Анализ кредиторской и дебиторской задолженности. 3

ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

 

«РОССИЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ГИДРОМЕТЕОРОЛОГИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ»

(РГГМУ)

 

КАФЕДРА ЭКОНОМИКИ ПРЕДПРИЯТИЯ И УЧЕТНЫХ СИСТЕМ

 

 

 

 

 

 

 

КУРСОВАЯ  РАБОТА

 

на тему: Анализ кредиторской и дебиторской задолженности.

(на примере ОАО «Концерн «Океанприбор»)

 

 

 

 

 

Выполнила: студентка

Лежнева Е.Н.

594 группа

 

Научный руководитель:

Ст. преподаватель 

Чалганова А.А.

 

 

 

 

Санкт-Петербург

2013 
СОДЕРЖАНИЕ

                                                                                                            Стр.

	Введение	3
1.	Теоретические основы понятий  анализа кредиторской и дебиторской  задолженности	5
1.1.	Понятия, цели, задачи анализа дебиторской  и кредиторской задолженности	5
1.2.	Сущность кредиторской и дебиторской задолженности	8
1.3.	Показатели анализа  кредиторской и дебиторской задолженности	10
2.	Краткая характеристика ОАО «Концерн «Океанприбор»	16
3.	Анализ дебиторской и кредиторской задолженности в ОАО «Концерн «Океанприбор»	19
3.1.	Анализ дебиторской  задолженности	19
3.2.	Анализ кредиторской задолженности	23
4.	Пути совершенствования  анализа кредиторской и дебиторской  задолженности	27
4.1.	Пути снижения кредиторской задолженности	27
4.2.	Мероприятия по снижению дебиторской задолженности	29
	Заключение	31
	Список использованных источников	33
	Приложение	35

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

 

В настоящее время  в условиях развития рыночных отношений  у предприятий значительно возросло количество контрагентов – дебиторов и кредиторов, из-за ряда объективных и субъективных факторов усложнились порядок учета и порядок отражения в отчетности дебиторской и кредиторской задолженности. Более сложным стало налогообложение операций, связанных с учетом дебиторской задолженности.

Для того чтобы правильно выстроить  взаимоотношения с клиентами, необходимо постоянно контролировать текущее  состояние взаиморасчетов и отслеживать тенденции их изменения в средне- и долгосрочной перспективе. При этом контроль должен быть дифференцирован по отношению к различным группам клиентов, каналам сбыта, регионам и формам договорных отношений. [2; с.144-150]

Кредиторская задолженность –  это долги самого предприятия  перед плательщиками, заказчиками, налоговыми органами и т.д.

Политика управления дебиторской и кредиторской задолженностью представляет собой часть общей политики управления оборотными активами и маркетинговой политики предприятия, направленной на расширение объема реализации продукции и заключающейся в оптимизации общего размера этой задолженности и обеспечении своевременной ее инкассации.

Дебиторская задолженность всегда отвлекает средства из оборота, препятствует их эффективному использованию, следствием чего является напряженное финансовое состояние предприятия. Т.е. дебиторская задолженность характеризует отвлечение средств из оборота данного предприятия и использование их дебиторами. Тем самым она отрицательно влияет на финансовое состояние предприятия, поэтому необходимо сокращать сроки ее взыскания. [6; с.363-367]

Актуальность данной работы заключается в том, что стимулом для исследования проблем организации анализа и контроля дебиторской и кредиторской задолженности служат активно происходящие в настоящее время процессы глобализации и интернационализации экономики, очередным этапом которых является вступление России во Всемирную торговую организацию. В разработку положений анализа дебиторской и кредиторской задолженности внесли свой вклад многие отечественные и зарубежные ученые-экономисты.[3; с.47]

Целью данной работы является комплексное исследование теоретических положений анализа дебиторской и кредиторской задолженности, которые обеспечивают решение важных задач, имеющих существенное значение для управления финансово-хозяйственной деятельностью коммерческой организации, и на основании данных анализа предложить мероприятия по снижению кредиторской и дебиторской задолженности.

Исходя из цели исследования, необходимо решить следующие задачи:

• Рассмотреть основы анализа кредиторской и дебиторской задолженностей;
• рассмотреть организационно-экономическую характеристику предприятия;
• проанализировать состав и структуру кредиторской и дебиторской задолженностей на предприятии ОАО «Концерн «Океанприбор»;
• по результатам анализа предложить пути совершенствования анализа кредиторской и дебиторской задолженностей.

Предметом исследования являются проблемы экономического анализа дебиторской задолженности и кредиторской задолженности различных хозяйствующих субъектов, включающие: обоснование экономической природы и сущности дебиторской и кредиторской задолженности;

Объектом исследования является состав и структура кредиторской и дебиторской задолженностей на предприятии ОАО «Концерн «Океанприбор».

 

 

1. Теоретические основы  понятий анализа кредиторской  и дебиторской задолженности

1.1. Понятия, цели, задачи анализа дебиторской и кредиторской задолженности

 

Возникновение дебиторской  и кредиторской задолженности связано  с расчетами организации, которые  она осуществляет как с юридическими, так и с физическими лицами.

Дебиторская задолженность- это задолженность других организаций по платежам данной организации, а также задолженность работников данной организации по суммам, выданным им под отчет, ссудам и другим операциям.

Кредиторская задолженность - это задолженность данной организации другим организациям, а также своим работникам.

Комплексный анализ дебиторской  и кредиторской задолженности, являясь  важнейшей составной частью деятельности всей системы финансового менеджмента  организации, позволяет ее руководству:

• определить, как изменилась величина долговых обязательств по сравнению с началом года или другого анализируемого периода;
• оценить, оптимально ли соотношение дебиторской и кредиторской задолженности, и если нет, как добиться его оптимальности, что для этого нужно сделать;
• определить и оценить риск дебиторской задолженности, ее влияние на финансовое состояние организации, установить допустимые границы этого риска, меры по его снижению;
• найти рациональное соотношение между величиной кредиторской задолженности и объемом продаж, оценить целесообразность увеличения отпуска продукции, товаров и услуг в кредит, определить пределы ценовых скидок для ускорения оплаты выставленных счетов;
• прогнозировать состояние долговых обязательств организации в пределах текущего года, что позволяет улучшать финансовые результаты ее деятельности.

Информация для анализа  фактической величины дебиторской  и кредиторской задолженности содержится в бухгалтерском балансе, в приложении к нему, в пояснительной записке  и регистрах синтетического и  аналитического учета. В балансе эти данные представлены в виде дебетового сальдо счетов учета задолженности. Дебиторская задолженность подразделена на долги, платежи по которым ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты, и задолженность, погашение которой предполагается в течение 12 месяцев после отчетной даты. Кредиторская задолженность в балансе представлена общей суммой и в разрезе счетов учета расчетов, имеющих кредитовое сальдо. [11; с.143-155]

Согласно Закону РФ «О бухгалтерском учете», в число основных задач бухгалтерского учета входит предотвращение отрицательных результатов хозяйственной деятельности организации и выявление внутрихозяйственных резервов обеспечения ее финансовой устойчивости.

Важную роль в решении этой задачи играет правильный и своевременный анализ дебиторской и кредиторской задолженности.

К непосредственным задачам  анализа дебиторской и кредиторской задолженности относятся следующие:

1. формирование полной и достоверной информации о деятельности организации и ее имущественном положении, необходимой внутренним пользователям бухгалтерской отчетности - руководителям, учредителям, участникам и собственникам имущества организации, а также внешним - инвесторам, кредиторам и другим пользователям бухгалтерской отчетности;
2. обеспечение информацией, необходимой внутренним и внешним пользователям бухгалтерской отчетности для контроля за соблюдением законодательства Российской Федерации при осуществлении организацией хозяйственных операций и их целесообразностью, наличием и движением имущества и обязательств, использованием материальных, трудовых и финансовых ресурсов в соответствии с утвержденными нормами, нормативами и сметами;
3. предотвращение отрицательных результатов хозяйственной деятельности организации и выявление внутрихозяйственных резервов обеспечения ее финансовой устойчивости.[1, с.1]

Главная цель анализа  дебиторской задолженности - разработка политики кредитования покупателей, направленной на увеличение прибыли организации, ускорения расчетов и снижения риска неплатежей.

Для оценки и анализа  дебиторской задолженности целесообразно использовать данные об оборачиваемости долговых обязательств, периоде их погашения, отношении общей суммы долгов дебиторов к общей сумме активов и объему продаж.

Для анализа кредиторской задолженности  используют те же методические приемы, что и при анализе дебиторской. Он включает изучение динамики долгов организации ее кредиторам, их количественную оценку, выявление причин роста или снижения, анализ структуры долговых обязательств и факторов ее изменения. Однако в отличие от дебиторской задолженности, являющейся частью имущества организации, долги кредиторам служат одним из источников его формирования. В связи с этим кредиторская задолженность становится одним из наиболее выгодных для покупателей способом кредитования, имеющим, однако, и недостатки, особенно когда должнику не удалось уплатить по счетам контрагентов в срок. Накопленные просроченные долги кредиторам грозят неисправному плательщику потерей доверия поставщиков и подрядчиков, банков, инвесторов и в конечном итоге угрожают банкротством.[4; с.17-27]

 

 

 

1.2. Сущность кредиторской  и дебиторской задолженности

 

Финансы предприятия  представляют собой денежные отношения, связанные с формированием и  распределением финансовых ресурсов. Формируются финансовые ресурсы  за счет таких источников, как: собственные и приравненные к ним средства (акционерный капитал, паевые взносы, прибыль от основной деятельности, целевые поступления и др.); мобилизуемые на финансовом рынке как результат операций с ценными бумагами; поступающие в порядке перераспределения. [8; с.56-63]

Важнейшей составляющей финансов предприятия  является кредиторская и дебиторская задолженности.

Уровень дебиторской задолженности  определяется многими факторами: вид  продукции, емкость рынка, степень  насыщенности рынка данной продукцией, принятая на предприятии система расчетов и др.

По экономическому содержанию дебиторская задолженность является: задолженностью покупателей за отгруженные  товары и сданные работы, не оплаченные в срок, а также за товары, документы  по которым не переданы в банк на инкассо в обеспечение ссуд; превышением задолженности рабочих и служащих по ссудам, полученным на индивидуальное жилищное строительство и на приобретение товаров в кредит, над банковскими ссудами, выданными на эти цели, и др. [14; с.212-216]

Дебиторская задолженность  может быть представлена следующими статьями: дебиторская задолженность  по основной деятельности и дебиторская  задолженность по прочим операциям.

В свою очередь, дебиторская  задолженность относится к высоколиквидным  активам организаций, обладающим повышенным риском. Большой объем просроченной и безнадежной дебиторской задолженности существенно увеличивает затраты на обслуживание заемного капитала, повышает издержки организации, что влечет уменьшение фактической выручки, рентабельности и ликвидности оборотных средств, а значит и негативно сказывается на финансовой устойчивости, повышает риск финансовых потерь компании.[12; с.189-192]

Кредиторская задолженность  возникает при покупке "в кредит" или при займах различного рода. Краткосрочные кредиты включаются в текущие обязательства в балансе; эти кредиты должны быть оплачены в течение года. Если покупки в кредит являются причиной задолженности, то используют рубрику "коммерческая кредиторская задолженность". Долгосрочные кредиты - те, которые не оплачены в течение года. Это могут быть коммерческие кредиты, но чаще это задолженность держателям облигаций или долговых обязательств. Кредиторская задолженность всех типов представлена в балансе по суммам, которые компания собирается заплатить.

Экономическая сущность кредиторской задолженности состоит  в том, что это не только часть  имущества организации, как правило  денежные средства, но и товарно-материальные ценности, например в обязательствах по товарному кредиту. Как правовая категория кредиторская задолженность - особая часть имущества организации, являющаяся предметом обязательных правоотношений между организацией и ее кредиторами. Организация владеет и пользуется кредиторской задолженностью, но она обязана вернуть или выплатить данную часть имущества кредиторам, которые имеют права требования на нее.

Не возврат долга  влечет за собой применение к должнику определенных имущественных санкций:

• взыскание неустойки, предусмотренной договором; штрафов, установленных законом;
• процентов за пользование чужими денежными средствами вследствие их неправомерного удержания, уклонения от их возврата, иной просрочки в их уплате.

Кредиторы могут взыскать с дебитора и убытки, причиненные  им несвоевременным возвратом или  не возвратом долгов: по общему правилу убытки возмещаются в части, не покрытой неустойкой или процентами, взыскиваемыми за пользование чужими денежными средствами.[16; с.124-126]

Одной из важнейших проблем  управления дебиторской и кредиторской задолженностью является списание задолженности. Безнадежными долгами (долгами, нереальными ко взысканию) признаются те долги перед налогоплательщиком, по которым истек установленный срок исковой давности, а также те долги, по которым в соответствии с гражданским законодательством обязательство прекращено вследствие невозможности его исполнения, на основании акта государственного органа или ликвидации организации (п.2 ст.266 НК РФ).[5; с.65-66]

 

1.3. Показатели анализа  кредиторской и дебиторской задолженности

 

Анализ финансовых показателей  позволяет выявить критические точки в деятельности фирмы, определить причины проблем и запланировать действия, направленные на их решение.

Можно выделить четыре типа наиболее значимых финансовых показателей. Это показатели:

• ликвидности (краткосрочной платежеспособности);
• хозяйственной активности (оборачиваемости);
• доходности (прибыльности, рентабельности);
• рыночной активности.

Ликвидность - это способность  организации ответить по своим краткосрочным обязательствам. Если платежеспособность фирмы низка, это говорит о ее крайне слабой финансовой устойчивости и невозможности решать большинство вопросов своей деятельности, в частности такого, как привлечение новых займов, поскольку доверие кредиторов будет подорвано.[13; с.567-569]

Выделяют два основных вида показателей ликвидности: общий коэффициент покрытия, коэффициент абсолютной ликвидности. Общий коэффициент покрытия выражает соотношение между текущими (оборотными) активами фирмы и ее текущими (краткосрочными) обязательствами. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает соотношение между наиболее ликвидной частью текущих активов и текущими пассивами. Наиболее ликвидная часть текущих активов, или «быстрооборачиваемые» активы, определяется как разница между общей величиной текущих активов (оборотных средств) и всеми товарно-материальными запасами.

Показатели хозяйственной  активности (оборачиваемости) - это  тип финансовых показателей, который  определяет, насколько хорошо фирма  использует свои ресурсы. Обычно показатели активности выражают соотношение между величиной продаж и различными элементами активов, то есть выясняют количество продаж, созданное одной тенге инвестиций в активы.

Показатели доходности (рентабельности) - наиболее распространенный способ измерения успеха фирмы. Показатели рентабельности являются относительными характеристиками финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия. Основные показатели доходности: коэффициент чистой прибыли, оборот на вложенный капитал, чистый доход на акционерный (собственный капитал).

Показатели рыночной активности характеризует стоимость и доходность акций компании. Прибыль на одну акцию показывает, какая доля чистой прибыли приходится на одну обычную акцию в обращении.[18; с. 136-139]

Анализ дебиторско-кредиторской задолженности начинают с рассмотрения абсолютных сумм на начало и конец периода, а также находят удельный вес дебиторской задолженности в составе оборотных средств и кредиторской задолженности в составе обязательств. Следующим этапом анализа является классификация дебиторской и кредиторской задолженности по срокам образования (от 1 месяца до 6 месяцев, до одного года и более года).

Состояние дебиторской  задолженности, его размеры и  качество оказывают сильное влияние на финансовое состояние организации.

Для анализа оборачиваемости дебиторской задолженности используются показатели:

1. оборачиваемость дебиторской задолженности;
2. срок погашения дебиторской задолженности;
3. доля дебиторской задолженности в текущих активах;
4. доля сомнительной задолженности;

Коэффициент оборачиваемости  рассчитывается как отношение объема дохода (выручки) от реализации продукции (работ, услуг) к средней дебиторской задолженности по формуле: [19]

 (1)

Код – коэффициент  оборачиваемости дебиторской задолженности;

ДР – доход от реализации продукции (работ, услуг);

ДЗ – средняя величина дебиторской задолженности.

Этот показатель используется для оценки качества дебиторской  задолженности и ее объема. Он показывает расширение или снижение коммерческого кредита, предоставленного предприятием. Рост его означает сокращение продаж в кредит, снижение – увеличение объема предоставленного кредита. Этот коэффициент показывает, сколько раз задолженность образуется и поступает предприятию за исследуемый период.

В процессе анализа рассчитывается срок погашения дебиторской задолженности. [19]

 (2)

Срдз - срок погашения дебиторской задолженности;

Код - коэффициент оборачиваемости  дебиторской задолженности.

Он характеризует время  необходимое клиентам компании на оплату выставленных ею счетов. Снижение этого показателя оценивается положительно, а повышение отрицательно.

При анализе рассматривают  долю дебиторской задолженности  в текущих активах по кварталам. Доля дебиторской задолженности  определяется отношением дебиторской задолженности к текущим активам.[19]

 (3)

Но для того чтобы  получить полную картину дебиторской задолженности нужно проанализировать долю сомнительной дебиторской задолженности в текущих активах, которая определяется отношением сомнительной дебиторской задолженности к текущим активам. [19]

 (4)

Доля сомнительной дебиторской  задолженности характеризует «качество» дебиторской задолженности. Ее увеличение свидетельствует о снижении ликвидности. Тенденция роста, как доли дебиторской задолженности, так и доли сомнительной дебиторской задолженности в текущих активах свидетельствует о нестабильной ликвидности дебиторской задолженности, о постоянном уменьшении ликвидности дебиторской задолженности, т.е. с каждым кварталом сомнительная дебиторская задолженность растет.[19; с. 456-467]

Данный последний показатель (4) характеризует качество дебиторской задолженности, рост показателя свидетельствует о снижении ликвидности баланса, поэтому необходимо научиться «управлять» дебиторской задолженностью, для чего контролировать состояние расчетов с покупателями по отсроченным (просроченным) задолженностям, следить за состоянием дебиторской и кредиторской задолженности, так как превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия, поэтому делает необходимым привлечение дополнительных дорогостоящих источников финансирования, а при досрочной оплате можно применить систему скидок, с тем, чтобы стабилизировать финансовое положение предприятия, так как замедление оборачиваемости дебиторской задолженности ведет к сокращению денежного потока.

В статье источников средств  в разделе пассива баланса большой удельный вес занимает группа: «Кредиторская задолженность». Кредиторы – юридические (предприятия, организации, учреждения) и физические лица, перед которыми данное предприятие имеет задолженность. Сумма задолженности называется кредиторской. Кредиторская задолженность возникает, как правило, вследствие существующей системы расчетов между предприятиями, когда долг одного предприятия другому погашается по истечении определенного периода после возникновения задолженности.[15; с.212-215]

Для оценки оборачиваемости  кредиторской задолженности рассчитаем следующую группу показателей:

1. среднюю кредиторскую задолженность;
2. оборачиваемость кредиторской задолженности;
3. период погашения кредиторской задолженности;
4. доля кредиторской задолженности в текущих пассивах.

Средняя величина кредиторской задолженности рассчитывается по формуле: [19]

 (5)

КЗ – кредиторская задолженность

Коэффициент оборачиваемости  кредиторской задолженности рассчитывается по формуле: [19]

 (6)

Окз – оборачиваемость  кредиторской задолженности

Вр – Выручка от реализации продукции

Скз – Средняя кредиторская задолженность

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности показывает расширение или снижение коммерческого кредита  предоставленного предприятию. Рост коэффициента означает увеличение скорости оплаты задолженности предприятия, снижение – рост закупок в кредит.

Одновременно определяется средний срок оборота кредиторской задолженности: [19]

 (7)

ППКЗ – период погашения  кредиторской задолженности

Период погашения кредиторской задолженности показывает, сколько оборотов в течение анализируемого периода требуется предприятию для оплаты выставленных ей счетов или сколько дней для этого необходимо. Он отражает средний срок возврата долгов предприятием (за исключением обязательств перед банком и по прочим займам).

При анализе рассматривают долю кредиторской задолженности в текущих пассивах по кварталам. Доля кредиторской задолженности определяется отношением кредиторской задолженности к текущим пассивам. [19]

 (8)

Дкз - доля кредиторской задолженности

Кз - кредиторская задолженность

Тп - текущие пассивы

Данные расчеты будут  не совсем точно отражать истинное положение дел, поэтому необходимо привлекать данные об остатках кредиторской задолженности из журналов ордеров. Финансовая устойчивость будет зависеть от того, каким образом предприятие осуществляет в текущем периоде взаиморасчеты с должниками.[19; с.470-475]

2. Краткая характеристика  предприятия

 

Открытое акционерное  общество «Концерн «Океанприбор» создано в соответствии с Федеральным законом «О приватизации государственного и муниципального имущества», Федеральным законом «Об акционерных обществах», путем преобразования ФГУП «ЦНИИ «Морфизприбор» (основной государственный номер 1027806874127 от 15.11.2002) на основании Указов Президента РФ от 03.02.2004г № 132 и от 045.08.2004г № 1009, распоряжение Правительства РФ от 15.08.2003г № 1165-р, постановления Правительства РФ от 25.10.2004г № 580, распоряжения Министерства имущественных  отношений РФ от 30.09.2003г № 4519-р и распоряжения территориального управления Федерального агентства по управлению федеральным имуществом по Ленинградской области от 28.12.2005г № 428.

Учредителем ОАО «Концерн «Океанприбор» является Российская Федерация в лице Федерального агентства по управлению федеральным имуществом.

Наименование и местонахождения  общества: Российская Федерация, 197376,                        г. Санкт-Петербург,  Чкаловский пр., дом 46.

Высшим органом управления Общества является общее собрание акционеров. Органами управления Общества являются: общее собрание акционеров, Совет директоров, генеральный директор.

Руководство текущей  деятельностью осуществляет единоличный  исполнительный орган -    генеральный директор, избираемый общим собранием акционеров. Генеральный директор Общества подотчетен Совету директоров и общему  собранию акционеров.