Анализ использования оборотных средств

     Содержание 

Введение…………………………………………………………………...3                                                                                                      

Глава 1. Теоретическая  часть оборотных средств……………………….....4

1. Сущность оборотных средств, их состав и структура………..4                          
2. Источники формирования оборотных средств………………..6                                
3. Показатели использования оборотных средств……………….7                             

Глава 2. Практическая часть оборотных  средств…………………………..12

ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………15

СПИСОК  ЛИТЕРАТУРЫ……………………………………………............16

      Введение 

     Россия в целом является и останется еще в обозримом будущем промышленной страной, и, следовательно, именно развитие промышленности определяет образ жизни и перспективы большей части населения. Российский регион - это промышленный регион, развитие которого напрямую зависит от эффективности функционирования производственных предприятий, эффективность деятельности и динамичность развития которых предопределяются степенью использования их совокупных возможностей, т.е. экономическим потенциалом. Оборотные средства являются одной из составных частей имущества предприятия.

     Экономический потенциал формируется на промышленном предприятии как результат использования  всех ресурсов при условии активизации  трудового и научно-технического потенциала с учетом факторов внешней  среды, при этом в процессе реализации производственного потенциала происходит изменение структуры имущества  предприятия и финансовых источников, его обеспечивающих, что отражается на финансовом состоянии предприятия. Ориентируясь на развитие предприятия, менеджеры должны принимать такие  управленческие решения, которые обеспечили бы прирост экономического потенциала как результат хозяйственной  деятельности.

     Для предприятий, сфера деятельности которых - материальное производство, управление потоками оборотных средств является стратегическим фактором развития конкурентоспособности  и расширения экономического потенциала.

     В данном реферате я раскрою теоретическую  часть и в практической части рассмотрю несколько примеров.    
 

Глава 1. Теоретическая  часть оборотных  средств 

      1.1     Сущность оборотных средств, их состав и структура 

     Оборотные средства предприятия представляют собой стоимостную оценку оборотных производственных фондов и фондов обращения.

     Оборотные средства одновременно функционируют  как в сфере производства, так  и в сфере обращения, обеспечивая  непрерывность процесса производства и реализации продукции.

     Оборотные производственные фонды - это часть средств производства, которые целиком потребляются в каждом цикле производства, полностью переносят свою стоимость на производимую продукцию и целиком возмещаются после каждого производственного цикла

     Оборотные производственные фонды классифицируются по следующим элементам: Производственные запасы (сырье, основные и вспомогательные материалы, покупные полуфабрикаты и комплектующие изделия, топливо, тара, запасные части для ремонта оборудования, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы). К категории малоценных и быстроизнашивающихся предметов относят: предметы, служащие менее одного года и стоимостью на дату приобретения не более 100-кратного (для бюджетных учреждений - 50-кратного) установленного законодательством Российской Федерации минимального размера месячной оплаты труда за единицу; специальные инструменты и специальные приспособления, сменное оборудование независимо от их стоимости; специальная одежда, специальная обувь независимо от их стоимости и срока службы и др.

     Незавершенное производство и полуфабрикаты собственного производства (НЗП). Незавершенное производство представляет собой продукцию, не законченную производством и подлежащую дальнейшей обработке.

     Расходы будущих периодов – это затраты на освоение новой продукции, плата за подписные издания, оплата на несколько месяцев вперед арендной платы и др. Эти расходы списываются на себестоимость продукции в будущих периодах.

     Фонды обращения - это совокупность всех средств, функционирующих в сфере обращения.

     К фондам обращения относятся:

     – готовая к реализация продукция, находящаяся на складах предприятия.

     – продукция отгруженная, но еще не оплаченная покупателем.

     – денежные средства (в кассе предприятия и на счетах в банке), а так же средства, находящиеся в незаконченных расчетах (дебиторская задолженность). Дебиторская задолженность – это средства данного предприятия, находящиеся в обороте других предприятий.

     Оборотные средства постоянно совершают кругооборот, в процессе которого проходят три  стадии: снабжение, производство и сбыт (реализация).

     На первой стадии (снабжение) предприятие на денежные средства приобретает необходимые производственные запасы. На второй стадии (производство) производственные запасы вступают в производство и, пройдя форму незавершенного производства и полуфабрикатов, превращаются в готовую продукцию. На третьей стадии (сбыт) происходит реализация готовой продукции и оборотные средства принимают денежную форму.

     Структура оборотных средств – это удельный вес стоимости отдельных элементов оборотных средств в их общей стоимости. На рис. 1 приведены состав и примерная структура оборотных средств на машиностроительном предприятии.

     Рис. 1 Состав и структура оборотных средств

     Структура оборотных средств зависит от многих факторов, в том числе от специфики предприятия, характера  продукции, условий снабжения и  сбыта и т.д. 

      1.2     Источники формирования оборотных средств

По источникам формирования оборотные средства подразделяются на собственные и заемные оборотные  средства. Собственные оборотные средства - это средства, закрепленные в уставном фонде в части, предназначенной для формирования оборотных средств, необходимых для функционирования предприятия. Собственные оборотные средства могут пополняться за счет прибыли, амортизационного фонда и др.

     Кроме того, предприятия в качестве источника формирования оборотных средств могут пользоваться средствами, приравненными к собственным (так называемые устойчивые пассивы), к которым относят: постоянная минимальная задолженность по заработной плате и отчислениям на социальные нужды; суммы начисленные работникам за отпуска; расчеты с финансовыми органами по налогам и сборам и т.д.

Заемные средства служат для покрытия временных нужд предприятия в оборотных средствах, создаются за счет ссуд банка и кредиторской задолженности поставщикам.

3. Показатели использования оборотных средств

Оборотные средства (далее - ОС) - это совокупность оборотных фондов и фондов обращения в денежной форме.

К оборотным фондам относят: сырье, основные и вспомогательные материалы, комплектующие изделия, не законченную производством продукцию, топливо, тару и другие предметы труда.

К фондам обращения относятся средства, обслуживающие процесс реализации продукции: готовая продукция на складе, товары, отгруженные заказчикам, но еще не оплаченные ими, средства в расчетах, денежные средства в кассе предприятия и на счетах в банках. Таким образом, оборотные средства - это часть средств производства, которые единожды участвуют в производственном процессе и свою стоимость сразу и полностью переносят на производимую продукцию.

Для радиотехнической промышленности характерен большой  удельный вес покупных комплектующих  изделий и полуфабрикатов, меньшая  доля черных металлов и большая доля цветных металлов, широкое применение пластмасс и полимеров, а также  значительная доля редких и драгоценных  металлов.

Оборотные фонды состоят из трех частей:

производственные  запасы;

незавершённое производство и полуфабрикаты собственного производства;

расходы будущих  периодов.

Соотношение между  отдельными элементами оборотных фондов  
(в %) или их составными частями называется структурой.

По источникам формирования оборотные средства делятся  на собственные и заемные.

Заемные - кредиты банка, кредиторская задолженность и прочие пассивы. Нормируют оборотные средства, находящиеся в производственных запасах, незавершенном производстве, остатках готовой продукции на складах предприятия. Остальные элементы оборотных средств относятся к ненормируемым (отгруженная и неоплаченная продукция, деньги в кассе и на счете предприятия и др.).

В процессе нормирования оборотных средств определяют норму и норматив оборотных средств.

Нормы характеризуют  минимальные запасы товарно-материальных ценностей на предприятии и рассчитываются в днях запаса, нормах запаса деталей, рублях на расчетную единицу и  т.д.

Норматив оборотных  средств - произведение нормы на тот  показатель, норма которого определена.

Н об.ср=Н пр.з + Н нзп + Н г.п + Н б.п,

где

Н пр.з -норматив оборотных средств в производственных запасах;

Н нзп -норматив оборотных средств в незавершенном  производстве;

Н г.п -норматив готовой продукции;

Н б.п -норматив расходов будущих периодов.

Н_пр.з складывается из норматива текущего запаса, подготовительного и страхового.

где

Qсут - среднесуточное  потребление материалов ;

Н т.з - норма текущего запаса, дн.;

Н п.з - норма  подготовительного запаса, дн.;

Н стр.з - норма  страхового запаса, дн.

где

N сут - плановый  объем выпуска продукции в  сутки по производственной 

себестоимости;

Т ц - длительность производственного цикла;

К н.з - коэффициент нарастания затрат.

На предприятиях с равномерным выпуском продукции  коэффициент нарастания затрат определяется по формуле:

К_н.з =

где

а - затраты, производимые единовременно в начале процесса

производства;

в - последующие  затраты до окончания производства готовой продукции.

Норматив  оборотных средств  готовой продукции:

Н г.п=N гот(Т ф.п+Т о.д) ,

где N гот - суточный выпуск готовой продукции по производственной себестоимости ;

Т ф.п - время, необходимое  для формирования партии готовой  продукции для

отправки потребителю, дн.;

Т о.д - время, необходимое для оформления документов для отправки груза

потребителю, дн.

Норматив  оборотных средств в расходах будущих периодов

_,

- расходы будущих периодов на начало планируемого периода, руб.;

- величина расходов будущих периодов в планируемом периоде, руб.;

- величина расходов будущих периодов, включаемая в себестоимость 

продукции в  планируемом периоде, руб.

Если необходимо выразить нормативы НЗП в нормо - часах, то формула примет вид

где а - среднесуточный выпуск продукции, штук,

а = Nвып/ Д ,

где N вып - объем выпуска продукции за период Д ;

Д - продолжительность  периода, дн.;

t - трудоемкость  изготовления единицы продукции,  н-час.;

k т.г - коэффициент технической готовности.

Эффективное использование  оборотных средств характеризуется  следующими показателями:

Коэффициент оборачиваемости определяется делением объема реализации продукции в оптовых ценах на средний остаток оборотных средств на предприятии:

Коб = РП / ОС .

Длительность  одного оборота в днях, которая находится делением количества дней в периоде на коэффициент оборачиваемости Ко:

Т = Д / Коб ,

где Д – число дней в периоде (360,90, 30).

Глава 2. Практическая часть  оборотных средств

Пример 1

Объем реализованной  продукции на предприятии составил 600000 тыс. руб. в 2009 г., а в 2010г. – 612000 тыс. руб., средние годовые остатки оборотных средств соответственно 120000 тыс. руб. и 110500 тыс. руб., коэффициент оборачиваемости составляет:

в 2009г. - 600000 / 120000=5.0,

в 2010г. - 5.54.

Продолжительность одного оборота:

Т_2009г = 360 / 5=72 дня ;

Т_2010г= 360 / 5.54=65 дней .

Эффект ускорения  оборачиваемости оборотных средств  выражается в высвобождении, уменьшении потребности в них в связи  с улучшением их использования. Различают  абсолютное и относительное высвобождение  оборотных средств.

Абсолютное  высвобождение отражает прямое уменьшение потребности в оборотных средствах.

В предыдущем примере  абсолютное высвобождение оборотных  средств на предприятии в 2010 году по сравнению с 2009г. составило:

120000-110500=9500 тыс.  руб.

Относительное высвобождение отражает как изменение величины оборотных средств, так и изменение объема реализованной продукции.

Исходя из предыдущего  примера рассчитываем этот показатель.

Средний остаток  оборотных средств в 2009 году составлял  
120000 тыс. руб., а в 2010 г. - 110500 тыс. руб., продолжительность полного оборота соответственно 72 дня и 65 дней. Потребность в оборотных средствах в 2010 году при оборачиваемости 2009 года будет равна

(612000*72)/360=122400 тыс.  руб.

Относительное высвобождение оборотных средств  составит 
11900 тыс. руб. (122400-110500).

Пример 2

Определите норматив оборотных средств в НЗП, оборачиваемость  оборотных средств предприятия, если известно, что выпуск продукции  за год составил 10000 единиц, стоимость  изделия 80 рублей, цена изделия на 25% превышает его себестоимость; среднегодовой  остаток оборотных средств – 50000 руб., длительность производственного  цикла, изготовления изделия – 5 дней; коэффициент нарастания затрат в  НЗП - 0,5.

Решение:

Норматив оборотных  средств предприятия в НЗП

.

Оборачиваемость оборотных средств:

коэффициент оборачиваемости

.

Длительность  одного оборота в днях:

Т₀=360 / 20=18 дней.

Пример 3

Предприятие в  отчетном году реализовало продукции  на 10 млн руб. при нормативе собственных  оборотных средств в 800 тыс. руб.

На планируемый  год намечено увеличение выпуска  продукции на 30%. При этом предполагается 15% необходимого прироста норматива  оборотных средств получить за счет кредита банка, а остальную сумму  за счет ускорения оборачиваемости  оборотных средств.

Как должна изменяться длительность оборота оборотных  средств?

Решение:

1. Определим отчетную продолжительность:

.

2. Плановый норматив оборотных средств:

.

Плановая продолжительность  оборота:

.

3. Длительность оборота сократилась на 28.8-25.5=3.3 дня.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ 

    В процессе управления финансовым обеспечением предпринимательской деятельности большое значение имеет эффективность  управления оборотным капиталом, т.к. оборотные активы занимают большой  удельный вес в общей валюте баланса. Оборотный капитала – это капитал, инвестируемый предприятием в текущие  операции на период каждого операционного  цикла. Оборотный капитал непосредственно  участвует в создании новой стоимости, функционируя в процессе кругооборота всего капитала.

    Эффективность использования оборотных средств  определяется рядом факторов: объемом  и составом текущих активов, их ликвидностью, оборачиваемостью и другими взаимосвязанными факторами.

     Все критерии оценки эффективного использования  оборотных средств важны для получения положительного конечного результата. Наиболее важными из них являются:

• фактическое время работы оборотных средств, т.е. чем больше времени в сутках работают оборотных средств, тем эффективнее они используются;
• фактический выпуск продукции в единицу времени, т.е. производительность оборотных средств, которая зависит от профессиональной подготовки работающего, от его организации труда и отдыха, от стимулирования его труда.

     -  стоимость и доля активных  оборотных средств, которая улучшает показатели фондоотдачи и фондоемкости.

     Таким образом, практически воздействуя  путем принятия управленческих решений  на вышеперечисленные составляющие критериев оценки эффективности  использования оборотных средств в конечном результате можно добиться в целом эффективности производства.

      СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 

1. Шеремет А.Д. Комплексный экономический анализ деятельности предприятия (вопросы  методологии). М.: «Экономика», 2007 г.
2. Апарина Л.А., Бойкова Л.А.  Учебно-методическое пособие. М.: «Экономикас предприятия», 2009 г.
3. Новопашина Е.А. Экономический анализ: Краткий курс лекций. Тюмень: Тюменский государственный институт мировой экономики, управления и права, 2008 г.
4. Хохлов В.В. Особенности управления оборотных капиталов российских предприятий. – М.: Высшая школа, 2008 г.
5. Economics.wideworld.ru/ Экономика, 2010 г.