию с возможностью оплаты после ее поставки. Возникновение дебиторской задолженности - следствие такой деятельности.

 Являясь частью оборотных средств, а именно частью фондов обращения, дебиторская задолженность, резко сокращает оборачиваемость оборотных средств и тем самым уменьшает доход предприятия.

Поэтому сегодня важнейшими проблемами, хозяйствующих субъектов, являются:

-правильная организация учета  дебиторской задолженности в  связи с переходом на новый  план счетов и новую систему  бухгалтерского учета, а также  в связи с прекращением почти  всех меж хозяйственных отношений  после развала административно-командной  системы хозяйствования;

-анализ дебиторской задолженности, который должен быть направлен  на выявление факторов, влияющих  на рост дебиторской задолженности  и определение резервов, направленных  на ликвидацию неоправданной, «зависающей»  задолженности и снижение её  роста.

Методы управления дебиторской задолженностью, использованные в данной работе включают: ранжирование дебиторской задолженности по срокам возникновения; составление реестра «старения» счетов дебиторов; прогнозирование вероятной суммы безнадежной дебиторской задолженности; определение взвешенного «старения» счетов дебиторов; разработку кредитных условий; метод анализа кредитоспособности «3 С»; метод «дерево решений»; оценку возможности факторинга и учета векселей.

Более того, многие компании предоставляют займы, а дебиторская задолженность это своего рода — займ. Управление дебиторской задолженностью не самая простая задача, так как накопление значительных сумм в обязательствах неплатежеспособных контрагентов ведет предприятия к неплатежеспособности и, как следствие, к банкротству.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Глава 1.Понятие дебиторской задолженности.

1.1.Понятие дебиторской задолженности  и роль оборотных активов в  хозяйственной деятельности.

В процессе финансово-хозяйственной деятельности у организаций постоянно возникает потребность в проведении расчетов со своими контрагентами, бюджетом, налоговыми органами и другими дебиторами и кредиторами. Отгружая продукцию или выполняя работы, оказывая услуги, хозяйствующий субъект, как правило, не получает деньги в оплату немедленно, так или иначе он по сути кредитует покупателей. Поэтому в течение периода времени от момента отгрузки до момента поступления платежа средства образуют дебиторскую задолженность.

 

Дебиторская задолженность - важный компонент оборотного капитала. Под дебиторской задолженностью мы понимаем задолженность организаций и физических лиц данной организации (например, задолженность покупателей за приобретенный товар или оказанные услуги, задолженность подотчетных лиц за выданные им денежные суммы). Соответственно, организации и лица, являющиеся должниками данной организации, называются дебиторами.  
Когда одно предприятие продает товары другому предприятию или организации, совсем не значит, что товары будут оплачены немедленно. Неоплаченные счета за поставленную продукцию (или счета к получению) и составляют большую часть дебиторской задолженности. Специфический элемент дебиторской задолженности - векселя к получению, являющиеся по существу ценными бумагами (коммерческие ценные бумаги). Одной из задач финансового менеджера по управлению дебиторской задолженностью являются определение степени риска неплатежеспособности покупателей, расчет прогнозного значения резерва по сомнительным долгам, а также предоставление рекомендаций по работе с фактически или потенциально неплатежеспособными покупателями.

Экономическая природа дебиторской задолженности многогранна, поэтому у отечественных и зарубежных ученых-экономистов при формулировании ее определения существует несколько распространенных точек зрения:

   *Дебиторская задолженность— это сумма долгов, причитающихся предприятию от юридических или физических лиц в итоге хозяйственных взаимоотношений с ними.

*Нормальная дебиторская задолженность  — задолженность за отгруженные  товары, работы, услуги, срок оплаты  которых не наступил, но право  собственности уже перешло к покупателю. Либо аванс, перечисленный за поставку товаров (выполнение работ, оказание услуг) поставщику (подрядчику, исполнителю).

*Просроченная дебиторская задолженность  — задолженность за товары, работы, услуги, не оплаченные в установленный  договором срок.

*Сомнительный долг — любая  задолженность, возникшая в связи  с реализацией товаров, выполнением  работ, оказанием услуг, в случае, если эта задолженность не  погашена в сроки, установленные  договором, и не обеспечена залогом, поручительством, банковской гарантией.

*Безнадежная дебиторская задолженность (нереальная к взысканию) — задолженность  по которой истек срок исковой  давности. Согласно п. 2 ст. 266 НК РФ  «безнадежными долгами (долгами, нереальными к взысканию) признаются те долги, перед налогоплательщиком, по которым истек установленный срок исковой давности, а также те долги, по которым в соответствии с гражданским законодательством обязательство прекращено вследствие невозможности его исполнения, на основании акта государственного органа или ликвидации организации».

*Текущая (краткосрочная) дебиторская  задолженность - задолженность, погашение  которой ожидается в течение  года после отчетной даты.

*Долгосрочная дебиторская задолженность  — задолженность, погашение

  которой ожидается не ранее  чем через год после отчетной  даты.

*Оправданная дебиторская задолженность  — дебиторская задолженность, срок  погашения которой еще не наступил  и составляет менее одного  месяца и которая связана с  нормальными сроками документооборота.

*Неоправданная дебиторская задолженность  — просроченная дебиторская задолженность, а также задолженность, связанная  с ошибками в оформлении расчетных  документов, с нарушением условий  хозяйственных договоров.

Что же касается такого немаловажного понятия как оборотные активы, то здесь оно занимает вторую важную сторону экономической системы. Оборотные активы являются одной из основных составляющих предприятия. В конечном счете - это имущество, используемое для обслуживания операционной деятельности предприятия и «оборачивается» в течение одного операционного цикла продолжительностью не больше одного года. Структура оборотных активов довольно разнообразна. Рассмотрим детальнее состав оборотных активов. С позиции финансового менеджмента, классификация оборотных активов, включает по характеру финансовых источников формирования: валовые, чистые и собственные оборотные активы:

   а) валовые оборотные активы характеризуют  общий их объем, сформированный  за счет как собственного, так  и заемного капитала:

 

Валовые оборотные активы -  это общий объем оборотного капитала в организации. То есть весь оборотный капитал, сформированный как за счет собственного капитала, так и за счет привлеченных кредитных ресурсов.

 

Где ВОА - валовые оборотные активы.

СОА - оборотные активы, сформированные за счет собственных средств предприятия,

ЗК - оборотные активы, сформированные за счет заемного капитала.

Но, так как Заемный Капитал = Краткосрочные (Текущие) Кредиты и Займы + Долгосрочные Кредиты и Займы (речь идет только о средствах в оборотном капитале), то формула примет вид:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Оборотные активы

             По характеру формирования финансовых  источников

 

 

 

 

 

           По  видам оборотных активов

 

 

 

 

 

 

         

 

                                                                       Денежные                 Прочие

                                                                        активы                       оборотные                                                                                                                                    

                                                                                                           активы

 

          По характеру  участия в операционном процессе

 

 

 

 

 

 

 

 

 

          По периоду  функционирования

 

 

 

 

 

 

 

Чистые оборотные активы (чистый рабочий капитал) — сумма оборотных активов, финансируемых за счет собственного и долгосрочного заемного капитала предприятия. Расчет этого показателя осуществляется по следующим формулам:

ЧОА = СК + ДЗК - ВА; ЧОА = ОА - КЗК,

где ЧОА — сумма чистых оборотных активов (чистого рабочего капитала) предприятия;

СК—сумма собственного капитала предприятия;

ДЗК—сумма долгосрочного заемного капитала, используемого предприятием (сумма его долгосрочных финансовых обязательств);

КЗК—сумма краткосрочного заемного капитала, используемого предприятием (сумма его краткосрочных финансовых обязательств);

ВА — общая стоимость вне оборотных активов предприятия;

OA — общая сумма оборотных  активов предприятия (его рабочего  капитала). Динамика показателя суммы  и уровня чистых оборотных  активов служит одним из важнейших  индикаторов изменения финансового  состояния предприятия в целом, так как характеризует динамику  источников финансирования активов, финансовой устойчивости и эффективности  использования собственного капитала.

Если при неизменном объеме краткосрочных финансовых обязательств и вне оборотных активов будет расти объем собственного и долгосрочного заемного капитала, то размер и уровень чистых оборотных активов будет увеличиваться. В этом случае будет повышаться финансовая устойчивость предприятия, но снижаться эффект финансового левериджа и возрастать средневзвешенная стоимость капитала в целом (так как процентная ставка по  долгосрочным финансовым кредитам в силу большего их риска выше, чем по краткосрочным кредитам).

Соответственно, если при неизменном участии собственного капитала и долгосрочного заемного капитала в финансировании активов (при стабильной стоимости вне оборотных активов предприятия) будет возрастать сумма краткосрочных финансовых обязательств, то уровень чистых оборотных активов (их удельных вес в общей сумме оборотных средств) будет сокращаться. В этом случае может быть снижена средневзвешенная стоимость капитала, достигнуто более эффективное использование собственного капитала (за счет роста эффекта финансового левериджа), но при этом будет снижаться финансовая устойчивость и платежеспособность предприятия (снижение уровня платежеспособности будет происходить за счет увеличения суммы текущих финансовых обязательств и повышения частоты платежей по их погашению).

 

Таким образом, уровень чистых оборотных активов (их удельный вес в общей сумме оборотных средств) в конечном итоге определяет соотношение между уровнем эффективности использования собственного капитала и уровнем риска снижения финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия, а соответственно и избранный им тип политики финансирования активов (агрессивный, умеренный, консервативный).

Собственные оборотные средства - это часть оборотных средств, сформированная за счет собственных источников. Оборотные средства предназначены для финансирования текущей деятельности предприятия. При отсутствии или недостатке собственных оборотных средств, предприятие обращается к заемным источникам.

Сумма собственных оборотных средств может быть рассчитана несколькими способами.

Как разность между суммой источников собственных средств (СК) и величиной вне оборотных активов (ВА):

СОС = СК - ВА

 

Как разность между суммой собственных и долгосрочных заемных средств (ДП, долгосрочные пассивы) и величиной вне оборотных активов:

СОС = СК + ДП - ВА

Как разность между величиной оборотных активов (ОА) и величиной краткосрочной задолженности (КП, краткосрочные пассивы):

СОС = ОА — КП.

Для управления дебиторской задолженностью предприятию нужна информация о различных дебиторах и их платежах. Но в первую очередь нужно определить принципы учета и контроля дебиторской задолженности.

Но как в любом другом управлении каким либо активом существует ряд сложностей и вопросов:

- нет  достоверной информации о сроках  погашения обязательств компаниями- дебиторами;

- не  регламентирована работа с просроченной  дебиторской задолженностью;

- отсутствуют  данные о росте затрат, связанных  с увеличением размера дебиторской  задолженности и времени ее  оборачиваемости;

- не  проводится оценка кредитоспособности  покупателей и эффективности  коммерческого кредитования;

- функции  сбора денежных средств, анализа  дебиторской задолженности и  принятия решения о предоставлении  кредита распределены между разными  подразделениями.

При этом не существует регламентов взаимодействия и , как следствие, отсутствуют ответственные за каждый этап

По видам оборотных активов выделяют:

• запасы сырья, материалов и полуфабрикатов. Характеризуется  в форме объемов входящих материальных запасов, обеспечивающих производственную деятельность.
• запасы готовой продукции. Характеризуется объемом выходящих материальных потоков в форме запасов произведенной продукции, предназначенной к реализации.
• текущая дебиторская задолженность. Характеризуется суммой задолженности в пользу предприятия, представленная финансовыми обязательствами физических или юридических лиц по расчетам за товары или услуги.
• денежные активы. В современной практике финансового менеджмента к ним относят не только остатки денежных средств в национальной и иностранной валюте, но и краткосрочные  высоколиквидные финансовые инвестиции, свободно конвертируемые в денежные средства и характеризующиеся незначительным риском изменения стоимости.
• прочие оборотные активы. К ним относятся активы, не включенные в состав  выше рассмотренных их видов, если они отражаются в общей их сумме.

По характеру участия в операционном процессе выделяют:

• оборотные активы, обслуживающие производственный цикл предприятия (совокупность запасов сырья, материалов и полуфабрикатов, объемов незавершенной продукции, готовой продукции).
• Оборотные активы, обслуживающие финансовый цикл предприятия (совокупность всех товарно — материальных запасов и суммы текущей дебиторской задолженности за вычетом суммы кредиторской задолженности).

По периоду функционирования оборотные активы :

- постоянная часть оборотных  активов. Она представляет собой  неизменную часть их размера, которая не зависит от сезонных  и других колебаний операционной  деятельности предприятия и не  связана с формированием запасов  товарно -материальных ценностей сезонного хранения, досрочного завоза и целевого назначения;

 

-переменная часть оборотных  активов. Она представляет собой  варьирующую их часть, которая  связана с сезонным возрастанием  объема производства и реализации  продукции, необходимостью формирования  в отдельные периоды хозяйственной  деятельности предприятия запасов  товарно-материальных ценностей  сезонного хранения, досрочного  завоза и целевого назначения.

 

Оборотные средства являются одной из главных составных частей имущества предприятия. Состояние и эффективность их использования — одно из главных условий успешной деятельности предприятия. Фактически именно от качества управления оборотными активами зависит экономическая эффективность бизнеса и те финансовые результаты, которые будут получены в дальнейшем. Одним из условий непрерывности производства является постоянное возобновление его материальной основы — средств производства, выраженных оборотными активами.

Роль оборотных активов наиболее полно и целостно можно проследить через призму их кругооборота. В результате оборота оборотные фонды последовательно принимают денежную, производительную и товарную форму, что соответствует их делению на производственные фонды и фонды обращения.

Материальным носителем производственных фондов являются средства производства, которые подразделяются на предметы труда и орудия труда. В хозяйственной практике под предметами труда подразумеваются сырье, материалы, энергия — все то, что является основой для производства продукции предприятия. Все это имущество непосредственно является оборотными активами предприятия и относится к запасам сырья, материалов и полуфабрикатов по классификации «по видам оборотных активов». Под орудиями труда подразумевается средства, помощью которых в процессе производства обрабатываются предметы труда и изготавливается продукция. В категориях финансового менеджмента — вне - оборотные активы и, главным образом, — основные средства.

 

Готовая продукция вместе с денежными активами и средствами в расчетах (или дебиторской задолженностью) образуют фонды обращения.

Кругооборот фондов предприятий начинается с авансирования стоимости в денежной форме на приобретение сырья, материалов, топлива и других средств производства — первая стадия кругооборота. В результате денежные средства принимают форму производственных запасов, отражая переход из сферы обращения в сферу производства. Стоимость при этом не расходуется, а авансируется, так как после завершения кругооборота она возвращается.

Завершением первой стадии прерывается товарное обращение, но не кругооборот.

Вторая стадия кругооборота совершается в процессе производства, где рабочая сила осуществляет производительное потребление средств производства, создавая новый продукт, несущий в себе перенесенную и вновь созданную стоимость.

Авансированная стоимость снова меняет свою форму — из производительной стоимости переходит в товарную.

Третья стадия кругооборота заключается в реализации произведенной готовой продукции (работ, услуг) и получении денежных средств. На этой стадии оборотные средства вновь переходят из сферы производства в сферу обращения. Прерванное товарное обращение  возобновляется, и стоимость из товарной формы переходит в денежную. Разница между суммой денежных средств, затраченных на изготовление и реализацию продукции (работ, услуг) и полученных от реализации произведенной продукции (работ, услуг), составляет денежные накопления предприятия.

Закончив один кругооборот, оборотные средства вступают в новый, тем самым осуществляется их непрерывный оборот. Именно постоянное движение  оборотных средств является основой бесперебойного процесса производства и обращения. Анализ кругооборота фондов предприятий показывает, что авансируемая стоимость не только последовательно принимает различные формы, но и постоянно в определенных размерах пребывает в этих формах. Иными словами, авансируемая стоимость на каждый данный момент кругооборота различными частями одновременно находится в денежной, производительной, товарной формах.

Кругооборот фондов предприятий может совершаться только при наличии определенной авансированной стоимости в денежной форме. Вступая в кругооборот, она уже не покидает его, последовательно меняя свои функциональные формы. Указанная стоимость в денежной форме представляет собой оборотные средства предприятия.

Таким образом, оборотные активы являются важнейшей категорией финансового менеджмента, опосредующей всю операционную деятельность компании. Фактически вся операционная деятельность заключается в постоянно возобновляемом кругообороте текущих активов.

Структура оборотных активов сложна, и в зависимости от конкретных целей и задач управления текущие активы могут быть классифицированы по различным признакам. С точки зрения дальнейшего развития темы, наиболее интересным является деление по видам оборотных активов, согласно которому выделяют запасы сырья, материалов и полуфабрикатов, запасы готовой продукции, текущую дебиторскую задолженность, денежные активы и прочие оборотные активы, поскольку именно эта классификация, по сути, выражает кругооборот текущих активов.

 

1.2.Сущность дебиторской  задолженности.

 

Крайне важная роль у дебиторской задолженности в среде оборотных активов. Обычно долги образуются от продаж в кредит. Поэтому дебиторская задолженность- это сумма долгов, причитающихся предприятию, от юридических или физических лиц в итоге хозяйственных взаимодействий с ними. В бухгалтерском учете под дебиторской задолженностью, как правило, понимаются имущественные права, представляющие собой один из объектов гражданских прав. Согласно ст. 128 ГК РФ: К объектам гражданских прав относятся: деньги и ценные бумаги, иное имущество, имущественные права, работы и услуги, информация, результаты интеллектуальной деятельности, в том числе исключительные права на них (интеллектуальная собственность), нематериальные блага.

Следовательно, право на получение дебиторской задолженности является имущественным правом, а сама дебиторская задолженность является частью имущества организации.

Возникновение дебиторской задолженности при системе безналичных расчетов представляет собой объективный процесс хозяйственной деятельности предприятия. Существующая нестабильность экономической ситуации приводит к тому, что далеко не все покупатели предприятия в состоянии рассчитаться сразу — по факту.

В такой ситуации предприятие может либо работать только с теми контрагентами, которые оплачивают продукцию по факту или по схеме «деньги против товаров», но подобная схема существенно замедляет процесс реализации продукции, бюрократизирует его и в конечном счете снижает объемы реализации, а стало быть и прибыли; либо реализовывать продукцию с возможностью оплаты после ее фактической поставки.

И, несмотря на тот факт, что, как правило, покупателем не предоставляется какого либо письменного подтверждения задолженности за исключением подписи о приемке товара на документе, такой вариант продажи является выгодным, поскольку позволяет оптимизировать продажи, существенно ускорив процесс реализации, и, в конечном счете, увеличить объемы реализации.

Таким образом, возникновение и рост дебиторской задолженности является объективной необходимостью и заключается в попытке интенсифицировать