Основные показатели в финансовом плане и методы их расчёта

ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ

 

1. МОСКОВСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ ЭКОНОМИКИ, СТАТИСТИКИ И ИНФОРМАТИКИ (МЭСИ)

 

 

Кафедра__________________________

 

 

 

 

 

КУРСОВАЯ РАБОТА

По предмету: Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности

на тему: Основные показатели в финансовом плане и методы их расчёта

 

 

 

 

Выполнил: студент группы ………

Иванова Анна Ивановна

 

_____________________

                                              Научный руководитель:

Басалгина Татьяна Юрьевна

__________________

 

 

 

 

 

      Дата сдачи  курсовой работы:

 

     Дата защиты курсовой  работы:     

 

 

 

 

 

 

Пермь – 2011

МОСКОВСКИЙ  ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ

ЭКОНОМИКИ, СТАТИСТИКИ И  ИНФОРМАТИКИ

 

 

ЗАДАНИЕ НА КУРСОВУЮ РАБОТУ

 

 

Студент              Иванова Анна Ивановна

                             (Фамилия, имя, отчество)

 

Руководитель Басалгина Татьяна Юрьевна

                     (Фамилия, имя, отчество)                     (дата выдачи задания)

                    Тема курсовой работы

Основные показатели в финансовом плане и методы их расчёта

                            

Содержание  курсовой работы (по главам)

Первая глава посвящена  теоретическим основам финансового  планирования.  В этой главе рассматривается  сущность и виды финансового планирования, контроля финансовой деятельности. Вторая глава посвящена анализу финансовых показателей деятельности предприятия, на основе бюджета доходов и расходов и бюджета по балансовому листу. В третьей главе предложен финансовый план развитяи туристического агенства.

Рекомендуемая литература

1. Ильин А.И. Планирование на предприятии. — Мн: Новое знание, 2010. — 635 с.
2. Ковалев В.В. Финансовый анализ, методы и процедуры. – М.: Финансы и статистика, 2001. – 560 с.
3. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. – М.: Финансы и статистика, 2001. – 768 с.
4. Колисс Б. Управление финансовой деятельностью предприятия. Проблемы, концепция и методы. – М.: Финансы, ЮНИТИ. 2009. – 576
5. .Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент. – М.: Дело и сервис, 2010. – 400 с.

 

                         Срок выполнения «_____» _________________ 200___г.

 

Руководитель                                     Студент 

                                      (подпись)                                                                 (подпись)

 

 

Содержание:

 

 

 

Введение

В условиях рыночной экономики выживают только те фирмы, которые с помощью  финансового планирования видят  на два шага вперед, прогнозируют финансовую ситуацию в зависимости от изменения различных внешних и внутренних факторов. Предприятия заинтересованы в том, чтобы иметь реальные представления о своих возможностях. Финансовое планирование связано с одной стороны, с желанием предотвратить возможные ошибки в финансовой деятельности, а с другой с тем, чтобы использовать все возможности (в рамках закона) для получения прибыли. Финансовое планирование и контроль помогает своевременно выполнять обязательства перед бюджетом, различными фондами, банками и другими кредиторами, тем самым защищая фирму от применения к ней штрафных санкций. Финансовое планирование представляет собой процесс разработки финансовых планов и плановых показателей по обеспечению предприятия финансовыми ресурсами и увеличению эффективности ее деятельности на определенном отрезке времени.

Актуальность данной работы, опредленеа следующим аспектом

Руководители многих предприятий незаслуженно пренебрегают такой важной стороной деятельности фирмы как финансовое планирование и контроль. В условиях финансово-экономического кризиса как никогда важно уметь и хотеть просчитывать все процессы на фирме на несколько лет вперед, уметь прогнозировать возможные изменения, происходящие под влиянием внешних и внутренних факторов. Финансовое планирование воплощает выработанные стратегические цели в форму конкретных показателей.

Цель данной курсовой работы состоит в том, чтобы на основе оценки финансового показателей составить финансовый план развития предприятии.

Для раскрытия цели работы были поставлены следующие задачи:

• изучить сущность финансового планирования;
• рассмотреть основные показатели финансового планирования;
• дать краткую характеристику объекту исследования  - туристическому агенству «ЮТА-тур»;
• провести анализ финансовых показателей предприятия;
• составить финансовый план разиятия компании на последующий период;

Объектом исследования курсовой работы является туристическое агенство «ЮТА-тур».

Предметом исследования является финансовое планирование и контроль в туристическом агенстве «ЮТА-тур».

В курсовой работе была использована литература: Балабанов И.Т. Ильина А.И., Бухалкова М.И. и других.

Курсовая работа состоит из трех глав. Первая глава посвящена теоретическим основам финансового планирования. В этой главе рассматривается сущность и виды финансового планирования, контроля финансовой деятельности. Вторая глава посвящена анализу финансовых показателей деятельности предприятия, на основе бюджета доходов и расходов и бюджета по балансовому листу. В третьей главе предложен финансовый план развития туристического агенства.

 

 

1. Теоретические аспекты финансового планирования

1. Сущность финансового планирования

Финансовое планирование охватывает ряд этапов:

1) анализ выполнения финансового плана в предыдущих и текущем плановых периодах;

2) расчет  плановых показателей; 

3) составление  финансового плана как документа.[10. c. 55]

На первом этапе финансового планирования применяется метод экономического анализа. Он позволяет определить степень выполнения плановых показателей за истекший период путем сравнения их с фактическими данными. При этом упор делается на выявление резервов увеличения доходов, определение мероприятий по повышению эффективности использования финансовых ресурсов, расчете ожидаемого исполнения плана.

На этапе  финансового планирования экономический  анализ позволяет: выявить факторы  и причины, оказавшие влияние  на выполнение плановых заданий в  предыдущих и текущем годах, а  также резервы роста финансовых ресурсов; обосновать основные параметры финансового плана; определить недостатки в работе органов управления финансами в ходе составления и исполнения финансовых планов, подготовить предложения по их устранению.

На втором этапе финансового планирования осуществляется расчет плановых показателей — числовых величин, выражающих конкретные задания по формированию и использованию финансовых ресурсов. Делятся на утверждаемые, т.е. обязательные для всех, и расчетные, используемые для обоснования и увязки плановых заданий. [2. c. 42]

Расчет  показателей базируется на определении  условий хозяйствования в планируемом  периоде и соответствующих финансовых задач; предполагает разработку нескольких вариантов показателей финансового  плана и выбор оптимального варианта, корректировку финансовых показателей в увязке с показателями других планов и прогнозов.

Реальность  показателей финансовых планов во многом зависит от выбора методов финансового  планирования, их сочетания с учетом специфики каждого. Использование  в процессе финансового планирования одновременно нескольких методов объясняется многогранностью этого процесса, сложностью решаемых задач, зависимостью его от характера и способов разработки прогнозов социально-экономического развития, бизнес-планов. [7. c. 87]

В практике финансового планирования используются следующие методы расчета показателей финансовых планов:

• экстраполяции. Заключается в определении финансовых показателей на основе установления устойчивой динамики их развития. Расчет показателей плана производится на основе корректировки достигнутого в базовом периоде уровня показателей на относительно устойчивый темп их роста. Этот метод обычно используется как вспомогательное средство для первоначальных прикидок, так как имеет ряд недостатков: не ориентирует на выявление дополнительных резервов роста доходов; не способствует экономному использованию средств, так как планирование ведется от достигнутого уровня; не учитывает изменения отдельных факторов в планируемом году по сравнению с базовым для расчетов периодом;
• нормативный. Суть его состоит в том, что плановые показатели рассчитываются на основе установленных норм и финансово-бюджетных нормативов. Предполагает наличие прогрессивных норм и финансово-бюджетных нормативов, которые являются качественной основой для финансового планирования, предпосылкой для соблюдения режима экономии. [3. c. 86] Кроме того, нормы и нормативы служат необходимым условием для внедрения экономико-математических методов в финансовое планирование и прогнозирование. Так, например, в соответствии со ст. 65 БК РФ с момента введения в действие федерального закона о государственных минимальных социальных стандартах формирование расходов бюджетов всех уровней бюджетной системы РФ должно базироваться на основе минимальных государственных социальных стандартов, нормативах финансовых затрат на оказание государственных услуг и единых методологических основах расчета минимальной бюджетной обеспеченности;
• индексный. Предполагает широкое использование системы разнообразных индексов при расчете плановых финансовых показателей. Его использование обусловлено развитием рыночных отношений, наличием инфляционных процессов. [3. c. 95] В настоящее время применяются индексы динамики экономических объектов (физических объемов), уровня жизни, роста цен и др. Из них наиболее важен один из индексов роста цен — индекс-дефлятор (коэффициент пересчета в неизменные цены);
• программно-целевой. Позволяет оценить и выбрать предпочтительные варианты производственного, социально-экономического развития в целевом, отраслевом и территориальном аспектах. Программы являются средством решения, прежде всего межотраслевых, межтерриториальных принципиально новых проблем. [13. c. 85]

На третьем этапе финансового  планирования составляется финансовый план как документ, обязательный для  исполнения, который, соответственно, подлежит утверждению уполномоченным органом или должностным лицом.

На этом этапе используется балансовый метод, позволяющий увязать финансовые ресурсы субъектов планирования с потребностями в них, вытекающими  из прогноза социально-экономического развития, бизнес-плана, уставных документов; расходы органов государственной власти и местного самоуправления, коммерческих и некоммерческих организаций с их доходами; установить пропорции распределения средств по направлениям использования, получателям и т.п.; распределить по кварталам доходы и расходы. [7. c. 95] Его применение способствует обеспечению устойчивости субъектов хозяйствования, бюджетов, формируемых органами государственной власти и местного самоуправления.

Кроме того, в рамках третьего этапа финансового планирования в современных условиях широко применяется метод оптимизации плановых решений, сущность которого заключается в разработке нескольких вариантов финансового плана, из которых выбирается один, наиболее оптимальный. При этом могут применяться разные критерии выбора:

• на микроэкономическом уровне: минимум приведенных затрат; максимум приведенной прибыли; минимум времени на оборот капитала; максимум дохода (прибыли) на рубль вложенного капитала и т.п.;
• на макроэкономическом уровне: максимум доходов бюджета; минимум текущих расходов бюджета; минимум непроцентных расходов бюджета; максимальная эффективность расходов бюджета; максимальный социально-экономический эффект капитальных расходов бюджета и др. [1. c. 106]

2. Основные показатели финансового плана

Финансовый план включает три документа:

• отчет о прибылях и убытках(отражает операционную деятельность фирмы в намеченный период);
• план-баланс;
• отчет о движении денежных средств. [20. c. 55]

Отчет о прибылях и убытках. С его помощью определяют размер получаемой прибыли за конкретный период времени. Цель составления отчетов о прибыли — в обобщенной форме представить результаты деятельности предприятия с точки зрения прибыльности. Эта часть состоит обычно из следующих разделов:

• реализация;
• себестоимость реализованной продукции или услуг;
• операционные затраты;
• получение (до уплаты налогов) прибыли (или убытки).

Во многих случаях в плане  показывают, что получается после  вычета налогов. Отчет о прибыли  выступает наиболее распространенным показателем финансовых резервов предприятия.

План-баланс демонстрирует финансовое состояние фирмы на конец рассчитываемого периода времени. Из его анализа можно сделать выводы о росте активов и об устойчивости финансового положения фирмы в конкретный период времени. [18. c. 62]

Отчет о  движении денежных средств характеризует формирование и отток денежной наличности, а также остатки денежных средств фирмы в динамике.

Проектировка  потоков денежных средств наиболее важный финансовый прогноз в бизнес-плане. Отчет о денежном потоке отражает фактические поступления денежных средств и их перечисление. Итоговая цифра отчета о потоке денежных средств отражает сальдо оборота денежных средств компании, а не ее прибыль. В отличие от отчета о прибыли, отчет о денежных потоках отражает фактическое поступление всех денег из всех источников, включая выручку от реализации продукции, от продажи акций или полученных в долг, а также средств от продажи или ликвидации некоторых активов. Что касается затрат, то в отчет о денежных потоках включается фактическая оплата всех затрат. Некоторые затраты могут быть покрыты немедленно, в то время как другие — через некоторое время.

В отчет  о денежных средствах не включается амортизация. Хотя это и расход, но она не представляет собой денежное обязательство. В то же время погашение основной суммы долга, хотя и не является расходом, включается в отчет о денежных потоках, так как является денежным обязательством. Другие траты денег, направленные на приобретение оборудования или выплату дивидендов, не являются затратами. Поэтому влияют на денежные потоки. [14. c. 86]

В завершающей  части финансового плана обычно присутствует анализ безубыточности, демонстрирующий, каким должен быть объем продаж для того, чтобы компания была в состоянии без посторонней помощи выполнять своевременные свои денежные обязательства. Такой анализ позволяет получить оценку суммы продаж, которая необходима, чтобы компания не имела убытков.

На основе первых трех документов проводится анализ финансовых ресурсов фирмы и выбирается схема финансирования инвестиционных проектов, среди которых могут быть использованы:

• получение финансовых ресурсов путем акционирования;
• долговое финансирование (долгосрочные кредиты в коммерческих банках, частное размещение долговых обязательств и др.);
• лизинговое финансирование. [10. c. 55]

Необходимо иметь в виду, что  сумма собственного и заемного капитала фирмы должна быть достаточной для  покрытия отрицательной величины денежных средств в любой период времени, рассматриваемого в плане.

Каждая из альтернативных схем финансирования тщательно просчитывается и оценивается  по последствиям ее использования. В  плане учитываются как показатели финансового состояния фирмы, так  и показатели эффективности инвестиций. [16. c. 98]

Текущее финансовое планирование нацелено на реализацию финансовой стратегии предприятия в более краткосрочном периоде. Текущее финансовое планирование охватывает составление таких финансовых планов:

1) прогноз объемов реализации;

2) баланс доходов и затрат;

3) прогнозный баланс активов и пассивов баланса;

4) план формирования и использования  финансовых ресурсов;

5) расчет точки безубыточности;

6) план поступления и использования  основных денежных средств. 

 

 

2. Анализ финансовых показателей Туристического агентства «ЮТА-Тур»

1. Краткая характеристика организации

Объект анализа деятельность туристического агентства  ТА «Юта-тур». Агентство существует на туристическом пермском рынке с 2000г. С самого основания Компания поставила  перед собой цель: "Жить в ритме со временем и стремиться к совершенству".

В фирме работают 12 сотрудников, имеющих  солидный стаж и туристическое образование. За 11 лет работы на туристическом рынке фирма разработала широкий спектр программ, которые в настоящее время являются основными видами деятельности фирмы:

• Туры во все страны мира (индивидуально и с группой)
• Организация VIP обслуживания (разработка эксклюзивных туров на заказ)
• Оздоровительные автобусные туры в Сочи, Гагры, Геленджик
• Автобусные экскурсионные туры по Европе
• Визы
• Бронирование гостиниц, авиа, ж/д билетов
• Морские и речные круизы.

По организационно-правовой деятельности фирма «ЮТА-ТУР» является Обществом с ограниченной ответственностью (ООО), в дальнейшем именуемое общество создано гражданками РФ Пименовой Н.Н. и Авериной Н.А., в дальнейшем именуемые учредителями в соответствии с гражданским кодексом РФ и Федеральном законе «Об обществах с ограниченной ответственностью» от 28.01.98 года.

ООО «ЮТА-ТУР» действует на основании свидетельства о постановке на учет в налоговом органе под № 4030 от 13 марта 2000 года, в соответствии с которым фирме был присвоен ИНН 3015043429 и КПП 301501001 Организационную структуру фирмы «ЮТА-ТУР» можно представить в виде следующей схемы:

Рисунок 1. Схема организационной структуры ООО «ЮТА-ТУР»

Основные технико-экономические  показатели ООО «ЮТА-ТУР», отражающие общие тенденции развития компании за последние 3 года   показаны в таблице 2.1.

Таблица 2.1

Технико-экономические показатели ООО «ЮТА-ТУР» за 2008-2010 гг. тыс. руб.

Показатель	Ед. изм.	2008  г.	2009  г.	2010 г.	Изменение 2010-2009
					Абс изменение	%
А	1	2	3	4	5	6
Объем реализованной продукции	тыс. руб.	10 520	18 340	10 170	-8 170	-44,5
Себестоимость реализованной продукции	тыс. руб.	9 670	15 300	6 710	-8 590	-56,1
Прибыль от реализации	тыс. руб.	850,0	3 040,0	3 460,0	420,0	13,8
Рентабельность продаж	%	8,08	16,58	34,02	17,4
Чистая прибыль (убыток)	тыс. руб.	86,90	560,90	63,20	-497,70	-88,7
рентабельность	%	0,83	3,06	0,62	-2,44
Численность персонала	чел.	9	11	12	1	9,1
Среднегодовая выручка на одного работника	тыс. руб	1 168,9	1 667,3	847,5	-820	-49,2
Среднегодовая стоимость ОПФ	тыс. руб	0	260	0	-260	-100,0
Фондоотдача	руб/руб		70,54		-70,54	-100,0

Анализ динамики основных финансово-экономических показателей показал, что 2009 год можно назвать самым одним из удачных за анализируемый период – в этот год был достигнут максимальный уровень выручки 18340 тыс. руб. или 74,0 % от уровня прошлого 2008 года. Рентабельность продаж растет из года в год, достигая своего максимум в 2010 году. Более низкая общая рентабельность на фоне  высоких показателей рентабельности продаж определена высоким уровнем управленческих расходов. Рост персонала неоправдан, на фоне увеличения количества сотрудников за 4 года  на 6 человек или на 33,3 %, производительность труда за 2010 год достигнут минимального уровня 847,5 тыс. на человека, тогда как в 2009 году достигала уровня 1667,3 тыс. на человека.

Таким образом, в 2010 году наблюдается резкое снижение доходов компании, необходимо изыскивать резервы увеличения выручки от реализации, как основного источника для покрытия текущих затрат фирмы.

2. Анализ имущественного положения предприятия

Основные отчетные документы фирмы:

• Бухгалтерский баланс (Форма № 1) -  (Приложение1,2)
• Отчет о прибылях и убытках (Форма № 2). (приложение 3,4)

Рассмотрим в таблице 2.2.структуру баланса ООО «ЮТА-ТУР» за 2008-2010 гг.

Таблица 2.2.

Анализ  структуры актива баланса  ООО «ЮТА-ТУР» за 2008-2010гг. тыс. руб.

Имущество	01.01.09		01.01.10		01.01.11		Изменение
	Сумма	Уд.в	Сумма	Уд.в.	Сумма	Уд.в.	За 2009	За 2010
А	1	2	3	4	546	7	8	10
Внеоб. активы	0	0,0%	260	6,2%	0	0,0%	260	-260
1. О. С.	0	0,0%	260	6,2%	0	0,0%	260	-260
Оборот. активы	4 430	100,0%	3 960	93,8%	6 860	100,0%	-470	2 900
1. Запасы	1 960	44,2%	1 476	35,0%	2 970	43,3%	-484	1 494
2. НДС	70	1,6%	70	1,7%	30	0,4%	0	-40
3. Дебит. задолж-сть	2 390	54,0%	2 414	57,2%	3 860	56,3%	24	1 446
5. Ден. Средства	10	0,2%	0	0,0%		0,0%	-10	0
ИТОГО	4 430	100,0%	4 220	100,0%	6 860	100,0%	-210	2 640

 

Валюта баланса снизилась за 2009 г на 210 тыс. руб. или на 4,7 %, за 2010 г. выросла на 2640 тыс. руб. или на 62,5 %. В 2009 г. снижение  имущества предприятия произошел за счет увеличения основных средств на 260 тыс. руб.  в то время как оборотные активы, а в частности запасы снизились на 484 тыс. руб. (13%), дебиторская задолженность выросла на 24 тыс. руб.(9%) с начала года. За 2010 год было самортизированы основные средства предприятия, также выросли на 1494 тыс. руб. запасы и 1446 тыс. руб. выросла дебиторская задолженность. В структуре активов предприятия на начало 2009 года 100 % занимали оборотные средства, на конец 2010 года их доля составила 93,8 %, были введены в эксплуатацию основные средства на сумму 260 тыс. руб. В структуре оборотных средств наибольшую долю занимает дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются через 12 месяцев после отчетной даты 54% на начало 2009 года и 57,2 % на начало 2010 года, 56,3 % на начало 2009 г., а также запасы 44,2 % и 35%   и 43,3 % соответственно.

Таким образом, в структуре имущества  предприятия преобладают оборотные  средства, что во многом определено спецификой деятельности компании –  оказание туристических услуг, которые  состоят по большей части из готовой продукции к продаже (тур.путевки)  и дебиторской задолженности клиентов.

Проанализируем структуру обязательств ООО «ЮТА-ТУР» за 2009-2010 гг. (таблица 2.3).

Таблица 2.3.

Анализ структуры пассива баланса ООО «ЮТА-ТУР» за 2008-2010гг. тыс. руб.

Имущество	01.01.09		01.01.10		01.01.11		Отклонения
	Сумма	Уд.в	Сумма	Уд.в.	Сумма	Уд.в.	2009-2008	2010-2009
А	1	2	3	4	5	6	7	8
Капитал и резервы	120	2,7%	233	5,5%	661	9,6%	113	428
УК	100	2,3%	100	2,4%	100	1,5%	0	0
Нераспр. приб	20	0,5%	133	3,2%	561	8,2%	113	428
Долгоср. обяз-ва	290	6,5%	210	5,0%	530	7,7%	-80	320
Кредит. задолж	4 020	90,7%	3 777	89,5%	5 669	82,6%	-243	1 892
ИТОГО	4 430	100,0%	4 220	100,0%	6 860	100,0%	-210	2 640

Доля капитал а и резервов выросла с 2,7 % в 2008 году до 9,6 % в 2010 году. При этом снизились заемные средства, на 260 тыс. руб. долгосрочные обязательства, кредиторская задолженность выросла на  1649 тыс. руб. В структуре пассивов ООО «ЮТА-ТУР» в 2010 году наибольшую долю занимают краткосрочные пассивы 82,6 % в 2010 году.

Таким образом, структуру баланса  ООО «ЮТА-ТУР» можно считать не достаточно эффективной. Имущество, которое состоит практически в равных долях из запасов и дебиторской задолженности обеспечено  внешними заемными источниками. Доля собственных средств растет, но не такими активными темпами как рост заемных источников. Предприятию нужно вести более грамотную политику управления активами и пассивами.

3. Анализ доходности и рентабельности бизнеса

Проанализируем основные показатели финансово- хозяйственной деятельности предприятия (табл. 2.4).

Таблица 2.4.

Анализ доходов и расходов предприятия  за 2008-2010 гг., тыс.руб.

Наименование показателя	2008  г.	2009  г.	Отклонение 2008-2005	2010 г.	Отклонение 2009-2008
А	1	2	3	4	5
1. Доходы и расходы  по обычным видам деятельности
Выручка	10 520	18 340	7 820	10 170	-8 170
С/с проданных товаров, продукции, работ, услуг	9 670	15 300	5 630	6 710	-8 590
Валовая прибыль	850	3 040	2 190	3 460	420
Рентабельность основной деятельности, %	8,08	16,58	8	34,02	17
Управленческие расходы	570	2 260	1 690	3 380	1 120
Прибыль (убыток) от продаж	280	780	500	80	-700
Рентабельность продаж , %	2,7	4,3	2	0,8	-3
2. Операционные доходы и расходы			0		0
Прочие опер. расходы	170	70	-100	60	-10
Прибыль (убыток) до налогообложения	110	710	600	80	-630
Налог на прибыль и иные аналогичные  обяз. платеж	23,1	149,1	126	16,8	-132
Прибыль (убыток) от обычной деятельности	87	561	474	63	-498
Чистая прибыль (нераспределенная прибыль (убыток)	87	561	474	63	-498
Рентабельность общая, %	0,83	3,06	2	0,62	-2