Оборотные средства предприятия. 15

Экономика энергетики

Оборотные средства предприятия.

Непременным условием для осуществления предприятием хозяйственной деятельности является наличие оборотных средств (оборотного капитала), поскольку процесс производства электрической и тепловой энергии требует использования предметов труда, (топлива, воды, вспомогательных материалов), и денежных средств необходимых для расчетов с поставщиками топлива, выплаты заработной платы, процентов по краткосрочным кредитам и т.д. Оборотные средства – это денежные средства, авансированные в оборотные производственные фонды и фонды обращения.

Сущность  оборотных средств определяется их экономической ролью, необходимостью обеспечения воспроизводственного процесса, включающего как процесс производства, так и процесс обращения. В отличие  от основных фондов, неоднократно участвующих в процессе производства, оборотные средства функционируют только в одном производственном цикле и независимо от  способа производственного потребления полностью переносят свою стоимость на готовый продукт.

Итак, активы предприятия, которые в результате его хозяйственной деятельности полностью переносят свою стоимость на готовый продукт, принимают однократное участие в процессе производства, изменяя при этом натурально-вещественную форму, называют оборотными средствами.

В каждом кругообороте оборотные средства проходят три стадии: денежную, производственную и товарную.

По составу  оборотные средства подразделяются на две составляющие: оборотные производственные фонды и фонды обращения.

Оборотные производственные фонды находятся в сфере производства и образуют материальную часть оборотных средств. Это средства производства, которые функционируют прежде всего в качестве предметов труда они полностью переносят свою стоимость на изготовленный продукт в процессе одного производственного цикла. Оборотные производственные фонды включают:

Производственные запасы – это предметы труда, подготовленные для запуска в производственный процесс. В их составе можно, в свою очередь, выделить следующие элементы:

- запасы  сырья (сырье – это природные  ресурсы, не подвергшиеся обработке  и служащие исходным материалом  для переработки). Данный вид запасов  не характерен для энергетического  производства.

- запасы  основных материалов и покупных  полуфабрикатов. В энергетических  компаниях запасы основных материалов  и покупных полуфабрикатов в  основном создаются в сфере ремонтного производства для изготовления на центральных ремонтных заводах запасных частей к энергетическому оборудованию в случае невозможности их закупки на заводах-изготовителях.

В сфере  производства электроэнергии и тепла  запасы основных материалов создаются в виде химических реагентов, используемых для подготовки питательной и сетевой воды.

- запасы  вспомогательных материалов (вспомогательные  материалы – это материалы, не входящие в состав производимой продукции, но используемые на предприятии для технических и хозяйственных нужд (трансформаторное и турбинное масло, металлические шары для шаровых барабанных мельниц, смазочные материалы и др.)).

- запасы  запасных частей.

- топливные  запасы – основной вид производственных запасов, создаваемых в энергетических копаниях и используемых преимущественно в сфере основной деятельности – в производстве электрической и тепловой энергии и в меньшей мере в сфере ремонтной деятельности. Топливные запасы создаются на тепловых электростанциях, котельных или центральных топливных складах энергетических компаний. Вид топлива, запасаемого на складах, зависит от вида рабочего и резервного топлива, на котором работают парогенераторы и котлы.

- запасы  малоценных и быстроизнашивающихся  предметов (МБП). МБП – это специальные  инструменты и приспособления, предназначенные  для производства продукции и выполнения ремонтов, специальная и форменная одежда, специальная обувь, предназначенная для выдачи работникам предприятия, производственно-хозяйственный инвентарь.

Незавершенное производство и полуфабрикаты  собственного изготовления – это предметы труда, вступившие в производственный процесс: материалы, детали, узлы и изделия, находящиеся в процессе обработки или сборки, а также полуфабрикаты собственного изготовления, не законченные полностью производством в одних цехах и подлежащие дальнейшей переработке в других цехах того же предприятия. В силу технологической невозможности создания полуфабрикатов и НЗП электрической и тепловой энергии, данные составляющие оборотного капитала не характерны для производства электро- и теплоэнергии и имеют место только в ремонтном производстве.

Расходы будущих периодов – это невещественные элементы оборотных фондов, включающие затраты на подготовку и освоение новой продукции, которые производятся в данном периоде (квартал, год), но относятся на продукцию будущего периода.

Фонды обращения  не участвуют в образовании стоимости, но являются носителями уже созданной стоимости. Основное назначение фондов обращения  - обеспечение денежными средствами ритмичность процесса производства (обращения).

Фонды обращения состоят из следующих элементов:

• готовая продукция на складах;
• товары в пути (отгруженная продукция);
• денежные средства;
• средства в расчетах с потребителями продукции.

Специфика оборотного капитала энергетических компаний в сфере обращения заключается:

• В отсутствии готовой продукции на складах компании, так как технология аккумулирования электрической энергии не позволяет экономичным образом запасать электрическую энергию в больших объемах. Создание запасов тепловой энергии возможно путем аккумулирования горячей воды в баках-аккумуляторах. Однако такая технология не нашла в отечественной практике широкого применения в виду необходимости вложения дополнительных затрат, не всегда оправданных в условиях централизованного теплоснабжения потребителей от ТЭЦ и котельных.
• В отсутствии готовой продукции в пути, так как процессы производства, передачи и потребления электрической энергии протекают одновременно. Транспорт тепла по тепловым сетям в виде пара или горячей воды требует определенного периода времени для передачи (прокачки) теплоносителя до потребителей, в результате часть тепловой энергии концентрируется в тепловых сетях. Однако в отличие от продукции других отраслей, не утрачивающей своих потребительских свойств при использовании любого вида транспорта (не исключая транспорта газа и нефти по трубопроводам), задержка теплоносителя в тепловых сетях (например, отключение тепловой сети от источника тепла на несколько часов) ведет к снижению параметров (t° и р) теплоносителя, утрате потребительской ценности тепла и невозможности его реализации.
• В наличии в составе оборотного капитала дебиторской задолженности. Дебиторская задолженность – это сумма долгов, причитающихся компании от юридических или физических лиц в процессе хозяйственных взаимоотношений с ними. Для энергетических компаний дебиторская задолженность представляет собой долг потребителей за потребленную, но не оплаченную электрическую и тепловую энергию и оказание услуги по передачи энергии.

Часть оборотного капитала в сфере обращения представлена денежными средствами и высоколиквидными (краткосрочными) ценными бумагами.

• Денежные средства за потребленную энергию направляются потребителями на расчетный счет компании в банке. Часть этих средств расходуется на закупку топлива и материалов, а часть свободных денежных средств находится в кассе или на расчетном счете и используется для выплаты командировочных расходов и в установленные тарифными соглашениями дни для выплаты работникам компании заработной платы.
• Высоколиквидные ценные бумаги – это коммерческие и казначейские векселя, государственные ценные бумаги с периодом погашения не более одного года.

Оборотный капитал в атомной  энергетике.

Оборотный капитал в атомной энергетике по составу аналогичен элементам  оборотного капитала, характерным для тепловой энергетики. Отличительным моментом является двойственный характер первоначальной топливной загрузки активной зоны, обладающей одновременно чертами основного и оборотного капитала.

К чертам, характеризующим первоначальную топливную  загрузку реакторов, как часть основного  капитала атомных электростанций, относятся:

- тепловыделяющие  элементы (ТВЭЛы) имеют длительный  период использования, находясь в активной зоне реактора в течение компании реактора. Компания реактора – период времени (годы), в течение которого ядерное топливо подвергается радиоактивному распаду, находясь в активной зоне реактора. В среднем, период компании реакторов составляет два – три года при двухпроцентном и три – четыре года при трехпроцентном обогащении ядерного топлива по изотопу урана 235;

- в процессе  нахождения в реакторе ядерное  топливо сохраняет свою натуральную  форму в виде таблеток из двуокиси урана, хотя при этом частично превращается в другие изотопы (Pu 239, Th233);

- стоимость  ядерного топлива переносится  на себестоимость электроэнергии  в течение компании реактора  частями, по мере выгорания  изотопов урана 235;

- стоимость  ядерного топлива, находящегося  в реакторе, высока, она составляет 20-25% от стоимости основных производственных  средств атомной электростанции. Значительная стоимость объясняется высокой ценой и большим количеством ядерного топлива, находящегося в активной зоне реактора (G_аз) и на площадке АЭС:

G_аз = G_{кр.масс} +G_пр. +G_{компенс.},

где G_{кр.масс} – объем ядерного топлива в размере критической массы, обеспечивающей цепную реакцию деления в активной зоне реактора;

G_пр. – количество ядерного топлива, загруженное сверх критической массы для производства электроэнергии;

G_{компенс.} – количество ядерного топлива, необходимое для компенсации непроизводительного захвата нейтронов конструкционными материалами, компенсации температурных эффектов и эффектов отравления активной зоны.

Кроме топлива, находящегося непосредственно в  активной зоне реактора, на площадке некоторых  АЭС создается запас топлива (G_запас) в виде готовых к работе тепловыделяющих элементов, а в бассейне выдержки в течение нескольких лет находятся отработавшие свой срок и выгруженные из активной зоны реактора тепловыделяющие элементы (G_{в басс. выдержки}). В результате общее количество ядерного топлива на площадке АЭС примерно в 3-5 раз превышает его годовой расход.

С другой стороны ядерное топливо обладает чертами оборотного капитала:

- по характеру  использования – первоначальная  топливная загрузка участвует  в одном производственном цикле, равном компании реактора.

- по способу  переноса стоимости ядерного  топлива на себестоимость продукции  - стоимость первоначальной топливной загрузки полностью переносится на себестоимость продукции за один производственный цикл.

- использованное  в реакторе ядерное топливо  изменяет свой вещественный состав.

- топливная  загрузка меняет свою стоимость  в процессе использования.

Учитывая  экономическую двойственность первоначальной топливной загрузки атомных реакторов, ее стоимость (в отечественной практике) относится к долговременному оборотному капиталу, который переносит свою стоимость на себестоимость энергии по мере выгорания ядерного топлива за период, равный компании реактора.

Структура оборотного капитала характеризует  удельный вес стоимости каждой составляющей оборотного капитала в его суммарном  объеме.

Учитывая  отсутствие в электроэнергетике  НЗП, покупных полуфабрикатов, готовой продукции на складе и в пути, основными составляющими оборотного капитала для энергетических компаний являются:

- стоимость  производственных запасов;

- дебиторская  задолженность;

- краткосрочные  финансовые вложения;

- свободные  денежные средства.

Соотношение между отдельными элементами оборотных  средств или их составными частями, выраженное в процентах, называется структурой оборотных средств. Структура оборотных средств зависит от отраслевой принадлежности предприятия, характера и особенностей организации производственной деятельности, условий снабжения и сбыта, расчетов с потребителями и поставщиками.

Структура оборотного капитала также зависит от характера и структуры бизнеса энергетической компании (генерации, передачи, сбыта, ремонтной деятельности). При доминирующей роли генерации увеличивается стоимость производственных запасов и в первую очередь запасов топлива, что повышает их долю в структуре оборотного капитала.

В структуре  оборотного капитала энергетических компаний в современных условиях наибольшую долю 60% составляет абонентская задолженность, в то время, как в условиях нормальной платежной дисциплины она, как правило, не превышает 15-20%.

2. Нормирование оборотного  капитала.

Оборотный капитал должен обеспечивать непрерывность  производственного процесса, поэтому  состав и величина оборотного капитала диктуется не только потребностью в сфере производства, но и потребностью в сфере обращения. Рост объема производства продукции, расширение рынков сбыта вызывает увеличение потребности в оборотном капитале. Избыток оборотного капитала означает, что часть капитала компании заморожена и не приносит дохода; недостаток оборотного капитала тормозит и нарушает ритмичность производственного процесса, замедляя скорость хозяйственного оборота и принося компании убытки.

В данной ситуации размер оборотного капитала должен быть минимальным, но достаточным для обеспечения бесперебойной ритмичной работы компании. Основным инструментом определения потребности в оборотном капитале является нормирование оборотного капитала.

Нормирование  оборотного капитала состоит в определении  на основе норм и нормативов плановых размеров оборотного капитала.

Нормирование  оборотного капитала (оборотных средств) включает:

-  разработку научно-обоснованных  норм расхода ресурсов – материалов, топлива (или денежных средств);

Норма расхода  материалов – это научно обоснованная предельно допустимая величина расхода материальных ресурсов на производство единицы продукции, товаров или услуг при данной технологии, режиме работы оборудования и уровне организации производства.

- установление норм  запасов оборотных средств по отдельным элементам оборотных средств выраженных в сутках;

Норма запаса в сутках характеризует период времени, в течение которого запас обеспечивает бесперебойное снабжение производства данным ресурсом при фиксированном среднесуточном его потреблении.

- определение  норматива оборотных средств.

Норматив оборотных  средств определяется, как произведение среднесуточного расхода ресурса  на норму запаса в сутках. Норматив может определяться как в натуральном выражении (в тоннах, штуках), так и в стоимостном выражении.

НОС_i = t_i*P_i,

где  НОС_i - норматив оборонных средств по i-му виду материальных ресурсов, т, руб.;

t_i - норма запаса оборотных средств по i-му виду материальных ресурсов, сут.;

P_i - среднесуточный расход i -го вида материальных ресурсом за расчетный период, руб./сут,; т./сут.

Норматив оборотных  средств устанавливается отдельно по статьям оборотных средств (материалы, запчасти, топливо), на основе которых формируется норматив по структурному подразделу или филиалу компании как сумма нормативов по статьям. В свою очередь, сумма нормативов по подразделениям и филиалам определяет норматив оборотных средств компании в целом. Нормы и нормативы устанавливаются на определенное время (квартал, год), или более длительный период и должны пересматриваться при изменении условий производства, снабжения и сбыта.

Обычно  выделяют две группы оборотных средств: нормируемые и ненормируемые оборотные средства.

К числу  нормируемых оборотных средств  обычно относятся оборотные производственные фонды и готовая продукция. Фонды обращения обычно не нормируемы.

Руководство энергопредприятия  в настоящее время самостоятельно определяет необходимость нормирования оборотных средств и разработки нормативов. Энергопредприятие может иметь на своем балансе столько запасов, сколько выдержит его финансовые источники. Но необходимо планировать минимальное количество материальных запасов. Это нужно для того, чтобы выявить излишки производственных запасов или их дефицит. Имея такую информацию предприятие вырабатывает свою линию поведения в отношениях с банками, поставщиками, биржами и т.п.

Нормируемые оборотные  средства отражаются в бизнес-планах компании, тогда как ненормируемые  оборотные средства объектами планирования в принципе не являются. Однако это не означает, что они могут произвольно изменяться, их величина также подвергается контролю. В результате в процессе составления бизнес-плана на основе нормирования расходов и запасов материальных и денежных ресурсов компания определяет потребность в оборотном капитале на плановый период.

В энергетике подавляющая  часть оборотного капитала подлежит нормированию:

в сфере  производства:

— производственные запасы,

— расходы будущих периодов,

— средства в процессе производства (для сферы ремонтного обслуживания);

в сфере обращения:

— дебиторская задолженность.

В условиях централизованного  управления экономикой нормативы оборотных  средств входили  в перечень директивно устанавливаемых показателей, которые Минэнерго СССР доводило до энергообъединений, а те – до электростанций, сетевых объектов, ремонтных предприятий. Методическим документом, используемым в процессе нормирования оборотных средств была «Временная инструкция по планированию собственных нормируемых оборотных средств энергетических производственных объединений», с помощью которой обосновывался прирост нормируемых оборотных средств на плановый год, исходя из изменений производственной программы в плановом периоде. В основу расчетов были положены корреляционные зависимости величины оборотных средств от нормообразующих факторов (условно-приведенной мощности энергосистемы, установленной мощности электростанций, стоимости основных фондов по энергообъединению). Данная методика успешно применялась для проведения укрупненных расчетов потребности в оборотных средствах в целом по энергообъединению.

В современных условиях проблема нормирования оборотных средств, сохранив свою актуальность, существенно усложнилась в силу следующих причин:

- разработка нормативной базы  по своей сути предполагает  определенную стабильность производственной и внешней экономической среды. Технологическая специфика энергетического производства при ограниченной номенклатуре продукции обеспечивает определенную внутреннюю устойчивость работы энергетических компаний. В основном дестабилизирующие возмущения в работу энергетики, влияющие на размер оборотных средств, вносятся со стороны внешней экономической среды, В их числе:

- неплатежи потребителей и замораживание  значительной части оборотных  средств в дебиторской задолженности, приводящие к дефициту оборотных средств и нарушению цикла их кругооборота;

- вынужденная практика списания просроченной дебиторской задолженности, приводящая к утрате части оборотного капитала;

- рост цен на топливо и  материалы под влиянием инфляционных  процессов при запаздывании решений регулирующих органов, касающихся повышения тарифов на электро- и теплоэнергию, что приводит  к  невозмещению  или  несвоевременному  возмещению  компаниям оборотных средств.

- реструктуризация и реформирование энергетики ставят новые задачи в области нормирования, так как формируемые генерирующие компании, ФСК, региональные сетевые, сбытовые и ремонтные компании столкнуться с проблемой установления научно-обоснованных норм и нормативов применительно к собственному виду бизнеса при работе в конкурентной среде.

На условия формирования и использования  оборотных средств (в том числе  запасов) в энергетике влияет ряд факторов, которые можно объединить в следующие группы:

1. Общеэкономические факторы:

• несовпадение режимов поставки и потребления ресурсов. Поставки материально-технических ресурсов производятся дискретно крупными партиями (вагон, контейнер, железнодорожный состав), а их потребление или непрерывно (топливо на ТЭС) или дискретно (запасные части в процессе ремонта) меньшими объемами по сравнению с поставляемыми партиями;
• изменение цен на топливо, материалы, процентных ставок по кредитам в соответствии с конъюнктурой на товарных и финансовых рынках.

2. Отраслевые факторы:

• вероятностный характер потребления ресурсов, диктуемый изменением спроса на энергию и зависящий в значительной степени от погодно-климатических условий;
• увеличение спроса на электрическую и тепловую энергию в осенне-зимний период вызывает необходимость создания сезонных запасов топлива;
• сезонный характер проведения ремонтной компании в весенне-летний период и жесткие сроки проведения ремонтных работ требуют накопления к началу компании запасов материалов и запасных частей;
• номенклатура запасов материально-технических ресурсов специфична для разных видов бизнеса (для генерации — топливо, для сетевого бизнеса — вспомогательные материалы).

3. Организационные факторы:

- в энергетике поставки  материально-технических ресурсов  могут осуществляться с использованием транзитной формы организации поставок либо со склада или централизованной базы снабжения (складская форма организации), либо с использованием смешанной формы организации поставок. Форма организации поставок оказывает существенное влияние на норму запаса оборотных средств, зависящую от периодичности и стабильности поставок. Как правило, при транзитной форме организации поставок увеличивается размер текущего и страхового запаса.

К основополагающим принципам  нормирования оборотных средств (запасов) относятся:

- поквартальное установление  норматива оборотных средств  (запасов). Сезонные изменения электрической и тепловой нагрузки, сезонный характер проведения ремонтной, компании требует детализации нормативов по кварталам года.

- важнейшим составляющим  элементом нормирования оборотных  средств для ТЭС являются запасы топлива;

- нормативы оборотных  средств следует устанавливать  дифференцированно по видам оборотных  средств (топливо, запасные части)  из-за неодинаковых интервалов  поставки и разной интенсивности их использования;

- дифференциация общего размера  производственного запаса на  текущий, страховой, подготовительный, сезонный осуществляется исключительно в процессе нормирования и никоим образом не отражается на порядке его учета и хранения;

- производственный запас  предназначен для обеспечении  ресурсами нормального режима работы объекта. Аварийный запас, предназначенный для ликвидации послеаварийных последствий, стихийных бедствий и других нештатных ситуаций, не входит в состав производственного запаса.

Метод прямого  счета

Метод прямого счета базируется на использовании в расчетах обоснованных норм расхода и норм запаса по каждой номенклатурной позиции (например, известь, N-катионы, кислота для подготовки химически очищенной воды на ТЭЦ) с последующим укрупнением норм по номенклатурным группам (химические реагенты), затем по видам материальных ресурсов (основные материалы) и далее – по элементам оборотных средств (производственные запасы).

Нормирование оборотных средств  с использованием метода прямого  счета происходит в следующей последовательности:

1. Рассчитываются отдельные составляющие норм запаса (текущею, страхового, подготовительного) по всем позициям материально-технических ресурсов.
2. Определяются сводные нормы запаса по всем позициям материально-технических ресурсов 
   как суммы отдельных составляющих норм запаса (текущего, страхового, подготовительного).

t_i = t_{тек i} + t_{страх i}+ t _{подгот i} (сутки),

где t_{тек i ,} t_{страх I}, t _{подгот i} — соответственно нормы (в сутках) текущего, страхового и подготовительно го запаса ресурса i-го вида.

Норма запаса рассчитывается но отдельным  видам материальных ресурсов, а при  большой номенклатуре — по той  части, которая составляет 70-80% от общей  стоимости запасов,

3. Рассчитывается среднесуточный расход материальных ресурсов.
4. Рассчитываются нормативы запасов в натуральном выражении по всем позициям материально-технических ресурсов:

З_i = t_i *Р_i,

где t_i — норма запаса iго вида ресурса в сутках; Р_i — среднесуточный расход ресурса i-го вида.

5. Определяется норматив оборотных  средств в денежном выражении  по каждому i-му виду ресурса:

НОС _i = З_i *Ц_i,

где  З_{i -} норматив запаса оборотных средств i-го вида ресурса в натуральном выражении

Ц_i - цена i-го вида ресурса,

5. Рассчитывается совокупный  норматив оборотных средств путем  суммирования частных нормативов  по всем видам ресурсов.

Метод прямого счета  обеспечивает научно обоснованный расчет величины запасов по каждому элементу оборотного капитала при достигнутом техническом и организационном уровне производства с учетом прогрессивных изменений в технике, технологии, организации самого производства, а также в сфере транспорта, заключения договоров на поставки ресурсов и в сфере денежных расчетов. Вместе с тем, широкая номенклатура нормируемых оборотных средств (видов топлива, вспомогательных материалов, запасных частей) обуславливает большую трудоемкость применения метода прямого счета, позволяя при этом достаточно точно рассчитать потребность компании в оборотных средствах. При наличии научно обоснованных норм расхода и норм запаса материалов данный метод нормирования используется как основной, все другие методы как вспомогательные.

Аналитический метод

Аналитический метод используется при укрупненном расчете норм и нормативов по элементам оборотных средств, и не предполагает расчета норм запасов по отдельным номенклатурным позициям и видам материальных ресурсов. В основу метода положен принцип установления аналитической связи между величиной необходимых оборотных средств в денежном выражении и несколькими наиболее важными нормообразуюшими производственно-экономическими показателями (производством электроэнергии, объемом ремонтов, стоимостью основных производственных средств, затратами по отдельным статьям калькуляции и т.д.).