МИНИСТЕРСТВО  ОБРАЗОВАНИЯ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ

    БЕЛОРУССКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ  УНИВЕРСИТЕТ 
 

    Кафедра бухгалтерского учета, анализа

                                               и аудита в отраслях народного  хозяйства

    КУРСОВАЯ  РАБОТА 

    на  тему: Общий анализ структуры баланса

                        предприятия.                     

    Студентка

    ФФБД, 4 курс, ДБУ-2                                         Л.М.Дубровина 

    Руководитель                                                       Л.В. Умецкая 
 
 

    МИНСК 2003 

    СОДЕРЖАНИЕ.

    ВВЕДЕНИЕ  …………………………………………………….……3

    1. Баланс как основной источник  информационного обеспечения анализа  финансового состояния ……………………………………...4-8

    2. Анализ имущества предприятия  и источников его образования 

    2. 1. Анализ имущества предприятия …………………………..9-13

    2. 2. Анализ источников формирования  капитала …………...13-16

    2. 3. Взаимодействие актива и пассива  баланса ……………...16

    3. Оценка основных показателей  и коэффициентов, рассчиты-ваемых  на основании данных баланса  …………………………….17-23

    ЗАКЛЮЧЕНИЕ ………………………………………………...24-25

    СПИСОК  ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ ………….26-27

    ПРИЛОЖЕНИЯ. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    ВВЕДЕНИЕ. 

    Руководство любого предприятия должно четко  представлять, за счет каких источников ресурсов оно будет осуществлять свою деятельность и в какие сферы деятельности будет вкладывать свой капитал. Забота о финансах является отправным моментом и конечным результатом деятельности любого предприятия.

    В условиях рыночной экономики эти  вопросы выдвигаются на первый план. Резко повышается значимость финансовых ресурсов, с помощью которых осуществляется формирование оптимальной структуры и наращивание производственного потенциала предприятия, а также финансирование текущей хозяйственной деятельности. От того, каким капиталом располагает субъект хозяйствования, насколько оптимальна его структура, насколько целесообразно он трансформируется в основные и оборотные фонды, завит финансовое благополучие предприятия и результаты его деятельности. Поэтому анализ наличия, источников формирования и размещения капитала имеет исключительное значение. Его значимость еще более возрастает в связи с тем, что результаты анализа используются, как внутри предприятия, так и внешними пользователями.

    Целью данной работы является рассмотрение сущности и значения капитала предприятия, определение основных его источников, размещения капитала, изучение методики проведения анализа и проведение непосредственно анализа имущества и источников формирования капитала на основе бухгалтерского баланса предприятия «Полиграф».

    В рамках данной цели выделяются следующие задачи:

    - проанализировать собственные и  заёмные источники капитала предприятия,  их состав и структуру;

    - рассмотреть эффективность размещения  капитала в основные и оборотные  средства;

    - показать, как анализируется баланс предприятия.

    В экономической литературе в последние годы рассматриваемая тема получила широкое распространение, как в переводной литературе, так и в отечественной. В Республике Беларусь этой проблемой занимаются ведущие экономисты, такие как Л.И. Кравченко, Н.А. Русак, Д.А. Панков, Г.В. Савицкая, другие специалисты. Кроме этого в ходе написания работы были использованы также и периодические издания, в частности  "Бухгалтерский учет и анализ", "Бухгалтерский учет", "Аудит и финансовый анализ". 

    1. Баланс как основной источник информационного обеспечения анализа финансового состояния.

    Ни  один субъект хозяйствования не может  функционировать изолированно от финансовой системы. Для осуществления производственной и других видов деятельности предприятия  должны располагать определёнными финансовыми ресурсами, которые приравниваются к "кровеносной системе", обеспечивающей жизнедеятельность предприятия. Поэтому забота о финансах является отправным моментом и конечным результатом деятельности любого субъекта хозяйствования.

    Профессиональное управление финансами неизбежно требует глубокого анализа. В связи с этим существенно возрастают приоритетность и роль финансового анализа, основным содержанием которого служит комплексное системное изучение финансового состояния предприятия и факторов его формирования с целью оценки степени финансовых рисков и прогнозирования уровня доходности капитала.

    Финансовое  состояние предприятия – это  комплексное понятие, характеризующееся  системой показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов, которые являются результатом взаимодействия всех элементов системы финансовых отношений предприятия, определяемое всей совокупностью производственно-хозяйственных факторов.

    Основными факторами, определяющими финансовое состояние, являются:

    ● выполнение финансового плана и  пополнение, по мере возникновения  потребности, собственного оборотного капитала за счет прибыли;

    ● скорость оборачиваемости оборотных  средств.

    Финансовое  состояние предприятия, его устойчивость и стабильность во многом зависят от результатов его производственной, коммерческой финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, т. е. осуществляется бесперебойный выпуск и реализация высококачественной продукции, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия. И, наоборот, в результате недовыполнения плана по производству и реализации продукции происходит повышение себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли и, как следствие, ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

    Устойчивое  финансовое положение, в свою очередь, оказывает положительное влияние  на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности должна быть направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективное его использование. Следовательно, финансовое положение является результатом взаимодействия не только совокупности производственно-экономических факторов, но и всех элементов его финансовых отношений.

    Таким образом, финансовое состояние предприятия  характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормальной производственной, коммерческой и других видов деятельности предприятия, целесообразностью и эффективностью их размещения и использования, финансовыми взаимоотношениями с другими субъектами хозяйствования, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.

    Существенная  роль в достижении стабильного финансового  положения предприятия принадлежит  непосредственно анализу. Анализ финансового  состояния является частью финансового  анализа и представляет собой совокупность методов, позволяющих выявить взаимосвязи и взаимозависимости между различными показателями финансово-хозяйственной деятельности предприятия, включенными в отчетность. Его главной целью является наращивание собственного капитала и укрепление рыночных позиций. Для этого оно должно постоянно наращивать объем продаж и прибыль, поддерживать платежеспособность и рентабельность, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса.

    Основные  задачи анализа:

    1. Своевременное выявление и устранение недостатков в финансовой деятельности, и поиск резервов улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

    2. Прогнозирование возможных финансовых  результатов, экономической рента-бельности  исходя из реальных условий  хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов, разработка моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов.

    3. Разработка конкретных мероприятий,  направленных на более эффективное  использование финансовых ресурсов  и укрепление финансового состояния предприятия.

    Анализом  финансового состояния занимаются не только руководители и соответствующие  службы предприятия, но и его учредители, инвесторы – с целью изучения эффективности использования ресурсов; банки – для оценки условий кредитоспособности и определения степени риска; поставщики – для своевременного получения платежей; налоговые инспекции – для выполнения плана поступления средств в бюджет и т. д.. В соответствии с этим анализ делится на внутренний и внешний.

    Внутренний анализ проводится службами предприятия, его результаты используются для планирования, контроля и прогнозирования финансового состояния предприятия. Его цель – обеспечить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заемные средства таким образом, чтобы получить максимальную прибыль и исключить банкротство.

    Внешний анализ осуществляется инвесторами, поставщиками материальных и финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе публикуемой отчетности. Его цель – установить возможность выгодного вложения средств, чтобы обеспечить максимум прибыли и исключить потери.

    Основными задачами, как внутреннего, так и  внешнего анализа являются:

    ▪ общая оценка финансового положения  и факторов его изменения;

    ▪ изучение соответствия между средствами и источниками, рациональ-ности их размещения и эффективности использования;

    ▪ соблюдение финансовой, расчётной и  кредитной дисциплины;

    ▪ определение ликвидности и финансовой стабильности предприятия;

    ▪ долгосрочное и краткосрочное прогнозирование финансовой стабиль-ности. 

    Кроме того, решаются и такие задачи, как  оценка ситуации определяющей возможность  получения внешнего финансирования. Для этого изучается общая  потребность предприятия в финансовых ресурсах, в том числе в заёмных, степень долевого риска, результаты переговоров с собственниками капитала и другие.

    Для решения этих задач необходимо изучить:

    ● наличие, состав и структуру капитала предприятия, причины и последствия  его изменения;

    ● состояние, структуру и изменения  основного капитала;

    ● наличие и структуру оборотного капитала в сферах производства и  об-ращения, причины и последствия  его изменения;

    ● ликвидность и качество дебиторской  задолженности;

    ● наличие, состав и структуру источников формирования капитала, при-чины и последствия его изменения;

    ● платёжеспособность и финансовая гибкость;

    ● эффективность использования капитала.

    Выделяют  следующие виды анализа:

    · горизонтальный (временной) анализ – сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;

    · вертикальный (структурный) анализ – определение структуры фи-нансовых показателей;

    · трендовый анализ – сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т. е. основной тенденции динамики показателя, очищенного от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов;

    · анализ относительных показателей (финансовых коэффициентов) – рас-чет числовых отношений различных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей;

    · сравнительный анализ, который делится на:

    ·внутрихозяйственный – сравнение основных показателей предприятия и дочерних предприятий, подразделений,

    ·межхозяйственный – сравнение показателей предприятия  с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми;

    · факторный анализ – анализ влияния отдельных факторов на резуль-тативный показатель.

    Для анализа финансового состояния  используются формы бухгалтерской  отчетности: №1 "Бухгалтерский баланс", №2 "Отчет о прибылях и убытках", №3 "Отчет о движении фондов и  других средств", №4 "Отчет о  движении денежных средств", №5 "Приложение к бухгалтерскому балансу". При внутреннем анализе используются данные текущего бухгалтерского учета.

    Основным  источником изучения и анализа финансового  положения предприятия является бухгалтерский баланс (от латинских  слов bis – дважды и lanx – чаша весов), который представляет собой статическую модель, отражающую состояние средств предприятия и их источников в денежной оценке и конечный результат его производственно-хозяйственной деятель-ности на определённую дату. Значение баланса как основной отчетной формы исключительно велико, поскольку этот документ позволяет получить доста-точно наглядное представление об имущественном и финансовом положении предприятия.

    Сам термин "баланс" указывает на то, что данный вид отчётности состоит  из двух равновеликих частей, называемых актив и пассив. Актив показывает состав и размещение средств (капитала), все, чем владеет предприятие, все его имущество в стоимостном выражении. Пассив показывает, каким образом осуществляется финансирование актива, т.е. источники образования и накопления средств (капитала).

    Каждый  вид средств или источников называется статьёй баланса. Сходные по экономическому содержанию статьи баланса объединены в разделы, а внутри них в группы. Определённым видам средств актива противостоят соответствующие им источники. Поэтому итог баланса идентичен (общий итог актива равен общему итогу пассива).

    Анализ  финансового состояния предприятия  на этапе анализа финансовых отчетов  начинается с "чтения" бухгалтерского баланса, при этом выявляются важнейшие характеристики:

    ▪ общая стоимость имущества предприятия;

    ▪ величина собственных и заемных  средств предприятия и др.

    Проведение  горизонтального анализа позволяет  сопоставить между собой величины конкретных статей баланса в абсолютном и относительном выражении за рассматриваемый период и определить их изменение за этот период.

    Вертикальный  анализ устанавливает структуру  баланса и выявляет динамику ее изменения  за анализируемый период.

    Таким образом, анализ финансовой отчетности является, по сути, предварительным анализом финансового состояния предприятия, позволяющим судить о его финансовой устойчивости и характере использования финансовых ресурсов. 
 
 
 
 
 
 
 

    2. Анализ имущества предприятия  и источников его образования. 

    2. 1. Анализ имущества предприятия. 

    Финансовое состояние предприятия и его устойчивость в значительной степени зависят от того, каким имуществом располагает предприятие, в какие активы вложен капитал, и какой доход они ему приносят.

    Сведения  о размещении капитала, имеющегося в распоряжении предприятия, о расходах предприятия на производство и реализацию продукции и об остатках свободной денежной наличности содержатся в активе баланса.

    Следовательно, активы представляют собой экономические  ресурсы предприятия в форме  совокупных имущественных ценностей, используемых в хозяйственной деятельности с целью получения прибыли.

    Каждому виду размещения капитала соответствует отдельная статья баланса. Основным признаком группировки статей актива баланса считается степень их ликвидности. По этому признаку все активы баланса подразделяются на долгосрочные, или основной капитал,  и оборотные активы.

    Соотношение основных и оборотных средств определяется отраслевыми особенностями и конкретными условиями работы предприятия. Поэтому в процессе анализа активов предприятия в первую очередь следует изучить изменения в их составе и структуре и дать им оценку.

    Для предварительной оценки состава  и структуры актива баланса составляется аналитическая таблица 2. 1.

    Таблица 2. 1. Анализ состава и структуры  общего капитала.

    Характером  производства предприятия (производство полиграфической продукции) обусловлено  то, что самую значительную часть активов составляют оборотные активы – 94,56% и малую часть внеоборотные активы – 5,44%. В отчётном году произошло перераспределение средств в сторону роста более мобильной их части – оборотных средств, их доля увеличилась на 24,7%, на ту же величину  уменьшилась доля внеоборотных активов.

    В процессе последующего анализа возникает  необходимость более детального изучения состава, структуры и динамики основных и оборотных средств.

    Основной капитал предприятия – это часть капитала вложенного в его внеоботротные активы, которые характеризуют совокупность имущественных ценностей предприятия, многократно участвующих в процессе хозяйственной деятельности и переносящих на продукцию использованную стоимость частями.

    Таблица 2. 2. Анализ наличия, состава и структуры основного капитала.

    Из  таблицы можно увидеть, что значительный удельный вес во внеоборотных активах  занимают основные средства – 98,1%. Их сумма  в отчётном году значительно уменьшилась, также значительно снизилась  сумма нематериальных активов, что обусловлено износом основных средств и нематериальных активов. Следовательно, предприятие недостаточно внимания уделяет обновлению своих внеоборотных активов. Об этом свидетельствует и отсутствие незавершённых капитальных вложений. Предприятию необходимо следить за состоянием своих внеоборотных активов, т.к. это позволит использовать более новую технику и более эффективно производить продукцию.

    Оборотные активы характеризуют совокупность имущественных ценностей предприятия, обслуживающих текущую производственно-коммерческую (операционную) деятельность и полностью потребляемых в течение одного производственно-коммерческого цикла.

    Оборотные средства – это денежные ресурсы, как в чистом виде, так и вложенные  в оборотные производственные фонды  и фонды обращения, которые находятся в постоянном цикле превращения в денежные средства.

    Таблица 2. 3. Анализ наличия, состава и структуры  оборотного капитала.