Банковская система. 13

содержание

ВВЕДЕНИЕ

1. Банковская система: сущность и принципы построения
2. Национальный банк – главный элемент банковской системы Украины.
3. Функции и роль банковской системы в экономике государства
4. Особенности построения банковской системы в Украине

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

введение

Довольно  тяжело отметить, как и когда возникли первые банки. Дело в том, что сегодня  банки – это универсальные  финансовые учреждения, которые выполняют  до 300 видов разнообразных услуг. Поскольку эти операции и услуги возникли не в одно время и не в одном месте, то становится тяжело отметить, когда возникло банковское дело. Самыми давними считаются операции по сбережению денег. Этим занимались или церковные заведения, или  частные лица. Следует отметить, что в некоторых случаях уже  в давнем мире насчитывались проценты за внесенные деньги или собственность. Отдельно возникла потребность в  обращении денег. В Середине века торговля велась монетами различных  стран, городов и даже частных  лиц. Все монеты имели различный  вес, форму и номинал. Поэтому  нужны были специалисты, которые  должны бы вести учёт. Эти специалисты  размещались со своими конторами  там, где была наиболее развита торговля. Люди, которые занимались операциями сбережения и перемещением денег, понимали, что собранные богатства не используются. Если хотя бы некоторую часть от этих средств отдавать во временное  использование, тогда можно было бы извлекать из этого выгоду. Таким  образом, возникли ссудные (кредитные) операции, в основе которых лежала выдача денег на срок с обязательным возвратом и уплате процента. Залогом  при этом были дома, корабли, дорогое  и ценное имущество и т.д. Все  эти операции сначала существовали отдельно, а только постепенно они  объединялись в организации, которые  мы привыкли называть банками. Слово "банк" в переводе из итальянского "banco" означает стол. В Великобритании капиталистическая банковская система возникла в ХVII веке, кстати банкиры вышли из среды мастеров золотых дел или купцов.

В нашем обществе банки выполняют разнообразные  виды операций. Они не только организовывают денежное обращение и кредитные  отношения. Через них осуществляется финансирование народного хозяйства, страховые операции, купля, продажа  ценных бумаг, а в некоторых случаях  управления собственностью и посреднические услуги.

Банковская  система является основной составляющей кредитной системы страны. Под  ней понимают совокупность различных  видов банков и небанковских институтов в их взаимосвязи, существующую в  той или иной стране в определенный исторический период. Банки составляют неотъемлемую черту современного денежного  хозяйства, их деятельность тесно связана  с потребностями воспроизводства. В современном обществе банки  не только организуют денежный оборот и кредитные отношения. Через  них осуществляется финансирование народного хозяйства, страховые  операции, купля-продажа ценных бумаг  и др.

Банк –  это автономное, независимое кредитное  учреждение, имеющее статус юридического лица и осуществляющее деятельность в сфере оказания финансово-кредитных  услуг. Банк является самостоятельным  хозяйствующим субъектом, действующим  на принципах хозяйственного расчета. Специфика заключается в том, что банки работают в сфере  обмена, а не с сфере производства. Главным в их деятельности является организация кредитно-денежного процесса и монетарная политика.

Ныне действующая  двухуровневая банковская система  сменила существовавшую в СССР иерархическую (одноуровневую) банковскую систему. И  в настоящее время в стране функционирует Национальный банк Украины  – структура, созданная в 1991 г. и  представляющая верхний уровень  банковской системы и целая сеть коммерческих банков, состав и численность  которых существенно изменяется во времени. Деятельность банковской системы  регламентируется Законом «О банках и банковской деятельности» от 7 декабря 2000 г.

БАНКОВСКАЯ СИСТЕМА: СУЩНОСТЬ и  принципы построения

Банковская  система имеет свое особое назначение, свои специфические черты и функции  в экономике, которые не просто повторяют  назначение и функции отдельных  банков. Возникает банковская система  не вследствие механического объединения  отдельных банков в случайную  совокупность, а строится по заранее  предусмотренной концепции, в пределах которой отводится определенное место каждому виду банков и каждому  отдельному банку.

Принятый  в 1991 г. Закон Украины «О банках и  банковской деятельности» [1] прежде чем  определить, какие банки могут  быть в Украине и как они  должны функционировать, зафиксировал концептуальное положение, согласно которому банковская система Украины должна быть двухуровневой, установил, какие  банки принадлежат к каждому  из уровней и каков будет механизм связей между ними.

Поэтому более  правомерным является определение  банковской системы как законодательно определенной, четко структурированной  и субординированной совокупности финансовых посредников, которые занимаются банковской деятельностью на постоянной профессиональной основе и функционально взаимосвязаны в самостоятельную экономическую структуру. организационная схема банковской системы любой страны выглядит на сегодняшний день приблизительно так, как показано на рисунке 1.Самостоятельность банковской системы как экономической структуры имеет двойное направление:

• по отношению  к отдельным банкам как ее структурным  элементам;

• по отношению  к другим подобным большим системам, которые функционируют в экономике  параллельно с банковской.

Институт верхнего уровня банковской системы

Центральный банк

Институты нижнего уровня банковской системы

Небанковские  

Коммерческие банки                        кредитно-финансовые

институты

Универсальные      Специализированные                Инвестиционные

банки         банки                           компании      Инвестиционные фонды

Инвестиционные банки                   Страховые компании                 Ипотечные банки                             Пенсионные фонды

Сберегательные банки                   Ломбарды                                  Банки потребительского         Трастовые компании

кредита                          и др.

Отраслевые банки

Внутрипроизводственные банки

Рисунок 1. Схема банковской системы любой страны [9]

Банковскую  систему необходимо рассматривать  по отношению к другим системным  структурам, с которыми она взаимодействует  и создает как подсистема более  общее образование – экономическую  систему в целом. Сравнивая банковскую подсистему с другими, можно выявить  в ней черты, которые общие  для них всех, что подтверждает ее системный характер, а также  сугубо специфические черты, которые  подчеркивают ее банковскую специфичность.

К таким общим  чертам можно отнести [8]:

• объединение многих однотипных элементов, которые подчиняются одинаковым целям. В банковской системе такими элементами являются отдельные банки; одинаковость целей всех банков оказывается в борьбе каждого из них за прибыльность и ликвидность;

• динамичность системы. Банковская система постоянно развивается, адаптируясь к изменению экономической ситуации в стране. Так, с началом рыночной трансформации экономики Украина адаптировала свою банковскую систему согласно требованиям рынка и продолжает ее совершенствовать по мере построения рыночной экономики: возрастает количество банков, совершенствуются методы банковской деятельности, расширяется круг их операций и т.п.;

• закрытость системы. Банковская система является системой «закрытого типа», что проявляется в концентрации внимания ее субъектов преимущественно на специфической деятельности, связанной с денежной сферой. Например, банкам в Украине запрещено заниматься производственной деятельностью, торговлей, страховым делом и т.п. С другой стороны, субъектам других систем запрещено заниматься сугубо банковской деятельностью. Больше того, большой объём банковской информации является по закону банковской тайной и не может разглашаться или передаваться в другие системы. Вместе с тем эта закрытость является довольно относительной. Ведь банки функционально постоянно взаимодействуют с другими системами, испытают влияние со стороны последних и сами проникают в сферы их функционирования;

• саморегуляция системы. Банковская система имеет способность к самонастройке, саморегулированию: если один из банков банкротится, его «нишу» немедленно занимают другие банки; если изменяется экономическая ситуация в стране, банки немедленно адекватно изменяют методы деятельности, как это произошло в Украине в период гиперинфляции 1992-1994гг., когда все банки превратились в универсальные, чтобы выжить.

К специфическим  чертам, которые характерные только для банковской системы и выделяют ее из ряда других, можно отнести [8]:

– двухуровневое  построение;

– централизованный механизм контроля и регулирование  движения банковских резервов;

– наличие  общесистемной инфраструктуры, которая  обеспечивает функциональное взаимодействие отдельных банков;

Двухуровневое построение – ключевой принцип построения банковских систем в рыночных экономиках, их решающий качественный признак, который отличает их от других систем. Одноуровневое построение возможное лишь в тоталитарных экономиках, где достаточно создать один государственный банк и он может осуществлять на административно-командных началах и эмисионно-кассовую функцию, и кредитно-расчетное обслуживание хозяйственной клиентуры, как это, в сущности, было в СССР. Не было двух уровней банков и в докапиталистических, слабых рыночных экономиках, когда каждый банк выполнял весь набор функций – и эмисионно-кассовых, и кредитно-расчетных.

При двухуровневом  построении на первом уровне находится один банк (или несколько банков, объединенных общими целями и задачами, как, например, Германии в США). Такому учреждению предоставляется статус центрального банка. На него возлагается ответственность за решение макроэкономических задач в денежно-кредитной сфере, прежде всего поддержания постоянства национальных денег и обеспечение постоянства функционирования всей банковской системы. Хотя эти задачи решаются при участии всех банков, тем не менее, успех может быть достигнут только при соответствующей координации усилий каждого из них. Возлагается такая координация на центральный банк, для чего он законодательно наделяется соответствующими полномочиями.

На втором уровне банковской системы находится остальные банки, которые в Украине принято называть коммерческими банками.

В зарубежных странах коммерческими называют только часть банков второго уровня. Преимущественно это банки, которые  выполняют весь комплекс базовых  операций и созданные на акционерной  основе. Кроме коммерческих, в каждой стране выделяется целый спектр других банков – кооперативных, частных, специализированных и т.п.

Банки второго  уровня являются экономически самостоятельными, равноправными, конкурирующими между  собой на денежном рынке. Они юридически и экономически самостоятельны и  строят свою деятельность на коммерческих началах с целью получения  прибыли. Ради прибыли они обслуживают  своих клиентов, испытывая при  этом большие риски: кредитные, процентные, валютные и т.п.

Двухуровневость банковской системы характеризуется также четким законодательным размежеванием прав и обязанностей каждого звена системы, а также небанковских финансовых посредников.

Во многих странах центральному банку предоставлено  право лицензирования банковской деятельности, право устанавливать экономические  нормативы деятельности коммерческих банков, осуществлять той или иной мерой надзор и контроль за банками. С другой стороны, законы ограничивают права центральных банков в коммерческой деятельности, запрещают, в частности, им обслуживать хозяйственную клиентуру. Этим коммерческие банки защищаются от конкуренции со стороны более сильного – центрального – банка, обеспечиваются их права как банков второго уровня.

Централизованное  регулирование банковской деятельности как специфический признак банковской системы определяется прежде всего ее регулятивной функцией. Определенное влияние на этот признак имеет также эмиссионная функция банковской системы.

Все коммерческие банки обязаны сохранять свои свободные резервы (средства) на счетах в центральных банках, а последние  имеют право контролировать и  регулировать движение средств по этим счетам. При появлении у коммерческих банков чрезмерных резервов, которые  угрожают чрезмерным ростом предложения  денег и нарушением конъюнктуры  рынков, центральный банк имеет право  часть их заблокировать, повысить норму  обязательных резервов и, сузив этим возможности коммерческих банков, предоставлять  кредиты и создавать новые  депозиты. Если же нужно увеличить  объемы банковских резервов и расширить  кредитные возможности коммерческих банков, центральный банк снижает  эту норму и даже может предоставлять  последним в ссуду дополнительные резервы. В таком случае у коммерческих банков увеличивается кредитный  потенциал, возможности создавать  новые депозитные деньги, которые  приводит к увеличению предложения  денег.

Конечно, каждая другая система, которая функционирует  в экономике, тоже имеет свою определенную инфраструктуру, и в этом понимании  банковская система не является исключением. Тем не менее только в банковской системе инфраструктура есть чрезвычайно сложной, многопрофильной, жизненно необходимой для функционирования отдельных банков. Без некоторых ее элементов выполнения банками отдельных операций будет крайне неэффективным, а то и просто невозможным. Так, в первые годы формирования банковской системы в Украине не было единого механизма межбанковских расчетов, вследствие чего расчеты между предприятиями – клиентами банков невероятно затягивали, а нередко просто срывались, вследствие чего они несли значительный убытки. Сейчас в банковской системе созданный и действует механизм централизованных межбанковских расчетов на базе электронных технологий, которые дает возможность все межхозяйственные расчеты осуществлять немедленно, в режиме реального времени.

Гибкое объединение  высокого уровня централизованной управляемости  системы с децентрализацией экономической  самостоятельности и ответственности  банков как ее отдельных элементов  – еще одна отличительная черта  банковской системы. Конечно, проблемы подобного объединения централизованного  управления с децентрализацией ответственности имеют место и в других системах. Тем не менее, нигде они не проявляются так остро и масштабно, как в банковской системе, где вся ответственность перед инвесторами и вкладчиками полностью полагается на банк, а возможности принятия адекватных управленческих решений его руководством существенным образом ограничиваются нормами системного управления. Эта противоречивость постоянно проявляется в реальной действительности.

Национальный банк – главный  элемент банковской системы Украины

Создание  новой банковской системы в Украине  на основе государственных банков началось в 1991 году с принятием Закона "Страны "О банках и банковской деятельности", согласно которому были заложены основы классической двухуровневой банковской системы, которая включает верхний  и нижний уровни, а также определено, какие банки принадлежат к  каждому из уровней и каким  будет механизм связей между ними.

В результате дезинтеграции бывшего Советского Союза украинское отделение Государственного банка СССР вынуждено было принять  решения о распределении ассигнований, поскольку союзный банк не подготовил плана кредитов на начало 1991 года. На базе украинского республиканского отделения Государственного банка  СССР был создан Национальный банк Украины (НБУ). Уже летом 1991 года инструкции союзного Государственного банка не имели обязывающего действия в Украине, а 25 декабря 1991 года Государственный  банк СССР был официально ликвидирован и НБУ стал центральным банком Украины.

Законом предусматривается  функционирование двухуровневой банковской системы, в которой НБУ действовал бы как центральный банк, а остальные  банки осуществляли бы коммерческие банковские операции.

НБУ – это  банк первого уровня. Он выполняет  традиционные функции, которые характерны для центрального банка государства: это эмиссионный и расчетный  центр государства, банк банков и  банкир правительства. НБУ не является независимым. Он подчиняется Верховной  Раде и Кабинету Министров Украины.

С принятием  закона "О национальном банке" (май 1999 года) в Украине стал четко  определен статус центрального банка, разграничены его функции от функций  коммерческих банков.

Следовательно НБУ – это:

• единственный эмиссионный центр страны, он владеет манопольним правом на эмиссию банкнот, организацию и регуляцию денежного обращения;
• банк банков. Он не занимается кредитно-расчетным обслуживанием других банков и кредитных заведений, не выдает кредитов коммерческим банкам, не организовывает механизм межбанковского кредитования;
• управляющий золотовалютными резервами государства;
• представитель интересов государства в международных финансово-кредитных организациях.

На НБУ  возлагаются функции контроля за выполнением коммерческими банками законодательства из банковской деятельности, за соблюдением экономических нормативов. Он осуществляет государственную регистрацию банков и кредитных учреждений, а также лицензирования банківских операций, устанавливает для них единственные правила проведения операций, бухгалтерского учета и отчетности, защиты информации и средств.

Однако стратегической целью и важнейшей обязанностью НБУ является создание благоприятной  среды, в которой действуют коммерческие банки и другие финансовые учреждения. Это означает, что основной целью  деятельности НБУ являются:

1) защита  и обеспечение стабильности валюты  Украины;

2) развитие  и укрепление банковской системы;

3) установление и поддержка конкурентной среды;

4) стимулирование использования новых инструментов денежно-кредитной политики.

Значительным  достижением стал ввод системы электорнных межбанковских платежей. Ещё одним прогрессивным шагом является внедрение электронной почты, благодаря которой НБУ может получать ежедневный баланс банковской системы.

ФУНКЦИИ и роль банковской системы  в экономике государства

Роль и  значение для экономики государства  банковской системы проявляется  в ее специфических целях и  функциях.

Главной целью  деятельности отдельных банков является получения прибыли. Что касается банковской системы, то эта цель не просто не увеличивается пропорционально  количеству банков, которые входят в систему, а вообще перемещается на второй план, оставаясь лишь целью  отдельных банков. На первое место  в системе выходят цели [8]:

• обеспечение  общественного надзора и регулирование  банковской деятельности с целью  согласования интересов отдельных  банков с общественными интересами;

• обеспечение  надежности и стабильности функционирования банковской системы в целом с  целью стабилизации денег и бесперебойного обслуживания экономики.

Ни одна из этих целей не по силам отдельному банку, каким бы экономически могущественным он не был. Только скоординированное  объединение их в систему, сориентированную на указанные цели, делает достижение их реальным.

Не менее  выразительно проявляется отличие  функций банковской системы как  самостоятельной структуры от функций  отдельных банков.

Банковская  система способна выполнять три  такие функции:

• трансформационную;

• создание платежных средств и регулирование  денежного оборота (эмиссионную);

• обеспечение  стабильности банковской деятельности и денежного рынка (стабилизационная).

Трансформационная функция банковской системы базируется на аналогичной функции отдельных  банков. Тем не менее, она не является суммой механического составления  подобной функции всех банков, которые  входят в систему. В масштабах  системы возникает качественно  новая функция трансформации  – более масштабная, более глубокая, более завершенная и эффективная, чем сумма трансформационных  потенциалов отдельных банков. Это  предопределяется двумя обстоятельствами [11]:

• во-первых, в трансформационный процесс  активно включается центральный  банк. Как банк банков он активно осуществляет все виды трансформационных процессов на межбанковском уровне. Через механизмы рефинансирования (кредитные аукционы, кредитование через «учетное окно», «ломбардное окно», прямое кредитование отдельных банков и т.п.) центральный банк трансформирует ресурсы денежного рынка и по срокам, и по размерам, и по рискам, и в региональном аспекте, да еще и в больших масштабах, чем отдельные коммерческие банки. Он завершает трансформационные процессы в пределах всего денежного рынка, начатые непосредственно коммерческими банками;

• во-вторых, система существенным образом повышает трансформационный потенциал узкоспециализированных банков. Встроенные в систему, они  получают возможность выполнять  эту функцию в кооперации с  универсальными банками. Если банк, как, например, Сбербанк Украины, специализируется на депозитных операциях, то в составе  системы он может предложить мобилизованные средства банкам, которые выполняют  кредитные операции. Совместно, как  составные системы эти банки  могут обеспечить весь комплекс трансформации  денежного капитала на рынке.

Функция создания платежных средств и регулирование  денежного оборота (эмиссионная) заключается  в том, что банковская система  оперативно изменяет массу денег в обращении, увеличивая или уменьшая ее согласно изменению спроса на деньги. Другими словами, банковская система управляет предложением денег [7].

Это ключевая функция банковской системы. В ее выполнении принимают участие все  звенья системы – центральный  банк, все банки второго уровня. Она касается всех направлений банковской деятельности, прежде всего кредитной.

Эта функция  банковской системы качественно  отличается от аналогичной функции  отдельного банка. Каждый отдельный  банк потенциально способен принимать участие в формировании предложения денег и заинтересован расширять эту свою деятельность, поскольку она дает ему дополнительные доходы. Но только система может определить границы этой деятельности, которые адекватные спросу на деньги, и ввести в эти границы эмиссионную функцию каждого банка. Это достигается методами и инструментами денежно-кредитной политики центрального банка, реализацию которой обеспечивает система в целом.

Функция обеспечения  стабильности банковской деятельности и денежного рынка (стабилизационная) связана с чрезвычайно высоким  риском банковской деятельности. Банки, в отличие от других экономических  субъектов, содержат в себе повышенную угрозу дестабилизации собственной  деятельности, разлада всего денежного  рынка, провоцирование общеэкономического кризиса. Поэтому каждый отдельный  банк не может выполнять стабилизационной функции, а скорее на оборот [4].

Как посредники на денежном рынке, банки функционируют  преимущественно за счет чужих капиталов  – акционерного капитала, привлеченных средств вкладчиков и ссуд других банков. Поэтому они находятся под постоянным контролем и давлением со стороны большого количества клиентов и акционеров, действия которых определяются не только экономическими расчетами, а и слухами, ожиданиями, предположениями. Поэтому над банками постоянно висит угроза паники, которая может вызвать обвальное изъятие депозитов и банкротство, если этот процесс своевременно не остановить. Кроме того, под давлением своих кредиторов и владельцев банки вынуждены вкладывать капиталы в высокодоходные, но низколиквидные активы, рискуя потерять доверие вкладчиков и вызвать панику. Обеспечить высокое доверие к банкам – задача не только отдельных банков, а и всей банковской системы.

Банки –  не только посредники на рынке, а и  предприятия, которые могут «зарабатывать  деньги», предоставляя ссуды своим  клиентам. Это, наверное, наиболее высокорентабельный вид производства, и над банками постоянно витает большой «соблазн» «заработать» и предложить денег больше, чем у них для этого есть оснований и чем это нужно для рынка. Это положение касается коммерческих и центральных банков. Тем не менее, такое поведение определяется не погоней за прибылью, а экономической или политической ситуацией, которая сложилась в стране.

Выполнение  банковской системой стабилизационной функции проявляется двояко: в  принятии ряда законов и других нормативных  актов, которые регламентируют деятельность всех ее звеньев – от центрального банка к узкоспециализированным коммерческим банкам с одной стороны; с другой – в создании действующего механизма государственного контроля и надзора за соблюдением этих законов и за деятельностью банков вообще.

На этом основании  создаются специальные механизмы  обеспечения стабильности банковской деятельности, которые включают [11]:

• страхование  банковских рисков, прежде всего кредитных;

• страхование  банковских депозитов, прежде всего  физических лиц;

• централизованное установление экономических нормативов по тем направлениям банковской деятельности, которые связаны с наибольшими  рисками;

• создание централизованного надзора и  контроля за банковской деятельностью;

• узаконение разных механизмов централизации банковского  капитала (создание консорциумов, картелей, трестов, концернов, холдингов).

Особенности построения банковской системы  в Украине

Формирование  банковской системы Украины началось с провозглашением независимости  и выходом с состава СССР в 1991 г. До этого времени в Украине  не было необходимых предпосылок  для существования самостоятельной  банковской системы. Большинство банковских учреждений, которые действовали  на ее территории в конце 80-х лет, были не самостоятельными банками, а  филиалами союзных банков. Они  входили в состав банковской системы  СССР и управлялись из союзного центра. Самая союзная банковская система  была далеко не рыночной, и потому после  провозглашения курса на перестройку  с 1988 г. началось активное ее реформирование, в том числе и на территории Украины. Тем не менее, задача создания законченных банковских систем в  каждой союзной республике во времена  существования Союза не относилось, хотя шла речь о формировании центральных  банков в каждой из республик. В частности, уже в 1990 г. началась разработка проекта  Закона Украины «О банках и банковской деятельности». Но наивероятнее имелось в виду реорганизовать сам союзный центральный банк (Госбанк СССР), что-то наподобие Федеральной резервной системы США, а не создать самостоятельные банковские системы в каждой республике.

Начало формирования в Украине собственной банковской системы рыночного типа был положенный Законом «О банках и банковской деятельности», принятым Верховной Радой 20 марта 1991 г. В основу развития банковской системы Украины этим Законом были положенные принципы, общепризнанные в мировой практике [1]:

• двухуровневое  построение;

• четкое функциональное размежевание между банками первого  и второго уровней;

• функционирование банков второго уровня на коммерческих началах и на договорных отношениях с клиентурой;

• ликвидация монополии государства на банковское дело, возможность создания коммерческих банков разных форм собственности, либерализация  банковской деятельности;

• организация  государственного контроля и надзора  за банковской деятельностью и наложение  этой задачи на центральный банк;

• независимость  центрального банка от государственных  органов исполнительной власти;

• формирование общесистемной инфраструктуры обеспечения  банковской деятельности и др.

На сформированной этим Законом правовой и концептуальной основе банковская система Украины  за короткий срок прошла сложный, но довольно результативный путь развития. Найвагомішими есть результаты в інституційно-структурному ее развития.

К середине 1994 года открытия банка в Украине  можно было сравнить с открытием  частного предприятия или общества. Как следствие, число коммерческих банков к конца 1992 году превысило 90. В 1992 году их было уже 130, а в 1993 году – 207. В течение трех последующих лет, количество банков достигло 230 и стабилизировалась на этом уровне. В то же время три с пяти больших государственных банков – "Промстройбанк", "Житлосоцбанк", "Агропромбанк" – были преобразованы в акционерные компании – "Проминвестбанк", "Укрсоцбанк", а также банк "Украина". 1992-1993 лет характеризуются как период создания банков "новой волны". В этот период в результате прогрессирующего развития совместных предприятий, малых предприятий и акционерных компаний создаются банки со значительной долей частного капитала.

Народнохозяйственное  значение банковского сектора Украины  особенно заметно снизилось в 1994-1995 годах. Один из признаков этого этапа  – низкий уровень банковского  менеджмента. Это привело к банковскому  кризису и банкротству отдельных  банков. В течение 1994 года обанкротились 12 банков. В 1995 году 20 банков были переведены в состояние оздоровления. На протяжении 1996 года обанкротилось 45 банков (прямое банкротсво), а 60 прибывали в состоянии оздоровления (скрытое банкротсво). По данным Национального банка Украины, количество проблемных банков составляли 28. В начале 1998 года 23 банка проходили процедуру санации, 16 подлежали закрытию, 12 – признаны банкротами.