№ 1 4 -2 4 V= -2 6 -2 4 -2 9 ожидаемая доходность портфеля mu= 0,23 средняя доходность активов mu_1 mu_2 mu_3 0,18 0,28 0,38 № 2 срок до погашения n = 5 лет, купонная ставка c = 0,21 , номинальная стоимость N = 16500 рублей, исходный уровень рыночной ставки i = 0,18 . изменение рыночной ставки i 105 б.п. (Решение → 17340)

Заказ №39107

№ 1 4 -2 4 V= -2 6 -2 4 -2 9 ожидаемая доходность портфеля mu= 0,23 средняя доходность активов mu_1 mu_2 mu_3 0,18 0,28 0,38 № 2 срок до погашения n = 5 лет, купонная ставка c = 0,21 , номинальная стоимость N = 16500 рублей, исходный уровень рыночной ставки i = 0,18 . изменение рыночной ставки i 105 б.п.

Решение

Задача 1 Обозначим Х=(х1,х2,х3) – вектор долей активов, m=(0.18; 0.28; 0.38) - вектор доходностей, V – матрица ковариаций. Риск портфеля  2=XVXT , а доходность М=ХmT Задача имеет вид:  2min М=m_u=0.23 x1+x2+x3=1 Решим задачу в MS Excel, с помощью «Поиск решения» Введем данные и формулы: В режиме просмотра формул: Риск вычислен в ячейке Е19, ее минимизируем: