Понятие и виды рисков по разным критериям

 

План

Аннотация

Введение

Тема «Понятия и виды рисков по разным критериям. Риск-менеджмент и страхование»

1.Понятия и  виды рисков по разным критериям.

1.1. Понятия и критерии  риска.

1.2. Классификация рисков  – основные принципы.

2.Риск-менеджмент  и страхование

2.1. Процессы управление  риском

Вывод

Заключение

Список литературы

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Аннотация

 Целью данной контрольной работы является изучение понятия и видов рисков по разным критериям, а также риск-менеджмент и страхование.

При написание контрольной  работы мы поставили следующие задачи:

- изучить понятия и  критерии риска;

- рассмотреть классификацию  рисков , его основные принципы;

-рассмотреть понятие  риск-менеджмент;

-изучить процесс управления  рисков;

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

   В повседневной жизни и в своей профессиональной деятельности человечество так или иначе сталкивается с различными рисками: политическими, социальными, экономическими, технологическими и др. Возможность появления ущерба как отрицательного влияния риска заставляет уделять все более пристальное внимание проблеме управления рисками, или риск-менеджменту. При этом развитие общественного производства приводит к расширению сферы возникновения рисков, а следовательно, их возможных отрицательных последствий. В связи с этим все большее значение приобретают те продукты, нововведения и технологии, которые будут обеспечивать меньшую степень риска и соответственно меньшую вероятность возникновения ущерба. Отсюда вытекают два пути по снижению риска:

 во-первых, поиск новых  технологий, максимально уменьшающих  возникновение ущерба,

- и, во-вторых, развитие науки управления риском, заключающееся в его выявлении, оценке, разработке комплекса мер по его снижению и минимизации.

   Сущность риска может быть рассмотрена в различных аспектах. По своей сущности риск является событием с отрицательными, особо невыгодными экономическими последствиями, которые, возможно, наступят в будущем в какой-то момент в неизвестных размерах. Возможность отрицательного отклонения между плановым и фактическим результатами, то есть опасность неблагоприятного исхода на одно ожидаемое явление, называется риском. Возможность положительного отклонения при исходных заданных параметрах на одно ожидаемое явление носит название «шанс». В этом смысле можно говорить о риске ущерба или шансе на прибыль, где ущерб выражен в отрицательном, а прибыль – в положительном отклонении между плановым и фактическим результатами.

 

 

 

 

 

 

 

1.Понятия и  виды рисков по разным критериям.

 1.1. Понятия и критерии риска

   Риск - это вероятность потерь в ситуации, неопределенности, когда руководитель оказывается перед необходимостью разработки альтернативных вариантов решения и последующего выбора из них того, которое наиболее приемлемо.

   Риск воплощается в качестве инициативного, а подчас и дерзкого решения нетривиальной задачи. Рисковать - это значит действовать, реалистично оценивая опасности на путях к намеченной цели, не страшась риска, но и не пренебрегая им, не позволяя ему ни парализовать свою волю и стремление к успеху, ни ввести вас в неоправданный азарт. Выдающимися менеджерами и предпринимателями становятся, при прочих равных условиях, лишь те, кто умеет действовать смело и инициативно, не избегая рисковых решений, но избегая ненужного риска, неоправданных потерь.

   Управлять риском означает уметь анализировать причины, источники и факторы риска, видеть специфику управления геополитическими, политическими, экономическими, техногенными, управленческими рисками, в том числе на различных иерархических уровнях, этапах жизненного цикла систем и операций, оценивать риск и эффективность различных методов риск-менеджмента, снижать и финансировать (страховать) риски, прежде всего инвестиционные.

   Критерии, которыми полезно руководствоваться при разработке и принятии риск-решений, сводятся к следующим:

-достижению заданной  цели;

-непротиворечивости нормативным актам, адекватно отображающим истинные потребности хозяйственной системы, в целом экономики;

-соответствию содержания решения современному научно-техническому уровню производства и прогрессивному опыту;

-приложению максимума усилий по предупреждению, а в случае возникновения - по преодолению негативных последствий риск-действий;

-недопущению ущемления охраняемых законом интересов партнеров и потребителей продукции/услуг фирмы.

   Выбор критериев желательно дифференцировать в зависимости от сферы экономической деятельности. Например, особенности сферы производственных технологий и инноваций предполагают использование в определенной мере специфических критериев, адаптированных к характеру решаемых задач.

   Не может считаться правомерным риск-решение, если не приняты все доступные и необходимые меры по предотвращению вероятного ущерба правоохраняемым интересам партнеров. Эти меры не должны противоречить нормативным актам, общепризнанной этике хозяйствования.

   В практике рисковой деятельности широко используется критерий, который поощряет выбор варианта, обеспечивающего невысокий результат, но зато в обстановке фактического отсутствия риска. Однако столь старательная предусмотрительность уменьшает не только риск, но и результативность, а вслед за этим и конкурентоспособность предприятия.

  При прочих равных условиях предпочтительнее другой критерий максимакса, отражающий стремление получить максимально высокий результат, но и несущий угрозу значительных потерь.

 Вероятные потери определенным образом коррегируются со значимостью результата, для обеспечения которого идут на риск.

  Нередки случаи оценки рисковых ситуаций по одному критерию, но гораздо разумнее использовать совокупность взаимоувязанных критериев, поскольку риск есть функция множества переменных разнонаправленного действия. К тому же большинство риск-решений одновременно преследует несколько целей, характеризуемых показателями далеко не одного порядка. Правда, при многоцелевой ситуации критерии подчас объективно противоречивы, что обязывает ранжировать их для учета предпочтений при разработке вариантов решений.

Управление риском сводится к следующей последовательности работ:

-разработке политики в области управления риском;

-анализу рисковой ситуации - выявлению факторов риска и оценке его возможного уровня, предугадыванию поведения хозяйствующих субъектов в этой ситуации;

-разработке альтернативных вариантов решения и выбору наиболее приемлемого и правомерного из них;

-определению доступных путей и средств минимизации риска;

-подготовке и планированию мер по нейтрализации, компенсации ожидаемых негативных последствий риск-решений.

1.2. Классификация рисков – основные принципы.

   Под классификацией понимают систему соподчиненных понятий какой-либо области знания или деятельности человека, используемую как средство для установления связей между этими понятиями. Таким образом, классификация рисков означает систематизацию множества рисков на основании каких-то признаков и критериев, позволяющих объединить подмножества рисков в более общие понятия.

   Вопросами поиска оптимальных  критериев занимаются до сих пор. Так, одним из первых классификацией рисков занялся Дж.М.Кейнс. Он подошел к этому вопросу со стороны субъекта, осуществляющего инвестиционную деятельность, выделив три основных вида рисков:

- предпринимательский риск – неопределенность получения ожидаемого дохода от вложения средств;

- риск “заимодавца” - риск невозврата кредита, включающий в себя юридический риск (уклонение от возврата кредита) и кредитный риск (недостаточность обеспечения);

- риск изменения ценности денежной единицы – вероятность потери средств в результате изменения курса национальной денежной единицы (рыночный риск).

   Кейнс отмечает, что указанные риски тесно переплетены – так заемщик, участвуя в рисковом проекте, стремится получить как можно большую разницу между процентом по кредиту и нормой рентабельности; кредитор же, учитывая высокий риск, стремится также максимизировать разницу между чистой нормой процента и своей процентной ставкой. В результате риски “накладываются” друг на друга, что не всегда замечают инвесторы.

   В настоящий момент практически в каждой книге, посвященной вопросам риска приводится один из вариантов классификации рисков. В большинстве случаев выбранные критерии не позволяют охватить все множество рисков, однако ряд основных рисков в экономической литературе фигурирует. Исходя их этого, достаточно частыми являются попытки классифицировать подмножества рисков, входящих в эти общие понятия.

Так, подавляющее большинство  зарубежных авторов выделяет следующие  риски:

· операционный риск (operational risk);

· рыночный риск (market risk);

· кредитный риск (credit risk).

   Подобного подхода придерживаются ведущие западные банки, специалисты Базельского комитета, разработчики систем анализа, измерения и управления рисками, а также российские специалисты.

   К этим базовым рискам добавляют еще несколько вариантов, встречающихся в той или иной последовательности:

· деловой риск (business risk);

· риск ликвидности (liquidity risk);

· юридический риск (Legal risk);

· риск, связанный с регулирующими  органами (regulatory risk).

   Как было сказано ранее, последние 4 риска фигурируют не во всех разработках. Так, риск, связанный с регулирующими органами наиболее актуален для банковских организаций, поэтому он чаще встречается в сферах, связанных с банковской деятельностью. Риск ликвидности некоторые авторы включают в понятие рыночных рисков .

   Спецификой западной классификации рисков является то, что в этих странах существует устойчивая банковская система, а также развитые рынки: валютный и ценных бумаг. Таким образом, большинство работ, посвященных вопросам риска неразрывно связано с указанными институтами, а также органами, их регулирующими.

  Таким образом, уже на начальном этапе возможно первое деление рисков на риски, свойственные финансовым институтам и риски, им несвойственные.

  Проблематика и методология рисков, свойственных банкам и банковским организациям, проработана за рубежом достаточно тщательно. Основные документы, которыми руководствуются риск-менеджеры западных компаний, разрабатываются Базельским комитетом по банковскому надзору (Basle Committee on Banking Supervision). Наиболее полно классифицирующими риски являются “Основные положения  по управлению рисками деривативов” (Risk Management Guidelines for Derivatives). В соответствии с этим документом, организация встречается со следующими видами рисков:

· Кредитный риск (включая  риск погашения).

· Рыночный риск.

· Риск потери ликвидности.

· Операционный риск.

· Юридический риск.

  Под операционным риском понимается риск, связанный с недостатками в системах и процедурах управления, поддержки и контроля.

  Кредитный риск – риск того, что участник-контрагент не исполнит свои обязательства в полной мере либо на требуемую дату, либо в любое время после этой даты.

   Рыночный риск - риск потерь, зафиксированных на балансовых и забалансовых позициях, из-за изменения рыночных цен; это риск изменения значений параметров рынка, таких как процентные ставки, курсы валют, цены акций или товаров, корреляция между различными параметрами рынка и изменчивость (волатильность) этих параметров.

Риск потери ликвидности – риск того, что фирма не сможет в конкретный момент погасить свои обязательства имеющимся капиталом.

Юридический риск – риск того, что в соответствии с действующим на данный момент законодательством партнер не обязан выполнять свои обязательства по сделке.

  Каждый из вышеозначенных рисков включает в себя значительное количество конкретных рисков, например:

- операционный риск – риск обмана, риск аварий, риск стихийных бедствий;  

-кредитный риск – риск невозврата основной суммы кредита, риск заемщика;

 -рыночный риск – процентный риск, валютный риск и пр.

  Зачастую указанные риски тесно переплетаются – ярким примером может служить ситуация с печально известным английским банком “Barings” - недостатки систем внутреннего  контроля (операционный риск) и, как следствие, игра на бирже одного из сотрудников привели к невозможности закрытия фьючерсных позиций на SIMEX (риск потери ликвидности) из-за неправильного прогнозирования цен (рыночный риск).

  Используя вышеозначенную классификацию, учитываются и коммерческие и финансовые риски, которые “разбросаны” по всем категориям.

Классификация рисков предприятия

   Спецификой банковской организации является то, что объектом ее деятельности являются финансовые средства и  потоки. Для предприятия же данная классификация может быть несколько урезанной, поскольку в ней в неполной мере  учтены так называемые промышленные, производственные риски, которые зачастую выделяют в отдельную категорию . Несколько особняком стоят инвестиционные риски, которые в силу своей специфики включают значительную часть вышеуказанных рисков.

Таким образом, очевидно, что  четко разработанной классификации  рисков не существует. Более того, насчитывается  более 40 различных критериев рисков и более 220 видов рисков, так что  в экономической литературе нет  единого понимания в этом вопросе.

  Однако, отталкиваясь  от вышеуказанных критериев, можно построить базовую классификацию рисков в зависимости от того, в какой области деятельности они проявляются. Формируя подобную классификацию, понятие операционных рисков делится на 2 части:

- риски, связанные с производством (они формируют понятие производственных рисков)

-и риски, связанные с непроизводственной деятельностью компании.

 В итого, это позволяет выделить следующие риски:

1. Организационные риски:  в этот пункт можно включить  риски, связанные с ошибками  менеджмента компании, ее сотрудников;  проблемами системы внутреннего контроля, плохо разработанными правилами работ и пр., то есть риски, связанные с внутренней организацией работы компании. Наилучшим примером подобного риска была “проблема 2000” (Millennium Bug), которая могла привести к значительным потерям.

2. Рыночные риски - это  риски, связанные с нестабильностью  экономической конъюнктуры: риск  финансовых потерь из-за изменения  цены товара, риск снижения спроса  на продукцию,  трансляционный  валютный риск, риск потери ликвидности и пр.

3. Кредитные риски –  риск того, что контрагент не  выполнит свои обязательства в срок. Эти риски существуют как у банков (классический риск невозврата кредита), так и предприятий, имеющих дебиторскую задолженность и организаций, работающих на рынке ценных бумаг

4. Юридические риски –  это риски потерь, связанных с  тем, что законодательство или не было учтено вообще, или изменилось в период сделки; риск несоответствия законодательств разных стран; риск некорректно составленной документации, в результате чего контрагент в состоянии не выполнять условия договора и пр.

5. Технико-производственные  риски – риск нанесения ущерба  окружающей среде (экологический  риск); риск возникновения аварий, пожаров, поломок; риск нарушения  функционирования объекта вследствие  ошибок при проектировании и монтаже, ряд строительных рисков и пр.

  Данная классификация наиболее полно охватывает  множество рисков и, соответственно, позволит наиболее грамотно подойти к проблеме выявления рискообразующих факторов и исследования рисков.

Прочие критерии классификации рисков

   Помимо вышеприведенной классификации, риски можно классифицировать по другим признакам. По последствиям принято разделять риски на три категории:

· допустимый риск - это риск решения, в результате неосуществления которого предприятию грозит потеря прибыли; в пределах этой зоны предпринимательская деятельность сохраняет свою экономическую целесообразность, т.е. потери имеют место, но они не превышают размер ожидаемой прибыли;

· критический риск - это риск, при котором предприятию грозит потеря выручки; иначе говоря, зона критического риска характеризуется опасностью потерь, которые заведомо превышают ожидаемую прибыль и в крайнем случае могут привести к  потере всех средств, вложенных предприятием в проект;

· катастрофический риск - риск, при котором возникает неплатежеспособность предприятия; потери могут достигнуть величины, равной имущественному состоянию предприятия. Также к этой группе относят любой риск, связанный с прямой опасностью для жизни людей или возникновением экологических катастроф.

   Основой для следующей классификации рисков также является характер воздействия на результаты деятельности предприятия. Так, риски делятся на два вида:

·чистые - означают возможность получения убытка или нулевого результата;

·спекулятивные -  выражаются в вероятности получить как положительный, так и отрицательный результат.

Очевидно, что вышеприведенные  классификации взаимосвязаны между  собой, причем вторая несет более общий характер.

   Существует большое количество классификаций в зависимости от специфики деятельности компании. Отдельно классифицируются инвестиционные риски, риски на рынке недвижимости, риски на рынке ценных бумаг и пр.

    Резюмируя вышесказанное, следует отметить, что проблемой рисков и их классификации экономисты занимаются давно. Устоявшихся критериев, позволяющих однозначно классифицировать все риски, не существует по ряду причин: специфике деятельности хозяйственных субъектов, различных проявлениях рисков и их различных источниках. Тем не менее, теория риска позволяет выделить наиболее общие группы рисков:

1.  Организационные риски

2.  Рыночные риски

3.  Кредитные риски

4.  Юридические риски

5. Технико-производственные риски

В той или иной мере они  присутствуют в деятельности всех хозяйствующих  субъектов. Данная базовая классификация  дополняется частными классификациями, основывающимися на специфике хозяйствующих субъектов.

2.Риск-менеджмент  и страхование.

2.1 Процессы управления  риском

Риск-менеджмент — представляет собой комплекс мероприятий, направленный на уменьшение вероятности возникновения  риска или компенсацию последствий его реализации. Процесс управления риском состоит из нескольких последовательных этапов:

    Анализ риска.

    Выбор методов  воздействия на риск при оценке  их сравнительной эффективности.

    -Принятие решения.

    -Воздействие на риск.

    -Контроль и оценка результатов процесса управления

Этапы управления риском:

1. Анализ риска выражается  в предварительном осознании  риска хозяйствующим субъектов или индивидом и его последующей оценке — определении его серьезности с позиций вероятности и величины возможного ущерба. На этом этапе происходит сбор необходимой информации о структуре, свойствах объекта и имеющихся рисках, а также выявляются возможные последствия реализации рисков. Собранной информации должно быть достаточно для того, чтобы принимать адекватные решения на последующих стадиях. Оценка — это количественное описание выявленных рисков, в ходе которого определяются такие их характеристики, как вероятность и размер возможного ущерба. Производится расчет вероятности наступления ущерба в зависимости от его размера.

2. Выбор методов воздействия  на риск. Этот этап имеет своей  целью минимизировать возможный ущерб в будущем. Как правило, каждый вид риска допускает несколько способов его уменьшения, поэтому необходимо проводить сравнение эффективности методов воздействия на риск для выбора наилучшего из них. Сравнение может происходить на основе различных критериев, в том числе экономических.

3. Принятие решения. На  практике применяется четыре  основных метода управления риском: упразднение, предотвращение потерь  и контроль, страхование, поглощение, а также возможно использование различных сочетаний этих методов.

    Упразднение. Первый метод управления риском заключается в попытке упразднения риска, т. е. снижения его вероятности до нуля (например, отказаться от инвестирования средств, не заключать договора вообще, не летать самолетом и т. д.). Упразднение риска дает возможность избежать вероятных потерь. Но упразднение риска может привести и к сведению прибыли до нуля.

    Предотвращение  потерь и контроль. Метод подразумевает практическое исключение случайностей и ограничение размера потерь в случае, если убыток все-таки произойдет.

    Страхование. Страхование означает процесс, в котором группа физических и юридических лиц, подвергающихся однотипному риску, вносит средства в страховой фонд, члены которого в случае потерь получают компенсацию. Основная цель страхования состоит в распределении убытков между большим количеством участников страхового фонда (страхователями).

    Поглощение. Содержание этого метода управления риском состоит в признании возможности получения ущерба и его допущении. Фактически данный метод является самострахованием, т. е. покрытие убытков производится за счет средств самостоятельно созданных резервных фондов.

4. Воздействие на риск. Подразумевает применение выбранного  метода из вышеперечисленных. Если, например, избранным методом управления риском является страхование, то следующий шаг — заключение договора страхования. Если выбранный метод не является страхованием, то возможна разработка программы предотвращения и контроля убытков и т. д.

5. Контроль и оценка  результатов. Производится на  базе информации о произошедших убытках и принятых мерах по их минимизации. Это дает возможность выявить новые обстоятельства, влияющие на уровень риска, и пересмотреть данные об эффективности используемых мер по управлению рисками.

Все мероприятия по управлению риском можно разделить на две группы:

-дособытийные;

-послесобытийные.

   Первая группа включает в себя различные меры, позволяющие заблаговременно снизить вероятность риска (предупредительные мероприятия) и тяжесть возможного ущерба.

   А вторая группа мероприятий имеет своей целью компенсировать последствия уже реализовавшегося риска.

  Иногда чрезвычайно сложно устранить риск или снизить его вероятность из-за многообразия форм проявления риска. Научно-технический прогресс создает предпосылки для возникновения все новых рисков. В таких случаях наиболее эффективным способом воздействия на риск является его передача, т. е., страхование, которое представляет собой механизм компенсации ущерба, но не влияет на сам факт наступления риска. Через страхование любая человеческая деятельность в познании природы и в процессе общественного производства защищена от случайностей.

   С позиции страхования все риски делятся на страховые (риски, которые можно застраховать) и нестраховые (не подлежащие страхованию в силу ряда причин). Страхование позволяет свести к минимуму неопределенность в действиях хозяйствующих субъектов при ситуации риска.

    Общество использует различные меры, которые позволяют с определенной надежностью прогнозировать вероятность наступления риска, что делает возможным снизить его негативные последствия, т. е. ущерб. Управление риском — это процесс, который имеет своей конечной целью уменьшить (компенсировать) ущерб при наступлении неблагоприятных событий.

Управление риском осуществляется по следующей схеме:

-анализ риска;

-выбор методов воздействия на риск при оценке их сравнительной эффективности;

- принятие решения;

-непосредственное воздействие на риск;

 -контроль и корректировка результатов процесса управления.

   Воздействие на риск подразумевает следующий выбор:

-снижение риска,

- сохранение риска (поглощение) или передача риска.

  Одним из вариантов передачи риска является его страхование, таким образом, за определенную плату частичная или полная ответственность за риск возлагается на страховую организацию.

 

 

 

 

 

 

 

 

Вывод

   Общественно-хозяйственная практика произвела немало методов и форм эффективного противодействия рискам и ликвидации их негативных последствий. В то же время чувствовалась потребность системного подхода к выбору форм противодействия рискам как детерминанты их оптимизации. Логическая последовательность осуществления эффективных антирисковых мер была предложена многими специалистами еще в начале ХХ века. Определенные ими формы ограничения и ликвидации рисков сводились к таким действиям:

1. Предотвращение появлению  случайных событий, которые формируют  рискованные ситуации в общественной жизни.

2. Преодоления (репрессия)  случайных событий, появлению  которых все же не удалось  предотвратить.

3. Удовлетворение потребностей, которые возникли в результате  действия риска (компенсация потерь, убытков).

    Приведенное тройственное деление антирисковой деятельности было повсеместно признано специалистами как таковой, что имеет признаки системности и комплексности. Впоследствии отмеченные методы борьбы с рисками были трансформируемые в специфические функции страхования. Развитие экономической науки, а также страхового дела засвидетельствовал, что антирисковая деятельность должна основываться на привлечении весьма широкого круга управленческих инструментов, состав и последовательность применения которых постоянно совершенствуются.

   Самая полная совокупность последовательных мероприятий антирисковой деятельности, применение которых имеет комплексный, системный характер, в современной экономической теории и практике определяется сроком англоязычного происхождения - «риск-менеджмент» (risk management), то есть управление рисками в его самом широком понимании. Риск-менеджмент как система охватывает три последовательных этапа: