Инфляционные процессы и антиинфляционная политика

МИНИСТЕРСТВО СЕЛЬСКОГО ХОЗЯЙСТВА  РФ ФГОУ ВПО ВЯТСКАЯ ГОСУДАРСТВЕННАЯ  СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННАЯ АКАДЕМИЯ

Факультет экономический

Кафедра денег, кредита  и финансов

Курсовая работа

по  дисциплине «Деньги, кредит, банки»

Инфляционные  процессы и антиинфляционная политика

Выполнила: студентка 4 курса очной ускоренной формы обучения

(прием: сентябрь 2010г.) Касаткина  Н.Н., номер зачетной книжки 10001/ЭБу

Руководитель:  Ширкин Е.А.

Киров 2011

Оглавление

Введение…………………………...…………………………………………………3

1. Понятие, социально-экономическая сущность, виды и типы инфляции……………………………………………………………………….….4
1. Понятие, социально-экономическая сущность и причины возникновения инфляции……………………………………………………………………..4
2. Виды и типы инфляции. Взаимосвязь инфляционных процессов с денежным оборотом и кредитом………………………………...………….8
3. Теоретические аспекты инфляции в работах зарубежных и российских экономистов………………………………………………………………...13
2. Инфляционные процессы в РФ………………………..………………………..16
1. Предпосылки возникновения и особенности проявления инфляционных процессов в СССР и РФ………………..…………………………………..16
2. Последствия инфляции для экономики и социальной сферы…………...19
3. Антиинфляционная политика государства и формы ее реализации…....22
3. Направления совершенствования антиинфляционной политики и перспективы финансовой стабилизации в России…………………………….26
1. Направления совершенствования антиинфляционной политики в РФ……………………………………………………………...…………….26
2. Перспективы финансовой стабилизации в России……………………....27

Заключение…………………………………………………………………..……...33

Список литературы……………………………………………………..…………..35

Введение

Представленная работа посвящена  теме «Антиинфляционная политика государства  в Российской Федерации и её результативность». Инфляция является сложным социально-экономическим явлением, порождаемым диспропорциями воспроизводства в различных сферах рыночного хозяйства. Проявлением инфляции является повышение общего уровня цен в стране, которое возникает в связи с длительным неравновесием на большинстве рынков в пользу спроса, т.е. это дисбаланс между совокупным спросом и совокупным предложением.

Актуальность настоящего курсового исследования обусловлена  тем, что инфляция - одна из самых  острых проблем современной экономики. Способность государства поддерживать уровень инфляции на приемлемом уровне свидетельствует об эффективности экономической политики, в том числе денежно-кредитной, об устойчивости и динамизме всей экономической системы.

Сущность и происхождение  инфляции по-разному трактуются представителями  различных экономических школ. Поверхностное  представление о причинах инфляции ведет к неправильным методам  борьбы с этим явлением. Целью данной работы является анализ антиинфляционной политики государства.

В соответствии с целью  были поставлены следующие задачи:

1.Раскрыть сущность инфляции, ее причины и последствия.

2.Рассмотреть цели и  инструменты инфляционного регулирования.

3.Обозначить особенности  борьбы с инфляцией в России.

Информационной базой  для написания работы послужили: учебная, научная, методическая литература по рассматриваемому вопросу, законодательные  акты; статистические справочники проблемные статьи в федеральных средствах  массовой информации, электронные ресурсы  удаленного доступа.

Глава 1 Понятие, социально-экономическая  сущность, виды и типы инфляции

1.1 Понятие, социально-экономическая  сущность и причины возникновения  инфляции

В экономической литературе существуют следующие определения  инфляции:

"Инфляция (от лат. inflatio - вздувание), переполнение каналов  обращения избыточными бумажными  деньгами, вызывающее их обесценение.  В результате инфляции бумажные  деньги обесцениваются по отношению  к денежному товару - золоту, а  также по отношению ко всей  массе рядовых товаров и к  иностранной валюте, сохраняющей  прежнюю реальную ценность или  обесценившейся в меньшей степени".

  «Инфляция - процесс переполнения каналов денежного обращения, выраженный в обесценении денег, росте цен на товары и услуги и снижении реального жизненного уровня трудящихся».

«Инфляция - чрезмерное увеличение количества обращающихся в стране бумажных денег, вызывающее их обесценение».

Суммируя все эти определения, можно сказать, что инфляция - это денежный феномен, выраженный в устойчивом и непрерывном росте цен, вызванным избытком денежной массы в обращении. Иными словами, эта проблема возникает в ситуации, когда кассовая наличность предпринимателей и потребителей (предложение денег) превышает реальную потребность (спрос на деньги). Очевидно, что в таком случае субъекты хозяйственных отношений постараются по возможности избавиться от возникших избытков денег, увеличивая свои расходы и уменьшая денежные сбережения. Это вызовет расширение спроса, повышение цен и снижение покупательной способности денег отрицательные последствия неверной денежной политики государства, чреватые значительными экономическими и социальными потрясениями.

Однако, инфляция, хотя и  проявляется в росте товарных цен, не может быть сведена лишь к  чисто денежному феномену. Это  сложное социально-экономическое  явление, порождаемое диспропорциями воспроизводства в различных  сферах рыночного хозяйства. Инфляция, имея длительную и богатую историю, и сейчас представляет собой одну из наиболее острых проблем современного развития экономики во многих странах мира.

Первопричиной инфляции являются диспропорции между различными сферами  экономики: накоплением и потреблением, спросом и предложением, доходами и расходами государства, денежной массой в обращении и потребностями  хозяйства в деньгах.

Современной инфляции присущ ряд отличительных особенностей. Так, ее прежний локальный характер сменился на повсеместный, всеохватывающий, периодичность приобрела хронический  вид и воздействуют на нее не только денежные факторы, но и многие другие.

В зависимости от факторов, порождающих и питающих инфляционный

процесс, выделяют инфляцию «спроса» и инфляцию «издержек».

К важнейшим инфляционным причинам роста цен можно отнести  следующие:

    1) Низкий уровень  безработицы. Если уровень безработицы   высок,  то  на

увеличение  совокупного  спроса  экономика   отвечает   увеличением   объема производства, привлекая бездействующие трудовые и  материальные  ресурсы  по существующим  ценам.  По  мере  дальнейшего  увеличения   спроса   экономика приближается  к  уровню  полной  занятости,  а  затем  и  преодолевает  его. Некоторые отрасли полностью используют свои производственные мощности  и  не могут отвечать на дальнейшее повышение спроса  на  свои  товары  увеличением

производства. Поэтому цены на них растут;

    2) Сверхэмиссия  денег. Увеличение платежеспособности  может  возникнуть из-за дополнительной эмиссии денег, осуществляемой  государством  чрезмерно. Причины  сверхэмиссии,  главным  образом,  связаны   с   дефицитом   бюджета правительства и способами его погашения:

 а)  к  инфляционному   росту   совокупного   спроса   приводит   расширение государственного  сектора,   сопровождающееся   увеличением   зарплаты   для привлечения государственных служащих;

 б) финансирование  военных заказов и  расширение  ВПК.  Деньги  для  оплаты военных  заказов  увеличивают  денежную  массу,  не   подкрепленную   массой товарной,  так  как   продукция   этого   сектора   не   является   объектом потребительского спроса. Создается давление на цены в сторону их повышения;

 в) чрезмерное повышение  трансфертных платежей (пенсий, пособий,  дотаций  и т.д.).

      3) Стимулирующая   кредитно-денежная  политика  Центрального  банка  в случае продажи облигаций на открытом рынке. Процентная  ставка  снизится  за счет расширения денежной массы, а инвестиционные проекты  реализуются  через определенный лаг времени, за период которого и может произойти  инфляционный всплеск;

      4) Обесценение  отечественной валюты страны  по отношению к  устойчивой иностранной валюте.  Этот  фактор  при  падении  курса

отечественной валюты срабатывает  подобно  дополнительной  эмиссии  и  может вызвать инфляцию спроса;

    5) повышение зарплаты. Сильные профсоюзы давят на  предпринимателей, добиваясь  повышения  зарплаты.  Повышаются  издержки  предпринимателей   на услуги труда, дороговизна производства  делает  невыгодным  его  расширение. Совокупное предложение начинает сокращаться, несмотря на то, что  совокупный спрос остается на прежнем уровне, а порой и растет;

    6)  импортируемая инфляция.  Под импортируемой понимается  инфляция, проникающая в экономику страны из-за рубежа через цены иностранных  товаров. Так,  если  в  экономике   страны   широко   используются   в   производстве импортируемые  ресурсы  (энергоносители  и   технология),   то   их   резкое подорожание  приведет  к  росту  издержек  внутри  страны  и  к   сокращению совокупного производства при одновременном росте цен;

    7) монополизм фирм. Все виды монополий и олигополий удерживают цены  за счет  недопроизводства  продукции  по  сравнению  с   конкурентным   объемом выпуска. Происходит завышенная оценка ресурсов по отношению к их  предельной производительности, а также завышение цен на продукцию.  Распространяясь  по всей экономике, искаженные ценовые сигналы с каждым производственным  циклом развивают тенденцию  к  завышенному  ценообразованию  по  сравнению  с  тем, какими должны быть цены при данном уровне технологического развития;

    8) административное регулирование экономики. Например, частое изменение правовых  норм,  расплывчатость  законодательства,   усложнение   и   частое изменение процедур регистрации и  отчетности  фирм,  усиление  регламентации сфер предпринимательства, дробление лицензий, сокращение сроков их  действий и  т.д.  Все  это  усиливает  административные  издержки   в   частности   и трансакционные издержки в  целом,  а  значит,  может  привести  к  повышению уровня цен в стране и к сокращению легального производства.

1.2 Виды и типы инфляции. Взаимосвязь инфляционных процессов  с денежным оборотом и кредитом

Инфляция представляет собой  многофакторное явление, которое проявляется  в росте общего уровня цен и  в обесценении денежных знаков по

отношению к реальным активам. Не всякое изменение цен на отдельные  товары обязательно является инфляцией. Оно может быть вызвано улучшением качества продуктов, условий внешней  торговли, другими факторами. В противоположность  инфляции под дефляцией понимается общее падение цен и издержек. Замедление роста цен называется дезинфляцией.

В экономической литературе выделяют следующие виды инфляции:

1. В зависимости от «глубины» государственного регулирования экономики, инструментария антиинфляционной политики инфляция может протекать в явной или подавленной форме. Процесс инфляции в явной или открытой форме проявляется в росте цен, снижении курса национальной валюты и т.п. Подавленная инфляция протекает в скрытой форме и проявляется в снижении качества продукции, изменении структуры ассортимента, увеличении дефицита в экономике, росте очередей.
2. В зависимости от объекта исследования различают национальную, региональную и мировую инфляцию. В национальном и региональном масштабах объектом анализа является динамика оптовых и розничных цен, дефлятор ВНП в какой-либо стране, на уровне объединения стран, на международном рынке (например, ЕС).
3. В зависимости от инфляционных импульсов по отношению к системе, вызываемых внутренними и внешними факторами, различают импортируемую и экспортируемую инфляцию. В случае поддержания в стране твердого валютного курса любое повышение цен на импортные товары будет импортировать инфляцию в страну. Значение этого фактора в развитии инфляционного процесса в стране зависит от доли внешней торговли в общем объеме ВНП. Чем она выше, тем больше эффект «импорта» инфляции.
4. Классификация инфляции по ее интенсивности:

Нормальная инфляция –  темпы растут медленно, примерно 3-5% в год;

масштаб инфляции поддается  контролю.

Умеренная инфляция (ползучая) – темпы достигают 10% в год; такая

инфляция признается в  целом безвредной и соответствующей

нормальному экономическому развитию.

 Галопирующая инфляция  – характеризуется ростом цен  от 20 до 2000%

в год; в этих условиях невозможно контролировать не только рост цен,

но и экономическое  развитие в целом.

 Гиперинфляция – начинается  при повышении цен более чем  на 50% в

месяц на протяжении длительного  срока (полгода или более); деньги

вытесняются из оборота и  уступают место бартеру; расходование

заработной платы и  рост цен принимают катастрофический характер,

что сказывается на благосостоянии всех слоев населения даже

обеспеченных.

5. В зависимости от того, насколько успешно экономика адаптируется к темпам роста цен, инфляция подразделяется на сбалансированную и несбалансированную. В первом случае цены растут умеренно и стабильно. Все остальные макроэкономические показатели изменяются практически адекватно. При несбалансированной инфляции цены на товары разномоментно подскакивают вверх, а экономика не успевает приспособиться к изменяющимся условиям.
6. В зависимости от способности государства воздействовать на инфляционный процесс она подразделяется на контролируемую и неуправляемую. В первом случае государство может замедлять или ускорять темпы роста цен в среднесрочном аспекте. Во втором – реальных источников для корректировки уровня инфляции нет.
7. В зависимости от точности прогноза хозяйственных агентов относительно будущих темпов роста цен и степени приспособления к ним выделяют прогнозируемую и непрогнозируемую (неожиданную) инфляцию.
8. В зависимости от факторов, порождающих и питающих инфляционный процесс, выделяют инфляцию «спроса» и инфляцию «издержек».

Западные экономисты рассматривают  инфляцию, как правило, анализируя факторы повышения цен, связанные с формированием потребительского спроса, с предложением товаров и услуг, с соотношением спроса и предложения, влияющих на формирование цен, и факторы производства. Эти факторы определяют два типа инфляции: инфляцию спроса, вызванную избыточным спросом, и инфляцию издержек, вызывающую рост цен под воздействием нарастания издержек производства.

Инфляция спроса обусловливается “разбуханием” денежной массы и в связи с этим платежеспособного спроса при данном уровне цен в условиях недостаточно эластичного производства, способного быстро реагировать на потребности рынка. Совокупный спрос, превышающий производственные возможности экономики, вызывает повышение цен.

Основной причиной “разбухания” денежной массы является рост военных  расходов, когда экономика ориентируется  на значительные затраты на вооружение и по этой причине у государства нарастает бюджетный дефицит, покрываемый с помощью эмиссии по существу необеспеченных товарными ресурсами денег.

На первоначальной стадии накопления избыточной денежной массы  стимулируются наращивание производства и продаж, снижение безработицы, цен и в итоге - установление равновесия. Поэтому делается вывод, что в минимальных размерах инфляция даже полезна, так как она гарантирует от кризиса перепроизводства и сокращения занятости. В последующем, когда полная занятость распространяется на все сферы экономики и они уже не могут отвечать на увеличение спроса дополнительным предложением продукции, происходит рост цен. Затем начинают действовать факторы, вызывающие упадок производства, снижение его эффективности и обострение инфляции.

При инфляции спроса в платежном  обороте существует определенный навес избыточной массы денежных средств по сравнению с ограниченным предложением, что и вызывает повышение цен и обесценение денег.

Инфляцию издержек рассматривают обычно с позиций роста цен под воздействием нарастающих издержек производства, прежде всего роста затрат на заработную плату. Повышение цен на товары сокращает доходы населения, и требуется индексация заработной платы. Ее увеличение приводит к росту издержек на производство продукции, сокращению прибыли, объемов выпуска продукции но действующим ценам. Желание сохранить прибыль заставляет производителей повышать цены. Возникает инфляционная спираль: возрастание цен требует увеличения зарплаты, увеличение зарплаты влечет за собой повышение цен -теория “инфляционной спирали” заработной платы и цен.

Инфляция издержек может  быть лишь в том случае, если увеличиваются издержки на единицу продукции и в связи с этим поднимаются цены. Однако заработная плата является лишь одним из элементов цены и, как правило, производство товаров дорожает за счет увеличения затрат на приобретение сырья, энергоносителей, оплату транспортных услуг. Повышение материальных затрат во всем мире - закономерный процесс в связи с удорожанием добычи, транспортировки сырьевых ресурсов и энергоносителей, и это всегда будет влиять на рост издержек производства. Противодействующим фактором выступает использование новейших технологии, снижающих затраты на единицу продукции.

Рост заработной платы  вызывает рост издержек производства и соответственно рост цен, если происходит одновременное ее повышение в  основных отраслях хозяйства вне  взаимосвязи с ростом производительности труда. В реальной жизни рост заработной платы в масштабах государства всегда значительно отстает от роста цен и полной компенсации никогда не осуществляется.

При инфляции издержек количество денег с учетом скорости их обращения  “подтягивается” к возросшему уровню цен, вызванному воздействием неденежных факторов со стороны производства и предложения товаров. Если масса денег быстро не адаптируется к возросшему уровню цен, начинаются проблемы в денежном обороте - дефицит платежных средств, неплатежей, а вслед за этим и спад, остановка производства, сокращение товарной массы.

Инфляция издержек и инфляция спроса взаимосвязаны и взаимообусловлены, их трудно четко подразделить. Избыточная денежная масса в экономике всегда порождает повышенный спрос, вызывая неравновесие рынков в сфере совокупного спроса и совокупного предложения, реакцией на которое выступает рост цен. Являясь продуктом разбалансированного денежного рынка, инфляция спроса распространяется дальше, поражая производство и потребление, деформируя потребительский спрос, усиливая неравномерность и непропорциональность развития различных сфер хозяйствования, приводя в конечном счете к инфляции издержек.

Любая современная система  экономики инфляционна, и в ней  действуют факторы, относимые и  к инфляции спроса, и к инфляции издержек.

1.3 Теоретические аспекты  инфляции в работах зарубежных  и российских экономистов

В настоящее время существуют три основных направления в теории инфляции западных экономистов: кейнсианская теория инфляции, вызванной избыточным спросом; монетаристская количественная концепция; теория чрезвычайных издержек.

Кейнсианская теория инфляции, вызванной избыточным спросом. Представители  этой теории (Цж. М. Кейнс и Б. Хансен) исходят из анализа доходов и  расходов хозяйствующих субъектов  и влияния их на увеличение спроса. Они считают, что увеличение спроса со стороны государства и предпринимателей приводит к росту производства и  занятости.

В то же время увеличение спроса населения, поскольку он (спрос) носит непроизводительный характер, ведет к инфляции. В связи с  этим они рекомендуют стимулировать  частные и государственные инвестиции, но ограничивать заработную плату трудящихся. В данной концепции активную роль играет, по словам Кейнса, «эффективный», или денежный, спрос, который, якобы, и созовет денежную массу.

Причем Кейнс рассматривает  два вида инфляции: полуинфляция (умеренная, или ползучая), т.е. такой рост денежной массы в условиях безработицы, который  не представляет опасности, так как  не столько приводит к росту цен, сколько способствует втягиванию безработных  в процесс про-изводства; подлинная  инфляция (галопирующая) — она возможна при достижении полной занятости, когда  рост денежной массы целиком проявляется  в росте цен на товары и услуги.

В связи с этим в своей  работе «Общая теория занятости, процента и денег» (1936) Кейнс рекомендовал проводить снижение не номинальной, или «денежной», заработной платы, которая, по его словам, является «неподатливой» в силу упорного сопротивления трудящихся, а осуществлять «гибкую, инфляционную денежную политику», ведущую в конечном счете к снижению реальной заработной платы.

Монетаристская концепция  инфляции. Представители данного  направления (М. Фридмен и др.) рассматривают  инфляцию как денежный феномен, т.е. результат избыточного количества денег в обращении. С этой целью  они сопоставляют индексы денежной массы и физического объема ВНП. Здесь деньги играют активную роль, т.е. денежная масса «создает» спрос.

Монетаристы выступают против неокейнсианских мер антициклического регулирования, рассматривая развитие промышленного цикла как смену  инфляции (подъем) и дефляции (кризис). Отсюда они делают вывод: поскольку  инфляция вызывает подъем промышленного  производства, ее следует поддерживать в умеренных размерах.

Теория инфляции, вызванной  чрезмерными издержками производства (Д. М. Кейнс, У. Торн, Р. Куэн). Эта теория объясняет рост цен увеличением  издержек производства. Она тесно  связана с концепцией Кейнса, который  считал, что если первая стадия инфляции (полуинфляция) представляет собой  инфляцию спроса, то вторая стадия (подлинная  инфляция) — результат инфляции издержек производства.

Причем, по мнению представителей данной теории, инфляцию вызывают лишь издержки, связанные с заработной платой, на чем основана теория инфляционной спирали «заработная плата —  цены», которой придерживаются большинство  западных экономистов, в том числе  П. Самуэльсон, Дж. Гэлбрейт и др. Рассматриваемая  теория является основой антиинфляционных мер по «замораживанию» заработной платы, политики ограничения доходов  населения.

Позиции экономистов по вопросу  о природе инфляции в России сводятся к двум основным концепциям.

Первая - монетаристская, сторонниками которой являются Е.Гайдар и А.Илларионов. Она исходит из того, что инфляция в России в своей основе носит монетаристский характер, т.е. существует тесная взаимосвязь между приростом денежной массы и темпами инфляции с определенным временным лагом. В доказательство своей точки зрения сторонники монетаристской концепции приводят следующие сравнения соотношения темпов роста денежной массы и потребительских цен.

Вторая концепция - немонетаристская (воспроизводственная), сторонниками которой являются Г.Явлинский и Л.Абалкин. Она исходит из того, что инфляция в России - явление многофакторное, в котором главную роль играет инфляция издержек. Причем, некоторые факторы относятся к наследию командно-административной системы советских времен, а другие возникли из-за перекосов, произошедших уже в период рыночных реформ. К причинам возникновения инфляция издержек сторонники данного направления относят:

• отсталую в техническом отношении и затратную структуру производства, и, как следствие, низкий уровень производительности труда;
• диспропорции структуры экономики,высокую степень ее милитаризации;
• высокая степень монополизации экономики;
• незавершенность формирования инфраструктуры рынка, высокий уровень бюрократизации и криминализации экономики;
• гипертрофированное развитие финансовых услуг и посреднической торговли.

Сторонники данного направления  придерживаются точки зрения, что  несмотря на ограничительную денежно-кредитную  политику, инфляция в стране не опускается ниже определенного уровня.

Глава 2 Инфляционные процессы в Российской Федерации

2.1 Предпосылки возникновения и  особенности проявления инфляционных  процессов в СССР и РФ

За свою двадцатилетнюю историю  новая Россия прошла через все  виды инфляционных потрясений, в том  числе и гиперинфляцию. До сих  пор нам не удается добиться так  называемой "ползучей" инфляции, присущей развитым странам, которая составляла бы 3-5% в год и была бы комфортной для населения и экономики.

Считается, что в СССР инфляции не было, но это не так. Подавленная инфляция была постоянным спутником советской плановой экономики с административно-установленными ценами на товары. Главной ее формой являлось обострение дефицита, когда покупательная способность денег падала из-за невозможности приобрести требуемые товары или услуги. Другой формой подавленной инфляции было скрытое повышение цен, выражающееся в ухудшении качества товаров при неизменной цене, «вымывании» товаров дешёвого ассортимента, продажа прежних товаров под новой маркировкой и по более высокой цене. Подавленная инфляция проявлялась также в неудовлетворённом спросе – вынужденными сбережениями, образовавшимися из-за того, что покупатели не могли найти необходимые товары.

С настоящей инфляцией советские  люди столкнулись только в начале 1990-х гг. Реформы Егора Гайдара  познакомили россиян не только с  товарным изобилием, но и с денежным дефицитом, который возник вследствие резко выросших цен. В марте 1991г. государство впервые объявило о своей неспособности контролировать цены и вынуждено было сразу повысить их более чем в два раза. Политика "либерализации цен" привела к гиперинфляции, которую правительство Е.Гайдара пыталось сдержать через "сжимание" денежной массы, что в свою очередь привело к коллапсу взаимных неплатежей. В итоге в 1992г. инфляция составила 2600%.

В России инфляция остается актуальной проблемой экономики и  экономической политики. Темп инфляции в России неуклонно, хотя и медленно снижается (таблица 1). Этому способствует улучшение макроэкономических показателей, хотя темп роста замедлялся.

Таблица 1 – Темпы инфляции в России за последние годы