Кредитные деньги и кредитные орудия обращения. 7

СОДЕРЖАНИЕ

Введение………………………………………………………………………...

1.Определение кредитных денег. Их сходство и отличие от бумажных…

2.Характеристика видов кредитных денег……………………………………

3.Кредитные орудия обращения: понятие, отличие от кредитных денег, характеристика видов…………………………………………………………………

Заключение……………………………………………………………………..

Тестовое задание……………………………………………………………….

Задача……………………………………………………………………………

Список литературы…………………………………………………………….

Введение

У большинства людей, включая и экономистов, смутное представление о деньгах и их роли в развитии общества. А деньги - это простое явление, способное обеспечить как быстрое развитие общества, так и появление всевозможных кризисов.

Итак, в чем заключается сущность современных денег? Можно услышать выражение – объемы денежных ресурсов, нет денег для развития, новых проектов, победы над безработицей.

Исторически деньгами как средством обмена были реальные предметы: камешки, скот, металлы. Затем выяснилось, что вес и величину денег можно печатать на металле. А из-за истирания денег стало ясно, что при чеканке можно печатать любую цифру и это будет достаточно для обмена. Потом поняли, что печатать можно на бумаге в виде цифр – и цифры с бумагой приравнивались к деньгам (средству обмена). Сегодня у нас в кошельке – металлические (16-20 века), бумажные (19-20 века) и электронные на карточках (20-21 века). Сегодня деньги сбросили с себя вещественную форму и превратились виртуальную информацию. В США до 90 % денежного оборота в электронной форме. Надо понять, что сегодня деньги – это информация, на каких либо носителях - бумажных, металлических, электронных. И если еще проще, то деньги сегодня - это нули и единицы в денежной информационной системе.

Выпустить их любое количество, которое уместиться на электронных носителях, и обесценить можно в любой момент. В этом процессе создания нового главным является знание – как создавать, что надо сделать, чтобы большинство общества жило хорошо и общество быстро развивалось.

1.Определение кредитных денег. Их сходство и отличие от бумажных

Расширение  коммерческого  и  банковского кредита  в  хозяйстве  в  условиях,  когда  товарные  отношения  приобрели  всеобъемлющий  характер,  привело  к  тому,  что  всеобщим товаром  становятся  кредитные  деньги,  которые  принадлежат   к высшей  сфере  общественно-экономического  процесса  и  управляются  совершенно  иными  законами [3,c.13].

Непосредственная  форма  товарного  обращения  —  Т  — Д  — Т, т.е.  превращение  товара  в  деньги  и  денег  обратно  в  товар.  При  простом  товарном  производстве  обращение  отделено  от производства,  и  товары  находят  общественное  признание  лишь благодаря  превращению  их  в деньги.  При  капиталистическом  производстве,  которое  характеризуется  формулой  ,  обращение  является  лишь  одним  из  моментов  производства [3,c.13].  В  данном   случае   товару   нет   необходимости   получать   общественное признание  только  через  деньги;  он  находит  его  в  самом  процессе производства,  выступая  как  капитал,  отражающий  общественные отношения. 

По  мере  развития  обращения  денежная  форма  становится  все более  мимолетной.  И  товары  все  в  большей  степени   получают общественное  признание  не  столько  через  деньги,  сколько  непосредственно  в  процессе  производства.  Таким  образом,  кредитные  деньги  возникают  тогда,  когда  капитал  овладевает  самим  производством  и  придает  ему  совершенно иную,  чем  раньше,  измененную  и  специфическую  форму.  Они  появляются  не  из  обращения,  как  товар  — деньги  в  докапиталистической  формации,  а  из  производства,  из  кругооборота  капитала.

Поскольку  основным  объектом  меновых  отношений  при  капитализме  становится  не  товар  как  таковой,  а  товарный   капитал,  то  роль  денег  выполняет  не  денежный  товар,  а  денежный капитал.  Следовательно,  не  деньги  выступают   в  форме   денежного капитала,   а  денежный  капитал   —  в  форме  кредитных   денег.

Кредитные деньги представляют собой выпущенные банками кредитные знаки стоимости, которые обладают свойствами денег [7,c.41]. Как отмечают экономисты,  кредитные  деньги  —  собирательное  понятие. 

Кредитные деньги часто противопоставляют бумажным, но, несмотря на это обстоятельство, у них есть ряд сходств:

1. Кредитные деньги, являясь подобно бумажным видом неполноценных денег, не обладают собственной внутренней стоимостью.

2. Покупательная способность кредитных денег, как и бумажных, определяется их представительной стоимостью [1,c.12].

Отметим и отличия кредитных денег от бумажных, которые заключаются в следующем:

1. По природе. Кредитные деньги имеют кредитную природу, являясь не только знаками стоимости, но и знаками кредита. Кредитная природа обусловлена тем, что кредитные деньги возникают на основе банковских операций, являются обязательствами банков.

2. Кредитные деньги отличаются от бумажных по эмитенту. Эмитентом бумажных денег было казначейство (Минфин), а кредитные деньги выпускаются банками.

3. По обеспечению. Бумажные деньги ничем не обеспечены (обладают всеобщей обращаемостью только потому, что узаконены государством); кредитные деньги обеспечены активами банков-эмитентов. Характер обеспечения зависит от банковской операции, на основе которой выпущены кредитные деньги. Деньги, выпущенные в процессе кредитования хозяйства, обеспечены ссудами предприятиям и населению; в процессе кредитования государства - государственным долгом, государственными ценными бумагами; на основе покупки иностранной валюты - этой валютой. Классические кредитные деньги (банкноты) были обеспечены золотом, то есть свободно обменивались на золото.

4. По закономерностям обращения. Если бумажные деньги не устойчивы по своей природе, то кредитные деньги могут быть устойчивы, а могут и обесцениваться. Если кредитные деньги выпускаются в порядке кредитования хозяйства, то их эмиссия увязывается с потребностью товарооборота в деньгах и, значит, они могут быть устойчивы. Если кредитные деньги выпускаются в порядке кредитования государства или покупки иностранной валюты, то их выпуск осуществляется без учета потребностей товарооборота, а, значит, они могут обесцениться [1,c.12].

2.Характеристика видов кредитных денег

Кредитные деньги характеризуются наличием более твердой и надежной почвы, чем у других видов денег. Также следует сказать о том, что они являются представителями стоимости, создаваемые  на базе кредита, по определению обязанные своим происхождением кредиту и кредитным операциям. 

Если говорить о видах кредитных денег, то они, прежде всего, подразделяются  на две  группы:

1) небанковские   кредитные   деньги  возникают главным образом на основе коммерческого  кредита  —  векселя  небанковских  организаций  (вид  безналичных денег);

2) банковские   кредитные   деньги  возникают  на базе банковского  кредита: банкнота  (вид  наличных  денег),  депозит до востребования  (депозитные  деньги), чек (вид безналичных денег), электронные деньги [2,c.30].

Появление  в  обращении  банкнот  было  вызвано  экономической  необходимостью,  так как использование монет в денежном обращении перестало отвечать потребностям развития экономики  и  даже  начало  тормозить его[4,c.12]. Банкноты господствовали в эпоху  свободной нерегулируемой  конкуренции.  Впервые  они  появились  в  Западной  Европе,  где  крупные купцы  (негоцианты)  отдавали  свои  деньги  на  хранение  первым  банкирам  того  времени (менялам),  которые  взамен  выдавали  им  банковские  расписки  (bancnote). 

Первые  банкноты,  получив  широкое  распространение  в  торговом  обороте  благодаря удобству  при  расчетах,  не  часто возвращались  к  выпустившим  их  банкирам  для  обратного размена,  что  привело  к  образованию  у  последних  постоянных  невостребованных  кассовых остатков  драгоценных  металлов  в  течение  финансового  года [4,c.12].  Их  наличие  натолкнуло банкиров на мысль о возможности выдавать кредиты посредством выписки банкнот на эту сумму. Выпуск таких банкнот, обеспеченных лишь доверием к банкиру, приносил менялам дополнительный  так  называемый  эмиссионный  доход.  Эмиссионный  доход  -  доход  от эмиссии неполноценных денежных знаков, образуемый как разница между их номинальной и  реальной  стоимостями.  Государство,  увидев  в  такой  форме  выпуска  дополнительный источник пополнения своего бюджета, монополизировало эмиссию банкнот.

Банкноты  -  бумажные  денежные  знаки,  выпускаемые  эмиссионными  банками,  не имеющие принудительного курса и обязательные к размену на монету по рыночному курсу [4,c.12].

Банкноты, являясь разменными денежными знаками,  предусматривают   определенный порядок обеспечения их  эмиссии. Обеспечение может быть реальным  и  нереальным.  К первому относятся монеты, отчеканенные из драгоценных металлов и векселя, а ко второму - обязательство  государства  принимать  эмитированные  им  банкноты  в  уплату  налоговых платежей.

В зависимости от обеспечения выделяют три вида банкнот:

- с полным покрытием (классические);

- с частичным покрытием;

- без покрытия [8].

Классические банкноты обладали следующими характеристиками:

- имели  полное  реальное  покрытие,  в  котором  большая  часть  приходилась  на  золото или другие драгоценные металлы;

- разменивались на золото в неограниченном количестве;

- разменный курс был рыночный и, как правило, совпадал с номиналом;

- законодательных ограничений по количеству эмитируемых билетов не существовало, а единственным ограничителем такой эмиссии был официальный золотой запас [6,c.27].

Классические банкноты эмитировались частными банкирами и исторически появились одними из первых.

Банкноты с частичным покрытием характеризовались следующими признаками:

- выпущенные банкноты имели под собой реальное обеспечение, которое состояло как из   драгоценных   металлов,   так   и   из   товаров,   представленных   в   форме   вексельного обеспечения;

- за  держателями  таких  банкнот  сохранялось  право  беспрепятственного  обмена  их  на золото в неограниченном количестве;

- курс  обмена  банкнот  редко  устанавливался  равным  номиналу  и,  как  правило,  был ниже него;

- выпуск такого рода банкнот все больше становился прерогативой центрального банка, деятельность которого законодательно ограничивалась введением института предоставления эмиссионного права [6,c.28].

Эмиссионное право - это право, данное центральному банку законодателем выпускать дополнительные денежные знаки без монетарного покрытия и дополнительного разрешения законодательных органов [4,c.13]. Институт эмиссионного права впервые возник в Англии в 1844г.

Банкноты без покрытия обладали следующими свойствами:

- размен    банкнот    на    золото    мог    быть    приостановлен,    они    признавались государственным долгом с обязательством государства по их последующему выкупу;

- право  эмиссии  дополнительных  денежных  знаков  сохранялось  за  законодательным органом;

- такие  банкноты  принимались  в  обязательном  порядке  по  рыночному  курсу  для уплаты налогов и иных платежей в пользу государства [6,c. 28].

Прекращение размена банкнот на золотые монеты произошло в большинстве развитых стран в период Первой мировой войны. После 1925г. физические лица фактически не имели возможности  размена  банкнот  на  золото,  поскольку  были  установлены  очень  высокие требования  к  той  их  минимальной  сумме,  которая  принималась  к  обмену  на  золото.

Таким  образом,  можно  сделать  вывод,  что  банкноты  эволюционировали  следующим образом:  классические  -  с  частичным  покрытием  -  без  покрытия. В дальнейшем банкнотам придавался принудительный курс  с  обязательством  их  приема  во  все  платежи,  что  плавно  переводило  их  в  разряд неразменных бумажных денег.

В  настоящее время  банкнота выпускается  центральным  банком  путем  переучета  векселей,  кредитования  различных  кредитных  организаций  и  государства.  Банкнота обладает рядом существенных отличий не только от векселя, но и от бумажных денег.

Банкнота отличается от векселя:

   по срочности – вексель представляет собой срочное обязательство(3-6 месяцев), банкнота – бессрочное долговое обязательство;

   по гарантии – вексель выпускается в обращение отдельным предпринимателем и имеет индивидуальную гарантию, банкнота выпускается Центральным банком страны и имеет государственную гарантию [3,c.15].

Классическая банкнота (то есть разменная на металл) отличается от бумажных денег по следующим признакам:

   по происхождению – бумажные деньги возникли из функции как средство обращения, банкнота – из функции денег как средство платежа;

   по эмиссии – бумажные деньги выпускает в обращение Министерство финансов (государственное казначейство), банкноты – Центральный банк;

   по возвратности – классические банкноты по истечении срока векселя, под который они были выпущены, возвращаются в Центральный банк, бумажные деньги не возвращаются, застревают в обращении;

   по разменности – классическая банкнота по возвращении в банк разменивалась на золото и серебро, бумажные деньги всегда были неразменными [3,c.15].

Двойственный характер современной банкноты обусловлен тем, что механизм  свободного  размена  банкнот  (классических)  на  золото  или  серебро  исключал  избыточное  их  количество  в  обращении  и  обесценение.  С  прекращением  размена  банкнот  на  золото  из  двойного  обеспечения  банкнот  (золотого  и  кредитного) отпало  золотое,  а  кредитное,  или  вексельное,  сильно  ухудшилось, так  как  вексельный   портфель  центрального   банка  все   больше наполняется  казначейскими  векселями  и  обязательствами,  а  также государственными  облигациями.

Следовательно,  современные  банкноты,  хотя  и  не  размениваются  на  золото,  но  в  известной  мере  сохраняют  товарную,  или  кредитную,  основу.  Однако  в  связи  с их неразменностью  на  металл  они подпадают  под  закономерности  бумажно-денежного  обращения.

Каналами эмиссии современных  банкнот является:

•  банковское  кредитование  хозяйства,  которое  обеспечивает  связь денежного   обращения   с  динамикой   воспроизводства   общественного  капитала;

•  банковское  кредитование  государства,  когда  банкноты   эмитируются  взамен  государственных  долговых  обязательств;

•  прирост  официальных  золотовалютных  резервов  в  странах  с активным  платежным  балансом [3,c.16].

Однако, кроме наличных денег, существуют и безналичные  деньги  — это средства на счетах в коммерческих банках  и  Центральном банке, т. е. депозиты  (вклады) до востребования  или бессрочные депозиты  (вклады)[8]. 

Следует отметить, что большая часть денег создается посредством расширения кредитов коммерческих банков благодаря увеличению их депозитной основы.

Этот процесс получил название депозитной эмиссии, или выпуска денег в хозяйственный оборот путем создания безналичных платежных средств.

Эмиссия безналичных денег первична и осуществляется посредством зачисления дополнительно выпускаемых денег на корреспондентские счета в кредитных институтах (банках) в виде кредитов центрального банка или бюджетных ассигнований [1,c.30].

Выделяются внешняя и внутренняя безналичная денежная эмиссия.

Источниками внешней безналичной денежной эмиссии являются:

– приобретение центральным банком иностранной валюты;

– выручка от использования заграничной собственности;

– получение кредитов от международных финансовых организаций;

– иностранные инвестиции;

– покупка-продажа наличной иностранной валюты населением, стимулированная неорганизованным импортом [1,c.31].

Источниками внутренней безналичной денежной эмиссии в границах страны являются предоставляемые банковской системой кредиты: экономике, государству; иностранному государству. Кредитный характер денежной эмиссии является одним из основополагающих принципов организации денежной системы государства.

В условиях рыночной экономики эмиссионная функция концентрируется и разделяется между участниками хозяйственного оборота как разница между притоком и оттоком платежных средств в рамках двухуровневой банковской системы: эмиссия безналичных денег проводится банковской системой (полностью коммерческими банками и частично центральным банком); эмиссия наличных денег – центральным банком [2,c.34].

Также стоит обратить внимание и на то, что в условиях существования двухуровневой банковской системы механизм эмиссии действует на основе банковского (кредитного, депозитного) мультипликатора. Банковский  мультипликатор  представляет  собой  количественную  оценку процесса  мультипликации  денег на депозитных  счетах коммерческих  банков [2,c.124].

Механизм  банковской  мультипликации  действует  постоянно  и  определяется с помощью  коэффициентов:

1) коэффициента  банковской  мультипликации:

2) коэффициента  изменения  денежной  массы:

где   ,  — денежная  масса  на  начало  года;

  — денежная  масса  на конец  года;

  —  наличные деньги  на начало  года [2,c.125].

Механизм  банковской  мультипликации  может  работать  только  в  рамках двухуровневой банковской системы: центральный банк (первый уровень) управляет этим  механизмом,  коммерческие  банки  (второй  уровень)  заставляют  его действовать,  причем  действовать  автоматически,  независимо  от желания  руководителей  отдельных  банков.

Один коммерческий банк не может мультиплицировать деньги, их мультиплицирует система  коммерческих  банков [4,c.14].

Механизм банковской мультипликации заработает не только от предоставления  центральным банком кредитов [2,c.126]. Он может быть задействован  и  в  ситуациях, когда  центральный  банк  покупает у коммерческих  банков  ценные  бумаги или  валюту. Включить этот  механизм  центральный  банк может  и в случае,  если он уменьшит  норму отчислений в обязательный резерв. В этом случае также увеличится  свободный  резерв  системы  коммерческих  банков,  что  при  прочих  равных  условиях  приведет  к  росту  объема  кредитования  и включению  механизма банковской  мультипликации.

Поскольку  процесс  мультипликации  непрерывен,  коэффициент  мультипликации  рассчитывается  за  определенный  период  времени  (год)  и  показывает, насколько за этот период увеличилась денежная масса в обращении.

Большое значение при оценке механизма банковской мультипликации  приобрели  различные  факторы,  влияющие  на его  коэффициент.

Минимальная величина установленного законодательством основного (или уставного)  капитала  коммерческого  банка  и  банковской  системы  в  целом  при увеличении  оказывает  повышательное  воздействие  на механизм  и  коэффициент мультипликации [2,c.126].  Но при официальном увеличении устанавливаемого  минимального размера капитала число банков может сократиться настолько, что совокупная величина  капитала  всей банковской  системы  может  уменьшиться.

3.Кредитные орудия обращения: понятие, отличие от кредитных денег, характеристика видов

В условиях современного капитализма в обращении почти нет бумажных денег, выпускаемых государственным казначейством. В большинстве стран обращаются кредитные знаки стоимости.

Кредитные орудия обращения — это бумажные знаки стоимости, возникающие на основе кредита [5]. Они придают эластичность денежному обращению, преодолевая ограниченность металлической базы обращения, так как их количество может легко увеличиться в соответствии с потребностями хозяйства, сокращают издержки обращения, способствуют росту производства.

Различаются три основных вида кредитных орудий обращения: вексель, чек и банковская карта [7,c.42].

Вексель является одним из самых старых финансовых инструментов. Он представляет собой письменное долговое обязательство строго установленной формы, дающее его владельцу (векселедержателю) бесспорное право на истечение срока требовать от должника (векселедателя), или акцептанта, уплаты обозначенной денежной суммы [3,c.14].

Основные черты векселя, сложившиеся в международной практике:

   1) абстрактный характер обязательства, выраженного векселем; бесспорный характер обязательства по векселю, если он является подлинным; безусловный характер обязательства по векселю;

   2) вексель - это всегда денежное;

   3) вексель - это всегда письменный документ (выпуск векселей в безналичной форме невозможен);

   4) вексель - это документ, имеющий строго установленные обязательные реквизиты [6,c. 31].

Кроме того, вексель выполняет 3 функции, такие как:

1. Кредитная. Вексель используется для оформления кредитных отношений.

2. Расчетная. Не являясь деньгами, вексель заменяет наличные деньги.

3. Объекта операций на рынке ценных бумаг [5].

Целью приобретения векселя является получение дохода.

Классификация векселей довольно обширна.

В финансовой практике принято различать простые и переводные векселя.

По простому векселю единственным обязанным лицом является векселедатель, обязательство которого возникает в момент передачи этого документа векселедержател. По переводному векселю, векселедатель даёт поручение (называемое «приказ») третьему лицу произвести платёж векселедержателю [3,c.15]. Сторонами в переводном векселе, таким образом, являются три лица: а) трассант (векселедатель) - лицо, выдающее вексель; б) трассат (плательщик) - лицо, к которому трассант обращает свой приказ платить по векселю; в) ремитент - первый получатель (векселедержатель), на чьё имя выставлен вексель.

По характеру основания возникновения, а также статусу векселедателей, векселя подразделяются на: 1) частные; 2) государственные (муниципальные).

Частные векселя - документы, выпускаемые гражданами (физическими лицами) и юридическими лицами, которые, в свою очередь, можно разделить на коммерческие и финансовые.

Коммерческие векселя - ценные бумаги, основанием выставления которых являются сделки купли-продажи, поставки и т.д., когда в процессе расчётов по ним, возникает необходимость в коммерческом кредите [2,c.31].

Государственные (муниципальные) векселя. Выделение таких документов из массы финансовых векселей вызвано их особой функциональной направленностью: эти бумаги используются как средство привлечения заёмных средств для уменьшения бюджетного дефицита, дотирования бюджетных организаций и т.п. целей [1,c.13]. Согласно ч.2 ст. 2 Федерального Закона «О переводном и простом векселе» № 48-ФЗ от 11.03.97г., выпуск таких векселей Российской Федерацией, её субъектами, городскими, сельскими поселениями и другими муниципальными образованиями может осуществляться только в случаях, специально предусмотренных федеральным законом.

Ещё одним кредитным орудием обращения является чек. Чек  —  это  ценная  бумага,  содержащая   ничем  не  обусловленное  распоряжение  чекодателя  банку  произвести  платеж  указанной  в  нем  суммы  чекодержателю[3,c.46].  Оплата  должна  быть  произведена  конкретным  банком  с  конкретного   счета чекодателя.   В   итоге   чекодержатель   может   не   получить    причитающуюся  ему денежную  сумму,  если  на  конкретном  счете  не окажется  необходимого  количества  средств,  в  то  время  как   на других  счетах  чекодателя  может  быть  средств  достаточно.

Чек осуществляет ряд функций:

1. Кредитная. Чеком оформляются обязательства банка перед вкладчиком и обязательства чекодателя перед чекодержателем.

2. Расчетная. Чек заменяет наличные деньги в функциях средства обращения и платежа, опосредует безналичные расчеты.

3. Получение наличных денег со счета в банке[3,c.46].

В зависимости от способа указания получателя средств различают следующие виды чеков:

    ордерный чек - чек, выписываемый в пользу определенного лица. Может быть передан новому владельцу при наличии индоссамента, то есть надписи на оборотной сторон.

    предъявительский чек - чек, который выписывается на предъявителя. Его передача осуществляется простым вручением.

    именной чек - чек, выписанный на определенное лицо с оговоркой "Не приказу" или равнозначной оговоркой. Именной чек не может передаваться обычным порядком другому лицу[5].

Отдельную разновидность представляют дорожные чеки. Дорожный чек - это платёжный документ, представляющий собой денежное обязательство эмитента выплатить обозначенную в чеке сумму владельцу — конкретному физическому лицу, образец подписи которого поставлен на чек в момент продажи [2,c.35]. Эмитентами чеков являются коммерческие банки, кредитные и финансовые институты, туристические компании.

Немаловажным кредитным орудием является и банковская карта, которая представляет собой именной денежный документ, удостоверяющий наличие в банке-эмитенте счета держателя карты и дающая ему право на приобретение товаров и услуг по безналичному расчету или на получение наличных денег[3,c.47].

Банковская карта реализует 3 функции:

1. Кредитная. Картой оформляются обязательства банка перед владельцем карты.

2. Расчетная. Говорит о замене наличных денег в функции средства платежа.

3. Получение наличных денег с помощью банкомата.

Банковские  (пластиковые)  карты,  эмитируемые  банками,  являются  удобной  формой  осуществления  расчетов.  Такие  расчеты  на  территории  Российской   Федерации  регламентируются   Положением   Центрального  банка РФ от 9 апреля 1998г.  «О  порядке  эмиссии  кредитными  организациями  банковских  карт  и  осуществления  расчетов  по  операциям,  совершаемым  с  их  использованием».