Управление финансовых результатов на предприятии

СОДЕРЖАНИЕ

Введение 2

1.  Теоретические основы управления финансовыми результатами 5

1.1 Сущность прибыли, значение и задачи анализа 5

1.2 Показатели прибыли и, факторы, их определяющие 6

1.3 Формирование и распределение финансовых результатов деятельности предприятия 8

2. Управление финансовыми результатами  11

2.1 Общая характеристика предприятия 11

2.2 Анализ формирования  прибыли 15

2.3 Анализ показателей рентабельности 20

3.1 Мероприятия по улучшению финансовых результатов ОАО «ВБД ПП» 25

3.2 Мероприятия по увеличению прибыли и рентабельности 25

3.3 Прогнозная отчетность и прогнозная рентабельность 26

Заключение 30

Список использованной литературы 33

Приложения 36 
 
 
 
 
 
 
 
 

  ВВЕДЕНИЕ

  В данной курсовой работе  предстоит  по возможности наиболее подробно рассмотреть тему "Управление  финансовых результатов на предприятии". На мой взгляд, данная тема является очень интересной для изучения и актуальной.

  Переход экономики России на рыночные отношения  и связанные с этим процессы формирования многоукладного хозяйства на основе разных форм собственности, становления и развития инфраструктуры рынка и его хозяйственного механизма коренным образом изменили экономическую, информационную и правовую среду функционирования предприятий. Эти изменения затронули все стороны деятельности предприятий.

  Предприятия получили самостоятельность в управлении и ведении хозяйства, право распоряжаться  ресурсами и результатами труда  и несут всю полноту экономической  ответственности за свои решения  и действия. В таких условиях благополучие и коммерческий успех предприятия всецело зависят от того, насколько эффективна его деятельность.

  Переход к рыночной экономике требует  от предприятий повышения эффективности  производства, конкурентоспособности  продукции и услуг на основе внедрения  достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством, преодоления бесхозяйственности, активизации предпринимательства, инициативы и т.д.

  Конечным  финансовым результатом хозяйственной  деятельности предприятия является прибыль.

  Прибыль - важнейшая категория рыночных отношений, ей присущи три функции:

• экономического показателя, характеризующего финансовые результаты хозяйственной деятельности предприятия;
• стимулирующей функции, проявляющейся в процессе ее распределения и использования;
• одного из основных источников формирования финансовых ресурсов предприятия.

  Прибыль - основной источник финансирования прироста оборотных средств, обновления и  расширения производства, социального  развития предприятия, а также важнейший  источник формирования доходной части бюджетов разных уровней.

  В рыночной экономике основной целью  предпринимательской деятельности является получение прибыли, увеличение материальной заинтересованности участников бизнеса в результатах финансово-хозяйственной деятельности. Максимизация прибыли в этой связи является первостепенной задачей предприятия. На величину прибыли в производственной деятельности оказывают влияние факторы субъективного характера и объективные, не зависящие от деятельности хозяйственного объекта.

  Субъективные  факторы: организационно-технический  уровень управления предпринимательской  деятельностью, конкурентоспособность  выпускаемой продукции, уровень  производительности труда, затраты  на производство и реализацию продукции, уровень цен на готовую продукцию.

  Объективные факторы: уровень цен на потребляемые материалы и энергетические ресурсы, нормы амортизационных отчислений, конъюнктура рынка.

  Целью написания данной курсовой  работы является выявление резервов увеличения прибыли и рентабельности на основе анализа финансовых результатов деятельности предприятия и предложение мероприятий, направленных на улучшение финансовых результатов.

  Для достижения поставленной цели необходимо решение следующих задач:

1. Рассмотреть теоретические основы управления финансовых результатов деятельности предприятия, а именно, изложить задачи,  значение анализа, раскрыть сущность прибыли, показатели прибыли;
2. Показать применение изложенной методики на практике, а именно, рассмотреть на примере деятельности предприятия ОАО "Вимм-Билль-Данн Прдукты Питания". Проанализировать формирование, динамику и выполнение плана прибыли, рассчитать показатели рентабельности.
3. На основе проведенного анализа выявить существующие резервы увеличения прибыли и рентабельности, разработать и предложить комплекс мероприятий, направленных на использование выявленных резервов.

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСОВЫМИ  РЕЗУЛЬТАТАМИ

1. Сущность  прибыли, значение и  задачи анализа

  Финансовый  результат, полученный за отчетный период, является конечным результатом финансово-хозяйственной деятельности организации. Он означает прибыль или убыток и оказывает влияние на изменение собственного капитала организации за отчетный период.

  Прибыль-это  выраженный в денежной форме чистый доход предпринимателя на вложенный капитал, характеризующий его вознаграждение за риск осуществления предпринимательской деятельности, представляющий собой разность между полученными совокупным доходом и совершенными совокупными затратами в процессе этой деятельности.

  Сущность  рассматриваемой экономической  категории заключается в том, что необходимый, уровень прибыли:

• основной внутренний источник текущего и долгосрочного развития организации (предприятия);
• главный источник возрастания рыночной стоимости организации (предприятия);
• индикатор кредитоспособности;
• главный интерес собственника, поскольку он обеспечивает возможность возрастания капитала и бизнеса;
• индикатор конкурентоспособности организации (предприятия) при наличии стабильного и устойчивого уровня прибыли;
• гарант выполнения  организацией  своих обязательств перед государством, источник удовлетворения социальных потребностей общества.

  Таким образом, прибыль представляет собой  конечный  финансовый результат, характеризующий  производственно-хозяйственную деятельность всего предприятия, т.е. составляет основу экономического  развития предприятия. Рост прибыли создает финансовую основу для самофинансирования деятельности предприятия, осуществляя расширенное воспроизводство. За счет нее выполняется часть обязательств перед бюджетом, банками и другими предприятиями.

  Финансовые  результаты деятельности предприятия  характеризуются суммой  полученной прибыли и уровнем рентабельности. Чем больше величина прибыли и  выше уровень рентабельности, тем  эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние. Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности – одна из основных задач в любой сфере бизнеса. Большое значение в процессе управления финансовыми результатами отводится экономическому анализу.

  Основными задачами анализа финансовых результатов  являются:

• систематический контроль за формированием финансовых результатов;
• определение влияния как объективных, так и субъективных факторов на финансовые результаты;
• выявление резервов увеличения суммы прибыли и уровня рентабельности и прогнозирование их величины;
• оценка работы предприятия по использованию возможностей  увеличения прибыли и рентабельности;
• разработка мероприятий по освоению выявленных резервов.
2. Показатели прибыли и, факторы, их определяющие

  На  каждом предприятии формируется  четыре показателя прибыли, существенно  различающиеся по величине, экономическому содержанию и функциональному назначению:

1. Валовая прибыль;
2. Прибыль от продаж;
3. Прибыль до налогообложения;
4. Чистая прибыль;

  Рассмотрим  более подробно порядок формирования каждого из составляющих показателей прибыли.

  Базой всех расчетов служит валовая прибыль, которая рассчитывается путем вычитания  из выручки от продаж себестоимости  проданных товаров (не включающей коммерческих и управленческих расходов).

  Следующим показателем прибыли является прибыль  от продаж. Она формируется путем  разницы между суммой доходов  по основной деятельности, которая отражена в строке «Выручка от продаж» и расходы организации от этой деятельности, которые записываются по строкам «Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг», «Коммерческие расходы»,   «Управленческие расходы» формы №2.

  Прибыль от продаж зависит от внутренних и  внешних факторов. К внутренним факторам относятся: ускорение НТП, уровень  хозяйствования, компетентность руководства и менеджеров, конкурентоспособность продукции, уровень организации производства и труда и др. К внешним факторам, которые не зависят от деятельности предприятия, относятся: конъюнктура рынка, уровень цен на потребляемые материально-технические ресурсы, нормы амортизации, система налогообложения и др.

  Внутренние  факторы действуют на прибыль  через увеличение объема выпуска  продукции, улучшение качества продукции, повышение отпускных цен и  снижение издержек производства и реализации продукции.

  Следующим показателем прибыли является прибыль  до налогообложения, которая образуется как сумма прибыли от продаж, сальдо процентов к получению и процентов  к уплате и сальдо прочих доходов  и расходов.

  Конечным  финансовым результатом является чистая прибыль - бухгалтерская прибыль отчетного   периода за вычетом всех причитающихся платежей из нее в соответствии с бухгалтерским и налоговым законодательством. Именно такой подход заложен в новом плане счетов финансово-хозяйственной деятельности организаций.

  Чистая  прибыль направляется на производственное развитие, социальное развитие, материальное поощрение работников, создание резервного  фонда, уплату в бюджет экономических  санкций, связанных с нарушением предприятием действующего законодательства, на благотворительные и другие цели.

  Неотъемлемым  признаком  рыночной экономики является появление консолидированной прибыли.

  Консолидированная прибыль – это прибыль, сводная  по бухгалтерской отчетности о деятельности и финансовых результатах материнских и дочерних предприятий.  Консолидированная  бухгалтерская отчетность представляет собой объединение отчетности двух и более хозяйствующих субъектов, находящихся в определенных юридических и финансово-хозяйственных взаимоотношениях. Необходимость консолидации определяется экономической целесообразностью. Предпринимателям выгодно одной крупной фирмы создавать несколько более мелких предприятий, юридически самостоятельных, но экономически взаимосвязанных, так как в этом случае может быть получена экономия на налоговых платежах. Кроме того, в связи с дроблением и ограничением юридической ответственности по обязательствам снижается степень риска, в ведении бизнеса,  достигается большая мобильность в освоении новых форм вложения капитала и рынков сбыта.

3. Формирование и распределение финансовых результатов деятельности предприятия

      Финансовый результат деятельности предприятия выражается в изменении величины его собственного капитала за отчетный период. Способность предприятия обеспечить неуклонный рост собственного капитала может быть оценена системой показателей финансовых результатов. Обобщенно наиболее важные показатели финансовых результатов деятельности предприятия представлены в форме № 2 годовой и квартальной бухгалтерской отчетности.

  К ним относятся: прибыль (убыток) от реализации; прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной деятельности; прибыль (убыток) отчетного периода; нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода. Непосредственно поданным формы № 2 могут быть рассчитаны также следующие показатели финансовых результатов; прибыль (убыток) от прочей реализации (основных средств и иного имущества); прибыль (убыток) от внереализационной деятельности; прибыль, остающаяся в распоряжении организации после уплаты налога на прибыль и иных обязательных платежей (чистая прибыль); брутто-прибыль (валовая прибыль) от реализации товаров, продукции, работ, услуг. В форме № 2 по всем перечисленным показателям приводятся также сопоставимые данные за аналогичный период прошлого года.

  Показатели  финансовых результатов (прибыли) характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной, сбытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу экономического развития предприятия и укрепления его финансовых отношений со всеми участниками коммерческого дела.

  Рост  прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем  социального и материального  поощрения персонала. Прибыль является также важнейшим источником формирования доходов бюджета (федерального, республиканского, местного) и погашения долговых обязательств организации перед банками, другими кредиторами и инвесторами. Таким образом, показатели прибыли являются важнейшими в системе оценки результативности и деловых качеств предприятия, степени его надежности и финансового благополучия, как партнера.

  Однако  различных пользователей бухгалтерской  отчетности интересуют только определенные показатели финансовых результатов. Например, администрацию предприятия интересуют масса полученной прибыли и ее структура, факторы, воздействующие на ее величину, налоговые инспекции заинтересованы в получении достоверной информации о всех слагаемых налогооблагаемой базы прибыли. Потенциальных инвесторов интересуют вопросы качества прибыли, т.е. устойчивости и надежности получения прибыли в ближайшей и обозримой перспективе, для выбора и обоснования стратегии инвестиций, направленной на минимизацию потерь и финансовых рисков от вложений в активы данной организации.

  Анализ  финансовых результатов деятельности предприятия включает в качестве обязательных элементов, во-первых, оценку изменений по каждому показателю за анализируемый период (т.е. “горизонтальный  анализ” показателей); во-вторых, оценку структуры показателей прибыли и изменений их структуры (что принято называть “вертикальным анализом” показателей); в-третьих, изучение хотя бы в самом общем виде динамики изменения показателей за ряд отчетных периодов (т.е. “трендовый анализ” показателей); в-четвертых, выявление факторов и причин изменения показателей прибыли и их количественная оценка. 
 
 
 
 
 
 

2. УПРАВЛЕНИЕ  ФИНАНСОВЫМИ РЕЗУЛЬТАТАМИ ОАО «ВБД ПП»

1. Общая характеристика предприятия

  Открытое  акционерное общество "Вимм-Билль-Данн Продукты Питания", создано в соответствии с Гражданским кодексом РФ, Федеральным законом от 26 декабря 1995 года №208 ФЗ "Об акционерных обществах", Законом об иностранных инвестициях Российской Федерации и иным действующим российским законодательством и Уставом общества.

  Место нахождения общества: 690087, г. Владивосток, ул. Стрелочная 19.

  Основной  целью ОАО "Вимм-Билль-Данн Продукты Питания" является наиболее полно  и качественное удовлетворение потребностей юридических и физических лиц  продукции (работа, услуга), производимой (выполняемой, оказываемых) ОАО "Вимм-Билль-Данн Продукты Питания "  в  уставной деятельностью, а так же получением прибыли.

  Основным  видом деятельности ОАО "Вимм-Билль-Данн Продукты Питания " является производство и реализация продуктов питания, а так же организация производства данной продукции.

  В соответствии с Уставом ОАО "Вимм-Билль-Данн Продукты Питания " может осуществлять следующие виды деятельности:

  -производство  и реализацию молочных и кисломолочных  продуктов;

  -переработка  молока и производство сырья;

  -производство  и реализация продуктов питания,  соков и напитков;

  -производство  и реализация минеральной воды;

  -оптово-розничная  торговля;

  -хозяйственное управление розничной и оптовой торговлей;

  -снабжение  и сбыт;

  -хозяйственное управление материально-техническим снабжением и сбытом;

  -маркетинговые  исследования, консультации по вопросам коммерческой деятельности, финансов управления;

  -транспортно-экспедиционное  обслуживание;

  -внешнеэкономическая  деятельность.

  др. виды деятельности, за исключением запрещенных законодательными актами.

  Учредители - физические и юридические лица, резиденты России.

  Основным  направлением деятельности является производство и продажа молочной продукции, соков и сокосодержащих напитков, бутилированной воды и детского питания. Также важным направлением работы компании является возрождение предприятий пищевой индустрии различных регионов России.

  Далее рассмотрим организационную структуру  ОАО « Вимм-Билль-Данн Продукты Питания  » (рисунок 2.1)

Рисунок 2.1 - Организационная структура ОАО « Вимм-Билль-Данн Продукты Питания»

  В подчинение директора находится: начальник  отдела сбыта, начальник производственного  отдела, отдел маркетинга и снабжения, главный бухгалтер.

  В состав бухгалтерии входят главный  бухгалтер и кассиры. Основные задачи отдела заключаются в ведении  бухгалтерского и налогового учета  в соответствии с нормами законодательства РФ, а также осуществление общего финансового контроля.

  Начальник отдела сбыта несет ответственность за результаты и эффективность производственной деятельности отдела сбыта, 
не обеспечение выполнения своих функциональных обязанностей, а также работу подчиненных ему служб (подразделений) предприятия по вопросам, относящимся к деятельности отдела сбыта и т.д. В подчинении у него находится  менеджеры по сбыту, торговый агент, кладовщики, грузчики.

  Далее в подчинении директора находится  начальник производственного отдела. По должностной инструкции  начальник  производственного отдела определяет весь технологический процесс производства молочной продукции. Организует оперативный контроль за ходом производства, за обеспечением производства технической документацией, оборудованием, инструментом, материалами, комплектующими изделиями, транспортом, погрузочно-разгрузочными средствами и т.п., а также за осуществлением подготовки производства новых видов изделий. Также в подчинении начальник производственного отдела находятся кладовщики, мастера, рабочие.

    Отдел маркетинга и снабжения.  Подчиняется непосредственно директору предприятия. Организация снабжения предусматривает создание инфраструктуры процесса организации снабжения и организационной структуры управления снабжением. Этим отделам подчиняется маркетологи и снабженцы.

  Рассмотрим  динамику основных экономических показателей деятельности ОАО «Вимм-Билль-Данн Продукты Питания» за 2008-2010гг. (таблица 2.1) 
 
 

Таблица 2.1 - Динамика основных экономических показателей деятельности ОАО «Вимм-Билль-Данн Продукты Питания» за 2008-2010 годы

  Как видно из таблицы 2.1 положение  ОАО  «ВБД ПП» за последние 3 года ухудшилось. Произошло резкое снижение экономических  показателей.

  Выручка от продаж за анализируемый период заметно снизилась и составила в 2009 году – 44,95%, а в 2010 году – 4,82%. Темп роста полной себестоимости продукции, (работ), услуг снизился и составил в 2009 году – 44,42 %, а в 2010 – 3,44%.

  Затраты на 1 рубль продукции (работ) услуг  в 2009  году снизились на 0,01 рубль по сравнению с 2008 годом и в 2010 году они снизились на 0,52 рубля по сравнению с 2009 годом. Это связано со снижением себестоимости пролдукции. Фонд оплаты труда в 2010 году вырос на 2400 тыс. руб. или на 108,99%. Среднесписочная численность работающих Общества  в 2010 году увеличилась и составляет 480 человек. Абсолютное увеличение произошло в связи с организацией  новых структурных подразделений (отдел логистики).

  Среднегодовая з/п 1 работающего сначала снизилась  но потом возросла и составила 96,95%. Выручка от продаж заметно снизилась. В 2009 году она составляла 55020 тыс. руб., а в 2010  году уже составила 5626 тыс.руб.

  Прибыль от продаж уменьшается и в 2010 году составила 33,81% от прибыли  базового периода (2008 года). Уменьшение прибыли от продаж сказалось на рентабельности.

  Рентабельность  основной деятельности в 2010 году увеличилась  и составила 1651,48%, рентабельность продаж также увеличилась и составила 523,39%.

2. Анализ формирования прибыли

  Прибыль - это важнейший показатель, характеризующий финансовый результат деятельности, поэтому в ее увеличении заинтересованы все участники производственного  процесса. Анализ прибыли до налогообложения и чистой прибыли начинается с исследования динамики и структуры, как по общей сумме, так и в разрезе составляющих их элементов.

  В таблице 2.2  представлена динамика показателей прибыли до налогообложения.  
 
 

Таблица 2.2 - Динамика показателей прибыли до налогообложения

     Из данных таблицы 2.2 следует, что прибыль до налогообложения в 2009 году по сравнению с 2008 годом увеличилась на 611907 тыс. руб., а в 2010 году по сравнению с 2009 прибыль до налогообложения снизилась и составила 1740600тыс. руб.

  Наибольшее  влияние на прирост прибыли до налогообложения  оказало увеличение процентов к получению, а также снижение прочих расходов. Однако снижение прибыли от продаж, увеличение процентов к уплате, а также снижение прочих доходов повлекло за собой снижение прибыли.

    Анализ чистой прибыли заключается  в сравнении фактической прибыли  с плановой или прибылью прошлого года.

  Основные  факторы, влияющие на чистую прибыль, - все факторы, влияющие на прибыль  до налогообложения, а также текущий  налог на прибыль, отложенные налоговые  активы и обязательства.

  Рассмотрим  анализ  чистой прибыли   по данным таблицы 2.3

Таблица 2.3 - Динамика показателей чистой прибыли