Анализ прибыли предприятия. 27

КУРСОВАЯ  РАБОТА

 «Анализ прибыли предприятия» 
 
 
 
 

ПЕНЗА – 2010

СОДЕРЖАНИЕ 

       ВВЕДЕНИЕ……………………………………………………………….3

       ГЛАВА      1.      МЕТОДИКА      АНАЛИЗА      ПРИБЫЛИ ПРЕДПРИЯТИЯ…………………………………………………………………..4

       1.1 Сущность, значение и классификация прибыли…………………...4

       1.2 Факторный анализ прибыли………………………………………....9

       1.3 Методы анализа отчета о прибылях и убытках…………………...12

       ГЛАВА   2.   АНАЛИЗ   ПРИБЫЛИ   НА   ПРИМЕРЕ   ОАО «Молоко»…………………………………………………………………………13

       2.1Финансово-экономическая характеристика ОАО «Молоко»……..13

       2.2Факторный анализ прибыли ОАО «Молоко»……………………...16

       2.3 Анализ отчета о прибылях и убытках ОАО «Молоко» за 2009г..20

       ГЛАВА 3 ВЛИЯНИЕ ВЕЛЕЧИНЫ ПРИБЫЛИ НА ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ ПРЕДПРИЯТИЯ

       3.1 Прибыль как важнейшая экономическая  задача………………….28

       3.2 Факторы, влияющие на величину  прибыли предприятия………..32 

       ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………35 

       СПИСОК  ЛИТЕРАТУРЫ……………………………………………....38 

       ПРИЛОЖЕНИЯ…………………………………………………………40 
 
 
 
 
 
 
 

       ВВЕДЕНИЕ 

       Рыночная  экономика определяет конкретные требования к системе управления предприятиями. Необходимо более быстрое реагирование на изменение хозяйственной ситуации с целью поддержания

устойчивого финансового  состояния и постоянного совершенствования производства в соответствии с изменением коньюнктуры рынка. Предприятие самостоятельно планирует (на основе договоров, заключенных с потребителями и поставщиками материальных ресурсов) свою деятельность и определяет перспективы развития, исходя из спроса на производимую продукцию и необходимость обеспечения производственного и социального развития. Самостоятельно планируемым показателем в числе других стала прибыль. Однако, нельзя полагать, что планирование и формирование прибыли осталось исключительно в сфере интересов только предприятия. Не в меньшей мере в этом заинтересованы государство (бюджет), коммерческие банки, инвестиционные структуры, акционеры и другие держатели ценных бумаг.

       Целью данной работы является анализ прибыли деятельности предприятия. Для достижения поставленной цели в курсовой работе необходимо решить следующие задачи:

       - проанализирован отчет о прибылях  и убытках предприятия

       - дана финансовая характеристика  предприятия

       - даны рекомендации по увеличению  прибыли и улучшении финансового состояния предприятия. (Мало задач, все пункты содержания это и есть задачи)

       Объектом  исследования является ОАО «Молоко». Предметом исследования является финансовая деятельность предприятия.

       Формирование  механизма жесткой конкуренции, непостоянность рыночной ситуации ставили перед предприятием необходимость эффективного использования имеющихся   в его распоряжении внутренних ресурсов с одной стороны, а с другой, своевременно реагировать на изменяющиеся внешние условия, к которым относятся: финансово-кредитная система, налоговая политика государства, механизм ценообразования, взаимоотношения с поставщиками и потребителями. Вследствие перечисленных причин меняются и направления аналитической деятельности. Чтобы обеспечить высокую, экономическую эффективность производства нужна государственная экономическая политика, которая содействовала бы формированию среды, благоприятной для хозяйственной деятельности и ориентировало предприятие на максимальное получение прибыли (доходов). Так как, именно государство определяет успешное функционирование предприятия, то проблемы прибыли и рентабельности в настоящее время очень актуальны. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

       ГЛАВА      1.      МЕТОДИКА      АНАЛИЗА      ПРИБЫЛИ ПРЕДПРИЯТИЯ

       1.1 Сущность, значение и классификация прибыли. 

       Необходимым элементом анализа финансового  состояния является изучение результатов  финансово – хозяйственной деятельности предприятия, которые характеризуются  величиной прибыли или убытка.

Экономическая сущность прибыли заключается в  следующем

       - характеризует финансовый результат деятельности предприятия, который зависит от уровня себестоимости, качества и количества выпускаемой продукции, производительности труда, степени использования производственных фондов, организации управления, материально-технического снабжения, а также насколько продукция удовлетворяет потребности потребителя, т.е. имеет ли она спрос;

       - является основой экономического  развития предприятия. Прибыль  выступает как один из основных  источников расширенного воспроизводства.  Таким образом, прибыль – часть чистого дохода, который непосредственно получают предприятия после реализации продукции как вознаграждение за вложенный капитал и риск предпринимательской деятельности.

Как финансовый результат деятельности предприятия, прибыль характеризуется многоаспектной ролью и многообразием форм, в которой она выступает. Виды прибыли могут быть систематизированы по определенным признакам. [4,108]

       По  источникам формирования выделяют прибыль  от продажи продукции, работ, услуг  и прибыль от прочей реализации. Прибыль от продажи продукции, работ, услуг является основным видом прибыли на предприятии, непосредственно связанным с отраслевой спецификой деятельности предприятия. Прибыль от прочей реализации представляет доход от продажи неиспользуемых основных фондов, нематериальных активов, а также доход от участия в совместных предприятиях, доходы от акций, облигаций и других ценных бумаг, штрафы, пени и неустойки полученные и т.п.

       По  видам деятельности выделяют прибыль  от операционной, инвестиционной и  финансовой деятельности. Операционная прибыль является результатом производственно–сбытовой или основной для данного предприятия деятельности. Результат инвестиционной деятельности частично отражается в виде доходов от участия в совместной деятельности, от владения ценными бумагами и депозитными вкладами, частично – в прибыли от реализации имущества. Кроме этого, результаты инвестиций отражаются на операционной прибыли, когда инвестиции превращаются в реальные активы по расширению, обновлению и модернизации производства. Под прибылью от финансовой деятельности понимается косвенный эффект от привлечения капитала из внешних источников на условиях более выгодных, чем среднерыночные условия. Кроме того, в процессе финансовой деятельности может быть получена и прямая прибыль на вложенный собственный капитал путем использования эффекта финансового левериджа.

       По  составу включаемых элементов различают  маржинальную (валовую) прибыль, прибыль  до налогообложения, чистую прибыль. Маржинальная прибыль – это разница между  выручкой – нетто и прямыми производственными затратами по реализованной продукции. Прибыль до налогообложения характеризует общий финансовый результат предприятия. Прибыль до налогообложения представляет собой сумму финансового результата от обычной деятельности и прочих доходов и расходов. Чистая прибыль – это сумма прибыли, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты налога на прибыль. [2,306]

По характеру  использования чистая прибыль подразделяется на капитализированную и потребляемую. Капитализированная прибыль, часть чистой прибыли, направляемая на финансирование прироста активов предприятия. Потребляемая прибыль – та, которая расходуется на выплату дивидендов акционерам и учредителям предприятия.

       По  характеру налогообложения различают  налогооблагаемую и не облагаемую налогом. Такое деление прибыли играет важную роль в формировании налоговой политики, так как позволяет оценивать альтернативные хозяйственные операции с позиции их эффекта. Состав прибыли, не подлежащий налогообложению, регулируется налоговым законодательством.

       По  характеру инфляционной очистки  прибыли различают номинальную  и реальную прибыль, скорректированную  на темп инфляции в отчетном периоде.

       По  рассматриваемому периоду формирования выделяют прибыль отчетного года, прибыль предыдущего года и планируемая прибыль.

Приведенный перечень классификационных признаков  не отражает всего многообразия видов  прибыли, используемых в научной  терминологии и практике работы предприятия.

       По  видам хозяйственной деятельности различают: прибыль от основной (операционной) деятельности, которая включает прибыль от реализации продукции и прочие операционные доходы и расходы; прибыль от инвестиционной деятельности; прибыль от финансовой деятельности.  
По составу включаемых элементов различают: маржинальную (валовую) прибыль; прибыль от реализации продукции; общий финансовый результат отчетного периода до выплаты процентов и налогов (брутто-прибыль); прибыль до налогообложения; чистую прибыль. Маржинальная прибыль — это разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными затратами по реализованной продукции. Прибыль от реализации продукции — это разность между маржинальной прибылью и постоянными затратами предприятия. Брутто-прибыль включает финансовые результаты (до выплаты процентов и налогов) от операционной, финансовой и инвестиционной деятельности, внереализационные и чрезвычайные доходы и расходы. Характеризует общий финансовый результат, заработанный предприятием для всех заинтересованных сторон (государства, кредиторов, собственников, наемного персонала). Прибыль до налогообложения — это результат после выплаты процентов кредиторам. Чистая прибыль — это та сумма прибыли, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений.  
В зависимости от характера деятельности предприятия выделяют прибыль от обычной (традиционной) деятельности и прибыль от чрезвычайных ситуаций, необычных для данного предприятия, которую надо выделять из общей прибыли для правильной оценки работы предприятия.  
По характеру налогообложения различают налогооблагаемую прибыль и не облагаемую налогом (льготируемую) прибыль в соответствии с налоговым законодательством, которое периодически пересматривается.  
По степени учета инфляционного фактора различают номинальную прибыль и реальную прибыль, скорректированную на темп инфляции в отчетном периоде. [5, 62]

       По  экономическому содержанию прибыль  делится на бухгалтерскую и экономическую. Бухгалтерская прибыль, определяется как разность между доходами и текущими явными затратами, отраженными в системе бухгалтерских счетов. Экономическая прибыль отличается от бухгалтерской тем, что при расчете ее величины учитывают не только явные затраты, но и неявные, не отражаемые в бухгалтерском учете (например, затраты на содержание основных средств, принадлежащих владельцу фирмы).  
По характеру использования чистая прибыль подразделяется на капитализированную (нераспределенную) потребляемую. Капитализированная прибыль — это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов предприятия. Потребляемая прибыль — та ее часть, которая расходуется на выплату дивидендов акционерам предприятия.

       В условиях рыночной экономики значение прибыли для предприятия огромно. Стремление к получению прибыли  ориентирует предприятие на увеличение объема реализации продукции, нужной потребителю, снижение затрат на реализацию. При развитой конкуренции этим достигается не только цель предпринимательства, но и удовлетворение общественных потребностей. Для предпринимателя прибыль является сигналом, указывающим, где можно добиться наибольшего прироста стоимости, создает стимул для инвестирования в эти сферы. 
 

       1.2 Факторный анализ прибыли 

       Конечный  финансовый результат деятельности предприятия, балансовая прибыль или  убыток, представляет собой алгебраическую сумму результата (прибыли или убытка) от реализации товарной продукции (работ, услуг), результата (прибыли или убытка) от прочей реализации, доходов и расходов от внереализационных операций. Формализованный расчет балансовой прибыли представлен ниже:

       Р_Б = ± Р_Р ± Р_ПР ± Р_ВН,             

где 
Р_Б - балансовая прибыль или убыток; 
Р_Р - результат от реализации товарной продукции (работ, услуг); 
Р_ПР - результат от прочей реализации; 
Р_ВН - результат (доходы и расходы) от внереализационных операций.

       Финансовые  результаты деятельности предприятия  характеризуются также показателями выручки (валового дохода) от реализации продукции, величиной налога на добавленную  стоимость. 
Выручка от реализации продукции свидетельствует о завершении производственного цикла предприятия, возврате авансированных на производство средств предприятия в денежную наличность и начале нового витка в обороте средств. После вычета из выручки от реализации продукции суммы налога на добавленную стоимость и акцизов, а также затрат на производство реализованной продукции получим чистый результат (прибыль или убыток) от реализации. Прибыль от реализации может быть рассчитана по формуле

       Р_Р = N_P- S_P- P_Д,  

где 
Р_Р - результат от реализации товарной продукции (работ, услуг); 
N_P - выручка (валовый доход) от реализации продукции; 
S_P - затраты на производство реализованной продукции; 
P_Д - налог на добавленную стоимость и акцизы.

       Показатели  финансовых результатов характеризуют  абсолютную эффективность хозяйствования предприятия.

 Факторный анализ прибыли от реализации продукции (работ, услуг)

       Прибыль от реализации товарной продукции в  общем случае изменяется под воздействием таких факторов, как изменение: объема реализации; структуры продукции; отпускных  цен на реализованную продукцию; цен на сырье, материалы, топливо, тарифов на энергию и перевозки; уровня затрат материальных и трудовых ресурсов.

       1) Расчет общего изменения прибыли (D Р) от реализации продукции:

       D Р = Р₁ - Р₀,  

где 
Р₁ - прибыль отчетного года; 
Р₀ - прибыль базисного года.

       2) Расчет влияния на прибыль изменений отпускных цен на реализованную продукцию:

       D Р₁ = N_p1 - N_p1,0 = å p₁q₁ - å p₀q₁,

где 
N_p1 = å p₁q₁ - реализация в отчетном году в ценах отчетного года (р - цена изделия; q - количество изделий); 
N_p1,0 = å p₀q₁ - реализация в отчетном году в ценах базисного года.

       3) Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции (D Р₂) (собственно объема продукции в оценке по плановой (базовой) себестоимости):

       D P₂ = Р₀К₁ - Р₀ = Р₀ (К₁ - 1),

где 
Р₀ - прибыль базисного года; 
К₁ - коэффициент роста объема реализации продукции;

       К₁ = S_1,0 / S₀,

где 
S_1,0 - фактическая себестоимость реализованной продукции за отчетный период в ценах и тарифах базисного периода; 
S₀ - себестоимость базисного года (периода).

       4) Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции, обусловленных изменениями в структуре продукции (D Р₃):

       D Р₃ = Р₀ (К₂ - К₁),

где 
К₂ - коэффициент роста объема реализации в оценке по отпускным ценам;

       К₂ = N_1,0/N₀,

где 
N_1,0 - реализация в отчетном периоде по ценам базисного периода; 
N₀ - реализация в базисном периоде.

       5) Расчет влияния на прибыль экономии от снижения по себестоимости продукции (D Р₄):

       D Р₄ = S_1,0 - S₁,

где 
S_1,0 - фактическая себестоимость реализованной продукции за отчетный период в ценах и тарифах базисного периода; 
S₁ - фактическая себестоимость реализованной продукции отчетного периода.

       6) Расчет влияния на прибыль изменений себестоимости за счет структурных сдвигов в составе продукции (D Р₅):

       D Р₅ = S₀К₂ - S_1,0.

       Отдельным расчетом по данным бухгалтерского учета определяется влияние на прибыль изменений цен на материалы и тарифов на услуги (D Р₆), а также экономии, вызванной нарушениями хозяйственной дисциплины (D Р₇). Сумма факторных отклонений дает общее изменение прибыли от реализации за отчетный период, что выражается следующей формулой:

       D Р = Р₁ - Р₀ = D Р₁ + D Р₂ + D Р₃ + D Р₄ + D Р₅ + D Р₆ + D Р₇,

 где 
D Р - общее изменение прибыли. 

       1.3 Методы анализа отчета о прибылях  и убытках 

       Анализ отчета о прибылях и убытках предполагает последовательное изучение всех статей отчета. Анализ начинается с изучения выручки как доходов по обычным видам деятельности и соответствующим им расходов – себестоимости проданной продукции; особое внимание уделяется тенденциям изменения этих показателей. Различные виды операционных и прочих доходов и расходов рассматриваются как факторы, влияющие на показатели прибыли (убытка). Конечная цель анализа состоит в том, чтобы объяснить причины изменения и качество чистой прибыли – источника прироста капитала и выплаты дивидендов. Результаты анализа отчета о прибылях и убытках конкретного субъекта хозяйствования используются в сравнительном анализе, который важен для кредиторов, акционеров, участников фондового рынка и других пользователей, принимающих деловые решения на основе выбора вариантов. Кроме того, результаты анализа используются в прогнозировании финансовых результатов как во внутреннем, так и во внешнем анализе. [12, 42]

       В аналитической практике применяется  несколько методов, которые используются при анализе любой формы отчетности: вертикальный, горизонтальный, трендовый анализ показателей, расчет финансовых коэффициентов, сравнительный анализ, факторный анализ. В оценке качестве прибыли большое значение придают бухгалтерским методам. В прогнозировании финансовых результатов используются методы статистики. К стандартным методам анализа отчетности относятся горизонтальный и вертикальный анализ формирования финансовых результатов, который выполняется в аналитических таблицах с помощью относительных показателей динамики, показателей структуры и динамики структуры.

       Вертикальный  анализ отчета о прибылях и убытках – это анализ структуры формирования финансовых результатов в сравнении с предыдущим периодом. Горизонтальный анализ направлен на изучение темпов роста (прироста) показателей, который объясняет причины изменений в их структуре. Трендовый анализ возможен при наличии сопоставимых данных за несколько лет, что предполагает длительный период функционирования организации, стабильность методов бухгалтерского учета PI устоявшиеся формы бухгалтерской отчетности, возможность учитывать влияние инфляции на бухгалтерские показатели. Данные базового года служат исходной точкой расчета и принимаются за 100%. Изменение показателей отчета о прибылях и убытках (объема продаж, себестоимости, различных доходов и расходов, показателей финансовых результатов) рассчитывается по каждому показателю в процентах к базисному году. При изучении достаточно длительного периода данные могут быть усреднены, например рассчитаны средние показатели за каждые три года. Другой подход заключается в расчете структурных показателей отчета о прибылях и убытках за ряд лет. Таким образом построенные тренды изучаются для выявления тенденций изменения финансовых результатов. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

      ГЛАВА   2.   АНАЛИЗ   ПРИБЫЛИ   НА   ПРИМЕРЕ   ОАО «Молоко» 

       2.1 Финансово-экономическая характеристика ОАО «Молоко»

       Показатели  деятельности общества за 2009г. отражает  тенденцию  снижения   объемов  выпуска  и реализации продукции и ростом себестоимости.

       Таблица 1 – Показатели основных видов деятельности ОАО «Молоко».

       Заметный рост выручки в 2009 году (Табл.1)  позволил предприятию укрепить свое положение на рынке, увеличил ассортимент продукции, помог снизить величину задолжностей по кредитам. В основном рост произошел из-за повышения качества выпускаемой продукции и повышения спроса на нее, в связи с этим руководство предприятия повысило цену на выпускаемую продукцию, что не могло не принести пользы.                                                                                                                          

Рисунок 2 – Сведения о задолженности ОАО «Молоко» 

         Рост дебиторской задолженности связан с условиями договора,  некоторым контрагентам  предусмотрена отсрочка платежа до 10 банковских дней. Большая часть кредиторской задолженности  предприятия состоит из задолженности перед совхозами за сырое молоко. Предприятие гасит эту задолженность с помощью банковских кредитов.  

       2.2 Факторный анализ прибыли.

       Главным источником формирования прибыли является основная деятельность предприятия, с  целью осуществления которой оно создано. Характер этой деятельности определяется спецификой отраслевой принадлежности предприятия. Ее основу составляет производственно- коммерческая деятельность, которая дополняется финансовой и инвестиционной деятельностью.

Прибыль от продажи продукции, работ, услуг определяется как разница между выручкой от продажи продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей), себестоимостью проданных товаров, работ, услуг, коммерческих и управленческих расходов. Оценка вышеперечисленных факторов возможна с использованием факторного метода анализа. При внешнем анализе в качестве источника информации привлекается бухгалтерская (финансовая) отчетность «Отчет о прибылях и убытках» (форма № 2).

       Анализ прибыли от продажи продукции, работ, услуг можно провести на основе следующих данных (табл. 2). [25] 

Таблица 2 – Показатели деятельности ОАО «Молоко» за 2008-2009 года.