Мировые финансовые организации

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ОГЛАВЛЕНИЕ

 

 

ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………………….3

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ СУЩНОСТИ МУЖДУНАРОДНЫХ ФИНАНСОВЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ……..5

1.1. Понятие и сущность международных финансовых организаций……….5

1.2. Классификация международных финансовых организаций…………….6

Глава 2. Характеристика международных финансовых организаций…………………………………………………………………...10

2.1. Характеристика международного  валютного фонда (МВФ)……………12

2.2. Характеристика европейского банка развития (ЕБРР)………………….16

Глава 3. АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ МЕЖДУНАРОДНЫХ ФИНАНСОВЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ…………………………………………………………………...19

3.1. Анализ деятельности  МВФ………………………………………………..19

3.2. Анализ деятельности  ЕБРР………………………………………………..21

ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………………….24

Список  литературы…………………………………………………………26

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Международные экономические, финансовые и валютные проблемы занимают сегодня центральное место в  экономической жизни. Конечно, в  той или иной степени они всегда присутствовали в ней.

Международные организации весьма многочисленны. Редкая из них не воздействует на экономическую и общественную жизнь. Некоторые организации располагают собственными полномочиями или значительными средствами и вследствие этого имеют возможность оказывать влияние как на международное, так и национальное экономическое и финансовое развитие. Другие представляют собой в первую очередь форумы, где правительства могут выражать спою точку зрения, где вырабатываются единство подхода и соответствующие рекомендации по проведению политики в отдельных странах. Некоторые международные организации обеспечивают в основном сбор информации и публикацию статистических данных. Но все они так или иначе вносят свой вклад в развитие связей и сотрудничества между странами.

Международные организации – это наднациональные институты, целью деятельности которых является регулирование и мониторинг важнейших процессов международной экономики. В настоящее время насчитывается уже более ста международных организаций, различных по составу, размерам, функциям и влиянию на международную экономику. Функции, выполняемые международными организациями, многочисленны и зависят от того, какие задачи возлагают на них участвующие страны.

В настоящее время  в период быстрого развития научно-технического прогресса невозможно существование государств без их взаимодействия. Их взаимодействие может осуществляться как через экономические, так и политические отношения. В современном мире именно с помощью международных организаций осуществляется сотрудничество между государствами. Международные организации не только регулируют межгосударственные отношения, но и принимают решения по глобальным вопросам современности.

Объектом исследования являются международные финансовые организации.

Предметом работы международные  финансовые организации МВФ, ЕБРР.

Цель курсовой работы – раскрыть сущность понятия международных финансовых организаций, дать их классификацию и обозначить функции, которые они выполняют.

В соответствии с целью  исследования можно выделить следующие  задачи курсовой работы:

- изучить понятие международных финансовых организаций, дать их классификацию;

- рассмотреть некоторые  международные финансовые организации и их функции.

При написании данной курсовой работы использовались учебники по международным экономическим отношениям и по мировой экономике под редакцией таких ученых, как Авдокушин Е.Ф., Ломакин В.К., Булатова А.С. и других. Также использовались Интернет-ресурсы: сайты международных экономических организаций.

В данной курсовой работе использовались статистический, аналитический, графический методы исследования.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ  И МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ СУЩНОСТИ МУЖДУНАРОДНЫХ ФИНАНСОВЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ

 

1.1. Понятие и сущность международных финансовых организаций

 

Международное сотрудничество охватывает все стороны жизни общества – экономическую, социальную, политическую, культурную. Оно основано на международном разделении труда, перемещении всех видов ресурсов через государственные границы.  

Международные отношения, развиваясь на взаимовыгодной основе, приводят к формированию международных финансов. 

Международные финансы  – это совокупность экономических  отношений, основанных на международных  соглашениях в области наличного  и безналичного оборота валютных ценностей, а также институциональных  образований, обслуживающих реальный денежный оборот в сфере международных операций и расчетов. Участниками международных отношений являются юридические и физические лица, правительства иностранных государств, международные финансовые организации, неформальные объединения (клубы), совершающие операции с валютными ценностями и принимающие решения по важнейшим вопросам координации и управления мировыми финансовыми потоками.

Мировые финансовые потоки формируются под влиянием таких  факторов, как состояние мировой  торговли, экономическое и финансовое состояние государств, создание и функционирование транснациональных корпораций, различие в темпах инфляции, рост платежного дисбаланса отдельных стран, процессами в экспорте и импорте капиталов и др. 

Международные финансы выполняют следующие функции:  

-  опосредование международной торговли и обмена товарами, услугами и капиталами; 

-  обеспечение экономической интеграции национальных экономик в единую международную систему; 

-  адаптации национальных экономик к международной экономической и финансовой ситуации;  

-  координации проведения национальной финансовой политики государств.  

Ведущая роль в регулировании  мировых финансовых потоков принадлежит  международным финансовым институтам таким, как Международный валютный фонд (МВФ), Всемирный банк (ВБ). Международный банк реконструкции и развития (МБРР). 

Деятельность международных  валютно-финансовых организаций вносит регулирующее начало и стабильность в функционирование всех межгосударственных валютно-финансовых отношений, благодаря им налаживаются валютно-расчетные отношения между государствами, они изучают, анализируют и обобщают информацию о перспективах развития валютных рынков, вырабатывают рекомендации по основным проблемам мировой экономики [8, с.145].

 

1.2. Классификация международных финансовых организаций

 

Основными валютно-финансовыми  организациями в мировом сообществе являются:

1. Международный валютный  фонд (МВФ). Это межправительственная  организация, организованная в  1944 году. Основу ее деятельности  составляет: урегулирование валютно-кредитных отношений между государствами, входящими в нее; оказание им финансовой помощи, в виде предоставления кратко– или среднесрочных займов и кредитов; содействие сбалансированному росту мировой торговли и росту занятости населения, что улучшает экономические показатели государств – членов организации; оказание содействия для создания многосторонней системы мировых платежей между странами-членами МВФ по текущим операциям, а также, содействие в устранении валютных ограничений; предоставление государствам – членам МВФ консультационной помощи по финансовым вопросам.

Высшим органом управления МВФ является Совет управляющих, в состав которого входят министры финансов или руководителей центробанков государств – членов МВФ. Оперативное  управление этой международной финансовой организацией осуществляет Исполнительный совет, во главе которого стоит директор – распорядитель. На настоящий момент членство в МВФ имеют 184 страны.

2. Всемирная торговая  организация (ВТО). Эта международная  организация, образованная в начале 1995 года, призвана либерализовать, сократить ограничения в международной торговле, регулировать торгово-политические отношения между государствами – членами ВТО, количество которых достигло 153 стран. В своей деятельности ВТО следует следующим принципам и правилам:

свободная торговля без  дискриминации;

отказ от применения количественных или других ограничений;

регулирование международной  торговли только тарифными методами;

разрешение всех споров, возникающих в международной  торговле, путем переговоров и консультаций;

Все государства –  члены ВТО имеют более благоприятные  условия доступа на международные  рынки товаров и услуг.

3. Банк Международных  Расчетов (БМР). Эта организация,  образованная в 1930 году, была призвана  координировать платежи военных репараций центральными банками Европы. Сегодня эта международная финансовая организация является попечителем и агентом многих международных организаций, таких, как ЕВС и ОЭСР. Собрание директоров Банка Международного Развития является действенным средством сотрудничества европейских центральных банков, в предотвращении различных валютных спекуляций. Эта организация устанавливает для банков стран Европы коэффициенты достаточности собственного капитала.

4. Всемирный Банк (ВБ). Самая крупная международная финансовая организация, которая предоставляет займы, кредиты, консультации развивающимся странам и странам с переходной экономикой. Состоит из ряда организаций:Международный банк реконструкции и развития (МБРР). Занимается предоставлением займов и помощи кредитоспособным государствам со средним и невысоким доходом. Основную сумму своих средств МБРР получает от продажи облигаций на международных финансовых рынках.

- Международная ассоциация  развития (МАР). Занимается предоставлением  беспроцентных займов и кредитов самым бедным странам.

- Международная финансовая  корпорация (МФК). Оказывает финансовую  поддержку частному сектору в  развивающихся государствах.

- Многостороннее агентство  по гарантированию инвестиций (МАГИ). Поддерживает иностранные инвестиции в развивающиеся страны, выступая гарантом от убытков, которые могут возникнуть от некоммерческих рисков.

- Международный центр  по урегулированию инвестиционных  споров (МЦУИС). Поддерживает международные  инвестиции, решая спорные вопросы,  возникающие между инвестируемыми странами и иностранными инвесторами.

Во главе Всемирного Банка стоит Совет Управляющих, в который входят по два представителя  от каждого государства – участника.

5. Лондонский клуб. Организация  занимается вопросами финансового  урегулирования внешней задолженности стран-должников, происходящего на уровне совместных заседаний глав государств и представителей «семерки» и «группы десяти», в которую, кроме «семерки», входят Швейцария, Нидерланды, Бельгия, Швеция.

6. Парижский клуб стран-кредиторов. Неформальная организация, в которую входят промышленно – развитые государства. На заседаниях клуба обсуждаются проблемы урегулирования и отсрочки платежей по государственному долгу [12, с.84].

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Глава 2. Характеристика международных финансовых организаций

 

Институциональная структура  международных валютно-кредитных  и финансовых отношений включает многочисленные международные организации. Одни из них, располагая большими полномочиями и ресурсами, осуществляют регулирование международных валютно-кредитных и финансовых отношений. Другие представляют собой форум для межправительственного обсуждения, выработки консенсуса и рекомендаций по валютной и кредитно-финансовой политике. Третьи обеспечивают сбор информации, статистические и научно-исследовательские издания по актуальным валютно-кредитным и финансовым проблемам и экономике в целом. Некоторые из них выполняют все перечисленные функции.

Международные валютно-кредитные  и финансовые организации условно можно назвать международными финансовыми институтами. Эти организации объединяет общая цель — развитие сотрудничества и обеспечение целостности и стабилизации сложного и противоречивого всемирного хозяйства. К организациям, имеющим всемирное значение, относятся прежде всего специализированные институты ООН — МВФ и группа Всемирного банка, а также ГАТТ, преобразованное во Всемирную торговую организацию. Некоторые специализированные органы ООН занимаются проблемами международных валютно-кредитных и финансовых отношений. Так, на Конференции ООН по торговле и развитию — ЮНКТАД обсуждаются валютно-кредитные вопросы наряду с проблемами мировой торговли и развитием развивающихся стран. В период между сессиями функции ЮНКТАД выполняет Совет по торговле и развитию (две сессии в год). Проблемы мировой валютной системы обсуждаются в Комитете по «невидимым» статьям и финансированию, связанному с мировой торговлей, с «официальной помощью развитию». Он занимается также проблемами доступа развивающихся стран на мировой рынок капиталов, гарантий по экспортным кредитам, а с середины 70-х годов и внешней задолженности развивающихся стран (на основании мандата ЮНКТАД).

Специализированное учреждение ООН — Экономический совет — создал 4 региональные комиссии — для Европы, Африки, Азии, Латинской Америки. Две последние способствовали организации Азиатского банка развития и Межамериканского банка развития. Специальные фонды дополняют эти организации.

Международные финансовые институты возникли в основном после второй мировой войны, за исключением Банка международных расчетов (БМР, 1930 г.). Эти межгосударственные институты предоставляют кредиты странам, разрабатывают принципы функционирования мировой валютной системы, осуществляют межгосударственное регулирование международных валютно-кредитных и финансовых отношений. Возникновение международных финансовых институтов обусловлено следующими причинами.

1. Усиление глобализации  хозяйственной жизни, образование  ТНК и ТНБ, выходящих за национальные  границы.

2. Развитие межгосударственного  регулирования мирохозяйственных связей, в том числе валютно-кредитных и финансовых отношений.

3. Необходимость совместного  решения проблем нестабильности мировой экономики, включая мировую валютную систему, мировые рынки валют, кредитов, ценных бумаг, золота.

Специфическими причинами  создания региональных банков развития развивающихся стран явились: завоевание политической независимости этими  странами; повышение их роли в мировом  развитии; тенденция к региональному  сотрудничеству и экономической интеграции в целях решения проблем национальной экономики. К региональным валютным и кредитно-финансовым организациям относятся институты ЕС, созданные для стимулирования западноевропейской интеграции.

Международные финансовые институты преследуют следующие цели:

- объединить усилия мирового сообщества в целях стабилизации международных финансов и мировой экономики;

- осуществлять межгосударственное валютное и кредитно-фи-нансовое регулирование;

- совместно разрабатывать и координировать стратегию и тактику мировой валютной и кредитно-финансовой политики.

Степень участия и  влияния отдельных стран в  международных финансовых институтах определяется величиной их взноса в  капитал, так как обычно применяется система «взвешенных голосов». Изменение соотношения сил во всемирном хозяйстве, в частности возникновение в 60-х годах трех центров (США, Западная Европа, Япония) в противовес послевоенному американоцентризму, отражается в деятельности международных финансовых институтов. Так, страны ЕС добились права вето по принципиальным вопросам, усилив свое влияние в МВФ. В деятельности этих институтов проявляются две тенденции взаимоотношений трех центров — разногласия и партнерство по глобальным проблемам международных финансов развитых государств, развивающихся стран, России, республик бывшего СССР, стран Восточной Европы [6, с.87].

 

2.1. Характеристика международного валютного фонда (МВФ)

 

Международный валютный фонд (МВФ) – межправительственная валютно-кредитная организация, имеющая статус специализированного учреждения ООН. Задача фонда – содействие международному валютному сотрудничеству и торговле, координация валютно-финансовой политики стран-членов, предоставление им займов для урегулирования платежных балансов и поддержания валютных курсов.

Решение о создании МВФ было принято 44 государствами на конференции по валютно-финансовым вопросам, прошедшей в Бреттон-Вудсе (США) с 1 по 22 июля 1944 года. 27 декабря 1945 года 29 государств подписали устав фонда. Уставной капитал составил 7,6 млрд. долл. Первые финансовые операции МВФ начал 1 марта 1947 года.

Членами МВФ являются 184 государства.

МВФ имеет полномочия на создание и предоставление своим  членам международных финансовых резервов в форме "специальных прав заимствования" (СПЗ). СПЗ – система предоставления взаимных кредитов в условных расчётных денежных единицах – СДР, приравненных по золотому содержанию к доллару США.

Финансовые ресурсы  фонда формируются главным образом  за счет подписки ("квот") государств-членов МВФ, общая сумма которой в настоящее время составляет около 293 млрд. долл. США. Квоты определяются, исходя из относительных размеров экономики государств-членов.

Основная финансовая роль МВФ состоит в предоставлении краткосрочных кредитов. В отличие  от Всемирного банка, который предоставляет  кредиты бедным странам, МФВ кредитует только свои страны-члены. Кредиты фонда предоставляются по обычным каналам государствам-членам в виде траншей, или долей, составляющих 25% квоты соответствующего государства-члена.

Россия подписала соглашение о вступлении в МВФ на правах ассоциированного члена 5 октября 1991 года, а 1 июня 1992 года официально стала 165-м членом МВФ, подписав Устав фонда.

31 января 2005 года Россия  полностью погасила долг перед  Международным валютным фондом, осуществив платеж в размере  2,19 млрд. специальных прав заимствования (СПЗ), что эквивалентно 3,33 млрд. долларов. Таким образом Россия сэкономила 204 млн. долларов, которые она должна была выплатить в случае погашения долга перед МВФ по графику до 2008 года.

Высший руководящий  орган МВФ – Совет управляющих, в котором представлены все страны-члены. Совет проводит свои заседания ежегодно.

Повседневной работой  руководит Исполнительный совет  в составе 24 исполнительных директоров. Пять крупнейших акционеров МВФ (США, Великобритания, Германия, Франция и Япония), а также Россия, Китай и Саудовская Аравия, имеют собственные места в Совете. Остальные 16 исполнительных директоров избираются на двухлетний срок группами стран.

Исполнительным советом  избирается директор-распорядитель. Директор-распорядитель является председателем Совета и главой персонала МВФ. Он назначается на пятилетний срок с возможностью переизбрания.

Согласно существующей между США и странами ЕС договоренности, МВФ традиционно возглавляют  западноевропейские экономисты, тогда  как председателя Всемирного банка выбирают США. С 2007 года процедура выдвижения кандидатов была изменена – любой из 24 членов совета директоров получил возможность выдвинуть кандидата на пост директора-распорядителя, причем он может быть из любой страны-члена фонда.

МВФ создан для регулирования отношений в сфере валютных расчётов между государствами и осуществления финансовой помощи странам-членам через предоставление им при возникновении валютных затруднений, обусловленных нарушением равновесия платёжных балансов, краткосрочных кредитов в иностранной валюте. Фонд действует как специализированная организация системы ООН. Практически МВФ является институциональной основой современной международной валютной системы.

Официально утверждены такие цели МВФ:

Содействие международному сотрудничеству путём обеспечения механизма для консультаций и согласованных действий относительно международных валютных вопросов;

Содействие сбалансированному  росту международной торговли с  целью повышения уровня занятости  и реальных доходов населения, развитию производственных возможностей стран-членов;

Содействие стабильности валют  и упорядоченным валютным отношениям, и предотвращение конкурентному  обесцениванию валют;

Содействие созданию многосторонней системы платежей и переводов  по текущим операциям, и стремиться к ликвидации валютных ограничений;

Временно предоставлять общие  ресурсы Фонда государствам-членам (при наличии соответствующих  гарантий), для того, чтобы они  могли исправить нарушения равновесия их платёжных балансов, избегая мер, которые могли бы принести вред на национальном или международном уровне;

Сократить сроки и масштабы дефицита платёжных балансов.

Участники Бреттон-Вудской конференции  поручили Фонду исполнение трёх основных функций:

Контроль за выполнением  «кодекса поведения» (тесного сотрудничества в вопросах международной валютной политики и межгосударственного  платёжного оборота;

Предоставление членам фонда финансовых ресурсов с целью  обеспечения выполнения ими «кодекса поведения»;

Организация форумов  для взаимных консультаций стран-членов и сотрудничества по международным  валютным вопросам.

Позднее страны-члены  определили для МВФ и дополнительные функции и обязанности в зависимости  от требований времени и обстоятельств. Сейчас МВФ имеет такие функции:

Осуществление надзора  за согласованной системой упорядоченного обмена национальных валют;

Предоставление кредитов своим членам на реорганизацию экономики  для установления более эффективного сотрудничества;

Предоставление дополнительных услуг странам-членам (повышение квалификации персонала, техническая помощь в специализированных сферах, информационное обеспечение).

 

 

 

 

2.2. Характеристика европейского банка развития (ЕБРР) 

 

ЕБРР стал первой межгосударственной организацией, созданной после завершения периода биполярной напряженности для поддержки бывших социалистических стран при переходе к экономике, основанной на рыночных принципах. Европейский банк реконструкции и развития — единственная международная финансовая организация, первоначальным членом и одним из основателей которой был СССР.

ЕБРР— принципиально  новая межгосударственная структура, не имеющая аналогов ни по целям  и задачам, стоящим перед ней, ни по методам деятельности, ни по составу  участников. Впервые в учредительных  документах этой международной финансовой организации была заявлена необходимость соблюдения политических требований организации при предоставлении финансовой помощи.

ЕБРР в качестве целей  заявил следующее: помощь странам Центральной  и Восточной Европы (ЦВЕ) в преобразовании экономики, содействие рыночным реформам, преобразование сельского хозяйства. Особое внимание ЕБРР уделяет развитию инфраструктуры, обеспечению ядерной безопасности, восстановлению экологической обстановки. 
Все функции НБРР направлены на решение двуединой задачи: содействие переходу к демократии и рыночной экономике, поощрение предпринимательской деятельности в странах ЦВЕ, СНГ и Прибалтики, 
К приоритетам Банка относятся: содействие в формировании экологической политики для повышения качества окружающей среды; поощрение производства экологически чистых товаров и услуг; содействие экологическому образованию; осуществление всеобъемлющей системы экологической оценки всех проектов ЕБРР; включение экологических условий в соглашение о займах. Целый блок вопросов, связанных с охраной окружающей среды, касается безопасности АЭС. В марте 1993 г. ЕБРР учредил Фонд ядерной безопасности (ФЯБ). Банк выступает за закрытие устаревших атомных электростанций чернобыльского типа в бывших социалистических странах и намерен помогать финансированию их замены1.

Банк исходит из того, что невозможно создавать рыночную экономику без демократического государства и сильных структур власти. 
Членство в ЕБРР открыто для двух категорий стран: для европейских стран и для неевропейских стран, являющихся членами МФВ, а также для организации ЕЭС и ЁИБ. В настоящее время членами ЕБРР являются 60 стран (включая все бывшие республики СССР), а также Европейское экономическое сообщество и Европейский инвестиционный банк — всего 62 члена. Два члена ЕБPP - не государства, а международные организации — ЕЭС и ЕИБ, Однако членство организаций в Банке не имеет в виду создание прецедента пи для того, чтобы другие организации или банки могли стаи, членами ЕБРР, ни для топ), чтобы эти организации стали членами других организаций или других банков.

Достижением ЕБРР является сохранение влияния европейских  государств в региональном учреждении, закрепленном в Уставе ЕБРР В частности, государства НС* совместно с ЕЭС  и ЕИБ имеют 51% акций, США 10,0%, Япония, ФРГ, Великобритания. Франция, Италия — но 8,5% . Германии имеет 10,0% акций после объединения с ГДР и соответствующего пересчета квот.

Нa долю бывшего СССР приходилось 6,0% акции. После прекращения существования  СССР в декабре 1991 г. стал вопрос о  разделе квоты СССР в Банке. Вопрос был решен следующим образом: Россия получила 4,0% уставного капитала, страны СИГ остальные 2,0%, государства Прибалтики — по 0,1% из нераспределенных акций ЕБРР. Квота России позволяет назначать своего директора в Совете директоров.

ЕБРР, как и другие международные финансовые организации  используют систему «взвешенною  голосования». Отличительной чертой системы, используемой ЕБРР, является то, что учредители ЕБРР отказались от практики «базисных голосов», характерной  для других международных финансовых учреждений. Весь капитал в ЕБРР распределяется пропорционально подписке государств-членов на акции.

Структура управления ЕБРР аналогична структуре других международных  финансовых организаций и состоит  из Совета управляющих, Совета директоров, президента, а также одного или нескольких вице-президентов.

Высшим распорядительным органом организации является Совет  управляющих. Каждый член Банка представлен  в Совете управляющих управляющим  и заместителем. Совет управляющих  ЕБРР решает принципиальные вопросы деятельности Банка: прием новых членов и определение условий их приема; приостановка членства в Банке; изменение размера акционерного капитала ЕБРР; избрание директоров и президента Банка, установление размера их вознаграждения; предоставление полномочий па заключение генеральных соглашений с другими международными организациями; внесение изменений в Соглашение об учреждении ЕБРР и др.