Финансовые потоки в логистической системе

Введение

 

 

В настоящее время  российские предприятия функционируют  в условиях значительной нестабильности экономической среды, что вызывает необходимость поиска высокоэффективных  методов и способов управления деятельностью  промышленных предприятий. Одним из таких методов является логистика, позволяющая выйти на качественно новый уровень управления материальными, финансовыми и информационными потоками предприятия в целях улучшения конечных результатов его производственно-хозяйственной деятельности и обеспечения стабильного положения на рынке.

В условиях перехода к  рыночной экономике повышение эффективности  производства и реализации продукции  определяет необходимость выделения  и изучения логистических финансовых потоков, соответствующих перемещению  товарно-материальных и товарно-нематериальных ценностей, которые в процессе перемещения от одного хозяйствующего субъекта к другому могут рассматриваться в качестве соответствующего товарного потока. При этом его движение обусловлено выполнением целого ряда логистических операций.

Переход к рыночным отношениям, расширение масштабов хозяйственной  деятельности, возросшая потребность  в усилении всех видов взаимосвязей в процессах управления финансовыми  потоками, порожденных сбытовыми  товарными потоками, обусловили основные требования к новым формам и методам повышения эффективности управления деятельностью предприятий, увеличения результативности их деятельности, улучшения финансового состояния. Формирование финансовых потоков логистики на предприятиях, использование логистических принципов и методов, позволит подойти на новой основе к решению традиционных задач, повысить эффективность их производственно - хозяйственной деятельности.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Глава 1. Финансовые потоки в логистической системе.

 

 

1. Понятие и виды  финансовых потоков.

Финансовый поток —  это совокупность циркулирующих  в логистической системе, между  логистической системой внешней  средой финансовых ресурсов, связанных  с матери альными и информационными  потоками. Движение финанс вых потоков  может проходить как внутри логистической системы, так и вне ее.

Рыночная экономика  при всем разнообразии ее моделей  характеризуется как социально-ориентированное  хозяйство, предполагающее обязательное государственное регулирование. Огромную роль в структуре рыночных отношений играют финансы. Финансовые потоки вращаются в финансовом окружении. Под финансовым окружением подразумевают внутреннюю и внешнюю среду предприятия, финансы и финансовые ресурсы (финансовые потоки), источники и потребителей ресурсов. В общем виде финансовая система включает в себя:

1)   различные сферы  финансовых отношений в рамках  данной страны;

2)   совокупность  финансовых учреждений страны. Финансовые  отношения охватывают отношения,  связанные с образованием и  движением финансовых ресурсов  между:

1)   государством и предприятием (предприятиями);

2)   между самими  предприятиями;

3)   между отдельными  государствами.

К финансовым учреждениям  государства относятся: Министерство финансов, его органы, местные финансовые отделы и управления, финансовые отделы предприятий и контрольно-ревизионные управления. Финансовая система включает следующие звенья: государственный и местные

бюджеты, фонды социального  страхования, пенсионные фонды, фонды  личного и имущественного страхования, финансы предприятий, отраслей, различные специальные денежные фонды. Финансового потока зависит от наличия обслуживаемого товарного потока. Направленность движения финансо-вых потоков в логистике определяется необходимостью обеспечения перемещения соответствующего материального потока. Кроме того, размер и время движения финансового потока (в т.ч. и время начала движения) зависят от выбранной формы расчетов между фирмой-продавцом и покупателем. При этом наиболее эффективной считается форма взаиморасчетов ценными бумагами. Движение финансовых средств обязательно сопровождается соответствующими им документами, на основе которых производятся финансовые операции. Возникновение финансовых потоков, направление и перемещения зависят от условий, оговоренных в договоре купли-продажи (расчетах поставщика—покупателя), базисных условий поставки.

Различают следующие  виды финансовых потоков:

1)   по отношению  к логистической системе:

а)   внешние финансовые потоки;

б)   внутренние финансовые потоки;

2)   по направлению  движения:

а)   входные потоки;

б)   выходные потоки;

3)   по применяемым  формам расчетов:

а)   денежные финансовые потоки (наличные средства);

б)   безналичные  финансовые потоки;

в)   учетно-финансовые потоки;

4)   по видам расчетов:

а)   потоки финансовых ресурсов по рублевым счетам;

б)   потоки финансовых ресурсов по валютным счетам;

5)   по назначению:

а) закупочные финансовые потоки;

б)   инвестиционные финансовые потоки;

в)   финансовые потоки, связанные с формированием материальных затрат в процессе производства;

г)    финансовые потоки, связанные с формированием трудовых затрат;

д)   финансовые потоки, возникающие в процессе распределения  продукции;

6)   по видам хозяйственной  деятельности:

а)   вертикальные потоки;

б)   горизонтальные потоки;

7)   по способу  переноса авансированной стоимости на това-i ры:

а)   сопутствующие  движению основных фондов;

б)   сопутствующие  движению оборотных средств.

 

 

2. Управление и оптимизация финансовых потоков.

 

 

Основной задачей управления финансовым обслуживанием процессов  материально-технического обеспечения и сбыта в рамках логистической деятельности является преодоление временного разрыва между приходом и расходом денежных средств. Чтобы определить потребность в финансовых ресурсах, необходимо, во-первых, знать длительность плановых периодов (они устанавливаются в процессе логистического бюджетирования) и, во-вторых, выявить моменты времени, важные для поддержания непрерывности воспроизводственно-логистического процесса в целом.

К их числу, в частности, относятся:

*  моменты времени,  до наступления которых все производственные ресурсы должны быть закуплены и подготовлены к применению;

*  моменты поставки  готовой продукции на склад;

*  моменты, не позже  которых продукция или услуги  должны быть проданы.

Целью управления логистическими финансовыми потоками является организация планирования и финансового управления рациональным использованием средств и услуг логистической системы, необходимых для решения поставленных перед этой системой задач. Получение прибыли – необходимое, но не достаточное условие для положительного движения денежного потока предприятия. Чтобы гарантировать финансовую устойчивость, следует прежде всего представлять, что под ней подразумевается.

В понятие финансовой устойчивости входит:

*  оплата текущих  обязательств (долгов по выплатам, заработной плате и т.п.);

*  способность погашать  будущие обязательства на основе  ожидаемой выручки;

*  денежные средства  для плановых вложений в основные  средства (оборудование, транспорт,  недвижимость и т.д.);

*  резервные средства  или возможность получения кредита для оплаты незапланированных расходов. На рис. 5.3 представлена схема кругооборота финансовых потоков.

В процессе планирования движения финансового потока в ЛС необходимо организовать надежную систему  получения платежей от потребителей (заказчиков) с оплатой счетов-фактур в установленные сроки и обеспечить мониторинг и контроль.

Управление финансовыми  потоками в логистических системах позволяет:

*  проводить многовариантные  сценарные расчеты развития предприятий  и на основе этих расчетов  формировать их стратегию;

*  синхронизировать движение  финансовых и материальных потоков;

*  осуществлять постоянный анализ  и контроль исполнения всех  бюджетов (производственных, финансовых  и пр.) и при значительных отклонениях  в состоянии внешней и внутренней  среды проводить соответствующие корректировки;

 

 

 

  производить оценку  текущих и инвестиционных решений,  их влияния на конечные финансовые результаты;

*  разрабатывать оптимальный  график налоговых платежей;

*  формировать оптимальную систему  управления и контроля над  дебиторской и кредиторской задолженностями.

Для эффективного управления финансами  необходимо учитывать:

*  цели предприятия и средства их достижения (наличие дерева целей позволит выделить генеральную и основные цели фирмы на конкретный период времени и определить необходимые средства для их достижения);

*  результаты прошлых периодов  и состояния в данный момент  времени (так как это является основой для планирования будущего и позволяет определять и учитывать тенденции, финансовые пропорции и нормативные соотношения);

*  методы мониторинга и систему  контроля за движением денежных  средств и сохранением экономических  показателей в заданном диапазоне (для выполнения функций наблюдения и контроля необходима систематизированная финансово-экономическая информация).

В управлении финансами фирмы существует классический набор финансовых инструментов, к которым относятся: финансовый анализ; финансовое планирование (включающее разработку бюджета, баланса, динамики финансового потока); управление привлечением заемных средств (или кредитов), основным и оборотным капиталом, размещением свободных средств, инвестициями; лизинг; траст; факторинг; страхование и др.

В основе финансового управления, в международной практике называемого  бюджетированием, лежит разработка бюджета, включающего доходную и  расходную части, а также планирование динамики движения финансового потока и составление баланса предприятия (с приложениями). Реальные условия бизнеса и неопределенность поведения субъектов рынка не дают возможность точно и обоснованно планировать, поэтому разработанные финансовые документы требуют постоянной корректировки для гибкого отражения рыночных воздействий.

Основу финансовой системы компании составляют:

*  бизнес-единицы и центры  финансового управления;

*  консолидированные фонды и  резервы различных уровней;

*  консолидированные балансы,  управление внутренними и внешними  финансовыми потоками.

При проектировании финансовой системы необходимо разделить управление текущими, перспективными операциями и ключевыми проектами. Современные стандарты корпоративного управления требуют, чтобы бухгалтерский учет дополнялся управленческим или, иначе говоря, аналитическим учетом. Система аналитического учета (см. гл. 4) как бы «переводит» бухгалтерскую отчетность и другие первичные данные в вид, удобный для принятия решений, анализа и планирования деятельности компании. Ведение управленческой отчетности в обязательном порядке предполагает разработку трех стандартных плановых и отчетных документов: баланса движения денежных средств (cash flow), отчета о финансовых результатах (financial statement) и баланса компании в «управленческом» формате (balance sheet).

Аналитический учет обеспечивает разработку финансовых планов компании и бюджетов ее подразделений. В сферу действия аналитического учета входит организация управления центрами прибыли и другими подобными структурами. Система оценочных показателей, рекомендуемых для ведения аналитической работы в организациях, входящих в ЛС, представлена в табл. 5.1.

 

 

 

 

Бухгалтерские стандарты, планы счетов и подходы к аналитическому учету в России и за рубежом  различны. Неодинаковы они и в  различных группах стран. Различаются, в частности, принципы амортизации, правила «переноса» убытков в  счет прибылей будущих периодов, шкалы налогов, способы калькуляции облагаемой прибыли и пр.  
Как известно, существуют две главные модели ведения бухгалтерского учета – британо-американская и континентальная. Первая система, известная как GAAP (Generally Accepted Accounting Principle), принята в странах англосаксонского мира. В Европе действует так называемая континентальная модель учета. В ЕС применяются специальные директивы по вопросам учета. Международная система финансовой отчетности (International Accounting Standards) включает порядка тридцати бухгалтерских стандартов.

При параллельном ведении бухгалтерского учета в бухгалтерских книгах и отчетных документах могут появиться  существенные расхождения и методические ошибки. Совместимость методов финансово-бухгалтерского учета – это ключевое условие для нормального функционирования системы управления. В ином случае отчетные документы и оперативные сводки будут читаться на разных уровнях управления по-разному.  
В последнее время в зарубежных корпорациях отдел финансового контроля все чаще наделяется дополнительными полномочиями и выделяется в самостоятельную службу контроллинга (см. п. 4.3). Наиболее последовательная американская модель контроллинга предполагает передачу этой службе всех вспомогательных и технических функций. За финансовыми отделами остаются только содержательные, предпринимательские аспекты финансового управления – планирование, принятие решений. Особенно важной становится функция контроля над издержками, которая осуществляется как на цеховом уровне (регистрация затрат), так и на уровне стратегического планирования и комплексной оценки. «Поведение» издержек компании проявляется в ходе оценки соотношения потоков продаж и затрат, т.е. управление финансовыми потоками помогает решению и этой проблемы. При этом речь должна идти не столько о специализированной службе издержек, сколько об общефирменной системе контроля затрат (direct cost methods) (см. гл. 4).  
Финансовые потоки, обусловленные характером и формой организации отношений в системе «клиент-поставщик» в ЛС, могут быть реализованы разными способами, в том числе путем подключения к электронным платежно-расчетным системам на базе международных компьютерных сетей и прежде всего к Интернету. Электронные магазины, клиентские платежные системы, поддержанные коммерческими банками, уже предлагаются на российском рынке услуг. Управление платежными потоками также представляет собой элемент системы управления финансами. Финансовая система компании усложняется по мере ее роста, однако ключевые принципы организации этих потоков, так же как и организации служб финансового управления, должны сохраняться. Среди них: объективность, простота, экономичность, системная интеграция. При организации финансовых потоков в ЛС основной акцент должен быть сделан на:  
*  организацию и автоматизацию аналитического учета;  
*  управление бизнес-единицами путем регламентирования финансового режима центров прибыли и центров финансовой ответственности, связанных с ЛС;  
*  унификацию форматов планово-отчетных документов, переход на международные стандарты учета;  
*  проведение прогнозных расчетов, контроль за общей картиной функционирования ЛС;  
интеграцию финансовых аспектов основных административных функций и организацию контроля над издержками и расходами структурных элементов ЛС;  
*  подключение к электронным платежно-расчетным и информационным системам.  
Финансовые операции в ЛС могут осуществляться по разным схемам (рис. 5.4).

 

 

 

    4.2.1. Классификация  входных финансовых потоков  
       1.Поток денежных средств от реализации основной продукции. 
       В рамках этого финансового потока выделяются подпотоки: 
       —поток платежей по текущим операциям, под которым понимается средства вырученные предприятием за реализацию товара, оплата которого происходит одновременно или почти одновременно с поставкой продукции (инспотовский поток) 
       —поток погашения дебиторской задолженности и товарных кредитов, т.е. это те деньги, которые получаются от продажи продукции (товаров, услуг) в кредит. Товар или услуга оказываются в настоящее время, а день—поток погашения дебиторской задолженности и товарных кредитов, т.е. это те деньги, которые получаются от продажи продукции (товаров, услуг) в кредит. Товар или услуга оказываются в настоящее время, а деньги получаются через какое-то время (поток продажи в кредит) 
       —поток авансовых платежей - получаются средства за еще не произведенную и нереализованную продукцию 
       2.Поток средств от реализации имущества предприятия 
       В рамки этого потока попадают все средства вырученные предприятием от продажи имеющихся у него активов. 
       Подпотоки: 
       —продажа в кредит 
       —предоплата 
       —инспотовый метод 
       Но более существенна классификация по виду реализ. имущества 
       —от реализации основных средств, имевшихся у предприятия 
       —от реализации нематериальных активов 
       —от продажи имевшихся у предприятия акций и др. ценных бумаг, приобретавшихся предприятием не в спекулятивных целях 
       —доходы, получаемые от реализации имевшихся запасов сырья и материалов (неликвидов) 
       3.Поток средств, получаемых при действии предприятия на финансовом рынке. 
       —%-ный доход, получаемый по ценным бумагам (акциям, облигациям и т.д.) 
       —%-ный доход, получаемый от кредитных операций 
       —денежные средства, получаемые предприятием от спекулятивных операций на финансовом рынке (ценные бумаги приобретаются на короткое время) 
       —возврат денежных средств, т.е. денежные средства, которые предприятие получает после возврата ему ссуд, депозитов, средств, затраченных на приобретение краткосрочных ценных бумаг 
       4.Внереализационные доходы предприятия (неторговые доходы предприятия) 
       —денежные средства, полученные в виде различного рода штрафов, получаемых предприятием (пени) 
       —денежные средства, полученные в результате выигрыша юридических процессов (иски) 
       —доходы от использования имущества предприятия, арендные платежи 
       5.Финансовый поток привлекаемых или занимаемых финансовых средств 
       —кредиты и ссуды, получаемые данным предприятием (средства, которые привлекаются предприятием на возвратной основе на строго определенный промежуток времени на платежной основе) 
       —денежные средства, привлекаемые предприятием в уставной капитал (финансовый поток прямых инвестиций), обычный способ привлечения - продажа акций или паев, фиксир. платежей и строгих условий возврата на предусматривается 
       —денежные средства, полученные в виде финансовой помощи: денежные средства, получаемые предприятием либо от государственных органов, либо от других предприятий на следующих условиях: теоретически предполагается возвратность средств ( но не всегда), за использование денежных средств (по крайней мере формально) платы не предусматривается 
       —подпоток субсидий - денежные средства, получаемые в виде субсидий государства конкретной организации (для бюджетных организаций это основной поток), компенсаций со стороны государства, ден. средства, полученные в качестве благотворительной помощи 
       Характерная черта это потока - безвозвратная основа. 
        
        4.2.2. Выходные финансовые потоки  
       Под выходными потоками понимаются те денежные средства, которые предприятие реально расходует в течении определенного периода. 
       1.Средства, затрачиваемые на оплату сырья материалов и услуг 
       —погашение кредиторской задолженности по приобретенным товарам и услугам 
       —денежные средства, расходуемые на товары и услуги приобретаемые и оп—денежные средства, расходуемые на товары и услуги приобретаемые и оплачиваемые в текущем периоде (инспотовый поток) 
       —авансовые платежи 
       В рамках этого потока рассматриваются все платежи по оплате все товаров и услуг, необходимых для нормальной жизнедеятельности предприятия, оказываемых им другими предприятиями 
       2.Финансовый поток оплаты работников 
       В рамках этого потока попадают все платежи, независимо от того, включаются они в себестоимость или нет, связанные с оплатой труда лиц, нанимаемых данным предприятием 
       —авансовые платежи 
       —инспотовые платежи 
       —погашение кредиторской задолженности 
       3.Финансовый поток налоговых платежей 
       —налоги, включаемые в себестоимость 
       —отчисления во внебюджетные фонды (соц. начисления, которые тоже включаются в себестоимость) 
       —оборотные платежи и акцизы, НДС, таможенные дела 
       —налоговые платежи из прибыли 
        
       4.Поток средств собственникам предприятия 
       —выплата дивидендов 
       —целевые отчисления в гос. предприятия 
       —денежные средства, расходуемые на выкуп ценных бумаг у собственников предприятия 
       5.Поток обслуживания займов,т.е. те деньги, которые расходуются предприятием на то, чтобы выплачивать %, погашать кредиты и т.д. 
       —%-ые платежи, т.е. средства, которые направляются по тем кредитам, которые брало предприятие 
       —платежи по погашению основной ссуды 
       —выдача ссуд и размещение средств в ценные бумаги, на депозиты (выделяются в самостоятельный поток для предприятий типа банк) 
       6.Инвестиционный потокпредусматривает расходование денежных средств на приобретение различного рода имущества 
       —на приобретение основных средств 
       —на приобретение нематериальных активов (патентов, лицензий) 
       —денежные средства, направляемые на приобретение долгосрочных финансовых активов (средства, расходуемые на покупку акций, облигаций, паев) 
       7.Внереализационные расходы- денежные средства, направляемые на погашение различного рода штрафов, пени, выплаты по судебным искам, расходы, связанные с обслуживанием юридических процессов (адвокаты) 
       8.Безвозмездное расходование средств 
       —денежные средства, направляемые в виде субсидий и др. форм безвозмездной помощи др. юридическим или физическим лицам

Финансовые отношения логистических систем

1. Денежные средства;

2. Контрактное право  получить от другого предприятия  денежные средства или любой  другой вид финансовых активов;

3. Контрактное право  обмена финансовыми инструментами  с другим предприятием на потенциально  выгодных условиях;

4. Акции другого  предприятия.

Они состоят из следующих групп. Это отношения (см. рис. 4):

1. С другими предприятиями  и организациями;

2. Внутри предприятия;

3. Внутри объединений  предприятий (логистической системы), которые включают в себя отношения  с вышестоящей организацией;

4. Внутри финансово-промышленных  групп, а также холдинга;

5. С финансово-кредитной  системой – бюджетами и бюджетными  фондами, банками, страховыми компаниями, биржами и различными фондами.

Финансовые отношения внутри предприятия включают отношения между филиалами, цехами, отделами, бригадами и т.д., а также отношения с рабочими и служащими. Отношения между подразделениями предприятия связаны с оплатой работ и услуг, распределением прибыли, оборотных средств и др. Их суть состоит в установлении определенных стимулов и материальной ответственности за качественное выполнение принятых обязательств. Отношения с рабочими и служащими – это выплаты заработной платы, премий, пособий, дивидендов по акциям, материальной помощи, а также взыскание денег за причиненный ущерб, удержание налогов. 

 

 

 

Заключение.

В целом, проведенный анализ управления финансовыми потоками потоков показал, что:

-во-первых, наличие логистического  финансового потока главным образом обусловлено существованием обслуживаемого им товарного потока;

-во-вторых, направление, объем, источник возникновения, и время  начала движения    финансового  потока зависят от согласованной продавцом и покупателем товаров формы  расчетов и предусмотренных в договоре купли-продажи дополнительных условий платежа;

-в-третьих, получившая в  последнее время широкое распространение

практика использования различных видов ценных бумаг для оптимизации взаиморасчетов между продавцами и покупателями товаров, с одной стороны, значительно усложнила механизм финансового обслуживания товарных потоков, с другой — повысила его эффективность12.

По мнению некоторых специалистов в области логистики и финансового планирования, при соблюдении определенных условий схемы взаиморасчетов с использованием ценных бумаг позволяют экономить от 10 до 30% от суммы платежа за поставку товаров. Кроме того, необходимо учитывать, что конкретный механизм финансового обслуживания товарных потоков зависит и от характера хозяйственных связей: прямых (устанавливаемых непосредственно между продавцом и покупателем продукции) или опосредованных (устанавливаемых с участием коммерческого посредника). Специфика опосредованных хозяйственных связей, определенная наличием в логистической цепи третьего субъекта — коммерческого посредника, обусловливает необходимость исследования особенностей применения логистического инструментария в сфере оказания посреднических услуг по организации и обслуживанию движения продукции от предприятий-производителей к предприятиям-потребителям.