Структура банковской системы США

     Банковская  система США сформировалась под  воздействием многократно уточняемого  Закона о Федеральной резервной  системе (ФРС) и принятого в 1980 году Закона о дерегулировании депозитных учреждении и монетарном контроле (DIDMCA).

Рисунок 1 – Структура  федеральной резервной системы  США

     Стержнем  денежной и банковской системы Соединенных  Штатов Америки является Совет управляющих Федеральной резервной системы.

     Семь  членов Cовета назначаются президентом  с одобрения конгресса. Им устанавливаются  длительные сроки полномочий 14 лет, но вместе с тем каждые два года заменяется один член Совета. Назначение, а не избрание состава Совета имеет  целью отделить кредитно - денежную политику от политики партии.

     Совет управляющих отвечает за общее руководство  и контроль за работой денежной и  банковской системы страны.

     В формировании основ банковской политики Совету управляющих помогают два  важных органа. Один - Комитет открытого рынка, состоит из семи членов Совета и пяти президентов федеральных резервных банков, определяет политику Федеральной резервной системы в области закупок и продажи государственных облигации на открытом рынке. Эти операции представляют собой наиболее важный способ воздействия руководящих кредитно - денежных учреждений на предложение денег. Другой - Федеральный консультативный совет состоит из 12 видных руководителей коммерческих банков, избираемых ежегодно по одному от каждого из 12 федеральных резервных банков. Однако Совет чисто консультативный орган, он не имеет полномочий для формирования политики.

     Федеральная резервная система независимая  организация. Она не может быть упразднена по прихоти президента, конгресс тоже не может изменить ее роль и функции  иначе, как специальным законодательным  актом.

     Другая  важная составляющая часть американской банковской системы – это двенадцать федеральных резервных банков, которые  являются:

-  центральными банками,

-  квазиобщественными банками

-  банками банкиров.

     Таким образом в США двенадцать центральных  банков. Это отражает географические масштабы, экономическое разнообразие и наличие большого числа коммерческих банков в этой стране. Через центральные  банки осуществляются основные политические директивы Совета управляющих. Самый  важный из них - Федеральный резервный  банк города Нью-Йорка.

     Двенадцать  федеральных резервных банков являются квазиобщественными. Они отражают симбиоз  частной собственности и общественного  контроля. Их собственник - коммерческие банки соответствующего округа. Для  вступления в Федеральную резервную  систему коммерческие банки обязаны  приобрести долю участия в акционерном  капитале федерального резервного банка  своего района. Но принципы политики, проводимой федеральными резервными банками, устанавливаются  государственным органом - Советом  управляющих. Центральные банки американской капиталистической экономики находятся в частной собственности, но управляются государством. Они руководствуются не стремлением к прибыли, а следуют политике, которая с точки зрения Совета управляющих улучшает состояние экономики в целом.

     Федеральные резервные банки делают для депозитных учреждении тоже самое, что депозитные учреждения делают для людей. Они принимают вклады банков и сберегательных учреждении и предоставляют им ссуды. Таким образом федеральные резервные банки являются "банками банкиров".

     Кроме того у федеральных резервных  банков есть функция, которую не выполняют коммерческие банки и сберегательные учреждения: выпуск наличных денег. Конгресс уполномочил их пускать в обращение банкноты федерального резервного банка, которые образуют предложение бумажных денег в экономике.

     Сберегательные  учреждения имеют самостоятельные  и отдельные от Совета управляющих  и федеральных резервных банков органы контроля. Но DIDMCA расширил кредитные  полномочия сберегательных учреждении (в части выдачи ссуд предприятиям и потребителям) и поставил ссудо-сберегательные ассоциации под контроль резервной системы.

     Сейчас  на сберегательные учреждения распространяются резервные требования, благодаря  чему они могут получать заем Федеральной  резервной системы. 

2.1 Банковские учреждения  США  
 

В настоящее  время в США имеются различные  виды учреждений банковского сектора (рисунок 2).

Рисунок 2 – Кредитные  институты банковской системы США

Приведем их краткую характеристику.

     Коммерческие  банки. Группа коммерческих банков наиболее многочисленная и занимает ведущее место на финансовых рынках США. Речь идет, в принципе, о депозитных банках, источниками ресурсов которых являются в основном депозитные вклады (срочные и до востребования). Коммерческие банки осуществляют краткосрочное финансирование торговли, платежный оборот, включая операции с чеками и кредитными картами, трастовые услуги (управление имуществом). Кроме того, разрешается выполнять сделки с ценными бумагами, но за счет клиентов и по их поручениям, что отражает тенденцию к размыванию границ отдельных видов финансовых институтов. Наблюдается также тенденция к увеличению долгосрочных кредитов.

     Среди коммерческих банков различают два  типа институтов:

во-первых, банки  с многочисленными филиалами  и отделениями (Branch Banks) и во-вторых банки, которые либо вообще не имеют  филиальной сети, либо она развита  слабо (Unit Banks). Операции, которые осуществляют эти банки, однотипны, а различия заключаются лишь в организационной  структуре, функциях менеджеров.

     Коммерческие  банки численность которых насчитывается  около 15 000 играют роль "рабочих лошадок" финансовой системы США. Примерно 2/3 из них являются банками штатов, то есть частными банками, действующими в соответствии с чартером штата. Остальная треть получает чартеры от федерального правительства, то есть является национальными банками. До принятия DIDMCA это различие было важным, т.к. закон обязывал национальные банки входить в федеральную резервную систему, тогда как банки штатов сами решали присоединяться к ней или нет.

     Инвестиционные  банки. Деятельность этих банков в США распространяется на три сферы: (а) торговля обращающимися ценными бумагами в.сех видов в качестве брокеров и дилеров; (б) эмиссионная функция в качестве андеррайтеров для лиц, которые ищут источники капитала; (в) консультации по вопросам слияний, поглощений, выгодных вложений капитала и т. д.

     Инвестиционный  банк, строго говоря, банком не является, ибо он не выполняет родовые банковские функции, прежде всего, принятие вкладов  и кредитование. Это подчеркивается и тем, что контроль деятельности инвестиционных банков США осуществляется Комиссией по ценным бумагам и  фондовому рынку (Securities and Exchange Commission, SEC), а не Советом ФРС.

     Инвестиционные  банки обслуживают либо исключительно  мелких вкладчиков капитала, либо институциональных, а в некоторых случаях—и тех, и других;, G правовой точки зрения встречаются инвестиционные банки  с неограниченной и ограниченной ответственностью членов. Инвестиционные банки стремятся к присутствию  на всех наиболее популярных финансовых торговых площадках мира, в основном для удовлетворения запросов институциональных  инвесторов.

     Сберегательные  институты. Ссудосберегательные ассоциации получают разрешение на осуществление своей деятельности либо на федеральном уровне, либо на уровне штата. В первом случае они организованы на кооперативных началах, во втором — возможна и акционерная форма. В основном их пассивы представлены сберегательными и срочными вкладами. Активные сделки ограничиваются предоставлением ипотечных кредитов.

     Взаимно-сберегательные банки характеризуются шестью основными признаками представленными на рисунке 4.

Рисунок 4 – Основные признаки взаимно-сберегательных банков США  

     Кредитные союзы (товарищества) могут создаваться как на федеральном уровне, так и уровне штата. В 80-х годах XX в. наблюдался бум создания кредитных союзов, которые так расширили свои операции, что во многих сферах (например, по сделкам с чеками, кредитными картами, предоставлению потребительских и ипотечных кредитов) они составляют серьезную конкуренцию коммерческим банкам.

     Некоторые подвижки в сторону универсализации  финансовой системы США начались в конце 80-х годов XX в. В частности, в январе 1989 г. ФРС предоставила банкам право давать гарантии по выпускам ценных бумаг дочерних компаний банковских холдингов. Ряд финансовых институтов США пытается периодически обходить ограничения, устанавливаемые для  банков. Так, в 70-х годах XX в. возникли так называемые банки с ограниченными  услугами (limited-service bank), называемые также "небанковскими банками". В  отличие от коммерческих банков, они  имели право выполнять лишь одну из двух ключевых банковских операций — либо принимать депозиты, либо выдавать ссуды. Создание таких организаций преследовало цель уйти из-под жесткой опеки ФРС и других контролирующих органов.

     Отдельный вид учреждений банковского сектора  составляют заграничные банки — банки других государств, действующие на территории США.  

2.2 Органы регулирования  и надзора за  деятельностью банков  и других финансовых  институтов в США

Финансовая система  США является одной из наиболее жестко регулируемых как на федеральном  уровне, так и на уровне штатов. Наиболее существенную роль в регулировании  деятельности банков играют три органа представленные на рисунке 5.

Рисунок 5 – Органы банковского контроля в США

     Принятие  Закона о Федеральной резервной  системе помогло упорядочить  процедуру денежной эмиссии, управление банковскими резервами, заложило основу для системы постоянного контроля и регулирования банковской деятельности. ФРС стали называть "банком банков" (или "банком банкиров") США. Часто  ФРС называют "центральным банком" - это по меньшей мере неточно, поскольку  в систему входят тысячи банковских учреждений. Скорее, такое название (хотя тоже не вполне точно) можно приложить разве что к руководящему органу ФРС - Совету управляющих.

     Еще одно важное отличие ФРС от центральных  банков других развитых стран заключается  в том, что эта организация, не являясь государственным учреждением  в принятом у нас смысле этого  слова, принадлежит к числу так  называемых "независимых" агентств, представляющих собой чисто американское явление. В то же время нельзя не видеть, что, являясь "независимой", ФРС принадлежит к числу важнейших  для функционирования государственной  власти органов США.

     Контролер денежного обращения - лицо, назначаемое Президентом США и ответственное за регулирование деятельности национальных банков и контроль за ней путем ревизий.

     ФРС в кредитной системе играет роль координатора, контролера и управляющего. ФРС США - уникальная система центральных банков, число которых составляет 12. Они называются федеральными резервными банками (ФРБ) и имеют ряд филиалов в важнейших промышленных и деловых центрах США. Банки - члены ФРС обязаны приобретать в ФРБ определенное количество акций, зависящее от их собственного акционерного капитала. На эти акции начисляются дивиденды, но размер их ограничен. Основная часть прибыли от деятельности ФРБ перечисляется в Государственное казначейство США, поскольку коммерческая деятельность не является ключевой для ФРС. Банками - членами ФРС являются все общенациональные банки, а также по желанию и при соответствии требованиям ФРС банки штатов.

     Основные  функции ФРБ заключаются в  хранении и управлении резервными средствами (валюта, золото), осуществлении клиринговых  операций по платежным балансам депозитных учреждений и вкладам Государственного казначейства США, выпуске в обращение  федеральных банкнот, контроле за процессами создания депозитов и кредитования депозитных учреждений. ФРБ контролируют и инспектируют деятельность банков - членов ФРС, банковских холдингов, филиалов и иностранных представительств банков в США. Они предоставляют коммерческим банкам кредиты как кредиторы последней инстанции. Наконец, ФРБ оказывают целый ряд финансовых услуг, в частности выпуск в обращение и прием наличных денег, переводы денежных средств и др.

     Помимо 12 федеральных резервных банков в ее состав входят около 6000 банков-членов ФРС. Из важнейших органов ФРС  нужно упомянуть три: Совет управляющих, Федеральный комитет по операциям  на открытом рынке и Федеральный  консультативный совет.

     Совет управляющих ФРС - ее высший орган - состоит из семи членов. Их назначает  президент США "с одобрения  и согласия сената" сроком на 14 лет. Постепенный порядок сменяемости  членов СУ поддерживает стабильность, преемственность и профессионализм в деятельности ФРС. Председателя СУ назначает президент США сроком на 4 года с последующим возможным переутверждением. Должность председателя Совета управляющих РС принадлежит к числу 2-3 важнейших в Соединенных Штатах. Совет управляющих ФРС разрабатывает основы кредитно-денежной политики. ФРС функционирует как независимый от федерального правительства США орган, подотчетный только Конгрессу США.

     К важнейшим функциям ФРС относятся  установление норм обязательных банковских резервов в предусмотренных законодательством  лимитах; утверждение ставок учетного процента, устанавливаемого федеральными резервными банками; формирование политики в области купли-продажи государственных  ценных бумаг; определение максимальных ставок по срочным и сберегательным вкладам для банков -членов ФРС; надзор за деятельностью федеральных резервных  банков; наблюдение за обращением банкнот  и др. Все эти действия относятся  к рычагам проведения денежно-кредитной  политики, выражающей интересы нации  и экономики страны. Важнейшая  функция ФРС - фискальное обслуживание правительства США. В качестве эмиссионного центра страны ФРС выпускает в  обращение около 90% денежной массы.

     Формы общего (в том числе "внешнего") контроля связаны прежде всего с  устройством руководящих органов  ФРС - в первую очередь СУ и Федерального комитета по операциям на открытом рынке (ФОМК). Последний формулирует  политику в купле-продаже ценных бумаг, ведает инвалютными операциями ФРС. Председателем ФОМК является обычно председатель Совета управляющих ФРС. Контрольные функции учтены также  и в порядке формирования руководящих  органов каждого из 12 Федеральных  резервных банков.

     Но  это - лишь небольшая часть общей  системы контроля за деятельностью  коммерческих банков в США. Эта сфера  в Соединенных Штатах контролируется государственными органами "плотнее" любой другой области предпринимательства. Все сколько-нибудь значительные аспекты  функционирования банковской системы  регламентируются законами федерального уровня, штатов или подзаконными актами. Это, например, относится к порядку  выдачи разрешений на право банковской деятельности или на ее расширение, к ограничению конкуренции за выгодные вклады и активы, к установлению, помимо норм обязательных резервов, требований к структуре и размерам банковского  капитала.

     Весьма  многообразна система оперативного банковского регулирования и  контроля в США. Ее построение соответствует  четырем уровням, на которые делятся  все американские банковские учреждения. Это, во-первых, национальные банки, обязательно  являющиеся членами ФРС, лицензия им выдается Управлением контролера денежного  обращения Министерства финансов. Второй уровень - банки штатов, входящие в  ФРС. К третьему относятся банки  штатов, не являющиеся членами ФРС (что  не всегда выгодно), однако, как и  банки первых двух категорий, страхующие вклады в ФКСД. Последняя категория - банки штатов, не входящие в ФРС, с депозитами, не застрахованными  в ФКСД.

     Все банки, входящие в ФРС, находятся  под ее обязательным контролем. Деятельность национальных банков, кроме того, контролирует Управление контролера денежного обращения, а также ФКСД. Банки второго  уровня контролируются органами банковского  контроля при правительстве штатов (например, Отдел комиссара по банкам) и ФКСД. Третья категория подконтрольна  только банковским органам правительства  штата и ФКСД. Четвертый уровень, экономически не слишком представительный, контролируется только властями штатов.

     Формы правительственного контроля многообразны: это выдача разрешений на открытие банков и отделений, на слияния и  поглощения, на ликвидацию банков; выпуск инструкций и иных документов; периодическая  проверка деятельности подведомственных банков и принятие мер по исправлению  недостатков и нарушений; консультирование руководства банков, обобщение отчетности и статистики.

     Из  всех средств надзора и контроля самым важным и эффективным является ревизия, которую каждое из контролирующих ведомств проводит обычно дважды в  год. Таким образом, каждый из крупных  банков ревизуется по 4-6 раз ежегодно (включая 2 ревизии силами контрольно-ревизионной  службы ФРС), по двум или трем независимым  линиям. Каждая ревизия проводится по отдельности, несмотря на то что  цели ревизий различных ведомств могут совпадать, как и их методы. Длительность ревизий - от нескольких дней до нескольких недель. Естественно, что множественность и дублирование, контрольных мероприятий, их частота  вызывают нарекания. Неоднократно выдвигались  и рассматривались на самом высоком  уровне предложения по упрощению  контрольно-ревизорской системы, включая  создание единого контрольного органа для банков штатов с объединением контрольных функций ФРС и  ФКСД. Однако эти предложения были в конце концов отвергнуты главным  аргументом: несмотря на очевидные  издержки, параллелизм и дублирование контроль резко усиливает гарантию надежности банков, что и остается решающим фактором.

     Несмотря  на то, что, как правило, менее половины всех коммерческих банков США входят в ФРС (правда, на них обычно приходится не меньше 3/4 совокупных банковских депозитов), ФРС оказывает воздействие на все банки и кредитные институты  страны. Этому особенно способствовал  Закон о монетарном контроле 1980 г., распространивший резервные требования ФРС на все депозитные учреждения. Вместе с тем расширяющееся влияние  ФРС и "зарегулированность" банковской сферы были учтены законодательством  в I960 и 1982 гг., которое усилило конкурентные начала в деятельности кредитных  институтов и расширило возможности  привлечения средств - все это, однако, наряду с расширением сферы регулирующих полномочий ФРС.

     Таким образом требовательность к надзорно-контрольным  функциям в отношении кредитно-денежных учреждений США остается на чрезвычайно  высоком уровне, и в этом одно из главных объяснений относительно высокого уровня стабильности и надежности американских банковских институтов и  проводимых ими операций. Современное состояние банковской системы США характеризуется углублением процессов глобализации и интернационализации и ростом транснациональных компаний. По количеству, крупнейших банков лидируют штаты Калифорния, Иллинойс, Нью-Йорк, Пенсильвания, Техас и Флорида, так как они выделяются выгодным географическим положением, развитой промышленностью.